發(fā)展綠色金融助力實現(xiàn)“碳達峰、碳中和”

■中國農(nóng)業(yè)銀行信用管理部 呂衍路 聶倩倩

一、“碳達峰、碳中和”勢在必行

氣候變化給人類可持續(xù)發(fā)展造成了極大的挑戰(zhàn)，近年來頻發(fā)的氣候災(zāi)難使全球各國認(rèn)識到，如果碳排放和氣候變暖的趨勢不能得到有效遏制，氣候變化將成為本世紀(jì)人類面臨的最大危機，給經(jīng)濟和社會帶來的連鎖反應(yīng)難以估量。為應(yīng)對氣候變化的嚴(yán)峻挑戰(zhàn)，2015年近200個締約方在巴黎氣候變化大會上達成《巴黎協(xié)定》，首次明確提出碳排放需要盡早達峰，在21世紀(jì)下半葉實現(xiàn)碳中和的長期目標(biāo)。突如其來的新冠疫情，使人類對環(huán)境影響經(jīng)濟和社會發(fā)展的認(rèn)識更加深刻，堅持綠色低碳、可持續(xù)發(fā)展已成為后疫情時代世界各國推動經(jīng)濟復(fù)蘇的共識。

“碳達峰”是指二氧化碳的排放后達到峰值不再增長，之后逐步回落。而碳中和是指在一定的時間內(nèi)企業(yè)、團體或個人直接或間接產(chǎn)生的碳排放量，以植樹造林、節(jié)能減排和碳捕捉利用封存等形式移出，實現(xiàn)二氧化碳的“凈零排放”。實現(xiàn)“碳達峰、碳中和”是一場前所未有的綠色工業(yè)革命，是21世紀(jì)綠色能源革命的大勢所趨。目前，全球已有120余個國家和集團承諾實現(xiàn)與碳中和有關(guān)的目標(biāo)，其中蘇里南和不丹已分別于2014年和2018年實現(xiàn)了碳中和目標(biāo)，22個國家和地區(qū)以立法、政策等形式確立了碳中和目標(biāo)，包括美國、歐盟、英國、日本、韓國、新加坡等國家，以及哥斯達黎加、智利、斐濟、馬紹爾群島等國家。從國家發(fā)展情況看，目前提出“碳中和”目標(biāo)的國家大多是已實現(xiàn)“碳達峰”的歐美發(fā)達國家，其中德國、匈牙利、法國、英國等歐洲國家均在20世紀(jì)80年代左右實現(xiàn)碳達峰，美國、加拿大、西班牙等國家也已在2007左右實現(xiàn)碳達峰。

作為負(fù)責(zé)任的大國，我國積極參與應(yīng)對氣候變化的工作。2019年我國碳排放強度較2005年下降48.1%，提前超額完成對國際社會承諾的2020年碳排放強度比2005年下降40%~45%的目標(biāo)。特別是2020年9月22日，習(xí)近平主席在第七十五屆聯(lián)合國大會上莊嚴(yán)承諾，中國將提高國家自主貢獻度，采取更加有力的政策和措施，二氧化碳排放力爭于2030年前達到峰值，努力爭取2060年前實現(xiàn)碳中和。2020年12月，中央經(jīng)濟工作會議部署2021年經(jīng)濟社會發(fā)展領(lǐng)域重點工作，將做好“碳達峰、碳中和”工作作為2021年八項重點工作之一。2021年政府工作報告進一步強調(diào)，今年要扎實做好“碳達峰、碳中和”各項工作，制定2030年前碳排放達峰行動方案。一場圍繞“碳達峰、碳中和”為目標(biāo)，以加快調(diào)整能源結(jié)構(gòu)、推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型、提升能源利用效率、研發(fā)推廣低碳技術(shù)、健全低碳發(fā)展體制機制、協(xié)同推進經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展和生態(tài)環(huán)境高水平保護為主線的綠色低碳轉(zhuǎn)型宏圖徐徐展開。

二、實現(xiàn)“碳達峰、碳中和”既是挑戰(zhàn)，也是機遇

改革開放以來，我國經(jīng)濟持續(xù)高速發(fā)展，但高投入、高消耗、高污染的傳統(tǒng)經(jīng)濟發(fā)展模式引發(fā)了要素投入浪費、環(huán)境污染嚴(yán)重、經(jīng)濟效率低下等問題，實現(xiàn)“碳達峰、碳中和”目標(biāo)面臨前所未有的挑戰(zhàn)。從排放總量看，我國是全球第一大碳排放國，碳排放總量增速仍保持在3.5%，2019年碳排放總量達99億噸，占世界比重的28.8%，約為美國的2.1倍、歐盟的3倍，若要如期實現(xiàn)碳達峰，則2030年單位GDP碳排放較2020年下降40%以上。從碳排放發(fā)展趨勢看，歐美等發(fā)達國家已先后于20世紀(jì)80年代至2007年陸續(xù)達峰，距其2050年實現(xiàn)“碳中和”目標(biāo)，尚有40~70年的窗口期，而我國則需用不到十年的時間實現(xiàn)“碳達峰”，再用不到三十年的時間完成“碳中和”，時間緊迫。從發(fā)展階段看，當(dāng)前發(fā)達國家已經(jīng)實現(xiàn)經(jīng)濟發(fā)展與碳排放脫鉤，而我國仍處于經(jīng)濟上升、碳排放達峰階段，發(fā)展面臨著必須兼顧能源低碳轉(zhuǎn)型和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，統(tǒng)籌考慮控制碳排放和經(jīng)濟社會發(fā)展的嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。

“碳中和”目標(biāo)的提出在倒逼我國“碳達峰”水平和碳排放路徑的同時將重塑我國的產(chǎn)業(yè)格局。能源電力、工業(yè)、建筑、交通、農(nóng)業(yè)、銀行等相關(guān)行業(yè)將在“碳達峰、碳中和”過程中迎來巨大機遇。能源領(lǐng)域，我國將構(gòu)建清潔低碳安全高效的能源體系，降低化石能源消費強度，嚴(yán)格控制煤炭消費總量，著力提高利用效能，大規(guī)模發(fā)展非化石能源，實施可再生能源替代行動，深化電力體制改革，構(gòu)建以新能源為主體的新型電力系統(tǒng)，預(yù)計煤炭方面需求將快速下滑直至完全退出，年均降幅大于6%；石油方面需求下滑較快，最后僅保留少量化工品對石油的需求；天然氣需求預(yù)計將于2040年達峰，2060年僅將部分天然氣作為調(diào)峰機組，總需求量約為1億噸標(biāo)準(zhǔn)煤。電力行業(yè)方面，風(fēng)電、光伏發(fā)電將獲得極大發(fā)展，同時國家將積極化解煤電過剩產(chǎn)能，預(yù)計到2060年電力裝機將以清潔能源為主，煤電機組將逐步淘汰出局。綠色制造領(lǐng)域，推動工業(yè)領(lǐng)域轉(zhuǎn)型升級，我國工業(yè)領(lǐng)域碳排放量約占碳排放總量的25%，未來將通過大力推進產(chǎn)業(yè)升級、能效提升、清潔生產(chǎn)技術(shù)推廣等推動工業(yè)節(jié)能減排。以鋼鐵行業(yè)為例，可以通過實施節(jié)能改造、能效提升、采用余熱回收等技術(shù)，實施電氣化改造，從高爐轉(zhuǎn)向電爐，減少煤炭使用量，升級工藝，減少電極等含碳原料的使用量，實施廢鋼回收利用等方式降低碳排量。綠色建筑領(lǐng)域，通過提升貫穿節(jié)能建筑設(shè)計、新型建筑材料的研發(fā)和生產(chǎn)、可再生能源使用、建筑用能系統(tǒng)開放、建筑廢料利用等貫穿建筑整個生命周期的節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)，大力推廣零碳建筑。交通領(lǐng)域，將主要通過推動交通運輸提升效率的信息化、智能化建設(shè)，推廣使用電動車、電器鐵路運輸來降低公路和鐵路領(lǐng)域的碳排放，同時對船運和航空實施氫能源替代，推動相關(guān)領(lǐng)域零碳排放。農(nóng)業(yè)領(lǐng)域，生態(tài)碳匯將成為拉動區(qū)域間產(chǎn)業(yè)建設(shè)的重要紐帶，提升生態(tài)碳匯能力，強化國土空間規(guī)劃和用途管控，有效發(fā)揮森林、草原、濕地、海洋、土壤、凍土的固碳作用，預(yù)計到2030年我國森林蓄積量將比2005年增加60億立方米。金融領(lǐng)域，實現(xiàn)碳中和需要大量綠色、低碳投資，特別是在電力領(lǐng)域的可再生能源替代、交通領(lǐng)域的綠色低碳運輸、工業(yè)領(lǐng)域的綠色制造、建筑領(lǐng)域的節(jié)能提升，碳捕捉利用封存、儲能技術(shù)研發(fā)和設(shè)備制造以及碳市場交易等方面的綠色融資需求逐步旺盛，屆時綠色金融將成為低碳發(fā)展的重要支撐。

三、我國綠色金融支持綠色低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展進程及成效

作為金融和綠色經(jīng)濟的融合體，綠色金融既承擔(dān)了穩(wěn)定經(jīng)濟增長、調(diào)整經(jīng)濟結(jié)構(gòu)、促進經(jīng)濟發(fā)展的作用，又兼具優(yōu)化資源利用、促進環(huán)境改善和應(yīng)對氣候變化的職能，發(fā)展綠色金融是金融行業(yè)發(fā)展的必然趨勢。作為推動綠色發(fā)展的重要經(jīng)濟舉措，近年來，發(fā)展綠色金融被提到了前所未有的高度。2015年，中共中央、國務(wù)院發(fā)布《生態(tài)文明體制改革總體方案》，首次明確提出建立綠色金融體系。2016年8月，為落實黨中央、國務(wù)院要求，中國人民銀行等七部委發(fā)布《關(guān)于構(gòu)建綠色金融體系的指導(dǎo)意見》，進一步明確了綠色金融的定義和綠色金融體系安排，成為全球第一個系統(tǒng)性的綠色金融政策框架。2016年9月，在我國倡議下，杭州G20峰會上首次將綠色金融納入議題，開啟了全球綠色金融發(fā)展的新時代。

圍繞綠色金融頂層設(shè)計，中國綠色金融體系建設(shè)持續(xù)推進。一是綠色信貸、綠色債券等重點領(lǐng)域政策體系建設(shè)持續(xù)加快。主要是通過《綠色信貸指引》《關(guān)于構(gòu)建綠色金融體系的指導(dǎo)意見》強化綠色金融相關(guān)領(lǐng)域政策引導(dǎo)；通過開展綠色銀行評價和綠色信貸業(yè)績評價，引導(dǎo)金融機構(gòu)提升綠色金融業(yè)務(wù)發(fā)展能力；將符合條件的綠色貸款納入中期借貸便利擔(dān)保品（MLF），加大綠色領(lǐng)域支持力度；發(fā)布《綠色債券支持項目目錄（2021年版）》，發(fā)揮債券業(yè)務(wù)在應(yīng)對氣候變化和資源高效利用方面的作用。二是積極支持地方綠色發(fā)展。2017年人民銀行等七部委印發(fā)浙江、江西、廣東、貴州、新疆等5省（區(qū)）綠色金融改革創(chuàng)新試驗區(qū)總體方案，支持地方建設(shè)各有側(cè)重、各有特色的綠色金融體系。三是綠色金融標(biāo)準(zhǔn)化建設(shè)持續(xù)推進?！毒G色產(chǎn)業(yè)指導(dǎo)目錄》、專項統(tǒng)計制度以及《綠色債券支持項目目錄》等綠色金融標(biāo)準(zhǔn)的建立，為金融機構(gòu)明確了綠色低碳業(yè)務(wù)的重點領(lǐng)域。四是環(huán)境和社會風(fēng)險管理取得成效。通過要求金融機構(gòu)加強環(huán)境和社會風(fēng)險管理，引導(dǎo)信貸資金流向，對環(huán)保、安全生產(chǎn)存在違法違規(guī)企業(yè)的資金需求形成了有效管控。截至目前，我國已有6家商業(yè)銀行加入赤道原則，通過踐行國際化標(biāo)準(zhǔn)強化自身環(huán)境和社會風(fēng)險管理要求。近年來我國綠色金融業(yè)務(wù)發(fā)展成效突出，截至2020年末，綠色貸款余額約12萬億，存量規(guī)模為全球之首；綠色債券規(guī)模超8000億，居全球第二。綠色金融改革創(chuàng)新試驗區(qū)綠色貸款余額2368億元，綠色債券余額1350億元，較好地發(fā)揮了引領(lǐng)作用。此外，綠色基金、綠色資產(chǎn)證券化、綠色票據(jù)、ESG投資等產(chǎn)品創(chuàng)新蓬勃發(fā)展。

隨著“碳達峰、碳中和”目標(biāo)的提出，綠色金融支持綠色低碳發(fā)展、應(yīng)對氣候變化目標(biāo)更加明確。2020年12月，央行貨幣政策委員會提出，要以促進實現(xiàn)“碳達峰、碳中和”為目標(biāo)完善綠色金融體系，2021年國務(wù)院下發(fā)《關(guān)于加快建立健全綠色低碳循環(huán)發(fā)展經(jīng)濟體系的指導(dǎo)意見》提出要大力發(fā)展綠色金融，推動氣候投融資工作。綠色金融將在落實“碳達峰、碳中和”重大戰(zhàn)略、支持綠色低碳發(fā)展和應(yīng)對氣候變化方面起到越來越重要的作用。

四、商業(yè)銀行助力“碳達峰、碳中和”的路徑思考

（一）持續(xù)完善頂層設(shè)計，切實落實國家“碳達峰、碳中和”發(fā)展戰(zhàn)略

加快推動綠色低碳發(fā)展，確保實現(xiàn)“碳達峰、碳中和”目標(biāo)，是黨中央作出的重大戰(zhàn)略決策。發(fā)展綠色金融，做好氣候投融資金融支持是實現(xiàn)“碳達峰、碳中和”的重要政策工具，也是新時期金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要內(nèi)容。商業(yè)銀行要堅定不移貫徹落實黨中央決策部署，聚焦國家“碳達峰、碳中和”重大戰(zhàn)略，嚴(yán)格落實監(jiān)管要求，樹立綠色發(fā)展理念，做好頂層設(shè)計，明確支持綠色低碳發(fā)展戰(zhàn)略，進一步明確發(fā)展目標(biāo)和重點任務(wù)，持續(xù)加大體制機制建設(shè)，形成系統(tǒng)合力。

（二）加大重點領(lǐng)域資金供給，持續(xù)優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)

持續(xù)加強國家綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策及應(yīng)對氣候變化政策研究力度，重點圍繞加快推動綠色低碳發(fā)展、持續(xù)改善環(huán)境質(zhì)量、提升生態(tài)系統(tǒng)質(zhì)量和穩(wěn)定性、提高資源利用效率等領(lǐng)域，積極支持節(jié)能環(huán)保、清潔生產(chǎn)、清潔能源、生態(tài)環(huán)境、基礎(chǔ)設(shè)施綠色升級和綠色服務(wù)等綠色產(chǎn)業(yè)，支持綠色技術(shù)創(chuàng)新，持續(xù)加大綠色資金供給，助力做好“碳達峰、碳中和”工作。

（三）加大重點區(qū)域支持，提升綠色金融服務(wù)水平

加大對綠色金融改革創(chuàng)新試驗區(qū)、國家低碳試點城市分支機構(gòu)的政策引導(dǎo)，鼓勵大膽探索、先行先試，及時總結(jié)經(jīng)驗，做好推廣，形成示范高地。積極支持粵港澳大灣區(qū)、長三角區(qū)域一體化、京津冀協(xié)同發(fā)展和成渝地區(qū)雙城經(jīng)濟圈等區(qū)域綠色發(fā)展，積極支持長江大保護、黃河流域生態(tài)保護和高質(zhì)量發(fā)展中的綠色金融業(yè)務(wù)需求。

（四）加快產(chǎn)品創(chuàng)新，完善綠色金融服務(wù)體系

商業(yè)銀行要加強與政府主管部門、專業(yè)智庫等多方合作，積極學(xué)習(xí)國內(nèi)國際先進經(jīng)驗，聚焦環(huán)境權(quán)益領(lǐng)域，加快特色產(chǎn)品創(chuàng)新，大力發(fā)展綠色債券、氣候債券、綠色資產(chǎn)證券化、綠色基金、綠色保險等，完善綠色金融服務(wù)體系。

（五）服務(wù)減碳降碳，做好環(huán)境和社會風(fēng)險管理

重點關(guān)注應(yīng)對氣候變化領(lǐng)域風(fēng)險點，根據(jù)客戶面臨的潛在環(huán)境和社會風(fēng)險程度，實施差異化的管理措施。積極對接監(jiān)管部門、生態(tài)環(huán)境主管部門，關(guān)注政府公開信息及媒體信息等，有效監(jiān)測客戶環(huán)境和社會風(fēng)險變化情況。同時，持續(xù)強化高碳行業(yè)管控，通過多種措施嚴(yán)控高碳行業(yè)用信。

（六）堅持綠色運營，做好自身減碳工作

加大綠色發(fā)展理念宣傳教育，引導(dǎo)經(jīng)營機構(gòu)積極響應(yīng)節(jié)能減排工作號召，提升綠色運營水平，通過降低營業(yè)網(wǎng)點能耗和經(jīng)營成本、積極參與綠色低碳公益活動等方式，培養(yǎng)形成綠色低碳企業(yè)文化。

五、持續(xù)優(yōu)化政策措施，助力綠色金融健康發(fā)展

（一）進一步明確和統(tǒng)一綠色金融標(biāo)準(zhǔn)

建議進一步明確和統(tǒng)一綠色信貸、綠色債券和氣候投融資產(chǎn)業(yè)范圍，做好綠色金融標(biāo)準(zhǔn)相互銜接，指導(dǎo)商業(yè)銀行進一步圍繞實現(xiàn)“碳達峰、碳中和”目標(biāo)的重點領(lǐng)域，開展產(chǎn)品創(chuàng)新和服務(wù)模式創(chuàng)新，并逐步同國際標(biāo)準(zhǔn)接軌。

（二）積極推動拓寬多元化融資渠道

加強政府風(fēng)險補償基金、政策性擔(dān)保等對綠色產(chǎn)業(yè)項目支持力度，提高商業(yè)銀行資金投放的積極性。充分利用現(xiàn)有資金渠道，支持企業(yè)在產(chǎn)業(yè)升級改造、綠色發(fā)展中的創(chuàng)新升級。鼓勵地方政府和社會資本合作建立產(chǎn)業(yè)基金，支持綠色產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。

（三）加強對能源低碳轉(zhuǎn)型領(lǐng)域指導(dǎo)

建議進一步明確風(fēng)電、太陽能發(fā)電等清潔能源發(fā)展目標(biāo)和路徑，引導(dǎo)商業(yè)銀行準(zhǔn)確把握支持對象。對傳統(tǒng)能源企業(yè)，建議明確轉(zhuǎn)型升級的路徑，引導(dǎo)商業(yè)銀行按國家政策從服務(wù)傳統(tǒng)能源企業(yè)轉(zhuǎn)型。

（四）推動整合建立信息共享平臺

針對企業(yè)環(huán)境和社會風(fēng)險信息，整合建立信息共享平臺，提高商業(yè)銀行環(huán)境和社會風(fēng)險信息的可獲得性。引導(dǎo)企業(yè)按照國家政策，主動開展綠色認(rèn)證或評估，建立環(huán)境數(shù)據(jù)平臺，開展環(huán)境信息披露，實現(xiàn)環(huán)境信息共享。