關(guān)于石油金融業(yè)務及產(chǎn)融結(jié)合的探索與實踐

張茵

摘 要 本文分析了石油金融業(yè)務，并就產(chǎn)融結(jié)合的事例對石油發(fā)展金融企業(yè)的內(nèi)外在動因進行探究，希望對企業(yè)集團實施金融多元化有所幫助。

關(guān)鍵詞 石油金融業(yè)務 產(chǎn)融結(jié)合 金融多元化

一、發(fā)展金融業(yè)務的動因

（一）可以更好地為石油發(fā)展戰(zhàn)略服務

對于我國石油業(yè)務而言，至“十二五”末，海外業(yè)務營業(yè)收入占中國石油總收入的50%，大量的海外業(yè)務營業(yè)收入使得境外收付款所涉及的金額巨大，并且收付款活動比較頻繁，大量的資金流動會直接影響到項目的實施。因此，為確保資金能夠安全、及時地匯入項目所在地，需要采取有效的措施為海外結(jié)算提供通暢和安全的通道。目前，中國石油的海外項目所在地，多數(shù)都為政局不穩(wěn)、法制不健全，并且經(jīng)濟發(fā)展相對比較落后的國家和地區(qū)，在這些國家和地區(qū)開展相關(guān)業(yè)務會嚴重影響資金流動的安全性和及時性。除此之外，還有部分項目所在地的國家或地區(qū)受到美國或者聯(lián)合國等的制裁。為解決這些地區(qū)的石油結(jié)算問題，需要成立我國自己的石油結(jié)算商業(yè)銀行，進而為我國的石油業(yè)務結(jié)算提供自己的渠道。目前，像昆侖銀行等商業(yè)銀行已經(jīng)在很多敏感地區(qū)開創(chuàng)了資金的結(jié)算渠道。這不僅會對石油業(yè)務的結(jié)算提供支持與幫助，而且對在敏感地區(qū)的其他中國企業(yè)開展業(yè)務提供了有力的幫助。除此之外，發(fā)展金融業(yè)務還有利于國家能源保障項目的建設。隨著近年來我國社會經(jīng)濟的快速發(fā)展，對石油的需求也在不斷增加，石油業(yè)務的開展直接關(guān)乎我國的能源安全。但是由于部分業(yè)務具有投資回報低并且風險高等特點，很難從外部融資，但租賃以及信托等金融企業(yè)可以以中國石油為依托，積極籌措社會低成本資金，合理分散風險，進行更加靈活的新型產(chǎn)業(yè)布局。這樣一來既能保障項目建設的正常開展，也可以符合國資委的相關(guān)考核要求。[1]以昆侖信托為例，目前已經(jīng)在煤層氣開發(fā)建設以及油氣儲備建設等方面提供信托資金支持，這些支持能夠在很大程度上緩解集團公司在資金方面的壓力，并且能夠為項目的完成提供有力的保障。

（二）產(chǎn)業(yè)資本與金融資本的融合有助于提升集團公司的國際競爭力

隨著我國社會經(jīng)濟的發(fā)展，對石油的需求量不斷提升，目前我國已經(jīng)成為世界上的石油進口和石油消費大國，但我國在油氣的定價方面卻沒有與之相匹配的話語權(quán)。為改變這一狀況，中國石油需要加強與金融服務體系的聯(lián)動，不斷強化石油的金融屬性，進而對國際油氣的價格產(chǎn)生更大的影響，提升我國在國際油氣價格方面的話語權(quán)，既要做到保證我國的能源供應與能源安全，也要做到更好地維護國家利益。除此之外，還應注重發(fā)揮產(chǎn)融聯(lián)動效應，相較于國際上的大型石油公司，我國在石油勘探開發(fā)以及技術(shù)服務等方面都無優(yōu)勢可言。為了提升國際競爭力，要有針對性地發(fā)展金融業(yè)務，進而更好地為企業(yè)以及客戶提供金融服務，促進競爭力的提升。金融業(yè)務的發(fā)展可以更好地完善銷售網(wǎng)絡布局，進而提升產(chǎn)品的銷量，使產(chǎn)品占據(jù)更多的市場份額，進而促進自身的發(fā)展，提升自身的競爭力。

（三）發(fā)展金融業(yè)務有利于風險的轉(zhuǎn)移

對于石油行業(yè)而言具有較大的風險性，在石油行業(yè)的發(fā)展過程中，不僅面臨著財產(chǎn)損失的風險以及業(yè)務中斷的風險，而且還會面臨環(huán)境的風險以及恐怖主義等方面的風險。為了進行風險轉(zhuǎn)移，目前中國石油主要是通過安?；鹨约吧虡I(yè)保險等方式進行風險的轉(zhuǎn)移，并且取得了比較顯著的效果，尤其在隱患治理以及災損彌補等方面均發(fā)揮了十分重要的作用。但這種方式也存在不足之處，這些不足之處主要表現(xiàn)在兩個方面。一方面，石油行業(yè)風險的損失標的額較高，并且發(fā)生風險的概率較大，這使得很多商業(yè)保險公司不愿意承保，即使承保也會選擇有限承保，不會進行全額承保;另一方面，表現(xiàn)在保障范圍較窄，尚未實現(xiàn)對所有高風險資產(chǎn)的涵蓋，并且針對海外的項目則無法提供保險服務。為解決這一問題，需要大力發(fā)展保險類金融業(yè)務。這樣才能更好地轉(zhuǎn)移風險，并且降低風險管理的成本。

二、發(fā)展金融業(yè)務面臨的挑戰(zhàn)

由于石油行業(yè)屬于傳統(tǒng)能源行業(yè)，對國家以及社會的發(fā)展會產(chǎn)生重大的影響，受國資委EVA（經(jīng)濟增加值）指標的考核，發(fā)展金融也會導致集團公司整體經(jīng)濟增加值降低，進而給集團公司的考核帶來不利影響。就金融行業(yè)而言，其市場競爭環(huán)境比較激烈，人才的作用也更為重要，這使得金融行業(yè)為了激勵人才更好地發(fā)揮作用，往往會設立薪酬激勵機制，在這種機制下比較注重績效。但在石油行業(yè)中的金融企業(yè)往往會采用傳統(tǒng)的企業(yè)管理方式，這樣會使其受到工資總額的限制難以充分發(fā)揮激勵機制的作用，進而對人才的激勵效果不夠理想。對于金融企業(yè)而言，其需要按照市場化原則進行運作，需要金融企業(yè)主動適應市場，而對于石油所屬的金融企業(yè)而言，其需要執(zhí)行全面預算管理機制，這與金融企業(yè)有著較大的差別。再者，對于金融企業(yè)而言，其更加注重對金融風險的防范，需要突出社會屬性，淡化隸屬關(guān)系。而石油行業(yè)所屬的金融企業(yè)則屬于內(nèi)部企業(yè)，并且要以股東身份強化控制。[2]

三、結(jié)語

隨著我國石油行業(yè)的快速發(fā)展，石油行業(yè)所面臨的市場環(huán)境發(fā)生了巨大的變化。為了更好地促進石油行業(yè)的發(fā)展，石油金融業(yè)務應運而生，既為我國建設綜合性國際能源公司作出了巨大的貢獻，也為保障我國能源安全，促進我國社會經(jīng)濟的發(fā)展作出了巨大的貢獻。通過利用金融企業(yè)結(jié)算以及投資平臺對金融業(yè)務以及金融資源進行統(tǒng)一的管理，進而加強了對金融風險的管控，促進了產(chǎn)融結(jié)合。

（作者單位為中油財務有限責任公司西安分公司）

參考文獻

[1] 王智涵，程小舟.中國石油金融業(yè)務及產(chǎn)融結(jié)合的探索與實踐[J].中國石油企業(yè)，2018（10）：21-25+2.

[2] 蔣尚軍.對建設產(chǎn)融結(jié)合特色銀行的思考——昆侖銀行的探索與實踐[J].國際石油經(jīng)濟，2014（12）：16-22+104.