淺析企業(yè)基建期的財務風險管控

【作者簡介】奚文秀（1991-），女，安徽休寧人，會計師，研究方向：企業(yè)基建期財務風險管控。

【摘? 要】涉及基建期的企業(yè)往往投資周期長、規(guī)模大、資金需求量大，但在專業(yè)人員配備和工程管理方面又比較薄弱，由此帶來了諸多風險。論文根據(jù)潮州華瀛LNG接收站項目的建設管理情況，從財務方面著手，對基建期較為突出的風險展開深入分析，闡明各種風險的起因、方式以及對企業(yè)產(chǎn)生的不利影響，并針對風險制定相應的管控措施。財務風險管理涉及多方面，需要各部門參與配合，共同建立一個有效的內控管理系統(tǒng)，為企業(yè)的運營投產(chǎn)打下良好的基礎，提升企業(yè)競爭力。希望能給予基建期企業(yè)一定的參考和啟發(fā)。

【關鍵詞】LNG接收站；基建；財務管理；風險管控

【中圖分類號】F275；F426? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?【文獻標志碼】A? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?【文章編號】1673-1069（2024）03-0185-03

1 引言

液化天然氣（Liquified Natural Gas，LNG）作為全球能源交易市場中的新熱點，以其安全、清潔、高效能、綠色環(huán)保的特點被發(fā)達國家廣泛使用。LNG在我國能源結構中同樣占有重要位置，2021年我國進口LNG高達8 140萬噸，超過日本和美國成為全球最大的液化天然氣進口國。LNG接收站作為海運液化天然氣的接收、存儲、氣化、分銷、外輸?shù)年P鍵設施，得到了國家的大力支持和發(fā)展建設，并且在保障民生供應和調節(jié)市場中發(fā)揮著重要作用。華瀛也因此成為第一家獲得建設LNG接收站資格的民營企業(yè)。由于LNG接收站項目建設辦理手續(xù)難、籌建期長、資金需求量大、專業(yè)要求高，給民營企業(yè)的建設管理帶來了巨大的挑戰(zhàn)。特別在施工建設階段，企業(yè)的管理力量通常配備不足，內部控制制度不健全，風險防控意識不足，導致項目出現(xiàn)各種問題。為確保項目順利建設完工，企業(yè)必須加強全過程管控，切實實現(xiàn)財務成本管理與風險管控智能化。

2 基建期的財務風險分析

2.1 合同簽訂風險

由于LNG接收站項目建設的復雜性和專業(yè)性，會涉及多種業(yè)務類型的合同，例如，各種調研服務合同、土地購買合同、設備采買合同以及施工合同等。施工合同是整個項目的關鍵，在關注一般合同簽訂要點時，還需額外注意以下幾點風險：

第一，施工方資質不足和財務狀況不佳帶來的風險。如果施工方在建設工程中沒有足夠的能力取得相應資質許可，會導致施工違法而中斷，或者建設的工程質量不合格而無法竣工驗收；若對方?jīng)]有一個良好的財務狀態(tài)，則會影響工期進度，甚至可能存在挪用工程款的風險。第二，專業(yè)條款約定是否合法合規(guī)的風險。如工程質量要求、竣工驗收標準規(guī)范和質量保質期等，需結合相關法律法規(guī)進行審定，否則會有無法驗收通過或是額外增加工程成本的風險。第三，建設工期約定的風險。施工合同一般執(zhí)行時間比較長，前期準備需要投入一定的人力物力財力，如果不能在規(guī)定的時間內開工建設，不僅浪費資源，增加成本，還會影響整個項目的投產(chǎn)運營。

2.2 資金籌措與計劃風險

一個LNG接收站的投資建設需要幾十億人民幣，資金壓力巨大。項目資金的來源除了股東的資本注入外，往往需要依靠銀行等金融機構進行大量的外部融資。企業(yè)前期主要依靠自有資金運轉，后期由外部籌措資金維持。對于資金的使用，需要制定相應的計劃，否則容易出現(xiàn)資金鏈斷裂的風險。金融機構的貸款合同限制條件多，辦理難度大，如對企業(yè)貸款資質的要求、放貸的額度以及國家金融政策的變化等，都增加了融資風險。另外，接收站沿海而建，受暴雨臺風等天氣影響較大，如若受災延誤工期而不能及時投產(chǎn)，造成還貸逾期，企業(yè)信用降級，極易造成失控風險。

2.3 成本管理風險

基建期是資金投入最大的階段，也是項目成本管理的重要階段。施工項目一般規(guī)模大、技術復雜、持續(xù)時間久，建設過程中不可避免會出現(xiàn)各種成本風險，從而導致成本增加。

首先，建筑材料費用占據(jù)工程造價相當大的比例，而材料價格的上漲將大幅度增加企業(yè)成本；其次，工程施工的圖紙設計、增項變更、工藝變化，都會引起成本的增加；再次，施工過程中因管理不當出現(xiàn)的施工事故或索賠，在一定程度上也增加了成本支出；最后，施工方自身的管理，如機械物資的現(xiàn)場管理是否嚴格，勞動隊伍安排是否合理，施工進度是否按計劃進行，有無拖欠農(nóng)民工工資等情況。只有優(yōu)

秀的施工方管理團隊才能確保施工進度、施工質量和施工成本。

2.4 資金使用風險

施工階段的資金使用主要為支付工程款項，需要多個部門共同參與審核。資金風險主要有以下幾點：

第一，施工合同一般會約定10%的預付款作為對施工方開工的資金支持，但也有相應的條件要求，所以在請款時應嚴格審核，避免提前支付的風險；第二，企業(yè)貸款資金往往是專項資金，要求只能用于項目建設，所以存在?？钏玫娘L險，從而影響企業(yè)信用；第三，企業(yè)資金使用需要有計劃有預算，根據(jù)項目概算，編制年度資金預算，按月分解，按月考核分析，保證項目資金需求，否則極易引起資金短缺或額外增加資本成本。

2.5 項目結算和決算審計風險

施工完成后進入工程結算和工程竣工驗收階段，該階段往往出現(xiàn)各種原因導致結算風險。如工程量確認不準確，將直接影響結算金額；又如合同內容變更未按流程報批審核，導致雙方在結算款上產(chǎn)生爭議。工程結算后進入決算審計階段，對施工期間涉及的資金和財務管理活動進行審計。財務決算是一個非常復雜的環(huán)節(jié)，涉及業(yè)主單位、施工單位、設計單位、監(jiān)理單位及審計單位。審計過程中需要獲取各種施工合同、施工日志、預算表、驗收記錄及支付憑證等資料，多方參與性使得數(shù)據(jù)獲取難度大。工程決算包括施工合同管理、預算管理、工程支付、工程變更等方面，造成風險多發(fā)性，可能會導致審計結論失真，增加審計風險。另外，決算審計往往需要在較短的時間內完成，工作量大、審計內容復雜，可能導致審計失誤，造成經(jīng)濟損失。

2.6 工程質保金風險

質保金作為最后一道關卡對工程質量起到一定的保障作用。質保金的支付應注意以下幾點風險：

首先，質保金作為工程款的一部分，具有一定的滯后性，但是這部分金額在工程結算時已經(jīng)確認并轉入資產(chǎn)價值，施工方若以未到收回質保金時間為由拒絕提前開票，則會產(chǎn)生賬務處理風險；其次，質保金的支付比例、支付方式和支付時間點等往往不受重視，合同約定不夠明確，在退回質保金時容易發(fā)生經(jīng)濟糾紛。

3 基建期財務風險管控措施

3.1 對合同簽訂的管控

首先，合同從招標到簽訂，必須嚴格按照公司內控流程執(zhí)行。根據(jù)公司的招標管理制度，充分考慮各項因素，制定招標文件，嚴格審核投標人資質，公正公平進行評審，按流程簽訂合同，保證招投標過程透明公正，杜絕徇私舞弊等現(xiàn)象。其次，明確各部門職責和權限，形成協(xié)同效應。施工合同應由工程、法務、投資、財務、HSE等多部門共同審定，各自從不同維度對合同內容進行審核，如工程部對工程執(zhí)行期限、質量驗收標準提出專業(yè)意見，計控部就工程造價的計算標準、價款的審定方式進行審核等。另外，像EPC合同內容過于專業(yè)和復雜，企業(yè)自身無法有效審核，可以聘請有資質有經(jīng)驗的外部單位一同參與制定審核，在最大程度上避免因合同條款內容不當導致企業(yè)利益受損。

3.2 對資金籌措與計劃的管控

建設LNG接收站是一個長久的過程，從開始辦理各種資質到建成驗收投產(chǎn)可能達數(shù)十年之久。這期間對資金的需求是一個累積的過程，因此企業(yè)需要做好資金計劃和控制。

首先，資金計劃應參照項目概算，結合項目進展情況，做好長期和短期、自有資金和借貸資金的規(guī)劃，提升資金使用效率，防范資金短缺。企業(yè)前期盡量使用項目資本金和自有資金，減少資本成本支出。對于閑置資金，適當進行投資理財，提高財務收益。根據(jù)項目情況提前收集審批資料，為獲取貸款做好充足準備。項目貸款合同金額大、期限長、條款多，企業(yè)應嚴格審核貸款利率、償還方式、抵押條款等放貸條件，結合國家金融政策及趨勢，例如，近期國家的LPR利率一直在下調，采用浮動利率有益于降低融資成本，爭取最優(yōu)貸款方案。其次，做好融資備選方案，確保項目進展不受資金影響。另外，企業(yè)必須留有一定金額的自有資金，

在遇到突發(fā)事件時有一定的緩沖期，避免被動陷入失信的風險。

3.3 對成本管理的管控

對于工程成本管理控制是貫穿整個基建期的，只有在源頭把控，過程管理，持續(xù)投入，確保目標，才能順利投產(chǎn)。

第一，工程建設受材料設備價格影響甚大，在簽訂合同時，可以選擇固定總價合同，在一定程度上可以把價格風險轉移給承包商，以達到控制成本的目的。第二，對于施工合同內容的變更，要嚴格審核，查看工程量清單，確認變更是否在工程量清單內，變更造價的計算標準和參考依據(jù)是否按照合同約定執(zhí)行以及是否按內控流程進行變更申請審批。EPC合同模式是總承包單位承攬整個建設工程的設計、采購、施工，對它的合同變更審核存在較大的難度和風險。企業(yè)可以建立相應的變更管理組織機構，加強變更風險識別，做好變更事前控制，事中監(jiān)控，事后處理。第三，施工管理和監(jiān)督以工程部為主導，但是財務部也應參與工程管理過程，經(jīng)常去施工現(xiàn)場了解工程進度、工程質量、安全情況、設備到場情況等，以便審核工程進度款的真實性和合理性，避免超付或存在應扣未扣款項等情況。另外，做好工程物資設備登記，后期的資產(chǎn)清查入冊、確定成本價值都離不開實物的管理，如果前期工作沒有做細，將無法準確計量資產(chǎn)價值，造成成本失真。設備的管理同樣很重要，如若保管不當，不僅存在安全隱患，可能還會增加額外的維修費，延誤工期，造成損失。第四，必須加強對總承包商和分包商的管理監(jiān)督，將承包商納入公司HSE管理體系，統(tǒng)一標準和要求，建立完善的承包商準入機制，定期或不定期地檢查項目資金使用情況。加強承包商的農(nóng)民用工監(jiān)督，如要求其開設農(nóng)民工資專戶，提供工資發(fā)放資料，避免拖欠農(nóng)民工工資等情況發(fā)生，保證工程進度、質量和安全。

3.4 對資金使用的管控

資金流是企業(yè)的生命線，企業(yè)應高度重視資金內控管理，建立健全資金管理體系，嚴格執(zhí)行制度，規(guī)范支付流程。

第一，對于工程預付款的審核，需仔細審查合同條款，檢查提交資料是否齊全，避免提前付款，造成資金被無償占用。需要對方提供履約保函的，應提前溝通保函內容，確定保函金額和有效期限，避免因保函不合規(guī)而影響支付，耽誤進度。第二，對于貸款資金專項使用的管理，首先，需完善崗位與崗位制度，嚴格執(zhí)行資金授權審批管理制度及不相容職務原則，加強崗位間的相互約束和監(jiān)督；其次，開設專用賬戶，加強專項資金與生產(chǎn)經(jīng)營資金分離管理，杜絕?？钏脝栴}發(fā)生。第三，制定資金預算可以有效控制成本和提高資金使用效率，在建設期間可以使用項目全周期預算和月度滾動預算相結合的方式，便于把握項目總體投資和平衡資金需求，嚴控預算外成本費用支出，減少資金沉淀，降低資本成本。

3.5 對項目結算和決算審計的管控

工程項目結算的重要性不言而喻，一旦出現(xiàn)驗收延遲或無法結算的情況，給企業(yè)帶來的損失將是巨大的。

首先，企業(yè)在施工階段就必須進行全面風險管理，全程監(jiān)督檢查施工質量，避免出現(xiàn)無法彌補的質量缺陷。其次，嚴格按照合同工程量清單審核確認工程量，嚴格審查合同變更部分，確認變更價款。決算審計風險可從以下幾方面控制：一是制定統(tǒng)一審核標準，明確審計內容范圍和目標，避免因標準不同而造成不必要的錯誤。二是強化內部控制，建立健全各項管理制度，如合同管理制度、預算管理制度、支付管理制度、審計監(jiān)督制度，規(guī)范財務管理活動，提高審計風險控制力。三是加強資料收集管理，加強相關人員與各單位的溝通聯(lián)系，定期收集整理資料并歸檔。提高企業(yè)自身資料管理水平，可以利用信息技術手段，建立完善數(shù)據(jù)庫管理系統(tǒng)，提高信息使用效率，為審計工作提供便利。四是引入外部審計進行決算審計。外部審計單位在審計經(jīng)驗、專業(yè)度方面都有一定的優(yōu)勢，對風險點的把控也比較準確。外部審計的獨立性和公正性，不受審計單位內部關系的影響，可以確保審計的內容真實可靠，在很大程度上規(guī)避審計風險。

3.6 對工程質保金的管控

質保金對施工方有一定的約束作用，同時也保證建設方利益不受損。企業(yè)應加強質保金的風險管控。

第一，關于開具質保金發(fā)票的問題，可以增加合同條款，約定工程結算時全額開具工程款發(fā)票，避免因無法及時取得發(fā)票而產(chǎn)生不能稅前扣除的風險；第二，確保質保金支付比例合法合規(guī)，明確約定質保金計算的起止時間點和支付方式；第三，在質保期發(fā)生質量問題，及時與施工方溝通解決，并且做好相關扣款記錄，保留書面證據(jù)資料，避免在退還時產(chǎn)生糾紛。

4 結語

基建期作為企業(yè)生命周期的一個特殊階段，有著舉足輕重的地位?；ㄆ诮ㄔO管理會面臨各種風險，企業(yè)應樹立全面風險意識，優(yōu)化內部治理機制，強化風險防范措施。財務風險管控屬于企業(yè)管理的重要部分，從合同的簽訂與審核、資金的籌集與使用、計劃與監(jiān)督，到建設工程的成本管理與控制，再到最后的項目結算與決算，都對企業(yè)提出了挑戰(zhàn)。各部門應積極加入風險管控的構建，認真履行自己的職責與義務，加強業(yè)務學習和溝通交流，樹立主人翁意識，保證工程質量和安全，共同實現(xiàn)最終目標——確保項目按期投產(chǎn)，為企業(yè)贏得成本優(yōu)勢，提升企業(yè)競爭力。

【參考文獻】

【1】黃丹莉.建筑施工項目建設中財務風險管控措施[J].國際商務財會，2023（05）：65-68.

【2】白九庫.淺談基建期財務風險管控[J].當代經(jīng)濟，2015（03）：42-43.

【3】陳麗榕.淺議風電廠基建期財務管理存在的風險及防控[J].現(xiàn)代企業(yè)研究，2019（08）：166.