從財(cái)務(wù)角度剖析“校園貸”

周衛(wèi)紅 王 軒

一、引言

網(wǎng)貸的全稱為網(wǎng)絡(luò)借貸，包括個(gè)體網(wǎng)絡(luò)借貸（即P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸）和網(wǎng)絡(luò)小額貸款。個(gè)體網(wǎng)絡(luò)借貸是指通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)實(shí)現(xiàn)個(gè)體和個(gè)體之間的直接借貸；網(wǎng)絡(luò)小額貸款是指互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)通過(guò)其控制的小額貸款公司，利用互聯(lián)網(wǎng)向客戶提供的小額貸款。由于網(wǎng)貸是一種新型的融資手段，和傳統(tǒng)貸款相比，網(wǎng)貸環(huán)節(jié)少、速度快，但存在一定的信用風(fēng)險(xiǎn)，而且央行和銀監(jiān)會(huì)并未嚴(yán)格通過(guò)法律法規(guī)指導(dǎo)和規(guī)范網(wǎng)貸。

校園貸，又稱校園網(wǎng)貸，是指一些網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)面向在校大學(xué)生開(kāi)展的貸款業(yè)務(wù)。俗話說(shuō):“騙子不可怕，就怕騙子有文化”，校園貸就是利用了資金借貸中利息的構(gòu)成及計(jì)算方法的特性以及法律不完善的漏洞來(lái)坑蒙誘騙那些心智不堅(jiān)的在校大學(xué)生。

案例：大學(xué)生小張，家里條件不富裕，但對(duì)最新蘋(píng)果手機(jī)十分癡迷，大概需要8000 元左右，經(jīng)過(guò)咨詢，在下載了一個(gè)校園貸的APP，向?qū)Ψ教峁┝俗约旱纳矸葑C、學(xué)生證、家長(zhǎng)及班主任等信息后，很快簽訂了借款合同，對(duì)方將8000 元現(xiàn)款打到了他的銀行賬戶里，終于擁有了一部最新蘋(píng)果手機(jī)，其喜悅之情，溢于言表。而隨后發(fā)生的事讓他始料不及，被告知違約后因?yàn)闊o(wú)法及時(shí)還款，又不得不下載了多個(gè)貸款A(yù)PP，以新貸還舊貸。在幾個(gè)月的時(shí)間里，他總共貸款幾十次，家人為幫他還錢(qián)不僅把房子賣(mài)了，還四處向親戚借錢(qián)，然而還了十幾萬(wàn)還有好幾萬(wàn)，全家人陷入了困境之中。小張同學(xué)為什么最后還不起了呢？這需要從貸款資金的性質(zhì)說(shuō)起。

二、校園貸的資金屬性及構(gòu)成

貸款的償還額主要由借款本金、利息和其他費(fèi)用三部分構(gòu)成。正常借貸中，其他費(fèi)用主要是手續(xù)費(fèi)等，一般所占比例很小，可以忽略不計(jì)，這樣償還部分主要由借款本金和利息構(gòu)成。“校園貸”大多屬于等額還本付息的貸款，而且是按復(fù)利計(jì)息，即俗稱的“利滾利”，到期償還額叫做復(fù)利終值。

終值又稱本利和、將來(lái)值，是現(xiàn)在一定量的貨幣折算到未來(lái)某一時(shí)點(diǎn)所對(duì)應(yīng)的金額，即一定量的資金在若干期以后的本金和利息之和，亦可稱為到期值，通常記作F。復(fù)利終值的計(jì)算公式可表示為：

其中：P為本金；i 為利率，n 為期數(shù)。

從公式中可以看出，復(fù)利終值F 是一個(gè)幾何增長(zhǎng)函數(shù)，主要受三個(gè)因素的影響：本金、利率和期數(shù)。其數(shù)值隨著利率的提高和期數(shù)的增加而迅速變大。特別是期數(shù)n 影響最大，如果期數(shù)n 足夠大，一筆很小的資金會(huì)變成一個(gè)天文數(shù)字，如上圖所示。而在非法校園貸中，人為的抬高利率i，縮短計(jì)息周期，使n 變大，就會(huì)推高償還金額。下面我們對(duì)貸款償還額逐項(xiàng)進(jìn)行解析。

第一部分，借款總額與借款凈額

借款額有名義與實(shí)際之分，小張同學(xué)借到的部分叫借款總額，也就是名義借款額（賬面金額），實(shí)際拿到的資金叫借款凈額，也就是實(shí)際可以支取的部分：

借款凈額=借款總額-籌資費(fèi)用

籌資費(fèi)用就是借款的手續(xù)費(fèi)，用公式表示為：

籌資費(fèi)用=原始借款額×籌資費(fèi)用率

籌資費(fèi)用率一般以百分比表示，即每100 元要支付的手續(xù)費(fèi)，主要包括信用調(diào)查、審批等環(huán)節(jié)所發(fā)生的費(fèi)用。如圖所示，實(shí)際借款額與借款費(fèi)用成反向關(guān)系。

校園貸一般手續(xù)費(fèi)都很高，這意味著借款人拿到手的錢(qián)要比所借的金額要少，加之有的貸款有提現(xiàn)額度的規(guī)定，即借款也不是一次性全部支取，而是要分次支取，每次只能按一定比例提取現(xiàn)金，例如：提現(xiàn)額度為50%，借款100 元，第一次可以提現(xiàn)的只有50 元。如果借款人在借款期間有違約，剩余部分就無(wú)法支取，學(xué)生一般沒(méi)有穩(wěn)定收入來(lái)源，違約發(fā)生的概率較高。還有，有的貸款還要預(yù)先扣除利息，因此實(shí)際拿到手的錢(qián)要比借款總額要少的多，有時(shí)連一半都不到，但仍要按借款總額償還本金及支付利息。

第二部分，利率與利息

利息是因使用資金而支付的使用費(fèi)。

利息=借款總額×利率

利率是在一個(gè)借貸周期內(nèi)形成的利息額與本金的比率，通常記作i，一般用百分比表示。根據(jù)計(jì)算單位（時(shí)間）有年利率、月利率和日利率之分。其中年利率通常以%表示，即每100 元資金使用一年應(yīng)支付的利息額，其他利率是在年利率的基礎(chǔ)上換算而來(lái)的。常見(jiàn)的如各銀行顯示板公布的存款和貸款利率。

我國(guó)法律規(guī)定在貸款中年利率最高不得高于36%。對(duì)于高于36%的部分借款人有權(quán)要求出借人返還，對(duì)于低于36%但是高于24%的部分，人民法院持中立態(tài)度，還款人如果有支付意愿，人民法院不予以阻止，對(duì)于低于24%的部分，人民法院應(yīng)予以保護(hù)。

在校園貸中，給出的利率一般都是分期利率，即月利率或周利率，例如假設(shè)給小張的貸款利率是一周1 個(gè)點(diǎn)，即一周的利率為1%，如果我們把它折合成年利率來(lái)看，設(shè)i 為分期利率，則一年有52 周，則換算成年利率公式如下：

年利率=（1+i）-1=（1+1%）-1=67.77%

那么按國(guó)家規(guī)定的最高利率來(lái)衡量，則為

這顯然是不受法律保護(hù)的，問(wèn)題是在校園貸中，學(xué)生是弱勢(shì)群體，很少有人選擇法律途徑。

第三部分，其他費(fèi)用

其他費(fèi)用指正常費(fèi)用以外的費(fèi)用，校園貸中其他費(fèi)用主要是違約費(fèi)用，包括罰息、服務(wù)費(fèi)、違約金、滯納金、催收費(fèi)等名目，這些費(fèi)用沒(méi)有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，但因?yàn)閹в袘土P性質(zhì)，一般都很高，且按天復(fù)利計(jì)算。學(xué)生一般沒(méi)有其他收入來(lái)源，一旦貸款，違約發(fā)生概率很高，校園貸正是利用了這一點(diǎn)，收割貸款者。

據(jù)調(diào)查大部分非法校園貸的違約費(fèi)用項(xiàng)目繁多，數(shù)額巨大，會(huì)遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于貸款本息，且同時(shí)收取，更重要的是這一部分一般在貸款之初不會(huì)告知貸款者，反而經(jīng)常是以“無(wú)抵押”“零首付”“零利息”等低門(mén)檻、低成本先進(jìn)行欺騙誘導(dǎo)，而借款后卻是按以下步驟操作，使得借款人逐步陷入圈套，而且越陷越深：

第一步，一些放貸人進(jìn)行放貸時(shí)會(huì)要求提供一定價(jià)值的物品進(jìn)行抵押，而且要收取學(xué)生的學(xué)生證、身份證復(fù)印件，甚至裸照，對(duì)學(xué)生個(gè)人信息十分了解，為以后的非法催收打下伏筆；

第二步，單方肆意認(rèn)定違約，制造“逾期陷阱”。借款后很多同學(xué)莫名其妙的就被告知違約了，貸款平臺(tái)一般會(huì)收取逾期金額10%-30%的違約金，同時(shí)伴隨而來(lái)有罰息、滯納金、服務(wù)費(fèi)、催收費(fèi)等巨額費(fèi)用；

第三步，通過(guò)“轉(zhuǎn)單平賬”惡意壘高借款金。當(dāng)了解到借貸人還款能力有限，不能及時(shí)足額償還貸款時(shí)，借款方通常會(huì)提供另一家貸款平臺(tái)，誘導(dǎo)以新的貸款償還舊的貸款，由于貸款人資信已經(jīng)出現(xiàn)問(wèn)題，新的貸款費(fèi)率更高，需要從新平臺(tái)借入更多的錢(qián)償還舊借款，這樣如此反復(fù)就落入“連環(huán)貸”的陷阱，貸款額成倍增加。

案例分析：如前例，小張同學(xué)在某平臺(tái)貸款10000元，籌資費(fèi)用20%，預(yù)先扣除，免利息，時(shí)間為一周。如果逾期，違約金為逾期金額的30%，其他費(fèi)用從貸款第一天算起，按逾期金額計(jì)算：罰息為1%/天，滯納金0.5%/天，服務(wù)費(fèi)1%/天。

從合同條款來(lái)看，其他費(fèi)用符合復(fù)利終值的概念，結(jié)合前述復(fù)利終值的計(jì)算方法，我們來(lái)計(jì)算分析小張同學(xué)的還款金額：

（1）小張實(shí)際拿到的資金=10000-10000×20%=8000（元）

如果小張?jiān)谫J款一周后按時(shí)還款，只需支付2000元的籌資費(fèi)用，但這個(gè)成本仍然很高。

（2）如果逾期一周，欠貸款平臺(tái)金額為:

本金：10000（元）

罰息：10000×[（1+1%）-1]=10000×14.95%=1459.74（元）

滯 納 金：10000 ×[（1+0.5%）-1]=10000 ×7.23%=723.21（元）

服務(wù)費(fèi)：10000×[（1+1%）-1]=10000×14.95=1459.74（元）

違約金：（10000+1459.74+723.21+1459.74）×30%=4092.81（元）

合計(jì)還款額:10000+1495.74+723.21+1495.74+4092.81=17735.50（元）

通過(guò)計(jì)算分析我們可以看出，僅逾期一周，小張所欠金額是實(shí)際使用金的2.2 倍（17735.5÷8000）。

（3）如果小張仍然無(wú)力還款，平臺(tái)會(huì)要求小張打一張金額為17735.5 元的欠款憑條，并向小張推薦第二家網(wǎng)貸平臺(tái)借款。由于小張已經(jīng)出現(xiàn)違約，第二家的的費(fèi)用會(huì)更高。若假設(shè)第二家平臺(tái)和第一家借款條件相同，由于籌資費(fèi)用要預(yù)先扣除，小張向第二家平臺(tái)借入的本金為：

17735.5÷（1-20%）=22169.37（元）

（4）如果小張?jiān)俅尾荒馨磿r(shí)還款，逾期一周，則欠貸款平臺(tái)金額為:

本金：22169.37 元

罰息：22169.37×[（1+1%）-1]=22169.37×14.95%=3313.75（元）

滯納金：22169.37×[（1+0.5%）-1]=22169.37×7.23%=1603.31（元）

服務(wù)費(fèi)：22169.37×[（1+1%）-1]=22169.37×14.95%=3313.75（元）

違約金：（22169.37+3313.75+1603.31+3313.74）×30%=9120.5（元）

合計(jì)還款額: 22169.37+3313.75+1603.31+3313.75+9120.5=39520.68（元）

我們可以看到，第二家平臺(tái)累計(jì)的還款金額是第一家平臺(tái)的2.23（39520.68÷17735.50）倍，與第一家平臺(tái)2.2 倍大致相同。這意味著欠款金額每2 周就要翻一番，如此循環(huán)，小張就在這個(gè)陷阱越陷越深。由此可見(jiàn)在校園貸中，很多條款并沒(méi)有逾越法律規(guī)定的最高限額，但后果卻是非常嚴(yán)重的。而且根據(jù)有關(guān)媒體報(bào)道，這些貸款平臺(tái)的幕后老板指向同一個(gè)人，這一切都是有預(yù)謀的系列化的操作。

第四步，暴力催款。很多校園網(wǎng)貸平臺(tái)普遍存在不文明的催收手段，比如“關(guān)系催收”。學(xué)生借款時(shí)被要求填寫(xiě)數(shù)名同學(xué)、朋友或親屬的真實(shí)聯(lián)系方式，如果不能按時(shí)還款，平臺(tái)就會(huì)把其逾期信息告知該學(xué)生的關(guān)系圈，嚴(yán)重干擾和傷害借款學(xué)生。一旦學(xué)生不能按時(shí)還貸，放貸人可能會(huì)采取恐嚇、毆打、威脅學(xué)生甚至其父母等非法手段進(jìn)行暴力討債，有的學(xué)生不敢告訴家人，選擇自殺，釀成各種慘案。

三、總結(jié)及建議

大學(xué)生尚處于成長(zhǎng)階段，對(duì)社會(huì)缺乏足夠的認(rèn)識(shí)，容易受到各種不良消費(fèi)習(xí)慣的誘惑，也缺乏一定的自我保護(hù)意識(shí)，重點(diǎn)是缺乏專(zhuān)業(yè)知識(shí)和風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，對(duì)于未來(lái)應(yīng)還金額沒(méi)有明確的認(rèn)知，而且承擔(dān)貸款的能力較低，一旦發(fā)生違約且欠款越來(lái)越多無(wú)法償還時(shí)，就會(huì)自暴自棄或者走向違法犯罪的道路。

要防范甚至杜絕非法校園貸，筆者認(rèn)為可以從以下幾個(gè)方面入手：

1.對(duì)于大學(xué)生個(gè)人來(lái)說(shuō)

在學(xué)校和老師的正面引導(dǎo)下，首先要加強(qiáng)自律意識(shí)的培養(yǎng)，樹(shù)立正確的人生觀和消費(fèi)觀，量入為出，理性消費(fèi)，養(yǎng)成良好的消費(fèi)習(xí)慣，不要盲目攀比進(jìn)行所謂過(guò)度消費(fèi)、超前消費(fèi)等，應(yīng)該把精力放在學(xué)習(xí)上，要比就比學(xué)習(xí)成績(jī)、工作業(yè)績(jī)、綜合素質(zhì)；其次樹(shù)立勞動(dòng)光榮、自力更生的意識(shí)，若生活困難，可以通過(guò)兼職、勤工儉學(xué)獲取收入或申請(qǐng)國(guó)家補(bǔ)助，目前各院校都有勤工儉學(xué)的相關(guān)政策，通過(guò)宣傳讓學(xué)生了解國(guó)家及學(xué)校的相關(guān)助學(xué)政策并享受到優(yōu)惠，感受到到國(guó)家發(fā)展壯大的前景，激發(fā)學(xué)生愛(ài)國(guó)強(qiáng)國(guó)的決心和動(dòng)力；同時(shí)通過(guò)專(zhuān)業(yè)課程學(xué)習(xí)具備一定的金融和風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，并積極參加各種社會(huì)實(shí)踐活動(dòng)擴(kuò)展視野，多了解校園貸的危害，要知道天下沒(méi)有免費(fèi)的午餐，天上是不會(huì)掉餡餅的，只會(huì)掉陷阱，而且對(duì)自己每個(gè)行為帶來(lái)的后果要有清晰的認(rèn)識(shí)，明確當(dāng)代大學(xué)生的責(zé)任擔(dān)當(dāng)；

2.國(guó)家政策層面

網(wǎng)貸是互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的新興產(chǎn)物和新業(yè)態(tài)，自2007年國(guó)內(nèi)首家P2P 網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)在上海成立，呈現(xiàn)快速發(fā)展態(tài)勢(shì)，為給互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新留有發(fā)展余地和空間，我國(guó)制定了適度寬松的監(jiān)管政策，非法校園貸正是鉆了監(jiān)管政策的空子，部分互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)以大學(xué)校園為目標(biāo)，通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)發(fā)放消費(fèi)性貸款，誘導(dǎo)大學(xué)生過(guò)度消費(fèi)、超前消費(fèi)，致使部分學(xué)生陷入高額貸款陷阱，出現(xiàn)校園貸欺詐、高利貸甚至暴力催收等問(wèn)題，意識(shí)到問(wèn)題的嚴(yán)重性后，為進(jìn)一步規(guī)范大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)貸款監(jiān)督管理，切實(shí)維護(hù)大學(xué)生合法權(quán)益，2017 年5 月27 日中國(guó)銀監(jiān)會(huì)、教育部、人力資源社會(huì)保障部下發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)校園貸規(guī)范管理工作的通知》，2021 年3 月教育部聯(lián)合銀保監(jiān)會(huì)等部委印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)貸款監(jiān)督管理工作的通知》等文件，從政策方面規(guī)定未經(jīng)銀行業(yè)監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)設(shè)立的機(jī)構(gòu)不得進(jìn)入校園為大學(xué)生提供信貸服務(wù)，尤其是禁止小額貸款公司向大學(xué)生發(fā)放互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)貸款，并監(jiān)督檢查和排查整改大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)，對(duì)存量業(yè)務(wù)要制定明確整改計(jì)劃；從法律方面嚴(yán)厲打擊，要求對(duì)大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)中涉及違法犯罪的加大查處力度，增加違法成本；最重要的是要求各級(jí)政府建立幫扶救助工作機(jī)制并不斷完善，切實(shí)保障家庭經(jīng)濟(jì)困難學(xué)生學(xué)費(fèi)、住宿費(fèi)和基本生活費(fèi)等基礎(chǔ)資金需求，以及應(yīng)付臨時(shí)性、突發(fā)事件的緊急性資金需求，從源頭截?cái)喾欠ㄐ@貸；

3.在學(xué)校層面

各高校具有學(xué)生管理的主體責(zé)任，可以從以下幾個(gè)方面進(jìn)行加強(qiáng)工作，（1）建立日常監(jiān)管機(jī)制并使之形成常態(tài)化管理措施進(jìn)行防范，如加強(qiáng)日常監(jiān)管，通過(guò)學(xué)生會(huì)、班委會(huì)等密切關(guān)注學(xué)生異常消費(fèi)行為，及時(shí)糾正和教育；加強(qiáng)宣傳進(jìn)行實(shí)時(shí)預(yù)警，經(jīng)常性通過(guò)校園網(wǎng)、校園廣播等多種形式向?qū)W生發(fā)布非法校園貸真實(shí)案例信息，宣傳國(guó)家監(jiān)督管理政策，讓廣大學(xué)生了解非法校園貸的危害以及國(guó)家的相關(guān)政策；加強(qiáng)外部聯(lián)系進(jìn)行聯(lián)防聯(lián)控，發(fā)現(xiàn)問(wèn)題主動(dòng)配合金融監(jiān)管部門(mén)及警方精確打擊各類(lèi)非法校園貸活動(dòng)，維護(hù)學(xué)生權(quán)益；（2）廣泛開(kāi)展并強(qiáng)化金融知識(shí)的普及和宣傳教育，如針對(duì)經(jīng)濟(jì)類(lèi)專(zhuān)業(yè)的學(xué)生開(kāi)設(shè)金融類(lèi)課程，其他專(zhuān)業(yè)的學(xué)生通過(guò)專(zhuān)題講座、主題班會(huì)等形式學(xué)習(xí)金融專(zhuān)業(yè)知識(shí)，了解金融及金融風(fēng)險(xiǎn)的原理，讓大學(xué)生不僅知其然還知其所以然，從而樹(shù)立并提高大學(xué)生金融安全防范意識(shí)，自發(fā)抵制非法校園貸；（3）為響應(yīng)李克強(qiáng)總理“大眾創(chuàng)業(yè)、萬(wàn)眾創(chuàng)新”的號(hào)召，學(xué)校要主動(dòng)對(duì)接銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)暢通正規(guī)校園信貸服務(wù)渠道，配合銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)開(kāi)發(fā)手續(xù)便捷、利率合理、風(fēng)險(xiǎn)可控的金融產(chǎn)品等有針對(duì)性的金融產(chǎn)品，滿足大學(xué)生上學(xué)、考證培訓(xùn)、創(chuàng)業(yè)等合理的信貸需求，即用“良幣”驅(qū)逐“劣幣”，凈化校園金融市場(chǎng)環(huán)境。