綠色金融發(fā)展的實(shí)踐與探索

夏德東

摘要： 本文以山東省日照市的實(shí)踐為案例，分析了近年綠色金融發(fā)展的普遍問(wèn)題及瓶頸，認(rèn)為應(yīng)從國(guó)家層面盡快制定統(tǒng)一的綠色金融認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)、健全“綠色征信”體系、完善綠色金融配套扶持政策。

關(guān)鍵詞： 綠色金融 綠色信貸 政策建議

黨的十八大以來(lái)，以習(xí)近平為核心的黨中央提出創(chuàng)新、協(xié)調(diào)、綠色、開(kāi)放、共享的新發(fā)展理念，把生態(tài)文明建設(shè)納入“五位一體”總體布局。2016年，中國(guó)人民銀行、財(cái)政部等七部委聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于構(gòu)建綠色金融體系的指導(dǎo)意見(jiàn)》，著力構(gòu)建覆蓋銀行、證券、保險(xiǎn)、碳金融等領(lǐng)域的綠色金融體系。本文以山東省日照市為例，總結(jié)了近年綠色金融發(fā)展的績(jī)效，分析評(píng)估了綠色金融發(fā)展存在的瓶頸與問(wèn)題，以期為發(fā)展綠色金融、促進(jìn)綠色經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供政策參考。

一、聚力構(gòu)建“三個(gè)體系”，積極推進(jìn)綠色金融發(fā)展

近年以來(lái)，人民銀行日照中支結(jié)合轄區(qū)實(shí)際，堅(jiān)持創(chuàng)新引領(lǐng)，主動(dòng)擔(dān)當(dāng)作為，精準(zhǔn)發(fā)力、有序推進(jìn)，為全市綠色發(fā)展、高質(zhì)量發(fā)展提供了金融強(qiáng)力支撐。截至2019年三季度末，全市綠色貸款余額51.6億元，較年初新增12.4億元，增長(zhǎng)31.7%。

（一）構(gòu)建多維協(xié)同聯(lián)動(dòng)體系，提升整體攻堅(jiān)合力

一是在全市層面加強(qiáng)跨部門(mén)溝通協(xié)作。2018年，聯(lián)合市財(cái)政、發(fā)改、環(huán)保、經(jīng)信、金融辦和銀保監(jiān)分局等部門(mén)在全省率先以正式文件印發(fā)《日照市綠色金融發(fā)展三年攻堅(jiān)計(jì)劃》，為全市綠色金融發(fā)展明確了“時(shí)間表”“路線圖”“任務(wù)書(shū)”。深化工作直通機(jī)制，向區(qū)縣政府及工信、農(nóng)業(yè)、科技等部門(mén)發(fā)出《工作商洽函》，提出金融支持綠色發(fā)展具體措施及配套政策機(jī)制磋商建議，得到積極回應(yīng)。聯(lián)合市發(fā)改、經(jīng)信、環(huán)保等部門(mén)篩選建立“綠色項(xiàng)目庫(kù)”，分兩批向銀行機(jī)構(gòu)推薦，組織開(kāi)展“重點(diǎn)項(xiàng)目金融服務(wù)行”活動(dòng)，促進(jìn)綠色項(xiàng)目銀企合作對(duì)接。二是在基層央行層面積極整合內(nèi)部力量資源。制定印發(fā)《綠色金融發(fā)展攻堅(jiān)行動(dòng)實(shí)施規(guī)劃（2018-2020）》及2018年、2019年工作措施，明確部門(mén)責(zé)任分工和具體任務(wù)。充分運(yùn)用“日照市金融顧問(wèn)團(tuán)”機(jī)制，組織銀行機(jī)構(gòu)深入重點(diǎn)企業(yè)提供綠色融資顧問(wèn)服務(wù)。三是在銀行機(jī)構(gòu)層面持續(xù)深化綠色金融能力建設(shè)。舉辦全市銀行機(jī)構(gòu)綠色金融工作推進(jìn)暨業(yè)務(wù)培訓(xùn)會(huì)，邀請(qǐng)國(guó)家發(fā)改委等部門(mén)專(zhuān)家授課，為增強(qiáng)銀行機(jī)構(gòu)從業(yè)人員綠色金融知識(shí)儲(chǔ)備、學(xué)習(xí)最新先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)、助推綠色金融創(chuàng)新發(fā)展提供了有力支撐。召開(kāi)全市綠色金融工作經(jīng)驗(yàn)交流會(huì)，通報(bào)全市各銀行機(jī)構(gòu)綠色貸款情況，樹(shù)立先進(jìn)典型，交流工作經(jīng)驗(yàn)，對(duì)下一步綠色金融工作提出明確要求。舉辦全市銀行機(jī)構(gòu)綠色貸款業(yè)務(wù)培訓(xùn)班，推動(dòng)銀行機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)綠色信貸數(shù)據(jù)“應(yīng)統(tǒng)盡統(tǒng)”。

（二）強(qiáng)化綠色金融政策支持體系，發(fā)揮激勵(lì)引導(dǎo)作用

一是加大綠色金融發(fā)展考核激勵(lì)力度。及時(shí)推動(dòng)市委、市政府完善《日照市銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)支持地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展獎(jiǎng)勵(lì)辦法》，將綠色金融發(fā)展納入考核，對(duì)考核確定為“優(yōu)秀”等次的銀行，市政府給予表彰;對(duì)考核得分后3名的銀行，由中心支行聯(lián)合市委督查考核局、銀保監(jiān)分局對(duì)銀行主要負(fù)責(zé)人進(jìn)行約談。將綠色信貸納入宏觀審慎評(píng)估（MPA），對(duì)綠色金融業(yè)績(jī)顯著的地方法人金融機(jī)構(gòu)，擴(kuò)大其信貸投放空間，形成綠色金融發(fā)展正向激勵(lì)。二是引導(dǎo)實(shí)施差別化綠色信貸政策。推動(dòng)銀行機(jī)構(gòu)出臺(tái)綠色金融政策實(shí)施方案、制度、細(xì)則共15項(xiàng)，從信貸規(guī)模、授信額度、貸款利率和經(jīng)濟(jì)資本等方面，明確支持綠色環(huán)保、清潔能源和循環(huán)經(jīng)濟(jì)相關(guān)行業(yè)發(fā)展，將環(huán)保、社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)和節(jié)能減排納入貸款發(fā)放評(píng)估。指導(dǎo)日照銀行探索建立綠色金融制度框架，制定《綠色信貸指引》，在內(nèi)部考核中設(shè)立“綠色信貸新增”獎(jiǎng)勵(lì)指標(biāo)，除按綠色信貸新增額度排名考核計(jì)分外，還區(qū)分金額按新增客戶(hù)筆數(shù)給予獎(jiǎng)勵(lì)。引導(dǎo)建設(shè)銀行、招商銀行日照分行等在貸前調(diào)查、信貸準(zhǔn)入方面實(shí)行環(huán)保要求“一票否決制”。

（三）創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品和服務(wù)體系，助力金融綠色轉(zhuǎn)型

連續(xù)4年開(kāi)展“金融創(chuàng)新獎(jiǎng)”評(píng)選，引導(dǎo)銀行機(jī)構(gòu)深化金融產(chǎn)品和金融服務(wù)創(chuàng)新，打造特色金融服務(wù)品牌。一是推動(dòng)綠色信貸產(chǎn)品創(chuàng)新。截至2019年9月末，全市銀行機(jī)構(gòu)先后創(chuàng)新推出“光伏貸”等10余個(gè)綠色信貸產(chǎn)品。農(nóng)發(fā)行日照市分行對(duì)五蓮綠化扶貧項(xiàng)目發(fā)放林權(quán)抵押貸款4.8億元，幫扶貧困村48個(gè)。日照銀行與世界銀行國(guó)際金融公司就山東省內(nèi)的節(jié)能減排項(xiàng)目簽訂了風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)協(xié)議，目前已貸款2000萬(wàn)元;對(duì)建立分布式光伏電站的農(nóng)戶(hù)發(fā)放“光伏貸”，期限8-12年，利率為基準(zhǔn)上浮10%，額度為6萬(wàn)元，截至2019年9月末，已發(fā)放2.16億元，惠及農(nóng)戶(hù)1911戶(hù)。二是拓寬綠色直接融資渠道。指導(dǎo)日照銀行成功發(fā)行綠色金融債券30億元，成為山東省第6家發(fā)行綠色金融債的城商行。截至2019年9月末，日照銀行已儲(chǔ)備經(jīng)第三方評(píng)估機(jī)構(gòu)認(rèn)定的綠色項(xiàng)目21個(gè)，總額63.2億元，已投放13.52億元。深入日照鋼鐵集團(tuán)、日照港集團(tuán)等重點(diǎn)企業(yè)，現(xiàn)場(chǎng)推介綠色債務(wù)融資工具，推動(dòng)其擇機(jī)發(fā)行。三是深化綠色保險(xiǎn)服務(wù)。引導(dǎo)中國(guó)人保財(cái)險(xiǎn)日照分公司在嵐山區(qū)巨峰茶香小鎮(zhèn)開(kāi)辦2.5萬(wàn)畝的“低溫指數(shù)保險(xiǎn)”，市（區(qū)）財(cái)政提供80%保費(fèi)補(bǔ)貼。

二、面臨的困難和問(wèn)題

（一）綠色金融界定標(biāo)準(zhǔn)模糊，實(shí)現(xiàn)真實(shí)統(tǒng)計(jì)難

一是綠色項(xiàng)目界定標(biāo)準(zhǔn)不夠明確。目前，人民銀行和銀保監(jiān)會(huì)對(duì)綠色項(xiàng)目界定缺少具體指導(dǎo)目錄、環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)，銀行工作人員由于缺乏專(zhuān)業(yè)識(shí)別能力，造成認(rèn)定綠色企業(yè)和項(xiàng)目存在偏差。二是票據(jù)貼現(xiàn)等部分綠色貸款指標(biāo)未納入統(tǒng)計(jì)范疇。同時(shí)，商業(yè)銀行后臺(tái)統(tǒng)計(jì)與前臺(tái)投放脫節(jié)問(wèn)題突出，前臺(tái)投放不考慮是否有綠色屬性，后臺(tái)統(tǒng)計(jì)在存量貸款中“扒數(shù)據(jù)”，既不利于綠色貸款數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確反映，更不利于對(duì)綠色產(chǎn)業(yè)的精準(zhǔn)支持。

（二）風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制缺失、金融創(chuàng)新不足等因素制約綠色貸款投放

銀行機(jī)構(gòu)反映綠色環(huán)保項(xiàng)目本身盈利能力有限、風(fēng)險(xiǎn)較大，缺乏財(cái)政貼息、擔(dān)保等風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，影響銀行機(jī)構(gòu)持續(xù)支持的積極性。目前企業(yè)獲得綠色信貸的主要抵押品仍是土地、設(shè)備、存貨等，部分銀行機(jī)構(gòu)雖開(kāi)辦了碳排放權(quán)、排污權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)，但環(huán)境資產(chǎn)交易機(jī)制的缺失影響了環(huán)境資產(chǎn)抵質(zhì)押貸款辦理。

（三）綠色債務(wù)融資成本略高，對(duì)大企業(yè)缺乏吸引力

在企業(yè)銀行間債務(wù)融資的綜合融資成本中，除票面利率外，還要支付承銷(xiāo)費(fèi)、信用增進(jìn)費(fèi)、反擔(dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保費(fèi)、評(píng)級(jí)費(fèi)、律師費(fèi)等方面費(fèi)用，綜合成本接近甚至超過(guò)同期平均貸款利率。2018年6月，日照鋼鐵集團(tuán)計(jì)劃在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行20億元綠色中期票據(jù)，但測(cè)算發(fā)行總成本接近6%，超過(guò)該企業(yè)貸款成本（基準(zhǔn)利率下浮5%），企業(yè)為此暫緩發(fā)行。

三、建議

（一）加強(qiáng)綠色金融的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)化建設(shè)

完善相關(guān)法律法規(guī)，制定可量化的環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)，建立健全環(huán)境監(jiān)管指標(biāo)，便于銀行機(jī)構(gòu)推進(jìn)綠色金融業(yè)務(wù)。持續(xù)開(kāi)展銀行機(jī)構(gòu)綠色信貸數(shù)據(jù)治理工作，督促商業(yè)銀行對(duì)綠色信貸數(shù)據(jù)做到“應(yīng)統(tǒng)盡統(tǒng)”。探索建立涵蓋表內(nèi)外、統(tǒng)籌各類(lèi)融資方式的綠色金融統(tǒng)計(jì)指標(biāo)體系，引導(dǎo)商業(yè)銀行加強(qiáng)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)的歸口管理，對(duì)綠色貸款做到“全流程標(biāo)識(shí)、全流程管理”。

（二）推動(dòng)完善綠色金融配套政策

推動(dòng)各級(jí)政府出臺(tái)支持綠色金融的財(cái)稅優(yōu)惠、貼息等政策，完善綠色金融風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，對(duì)綠色債券發(fā)行、綠色貸款提供有效的激勵(lì)措施。人民銀行聯(lián)合銀保監(jiān)等部門(mén)推動(dòng)對(duì)環(huán)境高風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)開(kāi)辦環(huán)境污染強(qiáng)制責(zé)任保險(xiǎn)。聚焦特色產(chǎn)業(yè)等重點(diǎn)領(lǐng)域及家庭農(nóng)場(chǎng)、農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)等新型經(jīng)營(yíng)主體，探索開(kāi)辦價(jià)格指數(shù)保險(xiǎn)、“保險(xiǎn)+期貨”等試點(diǎn)，降低貸款風(fēng)險(xiǎn)。

（三）健全完善“綠色征信”體系

加快推進(jìn)人民銀行與環(huán)境保護(hù)、安全生產(chǎn)等相關(guān)部門(mén)和保險(xiǎn)協(xié)會(huì)等社會(huì)組織之間實(shí)現(xiàn)信息共享，將相關(guān)企業(yè)環(huán)境信息納入金融信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)等信用信息平臺(tái)。強(qiáng)制要求發(fā)債企業(yè)和上市公司定期發(fā)布社會(huì)責(zé)任報(bào)告，披露環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)控制信息、環(huán)境污染治理信息、產(chǎn)品或服務(wù)消費(fèi)的環(huán)境影響信息，接受公眾監(jiān)督和選擇。

（作者系中國(guó)人民銀行日照市中心支行經(jīng)濟(jì)師）