相互保險(xiǎn)的歷史溯源、發(fā)展歷程和啟示

魏麗 王瑩

互助一直是人類面臨共同風(fēng)險(xiǎn)時(shí)自發(fā)采取的應(yīng)對措施，作為專業(yè)性極強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)管理行業(yè)，保險(xiǎn)天然發(fā)揮著事前轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的功能。相互保險(xiǎn)作為保險(xiǎn)最古老的一種組織形式，為人類社會化解個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)提供了可行的保障方式。至今，相互保險(xiǎn)在國際保險(xiǎn)市場上仍占據(jù)著重要地位。根據(jù)國際相互合作保險(xiǎn)組織聯(lián)盟（簡稱“ICMIF”）的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，截至2017年末，全球相互保險(xiǎn)收入1.31萬億美元，占全球保險(xiǎn)市場總份額的26.7%。2015年，為進(jìn)一步完善我國多層次保險(xiǎn)市場體系，中國保監(jiān)會發(fā)布《相互保險(xiǎn)組織監(jiān)管試行辦法》，從制度體系建設(shè)入手，引導(dǎo)和規(guī)范相互保險(xiǎn)市場發(fā)展。

值得思考的問題是，我國為什么要引入相互保險(xiǎn)這種組織形式？這對于我國保險(xiǎn)市場發(fā)展乃至保障體系會產(chǎn)生什么影響？為了能找到問題的答案，我們就需要對相互保險(xiǎn)的歷史進(jìn)行溯源，對全球相互保險(xiǎn)的發(fā)展歷程進(jìn)行梳理，并結(jié)合我國國情進(jìn)行分析。

一、互助共濟(jì)與相互保險(xiǎn)

早在古希臘，具有相同政治觀點(diǎn)、哲學(xué)思想或宗教信仰的人或同一行業(yè)的工匠會聚集在一起，每月定期支付一定數(shù)額的會員費(fèi)，當(dāng)參與者罹患大病或遭遇不幸時(shí)，團(tuán)體將會對這位參加者給予資金上的支持。同樣，古羅馬的歷史上也出現(xiàn)過類似的喪葬互助性質(zhì)的組織，參與方式與古希臘的方式一致，也是參與者交付一定金額的會費(fèi)，會員死亡時(shí)，由組織來為其支付喪葬費(fèi)用。比如在士兵團(tuán)體內(nèi)部便存在這樣的互助組織，該組織規(guī)定，凡加入者要繳納會費(fèi)，當(dāng)參與組織的某位士兵戰(zhàn)死后互助組織會發(fā)給其家屬撫恤金以表安慰。約在公元前4世紀(jì)前后的古埃及，由于修建金字塔，石匠們面臨的風(fēng)險(xiǎn)同質(zhì)，石匠們自發(fā)組織的團(tuán)體也存在喪葬互助的行為。這一階段是樸素的相互保險(xiǎn)思想最初的萌芽階段。

13至16世紀(jì)，隨著社會分工的細(xì)化，歐洲行業(yè)組織日臻成熟，行會加強(qiáng)了成員之間的交流合作，也深化了成員相互之間互助扶持的行為，相互承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的思想得到進(jìn)一步深化和實(shí)踐。隨著組織成員的增多，像基爾特（Guild）行會這樣的組織逐漸發(fā)展成為專門辦理相互保險(xiǎn)的“友愛社”和“互助社”等相互保險(xiǎn)組織。這些組織不再僅僅局限于某一特定行業(yè)或團(tuán)體成員，保障的范圍也擴(kuò)展到死亡、疾病、盜竊、火災(zāi)、海運(yùn)等包含人身和財(cái)產(chǎn)多方面的事故風(fēng)險(xiǎn)。

伴隨近代商業(yè)的興起，相互保險(xiǎn)的組織形態(tài)和經(jīng)營模式日臻豐富，相互保險(xiǎn)制度也趨于成熟。18世紀(jì)，一批具備現(xiàn)代相互保險(xiǎn)機(jī)制的保險(xiǎn)組織先后建立起來。比如，英國公平人壽保險(xiǎn)社、德國漢堡養(yǎng)老協(xié)會等。事實(shí)上，在精算制度建立前，相互保險(xiǎn)組織在制定保費(fèi)和理賠等核心環(huán)節(jié)頗為依賴經(jīng)驗(yàn)，在一定程度上無法真正維護(hù)會員權(quán)益并保證其償付能力，粗放的管理極易導(dǎo)致經(jīng)營不善甚至破產(chǎn)?；诟怕收撆c統(tǒng)計(jì)學(xué)理論的精算原理，保證保險(xiǎn)合同的“公平”，其中，1762年在倫敦成立的公平人壽保險(xiǎn)社，首次將生命表運(yùn)用到計(jì)算人壽保險(xiǎn)的費(fèi)率上，獲得了巨大成功，成為現(xiàn)代意義上第一家相互保險(xiǎn)社。這一示范效應(yīng)讓歐洲相繼出現(xiàn)了現(xiàn)代意義的相互保險(xiǎn)組織;同時(shí)，相互保險(xiǎn)組織形式也被引進(jìn)至美國，1752年創(chuàng)立的費(fèi)城房屋火災(zāi)保險(xiǎn)合作社是美國第一家相互保險(xiǎn)組織。而相互保險(xiǎn)組織形式在亞洲出現(xiàn)得相對較晚，1902年，日本第一家相互保險(xiǎn)組織第一生命保險(xiǎn)相互社成立。

二、全球相互保險(xiǎn)的發(fā)展：“相互化”、“去相互化”和結(jié)構(gòu)化復(fù)蘇

19世紀(jì)末20世紀(jì)初，隨著英國互助社法案的順利通過，互助社接受法律層面的全面監(jiān)管正式開始。德國、日本分別于1901年、1935年相繼制定《保險(xiǎn)企業(yè)監(jiān)督法》、《保險(xiǎn)業(yè)法》，相互保險(xiǎn)組織形式被納入到保險(xiǎn)行業(yè)的頂層設(shè)計(jì)之中，法律層面的規(guī)范進(jìn)一步升級。

這一時(shí)期，出現(xiàn)了保險(xiǎn)公司的“相互化”浪潮，諸多股份制保險(xiǎn)公司紛紛轉(zhuǎn)型為相互制保險(xiǎn)公司。從1900年到1936年間，美國有將近15家人壽保險(xiǎn)公司退股轉(zhuǎn)化為相互保險(xiǎn)公司，包括當(dāng)時(shí)最大的兩家，大都會人壽保險(xiǎn)公司和保德信保險(xiǎn)公司。1950年后，英國包括Clerical Medical保險(xiǎn)公司在內(nèi)的大型股份保險(xiǎn)公司開始“相互化”。同一時(shí)期，日本將近90%的股份制公司轉(zhuǎn)化為相互保險(xiǎn)公司。大規(guī)模相互化最重要的原因一是各國立法對相互保險(xiǎn)公司法人地位的認(rèn)可，二是相互保險(xiǎn)公司在組織形式上具有互助合作性質(zhì)，投保人也是保險(xiǎn)人的雙重身份比股份公司更能吸引大眾的參與。此外，精算師在多數(shù)國家的保險(xiǎn)業(yè)中獲得法定簽字權(quán)，也使得股份制保險(xiǎn)公司的“相互化”成為可能。截至1997年，全球十大保險(xiǎn)組織中，相互保險(xiǎn)公司占有六席，全球前五十家保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)為6萬億美元，其中相互保險(xiǎn)公司占據(jù)21家，總資產(chǎn)達(dá)到2.6萬億美元。

然而，進(jìn)入20世紀(jì)90年代末期，經(jīng)濟(jì)全球化導(dǎo)致行業(yè)競爭加劇，各市場主體紛紛放松了對本國金融業(yè)的管制。1999年，美國通過了《金融服務(wù)現(xiàn)代化法案》，從而徹底掃除了1933年通過的《格拉斯·斯蒂格爾法案》中對美國金融混業(yè)經(jīng)營的限制，這就使得混業(yè)經(jīng)營成為了金融機(jī)構(gòu)發(fā)展的主流趨勢，加之保險(xiǎn)公司需要迅速擴(kuò)大資金規(guī)模，但相互制保險(xiǎn)公司難以有效地快速積累資金。同時(shí)，隨著居民財(cái)富的快速增長，僅有保障功能的保險(xiǎn)產(chǎn)品并沒有受到更多消費(fèi)者的青睞，此時(shí)消費(fèi)者更加注重的是投資收益，而相互制保險(xiǎn)公司受制于投資局限，并不能有效地滿足消費(fèi)者對投資型產(chǎn)品的需求。在這一特定的背景下，國際上又開始了“去相互化”浪潮，許多大型相互制保險(xiǎn)公司轉(zhuǎn)型為股份制保險(xiǎn)公司。在這一時(shí)期，全球保險(xiǎn)市場的相互保險(xiǎn)份額逐漸萎縮。1995～2005年間，美國壽險(xiǎn)業(yè)中有33%的相互保險(xiǎn)公司轉(zhuǎn)制為股份制保險(xiǎn)公司，包括大都會人壽保險(xiǎn)公司和保德信保險(xiǎn)公司。90年代后期，日本相互保險(xiǎn)公司開始出現(xiàn)倒閉或轉(zhuǎn)制，相互保險(xiǎn)公司總數(shù)量從18家銳減至5家。轉(zhuǎn)制和破產(chǎn)是導(dǎo)致這一時(shí)期相互保險(xiǎn)份額降低的主要原因。

2007年后，相互保險(xiǎn)開始出現(xiàn)結(jié)構(gòu)化復(fù)蘇的跡象。ICMIF數(shù)據(jù)顯示，2007～2017年十年期間，全球相互保險(xiǎn)的總體保費(fèi)收入增長率為30%，而整個(gè)保險(xiǎn)行業(yè)同時(shí)期增長率為17%。全球相互保險(xiǎn)市場份額從2007年的24%上升到2017年的26.7%。值得關(guān)注的是，2017年，在發(fā)達(dá)的保險(xiǎn)市場，相互保險(xiǎn)的市場份額達(dá)32.8%。其中，北美和歐洲是相互保費(fèi)收入最多的兩大市場，其市場份額分別為38.3%和32.7%。然而，同時(shí)期亞洲的相互保險(xiǎn)市場份額從2007年的19.4%降至13.2%，整個(gè)新興市場相互保險(xiǎn)的市場份額僅3.1%。

在經(jīng)歷“相互化”和“去相互化”浪潮之后，美國、歐洲等地監(jiān)管機(jī)構(gòu)開始針對相互保險(xiǎn)公司的特點(diǎn)，采用不同的方式完善監(jiān)管制度。例如，針對相互制保險(xiǎn)融資難題，美國相互保險(xiǎn)公司協(xié)會從2007年開始施行盈余票據(jù)計(jì)劃，借此助力相互保險(xiǎn)組織募集資金。相互保險(xiǎn)組織在獲得監(jiān)管機(jī)構(gòu)認(rèn)可，并且每次的利息和本金支付得到州保險(xiǎn)部門的批準(zhǔn)便可通過發(fā)行盈余票據(jù)予以集資。在歐洲，法國從2014年開始推行相互票證，英國2015開始施行遞延型股份，用以解決融資難的問題。這一時(shí)期北美和歐洲相互保險(xiǎn)市場份額的增長與當(dāng)?shù)乇O(jiān)管制度的變革和創(chuàng)新不無關(guān)系。但是，作為占據(jù)亞洲相互保險(xiǎn)市場份額最高的日本相互保險(xiǎn)市場（2017年，占亞洲相互保險(xiǎn)市場份額為84%），由于國內(nèi)相互制保險(xiǎn)公司數(shù)量持續(xù)下降，加上從2014年開始，日本央行連續(xù)進(jìn)行大規(guī)模量化寬松刺激，日元貶值明顯，這些原因在一定程度上造成了亞洲相互保險(xiǎn)市場份額的下降;中國是亞洲乃至全球最大的保險(xiǎn)市場之一，但相互制保險(xiǎn)的滲透率非常低，也直接影響著這兩類市場相互保險(xiǎn)的份額。

從相互保險(xiǎn)的發(fā)展歷程可見，在這兩百多年間，相互制和股份制兩種保險(xiǎn)組織形式交替發(fā)展，此消彼長，也反映出兩種組織形式各有優(yōu)劣。從價(jià)值功能來看，在歐美等發(fā)達(dá)國家保險(xiǎn)市場發(fā)展和完善過程中，相互保險(xiǎn)一直扮演著不可替代的角色。尤其是在特定區(qū)域、特定行業(yè)、特定人群，相互保險(xiǎn)作為一種純粹的風(fēng)險(xiǎn)保障性產(chǎn)品，憑借其非盈利、低費(fèi)率、低成本的特點(diǎn)及優(yōu)勢往往可以發(fā)揮較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)處置和風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移功能，能較好地平滑特定風(fēng)險(xiǎn)、提升投保人的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，相互保險(xiǎn)更具普惠性，更適合應(yīng)對純粹風(fēng)險(xiǎn)。這也是相互保險(xiǎn)在全球保險(xiǎn)市場需求和經(jīng)營模式等多次發(fā)生調(diào)整的演進(jìn)過程中，仍然能夠牢牢占據(jù)全球市場一定份額并逐步發(fā)展至全球各個(gè)地區(qū)保險(xiǎn)市場有機(jī)組成部分的重要因素，相互保險(xiǎn)更能固守保險(xiǎn)的本源。

三、相互保險(xiǎn)在我國：蓄勢待發(fā)，前景可期

相互保險(xiǎn)在我國尚未獲得充分發(fā)展。據(jù)ICMIF統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，截至2017年年末，中國相互保險(xiǎn)市場份額僅為0.2%。這與我國現(xiàn)代保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展時(shí)間短不無關(guān)系，我國保險(xiǎn)業(yè)市場化時(shí)正是全球保險(xiǎn)業(yè)“去相互化”之際，自然而然，我們就直接進(jìn)入了股份制保險(xiǎn)組織形式的行列。

事實(shí)上，互助的理念一直普遍存在于我國社會生產(chǎn)生活中，更是國家社會保障體系的核心理念。我國傳統(tǒng)文化價(jià)值觀中的“血緣倫理本位”、“差序格局”等支配著民間互助行為的形成和變化。隨著時(shí)代的演進(jìn)，民間互助在互助范圍、互助內(nèi)容和互助形式上均發(fā)生了與時(shí)俱進(jìn)的變化。改革開放以來，隨著市場化的不斷沖擊，出現(xiàn)了新的傳統(tǒng)民間互助組織、經(jīng)濟(jì)性的合作組織、社會性的合作組織等。

從我國相互保險(xiǎn)發(fā)展實(shí)踐來看，不僅有自發(fā)形成的區(qū)域性相互保險(xiǎn)組織、政府引導(dǎo)發(fā)起的相互保險(xiǎn)組織、按照公司制建立的相互保險(xiǎn)組織，而且還出現(xiàn)了一些類相互保險(xiǎn)組織。這些相互保險(xiǎn)組織的成立、發(fā)展與我國整個(gè)保險(xiǎn)市場的發(fā)展、完善密切相關(guān)。相互保險(xiǎn)在我國的規(guī)范發(fā)展之前經(jīng)歷過三個(gè)階段。第一階段是試點(diǎn)階段，我國嘗試培育相互保險(xiǎn)的一個(gè)主要領(lǐng)域是漁業(yè)相互保險(xiǎn)，其中具有代表性的相互保險(xiǎn)組織是非營利性的中國漁業(yè)互保協(xié)會。隨后，農(nóng)業(yè)相互保險(xiǎn)逐步發(fā)展起來，其中具有代表性的農(nóng)業(yè)相互保險(xiǎn)組織是陽光農(nóng)業(yè)相互保險(xiǎn)公司，該階段為初步發(fā)展階段。進(jìn)入2012年后，農(nóng)村相互保險(xiǎn)在試點(diǎn)中逐步成長，其中具有代表性的相互保險(xiǎn)組織是深耕基層的浙江省慈溪農(nóng)村保險(xiǎn)互助社。

隨著市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展和人們風(fēng)險(xiǎn)防范需求增加，特別是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展為相互保險(xiǎn)帶來新的發(fā)展機(jī)遇。2015年，中國保監(jiān)會發(fā)布《相互保險(xiǎn)組織監(jiān)管試行辦法》，從制度體系建設(shè)入手，引導(dǎo)和規(guī)范相互保險(xiǎn)市場發(fā)展?！断嗷ケｋU(xiǎn)組織監(jiān)管試行辦法》把相互保險(xiǎn)界定為具有同質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)保障需求的單位或個(gè)人，通過訂立合同成為會員，并繳納保費(fèi)形成互助基金，由該基金對合同約定的事故發(fā)生所造成的損失承擔(dān)賠償責(zé)任。相互保險(xiǎn)本質(zhì)上屬于保險(xiǎn)的范疇，受銀保監(jiān)會監(jiān)管。

2016 年，中國保監(jiān)會批準(zhǔn)籌建眾惠財(cái)產(chǎn)相互保險(xiǎn)社、匯友建工財(cái)產(chǎn)相互保險(xiǎn)社和信美人壽相互保險(xiǎn)社，標(biāo)志著我國相互保險(xiǎn)市場進(jìn)入規(guī)范發(fā)展階段。綜合三家披露的2018年年報(bào)數(shù)據(jù)可知，2018年信美相互人壽、眾惠相互保險(xiǎn)、匯友相互保險(xiǎn)分別實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入5.39億元、3.84億元、3547.92萬元。其中，眾惠相互保險(xiǎn)的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)增速較快，同比實(shí)現(xiàn)了4.7倍增長，匯友相互保險(xiǎn)體量則相對較小。

ICMIF認(rèn)為：大多數(shù)情況下，相互保險(xiǎn)組織是在缺乏主流保險(xiǎn)的情況下，由社會經(jīng)濟(jì)組織發(fā)起建立的，例如農(nóng)夫、漁夫、工匠和教師。他們的主要目的是為他們的成員和業(yè)主提供可承受的保險(xiǎn)保障。這里缺乏主流保險(xiǎn)不僅是指組織形式，也包括轉(zhuǎn)移特定純粹風(fēng)險(xiǎn)的保險(xiǎn)產(chǎn)品的供給不足。

相互保險(xiǎn)公司主要承保其他商業(yè)保險(xiǎn)公司難以覆蓋的風(fēng)險(xiǎn)區(qū)域，這些風(fēng)險(xiǎn)區(qū)域要么是特定人群的特有風(fēng)險(xiǎn)，要么是對于商業(yè)保險(xiǎn)公司來說不那么理想的可保風(fēng)險(xiǎn)，網(wǎng)絡(luò)互助的蓬勃發(fā)展從一個(gè)側(cè)面反映出相互保險(xiǎn)的需求空間。2016年批籌的三家相互保險(xiǎn)社非常值得關(guān)注和期待，對于災(zāi)害種類多、中低收入人口多、奔小康路上不能讓一個(gè)人掉隊(duì)的國情，我們切實(shí)需要普惠性更強(qiáng)的相互保險(xiǎn)。可喜的是，在制度設(shè)計(jì)尚不夠完善之際，三家相互保險(xiǎn)社仍不懈努力，眾惠相互在特定行業(yè)、產(chǎn)業(yè)、地區(qū)正逐漸探索出自己的商業(yè)模式;匯友建工相互則更關(guān)注建筑工程領(lǐng)域;信美相互則把主要目標(biāo)放在了提供普惠的壽險(xiǎn)產(chǎn)品。

縱觀我國的保險(xiǎn)發(fā)展史可以發(fā)現(xiàn)，我國在傳統(tǒng)上缺乏對相互保險(xiǎn)在理論研究和制度設(shè)計(jì)上的積淀，經(jīng)濟(jì)發(fā)展的不平衡不充分與滿足全國人民對美好生活向往的矛盾呼喚更完善的保險(xiǎn)制度。相互保險(xiǎn)的實(shí)踐已經(jīng)開啟，這同樣是逆水行舟，不進(jìn)則退，因此當(dāng)務(wù)之急是理論研究和制度設(shè)計(jì)的跟進(jìn)和超越，依靠研究決勝市場。我們迫切需要研究中國特色社會主義制度下的相互保險(xiǎn)如何與現(xiàn)有的股份制保險(xiǎn)公司相得益彰，從而為國家保障體系貢獻(xiàn)更大的力量。相互制保險(xiǎn)組織的會員有參與經(jīng)營管理以維護(hù)自身利益的動機(jī)，而會員擁有的所有權(quán)也為其提供了條件。保單持有人和所有人利益的統(tǒng)一能夠消除相互保險(xiǎn)組織內(nèi)部的利益分歧，降低經(jīng)營成本，提高應(yīng)對風(fēng)險(xiǎn)的靈活性，這是相互保險(xiǎn)組織的優(yōu)勢所在。相互保險(xiǎn)可以突破保險(xiǎn)業(yè)現(xiàn)有商業(yè)模式的局限，改變保險(xiǎn)市場組織形式過于單一、保險(xiǎn)產(chǎn)品競爭力有待提升的現(xiàn)狀，為促進(jìn)保險(xiǎn)市場專業(yè)化、差異化、特色化、多元化發(fā)展，增強(qiáng)保險(xiǎn)市場發(fā)展活力，豐富完善保險(xiǎn)市場體系增添新力量。

（魏麗，中國人民大學(xué)財(cái)政金融學(xué)院教授;王瑩，中國人民大學(xué)中國保險(xiǎn)研究所博士研究生/責(zé)編 張棟）