發(fā)揮產權交易資本市場功能優(yōu)勢 助力擔保機構信用提升

中共中央、國務院印發(fā)的《關于深化國有企業(yè)改革的指導意見》中要求“以提高國有資本效率、增強國有企業(yè)活力為中心，完善產權清晰、權責明確、政企分開、管理科學的現代企業(yè)制度，完善國有資產監(jiān)管體制，防止國有資產流失，全面推進依法治企，加強和改進黨對國有企業(yè)的領導，做強做優(yōu)做大國有企業(yè)，不斷增強國有經濟活力、控制力、影響力、抗風險能力”，要“加大集團層面公司制改革力度，積極引入各類投資者實現股權多元化”，“根據不同企業(yè)的功能定位，逐步調整國有股權比例，形成股權結構多元、股東行為規(guī)范、內部約束有效、運行高效靈活的經營機制”。為實現股權多元化，推動公司主體信用評級達到AAA級，進一步增強金融服務功能，江西省信用融資擔保集團股份有限公司（以下簡稱“增資企業(yè)”或“江西信擔集團”）基于公司戰(zhàn)略發(fā)展需要，決定通過江西省公共資源交易集團有限公司（即江西省產權交易所有限公司，以下簡稱“江西產權”）以公開掛牌方式增資引戰(zhàn)。

2022年5月26日，江西信擔集團增資擴股簽約儀式在江西產權隆重舉行。通過本輪增資，該企業(yè)引進了12家外部戰(zhàn)略投資方，原股東江西省金融控股集團有限公司（以下簡稱“江西金控集團”）同步參與增資，募集資金總額約16.59億元，成功將江西信擔集團注冊資本增至50億元，成為全省首批AAA級擔保機構，躋身全國擔保機構第一方陣。

項目背景

2008年，在全球金融危機和整個宏觀經濟下行的大背景下，江西信擔集團應運而生，成為當時全省第一家國有大型擔保機構。江西信擔集團自成立以來始終堅持服務實體經濟，聚焦主責主業(yè)，發(fā)揮擔保增信作用，撬動大量銀行信貸資金，扶持了江西省一大批實體企業(yè)做大做強，累計服務企業(yè)數超44000戶，累計提供1600億元擔保服務，為全省經濟社會發(fā)展做出了積極貢獻。

2020年10月底，江西信擔集團與江西產權取得聯系，就其擔保業(yè)務發(fā)展遇到的瓶頸展開討論。江西信擔集團亟需增資引戰(zhàn)，優(yōu)化股權結構，擴大資產規(guī)模，擴充公司凈資產，將長期主體信用評級提升至AAA級，從而提升單一客戶的最大擔保額度，尤其是提升發(fā)債擔保能力，實現公司業(yè)務全省深度覆蓋，鞏固公司在全省擔保同行業(yè)的龍頭地位。

系統(tǒng)謀劃，厲兵秣馬

為助力江西信擔集團實現戰(zhàn)略規(guī)劃，盡早突破發(fā)展瓶頸，江西產權增資服務團隊多次召開項目討論會，派專人對接增資企業(yè)并保持隨時待命，為增資企業(yè)提供政策法規(guī)、交易流程、項目進度安排、投資方資格條件、投資方遴選方案等各方面的咨詢顧問服務。在溝通過程中，江西產權增資服務團隊了解到增資企業(yè)原股東江西金控集團擬參與跟投，但要求以1元/股的價格跟投且資金將分批到位。增資服務團隊第一時間與企業(yè)取得聯系，一方面告知“同股同價”原則；另一方面為其獻計獻策，建議原股東在評估基準日前先注資一部分，再與戰(zhàn)略投資方同步增資一部分，通過此種方式保持第一大股東絕對控股地位。此建議得到增資企業(yè)及其原股東的充分認可，2021年2月至11月，江西金控集團對江西信擔集團進行了四輪注資，在評估基準日前將江西信擔集團注冊資本由20億元提升至34.35億元。為貼合增資企業(yè)自身情況、引戰(zhàn)方向及江西金控集團的資金安排，增資服務團隊與增資企業(yè)反復商討，多次調整增資方案及項目時間進度表。在長達十五個月的掛牌前期準備過程中，江西產權努力做到服務前置化和全程化，深入了解企業(yè)發(fā)展規(guī)劃和增資目標，有針對性地圍繞增資企業(yè)特征及原股東增資計劃系統(tǒng)性地策劃，制定最契合企業(yè)訴求的個性化增資方案，為項目依法依規(guī)順利開展奠定良好基礎。

未雨綢繆，高效成交

為保障項目首次掛牌高效、順利成交，江西產權充分發(fā)揮專業(yè)性服務優(yōu)勢，提前做好各項服務工作。一是根據意向投資方資格條件制作報名材料清單及增資意向申請書、承諾函、授權委托書等文件的參考模板。二是針對潛在意向投資方可能咨詢的熱點問題羅列答疑清單。三是根據增資方案及信息披露公告草擬增資擴股協(xié)議。在受理報名咨詢過程中，江西產權意識到意向投資方多數為非本地國有企業(yè)，主動提出通過線上傳送文件模板供意向投資方借鑒參考，并進行線上審核，確認報名材料內容無誤后再讓意向投資方走內部用印程序，有效避免了意向投資方在報名材料準備過程中人力、物力及時間上的浪費。江西產權以主動周到的服務意識和專業(yè)高效的服務能力為各方交易主體提供優(yōu)質服務，有效助推了江西信擔集團增資擴股工作的高效、圓滿完成。

精心組織，見證簽約

為順利召開簽約儀式，江西產權各部門同心聚力，就簽約儀式背景墻設計、場地安排、與會企業(yè)及領導席位牌、簽約儀式議程、照片拍攝角度等各方面問題充分溝通并進行多次預演。孟夏草長，花開五月；萬物競茂，于斯為盛。5月26日上午，江西信擔集團增資擴股簽約儀式在江西產權隆重舉行，江西金控集團、增資企業(yè)以及12家戰(zhàn)略投資方主要領導參加簽約儀式。在精心組織簽約儀式之余，江西產權協(xié)調組織江西信擔集團召開了股東交流座談會，為各方在增強金融服務功能、提升公司主體信用評級、提高業(yè)務經營能力等方面實現戰(zhàn)略協(xié)同拉開序幕。此次增資擴股協(xié)議的成功簽訂，不僅是江西信擔集團擴充升級的新起點，也是合作各方開啟共謀發(fā)展的新篇章。

2022年是黨的二十大勝利召開之年，是我國加快實施“十四五”規(guī)劃的關鍵之年，也是國企改革三年行動的攻堅之年、收官之年。作為江西省省內唯一一家助力國企實施混合所有制改革的產權交易平臺，江西產權以《中共中央、國務院關于深化國有企業(yè)改革的指導意見》為指導思想，認真貫徹落實江西省委省政府深化國企改革戰(zhàn)略部署，充分發(fā)揮平臺優(yōu)勢，橫向拓展服務廣度，縱向精化服務深度，不斷提升投行化服務水平，對標踐行服務三承諾，為國有企業(yè)增資擴股提供優(yōu)質、高效的服務。

通過此次增資，江西信擔集團與省內各設區(qū)市戰(zhàn)略投資方實現共同發(fā)展、優(yōu)勢互補、合作共贏，全面開啟聯合發(fā)展布局、市場開發(fā)協(xié)同的新局面，有效增強公司經濟活力、控制力、影響力和抗風險能力。此次增資的圓滿完成，彰顯了產權交易資本市場融資功能優(yōu)勢，為企業(yè)的跨越式發(fā)展助力賦能。江西產權始終堅持規(guī)范化、專業(yè)化、市場化的原則，充分發(fā)揮在客戶資源、價格發(fā)現、合作機構、信息渠道等各方面的優(yōu)勢，搭好投資方與增資企業(yè)合作的橋梁，以實際行動書寫各類交易主體滿意的答卷。