數(shù)據(jù)資產(chǎn)、數(shù)字賬戶與數(shù)據(jù)交易流轉(zhuǎn)機(jī)制

劉緒光 鄭旭 方曉月

編者按：在中共中央關(guān)于要素市場(chǎng)化配置的一系列指導(dǎo)文件中，數(shù)據(jù)被單獨(dú)作為一種要素提出，與勞動(dòng)力、土地、資本處于同樣重要的地位。本文從數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)的三個(gè)關(guān)鍵環(huán)節(jié)出發(fā)，提出了目前數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)面臨的問(wèn)題和相應(yīng)的解決方案，并對(duì)未來(lái)數(shù)據(jù)市場(chǎng)的規(guī)范運(yùn)行做出了整體設(shè)計(jì)。

《中共中央國(guó)務(wù)院關(guān)于構(gòu)建更加完善的要素市場(chǎng)化配置體制機(jī)制的意見》提出加快培育數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)，進(jìn)一步明確了數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)化制度建設(shè)的方向和改革重點(diǎn)任務(wù)。近期，在抗擊新冠疫情的過(guò)程中，數(shù)字經(jīng)濟(jì)特征顯著的電子商務(wù)、網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)揮了巨大作用。國(guó)民經(jīng)濟(jì)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的動(dòng)能持續(xù)醞釀，各類經(jīng)營(yíng)主體聚焦數(shù)字化轉(zhuǎn)型的趨勢(shì)愈發(fā)明晰。但無(wú)論是實(shí)體企業(yè)還是金融機(jī)構(gòu)，在推動(dòng)數(shù)字化轉(zhuǎn)型、挖掘數(shù)據(jù)價(jià)值方面還普遍存在路線圖不清晰、方法論不落地、工具箱不給力等困難，在數(shù)據(jù)應(yīng)用方面也存在違規(guī)使用的問(wèn)題。其深層次原因在于數(shù)據(jù)資產(chǎn)權(quán)屬不清、數(shù)字賬戶標(biāo)準(zhǔn)不明、數(shù)據(jù)要素流轉(zhuǎn)市場(chǎng)無(wú)序等癥結(jié)桎梏。只有解決上述問(wèn)題，數(shù)字經(jīng)濟(jì)“紅利”才能大規(guī)模釋放，數(shù)據(jù)要素的價(jià)值才能真正體現(xiàn)。

筆者從數(shù)據(jù)資產(chǎn)界定、數(shù)字賬戶實(shí)現(xiàn)和數(shù)據(jù)要素流轉(zhuǎn)市場(chǎng)的構(gòu)建三個(gè)關(guān)鍵環(huán)節(jié)出發(fā)，探討了數(shù)據(jù)要素如何進(jìn)行高效配置。首先是數(shù)據(jù)資產(chǎn)的界定。數(shù)據(jù)資產(chǎn)的價(jià)值確認(rèn)是數(shù)據(jù)要素有效配置的基礎(chǔ)。當(dāng)前，個(gè)人、企業(yè)以及政府所生成的數(shù)據(jù)呈幾何式增長(zhǎng)，如何實(shí)現(xiàn)這些數(shù)據(jù)要素由資源向資產(chǎn)轉(zhuǎn)化，是釋放數(shù)據(jù)資產(chǎn)價(jià)值的關(guān)鍵。為此，需要明確數(shù)據(jù)資產(chǎn)的內(nèi)涵及其形成路徑，通過(guò)聯(lián)合學(xué)習(xí)、區(qū)塊鏈等技術(shù)手段，將其轉(zhuǎn)化為用戶價(jià)值、行業(yè)價(jià)值以及社會(huì)價(jià)值。其次是數(shù)字賬戶的構(gòu)建。數(shù)字賬戶是實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)要素高效配置和流轉(zhuǎn)的重要管理工具。數(shù)據(jù)從資源轉(zhuǎn)化為資產(chǎn)后需要相應(yīng)的管理工具對(duì)其進(jìn)行登記和歸檔，同時(shí)也需要相應(yīng)的技術(shù)手段保障相關(guān)主體的數(shù)據(jù)資產(chǎn)安全。基于銀行、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)推動(dòng)個(gè)人、企業(yè)和政府的數(shù)字賬戶建立，可以為客戶提供數(shù)據(jù)保護(hù)、數(shù)據(jù)管理服務(wù)，探索形成“數(shù)字紅利”，強(qiáng)化數(shù)據(jù)供給激勵(lì)并有效降低數(shù)據(jù)泄露隱患。最后是數(shù)據(jù)要素流轉(zhuǎn)市場(chǎng)的構(gòu)建。數(shù)據(jù)資產(chǎn)的配置離不開暢通的數(shù)據(jù)要素流轉(zhuǎn)市場(chǎng)和強(qiáng)大的基礎(chǔ)設(shè)施支撐。與其他傳統(tǒng)資產(chǎn)類似，在明確資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)的基礎(chǔ)上，可以根據(jù)相應(yīng)技術(shù)手段對(duì)資產(chǎn)進(jìn)行估值定價(jià)，從而促進(jìn)數(shù)據(jù)要素的配置市場(chǎng)化。具體如圖1所示。

數(shù)據(jù)資產(chǎn)的界定及其形成路徑

基于會(huì)計(jì)學(xué)的定義，資產(chǎn)是指“企業(yè)過(guò)去的交易或者事項(xiàng)形成的、由企業(yè)擁有或者控制的、預(yù)期會(huì)給企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)利益的資源”?？梢姡Y產(chǎn)必須具備如下特征：第一，資產(chǎn)的形成基于企業(yè)行為;第二，企業(yè)對(duì)資產(chǎn)背后的資源擁有所有權(quán)或控制權(quán);第三，資產(chǎn)的最終用途是為企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)利益。根據(jù)數(shù)據(jù)的屬性，其在特定情況下符合一般會(huì)計(jì)學(xué)對(duì)于資產(chǎn)的定義。首先，數(shù)據(jù)并非天然產(chǎn)生的，數(shù)據(jù)一般是通過(guò)企業(yè)的交易、內(nèi)部事務(wù)處理等行為產(chǎn)生并存儲(chǔ)的。其次，企業(yè)對(duì)于自身行為產(chǎn)生的數(shù)據(jù)擁有所有權(quán)，同時(shí)在特定情況下企業(yè)對(duì)于用戶的特征數(shù)據(jù)也擁有使用權(quán)，此類數(shù)據(jù)一般用來(lái)分析用戶的行為或偏好的關(guān)聯(lián)性，為企業(yè)提升產(chǎn)品質(zhì)量或用戶體驗(yàn)提供支持。最后，數(shù)據(jù)在特定情況下可以為企業(yè)帶來(lái)收益，數(shù)據(jù)中所蘊(yùn)含的信息經(jīng)過(guò)企業(yè)的加工或分析后可以對(duì)企業(yè)決策等提供支持，從而會(huì)給擁有或使用該數(shù)據(jù)的企業(yè)帶來(lái)潛在的收益或便利。綜上，我們將數(shù)據(jù)資產(chǎn)定義為：個(gè)人或企業(yè)過(guò)去的行為、事項(xiàng)所形成的，預(yù)計(jì)會(huì)對(duì)個(gè)人或企業(yè)未來(lái)的行為、決策等產(chǎn)生影響，并且預(yù)期可為個(gè)人或企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)收益（創(chuàng)造價(jià)值，包括但不限于現(xiàn)金、現(xiàn)金等價(jià)物或經(jīng)濟(jì)利益潛力）的各類數(shù)據(jù)資源。

從要素流通角度來(lái)看，數(shù)據(jù)從資源轉(zhuǎn)化為資產(chǎn)，一方面需要在度量標(biāo)準(zhǔn)上進(jìn)行統(tǒng)一，另一方面需要明確數(shù)據(jù)資產(chǎn)權(quán)屬關(guān)系。其形成路徑主要有三個(gè)步驟：建立行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、數(shù)據(jù)資源深加工和數(shù)據(jù)資源整合并評(píng)估。

建立行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)主要包括數(shù)據(jù)資產(chǎn)確權(quán)、用戶數(shù)據(jù)隱私管理以及行業(yè)數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化。對(duì)于數(shù)據(jù)資產(chǎn)確權(quán)，目前雖有《深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)數(shù)據(jù)條例（征求意見稿）》關(guān)于“數(shù)據(jù)權(quán)”的明確定義，但在國(guó)家層面的法律法規(guī)上，尚無(wú)統(tǒng)一界定方法，數(shù)據(jù)資源確權(quán)仍面臨挑戰(zhàn)。對(duì)于數(shù)據(jù)隱私管理，由于不同數(shù)據(jù)來(lái)源主體的資產(chǎn)類別存在差異，因此就需要針對(duì)不同類別的數(shù)據(jù)資產(chǎn)劃分隱私保護(hù)級(jí)別，確保數(shù)據(jù)在使用過(guò)程中的安全性。行業(yè)數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化過(guò)程中，不同數(shù)據(jù)來(lái)源主體需要根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)化工作流程建立相應(yīng)的數(shù)據(jù)報(bào)文標(biāo)準(zhǔn)和數(shù)據(jù)字段標(biāo)準(zhǔn)，以便對(duì)分散在不同行業(yè)中的數(shù)據(jù)提供統(tǒng)一的基礎(chǔ)標(biāo)準(zhǔn)，保障行業(yè)數(shù)據(jù)資產(chǎn)的統(tǒng)一和規(guī)范。

數(shù)據(jù)資源的深加工主要包括元數(shù)據(jù)獲取、元數(shù)據(jù)篩選和建立數(shù)據(jù)標(biāo)簽。元數(shù)據(jù)的獲取就是根據(jù)元數(shù)據(jù)的相關(guān)業(yè)務(wù)關(guān)系，抽取標(biāo)準(zhǔn)的元數(shù)據(jù)。為確保數(shù)據(jù)內(nèi)容是有效的，需要對(duì)元數(shù)據(jù)進(jìn)行篩選。這個(gè)過(guò)程主要是根據(jù)元數(shù)據(jù)的字段填充信息，對(duì)不同的主數(shù)據(jù)進(jìn)行隱私掃描，并且對(duì)上述步驟進(jìn)行核驗(yàn)。下一步則是為所選數(shù)據(jù)設(shè)置數(shù)據(jù)標(biāo)簽，詳細(xì)說(shuō)明數(shù)據(jù)應(yīng)用領(lǐng)域和使用時(shí)效等信息。

數(shù)據(jù)資源整合評(píng)估主要包括數(shù)據(jù)質(zhì)量評(píng)估、數(shù)據(jù)價(jià)值計(jì)量以及對(duì)外建立數(shù)據(jù)使用接口。在對(duì)數(shù)據(jù)資源進(jìn)行確權(quán)后，需要通過(guò)相應(yīng)的技術(shù)手段對(duì)數(shù)據(jù)質(zhì)量進(jìn)行評(píng)估。一般可采取建立數(shù)據(jù)質(zhì)量評(píng)估報(bào)告的方式。具體而言，根據(jù)數(shù)據(jù)的屬性及其業(yè)務(wù)特征，構(gòu)建數(shù)據(jù)質(zhì)量規(guī)則體系。根據(jù)該體系，設(shè)置相應(yīng)的權(quán)重和評(píng)分規(guī)則，創(chuàng)建一套從數(shù)據(jù)的發(fā)布、處理、審核到歸檔的監(jiān)督機(jī)制和評(píng)分機(jī)制，最終計(jì)算得到數(shù)據(jù)的質(zhì)量評(píng)估總分。數(shù)據(jù)價(jià)值計(jì)量方面，需要建立一套計(jì)量體系，采取如成本法、收益法等資產(chǎn)價(jià)值評(píng)估方法對(duì)數(shù)據(jù)資產(chǎn)價(jià)值進(jìn)行計(jì)量，進(jìn)而生成數(shù)據(jù)資產(chǎn)價(jià)值計(jì)量報(bào)告。最后一步則是將數(shù)據(jù)包封裝并建立使用接口，主要是將數(shù)據(jù)的詳細(xì)內(nèi)容、數(shù)據(jù)資產(chǎn)權(quán)屬證明以及數(shù)據(jù)資產(chǎn)質(zhì)量評(píng)估報(bào)告等內(nèi)容統(tǒng)一打包生成數(shù)據(jù)集或數(shù)據(jù)包，并采取一定的加密措施，確保數(shù)據(jù)輸出的安全可靠。

數(shù)字賬戶的內(nèi)涵、實(shí)現(xiàn)方式與實(shí)踐探索

發(fā)揮數(shù)據(jù)資產(chǎn)價(jià)值，提升數(shù)據(jù)資產(chǎn)使用效率，需要相應(yīng)的管理平臺(tái)。一個(gè)有效可行的解決方案是基于金融機(jī)構(gòu)推動(dòng)個(gè)人、企業(yè)、行業(yè)和政府建立數(shù)字賬戶，盤活已有數(shù)據(jù)存量，激發(fā)數(shù)據(jù)供給增量，釋放數(shù)據(jù)要素應(yīng)有的價(jià)值。基于此，筆者探討的數(shù)字賬戶是指?jìng)€(gè)人、企業(yè)、行業(yè)或政府用于儲(chǔ)存、記錄、管理自身數(shù)據(jù)并用以獲取數(shù)字化服務(wù)和收益的管理工具。它具有三個(gè)重要特征：法律上明確了權(quán)責(zé)、商務(wù)上建立了激勵(lì)機(jī)制、技術(shù)上提升了數(shù)據(jù)資產(chǎn)利用價(jià)值。

根據(jù)不同的數(shù)據(jù)來(lái)源以及數(shù)據(jù)資產(chǎn)的整合，數(shù)字賬戶可以劃分為個(gè)人數(shù)字賬戶、企業(yè)數(shù)字賬戶、行業(yè)數(shù)字賬戶和公共數(shù)字賬戶。其中，最為核心和基礎(chǔ)的是個(gè)人數(shù)字賬戶。無(wú)論是企業(yè)（尤其是互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)類企業(yè)）、行業(yè)還是公共的數(shù)字賬戶，絕大部分?jǐn)?shù)據(jù)都是來(lái)自于個(gè)人消費(fèi)行為、交易記錄、習(xí)慣偏好、社交人脈、思想觀點(diǎn)等數(shù)據(jù)的沉淀。在此基礎(chǔ)上，企業(yè)數(shù)字賬戶又包含了企業(yè)的采購(gòu)、投資、融資等行為數(shù)據(jù)，行業(yè)數(shù)字賬戶包含了行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)、產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度等數(shù)據(jù)，公共數(shù)字賬戶包括轉(zhuǎn)移支付、稅收能力政策統(tǒng)籌等數(shù)據(jù)。不同層次的數(shù)字賬戶都有相應(yīng)功能：個(gè)人和企業(yè)數(shù)字賬戶具有內(nèi)部整合功能，行業(yè)數(shù)字賬戶具有外部合作功能，政府?dāng)?shù)字賬戶具有監(jiān)管合規(guī)功能。

數(shù)字賬戶的實(shí)現(xiàn)主要包括三個(gè)層面：

組織架構(gòu)層面，包括搭建數(shù)字賬戶的制度機(jī)構(gòu)、監(jiān)督機(jī)構(gòu)和執(zhí)行機(jī)構(gòu)。在制度體系的構(gòu)建上，需要從總體設(shè)計(jì)開始，向下全局部署數(shù)字賬戶管理規(guī)范，確保數(shù)字賬戶管控流程規(guī)范和賬戶功能系統(tǒng)支撐到位，從而形成全面的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)則體系和執(zhí)行調(diào)度流程。執(zhí)行機(jī)構(gòu)未來(lái)可由商業(yè)銀行擔(dān)任，相較于其他機(jī)構(gòu)，商業(yè)銀行是用戶認(rèn)可程度較高的信用中介。同時(shí)，銀行從傳統(tǒng)方法過(guò)渡到數(shù)字化經(jīng)營(yíng)的實(shí)踐和成果已經(jīng)為其構(gòu)建數(shù)字賬戶提供了基礎(chǔ)，具備較強(qiáng)的執(zhí)行能力。監(jiān)督機(jī)構(gòu)需要對(duì)數(shù)字賬戶的生產(chǎn)、運(yùn)營(yíng)、管理數(shù)據(jù)資產(chǎn)進(jìn)行全程監(jiān)督，確保數(shù)據(jù)資產(chǎn)的使用全程合法合規(guī)，未來(lái)可以考慮建立專門的數(shù)字賬戶運(yùn)行監(jiān)管部門進(jìn)行全程監(jiān)督。

運(yùn)行流程層面，數(shù)字賬戶的實(shí)現(xiàn)是以建立用戶數(shù)字身份證為基礎(chǔ)，進(jìn)而獲取、管理并使用數(shù)據(jù)資產(chǎn)的一個(gè)過(guò)程。用戶數(shù)字身份證是獲取并使用數(shù)據(jù)資產(chǎn)的載體。數(shù)據(jù)資產(chǎn)獲取是數(shù)字賬戶運(yùn)行的開始端，主要負(fù)責(zé)數(shù)據(jù)資產(chǎn)的采集。根據(jù)生成數(shù)據(jù)資產(chǎn)主體平臺(tái)的不同，數(shù)字賬戶獲取數(shù)據(jù)資產(chǎn)的途徑主要有三條，通過(guò)開放平臺(tái)接入各個(gè)平臺(tái)獲取數(shù)據(jù)資產(chǎn)、將數(shù)據(jù)資產(chǎn)打包成數(shù)據(jù)包進(jìn)行數(shù)據(jù)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓和用戶自己將數(shù)據(jù)資產(chǎn)上傳至數(shù)字賬戶。在數(shù)據(jù)資產(chǎn)的整個(gè)流通過(guò)程中，數(shù)字賬戶對(duì)數(shù)據(jù)資產(chǎn)的管理主要體現(xiàn)在數(shù)據(jù)資產(chǎn)的質(zhì)量、安全以及共享三個(gè)方面。數(shù)據(jù)資產(chǎn)的使用是數(shù)字賬戶實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)資產(chǎn)價(jià)值的最后一個(gè)環(huán)節(jié)。這個(gè)過(guò)程中主要涉及用戶的授權(quán)方式，根據(jù)數(shù)據(jù)資產(chǎn)的用途、規(guī)模以及安全等級(jí)，用戶授權(quán)的方式會(huì)有所不同。同時(shí)，不同的數(shù)據(jù)使用方會(huì)產(chǎn)生不同的使用場(chǎng)景，用對(duì)應(yīng)的數(shù)據(jù)資產(chǎn)創(chuàng)造不同的價(jià)值。

保障體系層面，主要包括支撐數(shù)字賬戶運(yùn)行的法律法規(guī)、制度體系以及對(duì)數(shù)字賬戶使用的培訓(xùn)宣貫。法律法規(guī)是數(shù)字賬戶運(yùn)行的重要保障。數(shù)字賬戶可以運(yùn)行，首先需要界定數(shù)據(jù)資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)，尤其是個(gè)人數(shù)據(jù)資產(chǎn)和第二產(chǎn)業(yè)企業(yè)的數(shù)據(jù)資產(chǎn)，由于大多數(shù)第三產(chǎn)業(yè)的數(shù)據(jù)都是以個(gè)人數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)進(jìn)行整合和發(fā)展，所以只要界定清楚個(gè)人數(shù)據(jù)資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)，數(shù)字賬戶的運(yùn)行就有了法律基礎(chǔ)。數(shù)字賬戶運(yùn)行的制度體系重點(diǎn)在于建立利益分配機(jī)制。在界定個(gè)人數(shù)據(jù)資產(chǎn)和企業(yè)數(shù)據(jù)資產(chǎn)后，需要建立一個(gè)以此為基礎(chǔ)的個(gè)人和企業(yè)的利益分配機(jī)制，確定數(shù)據(jù)資產(chǎn)原始所有方與二次加工方之間的利益分配，明確相關(guān)方在數(shù)據(jù)資產(chǎn)回報(bào)過(guò)程中的利益回報(bào)機(jī)制。培訓(xùn)宣貫是個(gè)人、企業(yè)、行業(yè)以及監(jiān)管數(shù)字賬戶具體實(shí)施的重要組成部分。通過(guò)安排個(gè)人層面和企業(yè)層面的技術(shù)人員與管理人員參與數(shù)字賬戶使用培訓(xùn)，確保數(shù)字賬戶的有效推廣。

以平安銀行數(shù)字口袋為例。為了讓平安銀行用戶的數(shù)據(jù)資產(chǎn)在平臺(tái)上流轉(zhuǎn)并產(chǎn)生價(jià)值，數(shù)字口袋主要通過(guò)數(shù)字證串聯(lián)用戶和數(shù)據(jù)來(lái)源方，然后基于數(shù)字分析為不同客戶群提供精細(xì)化服務(wù)。用戶對(duì)自有的數(shù)據(jù)資產(chǎn)授權(quán)后，就會(huì)產(chǎn)生數(shù)字證，數(shù)字證的流轉(zhuǎn)就可以替代底層場(chǎng)景雙方的直接數(shù)據(jù)交換。相較于底層場(chǎng)景的原始數(shù)據(jù)，數(shù)字證憑借存儲(chǔ)空間小、安全性能高等優(yōu)勢(shì)可以更為便捷地流轉(zhuǎn)。以融資為例，當(dāng)用戶通過(guò)數(shù)字口袋購(gòu)買過(guò)平安集團(tuán)的相關(guān)產(chǎn)品如租賃、保險(xiǎn)等，其在數(shù)字口袋就會(huì)生成相應(yīng)的數(shù)字證，平安銀行只要通過(guò)該數(shù)字證調(diào)取相關(guān)必要信息，就可以為該用戶提供相應(yīng)額度融資。類似于螞蟻芝麻分，平安銀行的數(shù)字分體系通過(guò)用戶在平安集團(tuán)內(nèi)部購(gòu)買相應(yīng)的產(chǎn)品獲得，同時(shí)結(jié)合外部場(chǎng)景所產(chǎn)生的數(shù)據(jù)進(jìn)行豐富。根據(jù)不同等級(jí)數(shù)字分，平安銀行可以提供給用戶相應(yīng)的服務(wù)，包括貸款權(quán)益（利率優(yōu)惠）、資產(chǎn)管理（理財(cái)產(chǎn)品）等。整體而言，主要包括建立數(shù)字口袋ID，通過(guò)統(tǒng)一用戶體系，將銀行、專業(yè)子公司以及外部合作方高頻的功能和優(yōu)質(zhì)服務(wù)集合到數(shù)字口袋，最終通過(guò)數(shù)字證建立用戶共同的數(shù)字分體系，基于數(shù)字分去實(shí)現(xiàn)平安銀行的客群經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略。

數(shù)據(jù)要素的交易流轉(zhuǎn)機(jī)制構(gòu)建

為了更好地促進(jìn)數(shù)據(jù)要素的流動(dòng)，讓既有的數(shù)據(jù)資產(chǎn)得到更為有效的配置，市場(chǎng)化手段是必不可少的。目前我國(guó)的貴陽(yáng)大數(shù)據(jù)交易所、上海數(shù)據(jù)交易中心都已在數(shù)據(jù)資產(chǎn)交易上進(jìn)行了實(shí)踐，并取得了一定的成果。但是，由于我國(guó)數(shù)據(jù)資產(chǎn)的確權(quán)、價(jià)值評(píng)估、交易流轉(zhuǎn)等方面仍然存在法律和技術(shù)的缺失問(wèn)題，未來(lái)數(shù)據(jù)要素的交易流轉(zhuǎn)市場(chǎng)構(gòu)建需要以數(shù)據(jù)資產(chǎn)的確權(quán)和估值定價(jià)為基礎(chǔ)進(jìn)行探索。

確權(quán)方面。清晰的所有權(quán)歸屬是數(shù)據(jù)資產(chǎn)交易的前提與基礎(chǔ)，數(shù)據(jù)資產(chǎn)的權(quán)利主要包括所有權(quán)、使用權(quán)、收益權(quán)等，其中所有權(quán)是核心。依據(jù)前文所述，數(shù)據(jù)資產(chǎn)的核心在于數(shù)據(jù)，所以數(shù)據(jù)資產(chǎn)所有權(quán)的判定可參照數(shù)據(jù)所有權(quán)的判定。目前在法律上尚未有對(duì)數(shù)據(jù)所有權(quán)的明確規(guī)定，但在技術(shù)上已經(jīng)有研究人員提出了基于數(shù)字水印技術(shù)和區(qū)塊鏈技術(shù)的大數(shù)據(jù)確權(quán)方案。

估值定價(jià)方面。根據(jù)2011年《國(guó)務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場(chǎng)所切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定》，為了防范金融風(fēng)險(xiǎn)，數(shù)據(jù)交易平臺(tái)應(yīng)當(dāng)避免以集中競(jìng)價(jià)、電子撮合、匿名交易、做市商等集中交易方式進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化合約交易。因?yàn)閿?shù)據(jù)資產(chǎn)交易本身具有數(shù)據(jù)復(fù)制的特點(diǎn)，數(shù)據(jù)交易平臺(tái)無(wú)法照搬證券交易所或其他交易機(jī)構(gòu)的交易模式。若未來(lái)數(shù)據(jù)資產(chǎn)進(jìn)入資產(chǎn)負(fù)債表中，應(yīng)當(dāng)屬于無(wú)形資產(chǎn)大類，當(dāng)前無(wú)形資產(chǎn)價(jià)值評(píng)估方法主要有成本法、收益法和市場(chǎng)法三種。

新形勢(shì)下，我們?cè)O(shè)想了基于區(qū)塊鏈技術(shù)的數(shù)據(jù)產(chǎn)品交易機(jī)制。首先，數(shù)據(jù)提供者在提交數(shù)據(jù)資產(chǎn)后需及時(shí)申請(qǐng)資產(chǎn)確權(quán)，之后由平臺(tái)對(duì)其資產(chǎn)進(jìn)行審核，審核通過(guò)后將數(shù)據(jù)資產(chǎn)相關(guān)內(nèi)容記錄并寫入公共區(qū)塊完成上鏈。其次，為了增強(qiáng)交易的可識(shí)別性，參與數(shù)據(jù)資產(chǎn)交易的買賣雙方在申請(qǐng)注冊(cè)數(shù)字賬戶時(shí)都需要使用唯一ID（Identity document，身份識(shí)別號(hào)），在審核通過(guò)后，同時(shí)獲取對(duì)應(yīng)的公鑰與私鑰。再次，數(shù)據(jù)資產(chǎn)交易主要可以分為標(biāo)準(zhǔn)化數(shù)據(jù)產(chǎn)品合約交易模式和交互定制式產(chǎn)品交易模式。在標(biāo)準(zhǔn)化數(shù)據(jù)產(chǎn)品合約交易模式下，獲得屬權(quán)確認(rèn)的數(shù)據(jù)資產(chǎn)提供者可以自行制定不同類型的標(biāo)準(zhǔn)化數(shù)據(jù)產(chǎn)品，經(jīng)審核同樣記錄上鏈;數(shù)據(jù)平臺(tái)通過(guò)與區(qū)塊鏈網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行連續(xù)性的數(shù)據(jù)交互，以獲得有意愿出售數(shù)據(jù)產(chǎn)品的數(shù)據(jù)提供方以及具有相應(yīng)需求的數(shù)據(jù)需求方的信息集合，為數(shù)據(jù)交易供需雙方提供在線匹配服務(wù)。在交互定制式產(chǎn)品交易模式下，數(shù)據(jù)提供方要提供相應(yīng)格式的數(shù)據(jù)索引，然后提交到平臺(tái)的共識(shí)節(jié)點(diǎn);平臺(tái)共識(shí)節(jié)點(diǎn)收到相關(guān)數(shù)據(jù)索引后，經(jīng)審核無(wú)誤寫入公共區(qū)塊。最后，數(shù)據(jù)產(chǎn)品交易完成之后，交易雙方需要將數(shù)據(jù)交易內(nèi)容進(jìn)行廣播，通過(guò)共識(shí)機(jī)制得到系統(tǒng)中所有節(jié)點(diǎn)的認(rèn)可，正式完成交易。

數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)規(guī)范運(yùn)行要點(diǎn)

筆者主要從政府支持、監(jiān)管規(guī)范、行業(yè)自律和企業(yè)責(zé)任四個(gè)維度提出思考和建議。

政府支持方面，需要從全局角度對(duì)數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)化規(guī)范發(fā)展進(jìn)行多層次和全要素的統(tǒng)籌規(guī)劃。第一，平衡個(gè)人信息安全與商業(yè)模式創(chuàng)新。國(guó)家及地方政府在制定個(gè)人信息保護(hù)等法律法規(guī)時(shí)應(yīng)該明確數(shù)據(jù)安全保護(hù)規(guī)制范疇，同時(shí)鼓勵(lì)合理的數(shù)據(jù)應(yīng)用和競(jìng)爭(zhēng)，支持?jǐn)?shù)據(jù)加工技術(shù)、行業(yè)應(yīng)用、商業(yè)模式等領(lǐng)域的創(chuàng)新。第二，引導(dǎo)數(shù)據(jù)資源配置方式，促進(jìn)公共數(shù)據(jù)開放共享。在法律上對(duì)數(shù)據(jù)產(chǎn)權(quán)進(jìn)行界定時(shí)，需要協(xié)調(diào)平衡數(shù)據(jù)產(chǎn)生者、加工者和使用者的利益，通過(guò)引導(dǎo)數(shù)據(jù)資源配置方式平衡相關(guān)群體利益。同時(shí)，通過(guò)開放政務(wù)數(shù)據(jù)，讓擁有先進(jìn)技術(shù)和服務(wù)經(jīng)驗(yàn)的組織對(duì)公共數(shù)據(jù)進(jìn)行挖掘，釋放公共數(shù)據(jù)資產(chǎn)價(jià)值。第三，完善多層級(jí)金融市場(chǎng)，提供金融服務(wù)支持。一方面，通過(guò)建立引導(dǎo)基金或者母基金，引導(dǎo)社會(huì)資本投資數(shù)字經(jīng)濟(jì)，支持初創(chuàng)期、成長(zhǎng)期創(chuàng)新型企業(yè)發(fā)展;另一方面，是優(yōu)化上市發(fā)行制度，支持從事數(shù)字收集、加工、應(yīng)用的創(chuàng)新型企業(yè)獲得直接融資。第四，加強(qiáng)政府間溝通，開展數(shù)據(jù)保護(hù)國(guó)際合作。在雙邊、多邊貿(mào)易談判中與其他國(guó)家達(dá)成個(gè)人信息保護(hù)共識(shí)，特別是就跨境調(diào)取數(shù)據(jù)展開對(duì)話，明確機(jī)構(gòu)域外證據(jù)調(diào)取的規(guī)則，推動(dòng)國(guó)內(nèi)企業(yè)落實(shí)個(gè)人信息跨境傳輸國(guó)際規(guī)則。第五，重視數(shù)字人才培養(yǎng)和專業(yè)隊(duì)伍建設(shè)。加強(qiáng)高等院校數(shù)字專業(yè)建設(shè)、引導(dǎo)企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型、開展數(shù)字政務(wù)建設(shè)等，建立多種數(shù)字人才培養(yǎng)通道，打造多層次、多類型的大數(shù)據(jù)人才隊(duì)伍。

監(jiān)管規(guī)范方面，金融監(jiān)管部門和非金融監(jiān)管部門應(yīng)協(xié)同作用，規(guī)范數(shù)據(jù)資產(chǎn)管理及交易。金融監(jiān)管部門監(jiān)管的重點(diǎn)在于數(shù)字賬戶的管理和使用規(guī)范制定。第一，建立數(shù)字賬戶管理相關(guān)規(guī)范，明確銀行、保險(xiǎn)類金融機(jī)構(gòu)在數(shù)據(jù)資產(chǎn)交易過(guò)程中的職責(zé)。依據(jù)數(shù)據(jù)資產(chǎn)管理的目標(biāo)，厘清各參與主體在數(shù)據(jù)資產(chǎn)交易過(guò)程中的權(quán)利和義務(wù)，為建立數(shù)字賬戶的標(biāo)準(zhǔn)、業(yè)務(wù)操作的規(guī)范等奠定基本制度基礎(chǔ)。第二，建立數(shù)字賬戶管理、風(fēng)險(xiǎn)控制要求與規(guī)范。在明確銀行、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在數(shù)據(jù)資產(chǎn)交易中的職責(zé)基礎(chǔ)上，分別從執(zhí)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、業(yè)務(wù)規(guī)范、風(fēng)險(xiǎn)管理等層面制定相應(yīng)的業(yè)務(wù)規(guī)則，構(gòu)建完整的數(shù)據(jù)賬戶管理規(guī)則。第三，建立數(shù)字賬戶與個(gè)人資金賬戶的對(duì)應(yīng)關(guān)系，規(guī)范數(shù)字賬戶對(duì)數(shù)據(jù)資產(chǎn)的交易核算規(guī)則。落實(shí)數(shù)據(jù)資產(chǎn)實(shí)名制管理要求，建立數(shù)字賬戶與個(gè)人資金賬戶的交易規(guī)則，制定賬戶管理規(guī)范和交易核算規(guī)則。非金融監(jiān)管部門，一方面要規(guī)范數(shù)據(jù)資產(chǎn)地生產(chǎn)，提高數(shù)據(jù)資產(chǎn)的質(zhì)量和流通性。如國(guó)務(wù)院有關(guān)部門根據(jù)各自行業(yè)管理分工，制定或安排相關(guān)行業(yè)協(xié)會(huì)制定分行業(yè)的數(shù)據(jù)資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)，提高數(shù)據(jù)資產(chǎn)的質(zhì)量和流通性。另一方面對(duì)數(shù)據(jù)資產(chǎn)所有者權(quán)益進(jìn)行保護(hù)，維護(hù)數(shù)據(jù)資產(chǎn)交易秩序。如網(wǎng)絡(luò)及數(shù)據(jù)安全相關(guān)主管部門可以結(jié)合最新科技成果，建立防范數(shù)據(jù)泄露的特殊技術(shù)規(guī)范要求，嚴(yán)厲打擊盜取和非法出售數(shù)據(jù)資產(chǎn)的行為，維護(hù)公正的交易秩序。

行業(yè)自律方面。一方面要協(xié)調(diào)企業(yè)互聯(lián)互通，組織制定數(shù)據(jù)資產(chǎn)相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)。行業(yè)協(xié)會(huì)要積極發(fā)揮在企業(yè)間的組織協(xié)調(diào)作用，組織制定數(shù)據(jù)字典、數(shù)據(jù)交換的接口規(guī)范等標(biāo)準(zhǔn)。另一方面要推動(dòng)企業(yè)與科研部門的產(chǎn)學(xué)研合作，引導(dǎo)技術(shù)創(chuàng)新。通過(guò)組織相應(yīng)的產(chǎn)學(xué)研研討會(huì)、新技術(shù)培訓(xùn)會(huì)等，積極引導(dǎo)企業(yè)開展技術(shù)研究和創(chuàng)新。

企業(yè)責(zé)任方面。一方面需要適應(yīng)數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)，開展數(shù)字化轉(zhuǎn)型。把握數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)，充分利用數(shù)字技術(shù)優(yōu)化業(yè)務(wù)流程、創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式、提升生產(chǎn)效率。另一方面需要企業(yè)在從數(shù)據(jù)經(jīng)濟(jì)中獲利的同時(shí)，積極承擔(dān)社會(huì)責(zé)任。如互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)、平臺(tái)型企業(yè)在借助大數(shù)據(jù)信息優(yōu)勢(shì)獲得市場(chǎng)支配力、有效降低企業(yè)決策成本、提升產(chǎn)品質(zhì)量的同時(shí)，要嚴(yán)格遵守法定個(gè)人隱私信息保護(hù)的相關(guān)規(guī)定，并主動(dòng)承擔(dān)起相應(yīng)的社會(huì)責(zé)任。

（本文僅為作者學(xué)術(shù)探討，與所在單位無(wú)關(guān)）

（作者單位：中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)）