被“抑制”的農村資金互助社

摘 要： 通過對馬嶼鎮(zhèn)匯民農村資金互助社的調研，發(fā)現(xiàn)政府管制直接或間接增加了互助社的成本；互助社缺乏來自財稅部門的支持而無法享受足夠的財稅優(yōu)惠政策；互助社缺乏中國人民銀行的支持而無法開展與其他金融機構的業(yè)務聯(lián)系。匯民農村資金互助社雖是個案，其意義卻未必只是個案，本該被“鼓勵”的農村資金互助社受到了不小的“抑制”。政府適當放寬監(jiān)管、加大扶持，才能使農村資金互助社更好的發(fā)展。

關鍵詞：農村；合作金融；互助社

中圖分類號：F306.4 文獻標識碼：A 文章編號：1009-9107（2014）06-0057-06

一、問題的提出

近年來，中央倡導農村金融創(chuàng)新，中國銀監(jiān)會于2006年底放寬了農村金融機構的準入政策，對農村資金互助社發(fā)放金融許可證進行試點，農村資金互助社迎來了發(fā)展的契機。在中央鼓勵農村金融創(chuàng)新的背景下，現(xiàn)行政策是否真的鼓勵了農村資金互助社的發(fā)展，是否給予了互助社一定的發(fā)展空間，能否帶給互助社持續(xù)發(fā)展的可能？

從組織結構、管理方式、業(yè)務經營、利益分配看，農村資金互助社當屬合作金融范疇。國外學者對于合作金融的研究，始于19世紀末，主要有四個方面的特點：一是把合作金融作為合作經濟的一部分，更多地從一般性合作社的角度來研究合作金融組織，不存在一個統(tǒng)一的認識；二是從組織業(yè)務特征和運行機理的角度來界定合作金融；三是把合作金融作為農村金融的組成部分；四是由于發(fā)展中國家一般存在“金融抑制”現(xiàn)象，金融制度呈現(xiàn)二元結構，因此一些研究發(fā)展中國家金融問題的學者，把發(fā)展中國家普遍存在的合作金融組織稱為“準金融組織”或理解為“非正式的金融組織”。二戰(zhàn)以來，國外學者關于合作金融的研究，主要側重以下幾個領域：合作金融組織資產的保全、經營風險的防范；合作金融業(yè)社會保險體系的建設和完善；合作金融業(yè)的集中、聯(lián)合與合并；合作金融組織業(yè)務的創(chuàng)新與合作金融組織業(yè)務的國際化發(fā)展；合作金融組織與其他合作經濟組織的關系；合作金融企業(yè)發(fā)展的最適規(guī)模研究；合作金融業(yè)發(fā)展的經濟深化度研究等。國內學者對于合作金融的研究，始于20世紀80年代中期，主要集中于三個方面：一是我國合作金融經營宗旨；二是合作金融機構企業(yè)財產組織形式；三是我國合作金融發(fā)展模式和方向。

國內學者對農村資金互助社的研究，主要是在2006年以后，集中于三個方面：一是資金互助社的作用。二是資金互助社的分類。何廣文認為我國目前的農民資金互助合作組織實際上分為兩種情況：第一種是在銀監(jiān)會2007 年1 月22日《農村資金互助社管理暫行規(guī)定》出臺后，按照銀監(jiān)會的新規(guī)則組建的正式金融組織；第二種是在農村正規(guī)金融供給不足的約束條件下，農村自發(fā)創(chuàng)新的農村資金互助社，這是一種非正規(guī)金融組織，還沒有納入政府有關監(jiān)管系列[1]。張德元等對已成立的幾種典型的農民資金互助組織展開調查，根據其中的某些共性，將它們歸納為幾種模式：生產合作社內生型模式、內生型集成合作模式、外因推動型資金互助合作模式[2]。王建英等在張德元歸納的模式基礎上又增加了一種公益型資金互助合作模式[3]。三是資金互助社的運作研究。何廣文認為各地資金互助社有一定差異，但也有一些共同機制，包括：股金設置上實行多樣化；利于風險控制與管理、保障資金流動性的借款額度設置；資金只能在社員內部有償使用， 非社員可以有限制性借貸， 且實行差別利率；建立了一種隨農戶資金需求擴大而自動充實資本的機制[1]。王瑋等認為社區(qū)規(guī)范的存在使農村資金互助社相對于正規(guī)金融具有信息優(yōu)勢和成本優(yōu)勢[4]。目前存在的問題主要包括：資金短缺、融資渠道有限；內部人控制；不規(guī)范運作；一定的金融風險；缺乏相應的法律保障；政府干預過多等。相應的對策建議主要包括： 如何解決農村資金互助社貸款資金不足的問題、如何限制大股東的控制能力以保證農村資金互助社不偏離弱勢群體之間互助合作的基本出發(fā)點；政府應加大對互助社的扶持力度；允許互助社的貸款利率有更大的浮動幅度；如何建立農村資金互助社與其他金融機制之間的合代和機制；如何加強監(jiān)管以規(guī)避潛在的農村金融風險[58]。

對農村資金互助社運作的研究中，針對“政府對互助社的影響”，學者們大多以“政府干預過多”來描述，缺乏更為詳盡的說明。溫鐵軍等通過對兩家農村資金互助社的績效和外部發(fā)展環(huán)境對比，反映了在監(jiān)管部門推動下的財政支持與行政、社會資源的輸入使互助社的成本大為降低，但是，并沒有探討“政府政策是否僅對互助社產生了支持與資源輸入”、“政府提供的政策支持與資源輸入是否足夠”等問題[9]。筆者通過對個案的調研，反映現(xiàn)行的政府政策帶給互助社的除了溫鐵軍認為的支持和資源輸入的積極影響外，更多的是“抑制”的消極影響。

二、匯民資金互助社的困境分析

截至2011年末，全國共46家農村資金互助社，浙江省共7家農村資金互助社，溫州市僅一家，即匯民農村資金互助社。浙江省的農村資金互助社是在專業(yè)合作社基礎上發(fā)展的，匯民農村資金互助社由馬嶼蔬菜專業(yè)合作社、荊谷白銀豆合作社和篁社索面合作社發(fā)起組建，成立于2011年3月。3家專業(yè)合作社共有社員1 800多人，其中720多人報名入股匯民，最終確定符合條件的社員為698人。100元為1股，社員入股資金的起點為100元，上限是總股本的10%，社員實際出資金額從100元到44萬元不等。目前的注冊資本金為500萬元。根據《農村資金互助社管理暫行規(guī)定》，匯民農村資金互助社為社員提供存款、貸款以及結算等業(yè)務，但目前的業(yè)務類型主要是存貸款，幾乎沒有發(fā)生過結算業(yè)務。截至2011年底，匯民農村資金互助社的資產合計2 188萬元，其中貸款余額2 105萬元，負債合計1 687萬元，其中存款余額1 157萬元，同業(yè)拆借500萬元；2011年利潤總額22.09萬元，扣除按年末貸款余額的1%計提的資產減值損失21.05萬元以及所得稅5.9萬元后，凈利潤為-4.34萬元，目前沒有進行對社員的返利和分紅；貸款累計發(fā)生4 658.6萬元，累計發(fā)放377筆，累計支持社員287戶。

經過一年的營運，匯民農村資金互助社呈現(xiàn)出諸多的困境。

（一） 政府管制，增加了資金的機會成本

1.政府監(jiān)管直接增加的成本。監(jiān)管可能增加互助社的機會成本。按照中國銀監(jiān)會的《農村資金互助社管理暫行規(guī)定》，互助社對單一社員的貸款總額不超過資本凈額的15%，對前10大戶貸款總額不超過資本凈額的50%。2012年上半年，匯民農村資金互助社前10大戶貸款總額約為700萬元，超過其資本凈額（500萬元）的50%，即250萬元。對此，銀監(jiān)系統(tǒng)要求其限期整改。

截至2012年5月末，匯民農村資金互助社貸款余額為2 550萬元，貸款戶數約230戶，其中貸款金額為30萬元以上的約有25戶，金額為20～30萬元的約有115戶。雖然銀監(jiān)的整改是針對前10大戶，實際上最后的整改結果就是所有的社員貸款規(guī)模都必須不得超過25萬元，需要縮減的貸款規(guī)模至少在700萬元以上。如果存在社員排隊等候貸款額度，那么整改縮減出來的貸款額度另有他用，整個互助社不存在福利損失。2012年1～5月，匯民農村資金互助社的貸款規(guī)模始終處在2 500～2 600萬元，可貸資金卻保持在2 800～2 900萬元，為了節(jié)約成本，匯民農村資金互助社于5月中旬還提前償還了向當地某農村合作銀行拆借的150萬元，5月末，社可貸資金規(guī)模為2 700萬元，仍略大于資金需求。在目前的社員結構和數量下，整改縮減的資金就閑置了，按月息為8.5厘、7個月來計算，這部分資金產生的利息收入至少為41萬元，而匯民農村資金互助社2011年的利息收入111萬元，損失的利息收入是2011年利息收入的37%以上，機會成本大大增加。

2.政府管制間接派生的成本?；ブ缟鐔T人數既定的前提下，社員空間布局較分散致使產生較高的交易費用，社員類型趨同致使產生較高的機會成本。兩類問題可以通過適當增加社員人數來予以緩解或突破。但是匯民農村資金互助社行滿一年后才可由省銀監(jiān)部門決定是否增資擴股，而實際上浙江省內已經得到增資擴股批復的2家互助社都是運行2年后才獲批，溫州市銀監(jiān)部門對匯民農村資金互助社增資擴股獲批的時間預期是“爭取年內”。增資擴股在時間上的拖延，對于略微虧空的小型農村合作金融機構而言，無疑降低了其獲利的可能性。

社員空間布局較分散使匯民互助社社員存款的交通成本增加，由多家專業(yè)合作社發(fā)起組建的農村資金互助社可能都面臨相似問題。匯民農村資金互助社的社員來自三個專業(yè)合作社，社員基本生活在其專業(yè)合作社附近。698名社員中，300多名社員來自馬嶼蔬菜專業(yè)合作社，距離互助社大約8公里；200多名社員來自荊谷白銀豆合作社，距離互助社大約15公里；80多名社員來自篁社索面合作社，距離互助社大約3公里。對于特別是馬嶼和荊谷的社員而言，雖然存在返利及分紅的動力，但是還沒有享受到，或者即使享受到，金額如果沒有明顯高于來往互助社的交通費用，社員更愿意把錢存入住所附近的商業(yè)銀行。根據匯民農村資金互助社的章程，其稅后利潤按以下順序分配：（1） 彌補以前年度虧損；（2） 提取法定盈余公積金（不低于10%的比例）；（3） 按年末風險資產余額的1%比例提取一般準備；（4） 按存、貸款交易量分配利潤的比例不低于可分配額的50%，不高于70%（其中，存款交易量與貸款交易量返還的比例為7∶3）；（5） 向社員分配紅利不超過可分配額的50%，原則上不超過一年定期存款利率，超過一年定期存款利率部分轉入社員積累，按照股份額量化至每個社員。假設2012年匯民農村資金互助社有100萬元的稅后利潤，扣除前三項后余額為65.044萬元，返利和分紅各為50%，1股（100元）的分紅6.5元，但按規(guī)定不能超過一年定期存款利率3.5元，而持有1～2股的社員人數比約為70%；存款返利總額為65.044×0.5×0.7=22.765 4萬元，返利按照2011年末存款余額1 157萬元來計算，如果年初存入1 000元，期間沒有存取，一年后的返利為19.6元。從匯民農村資金互助社到馬嶼專業(yè)合作社的交通費用，往返一次是8元，而匯民農村資金互助社到荊谷專業(yè)合作社的交通費用更高。由于返利按照天數來計算，若這1 000元存在多次存取時，一年后的返利將低于19.6元，存取次數越多，返利越低，交通費用越高，社員的凈收益越低。如果再考慮到體力因素，收益更低，社員存款的動力不足。建立存款合約的成本過高，不利于互助社存款金額的增加。

匯民互助社社員的類型趨同，資金的季節(jié)性閑置凸顯，由專業(yè)合作社發(fā)起組建的農村資金互助社都可能面臨相似問題。根據浙江省銀監(jiān)部門的要求，農村資金互助社是在專業(yè)合作社的基礎上發(fā)展的，而同一個專業(yè)合作社的社員從事的業(yè)務都是相同的，同類農產品生產、銷售的時節(jié)一致，導致社員在資金需求的時間上也趨同，這就可能帶來一個問題：在某些時點，社員普遍需要資金，資金供不應求，在其他時點，資金供過于求，即資金需求的季節(jié)性波動。匯民農村資金互助社也是如此，資金需求較為集中于社員對大棚種植所需的薄膜、鋼管等設施的投入。互助社里來自馬嶼蔬菜專業(yè)合作社的300多名社員以及來自荊谷白銀豆專業(yè)合作社的200多名社員，往往是在下半年需要利用大棚進行這兩類蔬菜的種植，因此資金的需求也都較為集中在下半年，上半年資金的閑置較為明顯。對于開放性的金融機構，社員（客戶）會隨著數量增加而類型多樣化從而平抑資金需求的季節(jié)性波動。但是對于封閉運行的農村資金互助社而言，業(yè)務的服務對象只限定這個群體，較少的社員數量無法平抑資金需求的季節(jié)性波動，資金閑置的問題顯現(xiàn)，資金的機會成本提高，加大了互助社運營的交易費用。

（二） 缺乏足夠的財稅支持政策加重了互助社的成本負擔

目前，匯民農村資金互助社已經明確可享受的財政補貼包括：地方人民政府給予的“開業(yè)補助”30萬元（已經到賬）；中央財政給予新型農村金融機構的定向費用補貼（財金[2009]31號）33萬元（已經到帳）。除此之外，匯民農村資金互助社沒有其他的政策扶持。而互助社享受的政府補貼不能同時滿足財稅 [2011]70號規(guī)定的三個條件：企業(yè)能夠提供規(guī)定資金專項用途的資金撥付文件、財政部門或其他撥付資金的政府部門對該資金有專門的資金管理辦法或具體管理要求、企業(yè)對該資金以及以該資金發(fā)生的支出單獨進行核算，因此不能作為“不征稅收入”。2011年匯民農村資金互助社各項稅金合計為10萬元。中央財政的補貼一旦到位，也需計入作為“應稅所得”予以納稅。由于政府對互助社的補貼不能做到財稅 [2011]70號“單獨核算”的要求而必須納稅，姑且把地方政府給予的30萬元“開業(yè)補貼”視作兩部分：一部分是開業(yè)補助；另一部分是對互助社稅收的補助，而即將到位的中央財政補貼納稅后，實際上就分成兩部分：一部分是直接補給互助社，另一部分間接補給地方政府。地方政府分得的那一杯羹，對于地方政府而言無足輕重，但對于剛起步甚至還未起步的互助社而言卻舉足輕重。

2008年浙江省出臺《浙江省銀行業(yè)金融機構農業(yè)貸款風險補償暫行辦法》，財政以上一年度市、縣（市）農村合作金融機構農戶和農村經濟組織農林牧漁貸款的實際余額為基數，按貸款比上年末凈增額的一定比例（一般為千分之五）予以風險補償。風險補償資金的來源：省級財政每年預算安排一定的風險補償資金；市、縣（市）配套的財政資金，與省實行配套的原則，資金配套比例為4∶6。為此，地方人民政府也出臺了相應的配套細則。省政府的該項政策在全省農村合作金融機構進行試點，卻沒有把資金互助社列為補償對象，因此，匯民農村資金互助社不能享受浙江省政府及地方人民政府的該項補助。根據《財政部、國家稅務總局關于農村金融有關稅收政策的通知》（財稅[2010]4號），匯民農村資金互助社享受的稅收優(yōu)惠包括：對金融機構農戶單筆貸款和貸款總額均在5萬元以下的小額貸款的利息收入，免征營業(yè)稅（2009年1月1日至2013年12月31日）；對金融機構農戶小額貸款的利息收入在計算應納稅所得額時，按90%計入收入總額（2009年1月1日至2013年12月31日）；金融收入減按3%的稅率征收營業(yè)稅（2009年1月1日至2015年12月31日）。除此之外，沒有其他的稅收優(yōu)惠，而同樣被政府定位于“合作金融”的信用社卻曾經享受過所得稅的減半優(yōu)惠。

（三） 缺乏中國人民銀行的支持，制約了互助社與其他金融機構的業(yè)務聯(lián)系

中國人民銀行在銀發(fā)[2008]137號文件里提到“符合條件的村鎮(zhèn)銀行可以按照中國人民銀行的有關規(guī)定申請加入大額支付系統(tǒng)、小額支付系統(tǒng)和支票影像交換系統(tǒng)。貸款公司、農村資金互助社和小額貸款公司可自主選擇銀行業(yè)金融機構開立存款賬戶，并委托存款銀行代理支付結算業(yè)務?！备鶕隧椢募?，資金互助社、貸款公司都不能直接在人民銀行開設賬戶。2009年，中國人民銀行將支農再貸款的對象擴大至縣域的合作銀行、村鎮(zhèn)銀行以及經人民銀行批準的機構，卻不包括農村資金互助社。缺乏人民銀行必要的支持，制約了互助社與其他金融機構的橫向聯(lián)系、與政府金融監(jiān)管部門的縱向聯(lián)系，從而一定程度的增加了社員參與的顧慮，低了社員參與的動力，是制約存、貸款合約有效達成的因素之一。

匯民農村資金互助社是個案卻未必只是個案。政府允許農村資金互助社試點并給予其一定的政策支持與資源輸入，但并不足夠，而且在互助社運行中又設定了諸多限制，使本該被“鼓勵”的農村資金互助社受到不小的“抑制”。

三、農村資金互助社被“抑制”的緣由

一個制度（現(xiàn)狀）的成因，必定要將之視為人們在有關的局限條件下所作出的選擇。以農村資金互助社為代表的合作金融發(fā)展的滯后也是選擇的結果，在邏輯上，我們也不能將其視作“不合理”。

1.金融制度安排的城市化傾向。內生于工業(yè)化和城市化的中國金融對內開放不足，相對于農村經濟是外生的。在經濟發(fā)展以工業(yè)化、城市化為主的階段，為更好的發(fā)展農村經濟而搜集相關制度體系的信息費用是高昂的。縱使制度改變會為社會帶來凈利潤，反對的力量必然存在，而假若反對的人數不多或全無勢力，對之置之不理也可以。農民正是對政府的影響力非常微弱的一個群體，這也使得金融中介信貸配置的國有企業(yè)和城市部門偏向能得以長期維持，政府主導的農村合作金融發(fā)展滯后。

2.風險分擔機制的缺乏迫使政府加大監(jiān)管。農村合作金融的風險分擔機制包括三個層次，一是有效的農村抵押物；二是農村合作金融的組織體系；三是金融機構的市場退出機制。風險分擔機制的缺乏迫使政府加大對資金互助社的監(jiān)管，其中，抵押物以及組織體系的缺乏是農村合作金融特有的問題。

目前溫州市抵質押貸款比例將近50%，有效的抵押物是融資的重要手段。然而，農村土地不得抵押，農村住房的抵押存在爭議，林權的抵押還在試點推進，有效抵押物的缺乏增加了金融機構對農民發(fā)放貸款的風險。匯民農村資金互助社的管理層很清楚農房作為抵押物可能會面臨的困境，因此，實踐操作中也只有信用貸款和擔保貸款。不少地方政府在農村抵押物創(chuàng)新方面做著或多或少的嘗試，但是制度障礙是這類改革止步于試點而無法在更大范圍推廣的主要原因，任何地方性的創(chuàng)新都存在風險，而最終這種創(chuàng)新或改革的風險必須由地方政府承擔[10]。匯民農村資金互助社是僅有698名社員的單薄的機構，缺乏組織體系，上無可依靠的組織，下無可團結的分支機構。浙江省雖然有7家農村資金互助社，但分布在不同的市，相互間的空間距離比較遠，各地方政府給與的政策存在差異，這7家農村資金互助社更多地是進行比較性的交流，很難形成一個經濟聯(lián)合體。面臨經營風險時，沒有一個經濟關聯(lián)主體可以對匯民農村資金互助社進行救助，不僅使農民利益受損，也容易使風險外部化。

3.各部門目標不一致，又缺乏協(xié)調機制。不同群體追求的利益不盡相同，因此，行為也不完全一致甚至矛盾。在農村金融創(chuàng)新的過程中，中央政府更多地考慮如何管理和控制，相對集權，一定程度地忽視了農民及其金融組織的需求，甚至堵塞了自下而上的創(chuàng)新。各政府部門更多地考慮部門業(yè)績，從自身利益出發(fā)去考慮以什么態(tài)度來應對農村金融創(chuàng)新，試圖以最小的交易費用創(chuàng)造最大的部門利益。如果銀監(jiān)會在農村金融管理上過于“創(chuàng)新”，其部門利益（業(yè)績）可能會遭受挑戰(zhàn)，因此“審慎管理”是最好的選擇，夾縫中求得平衡。中國人民銀行以及金融系統(tǒng)外的其他部門，出臺相關配套政策，可能需要或多或少地割讓部門利益，因此他們更愿意拖延甚至抵觸相關政策的出臺。我們缺乏常規(guī)的締約機制，去促成各部門之間的溝通，達成更有效的制度安排。農村金融的發(fā)展，只能依靠其微弱的力量通過私下的討價還價來爭取更多的政策庇佑。

四、農村資金互助社發(fā)展：適當放寬監(jiān)管，加大政策扶持

政府對農村資金互助社發(fā)放金融許可予以試點，但對于農村資金互助社這樣的農村合作金融，更為艱難地跋涉才剛剛開始。雖然只有建立風險分擔機制，政府才能較大程度地放松監(jiān)管，但是風險分擔機制的建立需要制度創(chuàng)新，互助社還處于試點階段，未形成利益集團，人數不多或全無勢力，這一群體對政府政策制定的影響力非常微弱。現(xiàn)階段，中央政府沒有為資金互助社這一小規(guī)模群體進行制度創(chuàng)新的動力，中央政府的加入將涉及很多締約方，異質性很強，不僅涉及不同部門利益，關系復雜而且信息不對稱，各方預期不同，對形成相關政策帶來的利益影響也有很大爭議，短期內達成一致意見的可能性極小。現(xiàn)階段，爭取局部的政策調整對于資金互助社更為現(xiàn)實可行，包括適當放寬監(jiān)管和加大政策扶持，待時機成熟，再逐步建立風險分擔機制。

（一） 適當放寬監(jiān)管

1.監(jiān)管部門應鼓勵發(fā)展較大規(guī)模的農村資金互助社。較大規(guī)模的社員數量，才能有更大業(yè)務量，產生創(chuàng)造利潤的空間，有更多的分紅，有更多經費用于組織社員活動，讓社員更多地了解和信任合作金融機構，增加社員存款的動力，減少建立社員存款合約的交易費用。由于中國銀監(jiān)會的《農村資金互助社管理暫行規(guī)定》要求“對前十大戶貸款總額不超過資本凈額的50%”，較大規(guī)模的社員數量才能有更大規(guī)模的注冊資本，互助社在實踐操作中違規(guī)的可能才會降低。

2.監(jiān)管部門應鼓勵農村資金互助社適當發(fā)展多種類型社員。只有社員類型的多樣化，才能平抑社員資金需求的季節(jié)性波動。由于目前持有金融許可證的互助社都是在專業(yè)合作社的基礎上發(fā)展的，浙江省的互助社一般是最多由三家專業(yè)合作社發(fā)起，社員類型趨同的問題較為凸顯。發(fā)展多種類型社員，從當前看，可以適當增加發(fā)起的專業(yè)合作社數量；從長遠看，可以增加發(fā)起的組織類型，除了專業(yè)合作社，還可以包括自然村或行政村。政府對互助社社員的監(jiān)管，意圖在于減少社員與機構的信息不對稱，減少機構風險，但只要還是在若干專業(yè)合作社或村組織內組建，社區(qū)規(guī)范始終發(fā)揮作用，擴大社員數量并不必然帶來風險增加，何況社員資格以及貸款的審核程序都沒有放寬。

3.監(jiān)管部門應適當降低相關的監(jiān)管指標。比如針對《農村資金互助社管理暫行規(guī)定》的“對前10大戶貸款總額不超過資本凈額的50%”，目前浙江省內7家互助社都超出標準線，說明前10大戶貸款總額超過資本凈額的50%已經是普遍性問題，畢竟在人數有限且固定的群體里，沒有較大額貸款，資金閑置問題會凸顯，提高機會成本，雖然大額貸款相應會提高風險，但只要貸款審批手續(xù)到位，風險仍然可控，何況已經規(guī)定單一社員的貸款總額不得超過資本凈額的15%。

4.監(jiān)管部門應提高對農村資金互助社相關事項的審批效率。對于尚處保本經營甚至略微虧損的機構而言，時間就是金錢，提高政府的審批效率或許就能換來農村合作金融機構的盈利。

（二） 加大政策支持力度

1.財稅部門應給予更多的支持政策。（1） 應加大對農村資金互助社的財政補助。既然中央財政給予了互助社定向補助，各省財政也應將互助社作為風險補償的對象。比如，如果浙江省財政將財政風險補償對象擴大至資金互助社，那么根據浙財外金[2008]12號，市、縣（市）配套的財政資金與省實行配套的原則，互助社就能享受市、縣（市）配套的財政資金。除了專項資金外，市、縣（市）政府還應加大對互助社的一般性補助。根據財稅 [2011]70號的規(guī)定，中央、省財政補助應予納稅，市、縣（市）政府應對納稅部分予以返還。（2） 應建立財政專項擔?；?。資金來源不足是制約農村資金互助社發(fā)展的重要問題，雖然中央政府與監(jiān)管機構都發(fā)文支持農村資金互助社向銀行機構融資，但各銀行機構仍不愿向農村資金互助社借款。因此，通過政府的財政部門建立專項擔保基金，可以為農村資金互助社向銀行機構融資提供增信支持，實實在在地幫助農村資金互助社融資。（3） 應提供更多的稅收優(yōu)惠。政府應給予農村資金互助社的稅收優(yōu)惠政策至少應可比于曾被政府定位于“合作金融”的農村信用社。

2.中國人民銀行應給予一定的政策支持。中國人民銀行應允許符合條件的農村資金互助社享受村鎮(zhèn)銀行同樣的待遇，在中國人民銀行開設賬戶，按照互助社資本凈額一定倍數享受支農再貸款授信，擴大其資金來源，發(fā)揮貨幣政策作用引導商業(yè)性銀行機構與農村資金互助社開展信用合作，促進農村資金互助社的更好發(fā)展。

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