我國(guó)股份支付會(huì)計(jì)發(fā)展淺議

□文/馬 莉

（河南理工大學(xué)財(cái)經(jīng)學(xué)院 河南·焦作）

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我國(guó)股份支付會(huì)計(jì)發(fā)展淺議

□文/馬 莉

（河南理工大學(xué)財(cái)經(jīng)學(xué)院 河南·焦作）

［提要］ 本文結(jié)合我國(guó)股份支付的新規(guī)定和發(fā)展的新動(dòng)向，首先簡(jiǎn)要敘述股份支付的概念和劃分類(lèi)型，為本文提供基礎(chǔ)性理論鋪墊；其次從實(shí)際應(yīng)用角度，概括股份支付的作用，體現(xiàn)出股份支付具有重要的實(shí)踐意義；再次具體分析我國(guó)股份支付的發(fā)展歷程；最后做出總結(jié)。

關(guān)鍵詞：股份支付；作用；發(fā)展歷程

原標(biāo)題：淺析我國(guó)股份支付會(huì)計(jì)的發(fā)展

收錄日期：2016年6月1日

一、股份支付概述

（一）定義。我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第11號(hào)——股份支付》（簡(jiǎn)稱CAS11，下同）第二條規(guī)定：股份支付，是指企業(yè)為獲取職工和其他方提供服務(wù)而授予權(quán)益工具或承擔(dān)以權(quán)益工具為基礎(chǔ)確定的負(fù)債的交易。

（二）分類(lèi)。根據(jù)不同劃分標(biāo)準(zhǔn)，股份支付可以分為以下幾種：

1、按照結(jié)算方式不同，股份支付交易可以劃分為以權(quán)益結(jié)算的和以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付交易。以權(quán)益結(jié)算的股份支付交易，是指企業(yè)以獲取服務(wù)為目的，以股份或其他權(quán)益工具作為對(duì)價(jià)進(jìn)行結(jié)算的交易。常見(jiàn)的激勵(lì)標(biāo)的物有限制性股票和股票期權(quán)等。以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付交易，是指企業(yè)以獲取服務(wù)為目的，并承擔(dān)以股份或其他權(quán)益工具為基礎(chǔ)計(jì)算的交付現(xiàn)金或其他資產(chǎn)義務(wù)的交易。常見(jiàn)的激勵(lì)標(biāo)的物有現(xiàn)金增值權(quán)和虛擬股票等。

2、按照交易類(lèi)型不同，股份支付交易可以劃分為股票期權(quán)、限制性股票、股票增值權(quán)及虛擬股票等。股票期權(quán)，是指企業(yè)授予職工或其他方在未來(lái)一定時(shí)期內(nèi)，按事先確定的價(jià)格和條件購(gòu)買(mǎi)一定數(shù)量本企業(yè)股票的權(quán)利。限制性股票，是指被授予者必須根據(jù)協(xié)議條件在確定的等待期內(nèi)或滿足業(yè)績(jī)指標(biāo)后，才有權(quán)出售企業(yè)授予的股票，不然企業(yè)將收回這部分股票。股票增值權(quán)，是指企業(yè)授予給職工或其他方在未來(lái)一定時(shí)期內(nèi)完成約定條款目標(biāo)后獲得股價(jià)升值收益的一種權(quán)利。不需實(shí)際行權(quán)和持有股票。虛擬股票，是指被授予者達(dá)到規(guī)定的業(yè)績(jī)目標(biāo)后，便可享受分紅權(quán)和股價(jià)升值得來(lái)的收益，是一種虛擬的股票，不需要企業(yè)實(shí)際授予和被授予者實(shí)際持有。

二、股份支付的作用

（一）激發(fā)員工的工作潛力和積極性。股份支付激勵(lì)機(jī)制更加注重人力資本價(jià)值，體現(xiàn)了“以人為本”的管理理念，使員工可以參與企業(yè)剩余收益的分配。企業(yè)通過(guò)實(shí)施股份支付計(jì)劃，激發(fā)員工潛在的工作能力，提高其工作積極性和努力程度，員工獲得較高激勵(lì)報(bào)酬的同時(shí)也提升了企業(yè)業(yè)績(jī)，使企業(yè)價(jià)值增加。

（二）有效地降低企業(yè)代理成本。股份支付是一種長(zhǎng)期激勵(lì)計(jì)劃，在一定程度上避免了員工急功近利的短期行為，使其更加注重企業(yè)的未來(lái)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。另外，員工可以與股東共同分享企業(yè)價(jià)值增值收益，從而使兩方利益趨于一致，達(dá)到了協(xié)調(diào)其利益沖突的目標(biāo)，進(jìn)而降低企業(yè)的委托代理成本及風(fēng)險(xiǎn)。

（三）改善我國(guó)的傳統(tǒng)薪酬結(jié)構(gòu)。傳統(tǒng)的薪酬激勵(lì)方式包括工資、獎(jiǎng)金和福利等，主要是根據(jù)員工短期內(nèi)的業(yè)績(jī)表現(xiàn)進(jìn)行考核而給予的回報(bào)，導(dǎo)致這種傳統(tǒng)薪酬制度存在激勵(lì)力度不高、與業(yè)績(jī)相關(guān)性較弱，對(duì)未來(lái)的關(guān)注較少等缺陷。而股份支付作為一種長(zhǎng)期激勵(lì)機(jī)制，在一定程度上補(bǔ)充了傳統(tǒng)薪酬制度的不足，兩者的結(jié)合進(jìn)一步優(yōu)化了我國(guó)的薪酬結(jié)構(gòu)。

三、我國(guó)股份支付會(huì)計(jì)的發(fā)展

2006年我國(guó)第一次正式提出了“股份支付”的概念，在此之前，我國(guó)也有相關(guān)內(nèi)容的研究，比如說(shuō)股票期權(quán)、股權(quán)激勵(lì)等，將其認(rèn)為是股份支付的前身。本文從相關(guān)制度、法規(guī)性文件及會(huì)計(jì)準(zhǔn)則等的制定方面入手，分析我國(guó)股份支付會(huì)計(jì)的發(fā)展歷程。并以2006年股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則頒布前后的時(shí)間為劃分依據(jù)，即分為早期發(fā)展階段和初步發(fā)展階段。

（一）股份支付早期發(fā)展階段。清朝道光年間誕生了“山西票號(hào)身股制”模式，這可以說(shuō)是現(xiàn)代股權(quán)激勵(lì)制度的萌芽，對(duì)我國(guó)推行員工持股制具有重要的借鑒意義。20世紀(jì)90年代，我國(guó)上市公司紛紛開(kāi)始嘗試探索股權(quán)激勵(lì)，相繼出現(xiàn)了“上海儀電模式”、“武漢模式”、“北京模式”、“貝嶺模式”、“泰達(dá)模式”和“吳儀模式”等各有特色的股權(quán)激勵(lì)模式。由于我國(guó)當(dāng)時(shí)缺少相關(guān)法律制度的規(guī)范和保障，這些模式都受到了一定的局限，很多上市公司無(wú)法實(shí)施標(biāo)準(zhǔn)的股票期權(quán)計(jì)劃。

1999年中共十五屆四中全會(huì)《關(guān)于國(guó)有企業(yè)改革和發(fā)展若干重大問(wèn)題的決定》中明確指出了“建立與現(xiàn)代企業(yè)制度相適應(yīng)的收入分配制度，形成有效的激勵(lì)和約束機(jī)制”，以及企業(yè)可以試行經(jīng)理（廠長(zhǎng)）“持有股權(quán)”等分配方式。2000年財(cái)政部朱志剛在“全國(guó)企業(yè)資產(chǎn)與財(cái)務(wù)管理工作會(huì)議”上提出要堅(jiān)持激勵(lì)與約束相結(jié)合的原則，并鼓勵(lì)企業(yè)采取長(zhǎng)期激勵(lì)方式。從某種意義上講，這是對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)者薪酬制度的一次改革性舉措。2001年6月財(cái)政部發(fā)布的《關(guān)于上市公司提取激勵(lì)基金會(huì)計(jì)處理征求意見(jiàn)的復(fù)函》，主要針對(duì)上市公司股權(quán)激勵(lì)中提取激勵(lì)基金的會(huì)計(jì)處理做了明確規(guī)定。2002年11月財(cái)政部、科技部共同發(fā)布《關(guān)于國(guó)有高新技術(shù)企業(yè)開(kāi)展股權(quán)激勵(lì)試點(diǎn)工作的指導(dǎo)意見(jiàn)》，該通知首次對(duì)國(guó)有高新技術(shù)企業(yè)的股權(quán)激勵(lì)工作提出了指導(dǎo)性意見(jiàn)。2003年黨的十六大報(bào)告中指出，“確立勞動(dòng)、資本、技術(shù)和管理等生產(chǎn)要素按貢獻(xiàn)參與分配的原則”。從政策依據(jù)角度來(lái)說(shuō)，該原則使得經(jīng)營(yíng)者和科技人員作為生產(chǎn)要素參與企業(yè)期權(quán)分配成為了現(xiàn)實(shí)。2005年5月開(kāi)始，我國(guó)針對(duì)“股權(quán)分置改革”推出了一系列配套政策法規(guī)，全面促進(jìn)了國(guó)有上市公司股權(quán)分置改革的順利完成。在此背景下，同年我國(guó)修訂了《公司法》和《證券法》等相關(guān)規(guī)定，補(bǔ)充了上市公司實(shí)施股權(quán)激勵(lì)法律法規(guī)上的空缺。2005年10月證監(jiān)會(huì)《關(guān)于提高上市公司質(zhì)量意見(jiàn)的通知》中提到，“上市公司應(yīng)探索并規(guī)范激勵(lì)機(jī)制，運(yùn)用股權(quán)激勵(lì)等多種方式，以調(diào)動(dòng)企業(yè)高級(jí)管理人員及其員工的積極性”。2005年12月，我國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法（試行）》，該辦法自2006年1月1日起施行，對(duì)我國(guó)上市公司實(shí)施股權(quán)激勵(lì)機(jī)制的相關(guān)問(wèn)題做了原則性規(guī)定，具有很高地權(quán)威性和指導(dǎo)性意義。2006年2月，財(cái)政部等部門(mén)發(fā)布《關(guān)于個(gè)人股票期權(quán)所得征收個(gè)人所得稅問(wèn)題的通知》，其中詳細(xì)規(guī)范了被授予者因股權(quán)激勵(lì)而涉及到的稅收等問(wèn)題。2006年國(guó)資委分別頒布了《國(guó)有控股上市公司實(shí)施股權(quán)激勵(lì)試行辦法》境外和境內(nèi)的文件，目的是深化改革國(guó)有控股上市公司的薪酬制度，充分調(diào)動(dòng)高管和科技人員的積極性，逐步構(gòu)建中長(zhǎng)期激勵(lì)機(jī)制。

（二）股份支付初步發(fā)展階段。基于當(dāng)時(shí)國(guó)際趨同的背景，結(jié)合了我國(guó)資本市場(chǎng)環(huán)境的不斷優(yōu)化、上市公司對(duì)股份支付激勵(lì)機(jī)制多元化及會(huì)計(jì)處理規(guī)范化的迫切需求，2006年2月我國(guó)財(cái)政部發(fā)布了CAS11會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，對(duì)股份支付交易活動(dòng)的會(huì)計(jì)確認(rèn)、計(jì)量、披露等方面做了詳細(xì)規(guī)定，要求企業(yè)對(duì)交易成本做費(fèi)用化的確認(rèn)，以公允價(jià)值為基礎(chǔ)進(jìn)行計(jì)量。該準(zhǔn)則自2007年1月1日起開(kāi)始實(shí)施，這標(biāo)志著股份支付會(huì)計(jì)在我國(guó)的發(fā)展進(jìn)入到了一個(gè)全新的階段。

2008年，我國(guó)證監(jiān)會(huì)連續(xù)出臺(tái)了《股權(quán)激勵(lì)有關(guān)事項(xiàng)備忘錄第1、2、3號(hào)》，進(jìn)一步規(guī)范了企業(yè)實(shí)施股權(quán)激勵(lì)的行為，使我國(guó)上市公司股份支付激勵(lì)機(jī)制更加完善。根據(jù)2008年財(cái)政部《我國(guó)上市公司2007年執(zhí)行企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則情況分析報(bào)告》統(tǒng)計(jì)表明，2007年度共有41家上市公司實(shí)施了股份支付計(jì)劃。其中以權(quán)益結(jié)算的和以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付交易費(fèi)用總額分別為18.92億元、28.06億元。這表明，我國(guó)的CAS11準(zhǔn)則得到了上市公司更多的關(guān)注和青睞，并且在實(shí)際應(yīng)用方面進(jìn)行著積極地嘗試和探索。2009年2月，證監(jiān)會(huì)印發(fā)了《上市公司執(zhí)業(yè)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則監(jiān)管問(wèn)題解答》［2009］第1期明確指出，大股東低價(jià)轉(zhuǎn)讓股票給公司高管人員，該行為實(shí)質(zhì)上是股權(quán)激勵(lì)，應(yīng)按照股份支付交易相關(guān)規(guī)定進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，從而補(bǔ)充了我國(guó)股份支付準(zhǔn)則的遺漏。2009年6月和2010年7月，財(cái)政部分別發(fā)布了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則解釋第3號(hào)》和《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則解釋第4號(hào)》，對(duì)“如何正確運(yùn)用可行權(quán)條件和非可行權(quán)條件”及“企業(yè)集團(tuán)內(nèi)涉及不同企業(yè)的股份支付交易應(yīng)當(dāng)如何進(jìn)行會(huì)計(jì)處理？”特定問(wèn)題進(jìn)行了補(bǔ)充規(guī)范。2015年12月，我國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布了《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法（征求意見(jiàn)稿）》，擬對(duì)2005年《上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法（試行）》進(jìn)行修訂，旨在優(yōu)化上市公司投資者回報(bào)機(jī)制，促進(jìn)形成資本所有者與勞動(dòng)者的利益共同體，提高企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。2015年11月，財(cái)政部會(huì)計(jì)司發(fā)布了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則解釋第7號(hào)》，該解釋對(duì)于企業(yè)授予限制性股票的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃涉及到相關(guān)會(huì)計(jì)處理進(jìn)行了補(bǔ)充規(guī)定，以及等待期內(nèi)企業(yè)應(yīng)如何考慮限制性股票對(duì)每股收益的影響等內(nèi)容。該解釋的發(fā)布，不僅補(bǔ)充完善了我國(guó)股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，同時(shí)也將指導(dǎo)相關(guān)的實(shí)務(wù)操作并使其更加規(guī)范化。整體來(lái)講，我國(guó)的股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則實(shí)現(xiàn)了原則上的趨同，一經(jīng)發(fā)布便達(dá)到了較高的水平。雖然我國(guó)的CAS11準(zhǔn)則發(fā)展歷程比較短，但是該準(zhǔn)則基本上可以規(guī)范指導(dǎo)相關(guān)實(shí)務(wù)問(wèn)題，并且在實(shí)際應(yīng)用中不斷補(bǔ)充、完善。

四、小結(jié)

我國(guó)股份支付的早期發(fā)展成果，為股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的發(fā)布提供了良好的制度環(huán)境，對(duì)股份支付的實(shí)踐和應(yīng)用具有非常重要的意義。從股份支付被正式提出至今已有十余年的時(shí)間，在此期間，歷經(jīng)了理論指導(dǎo)實(shí)踐，實(shí)踐檢驗(yàn)理論的發(fā)展過(guò)程，使我國(guó)的股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則更加完善，應(yīng)用領(lǐng)域更加廣泛。

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中圖分類(lèi)號(hào)：F23

文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A