基于DEA-Malmquist指數(shù)的創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)創(chuàng)新效率研究

楊豆豆

摘 要：采用DEA-Malmquist指數(shù)法，利用2014—2018年創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)的面板數(shù)據(jù)，測算創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)全要素生產(chǎn)率的動態(tài)變化情況，以此對高新技術企業(yè)創(chuàng)新績效進行綜合評價。研究結論表明，241家創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)在2014—2018年間全要素生產(chǎn)率未得到提升，企業(yè)創(chuàng)新效率較低，主要原因是技術效率的阻礙作用。

關鍵詞：高新技術企業(yè)；創(chuàng)新效率；DEA-Malmquist指數(shù)

如今，我國經(jīng)濟已由高速增長轉向高質量增長階段，必須貫徹新發(fā)展理念，以創(chuàng)新發(fā)展為第一動力，不斷增強我國的創(chuàng)新力和核心競爭力。高新技術企業(yè)作為我國創(chuàng)新活動的重要主體，在實施國家創(chuàng)新驅動發(fā)展戰(zhàn)略、推動科技創(chuàng)新支撐引領現(xiàn)代化經(jīng)濟體系建設等方面的作用越來越顯著。近年來，政府制定了一系列支持高新技術企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的財稅政策，截至2018年年底，全國高新技術企業(yè)超過18萬家。但高新技術企業(yè)在快速發(fā)展的同時，也存在諸多問題。例如高新技術企業(yè)的認定存在區(qū)域性差異，創(chuàng)新發(fā)展存在區(qū)域間不平衡。因此，有必要對高新技術產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)新績效進行科學的評價。本研究將利用全要素生產(chǎn)率作為衡量創(chuàng)新效率的重要指標，以2014—2018年創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)的面板數(shù)據(jù)為基礎，運用DEA-Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)對創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)的創(chuàng)新效率進行定量測算與分析，研究結論可為政府制定更有效的政策提供參考。

1 DEA-Malmquist的應用

DEA-Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)是測算全要素生產(chǎn)率及其分解的有效方法。這種方法是在數(shù)據(jù)包絡分析（Data Envelopment Analysis，DEA）方法的基礎上，與早期提出的距離函數(shù)相結合，測算不同時點上的全要素生產(chǎn)率，該方法最早于1982年提出，并運用到生產(chǎn)率及相對效率的分析中。隨后，有學者將Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)進一步分解為技術效率變化指數(shù)和技術變化指數(shù)。如今，DEAMalmquist生產(chǎn)率指數(shù)法已成為測算生產(chǎn)率及效率的主要方法之一。有學者使用Malmquist 生產(chǎn)率指數(shù)結合DEA法測算了澳大利亞機場的生產(chǎn)率，分析發(fā)現(xiàn)這些機場在技術變化和全要素生產(chǎn)率方面均表現(xiàn)出強勁的增長態(tài)勢。有學者利用Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)分別對2000—2004年及2004—2009年13家商業(yè)銀行的全要素生產(chǎn)率進行了動態(tài)分解，有學者研究發(fā)現(xiàn)2000—2004年我國商業(yè)銀行全要素生產(chǎn)率輕微下降，且存在13%的投入資源浪費，規(guī)模效率低影響了整體效率；2004—2009年商業(yè)銀行全要素生產(chǎn)率整體上不斷提高，主要得益于技術進步和規(guī)模效益，從總體上看，提升商業(yè)銀行全要素生產(chǎn)率的途徑主要為提高規(guī)模效率。有學者運用DEA-Malmquist指數(shù)對我國省際科技創(chuàng)新效率進行了分析，發(fā)現(xiàn)我國科技創(chuàng)新效率因地區(qū)的不同而存在明顯差異。

2 實證研究的方法及數(shù)據(jù)處理

2.1 DEA-Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)

DEA-Malmquist指數(shù)通過與距離函數(shù)結合，進而測算出不同時點間的全要素生產(chǎn)率，因此，能夠較好地刻畫全要素生產(chǎn)率（Total Factor Productivity，TFP）的動態(tài)變化[1]。

2.2 投入產(chǎn)出變量的選取

本研究立足創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)自身的行業(yè)特征，借鑒相關文獻在選取指標時遵循的依據(jù)，最終選取投入指標為營業(yè)成本、現(xiàn)金流量表中“支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金”。主要原因是：（1）企業(yè)的營業(yè)成本在一定程度上能反映企業(yè)的資本化投入。（2）由于創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)大多數(shù)并非勞動密集型企業(yè)，資本化后的職工薪酬等更能反映企業(yè)在勞動力要素方面的投入。即支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金。本研究以營業(yè)收入、利潤總額為產(chǎn)出指標，是基于企業(yè)年報中的營業(yè)收入，能夠全面反映企業(yè)的產(chǎn)出水平，而利潤總額能夠衡量公司的總體盈利水平。

3 實證研究的結果及分析

本研究將利用Deap2.1軟件計算基于DEA的Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)，估計出我國241家創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)在2014—2018年的全要素生產(chǎn)率變化情況，并分解出技術變化指數(shù)、技術效率變化指數(shù)。表1是我國241家創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)的TFP變化及其分解結果。

由表2可以看出，241家創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)全要素生產(chǎn)率均值為0.848，且241家企業(yè)中僅有86家企業(yè)全要素生產(chǎn)率均值大于1，這表明大多數(shù)創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)全要素生產(chǎn)率在5年間并沒有得到提高。經(jīng)統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，241家公司中超過1/2企業(yè)的技術效率貢獻為負，技術進步的貢獻為正，說明全要素生產(chǎn)率提升的主要推動力是技術進步，而技術效率在一定程度上阻礙了全要素生產(chǎn)率的提高?？傮w而言，超過1/2的企業(yè)在5年間的全要素生產(chǎn)率小于1，表明創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)的創(chuàng)新效率未得到提升，企業(yè)的創(chuàng)新績效并不顯著。

從不同年度看，全要素生產(chǎn)率的波動較大。具體表現(xiàn)為：2016—2017年間全要素生產(chǎn)率的變化最大（1.158），2015—2016年間全要素生產(chǎn)率的變化最小（0.668）。5年間創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)全要素生產(chǎn)率波動較大，主要是由于大多數(shù)創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)仍處在上市初期，發(fā)展趨勢很大程度上受到宏觀經(jīng)濟政策的影響，全要素生產(chǎn)率沒有呈現(xiàn)出逐年上升的趨勢。

4 政策建議

從上文的定量分析可以提出如下建議：

（1）創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)應進一步提升企業(yè)內部管理水平。從微觀層面上來看，企業(yè)不同投入要素之間的協(xié)調性也影響企業(yè)產(chǎn)出水平的高低，而企業(yè)自身的經(jīng)營管理水平影響要素間的協(xié)調性。因此，要提升企業(yè)創(chuàng)新效率首先要提升企業(yè)的經(jīng)營管理水平。尤其是對創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)來說，創(chuàng)業(yè)板公司上市時間不長，公司生產(chǎn)運營能力還不夠成熟，內部管理水平還有待提高，要認清政府財稅支持政策的作用實質只是對企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營提供的一種資金或政策支持，而并非是企業(yè)長期可持續(xù)發(fā)展的核心要素。因此，創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)要從完善企業(yè)管理組織模式入手，提升企業(yè)管理水平，逐步提高企業(yè)創(chuàng)新效率，提升企業(yè)創(chuàng)新績效。

（2）從成熟上市企業(yè)的經(jīng)驗來看，高新技術成長的企業(yè)不僅企業(yè)規(guī)模較大，并且往往擁有較高的規(guī)模效率，而規(guī)模效率的提升意味著企業(yè)技術效率的提升。

創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)需要認識到，過度的規(guī)模擴張尤其是依靠股權融資擴張的最終結果可能會降低企業(yè)的規(guī)模效率，從而阻礙企業(yè)全要素生產(chǎn)率的提升[2-3]。因此，創(chuàng)業(yè)板高新技術企業(yè)不應該一味地為擴大企業(yè)規(guī)模而過度擴張，應該注重企業(yè)自身規(guī)模效率的正向提升，進而提高企業(yè)生產(chǎn)率，最終實現(xiàn)企業(yè)創(chuàng)新效率的提升。

[參考文獻]

[1] 魯煒，嚴夏.高技術產(chǎn)業(yè)R&D全要素生產(chǎn)率變動分析—基于DEA模型的Malmquist指數(shù)方法[J].西北農(nóng)林科技大學學報（社會科學版），2012，12（3）：51-56.

[2] 羅雨澤，羅來軍，陳衍泰.高新技術產(chǎn)業(yè)TFP由何而定？—基于微觀數(shù)據(jù)的實證分析[J].管理世界，2016（2）：8-18.

[3]王玉，許俊斌.中國高新技術產(chǎn)業(yè)發(fā)展效率的影響因素[J].經(jīng)濟管理，2011，33（9）：17-25.

Study on innovation efficiency of growth enterprise market high-tech enterprises based on DEA-Malmquist index

Yang Doudou

（Jiangxi University of Finance and Economics， Nanchang 330046， China）

Abstract：Using the DEA-Malmquist index method and the panel data of growth enterprise market high-tech enterprises from 2014 to 2018， the dynamic changes of total factor productivity of growth enterprise market high-tech enterprises are measured， so as to comprehensively evaluate the innovation performance of high-tech enterprises. The conclusion of the study shows that 241 growth enterprise market high-tech enterprises have not improved the total factor productivity form 2014 to 2018， and the innovation efficiency of enterprises is low， which is mainly due to the hindrance of technological efficiency.

Key words：high-tech enterprises； innovation efficiency； DEA-Malmquist index