海南日元貸款人才培養(yǎng)項目的經(jīng)濟、社會效益評價

摘要：海南日元貸款人才培養(yǎng)項目是海南省第一次利用國外政府貸款實施的旨在改善高等院校辦學(xué)條件、促進科研水平和提高人才培養(yǎng)能力的綜合性教育項目。該項目實施的高等院校具備日元貸款配套資金的籌措能力及還貸能力，還貸安排合理可行，保障充分，運作管理規(guī)范，發(fā)展?jié)摿薮?。項目建設(shè)具有顯著的社會效益和良好的經(jīng)濟效益。

關(guān)鍵詞：日元貸款；社會效益；經(jīng)濟效益；評價

一、項目概述

海南日元貸款人才培養(yǎng)項目借款人是海南省教育廳，擔(dān)保人是海南省財政廳，項目執(zhí)行單位是海南大學(xué)（由原海南大學(xué)和華南熱帶農(nóng)業(yè)大學(xué)合并而來）、海南師范大學(xué)（原海南師范學(xué)院）和海南醫(yī)學(xué)院。項目執(zhí)行期從2008年7月至2013年3月。本項目總投資估算為人民幣42647萬元，其中：建筑工程費28210萬元，設(shè)備購置費9797萬元，人才培養(yǎng)費1116萬元，預(yù)備費用569萬元，不可預(yù)見費1275萬元，稅金及管理費用607萬元，建設(shè)期利息1073萬元。項目申請日元貸款31.5億日元 （合人民幣21000萬元） ，占總投資的49.2%；其中建筑工程17.88億日元，設(shè)備采購10.78億日元，人才培養(yǎng)1.68億日元，漲價預(yù)備費及不可預(yù)見費1.16億日元；學(xué)校自籌資金21647萬元人民幣（合3247百萬日元），占總投資的50.8%。通過該項目，全面改善項目院校教學(xué)科研實驗條件，大幅度增加校舍面積，使生均教學(xué)儀器設(shè)備值和生均校舍面積達到國家規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)，為培養(yǎng)高質(zhì)量的現(xiàn)代型高級專門人才創(chuàng)造良好條件，并顯著增強學(xué)校承擔(dān)重大科研任務(wù)的能力；加大人才培養(yǎng)力度，促進與日本有關(guān)方面的學(xué)術(shù)交流，造就一批中青年學(xué)術(shù)骨干；項目建成后對項目院校各項事業(yè)的發(fā)展起到重要的輻射帶動和支持作用，為實現(xiàn)學(xué)校中長期發(fā)展規(guī)劃提供堅實可靠基礎(chǔ)。

二、項目的經(jīng)濟效益評價

（一）效益分析財務(wù)評價原則和方法

1.本項目財務(wù)評價是依據(jù)國家現(xiàn)行的事業(yè)單位財務(wù)管理辦法和國家計委頒發(fā)的《建設(shè)項目可行性研究報告編制指南》的規(guī)定和方法進行計算的。

2.本項目依據(jù)國家稅收政策規(guī)定，不征收營業(yè)稅。

3.依據(jù)國家和海南省的稅收有關(guān)規(guī)定，本項目不征收所得稅。

4.本項目計算期定為30年，其中建設(shè)期3年。

5.本項目外幣貸款條件是：年利率1.5%，貸款期30年（含10年寬限期），考慮到爭取貸款的中間費用，實際貸款利率按1.8%計。

6.本項目在3年內(nèi)建成，第4年形成效益，即第4～30年負荷均為100%。

7.行業(yè)基準(zhǔn)收益率參考值取8%，行業(yè)基準(zhǔn)投資回收期參考值取15年。凈現(xiàn)值折現(xiàn)率Ic=8%。

8.稅后利潤提取10%的盈余公積金。

（二）財務(wù)評價

1.反映盈利能力的指標(biāo)

本項目收入來自學(xué)生學(xué)費等事業(yè)性收費、政府財政補貼等。根據(jù)各項目學(xué)校近三年的財務(wù)報表計算，正常年收入為7767.32萬美元。項目正常年費用總支出為7312.21萬美元。年利潤總額等于年教學(xué)收入減去教學(xué)成本（總費用）及營業(yè)稅金及附加，經(jīng)計算，年均利潤總額為432.09萬美元；正常年所得稅為0.00萬美元；稅后利潤提取10%的盈余公積金，剩余的凈利潤為可供分配利潤。

（1）動態(tài)經(jīng)濟效果指標(biāo)

根據(jù)前述已給條件和計算結(jié)果，進行全部投資現(xiàn)金流量表計算分析，得出如下動態(tài)經(jīng)濟效果指標(biāo)：

財務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）=8.83%

財務(wù)凈現(xiàn)值（FNPV Ic=8%）=308.64萬美元

投資回收期（Pt）=12.24年（含建設(shè)期）

從上述指標(biāo)可以看出，全部投資內(nèi)部收益率（所得稅前）為8.83%，高于設(shè)定的行業(yè)基準(zhǔn)值8%，表明該項目財務(wù)盈利能力較強，在本行業(yè)中有競爭力，有較好的投資回報。

（2）靜態(tài)經(jīng)濟效果指標(biāo)

根據(jù)財務(wù)評價計算得出如下靜態(tài)經(jīng)濟效果指標(biāo)：

投資利潤率=■×100%=9.68%

投資利稅率=■×100%=9.68%

資本金利潤率=■×100%=31.31%

由以上靜態(tài)經(jīng)濟效果指標(biāo)也可以看出，項目的投資利潤率大于全部投資內(nèi)部收益率，說明該項目運行具有一定的財務(wù)盈利能力。資本金利潤率較高，說明該項目資本金的利用效果較好，資本金盈利能力較強。

2.清償能力分析

項目固定資產(chǎn)長期借款3000萬美元，償還資金來源主要通過項目各運行年度可分配利潤償還。按還貸期30年、寬限期10年、寬限期間只還利息考慮，并采取等額還本付息的方式償還貸款。根據(jù)項目“借款還本付息表”及“損益表”計算項目的利息備付率、償債備付率，結(jié)果見下表。

從結(jié)果可以看出，利息備付率、償債備付率都遠大于1，說明項目有充分的能力償還借款本金與利息，清償能力較強。

三、項目的社會效應(yīng)及環(huán)境效應(yīng)評價

（一）項目的社會效應(yīng)評價

1.大大緩解項目院校因擴招而帶來的教學(xué)用房緊張的局面，改善了項目院校的教學(xué)科研條件，為師生員工提供一個良好的工作和學(xué)習(xí)環(huán)境，從而有效地縮小與國家教育部規(guī)定的辦學(xué)指標(biāo)要求之間的差距。同時，大量急需教學(xué)儀器設(shè)備的購置，將提高實驗室周開放時數(shù)，增加學(xué)生動手機會，從而全面提高項目院校的教育、教學(xué)質(zhì)量。部分高、精、尖的科研儀器設(shè)備的購置，能改變項目院校重點學(xué)科尖端儀器設(shè)備緊缺的局面，使項目院校重點學(xué)科、重點專業(yè)科研實力得到增強，從而推動項目院校的重點學(xué)科、重點專業(yè)乃至全省的重點學(xué)科、重點專業(yè)上檔次、上水平。此外，日元貸款人才培養(yǎng)研修項目的實施，增強了各項目院校師資隊伍建設(shè)，推動學(xué)校學(xué)科建設(shè)的發(fā)展。對于拓寬我省高校教師的學(xué)術(shù)視野，提高我省高校教師的教學(xué)科研水平等，效果更加明顯。

2.本項目一次性投入大，而還款期限長，能大大緩解項目院校乃至全省高等教育經(jīng)費投入不足的矛盾，因擴招而帶來的學(xué)校硬件設(shè)施相對不足的狀況有較大改善，項目院校有更多的資金投入到軟件建設(shè)，從而進一步提高教育質(zhì)量。

3.項目實施后，到2013年，全省高等教育總規(guī)模要發(fā)展到13萬人左右，相當(dāng)于屆時全國平均水平的3/4；其中研究生規(guī)模達到3000人左右，相當(dāng)于屆時全國平均水平的1/4。與此同時，在辦學(xué)條件、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、教育質(zhì)量、科研水平等方面大步跨上新臺階，并為此后進一步發(fā)展奠定基礎(chǔ)。到2020年，全省高等教育總規(guī)模達到20萬人左右，接近全國平均水平；其中研究生規(guī)模達到6000人左右，達到全國平均水平的1/2左右。

（二）項目的環(huán)境效應(yīng)評價

1.本項目建設(shè)用地均位于各項目院校校區(qū)發(fā)展用地內(nèi)，無需新征土地，符合環(huán)境保護的各方面要求。并且所處的市政基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)良好，交通便捷，供水、排水、排污、供電、通訊、消防系統(tǒng)較為完善。

2.本項目主要建設(shè)內(nèi)容為教學(xué)及附屬用房建設(shè)、教學(xué)科研儀器設(shè)備購置和人員培訓(xùn)，均屬非生產(chǎn)性建設(shè)項目。對環(huán)境影響較為輕微，且范圍較小。

3.采取相應(yīng)的環(huán)境保護措施。（1）嚴(yán)格執(zhí)行“三同時”制度，在項目建設(shè)設(shè)計、施工、驗收的過程中同時進行環(huán)境保護設(shè)施的設(shè)計、施工、驗收。項目建設(shè)方案設(shè)計中考慮綠化方案及相應(yīng)投資。（2）加強土建工程現(xiàn)場施工管理，最大限度地控制作業(yè)面積，工地現(xiàn)場的主要道路鋪設(shè)一定厚度的砂石，避開教學(xué)中心區(qū)域?qū)ＴO(shè)施工車輛行駛路線，并采取路面灑水等針對性措施，防止揚塵造成周圍環(huán)境污染。嚴(yán)格按照有關(guān)規(guī)范進行施工作業(yè)，噪音值控制在低于《城市區(qū)域聲環(huán)境標(biāo)準(zhǔn)》3類標(biāo)準(zhǔn)以下，并禁止夜間施工。（3）生活污水經(jīng)化糞池處理后排入市政污水管網(wǎng)，最后進入污水處理廠集中處理。實驗室廢水進行中和、分解后排入市政污水管網(wǎng)。生活垃圾裝袋收集后，由垃圾清運車及時運至垃圾處理場。

本項目建設(shè)符合國家“科教興國”的基本國策，也符合海南省高等教育事業(yè)發(fā)展的需要，對促進海南省經(jīng)濟與社會發(fā)展具有重要的作用。項目院校具備日元貸款配套資金的籌措能力及還貸能力，還貸安排合理可行，保障充分，運作管理規(guī)范，發(fā)展?jié)摿薮?。所以，本項目建設(shè)具有顯著的社會效益和良好的經(jīng)濟效益。

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*本文系海南教育廳2012年高?？蒲匈Y助性項目《海南省日元貸款人才培養(yǎng)項目效應(yīng)持續(xù)化研究》Hjsk2012-78成果之一。

（作者單位：海南廣播電視大學(xué)財會教研室）