“亞健康”式“繁榮”
——中國銅加工行業(yè)現(xiàn)狀分析

在充分調(diào)研的基礎(chǔ)上，本文從全球地位、生產(chǎn)規(guī)模、貿(mào)易總量、產(chǎn)業(yè)布局、經(jīng)濟(jì)效益等角度，全面分析中國銅加工行業(yè)現(xiàn)狀，以期探尋中國銅加工行業(yè)的高質(zhì)量發(fā)展路徑。

生產(chǎn)規(guī)模全球首位

世界銅加工材生產(chǎn)多集中在亞洲、歐洲和美洲地區(qū)，其中亞洲占據(jù)著全球銅加工材的絕對份額。據(jù)北京安泰科信息股份有限公司（以下簡稱“安泰科”）、國際鋼鐵價格指數(shù)（以下簡稱“CRU”）數(shù)據(jù)顯示，2021年全球完成銅加工材產(chǎn)量3456萬噸，亞洲銅加工材以2600.3萬噸產(chǎn)量占全球的75.2%，分別分布在中國、韓國、日本和中國臺灣地區(qū)，而中國銅加工材在近5年一直保持著全球與亞洲銅加工材產(chǎn)量50%和70%以上的絕對貢獻(xiàn)，2021年以約1948.3萬噸的產(chǎn)量占全球的56.3%、亞洲的75%，遙遙領(lǐng)先美國、日本、德國、韓國、意大利等亞歐美洲主要國家，并且仍呈現(xiàn)逐年擴(kuò)大的發(fā)展態(tài)勢，穩(wěn)居全球和亞洲首位。

產(chǎn)業(yè)鏈中缺乏話語權(quán)

中國銅加工行業(yè)經(jīng)過多年的高速發(fā)展，早已從基本實(shí)現(xiàn)自給自足發(fā)展到產(chǎn)能嚴(yán)重過剩的產(chǎn)業(yè)環(huán)境當(dāng)中，并長時間面對產(chǎn)業(yè)鏈“兩頭受擠”的經(jīng)營局面，全行業(yè)平均產(chǎn)能利用率僅為70%左右。

受銅資源匱乏因素影響，中國銅原料對外依存度高達(dá)約64%，致使原料端在銅產(chǎn)業(yè)鏈當(dāng)中一直坐擁賣方市場地位，通常擁有較強(qiáng)的議價能力和結(jié)算能力，導(dǎo)致銅加工行業(yè)對上游原料缺乏采購話語權(quán)。而在產(chǎn)能嚴(yán)重過剩的大環(huán)境當(dāng)中，銅加工行業(yè)為了保持較高的生產(chǎn)規(guī)?；潭?，發(fā)揮規(guī)模化效應(yīng)以達(dá)到分?jǐn)偝杀咎岣咝б娴哪康?，便在市場的“搶占性”競爭中給下游消費(fèi)端受讓出了更多的選擇性議價空間，導(dǎo)致銅加工行業(yè)加工費(fèi)競爭激烈，同時還要承擔(dān)一定的賬期財務(wù)成本，在銷售端同樣缺乏話語權(quán)。

依據(jù)陜西省西安市雁塔區(qū)高新科技路進(jìn)行全面改善與施工實(shí)際情況制定經(jīng)濟(jì)合理的施工方案，施工方案需要對施工方法加以確定、選擇合適的施工機(jī)具、施工順序要統(tǒng)一、正確選擇施工方案能夠降低成本。在施工過程中降低消耗，提升工效的新技術(shù)與新工藝等降低成本的技術(shù)措施要對不同的技術(shù)方案進(jìn)行技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析，在實(shí)際施工過程中避免從技術(shù)角度選定方案，這樣會忽視經(jīng)濟(jì)效果。要注重工程的質(zhì)量，避免返工出現(xiàn)，減少施工時間，節(jié)省施工費(fèi)用。陜西省西安市雁塔區(qū)高新科技路進(jìn)行全面改善與施工成本與其他城市對比情況如表2所示。

生產(chǎn)進(jìn)入低速增長區(qū)間

4.eNOS在家兔頸內(nèi)動脈及基底動脈內(nèi)皮細(xì)胞的表達(dá)：見圖3。HBO腦缺血組eNOS在基底動脈呈重度表達(dá)，在腦缺血組及假手術(shù)組表達(dá)相對較輕(圖3D、E、F1)；HBO腦缺血組在頸內(nèi)動脈的表達(dá)，抗體染色相對較淺(圖3F2)。

從主要品種看，2011-2020年，中國銅管材產(chǎn)量從94.1萬噸增長至204.6萬噸，增幅達(dá)174.6%，年均增速9.0%，在所有銅加工材中增幅最大、增速最快，但最近五年年均增速較上一個五年下降約13.8個百分點(diǎn)；銅線材產(chǎn)量從523.9萬噸增長至980.2萬噸，增幅87.1%，年均增速7.2%，在所有銅加工材中基數(shù)最大，增幅較大，近五年年均增速較上一個五年下降11.7個百分點(diǎn)；銅板帶（排）材產(chǎn)量從179.7萬噸增長至316.8萬噸，增幅76.3%，年均增速6.5%，盡管穩(wěn)居銅加工材前三名，近五年年均增速也是下降了7.1個百分點(diǎn)；最值得一提的是近些年銅箔的快速發(fā)展，受新能源汽車鋰電池用銅箔需求增長和電子信息產(chǎn)業(yè)用銅箔的加速拉動，銅箔產(chǎn)量已經(jīng)從29萬噸增長至46.6萬噸，增幅達(dá)60%，年均增速5.4%，尤其是近五年7.0%的增速較上一個五年提高約4.4個百分點(diǎn)。

自治區(qū)人民政府副秘書長周光華、自治區(qū)住房城鄉(xiāng)建設(shè)廳廳長周家斌，以及各市、縣（市、區(qū)）人民政府分管領(lǐng)導(dǎo)，各市住房城鄉(xiāng)建設(shè)部門主要負(fù)責(zé)人，廣西鄉(xiāng)村風(fēng)貌提升三年行動廳際聯(lián)席會議成員單位主要負(fù)責(zé)人200多人參加會議。

貿(mào)易總量領(lǐng)跑全球

綜合來看，中國的銅加工材貿(mào)易整體表現(xiàn)出大而不強(qiáng)的發(fā)展局面，同時，多種銅加工材競爭力明顯不足，難以獲得外部市場的青睞。

2020年，中國銅加工材前十家頭部企業(yè)完成產(chǎn)量688.5萬噸，僅占中國全行業(yè)產(chǎn)量的37.7%；其中，江西銅業(yè)、江潤銅業(yè)、海亮集團(tuán)、金龍集團(tuán)等企業(yè)單品規(guī)模已經(jīng)位居全球銅加工行業(yè)的最頂端，包括不在前十序列的楚江新材，其銅板帶規(guī)模也是位居全球首位。銅加工行業(yè)呈現(xiàn)企業(yè)單體規(guī)模優(yōu)勢明顯，行業(yè)整體集中度較低的發(fā)展形態(tài)。

據(jù)安泰科、CRU數(shù)據(jù)顯示，2016-2020年間，中國與德國的貿(mào)易總量一直領(lǐng)跑全球，全部都達(dá)到百萬噸級以上水平，直至2020年，中國貿(mào)易總量以115.3萬噸微弱優(yōu)勢趕超德國，位居全球首位。

山西黃河沿線厚重多樣的歷史文化和民俗旅游資源缺乏活力載體來生動呈現(xiàn)，文化落地問題亟待解決。沿黃地區(qū)旅游產(chǎn)品以觀光旅游為主，業(yè)態(tài)發(fā)展單調(diào)，旅游經(jīng)濟(jì)基本上是門票經(jīng)濟(jì)，游客多為過境觀光旅游者，旅游產(chǎn)業(yè)綜合效益不高。一些景區(qū)，游客只能看到空蕩湯的地上文物古跡和民居建筑及低端的民俗飾品，能夠彰顯文化活力的民間歌舞戲曲、風(fēng)味飲食、民間工藝等展示不足。沿黃旅游產(chǎn)品急需創(chuàng)新開發(fā)、深層次開發(fā)。

生產(chǎn)裝備國際化

目前，中國銅加工材裝備完全達(dá)到了國際化水平，且進(jìn)入了以國產(chǎn)裝備為主、進(jìn)口裝備為輔的現(xiàn)代化銅加工發(fā)展序列，已成為全球主流工藝與先進(jìn)裝備并存的國際銅加工制造中心。

進(jìn)口裝備方面，我國擁有的進(jìn)口裝備不論是成套還是單體設(shè)備可謂種類齊全，全部為全球領(lǐng)先裝備，國內(nèi)中大型企業(yè)基本全有配備。其中包括美國南線、德國西馬克和意大利拉法格連鑄連軋成套，德國尼霍夫、意大利桑普和意大利FRIGECO拉絲，德國容克、德國因達(dá)熔煉，意大利MINO軋機(jī)、達(dá)涅利軋機(jī)、奧托容克氣墊爐，日本IHI的X型軋機(jī)等眾多進(jìn)口銅加工材生產(chǎn)裝備。

國產(chǎn)裝備方面，多品種銅加工材生產(chǎn)加工所需的關(guān)鍵及成套設(shè)備，前后涌現(xiàn)出一批能夠達(dá)到國際先進(jìn)標(biāo)準(zhǔn)的自主品牌，此外，部分設(shè)備不僅能夠滿足國內(nèi)市場的需求，還實(shí)現(xiàn)了技術(shù)裝備輸出，逐漸追趕甚至趕超與國際水平之間的差距。其中不乏金龍精密銅管、冠邦科技、江蘇興榮，中色科技、中國重型機(jī)械、太原重工、上海亞爵、昆明重工，四川蜀虹、上海鈞藝、佛山永雄，西安航天動力、上海洪田等一批銅管、銅板帶、銅桿、銅線、銅箔銅加工材裝備。

行業(yè)集中度較低

但是從貿(mào)易狀態(tài)看，中國盡管已經(jīng)是全球銅加工制造中心，卻還處于凈進(jìn)口狀態(tài)中，雖然在近五年間依托銅管產(chǎn)品的出口拉動平衡，凈進(jìn)口量呈現(xiàn)下降趨勢，但仍處于凈進(jìn)口國家行列，產(chǎn)品供應(yīng)依然存在非體量上的缺口，較同級別的德國（德國凈出口量約占貿(mào)易總量的60%）差距較大，且較日本、韓國、馬來西亞、中國臺灣等國家和地區(qū)在產(chǎn)能輸出方面同樣存在差距。

胃癌的化療藥5‐Fu通過抑制胸苷酸合酶而阻斷DNA合成，誘導(dǎo)細(xì)胞凋亡，產(chǎn)生抗腫瘤作用。為探索低毒、高效的新化療方案，王正文等［15］用染料木黃酮聯(lián)合5‐Fu分別處理人低分化胃癌細(xì)胞BGC‐823［14］和人中分化胃癌細(xì)胞 SGC‐7901，結(jié)果表明染料木黃酮聯(lián)合5‐Fu不僅可以通過上調(diào)Bax的表達(dá)和下調(diào)Bcl‐2的表達(dá)誘導(dǎo)BGC‐823細(xì)胞的凋亡，還可以通過上調(diào)Bax的表達(dá)和下調(diào)mt P53、Bcl‐2的表達(dá)誘導(dǎo)SGC‐7901細(xì)胞凋亡，兩藥聯(lián)用較單獨(dú)作用效果明顯。因此，染料木黃酮可以通過調(diào)節(jié)mt P53、Bcl‐2及Bax細(xì)胞凋亡相關(guān)蛋白的表達(dá)與5‐Fu聯(lián)用誘導(dǎo)腫瘤細(xì)胞凋亡。

據(jù)安泰科數(shù)據(jù)顯示，近十年間，以線材、板帶材、管材和棒材為主的中國銅加工材產(chǎn)量已經(jīng)從2011年的1037.3萬噸增長至2020年的1828.4萬噸，增幅達(dá)到了76.3%，年均增速6.5%。其中，2016-2020年，產(chǎn)量從1662.0萬噸增長到1828.4萬噸，增幅達(dá)到10.0%，年均增速為2.4%，較上一個五年（2011-2015年）下滑9.35個百分點(diǎn)，開始進(jìn)入低速增長通道中。

產(chǎn)業(yè)布局全球化

中國銅加工產(chǎn)業(yè)基本實(shí)現(xiàn)全球化整體布局。國內(nèi)集中在長三角和珠三角地區(qū)，重點(diǎn)企業(yè)更多集中分布在江、浙、粵等核心區(qū)域；海外實(shí)現(xiàn)了東南亞、歐洲和美洲等地區(qū)的多點(diǎn)布局，也是以重點(diǎn)企業(yè)為排頭兵“走出去”，通過新建、并購等方式完成的產(chǎn)業(yè)布局。

重點(diǎn)代表性企業(yè)中，海亮股份先后通過并購諾爾達(dá)、美國JMF和KME，完成了覆蓋面最廣的產(chǎn)能布局，在泰國、越南、法國、西班牙、德國、意大利等國擁有銅管、棒產(chǎn)能合計(jì)達(dá)到42.8萬噸，在國內(nèi)浙江、上海、廣東、安徽、山東等地通過全資、合資等方式實(shí)現(xiàn)銅管、棒合計(jì)產(chǎn)能75.3萬噸，以總量118萬噸總產(chǎn)能統(tǒng)領(lǐng)全球銅管行業(yè)，不斷鞏固著中國銅管走向世界、引領(lǐng)世界的發(fā)展地位。另外，作為銅管行業(yè)的翹楚企業(yè)，金龍精密銅管緊隨其后，分別在美國、墨西哥和河南、重慶等地?fù)碛秀~管、銅板帶產(chǎn)能65萬噸；寧波金田銅業(yè)、銅陵有色除了在國內(nèi)擁有161.5萬噸和42.8萬噸的強(qiáng)大產(chǎn)能以外，在海外布局也是先后有所斬獲，兩個企業(yè)分別在越南和法國，通過新建和并購方式拿下4萬噸銅管和1.5萬噸的銅板帶產(chǎn)能布局；而一貫追求高端化發(fā)展的博威合金，在國內(nèi)總部擁有合金銅板帶、棒線產(chǎn)能16萬噸，在越南、德國通過興建和并購的方式控制著6.86萬噸的銅合金棒、線和帶材產(chǎn)能，“小而精”的發(fā)展方向，不斷引領(lǐng)、促進(jìn)著中國銅加工行業(yè)向高質(zhì)量挺進(jìn)的發(fā)展步伐。

行業(yè)經(jīng)營效益分析

據(jù)中國有色金屬工業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)顯示，2018-2020年中國銅加工行業(yè)總資產(chǎn)持續(xù)擴(kuò)大，三年增長438億元，增幅13.6%，營業(yè)收入穩(wěn)步提高，三年增長1310.3億元，增幅13.9%，但相應(yīng)伴隨而來的卻是三年利潤總額下降5%，資產(chǎn)負(fù)債率增高3.98個百分點(diǎn)的行業(yè)狀態(tài)。通過對表面現(xiàn)象分析得出，之所以出現(xiàn)總資產(chǎn)、營業(yè)收入增長而效益下降、風(fēng)險升高的情況，一是銅價增長帶來的被動式增長，二是規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張帶來的主動讓利式增長，從而判斷行業(yè)表現(xiàn)為“亞健康”式“繁榮”狀態(tài)。

通過對銅加工行業(yè)上市公司三年均值測算顯示，銅加工行業(yè)企業(yè)整體利潤率偏低，最好的企業(yè)利潤率也不足6%，而這對于資本密集型行業(yè)而言，是嚴(yán)重不匹配的。其中，部分大型銅加工企業(yè)利潤率僅依靠規(guī)?；?yīng)表現(xiàn)相對略好，但資產(chǎn)負(fù)債率又相對較高，如海亮股份、楚江新材和蕪湖眾源等企業(yè)，而像走高端路線的博威合金表現(xiàn)出的利潤率企業(yè)則相對較少。

綜合可以看出，不論銅加工行業(yè)還是企業(yè)，均處于一個利潤微薄、較為困難的發(fā)展時期。