商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的研究

凌怡昕

【摘要】商業(yè)銀行的個人投資理財業(yè)務，是商業(yè)銀行為家庭或個人（私人）確定階段生活與投資目標、制定投資策略與組合、提供稅務安排、財產(chǎn)代理及投資顧問等金融中介服務。近年來，隨著中國商業(yè)銀行競爭的加劇以及人們可支配收入的增加，個人投資理財業(yè)務正成為商業(yè)銀行的一項重要業(yè)務，中國商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務具有極強的必要性，因此，從理論上探討我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的發(fā)展具有重要的理論和現(xiàn)實意義。本文基于這樣的現(xiàn)實背景，首先分析了商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的現(xiàn)狀；接著，分析了商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的必要性。最后，針對現(xiàn)有問題，提出了商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的對策建議。

【關(guān)鍵詞】商業(yè)銀行 個人投資理財業(yè)務 現(xiàn)狀 對策建議

商業(yè)銀行的個人投資理財業(yè)務，是商業(yè)銀行為家庭或個人（私人）確定階段生活與投資目標、制定投資策略與組合、提供稅務安排、財產(chǎn)代理及投資顧問等金融中介服務。個人理財業(yè)務的出現(xiàn)是一國金融走向成熟的標志，特別是到了我國金融市場即將全部開放的關(guān)口，為中高端客戶提供理財業(yè)務將是中外資商業(yè)銀行競爭的焦點。本文基于這樣的現(xiàn)實背景，首先分析了商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的現(xiàn)狀；接著，分析了商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的必要性。最后，針對現(xiàn)有問題，提出了商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的對策建議。所以本文的研究對于指導商業(yè)銀行開展家庭或個人（私人）階段生活與投資目標、制定投資策略與組合、提供稅務安排、財產(chǎn)代理及投資顧問等金融中介服務具有重要的指導意義。

一、商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的現(xiàn)狀分析

（一）個人理財業(yè)務體系的建立尚在探索階段

與外資商業(yè)銀行比較，從古老的瑞士私人銀行算起，個人理財業(yè)務在西方國家已經(jīng)有數(shù)百年歷史，加之外資銀行寬松混業(yè)經(jīng)營環(huán)境和完善的金融發(fā)展市場，外資商業(yè)銀行形成一套成熟的個人理財業(yè)務體系，這一體系包括客戶群體的細分、理財產(chǎn)品的開發(fā)以及理財隊伍的建設(shè)等等，因而形成較強的品牌形勢。而我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務起步晚，理財業(yè)務在商業(yè)銀行業(yè)務中不占主導地位，理財業(yè)務體系、服務品牌均處于初建階段，劣勢明顯。

（二）理財服務同質(zhì)化現(xiàn)象嚴重，差異化不明顯

商業(yè)銀行現(xiàn)階段開辦的個人理財提供的產(chǎn)品和服務更多的是把現(xiàn)有的業(yè)務進行一個重新的整合，而沒有針對客戶的需要進行個性化的設(shè)計，服務、產(chǎn)品同質(zhì)性的結(jié)果導致“價格戰(zhàn)”成為各家商業(yè)銀行爭搶客戶資源的唯一手段。表現(xiàn)為各家商業(yè)銀行對個人理財及其他服務普遍不收費或降低收費標準；在發(fā)售理財產(chǎn)品過程中競相提高承諾投資收益率：同業(yè)之間的無序競爭過度等等。個人理財?shù)木韬椭饕姆较蚓褪撬膫€性化的服務。

（三）個人理財業(yè)務盈利能力較低

個人理財業(yè)務尚未能成為我國商業(yè)銀行業(yè)務的支柱性業(yè)務，商業(yè)銀行持續(xù)盈利能力受到挑戰(zhàn)。個人理財業(yè)務在國外已較普遍，是世界各大商業(yè)銀行業(yè)務創(chuàng)新的重點，也是商業(yè)銀行競爭的焦點及主要利潤來源之一。為個人客戶量身定做長、中、短期理財方案并分享理財收益、分擔理財風險等個人理財業(yè)務己成為外資銀行核心業(yè)務之一。而且，個人理財業(yè)務是一家銀行卓越形象的標志，大多數(shù)外資銀行都設(shè)有專門的個人理財機構(gòu)。外資銀行憑借自身龐大的信息網(wǎng)絡，先進的技術(shù)設(shè)備和高素質(zhì)的人才，利用所掌握的各種市場信息，結(jié)合客戶的投資偏好和資金實力，為其提供切實可行的個人理財業(yè)務服務。如匯豐銀行把個人理財業(yè)務列在首位，其后才是公司業(yè)務。

二、商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的必要性分析

（一）“全球化競爭”引領(lǐng)個人投資理財業(yè)務需求激增

中國已加入世貿(mào)組織，個人理財業(yè)務作為商業(yè)銀行重要的零售業(yè)組成部分，必將成為國內(nèi)商業(yè)銀行和國際領(lǐng)先銀行的爭奪點。而個人理財業(yè)務中間收入在發(fā)達國家商業(yè)銀行中所占的比例達全部收入的30%-70%，而國內(nèi)的商業(yè)銀行中間收入?yún)s僅占2%-8%，競爭能力明顯不及國外銀行。因此，面對激烈的國際競爭，商業(yè)銀行大力開拓包括個人理財業(yè)務在內(nèi)的中間業(yè)務，以增強自己的綜合競爭能力，顯得尤其緊迫。

（二）商業(yè)銀行經(jīng)營轉(zhuǎn)型帶動個人投資理財業(yè)務發(fā)展

隨著二十一世紀知識經(jīng)濟的到來，金融業(yè)以及銀行業(yè)也將發(fā)生重大的經(jīng)營轉(zhuǎn)型。知識經(jīng)濟是建立在知識和信息基礎(chǔ)上的生產(chǎn)經(jīng)營管理以及其相應的分配制度的新興經(jīng)濟類型。銀行業(yè)務也將隨著傳統(tǒng)的單一的經(jīng)營存款一貸款業(yè)務轉(zhuǎn)向引入更多的高科技含量的中間業(yè)務，個人理財業(yè)務作為中間業(yè)務中重要的一大類，必將成為商業(yè)銀行獲取競爭優(yōu)勢而應大力經(jīng)營的業(yè)務。以及隨著資本市場和直接融資的發(fā)展，個人理財業(yè)務將得到快速大規(guī)模的發(fā)展。

（三）居民個人理財需要多樣化促進個人投資理財業(yè)務進一步發(fā)展

中國經(jīng)濟長達三十年的快速增長，使得居民個人所擁有的財富迅速增長，相應的將個人財富進行保值增值的愿望與需求也與日俱增，然而證券市場，房地產(chǎn)市場，以及匯市都是知識和信息密集化投資行業(yè)，廣大居民由于缺乏相應的專業(yè)投資知識，無法將資產(chǎn)投向這些市場，只能將資產(chǎn)交與銀行進行儲蓄，然而居民的投資熱情蘊含著巨大的理財市場需求。

三、商業(yè)銀行開展個人投資理財業(yè)務的對策及建議

基于以上現(xiàn)狀及必要性分析，本文認為，商業(yè)銀行在開展個人投資理財業(yè)務時，為了保證業(yè)務的有效營銷以及廣泛的市場占有率，應做好以下幾點：

（一）提高配套設(shè)施功能，達到客戶理財手段的智能化要求

服務的優(yōu)越化和快捷化是金融業(yè)在競爭中發(fā)展的前提。投資理財作為一項新業(yè)務，更重要的還要靠電子化的服務手段來提高其服務效率和服務質(zhì)量。具體要做好：1.現(xiàn)代化的通訊工具可以幫助銀行及時掌握投資理財信息，從而更準確地作出投資理財決策?？茖W的決策可以提高銀行投資理財收益率。2.現(xiàn)代化的投資理財設(shè)施可以為客戶提供多種智能化理財方案設(shè)計，可以為客戶提供多種選擇，提高投資成功概率。3.銀行先進配套的設(shè)施功能，可以為客戶節(jié)約時間、節(jié)省費用。這樣客戶自然會主動選擇設(shè)施先進的銀行作為其業(yè)務往來行。因此，銀行為了提高業(yè)務競爭能力，必須不斷提高配套設(shè)施，通過電腦化、智能化服務，加上高素質(zhì)的投資理財人才組合，為客戶的投資理財活動提供高質(zhì)高效的服務。

（二）培養(yǎng)理財人員從業(yè)素質(zhì)控制道德風險

個人理財業(yè)務不斷拓寬及完善，對我國商業(yè)銀行自身的發(fā)展有著戰(zhàn)略性意義。它不僅有助于為金融消費者提供更豐富的投資工具，提高商業(yè)銀行的綜合競爭能力，也有利于銀行發(fā)展高端客戶，改善客戶結(jié)構(gòu)，還對改變我國銀行較為單一的存貸款業(yè)務結(jié)構(gòu)有著重大作用。但是隨著個人理財業(yè)務不斷發(fā)展，理財人員從業(yè)素質(zhì)不高是我國商業(yè)銀行發(fā)展個人理財業(yè)務最大障礙之一，也是銀行風險管理最深刻的隱患之一，其導致的操作風險、信譽風險等將時時刻刻影響銀行的安全性和穩(wěn)定性。銀行應該在發(fā)展個人理財業(yè)務的同時，積極建設(shè)一支長期穩(wěn)定的能力全面的個人理財業(yè)務團隊。

（三）建立功能強大的個人理財IT系統(tǒng)

由于個人理財對國內(nèi)銀行來說是項全新的業(yè)務，因此，銀行一般并不具備自行研發(fā)相應的業(yè)務支持科技系統(tǒng)的能力。然而，要面向客戶提供個性化的理財服務，又必然需要專門的電腦系統(tǒng)的支持。為解決這一矛盾，多數(shù)銀行選擇了引入外部的專業(yè)金融軟件公司所提供的理財系統(tǒng)。專業(yè)的金融軟件公司了解個人理財業(yè)務，具有豐富的銀行業(yè)經(jīng)驗，有成熟的產(chǎn)品，在提供軟件支持的同時，也能為銀行開展理財業(yè)務起到咨詢輔導作用。在國外，較普遍的理財服務軟件工具包括客戶經(jīng)理理財輔助系統(tǒng)、客戶經(jīng)理日常考核管理系統(tǒng)、客戶經(jīng)理綜合培養(yǎng)學習系統(tǒng)等。

（四）加大新型業(yè)務的宣傳力度，創(chuàng)建銀行投資理財服務品牌

計劃經(jīng)濟時代，銀行有“三鐵”美譽，即鐵帳、鐵款、鐵算盤，這就是銀行的品牌效應。改革開放初期，存款、借錢找銀行，銀行是社會資金的集散地。目前，居民財富積累水平逐步提高，投資渠道也日益豐富，如何加大銀行投資理財服務已是銀行擴大與客戶接觸的有效手段，而中國人有怕“露富”的習慣，銀行投資理財服務必須做好廣泛的宣傳，一要讓顧客取消顧慮，二要讓客戶通過銀行理財真正能得到實惠。銀行要把金融理財當成創(chuàng)造自身的一個新“品牌產(chǎn)品”來做，搞好投資理財產(chǎn)品的CI設(shè)計，逐步在人們心目中形成“投資理財找銀行，安全可靠回報高”的良好形象，至此，這一項新業(yè)務才可能得到較快發(fā)展。

結(jié)語

縱覽國際銀行業(yè)的發(fā)展，隨著資本市場的發(fā)展和居民金融需求能力的提高，面向個人的金融理財業(yè)務正在成為現(xiàn)代商業(yè)銀行發(fā)展的重點領(lǐng)域和利潤增長點的主要來源。目前，中國國內(nèi)個人金融理財業(yè)務正處于起飛階段，市場前景十分廣闊。隨著各家銀行對此項業(yè)務的重要性的逐漸認識，個人金融理財業(yè)務將進入一個前所未有的大發(fā)展。本文的研究對于指導商業(yè)銀行開展家庭或個人（私人）階段生活與投資目標、制定投資策略與組合、提供稅務安排、財產(chǎn)代理及投資顧問等金融中介服務具有重要的指導意義。