金融科技的發(fā)展現(xiàn)狀與建議對(duì)策

江一洲

【摘 要】隨著科技的不斷進(jìn)步，金融科技作為一種新興產(chǎn)業(yè)，其影響力正在逐步擴(kuò)大。目前國(guó)內(nèi)外尚無一個(gè)統(tǒng)一的定義，但其主流應(yīng)用技術(shù)如大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等部分已經(jīng)廣泛應(yīng)用到了現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展之中。金融科技的快速發(fā)展，一方面推動(dòng)了金融行業(yè)服務(wù)效率和質(zhì)量的提升，減少了企業(yè)成本；另一方面也帶來了諸多挑戰(zhàn)，如對(duì)于信息安全的監(jiān)管保護(hù)不利，加劇市場(chǎng)不穩(wěn)定性等。這就對(duì)監(jiān)管部門提出了更高的要求，使其必須時(shí)刻關(guān)注市場(chǎng)，與時(shí)俱進(jìn)的推出符合市場(chǎng)動(dòng)態(tài)的管理機(jī)制，增強(qiáng)人才儲(chǔ)備等，在金融科技的發(fā)展中管控好風(fēng)險(xiǎn)。

【關(guān)鍵詞】金融科技；金融監(jiān)管；信息安全；金融風(fēng)險(xiǎn)

近年來，隨著金融創(chuàng)新理念的深入和科技水平的上升，各類高科技金融產(chǎn)品雨后春筍般出現(xiàn)，金融科技的影響力也逐漸擴(kuò)大，引起了業(yè)界人士和廣大用戶的廣泛關(guān)注。據(jù)高盛集團(tuán)預(yù)測(cè)，在傳統(tǒng)金融業(yè)至少有6600億美元正在轉(zhuǎn)移到金融科技領(lǐng)域。畢馬威的最新報(bào)告顯示，本年度第二季度有超過84美元被投入到金融科技領(lǐng)域。如何發(fā)揮金融科技獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)，如何通過有效監(jiān)管引導(dǎo)其對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展產(chǎn)生正向影響，成為了各部門的重要研究課題。

一、金融科技的概念

從目前的情況來看，金融科技屬于一個(gè)全新的領(lǐng)域，國(guó)內(nèi)外對(duì)其尚無準(zhǔn)確定義。金融穩(wěn)定理事會(huì)將其定義為“技術(shù)帶來的金融創(chuàng)新，能創(chuàng)造新的業(yè)務(wù)模式、應(yīng)用、流程或產(chǎn)品，從而對(duì)金融市場(chǎng)、金融機(jī)構(gòu)或金融服務(wù)的提供方式造成重大影響。”而以李光磊為代表的一些學(xué)者則認(rèn)為：“Fintech”一詞是金融的英文表述finance與科技的英文表述technology的合成，本質(zhì)則是新興的互聯(lián)網(wǎng)或高科技信息技術(shù)公司利用互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、人工智能等新興高科技開展普惠的面向大眾的金融服務(wù)。但不論哪一種表述，它都蘊(yùn)含了一個(gè)核心：通過對(duì)大數(shù)據(jù)的挖掘與利用，把金融與科技相融合，利用新興互聯(lián)網(wǎng)科技技術(shù)改造和創(chuàng)新金融產(chǎn)品和業(yè)務(wù)服務(wù)模式。

二、主要技術(shù)類型

1.大數(shù)據(jù)

大數(shù)據(jù)指因其信息量過于龐大而需要?jiǎng)?chuàng)新處理模式才能進(jìn)行分析利用的信息資產(chǎn)。通過對(duì)所儲(chǔ)存的海量數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，能夠得出更具有洞察力的結(jié)論，將其創(chuàng)造出新的價(jià)值。近年來，大數(shù)據(jù)的廣泛應(yīng)用，使得金融業(yè)務(wù)向精細(xì)化發(fā)展，具體體現(xiàn)在市場(chǎng)營(yíng)銷、業(yè)務(wù)場(chǎng)景和風(fēng)險(xiǎn)管理等方面。

2.云計(jì)算

“云”是互聯(lián)網(wǎng)的一種形象比喻。云計(jì)算指的是通過互聯(lián)網(wǎng)來實(shí)現(xiàn)服務(wù)的交付和使用模式。云計(jì)算以其資源庫(kù)的廣大和其在各種終端都可以提出需求獲取資源的虛擬性，為互聯(lián)網(wǎng)用戶提供了高效和便利。現(xiàn)如今，云計(jì)算和金融業(yè)務(wù)深度融合，其資源的自動(dòng)配置提升了金融服務(wù)效率，高效的平臺(tái)管理也降低了金融服務(wù)運(yùn)營(yíng)成本，促進(jìn)了金融服務(wù)朝著集約化方向發(fā)展。

3.人工智能

人工智能是對(duì)如何延伸擴(kuò)展人類智能的理論方法和技術(shù)進(jìn)行開發(fā)研究的新科技。在金融行業(yè)合理運(yùn)用人工智能，可以使得用戶體驗(yàn)到更加智能的信息交互技術(shù)，也讓金融決策更加理性，如快速發(fā)展的智能投顧。人工智能還可以根據(jù)時(shí)代變化進(jìn)行自我更新升級(jí)，不斷完善信息處理和模擬準(zhǔn)確度。

4.區(qū)塊鏈

區(qū)塊鏈的本質(zhì)是一個(gè)去中心化的分布式賬本數(shù)據(jù)庫(kù)。運(yùn)用這一技術(shù)最成功的就是數(shù)字貨幣——比特幣。區(qū)塊鏈以其去中心化的特點(diǎn)顯著降低了中心維護(hù)和優(yōu)化的成本，是記賬方式的革新。并且信息雙方同步且不可篡改，有效阻止了賴賬行為。

三、金融科技面臨的挑戰(zhàn)

金融科技的快速發(fā)展，無疑為金融行業(yè)帶來了豐厚的回報(bào)，卻也引出眾多的挑戰(zhàn)。

1.是金融科技的監(jiān)管困難

雖然有觀點(diǎn)認(rèn)為金融科技只有在不被監(jiān)管的環(huán)境下才能發(fā)展，但是從國(guó)際上來看，并沒有任何國(guó)家或地區(qū)對(duì)金融業(yè)務(wù)不實(shí)施嚴(yán)格把關(guān)。只有在一個(gè)有規(guī)則的環(huán)境下發(fā)展，才能有利于行業(yè)的未來。目前，金融科技的迅速發(fā)展導(dǎo)致相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)很難快速更新行業(yè)新知識(shí)，難以培養(yǎng)具有相關(guān)專業(yè)知識(shí)的人才，難以在金融科技發(fā)展的同時(shí)，確保監(jiān)管的效率和質(zhì)量。另外，去中心化等模式使得行業(yè)門檻降底，增加了行業(yè)管控難度。由于我國(guó)長(zhǎng)時(shí)間金融供給不足，直到金融科技的出現(xiàn)才興起大量的新興業(yè)態(tài)，如第三方支付、眾籌、智能投顧等，基于這樣的情況，許多金融科技企業(yè)并無雄厚的資金支持，依舊可以毫無顧忌地進(jìn)入市場(chǎng)，并運(yùn)用大量的信息化處理手段進(jìn)行交易，這樣難以有效保存交易的物理賬面，為監(jiān)管及稅收增加了不少難度。

2.金融科技在削弱了傳統(tǒng)金融服務(wù)行業(yè)地域時(shí)間限制和提高金融行業(yè)服務(wù)效率的同時(shí)，卻加劇了金融行業(yè)的信息安全風(fēng)險(xiǎn)

運(yùn)用大數(shù)據(jù)等手段，相關(guān)企業(yè)可以大規(guī)模獲得用戶數(shù)據(jù)，信息泄露風(fēng)險(xiǎn)高度集中于一個(gè)個(gè)體，使得風(fēng)險(xiǎn)高度集中，一旦發(fā)生問題，不再只是簡(jiǎn)簡(jiǎn)單單的數(shù)據(jù)丟失，而是會(huì)危及客戶人身隱私、企業(yè)產(chǎn)品信息甚至威脅企業(yè)經(jīng)營(yíng)安全的重大問題。在當(dāng)今世界上，網(wǎng)絡(luò)黑客攻擊事件屢見不鮮，網(wǎng)絡(luò)金融犯罪對(duì)于金融行業(yè)具有足夠的威脅風(fēng)險(xiǎn)。而現(xiàn)在部分企業(yè)對(duì)于客戶私人信息保護(hù)意識(shí)和措施不足。傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)對(duì)于信息保密重視程度遠(yuǎn)高于金融科技企業(yè)，卻依舊無法做到百分之百的安全，這更加要求金融科技企業(yè)完善客戶私人信息的保密工作，嚴(yán)防黑客侵入盜用。

并且，金融科技也容易加劇市場(chǎng)的不穩(wěn)定性。金融科技使得金融行業(yè)有了全天候的服務(wù)能力，延長(zhǎng)了外部突發(fā)事件的沖擊時(shí)間，勢(shì)必更加考驗(yàn)金融科技對(duì)于突發(fā)事件的處理能力。另外，效率的提高容易加快風(fēng)險(xiǎn)傳導(dǎo)速度，如會(huì)加劇市場(chǎng)的不穩(wěn)定性和波動(dòng)，其智能投資顧問和風(fēng)險(xiǎn)管理算法會(huì)加劇羊群效應(yīng)和市場(chǎng)共振，導(dǎo)致同一時(shí)間段的大量資金流動(dòng)。此外，更多風(fēng)險(xiǎn)客戶的引入也會(huì)加劇這種不穩(wěn)定性。在傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)模式上，大多數(shù)客戶都是原金融機(jī)構(gòu)的長(zhǎng)期客戶，金融機(jī)構(gòu)和這些人群對(duì)于彼此大多有充足的了解，也有一定的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，而金融科技的廣泛應(yīng)用，以及移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的普及，導(dǎo)致客戶來源更加混雜，風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力不一，一旦遇到突發(fā)事件，可能會(huì)加劇市場(chǎng)波動(dòng)。

四、金融科技的發(fā)展建議

當(dāng)前是金融科技進(jìn)一步發(fā)展的時(shí)期，只有監(jiān)管得當(dāng)，才能使其擁有良好的發(fā)展態(tài)勢(shì)。金融科技相關(guān)行業(yè)不應(yīng)當(dāng)排斥監(jiān)管，而應(yīng)該更加積極地響應(yīng)監(jiān)管部門的相應(yīng)政策，加強(qiáng)雙向溝通，通過加深對(duì)相關(guān)法律法規(guī)的理解，不斷進(jìn)行自我調(diào)整，來適應(yīng)環(huán)境和健康發(fā)展。我國(guó)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)一是應(yīng)當(dāng)密切關(guān)注如區(qū)塊鏈等新興金融科技發(fā)展的最新動(dòng)向，加強(qiáng)與金融科技企業(yè)的溝通，不斷完善自身監(jiān)管機(jī)制，保持對(duì)金融科技的未來發(fā)展趨勢(shì)的前瞻性；二是要在增強(qiáng)相關(guān)專業(yè)人員配置的同時(shí)，提高對(duì)金融科技的監(jiān)管有效性，同時(shí)調(diào)整心態(tài)，不能一出現(xiàn)問題就直接叫停，如證監(jiān)會(huì)以監(jiān)管函的形式叫停“招財(cái)寶”的違規(guī)拆分，這樣一刀切的做法有助于管控潛在風(fēng)險(xiǎn)，但并沒有建立一個(gè)系統(tǒng)長(zhǎng)效的全面機(jī)制，對(duì)于金融科技的發(fā)展幫助不大，所以相關(guān)部門應(yīng)與時(shí)俱進(jìn)的建立監(jiān)管機(jī)制，使其在可靠的監(jiān)管下健康發(fā)展。

我國(guó)也應(yīng)密切關(guān)注國(guó)際上最新監(jiān)管動(dòng)態(tài)和趨勢(shì)，借鑒國(guó)際上的經(jīng)驗(yàn)。世界上不少國(guó)家或地區(qū)在先明確金融科技業(yè)務(wù)本質(zhì)后，確定相關(guān)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)金融科技發(fā)展進(jìn)行研究和監(jiān)管，比如英國(guó)設(shè)立了金融行為監(jiān)管局，韓國(guó)設(shè)立了金融監(jiān)督院，新加坡設(shè)立了金管局，香港也有金管局和香港證監(jiān)會(huì)等機(jī)構(gòu)。同時(shí)應(yīng)該積極探索監(jiān)管方式，采用國(guó)際上比較認(rèn)可的措施來結(jié)合國(guó)情應(yīng)用。比如較為常用的“監(jiān)管沙盒”，是指通過提供一個(gè)縮小版的真實(shí)市場(chǎng)，允許企業(yè)對(duì)創(chuàng)新產(chǎn)品、服務(wù)模式大膽嘗試，及時(shí)發(fā)現(xiàn)并規(guī)避產(chǎn)品缺陷與風(fēng)險(xiǎn)隱患，以及創(chuàng)新指導(dǎo)窗口等，及時(shí)為金融科技企業(yè)提供良好的發(fā)展環(huán)境。通過對(duì)國(guó)際先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)的學(xué)習(xí)應(yīng)用，來提高國(guó)內(nèi)監(jiān)管水平。

管理部門也應(yīng)加強(qiáng)企業(yè)信息安全意識(shí)教育，提高企業(yè)對(duì)于用戶個(gè)人信息的保護(hù)重視程度，建立信息防火墻等信息保護(hù)措施，對(duì)于調(diào)取用戶信息進(jìn)行全程監(jiān)管，確保用戶的信息安全。近年來，網(wǎng)絡(luò)詐騙犯罪事件頻頻爆出，引發(fā)了大眾對(duì)于監(jiān)管部門的不滿，也讓人們有了很多完善相關(guān)法律法規(guī)的新思考。可以通過建立社會(huì)信用黑名單，加強(qiáng)立法和執(zhí)法工作等方式，對(duì)于惡意泄露客戶信息、有犯罪記錄的的企業(yè)法人給予嚴(yán)重警告或者行業(yè)禁入，凈化金融科技發(fā)展環(huán)境，加強(qiáng)消費(fèi)者對(duì)于金融科技的信任。也應(yīng)加強(qiáng)對(duì)于消費(fèi)者和投資者的金融知識(shí)教育與普及，讓他們提高辨別金融科技產(chǎn)品真?zhèn)蝺?yōu)劣的能力，減少“羊群效應(yīng)”，減輕市場(chǎng)波動(dòng)。

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