我國(guó)商業(yè)銀行不良貸款的現(xiàn)狀及解決方法

張 響

（安徽大學(xué)，安徽 合肥 230000）

一、我國(guó)商業(yè)銀行不良貸款的現(xiàn)狀

2016年4月1日中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行發(fā)布2015年度業(yè)績(jī)報(bào)告，至此，國(guó)有五大行已全部公布2015年年度報(bào)告數(shù)據(jù)，無(wú)論是不良貸款率還是不良貸款余額增長(zhǎng)幅度，農(nóng)業(yè)銀行均位列上市銀行“之最”。那么根據(jù)2015年各家銀行公布的最新年度報(bào)表數(shù)據(jù)我們可將其與2013年，2014年度數(shù)據(jù)進(jìn)行比較觀察不良貸款走勢(shì)看出不良貸款現(xiàn)狀，如下表1。

表1 各銀行不良貸款數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)表

根據(jù)表1數(shù)據(jù)可知：

從不良貸款新增凈額看，2015年末，五大行不良貸款余額7454.68億元，2015年，工、農(nóng)、中、建、交相較2014年末新增不良貸款額分別為550.21億元、878.97億元、304.03億元、528.09億元、131.89億元(五大行累計(jì)增加2393.19億元)；2014年末，五大行不良貸款余額5061.49億元，2014年，工、農(nóng)、中、建、交相較2013年末新增不良貸款額分別為308.08億元、371.89億元、272.23億元、279.07億元、87.07億元（五大行累計(jì)增加1318.34億元）。2015年末，幾家股份制商業(yè)銀行不良貸款額新增亦是巨大，摘選的招商、光大、中信、平安、民生五家股份制商業(yè)銀行不良貸款額數(shù)據(jù)較2014年末新增分別為194.93億元、88.50億元、75.96億元、71.46億元、116.87億元；2014年末，招商、光大、中信、平安、民生五家股份制商業(yè)銀行不良貸款余額較2013年末新增分別為95.85億元、54.96億元、84.88億元、29.60億元、77.30億元。

利用表1數(shù)據(jù)，將各家商業(yè)銀行不良貸款額與不良貸款率的數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)換成更直觀的折線圖。如下：圖1（各家商業(yè)銀行不良貸款額隨年份變化折線圖）；圖2（各家商業(yè)銀行不良貸款率隨年份變化折線圖）。

圖1 各個(gè)銀行不良貸款額隨年份變化折線圖

圖2 各個(gè)銀行不良貸款率隨年份變化折線圖

通過(guò)圖1、圖2可以更加直觀的看出來(lái)，2013年至2015年無(wú)論是不良貸款額還是不良貸款率均呈現(xiàn)出不斷攀升的趨勢(shì)。

二、我國(guó)商業(yè)銀行創(chuàng)新的不良貸款清收方式

（一）批量轉(zhuǎn)讓

那些按有關(guān)規(guī)定和標(biāo)準(zhǔn)被列入次級(jí)、可疑、損失類的貸款，或已經(jīng)被核銷的賬銷案存資產(chǎn)、抵債資產(chǎn)等其他不良貸款。銀行采取批量轉(zhuǎn)讓的方式，將合乎規(guī)定規(guī)模的不良貸款進(jìn)行組包，將不良資產(chǎn)及全部相關(guān)權(quán)利義務(wù)轉(zhuǎn)讓給資產(chǎn)管理公司來(lái)處置不良貸款。

（二）資產(chǎn)證券化

近兩年不良貸款進(jìn)行資產(chǎn)證券化的議論特別的熱。將雖然缺乏流動(dòng)性，但依然能夠產(chǎn)生可以預(yù)見(jiàn)持續(xù)現(xiàn)金流的資產(chǎn)，通過(guò)一定的資產(chǎn)組合方式，對(duì)資產(chǎn)中的風(fēng)險(xiǎn)與收益因素進(jìn)行分離與重組，進(jìn)而轉(zhuǎn)變成為在金融市場(chǎng)上可以被出售的流通的證券，從而增加不良貸款的流動(dòng)性，對(duì)不良貸款進(jìn)行盤活，來(lái)減少不良貸款的損失。

（三）債轉(zhuǎn)股

李克強(qiáng)總理日前表示，因?yàn)橐徊糠中袠I(yè)、企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難，導(dǎo)致銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)不良貸款比例攀升，因而通過(guò)市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的方式減小企業(yè)的杠桿率，即債轉(zhuǎn)股，所謂債轉(zhuǎn)股，是指國(guó)家通過(guò)組建金融資產(chǎn)管理公司，將銀行不良貸款收購(gòu)，把銀行與企業(yè)之間以前的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，轉(zhuǎn)化為金融資產(chǎn)管理公司與企業(yè)間的控股(或持股)與被控股的關(guān)系，股權(quán)被轉(zhuǎn)化為債權(quán)后，之前的還本付息就轉(zhuǎn)變?yōu)榘垂煞旨t。目前，有關(guān)部門正在研究債轉(zhuǎn)股相關(guān)問(wèn)題，于是，債轉(zhuǎn)股成為了市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)。

三、我國(guó)商業(yè)銀行得到的啟示與經(jīng)驗(yàn)借鑒

中國(guó)銀行業(yè)相對(duì)于發(fā)達(dá)國(guó)家來(lái)說(shuō)在金融體系中肩負(fù)著更大的責(zé)任，維護(hù)我國(guó)銀行體系的穩(wěn)定對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)具有更重要的意義，根據(jù)國(guó)外對(duì)各國(guó)商業(yè)銀行不良貸款處置的經(jīng)驗(yàn)與成效，我們可以得到的啟示與借鑒有：

（一）盡量縮短認(rèn)識(shí)時(shí)滯與決策時(shí)滯的時(shí)間

各國(guó)政府都應(yīng)該正視商業(yè)銀行不良貸款的問(wèn)題，盡量縮短認(rèn)識(shí)時(shí)滯與決策時(shí)滯的時(shí)間，因?yàn)椋鹑跈C(jī)構(gòu)的倒閉與金融危機(jī)的發(fā)生都與巨額的商業(yè)銀行不良貸款脫不了關(guān)系。政府采取諱疾忌醫(yī)的態(tài)度不會(huì)使問(wèn)題得到任何解決，只會(huì)使問(wèn)題以更激烈的方式爆發(fā)出來(lái)。就日本來(lái)說(shuō)，面對(duì)銀行不良貸款問(wèn)題，由于日本政府的盲目樂(lè)觀，加之強(qiáng)大的僥幸心理，在起初一直采取“拖”而非“做”的態(tài)度，據(jù)資料顯示日本不良資產(chǎn)問(wèn)題從產(chǎn)生到意識(shí)到嚴(yán)重性長(zhǎng)達(dá)10年之久，而且等問(wèn)題爆發(fā)之后，在處置不良貸款的過(guò)程中，日本政府又缺失決策的果斷力，依然采取拖延的態(tài)度，從而延長(zhǎng)了認(rèn)識(shí)時(shí)滯與決策時(shí)滯的時(shí)間，使不良貸款不斷的堆積，從而，錯(cuò)失了處理問(wèn)題的很多時(shí)機(jī)，以至于對(duì)之后處置問(wèn)題帶來(lái)了無(wú)數(shù)的困難，消耗了更多的人力物力，反觀美國(guó)，在處置不良貸款問(wèn)題上，迅速作出反應(yīng)，制定解決問(wèn)題的對(duì)策，最終用6年的時(shí)間將不良貸款問(wèn)題解決，同時(shí)使銀行體系煥然一新。結(jié)合美國(guó)與日本的情況，我國(guó)政府應(yīng)該積極面對(duì)不良貸款處置問(wèn)題，及時(shí)作出應(yīng)對(duì)，把握解決問(wèn)題的良機(jī)，采取一系列的措施來(lái)解決問(wèn)題。盡量縮短認(rèn)識(shí)時(shí)滯與決策時(shí)滯的時(shí)間。

（二）銀行與專業(yè)機(jī)構(gòu)合作或者設(shè)立專業(yè)部門處置不良貸款

當(dāng)銀行自身處置能力與經(jīng)驗(yàn)有限時(shí)，和專業(yè)機(jī)構(gòu)合作可以提高不良貸款的處置效率，國(guó)際上許多國(guó)家在處置商業(yè)銀行不良貸款時(shí)都成立了這樣的專門的機(jī)構(gòu)，如美國(guó)的FDIC與其附屬機(jī)構(gòu)RTC，日本政府設(shè)立的共同債權(quán)收購(gòu)公司、整理回收銀行等機(jī)構(gòu)；波蘭政府設(shè)立的專職管理“沉淀資產(chǎn)”的獨(dú)立部門等機(jī)構(gòu)都在商業(yè)銀行處置不良貸款時(shí)候起到了不可估量的作用，為商業(yè)銀行處置不良貸款大大縮短了時(shí)間。盡管我國(guó)之前為處置商業(yè)銀行不良貸款而成立了信達(dá)、華融、東方、長(zhǎng)城四家資產(chǎn)管理公司集中處置銀行不良貸款問(wèn)題，由于政府沒(méi)有十足的經(jīng)濟(jì)實(shí)力來(lái)完全依賴集中處置，因此，商業(yè)銀行內(nèi)部也要設(shè)立專門的部門去對(duì)銀行的好壞資產(chǎn)進(jìn)行分離，一方面將壞資產(chǎn)進(jìn)行最大限度的處置另一方面防止壞資產(chǎn)的新增。從而提高處置商業(yè)銀行不良資產(chǎn)的效率。

（三）必須提高商業(yè)銀行的信息披露質(zhì)量，增加信息透明度

我們通過(guò)日本不良貸款失敗的經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，由于日本政府和銀行對(duì)不良貸款的問(wèn)題采取遮掩的態(tài)度，而不是及時(shí)披露及時(shí)處理，致使不良貸款情況進(jìn)一步惡化，加劇了經(jīng)濟(jì)衰退。因此，我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)該正視問(wèn)題，提高信息披露的透明度，要對(duì)銀行不良貸款處置問(wèn)題采取積極地行動(dòng)，通過(guò)提高透明度，提高商譽(yù)，吸引投資者，加快不良資產(chǎn)的處置。

（四）建立相對(duì)完備的法律體系

政府積極立法能為不良貸款處置提供法律保障。美國(guó)政府在商業(yè)銀行處置不良貸款時(shí)積極立法，先后出臺(tái)了多部重要法律或法律修正案，有關(guān)事項(xiàng)被作出了明確具體的規(guī)定，賦予銀行一定的法律特許權(quán)，為不良資產(chǎn)的處置創(chuàng)造必要的法律空間，又如匈牙利政府，創(chuàng)新使用破產(chǎn)法，利用破產(chǎn)法解決銀行與企業(yè)間的沖突。從而通過(guò)法庭或市場(chǎng)，將資源從非經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域轉(zhuǎn)移到企業(yè)改革上來(lái)，為銀行處置不良貸款提供新的思路。而日本版RTC四個(gè)雛形機(jī)構(gòu)的成立由于沒(méi)有法律的及時(shí)支持與跟進(jìn)，導(dǎo)致那段時(shí)期不良資產(chǎn)處置的失敗。而目前我國(guó)僅有的《金融資產(chǎn)管理?xiàng)l例》等先關(guān)法律是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的，銀行不良資產(chǎn)的剝離和處置涉及財(cái)務(wù)、稅收、法律復(fù)雜的法律問(wèn)題，如果缺乏這些必要的法律，不良資產(chǎn)處置的工作就將很難進(jìn)行。因此我國(guó)政府也應(yīng)在商業(yè)銀行處置不良貸款方面給予大力支持，賦予銀行一定的法律特許權(quán)，提供完備的法律體系。

（五）加強(qiáng)國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)的發(fā)展

縱觀國(guó)際各國(guó)家處置商業(yè)銀行不良貸款的實(shí)際經(jīng)驗(yàn)，可以看得出，各國(guó)不良資產(chǎn)得以處置都離不開(kāi)發(fā)達(dá)的完善的資本市場(chǎng)，發(fā)達(dá)的資本市場(chǎng)不僅能為銀行處置不良貸款提供充足的資金支持還可以為銀行處置不良貸款提供處置渠道和資本退出渠道，從而增強(qiáng)銀行資本運(yùn)營(yíng)能力，運(yùn)用多樣化與市場(chǎng)化資產(chǎn)處置手段，加大對(duì)銀行不良貸款處置。與信貸收購(gòu)公司合作，出售不動(dòng)產(chǎn)抵押品以及實(shí)施不良資產(chǎn)證券化等，從而不同程度地增加銀行不良債權(quán)和不動(dòng)產(chǎn)擔(dān)保品的流動(dòng)性，提高了商業(yè)銀行不良貸款的處置效率，這一次都必須依賴于發(fā)達(dá)的資本市場(chǎng)。反觀我國(guó)，國(guó)內(nèi)二級(jí)市場(chǎng)深度和廣度較小，嚴(yán)重制約了不良資產(chǎn)通過(guò)資本市場(chǎng)進(jìn)行處理的成效，因此，政府應(yīng)加大資本市場(chǎng)的開(kāi)放，允許如私人企業(yè)和外國(guó)投資者等潛在的投資者參與不良資產(chǎn)的處理，同時(shí)，為確保私人企業(yè)與外國(guó)投資者等潛在的投資者的參與，國(guó)家必須制定比較靈活的政策，最終通過(guò)他們的參與使債轉(zhuǎn)股與資產(chǎn)證券化更好的實(shí)行，同時(shí)也促進(jìn)金融資產(chǎn)管理公司處理不良資產(chǎn)的進(jìn)程，并對(duì)國(guó)企改革起到加速作用。