職工企業(yè)年金參保意愿及其影響因素分析——基于西安市的調(diào)研

溫海紅 王怡歡 陸琛怡

(1 西安交通大學(xué)公共政策與管理學(xué)院，陜西西安，710049；2 中國(guó)人民大學(xué)公共管理學(xué)院，北京，100872；3 中央財(cái)經(jīng)大學(xué)財(cái)政稅務(wù)學(xué)院，北京，100872)

一、引言和文獻(xiàn)綜述

為了應(yīng)對(duì)人口老齡化加速和養(yǎng)老金支出增加的雙重壓力，我國(guó)借鑒世界銀行提出的“三支柱”養(yǎng)老金制度模式，建立了由社會(huì)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)(第一支柱)、企業(yè)年金和職業(yè)年金(第二支柱)、個(gè)人儲(chǔ)蓄型養(yǎng)老保險(xiǎn)和商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)(第三支柱)組成的養(yǎng)老保障體系。經(jīng)過(guò)幾十年的發(fā)展，第一支柱針對(duì)城鄉(xiāng)居民和城鎮(zhèn)職工兩大群體，基本實(shí)現(xiàn)“全覆蓋、?；尽钡哪繕?biāo)，但該支柱也顯露出替代率下降、財(cái)務(wù)可持續(xù)性壓力加大、企業(yè)不堪重負(fù)等問(wèn)題[1]；而第三支柱由于服務(wù)供給不足，基本處于缺位的狀態(tài)。我國(guó)養(yǎng)老保障制度的建設(shè)仍存在結(jié)構(gòu)不平衡、發(fā)展不充分的問(wèn)題。為此，國(guó)務(wù)院自1991年起倡導(dǎo)大力發(fā)展企業(yè)年金，并通過(guò)制定法律規(guī)定，有力地保證第二支柱的健康發(fā)展。2017年《企業(yè)年金辦法》的頒布，標(biāo)志著我國(guó)企業(yè)年金制度進(jìn)入新的發(fā)展階段。

目前，我國(guó)的企業(yè)年金發(fā)展取得了一定的成效。截至2019年末，企業(yè)年金基金規(guī)模為1.8萬(wàn)億，同比增長(zhǎng)22%，建立年金的企業(yè)增至9.6萬(wàn)家，同比增長(zhǎng)9.8%，參加年金制度的職工有2548萬(wàn)人，同比增長(zhǎng)6.7%[2]。然而制度覆蓋面有限、替代率不足、地區(qū)和行業(yè)發(fā)展失衡、投資收益波動(dòng)較大、對(duì)參保人群的帶動(dòng)效應(yīng)不足等問(wèn)題嚴(yán)重制約了企業(yè)年金的進(jìn)一步發(fā)展。黨的十九屆五中全會(huì)審議通過(guò)的《中共中央關(guān)于制定國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和二〇三五年遠(yuǎn)景目標(biāo)的建議》明確提出，發(fā)展多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系。企業(yè)年金制度是基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的重要補(bǔ)充，大力發(fā)展企業(yè)年金制度對(duì)提升企業(yè)凝聚力和提高退休人員保障水平具有重大的現(xiàn)實(shí)意義。

企業(yè)年金最早起源于發(fā)達(dá)國(guó)家，其名稱、籌資渠道等因國(guó)情不同而有所差異。401(K)計(jì)劃作為美國(guó)企業(yè)年金制度的代表是一種由用人單位和員工共同繳費(fèi)的養(yǎng)老保險(xiǎn)項(xiàng)目，政府通過(guò)減稅政策對(duì)其提供支持，并于2006年頒布《養(yǎng)老金保護(hù)法案》，正式引入自動(dòng)加入機(jī)制。日本企業(yè)年金制度的主要形式是厚生年金，其主要適用于民營(yíng)企業(yè)員工，并依據(jù)員工的收入確定繳費(fèi)比例。我國(guó)的年金制度起步相對(duì)較晚。近年來(lái)，學(xué)術(shù)界關(guān)于職工企業(yè)年金的研究主要集中于兩方面，分別是職工企業(yè)年金制度存在的問(wèn)題及影響職工參保企業(yè)年金意愿的因素。通過(guò)梳理相關(guān)文獻(xiàn)，本文得到以下發(fā)現(xiàn)。

第一，職工企業(yè)年金的發(fā)展不平衡和不充分。首先，企業(yè)年金覆蓋面不高。研究表明，我國(guó)建立企業(yè)年金的企業(yè)數(shù)量不到企業(yè)法人單位的10%。遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國(guó)家不到40%以上的水平，當(dāng)前企業(yè)參與年金制度的比率較低[3]。此外，我國(guó)企業(yè)年金制度在企業(yè)間、地區(qū)間發(fā)展不平衡，當(dāng)前國(guó)有或壟斷企業(yè)和發(fā)達(dá)地區(qū)的企業(yè)年金占絕大比重，企業(yè)年金甚至被稱為“富人俱樂(lè)部”[4]。其次，企業(yè)年金擴(kuò)面速度低。參加企業(yè)年金的企業(yè)及職工數(shù)自2012年快速下降，雖然在2017年數(shù)年下降的勢(shì)頭終止，但企業(yè)年金已經(jīng)從高速發(fā)展期，逐步過(guò)渡到穩(wěn)定低增長(zhǎng)期[5]。第三是企業(yè)年金發(fā)展規(guī)模小，投資收益總體偏低、不穩(wěn)定，難以達(dá)到保值增值的目標(biāo)[6-7]。

第二，影響職工企業(yè)年金參保意愿的因素是多維度的。總體上，關(guān)于基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、基本醫(yī)療保險(xiǎn)、長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)目標(biāo)人群參保意愿的研究較多，關(guān)于職工企業(yè)年金參保意愿的研究較少。有學(xué)者使用2011年的中國(guó)家庭金融調(diào)查數(shù)據(jù)展開研究，發(fā)現(xiàn)我國(guó)企業(yè)年金參保率極低[8-9]。郭瑜等基于用人單位與員工的匹配數(shù)據(jù)分析發(fā)現(xiàn)：影響我國(guó)企業(yè)年金實(shí)際參與情況的因素更多地與企業(yè)性質(zhì)和行業(yè)特征有關(guān),還與企業(yè)對(duì)員工報(bào)酬的設(shè)計(jì)理念和價(jià)值取向有關(guān)；工會(huì)對(duì)于員工養(yǎng)老權(quán)益保障的效果和需求均呈現(xiàn)正向作用[10]。影響企業(yè)年金參保意愿的宏觀因素主要包括基本養(yǎng)老保險(xiǎn)保障、企業(yè)年金制度、稅收優(yōu)惠政策、經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、金融市場(chǎng)發(fā)展、城鎮(zhèn)就業(yè)水平、人口老齡化程度、城市層級(jí)等[11-13]。微觀影響因素包括職工的性別、婚姻狀況、年齡、教育背景、戶口所在地、養(yǎng)老方式選擇、工作年限、職稱與職務(wù)、基本養(yǎng)老保險(xiǎn)參與情況等[14-15]。另外，工會(huì)作為勞動(dòng)者權(quán)益的代表者，維權(quán)職能日益加強(qiáng)，因而職工的參保意愿也受到工會(huì)發(fā)展程度、工會(huì)在簽訂勞動(dòng)合同上的指導(dǎo)作用等因素的影響。研究方法方面，國(guó)內(nèi)學(xué)者主要采用Logit模型、解釋結(jié)構(gòu)模型、灰色關(guān)聯(lián)分析法等統(tǒng)計(jì)分析方法研究職工參保意愿或決策的影響因素[16]。其中，Logit模型應(yīng)用最廣。國(guó)外學(xué)者還采用Cox比例風(fēng)險(xiǎn)模型、Probit模型等實(shí)證方法對(duì)此問(wèn)題進(jìn)行分析[17]。

現(xiàn)有文獻(xiàn)為本文研究奠定了理論基礎(chǔ)，但仍有以下不足：第一，現(xiàn)有研究多在宏觀層面對(duì)職工企業(yè)年金參保意愿進(jìn)行分析，微觀層面的研究較少；第二，既有研究以定性方法為主，缺乏對(duì)企業(yè)職工參保意愿的實(shí)證研究。因此，本文基于已有研究成果，通過(guò)實(shí)地調(diào)研數(shù)據(jù)，探究影響職工企業(yè)年金參保意愿的因素，并提出相應(yīng)的政策建議，以期通過(guò)政府與市場(chǎng)的共同努力，進(jìn)一步培育和釋放職工對(duì)企業(yè)年金的需求，大力推動(dòng)企業(yè)年金制度健康發(fā)展。

二、研究設(shè)計(jì)

(一)數(shù)據(jù)來(lái)源

筆者所在的研究團(tuán)隊(duì)于2019年4月至5月對(duì)西安市39家企業(yè)進(jìn)行調(diào)研。調(diào)研采用簡(jiǎn)單隨機(jī)抽樣方法，通過(guò)一對(duì)一訪談對(duì)企業(yè)在崗職工進(jìn)行問(wèn)卷調(diào)查，共發(fā)放問(wèn)卷310份，回收302份，運(yùn)用SPSS 22.0統(tǒng)計(jì)軟件對(duì)問(wèn)卷進(jìn)行清洗后，獲得有效樣本290個(gè)，問(wèn)卷有效回收率達(dá)93.5%。

(二)模型構(gòu)建

本文用二元Logistic回歸模型分析各影響因素對(duì)職工的企業(yè)年金參保意愿的影響程度，函數(shù)形式為：

Yi=f(Xm)，

其中，因變量Y是表示職工的企業(yè)年金參保意愿，屬于典型的二分類變量，Y=1表示愿意參保，Y=0表示不愿意參保；自變量Xm是表示各種影響因素。

對(duì)于二分類變量，運(yùn)用二元Logistic回歸對(duì)因變量的概率進(jìn)行計(jì)量分析，發(fā)生比R表示一個(gè)事件發(fā)生概率與不發(fā)生概率之間的比值。

等式兩邊取自然對(duì)數(shù)，可以得到表達(dá)式：

其中，m為自變量的個(gè)數(shù)(m=10)，自變量主要包括職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)滿意度、企業(yè)年金制度認(rèn)知度、企業(yè)年金收益率滿意度、企業(yè)規(guī)模、所有制類型、工會(huì)指導(dǎo)簽訂合同、文化程度、工作年限、收入水平和職稱。β0表示常數(shù)項(xiàng)，βm表示偏回歸系數(shù)。通過(guò)變換得到pi與自變量Xm之間的數(shù)量表達(dá)式：

(三)研究假設(shè)

企業(yè)年金是一個(gè)涉及面很廣的制度設(shè)計(jì)，企業(yè)是責(zé)任主體，職工是參保主體，金融機(jī)構(gòu)是基金管理人，政府部門是政策制定者與監(jiān)管者。多個(gè)主體間的相互作用，共同影響了職工的參保意愿。近年來(lái)，學(xué)界開始關(guān)注企業(yè)和職工的繳費(fèi)積極性，并對(duì)職工的個(gè)體特征、工作情況等進(jìn)行深入研究。本文基于已有研究成果，構(gòu)建理論模型，從制度、企業(yè)、個(gè)人層面分析職工參保意愿的影響因素，提出研究假設(shè)。

1.制度因素

在制度構(gòu)建與推廣中，政府明確了企業(yè)年金的重要定位，但其覆蓋人群、市場(chǎng)容量仍未達(dá)到預(yù)期目標(biāo)，這與制度設(shè)計(jì)、宣傳、配套政策不到位緊密相關(guān)。對(duì)參保對(duì)象而言，基本養(yǎng)老保險(xiǎn)是企業(yè)年金建立與參與的前提，兩者相輔相成，前者滿意度提高，會(huì)增強(qiáng)職工對(duì)后者的參保意愿[18]。對(duì)企業(yè)年金制度的認(rèn)知度，反映職工對(duì)制度本身的了解程度，以及對(duì)養(yǎng)老保障補(bǔ)充作用的認(rèn)識(shí)程度，認(rèn)知度的提高能有效增強(qiáng)參保意愿[19]。企業(yè)年金的收益率是制度設(shè)計(jì)的結(jié)果，反映企業(yè)年金的保障水平，意味著參保繳費(fèi)后職工在退休時(shí)獲得的相應(yīng)收益。職工對(duì)年金收益率的滿意度越高，參保年金的積極性也會(huì)越高，參保意愿明顯增強(qiáng)[20]。據(jù)此，本文提出假設(shè)H1-1、H1-2和H1-3(見表1)。

2.企業(yè)因素

企業(yè)確立年金與職工參加年金之間存在先后順序，即只有用人單位先依據(jù)自身實(shí)力做出是否建立年金的決策，職工才能選擇是否參保及多大程度上參保?？梢哉f(shuō)，在制度環(huán)境之外，企業(yè)自身的動(dòng)力機(jī)制是企業(yè)年金發(fā)展的關(guān)鍵因素。根據(jù)企業(yè)規(guī)模效應(yīng)理論，規(guī)模大、已上市的企業(yè)，通常有更高的經(jīng)濟(jì)效益，更有能力建立企業(yè)年金，并且其在人力資源管理方面的相關(guān)措施更完善，因而職工參保企業(yè)年金的意愿更高[21]。根據(jù)所有制效應(yīng)理論，由于存在所有者缺位、壟斷等特征，國(guó)有企業(yè)有條件借助企業(yè)年金為職工爭(zhēng)取更高的福利；同時(shí)，國(guó)有企業(yè)作為企業(yè)年金及相關(guān)稅收優(yōu)惠政策的試點(diǎn)，起步較早，有更完善的發(fā)展平臺(tái)。因此，國(guó)有企業(yè)職工比其他所有制類型企業(yè)職工更有機(jī)會(huì)和意愿參保企業(yè)年金[22]。工會(huì)參與協(xié)商職工的勞動(dòng)合同，體現(xiàn)工會(huì)在保障職工養(yǎng)老權(quán)益方面的效果，加強(qiáng)對(duì)職工關(guān)于企業(yè)年金的宣傳與教育，能增強(qiáng)職工的參保意愿[23]。據(jù)此，本文提出假設(shè)H2-1、H2-2和H2-3(見表1)。

3.個(gè)人因素

本文研究的核心是職工的企業(yè)年金參保意愿，因此，有必要對(duì)職工自身的個(gè)體特征和與工作相關(guān)的信息進(jìn)行探討。已有研究表明，文化程度、工作年限及職稱均反映職工的人力資本存量，對(duì)參保意愿有正向影響[24]。其中，職稱反映了職工的專業(yè)技術(shù)水平與業(yè)務(wù)能力；工作年限反映了職工的工作穩(wěn)定性及在工作崗位積累的經(jīng)驗(yàn)，企業(yè)往往通過(guò)高福利來(lái)留住人才，例如在企業(yè)年金繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)上向工作年限長(zhǎng)的職工傾斜，增強(qiáng)其參保意愿[25]。我國(guó)企業(yè)年金實(shí)行完全積累的繳費(fèi)確定型模式，即當(dāng)期的繳費(fèi)決定了退休后的保障程度，因此，高收入的職工更有能力和動(dòng)力參保，其參保意愿更強(qiáng)。因此，本文提出假設(shè)H3-1、H3-2、H3-3和H3-4(見表1)。

表1 研究假設(shè)

(四)變量觀測(cè)

1.因變量

本文的因變量是職工參保企業(yè)年金的意愿，其概念操化為“您是否愿意參加企業(yè)年金？”，答案設(shè)置為“是=1”與“否=0”。

2.自變量

基于制度、企業(yè)、個(gè)人因素三個(gè)維度，本文共選取10個(gè)自變量。根據(jù)現(xiàn)有研究成果，在制度因素上，基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的具體觀測(cè)選取滿意度指標(biāo)，企業(yè)年金制度的具體觀測(cè)選取制度認(rèn)知度指標(biāo)，企業(yè)年金收益率的具體觀測(cè)選取滿意度指標(biāo)。在企業(yè)因素上，參考趙天洋的研究[26]，企業(yè)規(guī)模的具體觀測(cè)變量選取上市與否。同時(shí)，參考國(guó)家統(tǒng)計(jì)局印發(fā)的《關(guān)于統(tǒng)計(jì)上劃分經(jīng)濟(jì)成分的規(guī)定》，將企業(yè)所有制類型分為4種，并將外商及港澳臺(tái)投資企業(yè)、股份制企業(yè)以及私營(yíng)企業(yè)歸類為“其他類型企業(yè)”。在個(gè)人因素方面，文化程度、工作年限、收入水平、職稱的具體觀測(cè)變量的選取參考郭磊、蘇濤永等的研究[27]。其中，收入水平的具體觀測(cè)變量選取月平均工資。本文以連續(xù)變量進(jìn)行賦值的自變量為工作年限。以虛擬變量進(jìn)行編碼的5個(gè)自變量為企業(yè)規(guī)模、所有制類型、工會(huì)指導(dǎo)簽訂合同。以定序變量進(jìn)行編碼的7個(gè)自變量為文化程度、職稱、月平均工資、基本養(yǎng)老保險(xiǎn)滿意度、企業(yè)年金制度認(rèn)知度、收益率滿意度。具體賦值結(jié)果如表2所示。

表2 變量及其賦值

三、實(shí)證分析

(一)描述性統(tǒng)計(jì)分析

調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，職工企業(yè)年金的參保意愿較高。在290名受訪職工中，83.4%的職工表示愿意參保，僅有16.6%表示不愿參保。在被調(diào)查對(duì)象中，企業(yè)職工的平均年齡為37歲，男性占52.8%，女性占47.2%。從文化程度來(lái)看，本科學(xué)歷所占比重為48.6%，初中及以下學(xué)歷占比1.7%，高中及專科學(xué)歷占比28.3%，研究生及以上占比21.4%。在月收入水平方面，本文設(shè)置1700元～4000元、4001元～6000元、6001元～8000元、8001元～10000元、10001元及以上這5個(gè)區(qū)間，它們所占比例依次為14.9%、45.9%、27.5%、5.9%、5.9%。在基本養(yǎng)老保險(xiǎn)滿意度方面，受訪職工完全不滿意的占4.8%，不太滿意的占14.2%，滿意度一般的占47.8%，比較滿意的占30.4%，完全滿意的占2.8%。在工會(huì)指導(dǎo)方面，70.7%的職工表示在簽訂勞動(dòng)合同過(guò)程中獲得工會(huì)的幫助，其余的29.3%表示未獲得指導(dǎo)。在企業(yè)年金制度認(rèn)知度方面，受訪職工完全不了解的占比8.6%，不太了解的占比24.1%，認(rèn)知度一般的占比31.0%，比較了解的占比30.7%，完全了解的占比5.5%。在企業(yè)年金收益率滿意度方面，受訪職工完全不滿意的占6.6%，不太滿意的占16.6%，比較滿意的占25.9%，完全滿意的占3.3%。從企業(yè)規(guī)模來(lái)看，上市公司占20.5%，未上市公司占79.5%。在所有制類型方面，國(guó)有控股及集體企業(yè)的占比超過(guò)半數(shù)，達(dá)到59.0%，其次是私營(yíng)企業(yè)，所占比重為28.2%。具體描述性統(tǒng)計(jì)結(jié)果如表3所示。此外，年齡和工作年限變量為連續(xù)型變量。年齡最小值為20歲，最大值為58歲，平均值為36.53歲；工作年限最小值為1年，最大值為37年，平均年限為11.62年。

表3 描述性統(tǒng)計(jì)分析

(續(xù)表3)

(二)職工企業(yè)年金參保意愿的影響因素分析

1.相關(guān)性分析

本文首先運(yùn)用卡方檢驗(yàn)和單因素方差檢驗(yàn)對(duì)10個(gè)變量進(jìn)行分析。卡方檢驗(yàn)結(jié)果顯示，檢驗(yàn)水平α為0.05的情況下，基本養(yǎng)老保險(xiǎn)滿意度(0.001<α)、企業(yè)年金制度認(rèn)知度(0.000<α)、企業(yè)所有制(0.026<α)、工會(huì)指導(dǎo)勞動(dòng)合同(0.046<α)、企業(yè)規(guī)模(0.029<α)、文化程度(0.023<α)6個(gè)變量通過(guò)顯著性檢驗(yàn)，說(shuō)明上述變量對(duì)職工的企業(yè)年金參保意愿具有顯著影響。企業(yè)年金收益率滿意度(0.067>α)、收入水平(0.172>α)和職稱(0.239>α)變量未通過(guò)顯著性檢驗(yàn)，說(shuō)明上述變量對(duì)職工企業(yè)年金的參保意愿不具有顯著影響，因此將被從回歸模型中剔除。單因素方差檢驗(yàn)結(jié)果顯示，檢驗(yàn)水平α為0.05的情況下，工作年限變量(0.028<α)通過(guò)顯著性檢驗(yàn)，說(shuō)明不同工作年限的職工的企業(yè)年金參保意愿存在顯著差異。

2.回歸結(jié)果分析

(1)制度因素

如表4所示，在顯著性水平小于0.1的情況下，基本養(yǎng)老保險(xiǎn)滿意度提升對(duì)職工企業(yè)年金的參保意愿有顯著的正向影響(回歸系數(shù)=0.501)，假設(shè)H1-1得到驗(yàn)證。當(dāng)其他因素不變時(shí)，職工對(duì)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度滿意程度越高，職工企業(yè)年金的參保意愿越強(qiáng)。這表明，我國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)體系多年來(lái)在政府的主導(dǎo)下，獲得職工較好的認(rèn)可度與信任度，第一支柱養(yǎng)老金與第二支柱養(yǎng)老金之間呈現(xiàn)的是互相補(bǔ)充的關(guān)系，而非替代關(guān)系。在顯著性水平小于0.01的情況下，企業(yè)年金制度認(rèn)知度對(duì)職工的參保意愿有顯著的正向影響(回歸系數(shù)=0.780)，假設(shè)H1-2得到驗(yàn)證。這表明，正確認(rèn)識(shí)第二支柱的制度作用對(duì)職工的參保意愿有重要影響。制度的認(rèn)知度體現(xiàn)了職工對(duì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的知識(shí)儲(chǔ)備，認(rèn)知度高的人往往有更高的養(yǎng)老規(guī)劃意識(shí)，其企業(yè)年金的參保意愿也更強(qiáng)。

(2)企業(yè)因素

表4顯示，在顯著性水平小于0.1的情況下，企業(yè)規(guī)模變大對(duì)職工企業(yè)年金的參保意愿有顯著的正向影響(回歸系數(shù)=1.115)，假設(shè)H2-1得到驗(yàn)證。在控制其他因素時(shí)，上市公司的職工參保意愿更強(qiáng)。原因是，上市公司有更多的職工福利待遇方案，職工的工資水平更高，從而增強(qiáng)了職工的參保意愿。而非上市公司的職工難以享受同等程度的養(yǎng)老福利，對(duì)于國(guó)家支持的企業(yè)年金有更高的參保意愿。然而，企業(yè)所有制類型和工會(huì)指導(dǎo)簽訂合同兩個(gè)變量未通過(guò)顯著性檢驗(yàn)，假設(shè)H2-2和H2-3也未得到證實(shí)，與已有的研究結(jié)論不一致，可能是由于被調(diào)研企業(yè)中國(guó)有控股及集體企業(yè)的占比較高，不存在顯著差異，未來(lái)可通過(guò)增加調(diào)研企業(yè)類型做進(jìn)一步的分析。

(3)個(gè)人因素

表4還表明，在顯著性水平小于0.1的情況下，工作年限對(duì)職工企業(yè)年金的參保意愿有顯著的正向影響(回歸系數(shù)=0.064)，假設(shè)H3-2得到證明。其他因素不變時(shí)，職工工作年限越長(zhǎng)，參保意愿越強(qiáng)。這與大多數(shù)學(xué)者的研究結(jié)果相一致，它驗(yàn)證了人力資本效應(yīng)，即職工在企業(yè)的工作時(shí)間越長(zhǎng)，所產(chǎn)生的人力資本存量越多，對(duì)福利待遇的要求也隨之上升，表現(xiàn)出更強(qiáng)的參保意愿。隨著工齡的增長(zhǎng)，職工逐漸從青年期過(guò)渡到中年期，其為退休生活積累資金的意愿增強(qiáng)，這也體現(xiàn)了生命周期消費(fèi)理論。

表4 回歸結(jié)果

四、結(jié)論與政策建議

(一)主要結(jié)論

企業(yè)在職職工具有較高的企業(yè)年金參保意愿，其參保意愿受制度、企業(yè)、個(gè)人多個(gè)維度的影響，具體表現(xiàn)如下：基本養(yǎng)老保險(xiǎn)滿意度與企業(yè)年金制度認(rèn)知度的提高均會(huì)增強(qiáng)職工的參保意愿；上市公司職工的企業(yè)年金參保意愿更強(qiáng)；職工的工作年限越長(zhǎng)，其參保企業(yè)年金的意愿越強(qiáng)。

(二)政策建議

1.大力推進(jìn)企業(yè)年金的相關(guān)配套制度

(1)繼續(xù)落實(shí)減稅降費(fèi)的政策，提高企業(yè)參保積極性

2015年以來(lái)國(guó)家實(shí)施大規(guī)模的減稅降費(fèi)政策，提升了個(gè)人和企業(yè)的支付能力，進(jìn)一步擴(kuò)大了個(gè)人消費(fèi)與企業(yè)投資，為經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)增添新動(dòng)力。建議繼續(xù)加大供給側(cè)改革力度，制定與之相適應(yīng)的稅收優(yōu)惠政策，在企業(yè)年金的籌資、待遇計(jì)發(fā)以及資金管理方面給予優(yōu)惠，激勵(lì)企業(yè)為職工建立年金制度，以提升企業(yè)的凝聚力。

(2)選擇合適的企業(yè)年金稅收模式，科學(xué)設(shè)置稅率

企業(yè)年金稅收模式包括前端征稅(TEE)、中端征稅(ETE)及后端征稅(EET)三種模式。建議我國(guó)在舉辦企業(yè)年金計(jì)劃前期保持EET模式，實(shí)施企業(yè)年金個(gè)人所得稅遞延納稅優(yōu)惠政策，并根據(jù)實(shí)際科學(xué)設(shè)置稅率，使職工真切地體會(huì)到企業(yè)年金帶來(lái)的好處，對(duì)企業(yè)年金產(chǎn)生認(rèn)同感，從而進(jìn)一步提升其參保意愿。

2.加大對(duì)企業(yè)年金政策的宣傳力度

(1)政府多渠道開展政策宣傳工作

通過(guò)政府部門的門戶網(wǎng)站、公眾號(hào)等途徑發(fā)布養(yǎng)老保險(xiǎn)政策與改革舉措，借助時(shí)效性強(qiáng)的新聞媒體進(jìn)行準(zhǔn)確、詳細(xì)的政策解讀，使社會(huì)公眾得到關(guān)于企業(yè)年金最權(quán)威、最及時(shí)的政策信息。

(2)企業(yè)配合相關(guān)宣傳工作

企業(yè)的職能部門應(yīng)與政府部門保持緊密聯(lián)系，及時(shí)關(guān)注企業(yè)年金的利好政策。此外，還應(yīng)與工會(huì)、基金管理機(jī)構(gòu)開展緊密合作，借助直接、有效的渠道做好宣傳工作，提升職工對(duì)企業(yè)年金的認(rèn)識(shí)水平，塑造良好的企業(yè)形象。

(3)工會(huì)積極發(fā)揮推動(dòng)作用

企業(yè)年金是職工經(jīng)濟(jì)權(quán)益的組成部分，在建立與發(fā)展過(guò)程中，工會(huì)扮演著推動(dòng)與協(xié)商的角色。在企業(yè)年金建立環(huán)節(jié)，工會(huì)應(yīng)發(fā)揮積極作用，充分做好宣傳與溝通協(xié)調(diào)工作，通過(guò)各種形式對(duì)職工全面和深入地宣傳國(guó)家關(guān)于企業(yè)年金的政策方針，提升職工的政策了解度和參與度；在企業(yè)年金實(shí)施環(huán)節(jié)，加強(qiáng)對(duì)職工的福利教育，維護(hù)職工參加社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)的合法權(quán)利。

3.提升企業(yè)建立年金制度的綜合實(shí)力

(1)有效推進(jìn)供給側(cè)改革，實(shí)現(xiàn)從規(guī)模型向質(zhì)量型的轉(zhuǎn)變

企業(yè)應(yīng)適應(yīng)市場(chǎng)需求的變化，主動(dòng)降低成本負(fù)擔(dān)：一是要降低成本，落實(shí)“三去一降一補(bǔ)”；二是加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部成本管理，優(yōu)化供給結(jié)構(gòu)與庫(kù)存管理，減少資金占用成本；三是要推進(jìn)融資變革，提升直接融資比重，控制并平穩(wěn)降低企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率，減少債務(wù)成本，推進(jìn)企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。

(2)加強(qiáng)技術(shù)革新，提高收益

企業(yè)應(yīng)抓住互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)時(shí)代的機(jī)遇，加強(qiáng)技術(shù)革新，全面推進(jìn)產(chǎn)品的研發(fā)與升級(jí)，提高企業(yè)的內(nèi)在驅(qū)動(dòng)力，增加營(yíng)業(yè)利潤(rùn)，增強(qiáng)企業(yè)建立年金的綜合實(shí)力。中小企業(yè)還應(yīng)加強(qiáng)成本費(fèi)用控制，以低成本在激烈競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)中取勝。

4.增強(qiáng)職工的參保意識(shí)與能力

(1)轉(zhuǎn)變養(yǎng)老觀念

面對(duì)人口老齡化程度的加劇，企業(yè)職工應(yīng)轉(zhuǎn)變依靠政府、子女或單一退休金養(yǎng)老的傳統(tǒng)觀念，在依法參加基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的前提下，正確認(rèn)識(shí)企業(yè)年金的重要補(bǔ)充保障作用，以實(shí)現(xiàn)退休后安享晚年生活的美好愿望。

(2)做好養(yǎng)老理財(cái)規(guī)劃

鼓勵(lì)企業(yè)職工合理分配個(gè)人收入，積極學(xué)習(xí)金融理財(cái)知識(shí)，安排好自己一生中的收入與消費(fèi)、投資與儲(chǔ)蓄。職工可將部分收入用于定期儲(chǔ)蓄和購(gòu)買保險(xiǎn)，剩余部分可用于投資基金或股票等，讓資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)保值增值，進(jìn)而提升退休后的生活質(zhì)量。