林權(quán)抵押貸款信貸配給的產(chǎn)生機(jī)制、程度識(shí)別與路徑優(yōu)化*

范劉珊，魏遠(yuǎn)竹，王文爛

(1.寧德師范學(xué)院 精準(zhǔn)扶貧與反返貧研究中心，福建 寧德352100；2.福建江夏學(xué)院 公共事務(wù)學(xué)院，福州 350002；3.福建農(nóng)林大學(xué) 經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院，福州 350002)

推行林權(quán)抵押貸款是支持集體林區(qū)現(xiàn)代林業(yè)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的有效林業(yè)金融制度措施。2016年中央一號(hào)文件明確強(qiáng)調(diào)，要積極發(fā)展林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)，為健全集體林區(qū)金融機(jī)構(gòu)發(fā)展林權(quán)抵押貸款提供了政策依據(jù)；2019年，國務(wù)院出臺(tái)的《關(guān)于促進(jìn)鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興的指導(dǎo)意見》以及人民銀行、銀保監(jiān)會(huì)等五大部門聯(lián)合發(fā)布的《關(guān)于金融服務(wù)鄉(xiāng)村振興的指導(dǎo)意見》，重點(diǎn)詮釋了鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興的發(fā)展需要金融的支持與保障，現(xiàn)代林業(yè)產(chǎn)業(yè)振興作為鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興的重要內(nèi)容同樣需要林業(yè)金融的支持；2023年中央一號(hào)文件進(jìn)一步明確，繼續(xù)深化集體林權(quán)制度改革，拓寬農(nóng)民增收致富渠道，賦予農(nóng)民更加充分的財(cái)產(chǎn)權(quán)益?？梢姡h中央對(duì)農(nóng)村集體林區(qū)以林權(quán)抵押貸款為創(chuàng)新的林業(yè)金融高度重視。隨著鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略不斷推進(jìn)、集體林權(quán)制度改革不斷深化，集體林區(qū)林權(quán)抵押貸款試點(diǎn)得以推廣，以福建省為例：通過福建省積極建設(shè)省級(jí)綠色金融改革試驗(yàn)區(qū)，截至2021年底福建省綠色信貸余額4110億元[1]。由于集體林區(qū)的農(nóng)戶面臨林業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)較高、與金融機(jī)構(gòu)之間信用傳遞機(jī)制運(yùn)行不暢以及農(nóng)村產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)不完善等現(xiàn)實(shí)困境[1]，集體林區(qū)內(nèi)農(nóng)戶仍面臨著林權(quán)抵押貸款信貸配給問題。綜上所述，在鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略背景下開展集體林區(qū)農(nóng)戶面臨的林權(quán)抵押貸款信貸配給研究，既是深入推進(jìn)鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的內(nèi)在要求，也是實(shí)現(xiàn)集體林區(qū)農(nóng)戶林業(yè)經(jīng)營增收的基本需要。學(xué)者們從理論和實(shí)證層面對(duì)林權(quán)抵押貸款做了大量研究，譬如：林權(quán)抵押貸款政府行為[2]、林權(quán)抵押貸款模式創(chuàng)新[3]、家庭借貸對(duì)林業(yè)收入影響[4]、林權(quán)抵押貸款需求[5]以及信用風(fēng)險(xiǎn)等[6]?？v觀已有文獻(xiàn)可以發(fā)現(xiàn)，專家學(xué)者們從信貸配給分類[7]、信貸配給識(shí)別方法[8]及信貸配給影響因素[9]等多角度探討信貸配給問題。隨著數(shù)據(jù)可得性和實(shí)證方法的改善，從林權(quán)抵押貸款視角探討農(nóng)戶信貸配給問題成為農(nóng)村金融市場(chǎng)學(xué)術(shù)研究的新熱點(diǎn)。相關(guān)學(xué)者認(rèn)為林權(quán)抵押貸款在一定程度上能夠釋緩農(nóng)戶的非價(jià)格信貸配給[10]。然而，林權(quán)抵押貸款信貸配給類型及其產(chǎn)生機(jī)制的研究，仍存在進(jìn)一步討論的空間。在推進(jìn)鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略背景下集體林區(qū)農(nóng)戶所面臨的林權(quán)抵押貸款信貸配給類型具體是如何？農(nóng)戶所面臨信貸的配給程度具體如何？不同類型林權(quán)抵押貸款信貸配給的產(chǎn)生機(jī)制具體又是如何？這些問題的解答對(duì)于釋緩集體林區(qū)農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款信貸配給，實(shí)現(xiàn)農(nóng)戶林業(yè)增收，促進(jìn)鄉(xiāng)村林業(yè)產(chǎn)業(yè)振興具有重要的理論意義和現(xiàn)實(shí)意義。鑒于此，對(duì)集體林區(qū)農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款信貸配給的主要類型和產(chǎn)生機(jī)制進(jìn)行深入詮釋，并進(jìn)一步對(duì)集體林區(qū)農(nóng)戶所面臨的不同信貸配給類型展開識(shí)別以及對(duì)配給程度進(jìn)行衡量，進(jìn)而在鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略視野下形成具有集體林區(qū)福建省特色的林業(yè)生態(tài)產(chǎn)品價(jià)值最優(yōu)實(shí)現(xiàn)路徑。

1 林權(quán)抵押貸款信貸配給的產(chǎn)生機(jī)制

1.1 林權(quán)抵押貸款信貸配給類型

信貸配給是信貸市場(chǎng)的信貸需求超過信貸供給導(dǎo)致信貸市場(chǎng)無法出清的一種經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象。在林權(quán)抵押信貸市場(chǎng)中，林權(quán)抵押貸款信貸配給是需求方和供給方交互影響下產(chǎn)生的一種經(jīng)濟(jì)行為。具體而言，林權(quán)抵押貸款信貸配給是集體林區(qū)農(nóng)戶自身對(duì)林權(quán)抵押貸款政策認(rèn)知偏差、自身的行為決策偏差與正規(guī)金融機(jī)構(gòu)外部性約束共同作用下引起的[11]，包括林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給(簡(jiǎn)稱需求型信貸配給)與林權(quán)抵押貸款供給型信貸配給(簡(jiǎn)稱供給型信貸配給)兩種類型。

1.1.1 需求型信貸配給

需求型信貸配給是基于潛在信貸需求方自身權(quán)衡后所產(chǎn)生的一種行為結(jié)果。需求型信貸配給是潛在信貸需求方鑒于自身的各種因素未向銀行申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款，或申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款后由于認(rèn)為自身因素?zé)o法達(dá)到貸款要求而自愿放棄該貸款的行為[11]。根據(jù)形成的原因分類，需求型信貸配給可進(jìn)一步劃分為風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給、自我實(shí)施型信貸配給、未借貸型價(jià)格配給以及交易成本型信貸配給4種類型[12]。風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給是指因擔(dān)心失去抵押物而主動(dòng)放棄貸款申請(qǐng)；自我實(shí)施型信貸配給是指因家庭財(cái)富、社會(huì)資本缺乏等因素?fù)?dān)心被拒絕而主動(dòng)放棄貸款；未借貸型價(jià)格配給是指因自有資金充足以及抵押貸款的利率過高而主動(dòng)放棄貸款申請(qǐng)；交易成本型信貸配給是指因貸款程序復(fù)雜、非利息成本高而主動(dòng)放棄貸款申請(qǐng)。農(nóng)戶對(duì)自身各種影響因素權(quán)衡后主動(dòng)放棄申請(qǐng)?jiān)撡J款進(jìn)而形成需求型信貸配給是集體林區(qū)林業(yè)金融市場(chǎng)信貸配給的主要方式[12]。由于農(nóng)戶因自有資金充足以及抵押貸款的利率過高而沒有產(chǎn)生有效信貸需求，從而形成未借貸型價(jià)格配給，屬于價(jià)格配給范疇。所以，主要對(duì)需求型信貸配給的自我實(shí)施型信貸配給、風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給以及交易成本型信貸配給這3種非價(jià)格配給展開詮釋。

農(nóng)戶的需求決策行為與金融機(jī)構(gòu)的供給決策行為是集體林區(qū)林權(quán)抵押貸款投入到林業(yè)信貸市場(chǎng)后能否緩解農(nóng)戶信貸配給問題的決定性因素。然而，信貸需求方和信貸供給方的決策行為具有先后順序的特征[13]。對(duì)于具有信貸需求的農(nóng)戶而言，只有農(nóng)戶不存在需求型信貸配給的基礎(chǔ)上，才有可能考察到其是否存在供給型信貸配給[12]。一些具有潛在信貸需求的農(nóng)戶由于擔(dān)心以《林權(quán)證》為擔(dān)保的抵押物不足、林權(quán)抵押貸款的交易費(fèi)用過高或預(yù)期林權(quán)抵押風(fēng)險(xiǎn)過大難以承擔(dān)而沒有林權(quán)抵押貸款意愿或申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款后自愿放棄其信貸交易的行為，使得林權(quán)抵押貸款市場(chǎng)面臨新的需求型信貸配給。因此，集體林區(qū)的農(nóng)戶所遭受的需求型信貸配給主要包括自我實(shí)施型信貸配給、交易成本型信貸配給以及風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給。

1.1.2 供給型信貸配給

供給型信貸配給是基于正規(guī)金融機(jī)構(gòu)選擇決策的權(quán)衡結(jié)果所產(chǎn)生的一種信貸配給行為。供給型信貸配給是具有實(shí)際信貸需求的農(nóng)戶已向銀行申請(qǐng)貸款，鑒于金融機(jī)構(gòu)審核農(nóng)戶的貸款信息以及條件后信貸需求僅部分得到滿足或信貸需求完全被拒絕[11]。供給型配給主要為數(shù)量型信貸配給，即部分?jǐn)?shù)量型與完全數(shù)量型的供給型信貸配給[14]。

從林權(quán)抵押貸款潛在信貸需求的農(nóng)戶視角來看，在農(nóng)戶未遭受林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給時(shí)才有可能進(jìn)一步觀察農(nóng)戶是否存在林權(quán)抵押貸款供給型信貸配給[15]。金融機(jī)構(gòu)是否貸款給有林權(quán)抵押貸款信貸需求的農(nóng)戶，是基于農(nóng)戶提供的《林權(quán)證》是否符合預(yù)期要求而作出的決策。若農(nóng)戶提供的《林權(quán)證》不符合金融機(jī)構(gòu)的預(yù)期要求，則金融機(jī)構(gòu)將拒絕農(nóng)戶的申請(qǐng)使農(nóng)戶面臨供給型信貸配給；反之，農(nóng)戶可順利獲得林權(quán)抵押貸款，則農(nóng)戶沒有遭受林權(quán)抵押貸款供給型信貸配給。

1.2 林權(quán)抵押貸款信貸配給產(chǎn)生機(jī)制

1.2.1 林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給產(chǎn)生機(jī)制

由于集體林區(qū)農(nóng)戶對(duì)林權(quán)市場(chǎng)抵押品價(jià)值和林權(quán)抵押信貸政策等金融知識(shí)存在自我認(rèn)知偏差，導(dǎo)致其對(duì)林權(quán)抵押貸款信貸需求的行為決策產(chǎn)生影響，從而形成自我實(shí)施型信貸配給。在中國法律環(huán)境和林地產(chǎn)權(quán)管制約束下，集體林區(qū)長期存在林地規(guī)模小且細(xì)碎化、生產(chǎn)周期長等客觀性因素；同時(shí)，在集體林區(qū)林業(yè)金融的林權(quán)抵押貸款實(shí)踐發(fā)展過程中，受農(nóng)戶征信體系和林地流轉(zhuǎn)市場(chǎng)不完善的影響，金融機(jī)構(gòu)在林權(quán)抵押貸款信貸市場(chǎng)中面臨抵押物處置難等現(xiàn)實(shí)難題。因此，銀行對(duì)集體林區(qū)農(nóng)戶在申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款過程中設(shè)置一系列較為嚴(yán)苛的貸款條件，尤其是具有小額林權(quán)的潛在貸款需求者在申請(qǐng)過程中更容易受到林地細(xì)碎化、社會(huì)資本缺乏、政策認(rèn)知不足等條件的約束。因此，農(nóng)戶產(chǎn)生“向銀行提出申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款會(huì)面臨被拒絕或去申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款也可能難以獲得其貸款”的感覺，從而形成對(duì)該貸款的自我認(rèn)知偏差而失去融資信心。所以，集體林區(qū)農(nóng)戶自愿放棄林權(quán)抵押貸款的信貸申請(qǐng)，最終形成林權(quán)抵押貸款自我實(shí)施型信貸配給。

不同的產(chǎn)權(quán)交易特性會(huì)產(chǎn)生不同的交易成本，進(jìn)而對(duì)農(nóng)村金融市場(chǎng)中農(nóng)戶信貸需求的自身決策行為產(chǎn)生影響，形成交易成本型信貸配給。集體林區(qū)具有林業(yè)生產(chǎn)周期長、林地規(guī)模小、林地細(xì)碎化等特殊性特征，且在林地產(chǎn)權(quán)流轉(zhuǎn)市場(chǎng)不完善和有效合約實(shí)施機(jī)制不健全的約束下，單純依賴林權(quán)抵押貸款合約機(jī)制對(duì)交易費(fèi)用的節(jié)約作用是極其有限的。因此，金融機(jī)構(gòu)將林權(quán)抵押貸款所引起的信息甄別費(fèi)用、監(jiān)督費(fèi)用以及交易費(fèi)用等間接地轉(zhuǎn)移給農(nóng)戶。農(nóng)戶因被要求提供林權(quán)抵押擔(dān)保等約束性條款和因林權(quán)抵押貸款程序太煩瑣，認(rèn)為自身承擔(dān)的交易費(fèi)用高于利息成本。因此，農(nóng)戶沒有直接向正規(guī)金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款或者申請(qǐng)了該信貸交易后主動(dòng)放棄，形成新的林權(quán)抵押抵款交易成本型信貸配給。

集體林區(qū)農(nóng)戶因擔(dān)心預(yù)期抵押風(fēng)險(xiǎn)過大而喪失林地，作出放棄林權(quán)抵押貸款申請(qǐng)的行為決策，從而面臨風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給。林權(quán)抵押貸款不僅是農(nóng)戶預(yù)期投資收益和各種成本的權(quán)衡問題，更是農(nóng)戶的社會(huì)心理問題。林地對(duì)于集體林區(qū)的農(nóng)戶而言，不僅是一種林業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的經(jīng)濟(jì)要素，而且是凝聚了農(nóng)戶的生存、保障等各種情感因素的一種無法替代的人格型財(cái)產(chǎn)。因此，集體林區(qū)的農(nóng)戶將林權(quán)抵押視為一種“生存保障損失”產(chǎn)生的稟賦效應(yīng)。稟賦效應(yīng)帶來的損失厭惡使得集體林區(qū)林權(quán)抵押信貸市場(chǎng)產(chǎn)生不合理的價(jià)值標(biāo)桿。在林地要素價(jià)值上疊加社會(huì)保障價(jià)值，使得集體林區(qū)農(nóng)戶因擔(dān)心預(yù)期林權(quán)抵押風(fēng)險(xiǎn)過大而存在失去林地的可能性大大提高。這意味著農(nóng)戶將面臨林權(quán)抵押貸款風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給。

1.2.2 林權(quán)抵押貸款供給型信貸配給產(chǎn)生機(jī)制

2019年1月1日，開始施行修正后的《農(nóng)村土地承包法》。這意味著正式的“制度環(huán)境”對(duì)林地經(jīng)營權(quán)融資擔(dān)保的制約已不存在。在“三權(quán)分置”基礎(chǔ)上中國集體林區(qū)的林權(quán)抵押貸款政策全面推廣的法律法規(guī)等制度障礙進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)突破。這表明中國集體林區(qū)的林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)試點(diǎn)工作與法律制度環(huán)境得到有效銜接。如果林權(quán)抵押融資擔(dān)保機(jī)制能夠緩解林業(yè)金融市場(chǎng)中存在的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)問題，那么該機(jī)制是相容的。然而，中國集體林區(qū)林地市場(chǎng)呈現(xiàn)出“薄市場(chǎng)”特征。林地經(jīng)營權(quán)因權(quán)利載體具有產(chǎn)權(quán)專屬性、位置固定性、用途專用性等特性進(jìn)而呈現(xiàn)出資產(chǎn)專用性[16]。而集體林區(qū)林業(yè)生產(chǎn)周期長、林地細(xì)碎化、規(guī)模小等特征則不可避免地放大了這一局限性。除此之外，林地經(jīng)營權(quán)流轉(zhuǎn)困難、缺少抵押品處置交易平臺(tái)使得林地流轉(zhuǎn)無法形成整合性的交易網(wǎng)絡(luò)。在林權(quán)抵押貸款試點(diǎn)中，林地流轉(zhuǎn)市場(chǎng)具有薄市場(chǎng)約束，無法達(dá)到金融機(jī)構(gòu)對(duì)林權(quán)抵押品的預(yù)期價(jià)值。上述因素會(huì)對(duì)銀行信貸供給的決策行為產(chǎn)生影響，使得農(nóng)戶在林權(quán)抵押貸款市場(chǎng)中仍然存在部分?jǐn)?shù)量型或完全數(shù)量型信貸配給。

2 林權(quán)抵押貸款信貸配給的程度識(shí)別

2.1 問卷設(shè)計(jì)

考慮到林權(quán)抵押貸款試點(diǎn)工作的數(shù)據(jù)獲取以及集體林區(qū)試點(diǎn)工作成熟度情況，設(shè)計(jì)了“農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款行為研究調(diào)查問卷”，對(duì)農(nóng)戶以問卷的形式進(jìn)行一對(duì)一誘導(dǎo)式調(diào)研，問卷涵蓋農(nóng)戶的基本情況、農(nóng)戶關(guān)于林權(quán)抵押貸款的資金借貸情況。基于研究主題內(nèi)容的內(nèi)在邏輯，將問卷中同一主題的相關(guān)題目放在一起，并對(duì)各主題內(nèi)容標(biāo)記突出的標(biāo)識(shí)，目的在于確保受訪農(nóng)戶對(duì)各部分的主題內(nèi)容有基本了解，進(jìn)一步減少受訪農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款不了解形成思維認(rèn)知偏差而導(dǎo)致誤差。

農(nóng)戶基本情況。這部分調(diào)查內(nèi)容主要是調(diào)查受訪戶主基本情況，具體包括戶主的性別、戶主的年齡、戶主的受教育程度、戶主的職業(yè)、戶主是否為黨員、戶主是否為村干部、戶主是否購買保險(xiǎn)等，衡量戶主特征對(duì)林權(quán)抵押貸款借貸行為的影響。農(nóng)戶家庭基本情況重點(diǎn)衡量家庭人口與林業(yè)勞動(dòng)投入情況、林業(yè)資源與林地流轉(zhuǎn)等基本情況；農(nóng)戶社會(huì)資本情況主要衡量農(nóng)戶的社會(huì)資源，包括家庭成員或親戚是否有政府工作人員、非正規(guī)金融借錢難易程度、正規(guī)金融機(jī)構(gòu)貸款情況、參加合作經(jīng)濟(jì)組織的情況、信用評(píng)級(jí)情況；農(nóng)戶家庭收入與重大支出主要考察農(nóng)戶的林業(yè)收入以及非林業(yè)收入情況、收入來源情況、農(nóng)戶在子女教育、蓋房買房、婚喪嫁娶以及大病治療支出等情況。

農(nóng)戶關(guān)于林權(quán)抵押貸款的資金借貸情況。這部分主要通過調(diào)查農(nóng)戶的林權(quán)抵押貸款經(jīng)歷來了解農(nóng)戶的林權(quán)抵押貸款政策和貸款程序的了解程度、林權(quán)抵押貸款信貸需求、林權(quán)抵押貸款信貸配給程度以及遭受的信貸配給類型。

2.2 數(shù)據(jù)來源

福建省三明市是中國第一個(gè)集體林區(qū)改革試驗(yàn)區(qū)。2002年起，為了開啟新一輪林改，緩解林業(yè)融資難問題，林權(quán)抵押貸款試點(diǎn)不斷得到推廣，截至2015年，三明市累計(jì)發(fā)放林業(yè)資源資產(chǎn)抵押貸款總額90.4億元。選取福建省三明市的三元區(qū)、將樂縣、建寧縣、泰寧縣作為樣本地區(qū)具有一定的代表性，于2021年8月針對(duì)樣本地區(qū)的農(nóng)戶開展調(diào)查。為保證數(shù)據(jù)來源的科學(xué)性，基于樣本地區(qū)森林資源狀況和社會(huì)經(jīng)濟(jì)條件，采用簡(jiǎn)單隨機(jī)抽樣從所選地區(qū)選出農(nóng)戶樣本。保證樣本具有較高的代表性，又不失覆蓋率。共發(fā)放調(diào)查問卷450份，實(shí)際回收率為96.2%。調(diào)研全部結(jié)束后對(duì)所有問卷進(jìn)行了集中性的檢驗(yàn)，刪除部分存在明顯錯(cuò)誤與數(shù)據(jù)缺失較多的調(diào)查問卷。最終能夠?qū)嶋H使用的調(diào)研樣本數(shù)量為420戶，有效率達(dá)到93.33%。

2.3 數(shù)據(jù)處理

2.3.1 描述性統(tǒng)計(jì)

調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，農(nóng)戶林業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營類型中純林業(yè)所占比例為52.14%，而以林業(yè)為主兼營其他所占比例為35.95%。集體林區(qū)以林業(yè)為主的農(nóng)戶將近達(dá)到88%。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，集體林區(qū)的農(nóng)戶呈現(xiàn)出家庭勞動(dòng)力的資源要素配置與收入的多元化特征。集體林區(qū)小農(nóng)戶家庭經(jīng)營依然是以純林業(yè)為中國林業(yè)經(jīng)營的主要經(jīng)營類型。伴隨著集體林區(qū)兼業(yè)化程度的不斷提高，越來越多的農(nóng)戶家庭同時(shí)存在林業(yè)經(jīng)營與非林就業(yè)的現(xiàn)象。

集體林區(qū)樣本農(nóng)戶林業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營主體類型情況中仍以農(nóng)戶為主，所占比例為85%。以林業(yè)企業(yè)、林業(yè)專業(yè)合作社、家庭林場(chǎng)以及林業(yè)專業(yè)大戶為新型林業(yè)經(jīng)營主體的僅為10.95%。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，農(nóng)戶家庭承包經(jīng)營依然是中國集體林區(qū)林業(yè)經(jīng)營的主要形式。因而，有效實(shí)現(xiàn)集體林區(qū)小農(nóng)戶與現(xiàn)代林業(yè)經(jīng)營主體的有機(jī)銜接成為中國集體林區(qū)普通農(nóng)戶林業(yè)經(jīng)營面臨的重要挑戰(zhàn)。

集體林區(qū)農(nóng)戶收入數(shù)據(jù)顯示，樣本農(nóng)戶家庭中戶均總收入為14.88萬元。林業(yè)收入和非林業(yè)收入分別為4.19萬元和10.69萬元，所占比例分別為28.16%和71.84%。整體而言，集體林區(qū)農(nóng)戶的林業(yè)收入較少，呈現(xiàn)出普通農(nóng)戶在林業(yè)生產(chǎn)與非林就業(yè)之間的并存現(xiàn)象。

農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款借貸行為中，樣本總體中獲得貸款的戶數(shù)為30戶。集體林區(qū)農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款抵押面積較小，1.73～3.33 hm2的戶數(shù)為10戶，所占比例為33.33%；3.33 hm2以下的共16戶，所占比例為53.33%。林權(quán)抵押面積越大，相應(yīng)貸款戶數(shù)也隨之減少。獲得林權(quán)抵押貸款金額10萬元的戶數(shù)為19戶，所占比例為63.33%，屬于小額貸款。而11萬～20萬元左右的貸款額度為6戶，所占比例為20%?？梢?，集體林區(qū)農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款的抵押面積較小且獲得貸款金額較低。

2.3.2 林權(quán)抵押貸款信貸配給類型識(shí)別方法

直接誘導(dǎo)式詢問方法(DEM)是基于主觀調(diào)查，在樣本的可識(shí)別程度及樣本分類的完備性上具有明顯優(yōu)勢(shì)的一種直接啟發(fā)法。所以，采用直接誘導(dǎo)式詢問方法(DEM)對(duì)集體林區(qū)的農(nóng)戶在林權(quán)抵押貸款信貸市場(chǎng)上所面臨的信貸配給進(jìn)行分類。目的在于更加精準(zhǔn)有效地反映集體林區(qū)的農(nóng)戶在林權(quán)抵押信貸市場(chǎng)上所遭受的信貸配給類型并對(duì)其配給程度進(jìn)行衡量。參照已有研究[14]，通過特殊設(shè)計(jì)的DEM思路，遵循著農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款的信貸決策路徑設(shè)計(jì)出一系列誘導(dǎo)式問題。了解集體林區(qū)的農(nóng)戶是否申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款和未申請(qǐng)貸款的具體原因以及獲得貸款情況，進(jìn)而逐步厘清集體林區(qū)的農(nóng)戶所遭受不同信貸配給的類型。具體的信貸配給判斷和識(shí)別機(jī)制如圖1所示。

2.4 林權(quán)抵押貸款信貸配給類型識(shí)別結(jié)果分析

2.4.1 農(nóng)戶面臨林權(quán)抵押貸款需求型的信貸配給程度較高

由調(diào)研數(shù)據(jù)分析可知，在420戶樣本農(nóng)戶中有資金需求的共有232戶。在有資金需求的232戶樣本中，具有林權(quán)抵押貸款需求的農(nóng)戶僅為114戶，而沒有申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款的農(nóng)戶達(dá)198戶，占有資金需求的85.34%。在沒有申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款的198戶樣本中，信貸需求缺乏型的農(nóng)戶為118戶(表1)，占有資金需求的50.82%，占總樣本的28.1%。農(nóng)戶面臨林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給為80戶，占有林權(quán)抵押貸款信貸需求農(nóng)戶的70.17%，占有資金需求的34.48%。由此可知，集體林區(qū)以純林業(yè)為主的農(nóng)戶面臨林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給較為嚴(yán)峻。

表1 農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給的識(shí)別數(shù)據(jù)分析Table 1 Identification data analysis of demand-type credit rationing of farmers’ forest rights mortgage loans

具體而言，其中面臨著自我實(shí)施型信貸配給的所占比例最高，分別占具有信貸需求農(nóng)戶的16.81%，占樣本總數(shù)的9.29%。集體林區(qū)農(nóng)戶受到林權(quán)抵押貸款自我實(shí)施型信貸配給的根源在于農(nóng)戶認(rèn)為自身抵押貸款條件無法滿足金融機(jī)構(gòu)需要，可能申請(qǐng)不到貸款以及對(duì)林權(quán)抵押貸款相關(guān)政策了解不充分。林權(quán)抵押貸款交易成本型信貸配給和風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給的比例差不多，其分別占具有信貸需求的8.62%和9.05%，分別占整體樣本的4.76%和5.00%(表1)。其中農(nóng)戶所面臨的林權(quán)抵押貸款風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給程度略高于所面臨交易成本型信貸配給的農(nóng)戶。農(nóng)戶遭受林權(quán)抵押貸款交易成本型信貸配給的主要原因是認(rèn)為在申請(qǐng)過程中附加條件太多，手續(xù)煩瑣，審批時(shí)間過長導(dǎo)致花費(fèi)過多成本。而受到林權(quán)抵押貸款風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給的農(nóng)戶則大多是因?yàn)閾?dān)心自己沒有合適的林權(quán)抵押貸款的抵押產(chǎn)品或擔(dān)心自己還不起，使得未來抵押物收不回而放棄申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款。

2.4.2 集體林區(qū)農(nóng)戶面臨林權(quán)抵押貸款供給型的信貸配給程度較低

在420份有效問卷中，僅34戶農(nóng)戶向金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)過林權(quán)抵押貸款(表2)，所占比例為8.1%，說明集體林區(qū)農(nóng)戶申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款數(shù)量極低。但是，基于貸款滿足程度而言，僅4位農(nóng)戶被拒絕貸款，遭受到了完全數(shù)量供給型信貸配給。有30戶農(nóng)戶獲得部分或足額的林權(quán)抵押貸款，占申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款的比例的88.23%。其中，有10戶農(nóng)戶獲得部分貸款，其面臨著部分?jǐn)?shù)量型信貸配給；有20戶農(nóng)戶獲得了足額貸款，意味著沒有遭受任何信貸配給。這部分農(nóng)戶占到申請(qǐng)過林權(quán)抵押貸款農(nóng)戶的58.82%。但與樣本農(nóng)戶總體比較而言，這部分得到足額貸款的農(nóng)戶比例僅為4.76%，說明農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款滿足程度非常低。農(nóng)戶獲得林權(quán)抵押貸款的額度受到其自身林地面積的影響，集體林區(qū)農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款的林地抵押面積較小且獲得該貸款額度較低。這意味著林權(quán)抵押貸款作為一種拓寬林業(yè)金融的渠道，鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)為集體林區(qū)的林業(yè)生產(chǎn)者提供融資機(jī)會(huì)，但沒有得到集體林區(qū)金融機(jī)構(gòu)積極的響應(yīng)，其政策效果不盡如人意。

表2 農(nóng)戶供給型信貸配給的識(shí)別結(jié)果(申請(qǐng)過貸款)Table 2 Identification results of supply-type credit rationing of farmers(applied for loans)

根據(jù)調(diào)研數(shù)據(jù)的分析結(jié)果可知，34戶申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款的農(nóng)戶，詢問其對(duì)林權(quán)抵押貸款政策與貸款程序的了解時(shí)，大部分農(nóng)戶選擇基本了解或非常了解。在獲得貸款的30戶農(nóng)戶中，15位農(nóng)戶具有相應(yīng)的擔(dān)保人。相對(duì)而言，已申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款的農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款的政策和貸款流程是比較熟悉的。已獲得林權(quán)抵押貸款的農(nóng)戶具有金融機(jī)構(gòu)認(rèn)可的抵押物或相應(yīng)的擔(dān)保人并符合正規(guī)金融機(jī)構(gòu)的信用等級(jí)要求。鑒于此，一般農(nóng)戶向金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款，大部分都能獲得相應(yīng)的貸款，其面臨的林權(quán)抵押貸款供給型信貸配給相對(duì)較低。

2.4.3 集體林區(qū)農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款信貸配給程度整體較高

未申請(qǐng)過林權(quán)抵押貸款且沒有受到任何信貸配給的樣本農(nóng)戶為118戶，獲得足額林權(quán)抵押貸款的樣本農(nóng)戶為20戶，這兩部分均為未受到信貸配給，共138戶(表3)，在具有資金需求和樣本總體的占比分別為59.48%和32.85%。這表明集體林區(qū)農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款信貸需求不高，參與積極性較低。在申請(qǐng)過林權(quán)抵押貸款的樣本農(nóng)戶中，有58.82%的農(nóng)戶能夠得到足額林權(quán)抵押貸款，說明其面臨的林權(quán)抵押貸款供給型信貸配給程度較低。

表3 農(nóng)戶林權(quán)抵押信貸配給整體情況分析Table 3 Overall situation of credit rationing of farmers’ forest rights mortgage

遭受林權(quán)抵押貸款信貸配給的農(nóng)戶為94戶，在具有資金需求和整體樣本的占比分別為40.51%和22.38%?；诓煌謾?quán)抵押貸款信貸配給類型而言，面臨林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給的農(nóng)戶占整體信貸配給的85.11%，而供給型信貸配給的農(nóng)戶僅占整體信貸配給的14.89%。其中，林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給為80戶，分別占資金需求和整體樣本比例的34.48%和19.04%；面臨林權(quán)抵押貸款供給型信貸配給的農(nóng)戶僅為14戶，分別占資金需求和整體樣本的6.03%和3.33%。由此可見，集體林區(qū)農(nóng)戶面臨著較為嚴(yán)重的林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給。集體林區(qū)農(nóng)戶面臨林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給主要是基于農(nóng)戶自身主動(dòng)權(quán)衡而非被動(dòng)接受的。

3 林權(quán)抵押貸款信貸配給的路徑優(yōu)化

從農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款的信貸配給衡量程度來看，鄉(xiāng)村振興背景下集體林區(qū)福建省林權(quán)抵押貸款信貸需求缺乏比例較高。具有林權(quán)抵押貸款信貸需求的大部分農(nóng)戶仍面臨著需求型信貸配給。鄉(xiāng)村振興視野下為充分實(shí)現(xiàn)林權(quán)抵押貸款的政策功能，促進(jìn)集體林區(qū)農(nóng)戶林業(yè)增收，需要立足于福建省林業(yè)地區(qū)特殊性和農(nóng)戶的金融需求特點(diǎn)進(jìn)一步優(yōu)化林權(quán)抵押貸款的實(shí)現(xiàn)路徑。因此，有效釋緩農(nóng)戶所面臨的林權(quán)抵押貸款需求信貸配給的現(xiàn)實(shí)問題是在鄉(xiāng)村振興視野下集體林區(qū)農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款配套措施不斷完善及促進(jìn)現(xiàn)代林業(yè)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的林業(yè)普惠金融實(shí)踐改革中的關(guān)鍵點(diǎn)。

3.1 多渠道提升集體林區(qū)農(nóng)戶的金融素養(yǎng)水平

首先，政府應(yīng)高度重視金融素養(yǎng)的培育。鼓勵(lì)集體林區(qū)村干部學(xué)習(xí)培訓(xùn)后定期安排開展公益性金融知識(shí)講座帶動(dòng)集體林區(qū)農(nóng)戶學(xué)習(xí)金融知識(shí)。尤其是林權(quán)抵押貸款信貸需求缺乏型的農(nóng)戶存在私人借貸或使用信用卡透支倒貸等行為，應(yīng)加大對(duì)其金融知識(shí)教育的普及力度。進(jìn)一步解讀并宣傳林權(quán)抵押貸款金融產(chǎn)品和金融政策，提高這部分客戶群體的林權(quán)抵押貸款意愿。這有利于促進(jìn)提高林權(quán)抵押貸款信貸需求，進(jìn)而轉(zhuǎn)化為潛在需求和實(shí)際需求。同時(shí)深入集體林區(qū)農(nóng)戶家庭進(jìn)行金融知識(shí)和金融政策的解讀，進(jìn)一步降低農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款政策的自我認(rèn)知偏差。這有助于增強(qiáng)集體林區(qū)農(nóng)戶的融資信心，促進(jìn)集體林區(qū)農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款產(chǎn)生融資需求，進(jìn)而有效釋緩農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款自我實(shí)施型信貸配給。

其次，構(gòu)建數(shù)字化信息平臺(tái)進(jìn)行多元化宣傳。金融機(jī)構(gòu)憑借數(shù)字化媒介等渠道，利用其平臺(tái)定期宣傳金融政策信息、貸款條件、貸款程序以及相關(guān)的林權(quán)抵押貸款典型案例。這有助于提升農(nóng)戶的金融素養(yǎng)水平，有利于弱化集體林區(qū)農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款的認(rèn)知偏差。

最后，集體林區(qū)農(nóng)戶應(yīng)充分認(rèn)識(shí)到提高其金融素養(yǎng)水平的重要性。即農(nóng)戶的金融素養(yǎng)水平越高就越能以較低利率獲得貸款。學(xué)會(huì)使用數(shù)字金融軟件并通過金融機(jī)構(gòu)APP和微信公眾號(hào)等渠道，積極主動(dòng)了解林權(quán)抵押貸款信貸市場(chǎng)和相關(guān)創(chuàng)新產(chǎn)品匹配合適的信貸產(chǎn)品，客觀評(píng)估自身的金融素養(yǎng)。農(nóng)戶應(yīng)提高自身的風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知水平并能理性看待金融所面臨的各種風(fēng)險(xiǎn)。這有助于改善農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款的抵押風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度，引領(lǐng)集體林區(qū)農(nóng)戶理性地看待林權(quán)抵押貸款信貸市場(chǎng)。因此，通過多渠道提升集體林區(qū)農(nóng)戶的金融素養(yǎng)水平，將能夠有效地促進(jìn)鄉(xiāng)村林業(yè)普惠金融振興。

3.2 實(shí)現(xiàn)多部門數(shù)據(jù)整合與信用信息共建共享

在傳統(tǒng)的征信體系中，由于集體林區(qū)農(nóng)戶數(shù)據(jù)來源單一以及缺乏多維的數(shù)據(jù)類型使得正規(guī)金融機(jī)構(gòu)無法有效地獲得集體林區(qū)農(nóng)戶的精準(zhǔn)信息。因此，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)完善集體林區(qū)農(nóng)戶的征信體系，實(shí)現(xiàn)多部門數(shù)據(jù)整合與信息共建共享。

一方面，實(shí)現(xiàn)集體林區(qū)農(nóng)戶信息精準(zhǔn)建檔。不僅包括集體林區(qū)農(nóng)戶的基礎(chǔ)信息、農(nóng)戶的信用情況，還需將林業(yè)經(jīng)營狀況、林地不同時(shí)期的地上附著物狀況以及林地流轉(zhuǎn)情況等信息納入信息管理系統(tǒng)。精準(zhǔn)建檔目的在于實(shí)現(xiàn)抵押物全程跟蹤，為金融機(jī)構(gòu)開展林權(quán)抵押貸款工作提供農(nóng)戶的動(dòng)態(tài)信息。

另一方面，實(shí)現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)、農(nóng)戶、林業(yè)部門、基層組織等多部門林業(yè)數(shù)據(jù)整合與信息共建共享，尤其是集體林區(qū)農(nóng)戶的信用信息共建共享。因此，需要構(gòu)建一套多維農(nóng)村林業(yè)金融信用評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，加強(qiáng)林業(yè)信用信息共建共享，挖掘潛在的信用價(jià)值，為各主體提供一站式智能服務(wù)。這不僅為評(píng)估林地價(jià)值提供了重要參考，讓小農(nóng)思想與市場(chǎng)觀念在林業(yè)金融與林業(yè)現(xiàn)代化深度融合中不斷碰撞，更為林權(quán)抵押貸款循環(huán)發(fā)展創(chuàng)造了良好的林業(yè)金融生態(tài)環(huán)境。因此，實(shí)現(xiàn)多部門林業(yè)數(shù)據(jù)整合與信用信息共建共享有助于激發(fā)集體林區(qū)農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款的潛在需求，能夠有效釋緩農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給問題。這有利于實(shí)現(xiàn)集體林區(qū)福建省特色的林業(yè)生態(tài)產(chǎn)品價(jià)值，支持鄉(xiāng)村現(xiàn)代林業(yè)產(chǎn)業(yè)振興。

3.3 強(qiáng)化制度創(chuàng)新釋緩農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給

首先，鄉(xiāng)村振興視野下應(yīng)強(qiáng)化制度創(chuàng)新，有效釋緩集體林區(qū)農(nóng)戶所面臨的林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給。首先，銀行應(yīng)基于集體林區(qū)農(nóng)戶對(duì)該信貸需求的現(xiàn)實(shí)特征和林權(quán)抵押貸款呈現(xiàn)出人格化財(cái)產(chǎn)的特殊性，積極創(chuàng)新原有林權(quán)抵押貸款產(chǎn)品和模式。加強(qiáng)與基層政府、林業(yè)部門、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)等相關(guān)部門的信息資源共享與配套措施完善。進(jìn)一步優(yōu)化林權(quán)抵押貸款這一制度創(chuàng)新的憑證鑒證流程，進(jìn)而減少農(nóng)戶所面臨的高昂交易費(fèi)用。通過刺激農(nóng)戶對(duì)林權(quán)抵押貸款的潛在的和隱藏的需求，進(jìn)而轉(zhuǎn)化為實(shí)際需求。

其次，政府部門通過提供外部風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制弱化農(nóng)戶對(duì)林地的稟賦效應(yīng)。通過減少集體林區(qū)林農(nóng)對(duì)林權(quán)抵押貸款可能遭受喪失林權(quán)抵押物的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)期，激發(fā)集體林區(qū)農(nóng)戶響應(yīng)林權(quán)抵押貸款的融資行為。有效釋緩農(nóng)戶的林權(quán)抵押貸款風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給，進(jìn)而轉(zhuǎn)化為林權(quán)抵押貸款的實(shí)際需求。

最后，金融機(jī)構(gòu)與農(nóng)戶之間需要尋找發(fā)揮“類金融鄉(xiāng)村中介”性質(zhì)的組織，建立起相應(yīng)的治理結(jié)構(gòu)。即將正規(guī)金融機(jī)構(gòu)和鄉(xiāng)村中介組織有效銜接實(shí)現(xiàn)金融聯(lián)結(jié)的第三方治理結(jié)構(gòu)。因此，鄉(xiāng)村振興視野下地方政府應(yīng)結(jié)合南方集體林區(qū)各地的實(shí)際情況對(duì)不同模式的林權(quán)抵押貸款金融聯(lián)結(jié)予以適當(dāng)支持和推廣。鼓勵(lì)和支持金融機(jī)構(gòu)積極探索適合當(dāng)?shù)氐摹敖鹑跈C(jī)構(gòu)+中介組織+農(nóng)戶”林權(quán)抵押貸款金融聯(lián)結(jié)模式。通過適度整合集體林區(qū)正規(guī)信貸市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)現(xiàn)代林業(yè)金融資源高質(zhì)量發(fā)展的最優(yōu)配置，實(shí)現(xiàn)鄉(xiāng)村現(xiàn)代林業(yè)產(chǎn)業(yè)振興，促進(jìn)集體林區(qū)農(nóng)戶林業(yè)增收。

4 結(jié)論與討論

4.1 結(jié)論

從農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款的信貸配給衡量程度來看，鄉(xiāng)村振興背景下集體林區(qū)福建省農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款信貸需求缺乏較高，所占比例為50.82%；具有林權(quán)抵押貸款信貸需求的大部分農(nóng)戶仍面臨著較為嚴(yán)峻的需求型信貸配給，主要為自我實(shí)施型信貸配給、交易成本型信貸配給及風(fēng)險(xiǎn)型信貸配給；面臨林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給的農(nóng)戶占整體信貸配給的85.11%；而供給型信貸配給的農(nóng)戶僅占整體信貸配給的14.89%；農(nóng)戶向金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)林權(quán)抵押貸款，大部分都能夠獲得相應(yīng)貸款，但集體林區(qū)農(nóng)戶因《林權(quán)證》抵押面積較小，導(dǎo)致獲得林權(quán)抵押貸款的金額較少。因此，農(nóng)戶林權(quán)抵押貸款供給型信貸配給相對(duì)而言是較低的。

4.2 討論

林權(quán)抵押貸款作為新一輪深化集體林權(quán)制度改革中促進(jìn)林業(yè)生態(tài)價(jià)值實(shí)現(xiàn)的機(jī)制，在鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略背景下再度成為研究熱點(diǎn)。林權(quán)抵押貸款不單單是學(xué)者們研究的學(xué)術(shù)問題，更是關(guān)系到南方集體林區(qū)各級(jí)地方政府完善現(xiàn)代林業(yè)生態(tài)價(jià)值的實(shí)現(xiàn)機(jī)制和促進(jìn)現(xiàn)代林業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的現(xiàn)實(shí)難題。限于研究數(shù)據(jù)與研究問題的側(cè)重點(diǎn)，沒有對(duì)林權(quán)抵押貸款信貸配給的作用機(jī)理展開實(shí)證檢驗(yàn)以及林權(quán)抵押貸款機(jī)制創(chuàng)新展開進(jìn)一步研究。因此，未來研究需要在深化集體林權(quán)制度改革和鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的認(rèn)識(shí)基礎(chǔ)上，著重研究釋緩林權(quán)抵押貸款需求型信貸配給的路徑、破解制約林權(quán)抵押貸款發(fā)展動(dòng)力不足的制度瓶頸以及總結(jié)集體林區(qū)林權(quán)抵押貸款各地區(qū)典型模式等問題。這對(duì)林業(yè)金融支持集體林區(qū)林業(yè)產(chǎn)業(yè)振興，推動(dòng)中國集體林區(qū)林業(yè)現(xiàn)代化高質(zhì)量發(fā)展，促進(jìn)農(nóng)戶林業(yè)增收，具有重要的應(yīng)用價(jià)值和重大的社會(huì)意義。