信用證結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)及防范

趙潔

【摘 要】信用證（Letter of Credit， L/C）是當(dāng)今國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的主要方式。它使銀行信用介入商業(yè)信用，在很大程度上緩解了買(mǎi)賣(mài)雙方互不信任的矛盾，滿(mǎn)足了進(jìn)出口雙方加速資金周轉(zhuǎn)的愿望，故在國(guó)際上得以廣泛應(yīng)用。但是，信用證業(yè)務(wù)自身的復(fù)雜性和游離于基礎(chǔ)合同的獨(dú)立抽象性加大了風(fēng)險(xiǎn)防范和金融監(jiān)管的難度。因信用證引起的經(jīng)濟(jì)、法律糾紛此起彼伏。本文從分析信用證的性質(zhì)和特點(diǎn)入手，分別從買(mǎi)方與賣(mài)方角度分析了信用證結(jié)算存在的風(fēng)險(xiǎn)，并對(duì)如何防范這些風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)了詳細(xì)的論述。

【關(guān)鍵詞】國(guó)際貿(mào)易；信用證；結(jié)算；風(fēng)險(xiǎn)與防范

一、信用證

信用證支付方式是隨著國(guó)際貿(mào)易的發(fā)展、銀行參與國(guó)際貿(mào)易結(jié)算的過(guò)程中逐步形成的。由于貨款的支付以取得符合信用證規(guī)定的貨運(yùn)單據(jù)為條件，避免了預(yù)付貨款的風(fēng)險(xiǎn)，因此信用證支付方式在很大程度上解決了進(jìn)、出口雙方在付款和交貨問(wèn)題上的矛盾。它已成為國(guó)際貿(mào)易中的一種主要付款方式。

信用證的最大特點(diǎn)是由銀行保證付款，主要表現(xiàn)在3個(gè)方面：

第一，開(kāi)證行負(fù)第一性付款責(zé)任。開(kāi)證行以自己的信用做出付款保證，承擔(dān)第一性付款義務(wù)，只要交單相符，開(kāi)證行必須付款，其付款不以買(mǎi)方的付款為前提條件。

第二，信用證是自足文件。信用證雖以貿(mào)易合同為基礎(chǔ)，但它一經(jīng)開(kāi)立，就成為獨(dú)立于合同以為的一項(xiàng)契約。合同條款是否與信用證條款一致，所交單據(jù)是否符合合同要求等，銀行一律不過(guò)問(wèn)。

第三，信用證是單據(jù)化業(yè)務(wù)，是純粹的單據(jù)買(mǎi)賣(mài)。在信用證業(yè)務(wù)中所有各方，包括銀行和買(mǎi)賣(mài)雙方所處理的都是單據(jù)，而非貨物?！禪CP600》第五條規(guī)定：銀行處理的是單據(jù)，而不是單據(jù)可能涉及的貨物、服務(wù)或履約行為。

信用證的這一“獨(dú)立抽象性”原則，使信用證脫離于實(shí)體貨物與合同，這種獨(dú)立自主性的交易規(guī)則與程式，成為了信用證的風(fēng)險(xiǎn)源頭。

二、信用證結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)

信用證雖然是銀行信用相對(duì)比較安全，但其自身存在的理論缺陷是風(fēng)險(xiǎn)形成的根源所在。本段將從買(mǎi)方與賣(mài)方兩方面分析信用證結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)。

1.買(mǎi)方面臨的風(fēng)險(xiǎn)

UCP600第四條、第三十四條的規(guī)定使得信用證除了“銀行第一性付款責(zé)任”外，具有另外兩點(diǎn)特性，即“信用證的獨(dú)立自足性”和“表面真實(shí)單據(jù)化業(yè)務(wù)”。這就是說(shuō)信用證一經(jīng)開(kāi)立便獨(dú)立于基礎(chǔ)合同之外，即使基礎(chǔ)合同無(wú)效，也不影響信用證的支付，只要單據(jù)符合信用證的要求，開(kāi)證行不能援引信用證之外的原因拒付貨款，即只要審單后“單單相符”、“單證相符”，就應(yīng)無(wú)條件支付（包括承兌）貨款。

正是信用證這兩點(diǎn)特性給欺詐者留下了可乘之機(jī)。賣(mài)方可能沒(méi)有按照買(mǎi)方的要求完成合同，甚至根本就沒(méi)有去履行合同，但只要能向銀行提供信用證項(xiàng)下要求的單據(jù)，賣(mài)方就能獲得銀行的付款，而銀行據(jù)此原則免責(zé)。這樣，買(mǎi)方很可能遭遇貨、款兩空的風(fēng)險(xiǎn)。

在實(shí)際業(yè)務(wù)買(mǎi)方面臨的風(fēng)險(xiǎn)主要包括以下各項(xiàng)。

（1）貨物品質(zhì)無(wú)保證

由于銀行對(duì)于買(mǎi)賣(mài)合同履行中出現(xiàn)的問(wèn)題概不負(fù)責(zé)，若賣(mài)方以次充好，以假冒真，或數(shù)量、質(zhì)量均實(shí)質(zhì)不符，只要賣(mài)方提供的單據(jù)表面符合信用證要求，照樣可以得到貨款。

（2）利用虛假單據(jù)，騙取貨款

即在沒(méi)有貨源的情況下，根據(jù)信用證對(duì)結(jié)匯單據(jù)的要求偽造單據(jù)，如提單、保險(xiǎn)單去銀行結(jié)匯，或者預(yù)借、倒簽提單或是出具保函換取清潔提單，使其表面符合信用證要求騙取買(mǎi)方貨款。

這是最常見(jiàn)、最容易得逞的信用證欺詐方式，因?yàn)橐罁?jù)UCP600的規(guī)定，受益人只要提交與信用證規(guī)定相符的全套單據(jù)，就可以從銀行獲得無(wú)條件的支付。

（3）來(lái)自銀行方面的風(fēng)險(xiǎn)

按UCP600第七條規(guī)定“只要規(guī)定的單據(jù)提交給指定銀行或開(kāi)證行，并且構(gòu)成相符交單，則開(kāi)證行必須承付”。開(kāi)證行方面承擔(dān)有審單的義務(wù)，但若開(kāi)證行不認(rèn)真審核議付行提交的單據(jù)，將導(dǎo)致來(lái)單的一些不符點(diǎn)未能被審出，進(jìn)而損害到買(mǎi)方的利益。

（4）匯率風(fēng)險(xiǎn)

外貿(mào)合同采用信用證方式結(jié)算，通常雙方會(huì)規(guī)定在交貨前一定時(shí)間開(kāi)出信用證，無(wú)論是即期信用證還是遠(yuǎn)期信用證，從開(kāi)證到買(mǎi)方實(shí)際對(duì)外支付貨款總有一段間隔時(shí)間，一旦需支付的貨幣匯率升值，則買(mǎi)方將支付多于預(yù)期的本幣金額。

2.賣(mài)方面臨的風(fēng)險(xiǎn)

（1）買(mǎi)方不依據(jù)合同開(kāi)具信用證

由于信用證獨(dú)立于合同的特性，使得買(mǎi)方為達(dá)到自己目的不依照合同開(kāi)證，從而使合同的執(zhí)行發(fā)生因難，或者使買(mǎi)方遭致額外的損失。如：由于市場(chǎng)價(jià)格變化等原因，為規(guī)避市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，買(mǎi)方從自身利益出發(fā)，故意不開(kāi)證；或者買(mǎi)方在信用證中增添一些對(duì)其有利的附加條款（如單方面提高保險(xiǎn)險(xiǎn)別、金額、變換目的港、更改包裝等），以達(dá)到企圖變更合同的目的。

（2）軟條款、陷阱條款風(fēng)險(xiǎn)

所謂軟條款的信用證（soft clause L/C），事實(shí)上就是開(kāi)證行可以隨時(shí)隨地自行免責(zé)的信用證，或開(kāi)證人可以任意、單方面使單據(jù)與信用證不符，即使受益人提交了與信用證規(guī)定相符的單據(jù)，也可解除其付款責(zé)任。帶有軟條款的信用證的主要特點(diǎn)是在貨物的問(wèn)題上設(shè)置陷阱，誘人上當(dāng)受騙。如LC條款自相矛盾，如規(guī)定允許提交聯(lián)運(yùn)提單，又規(guī)定禁止轉(zhuǎn)船。

（3）“嚴(yán)格符合”的不符點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)

信用證純粹是一種單據(jù)業(yè)務(wù)，如果單證存在不符，則不但開(kāi)證行有權(quán)拒絕兌付信用證項(xiàng)下款項(xiàng)，基礎(chǔ)合同的買(mǎi)方也將解除接受貨物的義務(wù)，其支付貨款的義務(wù)也同時(shí)終止，這時(shí)受益人（賣(mài)方）處于被動(dòng)地位，除非開(kāi)證申請(qǐng)人（買(mǎi)方）同意銀行付款。

（4）信用證詐騙風(fēng)險(xiǎn)

偽造信用證，或竊取其他銀行已印好的空白格式信用證，涂改信用證或與已倒閉或?yàn)l臨破產(chǎn)的銀行的職員惡意串通開(kāi)出信用證等都是曾發(fā)生過(guò)的信用證詐騙手段，這些方式開(kāi)出的信用證一般都是直接郵寄給賣(mài)方，賣(mài)方若未察覺(jué)，將導(dǎo)致貨款兩空的損失。

三、信用證結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)防范

由于信用證交易的復(fù)雜性以及信用證制度本身只關(guān)注單證相符而不去考慮其它因數(shù)的特點(diǎn)，導(dǎo)致信用證風(fēng)險(xiǎn)的頻繁發(fā)生，因而建嚴(yán)密的防范措施是必要的。防范的根本是提高業(yè)務(wù)素質(zhì)，慎重選擇貿(mào)易伙伴，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。

1.買(mǎi)方應(yīng)采取的防范措施

買(mǎi)方定立合同要慎重，對(duì)賣(mài)方提交的單據(jù)做嚴(yán)格的要求與審查，讓受益人不易偽造單據(jù)和信用證。

1.加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)管理，完善資信調(diào)查體系

（1）簽約前，要注意供應(yīng)商資信。有過(guò)多年交易記錄的老客戶(hù)，要注意其近期有無(wú)經(jīng)營(yíng)狀況嚴(yán)重惡化、喪失商業(yè)信譽(yù)、轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)、逃避債務(wù)的情形發(fā)生；第一次進(jìn)行交易的新供應(yīng)商，彼此陌生而不知底細(xì)，可通過(guò)資格預(yù)審了解其公司整體情況，并可國(guó)內(nèi)外規(guī)范的資信調(diào)查系統(tǒng)充分了解其資信情況。

（2）簽約后，若賣(mài)方負(fù)責(zé)運(yùn)輸，要及時(shí)索取提單并查詢(xún)提單信息的真實(shí)性。若遇到假單欺詐的情況，爭(zhēng)取有利時(shí)機(jī)按“信用證欺詐例外原則”啟動(dòng)請(qǐng)求“止付令”程序，以挽回?fù)p失。

2.甄別開(kāi)證行的資質(zhì)

買(mǎi)方在辦理進(jìn)口業(yè)務(wù)時(shí)一定要選擇那些素質(zhì)好、審單能力強(qiáng)、責(zé)任心強(qiáng)的銀行作為開(kāi)證行，以便能通過(guò)銀行順利完成進(jìn)出口貿(mào)易。

3.加入自我保護(hù)條款以及商品檢驗(yàn)條款

可盡量選擇FOB貿(mào)易術(shù)語(yǔ)進(jìn)行交易，或者是班輪運(yùn)輸?shù)腃FR或CIF，因?yàn)樵谶@些交易條件下買(mǎi)方提供的部分單據(jù)需由較為公正的第三方簽發(fā)，而第三方參與欺詐的可能性相對(duì)較小。

為了防止供應(yīng)商不發(fā)貨，少發(fā)貨或以假充真，以次充好的現(xiàn)象，買(mǎi)方可在信用證中要求賣(mài)方提交當(dāng)?shù)厣虝?huì)出具的原產(chǎn)地證明、當(dāng)?shù)卣畽z驗(yàn)部門(mén)出具的商品檢驗(yàn)報(bào)告，進(jìn)而有效防止賣(mài)方的欺詐行為。

4.及時(shí)了解和掌握物流信息

在國(guó)際貿(mào)易中賣(mài)方通過(guò)提單欺詐尤為突出，所以買(mǎi)方應(yīng)及時(shí)了解船舶信息，確認(rèn)提單是否真實(shí)。對(duì)于有實(shí)力的買(mǎi)方，可與賣(mài)方簽署FOB條款合同，自己安排有信譽(yù)的遠(yuǎn)洋運(yùn)輸公司，隨時(shí)了解和掌控發(fā)貨狀態(tài)與信息，也是規(guī)避提單詐騙的好辦法之一。

5.遭遇到信用證詐騙，要及時(shí)通過(guò)法律途徑來(lái)補(bǔ)救

若在銀行對(duì)賣(mài)方提交的單據(jù)付款或承兌前，買(mǎi)方發(fā)現(xiàn)或獲得確鑿證據(jù)，證明賣(mài)方確有欺詐行為，可以請(qǐng)求法院向銀行頒布禁止令，禁止銀行付款。其次，還可以起訴承運(yùn)人和賣(mài)方。如果買(mǎi)方有充分證據(jù)證明賣(mài)方與承運(yùn)人勾結(jié)利用信用證進(jìn)行欺詐，應(yīng)及時(shí)申請(qǐng)法院扣押運(yùn)輸船舶，迫使承運(yùn)人提供適當(dāng)?shù)膿?dān)保，給承運(yùn)人以壓力，并向法院起訴賣(mài)方及承運(yùn)人。

四、結(jié)束語(yǔ)

信用證業(yè)務(wù)集結(jié)算和融資為一體，是國(guó)際結(jié)算的重要組成部分，對(duì)買(mǎi)賣(mài)雙方及銀行都有積極作用，但在促進(jìn)貿(mào)易的同時(shí)，其本身也存在一些風(fēng)險(xiǎn)，建立風(fēng)險(xiǎn)防范措施是十分必要的。在具體信用證業(yè)務(wù)操作中，應(yīng)清醒地認(rèn)識(shí)到信用證中可能存在的風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，保障業(yè)務(wù)的順利進(jìn)行，避免不必要的損失。