一人公司債權人利益保護的法律規(guī)制

楊東升

(泰州師范高等?？茖W校 財經系，江蘇 泰州 225300)

一人公司債權人利益保護的法律規(guī)制

楊東升

(泰州師范高等專科學校 財經系，江蘇 泰州 225300)

一人公司是有限責任公司的特殊形態(tài)，為防止一個公司濫用股東權利和有限責任，新《公司法》初步建立了一人公司的資本注冊要求、轉投資限制、財務審計、公司人格否定等制度。但是，為保護債權人的利益，在此基礎上，必須從嚴和明確一人公司貨幣出資制度，完善其法人人格否定、治理結構、信用體系以及信息公開披露制度。關鍵詞:一人公司;債權人利益;法律規(guī)制

2005年修訂的《公司法》的一大亮點是建立了一人有限責任公司法律制度。一人公司豐富和發(fā)展了我國有責任限公司的形式，其組織機構設置的靈活性，有利于社會資金投向經濟領域，極大地推動了我國資本市場的運營和發(fā)展。修改后的《公司法》順應了市場經濟發(fā)展的需求，使投資更加多元化、規(guī)范化?！耙蝗斯镜拇_立完善了我國公司法律制度，有利于建立合理、平等、公平的競爭環(huán)境，完善了我國的公司結構體系，增強了公司法對社會生活的調整力度，有利于進一步規(guī)范和完善我國的公司治理規(guī)則”’［1］但一人公司畢竟是一種特殊的公司形態(tài)。它對傳統(tǒng)公司理念，如公司的法人人格，有限責任等理論提出了挑戰(zhàn)。一人公司立法，至關重要的不在于是否應承認其合法性，而在于應如何構建防止其濫用公司人格的制度，從而達到保護相關利益主體的權益。

1 一人公司制度的特別規(guī)定

1.1 特別的注冊資本制度

新《公司法》第26條規(guī)定，“有限責任公司注冊資本的最低限額為人民幣3萬元”，第59條規(guī)定，“一人有限責任公司的注冊資本最低限額為人民幣10萬元。股東應當一次足額繳納公司章程規(guī)定的出資額”。公司注冊資本既是公司經營的物質基礎，也是公司對債權人的財產擔保，更是公司股東對外承擔有限責任的限額。從廣泛吸收社會資金、提高資金的使用效率，促進經濟發(fā)展，新《公司法》降低了有限責任公司的最低注冊資本的要求，并且對注冊資本數(shù)額較大的，給予股東分期繳納的選擇。但是，一人公司作為有限責任公司的特殊形態(tài)之一，為確保債權人與一人公司之間的交易安全，其注冊資本制度比普遍有限責任公司更為嚴格。為了提高社會資金的利用率，最大程度促進經濟和社會發(fā)展，根據新《公司法》的規(guī)定，新《公司法》將有限責任公司的注冊資本金從原來的20萬元降低為3萬元，并且允許其分期繳付。但從保護一人公司債權人利益的角度，降低一人公司的債務風險，一人公司的注冊資本最低要求普通有限責任公司來得高。普遍有限責任公司注冊資本的最低限額為人民幣3萬元，而一人公司的注冊資本最低限額為人民幣10萬元。并且與普通有限責任公司的折衷資本制不同，一人公司股東必須一次足額繳納公司章程規(guī)定的出資額。由于一人公司股東的唯一性及其責任的有限性，對債權人構成的風險相對有限責任較大，從保護債權人利益的角度，要求一人公司有更好的經濟基礎，可以防止一人公司對經濟秩序產生負面影響。

1.2 轉投資限制

為了防范投資人利用一人公司的獨立法人人格，通過濫設一人公司來逃避法律責任，進而危害交易安全，侵害債權人利益，新《公司法》對一人公司的設立作了嚴格限制。新《公司法》第59條規(guī)定，“一個自然人只能投資設立一個一人有限責任公司。該一人有限責任公司不能投資設立新的一人有限責任公司”。這是對一人公司的轉投資限制和禁止，以防止和限制自然人利用多個一人有限責任公司逃避法律責任。

1.3 特別公示制度

鑒于一人公司的股東唯一性，公司的所有與經營趨于集中，缺少必要的利益制衡機制，并且一人公司的封閉性尤為突出，公司外部相關利益者，如債權人等，難以了解公司的真實經營狀況。所以，必要的公司信息披露對于一人公司債權人的保護至關重要。立法者應當在強制一人公司登上交易舞臺之前就向全社會如實披露自己的股權結構和治理結構，尊重善意第三人的知情權，方便善意第三人自主選擇自己心中的交易伙伴。債權人只要及時準確地掌握了一人公司的投資鏈條和公司家譜，自然會作出明智的選擇［2］。

為了讓相對交易人充分了解公司的性質、運營狀況以及交易風險，一人公司采取了特別的登記和公示制度。新《公司法》第60條規(guī)定，“一人有限責任公司應當在公司登記中注明自然人獨資或法人獨資，并在公司營業(yè)執(zhí)照中載明”。一人公司的股東即可以是自然人，也可以是法人。但自然人與法人作為一人公司的股東意義不同，便于交易方或債權人對于自己的交易風險作出正確的判斷。在一人公司登記時，注明股東的自然人或法人性質，并在公司的營業(yè)執(zhí)照中載明，能夠方便債權人查閱和了解。

1.4 股東唯一性的濫用限制

傳統(tǒng)的公司組織機構以公司股東多元化為基礎來設立，其基本結構是股東會、董事會、監(jiān)事會三會并立的體系。這一結構是經過長期實踐的摸索，在奉行資本平等、同股同權、效率優(yōu)先、兼顧公平、權力明晰、相互制衡原則的基礎上確立起來的［3］。這種相互制衡的公司治理結構能夠保證公司在所有權與經營權分離的前提下高效運轉，從而實現(xiàn)公司、股東、公司內部其他當事人、公司債權人等各方利益實現(xiàn)。

因為股東人數(shù)的唯一性，股東會的設立和公司內部資本多數(shù)決的程序將不起作用。唯一股東的意志代表著公司的意志。也即傳統(tǒng)公司治理結構在一人公司中不起作用，這就對債權人的保護構成了潛在的危險。一人公司一旦因經營管理不善等原因，導致公司破產，遭受最大損失的將是其債權人。

因此，為了防止一人公司股東的唯一性帶來的潛在危害。一人公司在組織結構上，允許一人有限責任公司不設股東會，但股東作出有關重大事項的決定時，如分紅、收購、兼并等，應當采用局面形式，并由股東簽字后置備于公司。如新《公司法》第62條規(guī)定，“一人有限責任公司不設股東會。由于一人公司的股東只有一人，顯然沒有設立股東會的必要。但這樣一來，一人公司的唯一股東就有權利行使股東會的所有職權。如果不對其作出限制，股東的決定將無從查證。股東作出本法第38條第1款所列決定時，也就是股東會的主要權利事項時，應當采用書面形式，并由股東簽字后置備于公司”。因此，《公司法》特別規(guī)定，一人有限責任公司的股東在作出涉及諸如決定公司的經營方針和投資計劃，選舉和更換董事、監(jiān)事、決定有關董事、的報酬事項、審議批準董事會的報告等13項內容的決定時，必須以書面形式，由股東簽字后置備于公司，以方便各方查詢。這一規(guī)定對防止股東與一人公司人格混同，維護一人公司的獨立法人地位具有積極意義。

1.5 透明的財務審計制度

修改前的《公司法》對有限責任公司的財務會計報告只要求按照公司章程規(guī)定的期限送交各股東，但并未要求審計。外部監(jiān)督的缺乏，也造成了更多的公司財務違規(guī)和虛假財務信息等現(xiàn)象。針對這一情況，新《公司法》第165條規(guī)定，“公司應當在每一會計年度，終了時編制財務會計報告，并依法經會計師事務所審計?！边@是對所有的法定公司形態(tài)的法定要求?！豆痉ā返?3條關于“一人有限責任公司應當在每一會計年度報告終了時編制財務會計報告，并經會計師事務所審計”的規(guī)定是對前述規(guī)定的強調。

1.6 法人人格否定制度

股東對公司債務有限責任是《公司法》的一項基本原則，公司法人人格否定制度作為公司法的另外原則，是規(guī)制服務濫用股東權利及有限責任的最直接、最有效的保障，同時也是保障公司債權人利益的最有價值的一項公司法律制度。新《公司法》首次對公司法人人格否定制度予以確認。新《公司法》第20條規(guī)定，“公司股東應當遵守法律、行政法規(guī)和公司章程，依法行使股東權利，不得濫用股東權利損害債權人的利益。公司股東濫用公司法人獨立地位和股東有限責任，逃避債務，嚴重損害公司債權人利益的，應當對公司債務承擔連帶責任。”

股東濫用公司獨立人格和股東有限責任的情形更易發(fā)生于一人公司。一人公司作為獨立法人，其財產與股東財產相互分離，即公司財產和股東財產屬于不同的權利主體。但在一人公司中，由于一人股東的存在，很容易造成一人公司與一人股東的混同，一人公司更容易淪為股東實現(xiàn)特定目的的工具，而公司債權人往往得不到保障。所以，新《公司法》第64條專門針對一人公司作出特別規(guī)定，“一人有限責任公司的股東不能證明公司財產獨立于股東自己的財產的，應當對公司債務承擔連帶責任”?！巴贫ɑ焱焙汀芭e證責任倒置”，減輕了公司債權人的舉證責任，加重了一人公司股東的法律義務，這樣的制度設計達到了一人公司股東與債權人利益保護的平衡。

2 一人公司的債權人利益保護的制度完善

我國一人有限責任公司的特殊規(guī)制，與世界先進國家的公司法律制度相比，仍有待提高。一人公司的法律條文，缺乏可操作性和規(guī)制性。在實踐中仍存在一人公司利用公司法人人格和濫用有限責任原則的現(xiàn)象。一人公司比其他有限責任公司更易造成公司與股東的財產混同，唯一股東可以利用對公司財產的支配權和在公司的地位，進行有損公司利益的自我交易，以轉移公司財產、規(guī)避法定義務或者獲取超額報酬。因此，需要加強和完善一人公司債權人利益的法律保護。

2.1 完善寬嚴相濟的公司注冊制度

第一，從嚴貨幣出資制度。一人公司中公司資本極易流失，從而使得成立后的公司成為“皮包公司”。所以在公司運行過程中，必須保證有相當?shù)墓举Y本來保障債權人的利益得以實現(xiàn)。盡管新《公司法》形式上規(guī)定了不同于有限責任公司的“一次性足額繳納10萬元的最低注冊資本限額”資本制度，但并沒有明確一人公司的貨幣、非貨幣出資以及兩者的比例是否適用《公司法》第27條的規(guī)定。即便適用第26條的規(guī)定，由于一人公司缺乏股東之間的相互監(jiān)督，做到一人股東的70%的非貨幣出資的財產價值真實性恐怕很難。因此，筆者建議，為了解決一人公司出資形式監(jiān)督上的漏洞，應當通過立法或司法解釋，明確一人有限責任公司股東應當全部以貨幣形式出資，同時加強對出資行為的審計和監(jiān)督。為防止唯一股東以虛假出資金或事后抽回、抽逃出資來滿足形式上的高額注冊資本要求，可借鑒德國的做法，建立對驗資行為的事前監(jiān)控機制，規(guī)定驗資單位的條件，加重驗資單位虛假驗資的責任。

第二，放松自然人的市場準入資格。新《公司法》對自然人與法人設立一人公司采用了區(qū)別對待原則。一個自然人只能投資設立一個一人有限公司的規(guī)定，主要是防止一人股東濫用公司獨立人格，損害債權人的利益?！皟H僅從資本實力的角度出發(fā)對自然人和法人設立一人公司的能力區(qū)別對待也違反了民商法的平等原則”，“立法者要真正禁絕自然人股東設立多家一人公司亦不可能。公司法的作用在于興利除弊，不能由于過分強調弊，而忽略了興利的立法功能”［4］與其從資本實力的角度對自然人的登記注冊行為加以限制，還不如對自然人的注冊資本提出更為嚴格的要求。因此，可以放寬自然人的市場準入資格，取消“一個自然人只能投資設立一個一人有限責任公司”的規(guī)定。

2.2 完善一人公司法人人格否定制度

公司法人格否認制度，是借鑒西方發(fā)達國家先進立法，對保護債權人利益和公司規(guī)制的重大改進，是對公司有限制度原則的必要補充。但新《公司法》對公司法人人格制度的規(guī)定過于原則。在具備司法實踐不能直接適用。因此，需要通過相關立法或司法解釋進一步細化。對一人公司適用公司法人人格否認的具體情形可以考慮以下要件:一是資格要件，一人公司依法取得獨立法人資格。二是行為或事實要件，即一人公司股東與一人公司之間發(fā)生財產混同、業(yè)務混同等事實行為。三是結果要件，一人公司股東的權利濫用行為，造成了相關主體利益損害和一人公司償債能力的欠缺，并且權利濫用行為與相關利益損害有因果關系。四是主觀要件。對一人股東實現(xiàn)“故意推定”原則。五是程序要件。一人公司法人人格否定，由債權人或相關利害關系人提出。從保障私權利的角度，國家應當從立法上予以鼓勵。

2.3 完善信息公開披露制度

一人公司的重大事項和重要資料應公之于眾，讓社會公眾充分了解其資信狀況、責任性質、經營現(xiàn)狀，使相對人在與之交易前充分了解，從而增加債權人的知情權和自我保護意識，達到交易安全的目的。一人公司在濫用股東有限責任比普通有限責任公司更容易，因此，其信息披露也應當更為嚴格。一人公司的信息披露可參見歐盟第1號、第12號公司法指令，在一人公司設立之初公開等級，記載于公司登記機關的登記簿上，以備相關債權人或利害關系人查閱，在設立之后，應當將事實登記于公司登記機關的登記簿中或公司自己保管的可公示于社會公眾的登記簿上。

2.4 一人公司治理結構的完善

為了厘清公司行為與股東行為之間的法律邊界，新《公司法》規(guī)定一人公司股東作出決定時應采取書面形式。這還遠遠不夠。“為了提高公司書面決策行為的公信力，還應要求一人公司將股東的書面決定予以公證;一人股東與公司間的交易，參照普通有限責任公司中董事等管理層與公司進行交易時的評判標準;按照利益相關者理論，完善一人公司中的職工董事與職工監(jiān)事制度，發(fā)揮職工參與公司監(jiān)督功能”。

2.5 建立完善的社會信用體系

建立規(guī)范的社會誠信征用制度，可以減少交易不完全不對稱引起的交易成本增高。而我國的信用體系尚未完全建立，信用度還不高，公司丑惡不斷見之報端，財會報表作假更是司空見慣。股東多元化的公司尚且存在失信問題，更何況一人公司。為此，根據我國當前國情，我國信用體系建立的當務之急是盡快建立我國信用方面的法律法規(guī)，使市場主體做到有法可依，從而規(guī)范和約束市場主體的行為，從法律上明確規(guī)定對失信行為、失信者，包括政府失信的法律責任追究，解決目前信用建設法律、法規(guī)缺失的局面。同時為配合公司信用體系的建設，還應鼓勵民間征信機構建立一人公司的信用檔案，使社會公眾對一人公司的財產狀況、信用狀況了然于胸。這樣既可保障一人公司及其股東的利益，又可保障債權人的利益，從而形成多贏格局。

［1］俞志方.論我國公司治理的規(guī)范與發(fā)展——以“一人公司”制度為背景分析［J］.法學論壇，2007(2):132.

［2］劉俊海.一人公司制度難點問題研究［J］.中國社會科學院研究生院學報，2005(6):93.

［3］石少俠.公司法［M］.長春:吉林人民出版社，1996:209－211.

［4］鄭佳寧.一人公司中的債權人保護［J］.人民司法，2007(19).

Legal regulations of protecting creditors'interests in one-person companies

YANG Dong-sheng

(Department of Finance and Economics，Taizhou Teachers College，Taizhou 225300，China)

One-person company is a special form of limited liability company.In order to prevent an abuse of shareholder rights and limited liability，the new Company Law initially establishes the systems of one-person company＇s capital registration requirements，investment restrictions，financial auditing，personality denial and so on.However，in order to protect the interests of creditors，on this basis，we must clarify the system of one-person company money contributions and improve its corporate personality denial，governance structure，credit system and information disclosure systems.

one-person company;interest of creditor;legal regulation

D912.29

A

1009－3907(2011)01－0074－03

2010－05－19

楊東升(1975－)，男，江蘇興化人，助教，碩士，主要從事經濟法學研究。

責任編輯:沈宏梅