我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理研究

程世超

摘要：互聯(lián)網(wǎng)金融是指利用現(xiàn)代信息技術(shù)實(shí)現(xiàn)資金融通、支付等的現(xiàn)代業(yè)務(wù)模式，由于目前針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的法律法規(guī)不健全、社會(huì)征信體系構(gòu)建不完善、電子信息技術(shù)水平有待提升以及金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理水平及風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)不足，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)存在電子信息風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、欺詐風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)，為完善風(fēng)險(xiǎn)管理，建議金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)內(nèi)部控制建設(shè)、拓寬風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估信息來(lái)源、加強(qiáng)專業(yè)人才的培養(yǎng)、提升風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)、加強(qiáng)與監(jiān)管、司法部門的溝通，同時(shí)還有賴于政府完善法律法規(guī)以及構(gòu)建全社會(huì)的征信體系。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融 風(fēng)險(xiǎn) 風(fēng)險(xiǎn)防范

一、互聯(lián)網(wǎng)金融概述

互聯(lián)網(wǎng)金融是指將現(xiàn)代互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)應(yīng)用于傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)上，利用現(xiàn)代信息技術(shù)實(shí)現(xiàn)資金融通、支付等的現(xiàn)代業(yè)務(wù)模式。典型的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)如螞蟻金服、京東金融等各大電商設(shè)立的互聯(lián)網(wǎng)小額貸款業(yè)務(wù)、p2p業(yè)務(wù)等。互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)不是單純的互聯(lián)網(wǎng)與金融的結(jié)合，而是通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)實(shí)現(xiàn)金融業(yè)務(wù)安全、便捷、高效、線上話的操作。

互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)對(duì)于金融行業(yè)以及各個(gè)投融資主體的影響重大，一方面由于在傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)中，中小企業(yè)的融資十分困難，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展為中小企業(yè)的融資提供了廣闊的平臺(tái);另一方面由于互聯(lián)網(wǎng)金融較之于傳統(tǒng)金融行業(yè)的操作模式的區(qū)別，使得金融業(yè)務(wù)的效率大大提升，但同時(shí)也隨之帶來(lái)了一系列區(qū)別于傳統(tǒng)金融行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)分析

互聯(lián)網(wǎng)金融的開(kāi)展，依托于互聯(lián)網(wǎng)，從用戶實(shí)名注冊(cè)、合同簽署、資金放款、還款等各個(gè)環(huán)節(jié)均通過(guò)線上，而互聯(lián)網(wǎng)自身存在著自身的風(fēng)險(xiǎn)，因此決定了互聯(lián)網(wǎng)金融必然存在相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。

（一）電子信息風(fēng)險(xiǎn)

由于互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)開(kāi)展依托于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，因而互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)的安全性對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)的把控至關(guān)重要。但是由于現(xiàn)在互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)還在發(fā)展中階段，國(guó)家的相關(guān)法律也并不完善，大部分都是企業(yè)自身在管理制約，這種情況下，互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)在實(shí)際應(yīng)用中存在諸多方面的風(fēng)險(xiǎn)，此類風(fēng)險(xiǎn)包括互聯(lián)網(wǎng)黑客、病毒等導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部系統(tǒng)癱瘓、出錯(cuò)，致使系統(tǒng)內(nèi)部客戶以及金融機(jī)構(gòu)信息泄露、被篡改、盜用等風(fēng)險(xiǎn)。

同時(shí)，由于互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的資金均通過(guò)線上進(jìn)行，因此支付系統(tǒng)的穩(wěn)定性與資金安全息息相關(guān)。實(shí)踐中極有可能出現(xiàn)由于系統(tǒng)錯(cuò)誤而導(dǎo)致放款重復(fù)、放款失敗的情形，對(duì)于金融機(jī)構(gòu)而言存在較大的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）法律風(fēng)險(xiǎn)

相較于傳統(tǒng)金融行業(yè)，現(xiàn)階段我國(guó)針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)的法律規(guī)范相對(duì)薄弱，對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的規(guī)范及約束均不健全，導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的開(kāi)展存在較大的法律風(fēng)險(xiǎn)。

一方面由于互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)開(kāi)展中，從實(shí)名認(rèn)證至合同簽署、放款等均依托于線上，而一旦發(fā)生糾紛訴諸法律，債權(quán)人需提供有效的合同以及證明借款事實(shí)的存在。而互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的開(kāi)展中，各個(gè)環(huán)節(jié)合同的簽署均通過(guò)線上電子簽章，目前階段我國(guó)針對(duì)電子簽章的法律規(guī)定十分不健全，對(duì)于電子簽章的標(biāo)準(zhǔn)無(wú)統(tǒng)一的約定，各地法院對(duì)于電子簽章的效力的認(rèn)定也不盡相同，因此極有可能存在借款合同不被法律認(rèn)定的情形，因此可能發(fā)生合同無(wú)效而導(dǎo)致追償請(qǐng)求不被支持的情形，債權(quán)人向違約債務(wù)人追償無(wú)法得到法律支持。

另一方面，目前互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)形式各異，各個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)均追求業(yè)務(wù)創(chuàng)新，而在創(chuàng)新的同時(shí)，往往忽視了法律法規(guī)的規(guī)定，使得業(yè)務(wù)存在一定的違法違規(guī)的情形，這對(duì)于金融機(jī)構(gòu)而言，是一個(gè)極大的風(fēng)險(xiǎn)。

另外，由于通過(guò)線上開(kāi)展的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的主體的合同簽署環(huán)節(jié)需進(jìn)行實(shí)名認(rèn)證，而目前實(shí)踐對(duì)于實(shí)名認(rèn)證并無(wú)明確的標(biāo)準(zhǔn)，因此金融機(jī)構(gòu)在實(shí)踐操作中極有可能存在因?qū)嵜J(rèn)證操作不完善而導(dǎo)致業(yè)務(wù)參與主體難以被確認(rèn)的問(wèn)題，進(jìn)而導(dǎo)致在訴諸法律過(guò)程中存在主體資格不被認(rèn)定而導(dǎo)致法律關(guān)系不被認(rèn)定的風(fēng)險(xiǎn)，致使債權(quán)人的債權(quán)無(wú)法得到有效的法律支持。

（三）欺詐風(fēng)險(xiǎn)

在互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)中，欺詐風(fēng)險(xiǎn)是較為常見(jiàn)的風(fēng)險(xiǎn)因素。由于通過(guò)線上開(kāi)展的金融業(yè)務(wù)，金融機(jī)構(gòu)較難逐一線下對(duì)參與主體進(jìn)行實(shí)名核實(shí)，使得參與主體可以較為輕易地通過(guò)偽造、竊取實(shí)名所需的資料盜用他人名義在互聯(lián)網(wǎng)上進(jìn)行金融借貸行為。

而在發(fā)生金融欺詐情形時(shí)，金融機(jī)構(gòu)難以通過(guò)民事訴訟的方式較為輕易地挽回?fù)p失，僅能通過(guò)刑事的方式進(jìn)行，而刑事往往時(shí)間長(zhǎng)、破案難，這又進(jìn)一步加大了金融機(jī)構(gòu)在此情形下的風(fēng)險(xiǎn)。

（四）信用風(fēng)險(xiǎn)

在互聯(lián)網(wǎng)金融不斷發(fā)展的背景下，信用風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題非常普遍，對(duì)金融機(jī)構(gòu)正常業(yè)務(wù)發(fā)展構(gòu)成強(qiáng)烈的沖擊。

在互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)中，由于所有環(huán)節(jié)均通過(guò)線上進(jìn)行，線上操作給貸款人的感受相對(duì)虛擬化，借款人對(duì)于違約的責(zé)任意識(shí)較低，使得互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)開(kāi)展中的信用風(fēng)險(xiǎn)更高。同時(shí)目前實(shí)踐中，由于缺乏全面的社會(huì)征信體系，較多金融機(jī)構(gòu)未接連征信，使得參與主體的違約成本極小，金融機(jī)構(gòu)對(duì)于參與主體的也缺乏有效的信用評(píng)價(jià)體系，導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)開(kāi)展中面臨各方面的信用風(fēng)險(xiǎn)。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)成因分析及風(fēng)險(xiǎn)管理建議

（一）風(fēng)險(xiǎn)成因

1.電子信息技術(shù)不成熟。由于互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的開(kāi)展完全依托于電子信息技術(shù)的支持，因而成熟的電子信息技術(shù)對(duì)于業(yè)務(wù)的開(kāi)展尤為重要。而目前業(yè)務(wù)開(kāi)展中，各大互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的系統(tǒng)多為自建，而由于技術(shù)不成熟，導(dǎo)致系統(tǒng)存在一定的漏洞，同時(shí)在業(yè)務(wù)開(kāi)展過(guò)程中，互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)過(guò)度關(guān)注業(yè)務(wù)增長(zhǎng)，對(duì)于系統(tǒng)的構(gòu)建的關(guān)注度不足，導(dǎo)致系統(tǒng)難以有效構(gòu)建以及逐漸完善。

2.法律規(guī)范不健全?；ヂ?lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)的開(kāi)展較傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)而言，操作環(huán)節(jié)均通過(guò)線上化，包括實(shí)名認(rèn)證、合同簽署、放款、還款等，在發(fā)生糾紛訴諸法律時(shí)，金融機(jī)構(gòu)需以具有法律效力的已有效簽署的合同以及有效的放款憑證作為證據(jù)，以支持其追索請(qǐng)求，而目前由于電子簽章不完善，導(dǎo)致司法實(shí)踐中對(duì)于電子合同的效力的認(rèn)定不一，使得實(shí)踐中可能存在合同無(wú)效的風(fēng)險(xiǎn)。

另外對(duì)于實(shí)名認(rèn)證，目前也無(wú)明確的法律規(guī)范，使得金融機(jī)構(gòu)在實(shí)踐中，對(duì)于參與主體的實(shí)名認(rèn)證可能存在不被法律支持的風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而導(dǎo)致主體不合格而使得債權(quán)不被法律支持的風(fēng)險(xiǎn)。

3.社會(huì)征信體系不完善。互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)中，由于尚未構(gòu)建全社會(huì)范圍內(nèi)的完善的征信體系，使得企業(yè)及個(gè)人的歷史違約情形難以被有效獲取，金融機(jī)構(gòu)在開(kāi)展業(yè)務(wù)中，尤其在開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)中，由于一般不與客戶實(shí)際接觸，對(duì)于客戶的資信情況的判斷基本通過(guò)公開(kāi)渠道查詢的信息以及客戶自行提供的信息，這就導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)難以有效對(duì)線上客戶進(jìn)行完備的信用評(píng)估，使得金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)信用風(fēng)險(xiǎn)大大增大。

（二）風(fēng)險(xiǎn)管理建議

1.構(gòu)建內(nèi)部控制制度。對(duì)于金融機(jī)構(gòu)而言，在目前階段自身技術(shù)水平存在一定的不成熟之處，在不斷提升自身技術(shù)水平的前提下，還應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)內(nèi)部控制制度的建設(shè)。

在系統(tǒng)建設(shè)方面，由于技術(shù)水平有限，在某寫方面可能還不能在短時(shí)間內(nèi)實(shí)現(xiàn)完善的程度，但可以通過(guò)加強(qiáng)內(nèi)部控制制度的建設(shè)，來(lái)防范與及時(shí)發(fā)現(xiàn)系統(tǒng)問(wèn)題，及時(shí)對(duì)系統(tǒng)問(wèn)題進(jìn)行修復(fù)，同時(shí)防范由于人員操作問(wèn)題而導(dǎo)致發(fā)生的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。

2.拓寬風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估信息來(lái)源。由于全面社會(huì)征信體系構(gòu)建尚不完善，金融機(jī)構(gòu)開(kāi)展線上金融業(yè)務(wù)時(shí)，對(duì)于參與主體的征信評(píng)估不全面，由于金融機(jī)構(gòu)對(duì)參與主體的評(píng)估主要通過(guò)公開(kāi)渠道以及參與主體自行提供的信息進(jìn)行，并不與其進(jìn)行線下的核實(shí)，因此金融機(jī)構(gòu)需要大力拓寬風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估信息來(lái)源，在征信體系不完善的情況下，爭(zhēng)取從更多渠道多方位評(píng)估參與主體的資信情況。例如在獲取客戶授權(quán)的前提下，與構(gòu)建一定征信體系的金融機(jī)構(gòu)合作，對(duì)客戶的征信情況進(jìn)行評(píng)估。

3.加強(qiáng)專業(yè)人才的培養(yǎng)，提升風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)。由于金融機(jī)構(gòu)在開(kāi)展業(yè)務(wù)過(guò)程中，尤其是開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)過(guò)程中，過(guò)于關(guān)注業(yè)務(wù)的增長(zhǎng)，而忽視了對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理的控制，因此應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)的培養(yǎng)，以及構(gòu)建專業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理團(tuán)隊(duì)。

一方面，需要引進(jìn)專業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理人員，以及具備一定專業(yè)經(jīng)驗(yàn)的人員，風(fēng)險(xiǎn)管理人員不僅需要具備一定的專業(yè)能力，還需要具備一定的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)。

另一方面，還需要對(duì)機(jī)構(gòu)內(nèi)部人員，不僅包括風(fēng)險(xiǎn)管理人員，還包括業(yè)務(wù)人員、后臺(tái)運(yùn)營(yíng)人員等各個(gè)部門進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)的宣導(dǎo)，培養(yǎng)全員風(fēng)險(xiǎn)管理的意識(shí)與思路。

4.加強(qiáng)與監(jiān)管、司法部門的溝通。在目前法律法規(guī)不健全的情況下，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)與司法部門以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)的溝通，了解對(duì)接的監(jiān)管機(jī)構(gòu)及司法機(jī)關(guān)對(duì)于相應(yīng)的金融業(yè)務(wù)操作的態(tài)度及實(shí)踐做法，并根據(jù)監(jiān)管及司法機(jī)關(guān)的態(tài)度開(kāi)展業(yè)務(wù)，避免因?yàn)楸O(jiān)管及法律規(guī)定不明確而出現(xiàn)的操作不符合法律法規(guī)而導(dǎo)致業(yè)務(wù)不被認(rèn)可與支持的情形。

互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的開(kāi)展時(shí)間并不長(zhǎng)，各項(xiàng)機(jī)制、法律法規(guī)、監(jiān)管、技術(shù)等都有待完善，在金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)自身風(fēng)險(xiǎn)管理的同時(shí)，還需要國(guó)家、政府給予大力支持，一方面需要完善相應(yīng)的法律法規(guī)，使各機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)開(kāi)展中有法可依：另一方面構(gòu)建全社會(huì)的征信體系，使違約失信的行為無(wú)處遁形，增大違約成本，降低金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估難度，增大風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的精準(zhǔn)性以降低風(fēng)險(xiǎn)概率。