基于供應(yīng)鏈金融的企業(yè)融資模式創(chuàng)新

韓璐

摘要：近幾年，隨著我國(guó)各個(gè)行業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展，企業(yè)成為促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展及技術(shù)改革創(chuàng)新的關(guān)鍵所在，是我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中不可或缺的一部分，保證企業(yè)健康發(fā)展是非常必要的。但是，融資困難成為影響各個(gè)企業(yè)運(yùn)營(yíng)發(fā)展的重要因素。怎樣才能在保證以銀行為主體的融資方資金安全的情況下，配合適宜的資金給一些管理體系規(guī)范、發(fā)展方向明確的企業(yè)，已經(jīng)成為社會(huì)各界重點(diǎn)關(guān)注的內(nèi)容。文章結(jié)合供應(yīng)鏈金融基本概述，重點(diǎn)分析供應(yīng)鏈金融在企業(yè)融資中的優(yōu)勢(shì)，基于供應(yīng)鏈金融的企業(yè)融資模式，提出基于供應(yīng)鏈金融的企業(yè)融資模式創(chuàng)新對(duì)策。

關(guān)鍵詞：供應(yīng)鏈金融;企業(yè);融資模式

在新形勢(shì)環(huán)境下，企業(yè)在融資發(fā)展中，通過(guò)采取供應(yīng)鏈融資發(fā)展模式，可以幫助企業(yè)統(tǒng)籌更多資金，對(duì)促進(jìn)企業(yè)穩(wěn)定經(jīng)營(yíng)有著現(xiàn)實(shí)發(fā)展意義?；诠?yīng)鏈金融背景下企業(yè)融資模式發(fā)展優(yōu)勢(shì)，在供應(yīng)鏈金融發(fā)展創(chuàng)新中，通過(guò)采取供應(yīng)鏈?zhǔn)较陆鹑谀Ｊ浇o企業(yè)提供專(zhuān)業(yè)的融資服務(wù)，幫助企業(yè)全面處理融資困難的問(wèn)題，實(shí)現(xiàn)企業(yè)健康發(fā)展。

一、供應(yīng)鏈金融基本概述

供應(yīng)鏈金融作為金融行業(yè)中新理念，主要是指銀行機(jī)構(gòu)結(jié)合產(chǎn)品供應(yīng)鏈上的背景、供應(yīng)鏈主導(dǎo)企業(yè)信用情況及企業(yè)貿(mào)易交易中產(chǎn)生的確定性現(xiàn)金流，將其當(dāng)做還款來(lái)源的一種金融服務(wù)方式，通過(guò)采取這種方法，可以給供應(yīng)鏈中核心主體企業(yè)及上下游企業(yè)提供完整的金融服務(wù)或者最新的金融產(chǎn)品。和傳統(tǒng)單一金融模式比較，兩者之間差異在于供應(yīng)鏈金融通常采取“1+N”模式，也就是一條產(chǎn)品供應(yīng)鏈，以一家核心企業(yè)為根本，金融機(jī)構(gòu)比較關(guān)注核心企業(yè)信譽(yù)情況，綜合考量核心企業(yè)上游及下游企業(yè)情況?？傊?yīng)鏈金融可以為該條供應(yīng)鏈中“1+N”個(gè)企業(yè)提供金融服務(wù)。

二、供應(yīng)鏈金融在企業(yè)融資中的優(yōu)勢(shì)

對(duì)于供應(yīng)鏈金融來(lái)說(shuō)，服務(wù)對(duì)象是整條供應(yīng)鏈中每個(gè)企業(yè)，并非其中某個(gè)企業(yè)，因此，金融機(jī)構(gòu)在提供金融服務(wù)過(guò)程中，通過(guò)整條供應(yīng)鏈中物流信息、資金流信息，獲取某個(gè)企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況。由于該企業(yè)和其他企業(yè)之間存在貿(mào)易往來(lái)關(guān)系，因此金融機(jī)構(gòu)可以獲取完善的企業(yè)經(jīng)營(yíng)信息。并且，在供應(yīng)鏈金融中，所有企業(yè)交易信息，如信譽(yù)度、盈利情況等，都可以通過(guò)供應(yīng)鏈中所有企業(yè)的驗(yàn)證，保證金融機(jī)構(gòu)獲得信息的真實(shí)性。在選擇供應(yīng)鏈中核心企業(yè)時(shí)，通常會(huì)選擇規(guī)模大、市場(chǎng)影響力高、管理體系比較完善的企業(yè)，在這種核心企業(yè)引導(dǎo)下，在某種程度上可以保證供應(yīng)鏈中其他企業(yè)運(yùn)行的穩(wěn)定性?；诖?，在供應(yīng)鏈金融作用下，金融機(jī)構(gòu)能夠獲取更加完善的信息，有效處理金融機(jī)構(gòu)與企業(yè)之間信息交流不充分的問(wèn)題。

（一）減少融資風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)

在供應(yīng)鏈金融模式作用下，融資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估內(nèi)容將會(huì)發(fā)生一定改變，金融機(jī)構(gòu)在風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估過(guò)程中，從某個(gè)具體企業(yè)轉(zhuǎn)變成供應(yīng)鏈中某個(gè)業(yè)務(wù)，綜合思考每個(gè)企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況、供應(yīng)鏈中各個(gè)企業(yè)之間貿(mào)易往來(lái)關(guān)系和企業(yè)歷史信譽(yù)信息，這些數(shù)據(jù)比單獨(dú)考察一個(gè)企業(yè)所有信息更加真實(shí)。針對(duì)一些財(cái)務(wù)信息不透明的企業(yè)而言，其與供應(yīng)鏈中核心企業(yè)之間有著密切的貿(mào)易往來(lái)關(guān)系，相當(dāng)于和一些大規(guī)模企業(yè)之間產(chǎn)生信譽(yù)捆綁關(guān)系，從而減少融資風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)，基本和核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)相同，這可以從側(cè)面改善企業(yè)信譽(yù)狀況。此外，在供應(yīng)鏈金融模式作用下，金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)控制流程更加規(guī)范，例如金融機(jī)構(gòu)可以和供應(yīng)鏈中物流企業(yè)營(yíng)造良好合作關(guān)系，對(duì)企業(yè)之間資金流、物流信息進(jìn)行有效監(jiān)管，保證自身資產(chǎn)運(yùn)行安全，減少融資風(fēng)險(xiǎn)。

（二）節(jié)約企業(yè)融資服務(wù)成本

通過(guò)和傳統(tǒng)金融服務(wù)中信貸模式比較，在供應(yīng)鏈金融模式作用下，金融機(jī)構(gòu)給企業(yè)提供服務(wù)過(guò)程中成本明顯減少，針對(duì)小規(guī)模企業(yè)而言，屬于一個(gè)合理應(yīng)用信息的機(jī)會(huì)。所以在供應(yīng)鏈上，各個(gè)企業(yè)之間將會(huì)形成穩(wěn)定的合作關(guān)系，金融機(jī)構(gòu)在給供應(yīng)鏈中企業(yè)提供金融服務(wù)時(shí)，可以結(jié)合實(shí)際情況設(shè)計(jì)專(zhuān)業(yè)的、規(guī)范的服務(wù)產(chǎn)品，從而讓整個(gè)金融服務(wù)中業(yè)務(wù)得到全面推廣，貸款前調(diào)查更加專(zhuān)業(yè)。而傳統(tǒng)金融服務(wù)主要是圍繞某個(gè)企業(yè)進(jìn)行，各個(gè)企業(yè)實(shí)際情況將會(huì)存在明顯差別，服務(wù)周期偏長(zhǎng)，服務(wù)成本投放力度大，由此可以得知，供應(yīng)鏈金融下服務(wù)成本將會(huì)明顯降低。

三、基于供應(yīng)鏈金融的企業(yè)融資模式分析

如果企業(yè)把供應(yīng)鏈金融模式運(yùn)用在經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)中，可以幫助銀行機(jī)構(gòu)減少信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。銀行機(jī)構(gòu)在經(jīng)營(yíng)發(fā)展中，諸多業(yè)務(wù)除處理需要從風(fēng)險(xiǎn)和效益角度入手，換句話說(shuō)，企業(yè)如果以個(gè)體身份進(jìn)行融資，在某種程度上加劇融資風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)。如果企業(yè)采取供應(yīng)鏈金融模式，則可以減少貸款風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)，從某種角度來(lái)說(shuō)，有利于銀行機(jī)構(gòu)更好發(fā)展。從銀行機(jī)構(gòu)發(fā)展角度來(lái)說(shuō)，企業(yè)通過(guò)使用供應(yīng)鏈金融模式，能夠幫助銀行把融資風(fēng)險(xiǎn)控制在合理范疇內(nèi)，減少銀行貸款壓力。如果沒(méi)有采取供應(yīng)鏈金融模式，企業(yè)一般以獨(dú)立身份進(jìn)行融資，銀行機(jī)構(gòu)需要了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況和風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)能力，并且綜合思考外部環(huán)境，評(píng)估貸款企業(yè)是否具備還款能力和企業(yè)盈利能力等，這些都會(huì)讓銀行融資壓力增大。在使用供應(yīng)鏈金融模式以后，銀行只需監(jiān)控管理產(chǎn)業(yè)鏈和核心企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展?fàn)顩r即可，通過(guò)兩者比較分析，企業(yè)供應(yīng)鏈融資模式更加穩(wěn)定，發(fā)展實(shí)力強(qiáng)，可以促進(jìn)企業(yè)及銀行機(jī)構(gòu)的穩(wěn)定發(fā)展。

企業(yè)如果采用供應(yīng)鏈金融模式，可以幫助企業(yè)非貨幣資產(chǎn)穩(wěn)定運(yùn)行，讓其在銀行機(jī)構(gòu)中的信譽(yù)度隨之提高。在企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展中，企業(yè)發(fā)展規(guī)模和資金都在一定范疇內(nèi)，為了實(shí)現(xiàn)企業(yè)健康發(fā)展，將會(huì)把流動(dòng)資金轉(zhuǎn)變成不動(dòng)資產(chǎn)，企業(yè)如果采取這種方式，則會(huì)給自身今后發(fā)展帶來(lái)嚴(yán)重影響，甚至?xí)屍髽I(yè)面臨倒閉危機(jī)。出于對(duì)該狀況的分析，如果企業(yè)采用供應(yīng)鏈金融模式，需要利用存貨貸款和未來(lái)存貨貸款優(yōu)勢(shì)，幫助企業(yè)資金快速運(yùn)轉(zhuǎn)，在某種程度上可以幫助企業(yè)流轉(zhuǎn)所有資金，增強(qiáng)企業(yè)資金擴(kuò)展能力，促進(jìn)企業(yè)更好發(fā)展。

四、基于供應(yīng)鏈金融的企業(yè)融資模式創(chuàng)新對(duì)策

（一）加大政策扶持力度

首先，企業(yè)需要對(duì)現(xiàn)有經(jīng)營(yíng)發(fā)展模式進(jìn)行改革創(chuàng)新，通過(guò)使用供應(yīng)鏈金融模式實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定發(fā)展。在此過(guò)程中，需要得到國(guó)家相關(guān)部門(mén)的全力支持，提高對(duì)企業(yè)供應(yīng)鏈金融模式的扶持力度。在相關(guān)政策實(shí)施過(guò)程中，相關(guān)部門(mén)不可全面貫徹，而是需要按照步驟逐步進(jìn)行，逐漸擴(kuò)充企業(yè)融資渠道，便于供應(yīng)鏈金融與企業(yè)融資模式相配合，實(shí)現(xiàn)和諧發(fā)展。其次，各個(gè)政府部門(mén)應(yīng)給予高度支持，幫助金融機(jī)構(gòu)快速轉(zhuǎn)型，制定迎合其發(fā)展需求的政策條例，引導(dǎo)相關(guān)金融機(jī)構(gòu)順利開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)控制活動(dòng)，幫助企業(yè)供應(yīng)鏈金融模式深入實(shí)施。最后，各個(gè)部門(mén)應(yīng)注重企業(yè)融資政策實(shí)施情況，對(duì)企業(yè)采取鼓勵(lì)式方式，引導(dǎo)企業(yè)健康發(fā)展。