中小企業(yè)融資困境及對策研究

摘要：改革開放三十多年以來，隨著我國市場經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展和成熟，我國中小企業(yè)正呈現(xiàn)出良好的上升勢頭，已經(jīng)成為我國國民經(jīng)濟(jì)中的重要組成部分，在經(jīng)濟(jì)社會協(xié)調(diào)發(fā)展方面發(fā)揮著不可缺少的作用。然而，現(xiàn)階段我國中小企業(yè)普遍面臨融資難的問題，資金不足成為制約廣大中小企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展壯大的瓶頸。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；融資；對策

中圖分類號： F27 文獻(xiàn)標(biāo)識碼： A 文章編號： 1674-0432（2013）-20-1

1 中小企業(yè)融資現(xiàn)狀

1.1 資金缺口日益增大

近年來，中小企業(yè)資金需求不斷擴(kuò)大，資金缺口日益加大，這主要體現(xiàn)在兩個方面：其一，中小企業(yè)的資金需求擴(kuò)大；其二，受此次金融危機(jī)余波的影響，民間借貸信心陡然下降，出現(xiàn)“量增價高”的局面，少數(shù)中小企業(yè)老板跑路甚至逃出國門，這就使得民間融資活動大大收縮。資金缺口造成目前整個社會資金規(guī)模短缺、資金運(yùn)行成本上升，企業(yè)轉(zhuǎn)向民間融資的行為增多。

1.2 獲得銀行貸款難

中小企業(yè)融資服務(wù)體系建設(shè)時間不長，還存在一些不完善的地方，集中表現(xiàn)在：為中小企業(yè)提供資金的渠道較少、中小企業(yè)信用評價體系亟待建立和完善，這就使得中小企業(yè)很難獲得商業(yè)銀行的貸款，尤其是中長期貸款。

1.3 獲得信用擔(dān)保難

近年來，雖然在政府的大力政策鼓勵與支持下，中小企業(yè)信用擔(dān)保體系的建設(shè)取得了一定的突破和成果，但總體來看，現(xiàn)有中小企業(yè)擔(dān)保公司的數(shù)量并不多，它們的實力也較為有限，使得廣大中小企業(yè)面臨“擔(dān)保無門”。這樣一來，銀行出于風(fēng)險考慮，對缺乏足夠擔(dān)保的中小企業(yè)惜貸甚至拒貸。

1.4 融資成本急劇上升

總體來看，銀行貸款利率遠(yuǎn)高于國內(nèi)其他地區(qū)，2010年以來各商業(yè)銀行對中小企業(yè)的貸款利率紛紛上調(diào)，普遍上浮 30%～40%，高的上浮達(dá)80%，一些地方民間融資更是驚人。

1.5 中小企業(yè)內(nèi)源融資渠道不暢

內(nèi)源融資是企業(yè)穩(wěn)定與發(fā)展必不可少的重要途徑，但也受到企業(yè)自身資金實力、財務(wù)狀況等各方面硬性條件的制約，顯然無法滿足現(xiàn)實需要。由于中小企業(yè)的發(fā)展程度有限，自身實力不足，管理水平不高等現(xiàn)實條件的制約，很難獲得外部投資者投資，外部融資渠道困難重重。

2 解決中小企業(yè)融資難問題的對策

2.1 提高中小企業(yè)的信用水平

2.1.1 增強(qiáng)信用意識，建立良好的企業(yè)信譽(yù) 信用對金融服務(wù)業(yè)的發(fā)展尤為重要，中小企業(yè)可以借款的關(guān)鍵是擁有良好的信用，改善融資環(huán)境。

2.1.2 引進(jìn)人才，提高管理水平 一般而言，中小企業(yè)的人才相對較少，因此，企業(yè)就需要加大引進(jìn)和培養(yǎng)人才的力度。溫州的中小企業(yè)對人才問題非常重視，完善人才的獎勵評價制度，使得員工有努力的動力，另一方面，任人唯賢，提高企業(yè)的競爭優(yōu)勢。

2.1.3 規(guī)范和完善企業(yè)的財務(wù)制度 對于中小企業(yè)而言，要想獲得銀行的支持，其會計報表是非常重要的，必須真實地反映企業(yè)的各項財務(wù)活動，提高信息的透明度。

2.2 加強(qiáng)政府對中小企業(yè)融資服務(wù)的政策支持

2.2.1 優(yōu)化企業(yè)經(jīng)營外部環(huán)境 一是要大力支持中小企業(yè)的投資基金的發(fā)展。政府引導(dǎo)成立創(chuàng)業(yè)投資公司，對企業(yè)提供咨詢服務(wù)，促進(jìn)企業(yè)的成長。二是擴(kuò)寬融資渠道。

2.2.2 成立中小企業(yè)政策性銀行 當(dāng)市場完全有效時，供給者和需求者之間的資金分配可以有效地進(jìn)行，達(dá)到最優(yōu)的狀態(tài)。而當(dāng)出現(xiàn)市場失靈時，要解決這一問題的有效辦法就是政府的及時介入。

2.2.3 發(fā)揮民間金融優(yōu)勢，引導(dǎo)、規(guī)范發(fā)展民間資本 針對金融和企業(yè)存在“兩多兩難”的特點：民資多（達(dá)1100億元）、投資難；中小企業(yè)多（達(dá)14萬家）、融資難。如何解決這兩對矛盾，中間缺少一個橋梁，即金融體制問題。政府要加快推進(jìn)地方金融改革創(chuàng)新，國務(wù)院“新36條”盡快制定細(xì)則，為民間資金和中小企業(yè)搭建資金交易的市場體系，這為有效解決中小企業(yè)融資困難的問題提供了一些思路。

2.3 提高產(chǎn)業(yè)集群度提升集群內(nèi)企業(yè)融資能力

2.3.1 完善金融體系 完善的金融體系首先要求國有商業(yè)銀行應(yīng)通過不斷完善現(xiàn)有的信貸管理機(jī)制而逐步加大對中小企業(yè)發(fā)展的支持力度。就目前現(xiàn)實來看國有商業(yè)銀行貸款仍然是中小企業(yè)進(jìn)行融資的主要手段之一，其應(yīng)該繼續(xù)發(fā)揮在中小企業(yè)融資中的中堅作用。

2.3.2 健全企業(yè)融資社會服務(wù)體系 作為市場經(jīng)濟(jì)內(nèi)在的要求，誠信是市場經(jīng)濟(jì)的基本特征，也是每一個經(jīng)營主體所必須遵循的基本原則。一方面要逐步建立中小企業(yè)的誠信檔案。另一方面要推動中小企業(yè)信用評價機(jī)構(gòu)的建設(shè)。

2.4 商業(yè)銀行應(yīng)積極探索中小企業(yè)融資模式

2.4.1 創(chuàng)新融資模式 商業(yè)銀行要提高中小企業(yè)金融服務(wù)水平，持續(xù)增加中小企業(yè)信貸投入，確保銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)對中小企業(yè)貸款的增速高于貸款的平均增速。對此，銀行可試行推銷符合中小企業(yè)融資的金融產(chǎn)品，并開展信用貸款服務(wù)，發(fā)展中小企業(yè)小額信貸業(yè)務(wù)。

2.4.2 構(gòu)建政策性銀行 為了保證國家扶持中小型企業(yè)發(fā)展的相關(guān)政策能夠得以真正的落實，國家需要成立一家專門的中小企業(yè)政策銀行。該政策性銀行應(yīng)以為中小企業(yè)提供政策性貸款為核心業(yè)務(wù)，通過對國家相關(guān)法律和政策的執(zhí)行向中小企業(yè)提供貸款。在大力發(fā)展銀行的同時，允許銀行以外的資本進(jìn)入中小企業(yè)融資的金融體系也成為一種發(fā)展的大趨勢。