數(shù)字貨幣的金融影響和監(jiān)管趨勢(shì)

楊明　劉璟

摘要：隨著經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，貨幣流通的范圍也在逐漸擴(kuò)大，這就導(dǎo)致了貨幣的需求量也在持續(xù)的增長(zhǎng)著。當(dāng)人們的生活水平提高了，物質(zhì)條件得到滿(mǎn)足后，就會(huì)追求更高的精神享受，而這種需要就是對(duì)數(shù)字貨幣的使用欲望，數(shù)字貨幣的出現(xiàn)是為了彌補(bǔ)傳統(tǒng)紙幣的不足之處。本文通過(guò)分析我國(guó)的數(shù)字貨幣的現(xiàn)狀和存在的問(wèn)題來(lái)闡述數(shù)字貨幣的金融影響，并在此基礎(chǔ)上提出相應(yīng)的政策建議。希望能促進(jìn)中國(guó)的數(shù)字貨幣的健康快速的成長(zhǎng)與繁榮。

關(guān)鍵詞：數(shù)字貨幣;金融影響;監(jiān)管趨勢(shì)

隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的飛速進(jìn)步，數(shù)字化的支付方式已經(jīng)成為人們生活中的重要手段，并且在日常生活中的方方面面都有體現(xiàn)，尤其是對(duì)于金融市場(chǎng)的資金流動(dòng)，更是有著極大的影響作用。伴著我國(guó)的金融業(yè)逐漸的走向成熟，其對(duì)社會(huì)的穩(wěn)定起到的關(guān)鍵性的推動(dòng)作用，而數(shù)字化的金融模式的出現(xiàn)則為這一現(xiàn)象提供了可能性。但是由于目前的數(shù)字貨幣的使用還處于起步階段，其相關(guān)的理論研究還不夠完善，因此在實(shí)際的操作過(guò)程中，會(huì)受到各種因素的干擾而導(dǎo)致其不能完全發(fā)揮出應(yīng)有的效果或者發(fā)生偏差，從而造成一定的風(fēng)險(xiǎn)隱患。所以我們需要從多方面入手，加強(qiáng)對(duì)數(shù)字貨幣的研究力度，并結(jié)合當(dāng)前的具體情況，制定出相應(yīng)的策略與政策，以促進(jìn)這一行業(yè)的健康快速的成長(zhǎng)與繁榮。

1.數(shù)字貨幣的理論基礎(chǔ)

貨幣的本質(zhì)是價(jià)值的度量和衡量，而貨幣的功能是通過(guò)對(duì)流通中的現(xiàn)金進(jìn)行分配，從而實(shí)現(xiàn)貨幣的職能和財(cái)富的增值效應(yīng)。在現(xiàn)代社會(huì)中，隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和科技的進(jìn)步以及人們對(duì)生活質(zhì)量要求的提高與提升，數(shù)字貨幣逐漸成為一種新的支付工具，并逐步被大眾所接受。數(shù)字貨幣的產(chǎn)生主要是因?yàn)榧垘诺拇嬖谑沟觅Y金的流動(dòng)性增強(qiáng)，而在現(xiàn)實(shí)生活中，由于交易雙方的信息不對(duì)稱(chēng)，會(huì)出現(xiàn)一些不法分子利用數(shù)字技術(shù)的優(yōu)勢(shì)來(lái)偽造或者變?cè)齑罅康钠睋?jù)，進(jìn)而使其具有欺騙性，這就導(dǎo)致了貨幣的實(shí)際使用效率降低，同時(shí)也會(huì)造成一定的資源浪費(fèi)。因此為了有效的解決這一問(wèn)題，就需要采用相應(yīng)的措施來(lái)規(guī)范市場(chǎng)，使其合理化，保證其正常運(yùn)行。目前，我國(guó)正處于金融改革的關(guān)鍵時(shí)期，央行先后推出了一系列的政策法規(guī)，其中有很多涉及到的領(lǐng)域都已經(jīng)開(kāi)始開(kāi)放，比如說(shuō)銀行卡收單的制度、個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的相關(guān)規(guī)定等。

2.數(shù)字貨幣的金融影響。

2.1金融監(jiān)管與貨幣的關(guān)系

從貨幣的角度來(lái)看，貨幣政策的主要目標(biāo)是控制貨幣的供應(yīng)量，從而實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定物價(jià)的目的;而從資產(chǎn)的視角來(lái)說(shuō)，貨幣監(jiān)管的最終效果是使其能夠在市場(chǎng)上流通，以獲得最大收益。在金融體系中，中央銀行通過(guò)對(duì)整個(gè)金融系統(tǒng)的調(diào)控來(lái)影響和調(diào)節(jié)貨幣供給量，并對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展產(chǎn)生影響。根據(jù)《中國(guó)人民銀行法》的規(guī)定：“央行可以運(yùn)用公開(kāi)的、非經(jīng)營(yíng)性的存款準(zhǔn)備金制度，來(lái)進(jìn)行利率的確定和調(diào)整，并直接決定銀行的存貸款規(guī)模，以保持宏觀(guān)的資金平衡?！币虼耍醒脬y行必須采取一系列的措施來(lái)管理和協(xié)調(diào)所有的金融機(jī)構(gòu)活動(dòng)，包括商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司等。這些機(jī)構(gòu)的運(yùn)作會(huì)受到國(guó)家的監(jiān)督與制約，并且也要接受政府的指導(dǎo)與管制。所以說(shuō)，中央銀行是一個(gè)非常有效的工具去實(shí)施其職能的一種手段。

2.2數(shù)字貨幣在金融監(jiān)管應(yīng)用

目前，我國(guó)在貨幣領(lǐng)域的監(jiān)管主要是針對(duì)貨幣發(fā)行者的行為進(jìn)行的監(jiān)督和管理。隨著數(shù)字貨幣的發(fā)展和普及，其對(duì)經(jīng)濟(jì)的影響也越來(lái)越大，尤其是對(duì)社會(huì)的穩(wěn)定起到了重要的作用;同時(shí)，也為中央銀行的調(diào)控提供了新的思路和方法。首先，從央行角度來(lái)看，可以通過(guò)建立數(shù)字貨幣的信用評(píng)價(jià)體系，來(lái)評(píng)估未來(lái)的市場(chǎng)情況，從而確定其利率水平。其次從商業(yè)銀行的視角看，可以將數(shù)字貨幣引入到傳統(tǒng)的金融業(yè)務(wù)中，如存款、貸款等。在電子支付方面，銀行已經(jīng)推出了“虛擬信用卡”，并允許用戶(hù)使用該卡來(lái)完成交易。最后從消費(fèi)者的立場(chǎng)出發(fā)，為了保護(hù)自己的利益不受損害，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)數(shù)字貨幣的監(jiān)管力度，以確保其安全。綜上所述，我們應(yīng)該積極地采取措施，促進(jìn)中國(guó)的金融制度的完善與創(chuàng)新，為今后的改革打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ);而要想實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)，必須不斷地推進(jìn)金融體制的改革與革新，提高金融的效率、降低風(fēng)險(xiǎn)，使之更加符合可持續(xù)的戰(zhàn)略要求。

2.3我國(guó)數(shù)字貨幣的金融發(fā)展與監(jiān)管制約因素

我國(guó)目前的金融體系是以銀行為主體，其他金融機(jī)構(gòu)為輔的多元化格局，這就決定了我國(guó)的數(shù)字貨幣的發(fā)展和監(jiān)管存在著許多的問(wèn)題和不足。首先是缺乏相關(guān)法律法規(guī)的支持;其次，對(duì)數(shù)字貨幣的監(jiān)管力度不夠，沒(méi)有明確的規(guī)定數(shù)字貨幣的使用范圍，對(duì)其的流通手段也缺少相應(yīng)的限制;最后，對(duì)數(shù)字貨幣的管理制度也不健全，對(duì)于其的監(jiān)督機(jī)制也不完善，導(dǎo)致了一些非法的操作行為的產(chǎn)生和發(fā)展，甚至?xí)霈F(xiàn)犯罪。從以上的分析中可以看出，我國(guó)在未來(lái)的發(fā)展中要注重加強(qiáng)國(guó)家的宏觀(guān)調(diào)控，制定出合理的政策來(lái)規(guī)范市場(chǎng)的秩序以及促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的健康有序的發(fā)展;從發(fā)達(dá)國(guó)家的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，他們?cè)谶M(jìn)行數(shù)字貨幣的監(jiān)管方面都有一定的優(yōu)勢(shì)與挑戰(zhàn)，我們要借鑒國(guó)外的先進(jìn)理念，結(jié)合本國(guó)的國(guó)情，建立適合中國(guó)的統(tǒng)一監(jiān)管模式，從而更好的為人民服務(wù)。對(duì)貨幣市場(chǎng)的影響從貨幣供給的角度來(lái)看，數(shù)字貨幣的出現(xiàn)使得貨幣的需求量增加，導(dǎo)致了貨幣的價(jià)格上升，從而會(huì)引起利率的下降;其次，從支付手段的方面看，數(shù)字貨幣的使用使人們的現(xiàn)金交易更加便捷，同時(shí)也降低了資金的流通速度，減少了不必要的成本;最后，從信用中介的角度看，數(shù)字貨幣的發(fā)展會(huì)對(duì)整個(gè)社會(huì)的經(jīng)濟(jì)環(huán)境產(chǎn)生巨大的影響和沖擊，尤其是對(duì)于個(gè)人的投資理財(cái)，如果在未來(lái)的消費(fèi)中不能及時(shí)的獲得收益，就可能會(huì)造成很大的損失和浪費(fèi)，而這與傳統(tǒng)的銀行存款的利息收入相比，則是微乎其微的幾倍甚至幾十倍。

3.數(shù)字貨幣的金融監(jiān)督趨勢(shì)

3.1金融監(jiān)管不斷加強(qiáng)

要加強(qiáng)對(duì)數(shù)字貨幣的監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)防范。首先是要建立健全的金融市場(chǎng)監(jiān)管體系，包括央行的監(jiān)管和非銀行金融機(jī)構(gòu)的管理;其次，要完善相關(guān)的法律法規(guī)，如《電子銀行業(yè)務(wù)工作規(guī)范》、《中國(guó)人民銀行法》等，為數(shù)字貨幣的發(fā)展提供良好的制度保障。最后是，還要強(qiáng)化對(duì)數(shù)字貨幣的監(jiān)督與評(píng)估，防止不法分子利用漏洞進(jìn)行犯罪。對(duì)于數(shù)字貨幣的使用必須嚴(yán)格的限制管制，從源頭上杜絕非法的交易行為，同時(shí)也應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)其的宣傳力度，讓人們了解到其存在的價(jià)值以及它的危害性，從而避免一些不合法的操作活動(dòng)的出現(xiàn);在國(guó)際上，各國(guó)都已經(jīng)出臺(tái)了相應(yīng)的政策來(lái)約束本國(guó)的數(shù)字貨幣的流通量，比如歐盟的《歐洲中央銀行法》，日本制定的“國(guó)幣區(qū)”，還有美國(guó)的“金融合作”等，我國(guó)也應(yīng)借鑒這些國(guó)家的經(jīng)驗(yàn)并結(jié)合自身的情況來(lái)實(shí)施，這樣才能使國(guó)內(nèi)的數(shù)字貨幣的安全得到保證。

3.2金融監(jiān)管體系建設(shè)逐漸完善

為了實(shí)現(xiàn)數(shù)字貨幣的金融市場(chǎng)發(fā)展，需要建立一個(gè)完善的監(jiān)管體系，對(duì)數(shù)字貨幣的交易進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)管和控制，并在國(guó)際上的中央銀行中，對(duì)其的監(jiān)管要有一定的標(biāo)準(zhǔn)和要求。首先是要明確的規(guī)定數(shù)字貨幣的流通范圍，其次是要確定數(shù)字貨幣的支付方式，最后是對(duì)電子賬戶(hù)的管理制度，在這之中，必須保證其安全，并且對(duì)于非法使用的資金應(yīng)該給予嚴(yán)厲的懲罰措施。同時(shí)，還應(yīng)制定相關(guān)的法律法規(guī)，以保障消費(fèi)者的利益不受損害，從而促進(jìn)我國(guó)的金融業(yè)健康有序的成長(zhǎng)和可持續(xù)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。此外還應(yīng)加強(qiáng)信息公開(kāi)的力度與透明度，使金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)操作透明化，并將其作為一項(xiàng)重要的考核指標(biāo)，以此來(lái)督促金融體系的良好運(yùn)行。

3.3數(shù)字貨幣對(duì)我國(guó)金融監(jiān)管的技術(shù)的影響愈加深遠(yuǎn)

由于我國(guó)對(duì)數(shù)字貨幣的研究時(shí)間比較短，在這方面還沒(méi)有形成一個(gè)完整的理論體系，因此我們要加強(qiáng)對(duì)數(shù)字貨幣的監(jiān)管技術(shù)的建設(shè)和完善。首先，要建立起一套統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范，這樣可以使不同的國(guó)家之間的監(jiān)管協(xié)調(diào)起來(lái)，避免因?yàn)楦鲊?guó)的差異而造成的信息不對(duì)稱(chēng)，從而降低交易成本。其次是要加強(qiáng)電子支付系統(tǒng)的安全防范，防止不法分子利用漏洞竊取資金，同時(shí)也需要提高相關(guān)人員的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，減少非法的犯罪活動(dòng)的發(fā)生;最后，還要加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)金融的管理制度，制定出嚴(yán)格的操作程序，并將其落實(shí)到實(shí)處，從源頭上杜絕數(shù)字貨幣的濫用現(xiàn)象。

4.結(jié)束語(yǔ)

綜上所述，在我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中，數(shù)字貨幣的出現(xiàn)和應(yīng)用是必然的趨勢(shì)和需要，在對(duì)數(shù)字貨幣的研究方面，有必要從宏觀(guān)的角度進(jìn)行探討，并提出相應(yīng)的政策建議。

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