京津冀金融協(xié)同發(fā)展的路徑設(shè)想及北京農(nóng)商銀行應(yīng)對策略

康守松

(北京農(nóng)商銀行，北京 100045)

1 京津冀金融協(xié)同發(fā)展的必要性

1.1 京津冀金融協(xié)同發(fā)展的理論依據(jù)

(1)金融抑制和深化理論為京津冀金融協(xié)同發(fā)展提供理論框架。金融抑制和深化理論認(rèn)為，經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)區(qū)域過多的金融管制導(dǎo)致市場機(jī)制未能充分發(fā)揮作用，抑制了金融體系的發(fā)展，進(jìn)而阻礙經(jīng)濟(jì)發(fā)展；通過增加金融產(chǎn)品、發(fā)展金融市場等舉措，推進(jìn)金融深化和創(chuàng)新，則有利于促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。京津冀金融發(fā)展的不均衡性和差異性，恰是金融深化和創(chuàng)新的依據(jù)。

(2)路徑依賴?yán)碚摓榫┙蚣浇鹑趨f(xié)同發(fā)展提供操作思路。京津冀各區(qū)域的金融發(fā)展初始狀態(tài)深刻影響其后續(xù)發(fā)展路徑。只有通過外力推動，才能改變落后地區(qū)的路徑依賴情形，破除金融抑制和經(jīng)濟(jì)落后的惡性循環(huán)，進(jìn)入金融和經(jīng)濟(jì)相互促進(jìn)的正反饋發(fā)展路徑，更好地推動三地協(xié)同發(fā)展。

1.2 京津冀金融協(xié)同發(fā)展的現(xiàn)實要求

(1)推動區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展要求京津冀金融協(xié)同發(fā)展。金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，打破區(qū)域內(nèi)行政區(qū)劃藩籬，對金融抑制地區(qū)實施金融深化，突破經(jīng)濟(jì)金融反饋發(fā)展路徑依賴，實現(xiàn)金融資源同城化、市場化流動，有效支撐京津冀經(jīng)濟(jì)協(xié)同發(fā)展。

(2)打造國內(nèi)經(jīng)濟(jì)第三增長極要求京津冀金融協(xié)同發(fā)展。一方面，有效提高區(qū)域金融整體發(fā)展水平，發(fā)揮溢出效應(yīng)，進(jìn)而帶動區(qū)域外金融發(fā)展；另一方面，擴(kuò)大金融業(yè)對區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長的貢獻(xiàn)，積極促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長效率提升，有利于使該地區(qū)成為繼長三角和珠三角之后，國內(nèi)經(jīng)濟(jì)第三增長級。

(3)落實三地功能定位要求京津冀金融協(xié)同發(fā)展。京津冀協(xié)同發(fā)展的核心是北京落實“四個中心”定位，有序疏解非首都功能，天津和河北則立足承接北京外梳的重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)和配套項目落地。實現(xiàn)京津冀金融協(xié)同發(fā)展，有利于引導(dǎo)北京金融資源沿非首都功能疏解而向津冀兩地市場化流動，為三地落實功能定位提供金融支持。

1.3 京津冀金融協(xié)同發(fā)展的緊迫性

經(jīng)濟(jì)協(xié)同發(fā)展要求金融先行。目前，北京非首都功能相關(guān)企業(yè)和產(chǎn)業(yè)外遷進(jìn)程加快，津冀兩地承接產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移重大項目陸續(xù)啟動，三地基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、生態(tài)環(huán)境保護(hù)、城市布局優(yōu)化等重點(diǎn)領(lǐng)域建設(shè)積極推進(jìn)。京津冀間跨區(qū)域、綜合化、一體化的金融服務(wù)需求亟須有效滿足，有效推進(jìn)京津冀金融協(xié)同發(fā)展已迫在眉睫。

2 京津冀金融發(fā)展不協(xié)同的現(xiàn)狀與問題

2.1 京津冀金融發(fā)展的差異性明顯

北京金融發(fā)展水平在京津冀區(qū)域處于領(lǐng)先地位，金融業(yè)的種類、規(guī)模、質(zhì)量和管理等居于優(yōu)勢地位；河北金融業(yè)態(tài)單一、金融機(jī)構(gòu)規(guī)模較小且競爭力不足、金融基礎(chǔ)設(shè)施落后、金融對外開放程度低等特征明顯，金融發(fā)展具有較明顯劣勢；天津則介于京冀兩地之間，雖然金融發(fā)展?fàn)顩r較好，但仍存在缺乏大型金融市場、金融機(jī)構(gòu)總部較少、金融創(chuàng)新動能不足等問題。

2.2 京津冀金融發(fā)展存在的問題

京津冀間的行政壁壘和政策制約，限制了金融資源在區(qū)域內(nèi)市場化、同城化自由流動，加劇了區(qū)域間經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡、不協(xié)調(diào)。

(1)京津冀三地金融資源分布不優(yōu)化。2000—2013年，三地貸款與GDP的比值分別是：河北在0.5～1，天津在1～1.5，北京在2～2.5。北京和天津大于1說明有更多的外來金融資源流入支持本地經(jīng)濟(jì)的增長，而河北小于1，說明金融資源外流或是對經(jīng)濟(jì)的支撐力度較弱。2013年年末，京津冀三地人均貸款規(guī)模分別為23.14萬元、14.76萬元和3.35萬元，北京分別為天津和河北的1.6倍和6.9倍，較大的指標(biāo)差距說明三地金融資源集聚和區(qū)域不平衡態(tài)勢顯著。

表1 2013年京津冀三地存貸款余額與國內(nèi)生產(chǎn)總值 單位：億元

地區(qū)本外幣各項存款本外幣各項貸款余額占比余額占比貸存比國內(nèi)生產(chǎn)總值數(shù)額占比各項存款/國內(nèi)生產(chǎn)總值各項貸款/國內(nèi)生產(chǎn)總值北京916618.6%478816.2%52.2%195013.4%470%246%天津233172.2%208582.7%89.5%143702.5%162%145%河北394443.7%244233.2%61.9%283015.0%139%86%合計15442214.4%9316212.2%60.3%6217210.9%248%150%全國1070587100%766362100%71.6%568845100%188%135%

資料來源：中國人民銀行、國家統(tǒng)計局網(wǎng)站，并根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)整理。

(2)京津冀三地金融監(jiān)管不統(tǒng)一。三地金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)實行垂直管理和屬地管理，缺少跨區(qū)域協(xié)調(diào)機(jī)制和平臺，造成三地的監(jiān)管方式、執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一，對金融機(jī)構(gòu)跨區(qū)域金融活動形成掣肘。如北京的商業(yè)銀行在天津、河北設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，需分別申報北京的準(zhǔn)出和天津、河北的準(zhǔn)入，而且標(biāo)準(zhǔn)不盡一致，對跨區(qū)域投資和業(yè)務(wù)拓展造成阻礙。

(3)京津冀三地資金流通不順暢。三地跨區(qū)域金融業(yè)務(wù)如貸款、同業(yè)拆借等受到經(jīng)營區(qū)域限制，資金難以從較為充裕的北京流向相對緊缺的天津和河北。企業(yè)和個人在京津冀三地之間的資金匯劃被視為異地業(yè)務(wù)，需支付一定手續(xù)費(fèi)，形成跨區(qū)域的融資難和融資貴。

(4)京津冀三地金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)對接不健全。三地特別是廣大農(nóng)村地區(qū)資金結(jié)算、銀行卡、網(wǎng)絡(luò)銀行等業(yè)務(wù)無法實現(xiàn)機(jī)構(gòu)間的直聯(lián)互通，金融機(jī)構(gòu)間互為代理、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、信息共享等機(jī)制尚未建立。

(5)京津冀三地金融機(jī)構(gòu)異地投資激勵機(jī)制不到位。這導(dǎo)致區(qū)域性金融機(jī)構(gòu)跨區(qū)域設(shè)立分支機(jī)構(gòu)、開展機(jī)構(gòu)間并購重組、獨(dú)資合資設(shè)立金融子公司等動力不足，難以促進(jìn)金融投資、業(yè)務(wù)資金在區(qū)域內(nèi)優(yōu)化配置。

(6)京津冀三地金融機(jī)構(gòu)間資金業(yè)務(wù)合作不充分。未構(gòu)建京津冀統(tǒng)一的金融機(jī)構(gòu)間債券發(fā)行認(rèn)購、資金拆借、資產(chǎn)交易、代理清算、票據(jù)貼現(xiàn)和再貼現(xiàn)等業(yè)務(wù)合作機(jī)制。未建立客戶、同業(yè)存單、理財?shù)冉y(tǒng)一的評價機(jī)制，區(qū)域內(nèi)客戶服務(wù)和金融資產(chǎn)流動受到制約。

(7)京津冀三地金融基礎(chǔ)設(shè)施不完善。一是區(qū)域內(nèi)金融要素(如資產(chǎn)、股權(quán)、產(chǎn)權(quán)等)統(tǒng)一交易平臺、托管平臺和抵質(zhì)押登記平臺體系尚未建立，限制金融資源跨區(qū)域流動。二是三地統(tǒng)一的信用支持體系未建立，各類征信系統(tǒng)相互分割，未實現(xiàn)區(qū)域間的互認(rèn)互通。三是統(tǒng)一、開放的金融信息平臺未建立，資金供給和需求信息通道不暢，制約了金融活動的空間和效率。

(8)京津冀三地金融支撐性服務(wù)業(yè)不統(tǒng)一。三地金融生態(tài)領(lǐng)域存在行政政策壁壘，風(fēng)險監(jiān)測、擔(dān)保、審計、法律等第三方中介服務(wù)區(qū)域分割且互不承認(rèn)，對金融機(jī)構(gòu)跨區(qū)域的合作和展業(yè)造成較大阻礙。

3 京津冀金融協(xié)同發(fā)展的路徑設(shè)想

3.1 京津冀金融協(xié)同發(fā)展總體思路設(shè)想與建議

以京津冀金融協(xié)同發(fā)展為引擎，有效對接京津冀協(xié)同發(fā)展國家戰(zhàn)略。實施京津冀金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，推進(jìn)區(qū)域內(nèi)金融制度、模式、業(yè)務(wù)創(chuàng)新，增強(qiáng)金融政策、產(chǎn)品和基礎(chǔ)設(shè)施的有效供給。擴(kuò)大區(qū)域內(nèi)金融的對內(nèi)對外開放，構(gòu)建統(tǒng)一、完善的金融服務(wù)體系。打破區(qū)域內(nèi)行政區(qū)劃藩籬，構(gòu)建區(qū)域內(nèi)協(xié)同一體的政策和監(jiān)管體系，鼓勵引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)跨地區(qū)股權(quán)投資、業(yè)務(wù)合作、設(shè)立機(jī)構(gòu)、拓展業(yè)務(wù)，促進(jìn)區(qū)域內(nèi)金融資源市場化、同城化自由流動，推動區(qū)域內(nèi)落后地區(qū)進(jìn)入經(jīng)濟(jì)金融正反饋發(fā)展路徑，實現(xiàn)金融深化，進(jìn)而有效推進(jìn)京津冀區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

3.2 京津冀金融協(xié)同發(fā)展基本路徑與政策建議

(1)構(gòu)建京津冀金融監(jiān)管一體化體系。初期建立三地監(jiān)管機(jī)構(gòu)聯(lián)席合作機(jī)制，實現(xiàn)區(qū)域內(nèi)一體化、同城化監(jiān)管。最終打破行政區(qū)劃壁壘，取消區(qū)域內(nèi)準(zhǔn)入準(zhǔn)出限制，推進(jìn)監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)一致化，實現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)的資金、業(yè)務(wù)、產(chǎn)品等在區(qū)域內(nèi)自由配置。

(2)推動三地金融基礎(chǔ)設(shè)施對接。建立京津冀區(qū)域一體化征信體系，為資金和業(yè)務(wù)在區(qū)域內(nèi)流轉(zhuǎn)提供信用支持。促進(jìn)形成區(qū)域內(nèi)統(tǒng)一支付結(jié)算體系，降低異地資金流動成本。構(gòu)建統(tǒng)一的信息平臺和擔(dān)保平臺，促進(jìn)資金供求雙方信息匹配和信用增進(jìn)。

(3)推進(jìn)三地金融機(jī)構(gòu)資本投資和業(yè)務(wù)合作。鼓勵三地金融機(jī)構(gòu)根據(jù)自身發(fā)展要求，以市場化手段參股、控股和并購異地金融機(jī)構(gòu)。推動金融機(jī)構(gòu)建立對接機(jī)制和合作平臺，按照優(yōu)勢互補(bǔ)、密切協(xié)作、共同發(fā)展的原則，開展跨地區(qū)業(yè)務(wù)合作。

(4)引導(dǎo)三地金融機(jī)構(gòu)跨地區(qū)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)和展業(yè)。構(gòu)建區(qū)域內(nèi)統(tǒng)一的機(jī)構(gòu)和業(yè)務(wù)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，消除金融機(jī)構(gòu)跨區(qū)域發(fā)展的政策障礙，引導(dǎo)區(qū)域性金融機(jī)構(gòu)有序設(shè)立異地分支機(jī)構(gòu)。鼓勵三地金融機(jī)構(gòu)按照市場化原則，向異地提供金融產(chǎn)品和金融服務(wù)。

(5)構(gòu)建雄安金融中心。雄安作為北京非首都功能疏解的集中承載地，是培育京津冀金融協(xié)同發(fā)展的新引擎。引導(dǎo)三地金融機(jī)構(gòu)在該地區(qū)設(shè)立區(qū)域總部；設(shè)立股權(quán)交易、票據(jù)交易、資產(chǎn)證券化等股權(quán)、債權(quán)、資本交易中心，打造多渠道、多層次的金融中心；打造金融科技研發(fā)中心和創(chuàng)新中心，為金融機(jī)構(gòu)提供前沿金融科技服務(wù)。

(6)推進(jìn)京津冀金融環(huán)境一體化建設(shè)。構(gòu)建區(qū)域一致化的金融政策法規(guī)體系，打破區(qū)域間的政策壁壘。消除對本地金融企業(yè)的政策保護(hù)和對異地金融企業(yè)的政策歧視，推進(jìn)金融支撐性服務(wù)業(yè)互認(rèn)互通。

(7)健全京津冀金融風(fēng)險協(xié)同防控機(jī)制。建立信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、聲譽(yù)風(fēng)險等長效化、常態(tài)化協(xié)調(diào)聯(lián)動防控機(jī)制，防范系統(tǒng)性、區(qū)域性金融風(fēng)險。建立金融機(jī)構(gòu)間緊急支付援助機(jī)制，共同防范流動性風(fēng)險。加強(qiáng)三地金融機(jī)構(gòu)信息交流，注重風(fēng)險防范的前瞻性和針對性。

(8)加強(qiáng)京津冀金融協(xié)同發(fā)展頂層設(shè)計。中央政府或三地省市共同編制京津冀金融協(xié)同發(fā)展整體規(guī)劃，確定京津冀金融協(xié)同發(fā)展的總體目標(biāo)、核心要求、金融政策和規(guī)則體系，明確推動區(qū)域金融同城化發(fā)展的具體舉措，為金融機(jī)構(gòu)跨區(qū)域投資展業(yè)、開展合作提供規(guī)則和政策支持。

(9)推動區(qū)域內(nèi)金融的對內(nèi)對外開放。依據(jù)內(nèi)外資一致性原則，對外資和民營資本給予國民待遇，鼓勵其投資區(qū)域內(nèi)金融企業(yè)。積極引導(dǎo)區(qū)域外金融機(jī)構(gòu)在本區(qū)域設(shè)立機(jī)構(gòu)及投放產(chǎn)品。

(10)三地政府加大對京津冀金融協(xié)同發(fā)展的支持力度。三地政府強(qiáng)化政策協(xié)調(diào)機(jī)制，促進(jìn)三地政策制度、執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)一致化，為金融機(jī)構(gòu)提供良好政策環(huán)境。三地政府、監(jiān)管機(jī)構(gòu)和金融機(jī)構(gòu)建立對接機(jī)制，為金融機(jī)構(gòu)跨地區(qū)投資和展業(yè)提供政策、信息、技術(shù)支持。三地政府出臺統(tǒng)一的財政補(bǔ)貼和稅收優(yōu)惠政策，激勵金融機(jī)構(gòu)在落后地區(qū)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)和金融創(chuàng)新。

4 京津冀金融協(xié)同發(fā)展下北京農(nóng)商銀行的機(jī)遇、挑戰(zhàn)與對策

4.1 京津冀金融協(xié)同發(fā)展帶來的機(jī)遇

短期來看，京津冀金融協(xié)同發(fā)展為北京農(nóng)商銀行在區(qū)域內(nèi)開展同業(yè)合作、拓展業(yè)務(wù)領(lǐng)域提供了契機(jī)，有利于強(qiáng)化與津冀兩地農(nóng)商行、城商行和非銀行金融機(jī)構(gòu)在產(chǎn)品開發(fā)、業(yè)務(wù)代理、風(fēng)險控制等領(lǐng)域的全方位合作。長期來看，京津冀協(xié)同發(fā)展不斷深化，阻礙三地金融一體化的體制壁壘逐漸消除，將為北京農(nóng)商銀行跨區(qū)域發(fā)展、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整、綜合化經(jīng)營等提供更多機(jī)遇。

4.2 京津冀金融協(xié)同發(fā)展面臨的挑戰(zhàn)

北京農(nóng)商銀行對接京津冀金融協(xié)同發(fā)展戰(zhàn)略，在短期仍面臨一定挑戰(zhàn)。一是跨區(qū)域服務(wù)能力尚存不足。二是跨區(qū)域拓展業(yè)務(wù)仍面臨行政和政策壁壘限制。三是相關(guān)政府部門對跨區(qū)域合作的實質(zhì)性支持有限。四是監(jiān)管部門尚不允許在異地設(shè)置分支機(jī)構(gòu)。

4.3 京津冀金融協(xié)同發(fā)展的戰(zhàn)略對策

北京農(nóng)商銀行以京津冀金融協(xié)同發(fā)展為導(dǎo)向，制定相應(yīng)的行動計劃并確保落地，將自身打造成支撐京津冀協(xié)同發(fā)展國家戰(zhàn)略的重要金融抓手，并使津冀兩地成為自身業(yè)務(wù)經(jīng)營的廣闊腹地，有效促進(jìn)全行經(jīng)營轉(zhuǎn)型，實現(xiàn)可持續(xù)全面發(fā)展。

(1)搭建機(jī)構(gòu)間溝通協(xié)調(diào)對接平臺。與津冀兩地的金融機(jī)構(gòu)共同組建對接協(xié)調(diào)組織機(jī)構(gòu)，探索和推進(jìn)機(jī)構(gòu)間各類業(yè)務(wù)合作模式創(chuàng)新。

(2)穩(wěn)步推進(jìn)“業(yè)務(wù)、機(jī)構(gòu)和資本跨區(qū)域?qū)印比阶邞?zhàn)略。第一步，在現(xiàn)有監(jiān)管政策要求下，推進(jìn)業(yè)務(wù)跨區(qū)域?qū)雍筒季郑瑸槭锥籍a(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、機(jī)構(gòu)搬遷提供金融支持。第二步，在行政區(qū)劃壁壘和政策壁壘有所突破的條件下，在津冀設(shè)立分支機(jī)構(gòu)、村鎮(zhèn)銀行，實現(xiàn)機(jī)構(gòu)跨區(qū)域?qū)雍蜆I(yè)務(wù)本土化。第三步，參股或控股津冀兩地的農(nóng)信社、農(nóng)合行、城商行或其他非銀行金融機(jī)構(gòu)，形成資本、業(yè)務(wù)、客戶的本土化經(jīng)營。

(3)沿非首都功能疏解產(chǎn)業(yè)鏈布局業(yè)務(wù)。圍繞非首都功能疏解和轉(zhuǎn)移，積極服務(wù)外遷企業(yè)，為其提供跨區(qū)域金融支持。圍繞津冀產(chǎn)業(yè)承接與區(qū)域治理產(chǎn)生的綜合金融需求，全力推進(jìn)業(yè)務(wù)產(chǎn)品創(chuàng)新，提高金融服務(wù)能力。

(4)積極開展與津冀金融機(jī)構(gòu)間的業(yè)務(wù)對接。一是資金業(yè)務(wù)對接。與區(qū)域內(nèi)同業(yè)共同組建各類債券承銷網(wǎng)絡(luò)。二是公司金融對接。與津冀同業(yè)合作開展銀團(tuán)貸款、異地委托貸款等業(yè)務(wù)。三是個人金融對接。與津冀農(nóng)合機(jī)構(gòu)共同推動個人客戶跨機(jī)構(gòu)互認(rèn)，相互代理發(fā)行理財、基金等金融產(chǎn)品。四是支付結(jié)算對接。推進(jìn)三地農(nóng)合機(jī)構(gòu)異地賬戶相互開戶和異地業(yè)務(wù)相互受理。

(5)強(qiáng)化與津冀金融機(jī)構(gòu)的信息科技和管理對接。一是為津冀兩地中小金融機(jī)構(gòu)異地災(zāi)備中心建設(shè)和一體化運(yùn)維提供技術(shù)支持。二是為津冀兩地農(nóng)合機(jī)構(gòu)提供培訓(xùn)，分享公司治理和業(yè)務(wù)管理的先進(jìn)經(jīng)驗。三是助力金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，推動三地統(tǒng)一的支付結(jié)算網(wǎng)絡(luò)、金融要素交易平臺和信用體系建設(shè)。

(6)優(yōu)化對接環(huán)境并研推政策突破。向北京市政府請示對接京津冀金融協(xié)同發(fā)展的戰(zhàn)略舉措，獲得政府部門支持。積極與津冀兩地相關(guān)政府部門溝通交流，尋求合作機(jī)會和政策支持。與京津冀三地監(jiān)管機(jī)構(gòu)協(xié)調(diào)溝通，為跨區(qū)域發(fā)展?fàn)幦”O(jiān)管支持。緊密跟蹤國家有關(guān)政策實施情況，及時調(diào)整優(yōu)化對接京津冀金融協(xié)同發(fā)展的具體措施。