小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)發(fā)展問題淺析

林潔　劉偉

小微企業(yè)在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長、增加就業(yè)、科技創(chuàng)新與社會(huì)和諧穩(wěn)定等方面具有重要作用，其改革與發(fā)展是當(dāng)前經(jīng)濟(jì)工作的一項(xiàng)重要任務(wù)。目前，“融資難”問題已成為制約小微企業(yè)發(fā)展的瓶頸，雖然近年來我國政府為解決這一難題出臺(tái)了許多政策措施，但仍遠(yuǎn)遠(yuǎn)滿足不了廣大小微企業(yè)的資金需求。以青島市為例，數(shù)據(jù)顯示，青島市2011年底登記在冊(cè)的小微企業(yè)共30余萬家，占全市企業(yè)總數(shù)的90%以上，而成功獲得銀行貸款的僅有11301家，僅占小微企業(yè)總數(shù)的4%。小微企業(yè)“融資難”的根本原因是信用等級(jí)低，因此要想獲得貸款支持必須輔之以保險(xiǎn)、擔(dān)保等方式。貸款保證保險(xiǎn)主要通過信用擔(dān)保方式，為企業(yè)提供第二還款保障，從根本上解決企業(yè)第一還款來源不足問題，是解決小微企業(yè)“融資難”的一條新途徑。

一、貸款保證保險(xiǎn)的起源與發(fā)展

保證保險(xiǎn)于十八世紀(jì)末十九世紀(jì)初始于美國，隨后西歐、日本陸續(xù)開辦，目前在世界范圍內(nèi)得到了迅速發(fā)展。我國保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)最初是以消費(fèi)貸款保證保險(xiǎn)的形式出現(xiàn)，自上世紀(jì)末開辦，隨后的幾年經(jīng)歷了快速發(fā)展又快速退出的過程。這種狀況的出現(xiàn)與當(dāng)時(shí)我國信用體系不健全，公司開辦之初對(duì)險(xiǎn)種的風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)不足、盲目發(fā)展、管理松弛、前期資信調(diào)查與后續(xù)監(jiān)督不到位等因素有著直接關(guān)系。

以汽車消費(fèi)信貸保證保險(xiǎn)為例，1998年，隨著汽車消費(fèi)信貸市場的發(fā)展，各商業(yè)銀行紛紛推出不同品種的個(gè)人消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)。為適應(yīng)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的需求，汽車貸款保證保險(xiǎn)開始出現(xiàn)，并在最初幾年得到迅猛發(fā)展。截至2011年底，國內(nèi)金融機(jī)構(gòu)的個(gè)人汽車貸款余額達(dá)到435億元，廣州地區(qū)的汽車貸款99%采取保證保險(xiǎn)方式。但該險(xiǎn)種由于涉及環(huán)節(jié)多，風(fēng)險(xiǎn)技術(shù)含量高，又無成熟經(jīng)驗(yàn)可遵循，在發(fā)展過程中也暴露出不少問題。諸如逾期貸款嚴(yán)重、管理成本高、訴訟案件多、追償難度大等，保險(xiǎn)公司賠付率一度超過100%。為此，2003年6月開始，多家保險(xiǎn)公司迫于風(fēng)險(xiǎn)控制的壓力開始停辦汽車消費(fèi)貸款保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，尤其是2004年1月，保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于規(guī)范汽車消費(fèi)貸款保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)有關(guān)問題的通知》，要求截至2004年3月31日現(xiàn)行汽車消費(fèi)信貸保證保險(xiǎn)條款費(fèi)率一律廢止，該業(yè)務(wù)基本進(jìn)入全面停辦階段。2004年4月，重新獲保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的新版汽車消費(fèi)貸款保證保險(xiǎn)產(chǎn)品再次入市，市場反映開始趨于平淡。

近年來，隨著經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，小微企業(yè)對(duì)資金的依存度越來越高，市場旺盛的資金需求為保險(xiǎn)公司涉足貸款保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)創(chuàng)造了條件，小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)應(yīng)運(yùn)而生，并因無抵押、時(shí)效快等特點(diǎn)在一些地區(qū)得到市場的逐步認(rèn)可。

從長遠(yuǎn)來看，小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)還有廣闊的發(fā)展空間，保險(xiǎn)公司不僅能夠幫助企業(yè)融資，也可利用自身的優(yōu)勢，為小微企業(yè)提供投資咨詢、風(fēng)險(xiǎn)管理等保險(xiǎn)延伸服務(wù)，還可以貸款保證保險(xiǎn)為契機(jī)，將業(yè)務(wù)擴(kuò)展到人身、車、財(cái)產(chǎn)等方方面面，從而尋求新的業(yè)務(wù)增長點(diǎn)。但目前從全國范圍來看，小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)的發(fā)展仍處于初級(jí)階段，開辦的地區(qū)和保險(xiǎn)公司較少，業(yè)務(wù)發(fā)展還存在一定的局限性。

二、小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)發(fā)展的主要問題

（一）小微企業(yè)經(jīng)營特點(diǎn)對(duì)貸款保證保險(xiǎn)的影響

1. 信用等級(jí)和管理水平相對(duì)較低。雖然目前銀行業(yè)也大力支持小微企業(yè)發(fā)展，但貸款普遍投向AA級(jí)以上且具備有效抵押或擔(dān)保的企業(yè)，其他信用等級(jí)低的企業(yè)便成了小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)的潛在客戶群。保險(xiǎn)公司承保時(shí)不但需要對(duì)小微企業(yè)本身資信狀況進(jìn)行調(diào)查，還要兼顧其信用情況。但由于小微企業(yè)往往組織結(jié)構(gòu)變化快，財(cái)務(wù)制度不健全，缺乏經(jīng)營的穩(wěn)定性，管理水平相對(duì)較低，不具備完整財(cái)務(wù)核算體系和持續(xù)經(jīng)營記錄，在資信調(diào)查中往往難以獲得準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)信息，導(dǎo)致信息不對(duì)稱，容易出現(xiàn)逆選擇風(fēng)險(xiǎn)。

2. 保費(fèi)的承擔(dān)能力差。小微企業(yè)往往經(jīng)營規(guī)模小，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一，資產(chǎn)負(fù)債率和流動(dòng)負(fù)債較高，短期償債能力較弱，再加上原材料、運(yùn)輸費(fèi)及人工成本上漲等諸多因素影響，企業(yè)經(jīng)營負(fù)擔(dān)過重，盈利能力弱。保險(xiǎn)產(chǎn)品的定價(jià)是與承保風(fēng)險(xiǎn)相匹配的，該業(yè)務(wù)預(yù)期高風(fēng)險(xiǎn)損失就必然決定了保險(xiǎn)人需要得到足夠的相應(yīng)利益作為補(bǔ)償，而高費(fèi)率勢必加重小微企業(yè)的負(fù)擔(dān)。另外，對(duì)每一個(gè)有保險(xiǎn)需求的客戶，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)前期都需要耗費(fèi)大量的人力物力進(jìn)行資信調(diào)研，因此需要收取較高的保險(xiǎn)費(fèi)以支撐其運(yùn)營成本，再加上貸款銀行實(shí)行利率上浮，通過此渠道融資的總成本將達(dá)到20%以上，阻礙了小微企業(yè)投保的積極性。

（二）制約貸款保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展的因素

1. 險(xiǎn)種本身特點(diǎn)容易導(dǎo)致道德風(fēng)險(xiǎn)。保證保險(xiǎn)是最能體現(xiàn)保險(xiǎn)金融性質(zhì)的產(chǎn)品，同時(shí)也是經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)最高的險(xiǎn)種。貸款保證保險(xiǎn)的標(biāo)的是被保險(xiǎn)人還款的信用，風(fēng)險(xiǎn)為被保險(xiǎn)人不守契約的行為，國內(nèi)目前的貸款保證保險(xiǎn)補(bǔ)償是無條件的，由于被保險(xiǎn)人投保后將還款風(fēng)險(xiǎn)全部轉(zhuǎn)嫁給保險(xiǎn)人，而保險(xiǎn)人和被保險(xiǎn)人之間往往存在著信息不對(duì)稱的問題，被保險(xiǎn)人即小微企業(yè)在投保后，可能會(huì)降低防范風(fēng)險(xiǎn)的積極性，因此就有可能產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)。

2. 經(jīng)營環(huán)節(jié)不夠完善加大經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。一是資信調(diào)查環(huán)節(jié)。保證保險(xiǎn)承保的是信用風(fēng)險(xiǎn)，作為保險(xiǎn)人需要一種識(shí)別和確定風(fēng)險(xiǎn)的手段，但資信調(diào)查是一項(xiàng)技術(shù)性較強(qiáng)的工作，需要具備有風(fēng)險(xiǎn)判斷經(jīng)驗(yàn)的專業(yè)技術(shù)人員，但保險(xiǎn)公司在這方面的現(xiàn)有人才儲(chǔ)備明顯不足。二是承保核保環(huán)節(jié)。目前，開辦保證保險(xiǎn)的公司基本采用總部集中核保的管理模式，核保人更多依靠信息、資料的傳遞來判斷承保條件，核定承擔(dān)的貸款保證風(fēng)險(xiǎn)。小微企業(yè)數(shù)據(jù)資料失真這一普遍的現(xiàn)象，勢必增加核保風(fēng)險(xiǎn)控制的難度。三是催收和理賠追償環(huán)節(jié)。投保人產(chǎn)生逾期交費(fèi)情況后，保險(xiǎn)公司便會(huì)依條款進(jìn)行賠付，并隨后啟動(dòng)催收程序。目前催收的方式以電話頻繁呼出為主，更有甚者把催收欠款等工作交由催債公司操作，極易造成不良的社會(huì)影響，或引發(fā)客戶投訴風(fēng)險(xiǎn)。

（三）社會(huì)信用環(huán)境不夠完善

保證保險(xiǎn)的發(fā)展需要一個(gè)良好的社會(huì)信用環(huán)境為依托，而社會(huì)信用體系的建立和完善是一個(gè)循序漸進(jìn)的過程。相比傳統(tǒng)的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)，小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)對(duì)承保前的資信調(diào)查工作要求更為嚴(yán)格。在國外，訂立保證保險(xiǎn)合同前，保險(xiǎn)人對(duì)投保人資信調(diào)查投入的費(fèi)用極高，只有經(jīng)過充分的調(diào)查，發(fā)現(xiàn)投保人資信相當(dāng)可靠，保險(xiǎn)人才予以承保。而我國目前尚未建立完善的社會(huì)信用體系，社會(huì)缺乏穩(wěn)固的誠信基礎(chǔ)，守信激勵(lì)與失信懲戒作用難以發(fā)揮，失信成本低，投保雙方信息不對(duì)稱現(xiàn)象普遍存在，有關(guān)資信證明材料的真實(shí)性和準(zhǔn)確性難以保證，在一定程度上束縛了保險(xiǎn)公司豐富產(chǎn)品體系并大力推進(jìn)的積極性。

（四）政府的支持力度相對(duì)欠缺

雖然針對(duì)小微企業(yè)融資難，國家已經(jīng)出臺(tái)了一系列結(jié)構(gòu)性減稅政策和減免部分行政性收費(fèi)項(xiàng)目等措施，但從實(shí)施情況來看卻很難取得明顯成效。小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)是商業(yè)銀行和保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)合作支持小微企業(yè)發(fā)展的新模式，有助于降低銀行對(duì)小微企業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)控制成本，在銀行對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的考慮和小微企業(yè)對(duì)流動(dòng)資金的需求之間搭建了一個(gè)平臺(tái)。但該項(xiàng)業(yè)務(wù)尚屬于新生事物，企業(yè)無論對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品的認(rèn)知，還是通過保險(xiǎn)手段解決融資問題的認(rèn)識(shí)都不到位，單純依靠保險(xiǎn)公司的宣傳推動(dòng)影響有限，需要政府的正面引導(dǎo)和政策支持，形成推動(dòng)合力。

三、發(fā)展小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)的政策建議

（一）政策支持是根本

1. 政府部門應(yīng)積極制定推動(dòng)業(yè)務(wù)發(fā)展的指導(dǎo)性文件，可以通過試點(diǎn)建立與保險(xiǎn)公司、商業(yè)銀行的損失共擔(dān)機(jī)制，適當(dāng)緩解保險(xiǎn)公司的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，或?qū)ΡｋU(xiǎn)公司實(shí)行單險(xiǎn)種營業(yè)稅減免，降低其經(jīng)營成本，并將減少的成本部分降低保險(xiǎn)費(fèi)，以最終達(dá)到減輕小微企業(yè)資金成本負(fù)擔(dān)的目的。

2. 采取政策性和商業(yè)性并行的發(fā)展模式，重點(diǎn)行業(yè)重點(diǎn)扶持，給予適當(dāng)財(cái)政補(bǔ)貼。除對(duì)小微企業(yè)的減免稅費(fèi)優(yōu)惠外，還可以根據(jù)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)與發(fā)展方向，有針對(duì)性選擇部分環(huán)保、高科技等需重點(diǎn)扶持的行業(yè)，加大支持力度，對(duì)通過保險(xiǎn)方式取得貸款支持的小微企業(yè)給予一定的保費(fèi)補(bǔ)貼，將該項(xiàng)業(yè)務(wù)作為一項(xiàng)政策性保險(xiǎn)業(yè)務(wù)來操作，先行試點(diǎn)，逐步擴(kuò)大，穩(wěn)步推進(jìn)。

3. 搭建服務(wù)平臺(tái)，加大宣傳力度，增強(qiáng)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)和產(chǎn)品認(rèn)知度。地方政府應(yīng)加大小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)的產(chǎn)品推動(dòng)和政策宣傳力度，通過商務(wù)局推動(dòng)開展推介活動(dòng)，使小微企業(yè)拓寬融資渠道和手段。目前，已有多地保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)與當(dāng)?shù)卣块T合作開辦此類業(yè)務(wù)，并在服務(wù)和推動(dòng)小微企業(yè)發(fā)展方面取得了成功的經(jīng)驗(yàn)。

（二）銀保合作是基礎(chǔ)

1. 要平衡保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)與商業(yè)銀行之間的利益關(guān)系，共同控制風(fēng)險(xiǎn)，支持小微企業(yè)發(fā)展。商業(yè)銀行是貸款保證保險(xiǎn)的受益人，通過保險(xiǎn)的方式化解銀行風(fēng)險(xiǎn)，需要相互之間加強(qiáng)合作，明晰商業(yè)銀行和保險(xiǎn)各方的責(zé)任和義務(wù)，在緩解小微企業(yè)融資難的同時(shí)，有效分散貸款壞賬風(fēng)險(xiǎn)并進(jìn)而實(shí)現(xiàn)市場公平。

2. 整合信用評(píng)級(jí)資源，完善社會(huì)信用環(huán)境。貸款保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的開展需要強(qiáng)有力的征信系統(tǒng)支持，目前我國信用體系欠缺，社會(huì)信用評(píng)級(jí)資源分散，擔(dān)保、小額貸款、銀行及保險(xiǎn)等機(jī)構(gòu)信用評(píng)級(jí)信息無法共享。對(duì)于信用評(píng)級(jí)資源匱乏的保險(xiǎn)業(yè)而言，信息不對(duì)稱、逆向選擇等因素對(duì)貸款保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)來說影響是巨大的?，F(xiàn)階段我國人民銀行征信系統(tǒng)尚未對(duì)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開放，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)只能依靠自身業(yè)務(wù)發(fā)展中累積起來的有限資源對(duì)企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，無法對(duì)借款申請(qǐng)人進(jìn)行完整、有效的信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，造成經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)增加。

（三）防范風(fēng)險(xiǎn)是關(guān)鍵

1. 監(jiān)管部門對(duì)保險(xiǎn)公司的從業(yè)資格進(jìn)行限制。由于貸款保證保險(xiǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)遠(yuǎn)大于一般的保險(xiǎn)產(chǎn)品，因而即使是在西方成熟的保險(xiǎn)市場，對(duì)該業(yè)務(wù)也采取謹(jǐn)慎的態(tài)度，一般由監(jiān)管部門特別批準(zhǔn)的保險(xiǎn)公司或?qū)ｉT經(jīng)營保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)公司辦理，禁止一般保險(xiǎn)公司從事此項(xiàng)業(yè)務(wù)。

2. 保險(xiǎn)公司應(yīng)做好風(fēng)險(xiǎn)防范工作。一是尋求再保險(xiǎn)支持。從國際保險(xiǎn)業(yè)的實(shí)踐來看，再保險(xiǎn)不僅可以幫助保險(xiǎn)公司提升信用放大能力，最重要的是可以分散保險(xiǎn)公司財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)壓力，增強(qiáng)保險(xiǎn)公司整體經(jīng)營能力和抗御巨大風(fēng)險(xiǎn)的能力，為險(xiǎn)種發(fā)展鑄就堅(jiān)實(shí)后盾。二是做好開辦前的準(zhǔn)備工作。應(yīng)做好前期的市場調(diào)研，做好從產(chǎn)品設(shè)計(jì)、審核流程、核保政策、人員培訓(xùn)、后續(xù)追償?shù)拳h(huán)節(jié)的全流程風(fēng)險(xiǎn)管理。三是要不斷完善保險(xiǎn)條款內(nèi)容和業(yè)務(wù)操作規(guī)程。對(duì)實(shí)踐中容易產(chǎn)生爭議的問題在條款中做出明確的約定，在承保和理賠工作中加強(qiáng)和細(xì)化風(fēng)險(xiǎn)控制環(huán)節(jié)，重點(diǎn)包括資信調(diào)查、承保資料審查、股東資產(chǎn)確認(rèn)等。四是防范被保險(xiǎn)人的道德風(fēng)險(xiǎn)。把好核保關(guān)，設(shè)定絕對(duì)免賠率，對(duì)被保險(xiǎn)人的經(jīng)營情況進(jìn)行監(jiān)控，要求其定期將公司運(yùn)作情況進(jìn)行書面報(bào)告，并適時(shí)對(duì)其經(jīng)營情況提出指導(dǎo)性意見。五是加強(qiáng)信息化建設(shè)。在社會(huì)信用環(huán)境尚未完善之前，建立保險(xiǎn)公司自己的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估系統(tǒng)和信息數(shù)據(jù)庫，還可以借助地方建立的中小企業(yè)信用評(píng)價(jià)體系，完善信用評(píng)級(jí)信息來源，充分發(fā)揮信息技術(shù)的支持和保障作用。六是加強(qiáng)隊(duì)伍建設(shè)。對(duì)從業(yè)人員的學(xué)習(xí)背景、專業(yè)知識(shí)、從業(yè)經(jīng)歷有特定的要求，同時(shí)還要加強(qiáng)產(chǎn)品培訓(xùn)和操作培訓(xùn)，提高對(duì)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力，防范信用風(fēng)險(xiǎn)和道德風(fēng)險(xiǎn)。

（責(zé)任編輯 耿欣；校對(duì) XS）