農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效集成評價
——基于江蘇省的實證分析

蔡則祥，劉　驊

(南京審計學(xué)院 金融學(xué)院，江蘇 南京　211815)

一、 引言

促進(jìn)“三農(nóng)”發(fā)展，金融支持至關(guān)重要。近十年來，黨和國家特別重視農(nóng)村金融工作，積極推進(jìn)農(nóng)村金融改革，創(chuàng)新農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)，完善農(nóng)村金融體系，提高農(nóng)村金融服務(wù)水平。黨中央在“十二五”規(guī)劃中明確提出，農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化與城鎮(zhèn)化、工業(yè)化同步進(jìn)行，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)不斷創(chuàng)新，適應(yīng)城鎮(zhèn)化、農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化推進(jìn)過程中變革的需要。中央相關(guān)文件特別強(qiáng)調(diào)，為活躍農(nóng)村金融市場，完善農(nóng)村金融體系，加大農(nóng)村金融市場競爭，更大程度地滿足農(nóng)村經(jīng)濟(jì)主體的融資需求，我國必須建立新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)體系。

農(nóng)村金融體系的建設(shè)與完善關(guān)系到新農(nóng)村建設(shè)其他方面的順暢運(yùn)行，并已經(jīng)成為建設(shè)社會主義新農(nóng)村戰(zhàn)略構(gòu)想中極為重要的一個環(huán)節(jié)。2005年以來，為了更加有效地促進(jìn)農(nóng)村金融市場競爭，滿足“三農(nóng)”多元化金融需求，中國銀監(jiān)會調(diào)整并放寬了農(nóng)村地區(qū)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入政策，在全國范圍內(nèi)設(shè)立各類新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)試點，取得了較好的實驗效果。截至2012年9月末，全國已組建村鎮(zhèn)銀行、貸款公司和農(nóng)村資金互助社等三類新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)858家，其中村鎮(zhèn)銀行799家。此外，全國還建有小額貸款公司5629家，農(nóng)民資金互助合作社數(shù)千家。新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的快速發(fā)展對解決農(nóng)村地區(qū)金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點覆蓋率低、金融服務(wù)供給不足、金融市場競爭不充分的問題具有重要作用。

江蘇作為中國的經(jīng)濟(jì)大省，更是重視農(nóng)村金融的改革和發(fā)展。江蘇從2007年開始試點設(shè)立村鎮(zhèn)銀行，2008年試點設(shè)立農(nóng)村小額貸款公司以及農(nóng)民資金互助合作社。據(jù)統(tǒng)計，截至2012年11月，全省共有村鎮(zhèn)銀行近60家，農(nóng)村小額貸款公司近500家，農(nóng)民資金互助合作社300多家。

但是，新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)畢竟是個“新生事物”，它們成立時間短、規(guī)模小，可借鑒的直接經(jīng)驗少，經(jīng)營發(fā)展中也遇到很多困難和問題。如何在實踐中不斷尋找能夠持續(xù)盈利、風(fēng)險可控的可持續(xù)發(fā)展之路，是推動新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)健康發(fā)展的最大難題。同時，如何對農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)改革成果進(jìn)行科學(xué)客觀的評價以及探索其進(jìn)一步發(fā)展的戰(zhàn)略方向，也是目前學(xué)術(shù)界在農(nóng)村金融研究領(lǐng)域關(guān)注的熱點問題。本文以江蘇村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)村小額貸款公司和農(nóng)民資金互助合作社為例，對這三種新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的運(yùn)行績效進(jìn)行評價。

二、 文獻(xiàn)綜述與問題提出

中國近年來發(fā)展的新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)類似于國外的農(nóng)村小微型金融機(jī)構(gòu)。因此，國外關(guān)于農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)，尤其是農(nóng)村小微型金融機(jī)構(gòu)的研究成果值得我們學(xué)習(xí)和借鑒。

Banerjee等根據(jù)“長期互動”和“共同監(jiān)督”假設(shè)，提出農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)采用信用合作社形式可以有效解決農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部治理問題[1]。Keeton使用“關(guān)系型金融服務(wù)”和“信息型金融服務(wù)”兩個概念解釋農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)基于情感和關(guān)系進(jìn)行資金融通的優(yōu)勢[2]。Stiglitz和Weiss從信息經(jīng)濟(jì)學(xué)角度，提出信息不對稱市場上的信貸配給模型并說明農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)生是誘致性的金融安排[3]。國內(nèi)關(guān)于農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的研究始于近十年。2005年以前，理論界主要關(guān)注農(nóng)村信用社改革、農(nóng)村金融體系完善、農(nóng)村金融服務(wù)創(chuàng)新和非正規(guī)金融發(fā)展等問題。例如周小川認(rèn)為，我國要搞好農(nóng)村金融改革，需要在關(guān)閉較差的金融機(jī)構(gòu)的同時，允許設(shè)立新的金融機(jī)構(gòu)、允許發(fā)放新的金融機(jī)構(gòu)牌照、允許成立創(chuàng)新型金融機(jī)構(gòu)向農(nóng)村提供金融服務(wù)[4]。2006年以來，農(nóng)村金融改革深化、現(xiàn)代農(nóng)村金融制度建立、農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)發(fā)展等問題成為研究的重點。例如，趙革借鑒美國社區(qū)銀行經(jīng)驗研究了我國村鎮(zhèn)銀行發(fā)展目標(biāo)[5]；杜曉山、茅于軾認(rèn)為需要發(fā)展小額信貸，放開管理[6-7]。目前，對農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的研究主要集中在農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)發(fā)展的必要性、發(fā)展過程中存在的問題、風(fēng)險防范、對策建議等方面。如王曙光等分析了村鎮(zhèn)銀行發(fā)展過程中存在的問題[8]；林毅夫堅持認(rèn)為要發(fā)展農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)以解決農(nóng)村中小企業(yè)金融需求問題[9]。

然而，對于農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效的評價，學(xué)者們一直存在分歧。主流的研究思路是，對照專項票據(jù)兌付考核相關(guān)指標(biāo)，運(yùn)用問卷調(diào)查、財務(wù)指標(biāo)比較以及經(jīng)營機(jī)制和產(chǎn)權(quán)效率分析等方式進(jìn)行考核式分析和評價[10-12]。從實際分析效果看，這類分析方式往往面面俱到，但指標(biāo)間的關(guān)聯(lián)分析較少，無法準(zhǔn)確判斷農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的整體績效和可持續(xù)發(fā)展?fàn)顩r。本文依據(jù)Yaron提出的用于衡量農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)業(yè)績評估框架，從增加農(nóng)民收入和減少貧困、目標(biāo)客戶覆蓋率以及可持續(xù)發(fā)展能力三個維度，構(gòu)建農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價指標(biāo)體系，進(jìn)而運(yùn)用ANP-FCE集成評價法對江蘇省三種類型的農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效進(jìn)行實證分析[13]。

三、 集成評價模型構(gòu)建

(一) 指標(biāo)體系

農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)作為經(jīng)營貨幣信用業(yè)務(wù)的金融企業(yè)，與一般工商企業(yè)在經(jīng)營對象、活動領(lǐng)域、主要業(yè)務(wù)、根本使命等方面均不同，所以對其業(yè)績的評價也不能簡單地套用衡量一般工商企業(yè)的指標(biāo)體系和方法，需要構(gòu)建一套新的指標(biāo)來衡量。另外，新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)自身還有特點，其服務(wù)對象、業(yè)務(wù)范圍更具特殊性，受國家政策的影響很大，對新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的業(yè)績評價尤其需要構(gòu)建一套適合新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)特點的指標(biāo)體系。鑒于新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)是以服務(wù)低收入弱勢群體“為第一使命”，因此新的指標(biāo)體系應(yīng)該首先考慮到該機(jī)構(gòu)是否在增加農(nóng)民收入和減少貧困方面發(fā)揮了作用，其次才是基于各種機(jī)會成本衡量下的業(yè)績評估。

1992年，世界銀行專家Yaron提出了一個新的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)業(yè)績評估框架，并被學(xué)術(shù)界和實務(wù)界所廣泛接受[13]。這一框架主要包括兩大指標(biāo)：第一是目標(biāo)客戶的覆蓋面；第二是金融機(jī)構(gòu)本身的可持續(xù)性。這兩個指標(biāo)雖然不能對農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的業(yè)績進(jìn)行全面系統(tǒng)的評估，但卻可以用數(shù)量分析方法度量該機(jī)構(gòu)實現(xiàn)其目標(biāo)的程度，并使其相關(guān)成本透明化[13]。本文依據(jù)Yaron評價思想，從增加農(nóng)民收入和減少貧困、目標(biāo)客戶覆蓋率以及可持續(xù)發(fā)展能力三個維度構(gòu)建符合我國農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行實際的指標(biāo)體系，具體如下頁表1所示。

表1　農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價指標(biāo)體系

應(yīng)用Yaron指標(biāo)體系對農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效進(jìn)行評價時，應(yīng)該把握規(guī)范性、可操作性和針對性等原則，即用于評價農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行效率的指標(biāo)體系應(yīng)便于國際間的比較與交流，應(yīng)盡量與國際慣例接軌。評價指標(biāo)的設(shè)計要滿足指標(biāo)的可獲性和易得性，力爭大部分?jǐn)?shù)據(jù)可以通過公開發(fā)布的數(shù)據(jù)及文獻(xiàn)資料獲得。同時，指標(biāo)的設(shè)計要符合相關(guān)農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)所設(shè)業(yè)務(wù)的實際情況，要滿足指標(biāo)的可度量性。

此外，本文在構(gòu)建集成評價模型時，還強(qiáng)調(diào)遵循了以下兩個原則：一是專家經(jīng)驗原則，即專家經(jīng)驗?zāi)軌驗橹笜?biāo)的選擇、分析指標(biāo)體系結(jié)構(gòu)的合理性及指標(biāo)賦值提供技術(shù)支撐；二是網(wǎng)絡(luò)分析法原理原則，依據(jù)ANP分析法原理可以把選取的指標(biāo)劃分為不同的層次，并分析指標(biāo)間的依賴關(guān)系，ANP評價法的優(yōu)勢也就在于能充分考慮各指標(biāo)因素間的關(guān)聯(lián)效應(yīng)。事實上這也正體現(xiàn)了所構(gòu)建指標(biāo)體系的內(nèi)在依存關(guān)系：農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)目標(biāo)客戶的覆蓋面與其本身的可持續(xù)性發(fā)展之間存在著某種辯證關(guān)系，廣覆蓋可能并不會帶來農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)持續(xù)發(fā)展能力的提高，兩者或許有某種沖突。但是在某些情形下，覆蓋面的提高有助于提高農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)本身的可持續(xù)發(fā)展能力。如果農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的業(yè)績得到了改善，則三維指標(biāo)體系中應(yīng)該至少有一個指標(biāo)將得到改觀。

(二) 集成評價方法

本文將網(wǎng)絡(luò)層次分析法和模糊綜合評價法相結(jié)合，對農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效進(jìn)行集成評價，下面是其具體實施步驟。

(1) 設(shè)立因素集，即一個由評價指標(biāo)組成的指標(biāo)集合：U=[u1，u2，…，un]；建立評價集，即一個表示評價目標(biāo)優(yōu)劣程度的集合：C=[c1，c2，…，cm]。

(2) 考慮評價指標(biāo)體系各因素間的依存關(guān)系，運(yùn)用ANP得到指標(biāo)的權(quán)重矩陣：W=[w1，w2，…wm]。其中，wi為各指標(biāo)的權(quán)重值。為了衡量不同階判斷矩陣的一致性，本文應(yīng)用了C.R.指標(biāo)來衡量判斷矩陣的一致性是否可以接受，當(dāng)C.R.<0.100時，即認(rèn)為判斷矩陣具有滿意的一致性，進(jìn)而可以由單個矩陣的特征向量組成超矩陣，提高超矩陣的冪次，直到收斂。這樣就可得出每個指標(biāo)的權(quán)重。

(3) 構(gòu)造單因素評價矩陣

(1)

(2)

本文選用模糊數(shù)學(xué)中加權(quán)平均模型對農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效進(jìn)行評價，從而充分利用因素模糊矩陣提供的信息。這樣做的優(yōu)勢在于可以化多級評斷為一級評判，從而使評判過程得以簡化。

四、 實證分析

根據(jù)以上農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價方法，本文對江蘇省村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)村小額貸款公司和農(nóng)民資金互助合作社三種形式金融機(jī)構(gòu)的運(yùn)行績效指標(biāo)數(shù)據(jù)進(jìn)行實證分析，依據(jù)表1評價指標(biāo)體系，在確定相關(guān)指標(biāo)權(quán)重時采用了ANP方法，將各因素的重要性進(jìn)行兩兩比較，并引入評分標(biāo)準(zhǔn)1-9的標(biāo)度。2012年年初課題組成員在選定農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)員工及省內(nèi)有關(guān)金融專家樣本后，采用現(xiàn)場填寫、Email或電話等形式進(jìn)行問卷調(diào)查，課題組成員均為全程參與，從而提高了問卷的回收率和訪談的質(zhì)量。問卷共發(fā)放120份，回收102份，有效問卷達(dá)到96.08%。經(jīng)過雙向咨詢，多輪反饋，專家應(yīng)答意見的概率分布接近正態(tài)分布，取得了較為滿意的回復(fù)。本文將調(diào)查結(jié)果匯總，把專家估計值的平均值作為最終的指標(biāo)比較值。

內(nèi)部獨(dú)立的指標(biāo)層權(quán)重的確定采用層次分析法(AHP)。因為指標(biāo)間是獨(dú)立關(guān)系，所以只要對上層準(zhǔn)則元素之下的各子準(zhǔn)則元素的重要性進(jìn)行兩兩比較即可。例如，目標(biāo)層中有三個準(zhǔn)則：增加農(nóng)民收入和減少貧困B1、目標(biāo)客戶覆蓋率B2以及可持續(xù)發(fā)展能力B3，我們只要計算相對于其控制層農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價的權(quán)重即可，所得到的判斷矩陣如表2所示。

表2　農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價準(zhǔn)則層判斷矩陣

為了充分體現(xiàn)內(nèi)部依存準(zhǔn)則元素之間所存在的相互影響關(guān)系，本文除了利用判斷矩陣比較分析(縱向比較)其相對于上層元素的重要性外，還橫向比較不同準(zhǔn)則元素之間的重要性。例如在準(zhǔn)則層目標(biāo)客戶覆蓋率下有三個衡量指標(biāo)：存貸款余額及增長率C3、農(nóng)戶貸款比率C4和機(jī)構(gòu)數(shù)量及從業(yè)人員C5。它們之間存在依存關(guān)系，因此除了比較三者在目標(biāo)客戶覆蓋率準(zhǔn)則下的重要度外，還需比較它們之間相互影響的重要度。如在存貸款余額及增長率準(zhǔn)則下比較農(nóng)戶貸款比率、機(jī)構(gòu)數(shù)量及從業(yè)人員的重要度，具體如表3所示。同理，我們還可

表3　客戶覆蓋率中存貸款余額及增長率下的判斷矩陣

以確定其他指標(biāo)間的相互依存關(guān)系。

把農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評估指標(biāo)體系中所有指標(biāo)間的相互依存關(guān)系的影響權(quán)重組成矩陣，就得到ANP超矩陣。在上述基礎(chǔ)上，我們運(yùn)用Super Decision軟件包計算出該指標(biāo)體系的加權(quán)超矩陣和極限超矩陣，并進(jìn)一步整理數(shù)據(jù)得到各指標(biāo)的混合權(quán)重值，如表1所示。

農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效各項指標(biāo)的具體權(quán)重值在表1中已經(jīng)確定，根據(jù)權(quán)重值的大小能甄別出影響農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效的關(guān)鍵指標(biāo)和一般指標(biāo)。例如，目標(biāo)客戶覆蓋率準(zhǔn)則層下的存貸款余額及增長率的權(quán)重值為0.2，明顯高于農(nóng)戶貸款比率，而機(jī)構(gòu)數(shù)量及從業(yè)人員指標(biāo)的權(quán)重0.1，因此可將前者歸為關(guān)鍵指標(biāo)，后兩者歸為一般指標(biāo)。通常情況下，農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效關(guān)鍵指標(biāo)的優(yōu)化將直接決定著其運(yùn)行績效的提高；而一般指標(biāo)的權(quán)重值相對較小，其優(yōu)化與提升是關(guān)鍵指標(biāo)優(yōu)化與提升的原因和先兆，是關(guān)鍵指標(biāo)變化的判斷參照物。同理，我們可甄別出其他準(zhǔn)則層下的關(guān)鍵指標(biāo)和一般指標(biāo)，這有利于準(zhǔn)確預(yù)見和判斷農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行的績效。

本文進(jìn)一步評估江蘇省村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)村小額貸款公司和農(nóng)民資金互助合作社三種形式的金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效。在設(shè)立評價集并賦值(C=[很好，好，較好，一般，差])的基礎(chǔ)上，本文對江蘇省三種形式的農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效進(jìn)行評定，得到單因素評價矩陣并整理所得結(jié)果，如下頁表4所示。

本文進(jìn)一步采用加權(quán)平均型綜合評價模型，利用模糊矩陣的合成運(yùn)算得到評價結(jié)果：A1=[0.333,0.250,0.167,0.167,0.083]，A2=[0.227,0.273,0.318,0.182,0]，A3=[0.217,0.304,0.261,0.174,0.043]。由最大隸屬度原則可知，江蘇省農(nóng)村小額貸款公司運(yùn)行績效為“很好”，農(nóng)民資金互助合作社運(yùn)行績效為“較好”，村鎮(zhèn)銀行運(yùn)行績效為“好”。

表4　三類農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)單因素評價矩陣值

從以上模糊綜合評價結(jié)果可以看出，江蘇省農(nóng)村小額貸款公司在發(fā)揮支農(nóng)效果、對農(nóng)村目標(biāo)客戶的覆蓋面以及自身的可持續(xù)發(fā)展能力等諸多方面均有很好表現(xiàn)。農(nóng)民資金互助合作社的規(guī)模小、管理不夠規(guī)范，認(rèn)識和定位也較為模糊，故運(yùn)行績效不是很好，落后于農(nóng)村小額貸款公司和村鎮(zhèn)銀行。

從整體上分析，江蘇省新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效總體評價結(jié)果令人滿意，其在不斷發(fā)展中已逐步認(rèn)識到，市場應(yīng)定位于大型金融機(jī)構(gòu)不愿多顧的“三農(nóng)”上，并逐步積累自身的比較優(yōu)勢，才是其提高運(yùn)行績效、生存與可持續(xù)發(fā)展能力的路徑選擇。

五、 結(jié)論與政策建議

本文將Yaron的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價體系運(yùn)用于我國農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價中，通過構(gòu)建ANP-FCE集成評價模型對江蘇省村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)村小額貸款公司和農(nóng)民資金互助合作社三種形式的金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價。通過對Yaron農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效評價體系的修正，本文選擇增加農(nóng)民收入和減少貧困、目標(biāo)客戶覆蓋率以及可持續(xù)發(fā)展能力三個指標(biāo)，構(gòu)建了符合我國農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行實際的指標(biāo)體系，在明確該指標(biāo)體系中關(guān)鍵指標(biāo)和一般指標(biāo)的同時，對這三種形式的新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效進(jìn)行比較分析。結(jié)果顯示：江蘇省農(nóng)村小額貸款公司的運(yùn)行績效最好，村鎮(zhèn)銀行次之，農(nóng)民資金互助合作社相對差一些，但從總體上看，江蘇省農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效良好。

新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效的提升是一項系統(tǒng)工程。雖然江蘇省農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)運(yùn)行績效總體良好，但仍有很大的提升空間。本文提出以下六個方面對策建議。

(一) 健全法律法規(guī)及完善制度環(huán)境

深化農(nóng)村金融改革、創(chuàng)新農(nóng)村金融組織、發(fā)展農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)，可以通過引導(dǎo)民間資本進(jìn)入農(nóng)村金融服務(wù)領(lǐng)域得以實現(xiàn)，因此對農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)“合法身份的認(rèn)定”是引導(dǎo)民間融資陽光化的重要步驟。當(dāng)前，有關(guān)農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的法律法規(guī)還不健全，制度環(huán)境較差，極大地影響了農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的可持續(xù)發(fā)展和運(yùn)行績效的提高。譬如，中國銀監(jiān)會只認(rèn)定村鎮(zhèn)銀行、貸款公司、農(nóng)村資金互助社為農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)，而對(農(nóng)村)小額貸款公司、農(nóng)民資金互助社則不予認(rèn)可。實際上，從2005年農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)改革試點以來，貸款公司和農(nóng)村資金互助社發(fā)展緩慢，數(shù)量也少，而真正面廣量大的是小額貸款公司和農(nóng)民資金互助社。但是法律上沒有把它們定位為金融機(jī)構(gòu)，而它們又都經(jīng)營貨幣金融業(yè)務(wù)，都是事實上的金融機(jī)構(gòu)，因此導(dǎo)致它們“名不正言不順”。為此本文建議：

首先，確認(rèn)小額貸款公司的“金融機(jī)構(gòu)”身份，盡快制訂出臺相應(yīng)法律法規(guī)，規(guī)定小額貸款公司為非公眾金融機(jī)構(gòu)，賦予小額貸款公司特殊法人地位，納入到正規(guī)金融組織監(jiān)管體系中。這樣既給小額貸款公司“合法身份”，又有利于加強(qiáng)對其監(jiān)管。同時，進(jìn)一步放寬民間資本進(jìn)入銀行領(lǐng)域的限制，降低成立村鎮(zhèn)銀行主發(fā)起人的門檻，特別是由小額貸款公司改制“升格”為村鎮(zhèn)銀行之后，不宜再要求由銀行機(jī)構(gòu)做主發(fā)起人，從而調(diào)動小額貸款公司主辦人的積極性。其次，加強(qiáng)和規(guī)范農(nóng)民資金互助社建設(shè)。地方政府和金融監(jiān)管部門應(yīng)聯(lián)合起來，在進(jìn)一步深入實際調(diào)查研究的基礎(chǔ)上，制定和完善資金互助合作社的管理辦法，把其納入到整個信用合作社的建設(shè)體系中，規(guī)范農(nóng)民資金互助合作社經(jīng)營，并發(fā)揮優(yōu)勝劣汰機(jī)制，建立專門的金融監(jiān)管指標(biāo)體系定期進(jìn)行考核，對長期經(jīng)營不善的金融機(jī)構(gòu)責(zé)令其停業(yè)整頓，對不符合市場定位要求的提出改進(jìn)意見，如依舊不符合要求應(yīng)責(zé)令其退出農(nóng)村金融市場。

(二) 統(tǒng)籌規(guī)劃金融發(fā)展及合理布局機(jī)構(gòu)網(wǎng)點

2007年，江蘇省委、省政府就明確提出“金融強(qiáng)省戰(zhàn)略”，此后，為推進(jìn)全省金融業(yè)的發(fā)展出臺了一系列制度和辦法，特別是對促進(jìn)農(nóng)村金融發(fā)展更是提了特別多的措施。例如《省政府關(guān)于加快推進(jìn)農(nóng)村金融改革發(fā)展建立現(xiàn)代農(nóng)村金融制度的意見》(蘇政發(fā)〔2009〕51號)、《省政府辦公廳關(guān)于深入推進(jìn)農(nóng)村小額貸款公司改革發(fā)展的意見》(蘇政辦發(fā)〔2011〕8號)的發(fā)布，對促進(jìn)江蘇農(nóng)村金融改革發(fā)展起到了重要作用。當(dāng)前，江蘇應(yīng)該根據(jù)經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展的實際、江蘇“十二五”經(jīng)濟(jì)與社會發(fā)展規(guī)劃提出的目標(biāo)任務(wù)以及國家《金融業(yè)改革與發(fā)展“十二五”規(guī)劃》的要求，統(tǒng)籌規(guī)劃全省金融發(fā)展，合理布局機(jī)構(gòu)網(wǎng)點，為江蘇新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的可持續(xù)發(fā)展進(jìn)行科學(xué)的頂層設(shè)計。這項措施重點包括村鎮(zhèn)銀行的異地設(shè)置、農(nóng)村小額貸款公司“上升通道”的開辟、農(nóng)民資金互助社的規(guī)范經(jīng)營三個方面。江蘇省計劃到2015年把全部農(nóng)村信用社與農(nóng)合行轉(zhuǎn)制為農(nóng)商行，那么這是否就意味著江蘇不需要農(nóng)村信用合作社了？另外，農(nóng)民資金互助社能不能來“填空”？農(nóng)村小額貸款公司該向何處發(fā)展？這些問題都需要通過科學(xué)規(guī)劃來明確，來實現(xiàn)新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)發(fā)展布局合理、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、有序。

(三) 轉(zhuǎn)變經(jīng)營理念及準(zhǔn)確市場定位

從農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略來看，首要環(huán)節(jié)就是要樹立科學(xué)的經(jīng)營理念，準(zhǔn)確市場定位。實踐證明，凡是經(jīng)營比較好的金融機(jī)構(gòu)，市場定位都比較準(zhǔn)確；凡是經(jīng)營不好的金融機(jī)構(gòu)，市場定位往往都有問題。我省出問題的一些金融機(jī)構(gòu)，包括農(nóng)村小額貸款公司和農(nóng)民資金互助社，它們大多不安心服務(wù)“三農(nóng)”，而是想“傍大款、壘大戶”，還有的小額貸款公司抽逃資本金以及農(nóng)民資金互助社參與高利貸等等。所以，金融管理部門要通過規(guī)章制度、檢查監(jiān)督、宣傳教育等方式，促進(jìn)農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)變不正確的經(jīng)營理念，樹立為“三農(nóng)”服務(wù)的理念，使農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)定位為“微型普惠金融正規(guī)軍”，更好地履行喚醒小微企業(yè)、小生意人、“三農(nóng)”主體的使命，最大程度地為小微企業(yè)、小生意人和“三農(nóng)”提供經(jīng)營服務(wù)。在制度層面上金融管理部門要限制農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的活動領(lǐng)域(農(nóng)村)、服務(wù)對象(“三農(nóng)”發(fā)展中的農(nóng)戶、小微企業(yè)、個體工商戶)、業(yè)務(wù)范圍(主要是信貸、結(jié)算業(yè)務(wù))，且經(jīng)常檢查農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)是否“安心”為“三農(nóng)”服務(wù)。以農(nóng)村小額貸款公司為例，它要真正做小額信貸，就要符合草根金融的特質(zhì)，把目標(biāo)客戶聚焦在金字塔最低端層面，比如微企業(yè)、小企業(yè)、個體工商戶這個層面。在琢磨市場競爭策略的時候，農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)要采取差異化的競爭策略，始終瞄準(zhǔn)農(nóng)村中低收入群體，即當(dāng)?shù)厥袌鲎畹投说目蛻羧后w，根據(jù)他們的需要，設(shè)計貸款產(chǎn)品，推動貸款額度、期限、利率、還款方式、無抵押準(zhǔn)入條款、性別、年齡等設(shè)計和規(guī)定。這就有利農(nóng)村小額貸款公司比較優(yōu)勢的發(fā)揮和競爭力的提升，對減少貧困、增加農(nóng)民收入、提高目標(biāo)客戶覆蓋率意義重大。

(四) 加強(qiáng)金融創(chuàng)新及提高服務(wù)水平

農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)本身就是金融創(chuàng)新的產(chǎn)物，這一“新生事物”要健康成長，就必須在準(zhǔn)確定位、規(guī)范經(jīng)營的基礎(chǔ)上不斷創(chuàng)新。就目前來說，農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)需要重點推進(jìn)組織制度創(chuàng)新、業(yè)務(wù)產(chǎn)品創(chuàng)新和技術(shù)手段創(chuàng)新。

第一，組織制度創(chuàng)新。國家應(yīng)適度做大村鎮(zhèn)銀行，提高其存款公信力；適當(dāng)控制銀行類機(jī)構(gòu)作為主發(fā)起人跨區(qū)設(shè)置村鎮(zhèn)銀行，以縮小“管理半徑”，節(jié)約管理成本，提高管理效率；適當(dāng)由非銀行類機(jī)構(gòu)(包括一般工商企業(yè)和非銀行金融機(jī)構(gòu))投資發(fā)起成立村鎮(zhèn)銀行；適當(dāng)降低小額貸款公司轉(zhuǎn)制村鎮(zhèn)銀行的限制。在確認(rèn)小額貸款公司金融機(jī)構(gòu)法律身份的基礎(chǔ)上，國家應(yīng)進(jìn)一步創(chuàng)新小額貸款公司發(fā)展的途徑，包括專業(yè)貸款公司、綜合性金融公司、村鎮(zhèn)銀行、社區(qū)銀行、股份制上市銀行等；對農(nóng)村資金互助社的發(fā)展加以積極引導(dǎo)，激發(fā)其活力，對農(nóng)民資金互助社要進(jìn)行檢查整頓，促進(jìn)合規(guī)經(jīng)營；引導(dǎo)農(nóng)民資金互助合作社走復(fù)合式發(fā)展道路，促使資金互助社可與專業(yè)合作社有效對接、統(tǒng)一發(fā)展。第二，業(yè)務(wù)產(chǎn)品創(chuàng)新。現(xiàn)在新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)品種較少，不僅農(nóng)村小額貸款公司“只貸不存”業(yè)務(wù)單一，就連村鎮(zhèn)銀行的業(yè)務(wù)也主要是存、放、匯這“老三樣”，另外限于結(jié)算渠道的不暢，有的村鎮(zhèn)銀行無法辦理“匯兌結(jié)算”業(yè)務(wù)。創(chuàng)新業(yè)務(wù)產(chǎn)品，提高服務(wù)水平是新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)金融創(chuàng)新當(dāng)務(wù)之急。一是建立新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)“造血機(jī)制”。村鎮(zhèn)銀行應(yīng)著力建立自己的存款關(guān)系網(wǎng)，拉動存款，增加資金來源。農(nóng)村小額貸款公司可借鑒BRI的經(jīng)驗，向商業(yè)銀行機(jī)構(gòu)“批發(fā)”資金以保證資金來源的可持續(xù)性。農(nóng)民資金互助合作社可與專業(yè)合作社有效對接，實現(xiàn)資源共享。二是向農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)“批發(fā)”貸款，即正規(guī)商業(yè)銀行向農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)注入資金，農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)再把資金貸給農(nóng)村金融需求主體，這樣既可以解決商業(yè)銀行直接把資金貸到農(nóng)村金融市場存在的逆向選擇和道德風(fēng)險問題，又可以解決農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)資金不足的問題。同時，政府也可以把財政國庫資金、政策性補(bǔ)貼、涉農(nóng)基金、社?；鹣嚓P(guān)業(yè)務(wù)交由農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)代理，再由農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)以很低的利率貸給農(nóng)戶。此外，建立政府風(fēng)險補(bǔ)償機(jī)制，政府可以從財政預(yù)算中拿出一定規(guī)模的資金組建風(fēng)險補(bǔ)償基金，當(dāng)農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)發(fā)放貸款時由于自然風(fēng)險和市場風(fēng)險而遭受損失時能有效予以應(yīng)對。國家還應(yīng)提高農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的服務(wù)水平。目前我國農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展還處于初級階段，其要在農(nóng)村金融市場上生存與發(fā)展就要全面提升自身的業(yè)務(wù)水平以及社會形象。因此，我國農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)應(yīng)在選擇合適客戶定位的基礎(chǔ)上，有效地進(jìn)行金融產(chǎn)品創(chuàng)新，探索擔(dān)保抵押替代品，并簡化貸款流程，以提供個性化及細(xì)致周到的服務(wù)。其中，在選擇目標(biāo)客戶時，要遵循兩條基本原則：一要明確自身的優(yōu)勢與劣勢；二要分析農(nóng)村市場資金需求主體的結(jié)構(gòu)和特點。在創(chuàng)新金融服務(wù)方式方面，我國可以采用“農(nóng)戶+經(jīng)濟(jì)合作社+村鎮(zhèn)銀行”、“農(nóng)戶+公司+農(nóng)村小額貸款公司”等貸款模式，進(jìn)而充分利用農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新，開發(fā)與農(nóng)業(yè)密切關(guān)聯(lián)的流通(倉儲、包裝、運(yùn)輸)和深加工等各個環(huán)節(jié)的產(chǎn)業(yè)鏈貸款，提升農(nóng)產(chǎn)品的商業(yè)價值。第三，技術(shù)手段創(chuàng)新?！靶畔⒒笔俏覈笆濉逼陂g需要大力推進(jìn)的“新四化”之一，金融業(yè)的信息化更是極為迫切。農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)必須積極開展技術(shù)手段創(chuàng)新，促進(jìn)金融信息化的實現(xiàn)。當(dāng)前我國要重點推動資金清算信息系統(tǒng)、網(wǎng)絡(luò)銀行、電子銀行、信用卡結(jié)算、ATM機(jī)等金融技術(shù)設(shè)施建設(shè)，保證低端客戶也能享受現(xiàn)代電子金融服務(wù)。

(五) 加強(qiáng)金融監(jiān)管及防范金融風(fēng)險

由于對農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的性質(zhì)和定位認(rèn)識不一，缺乏統(tǒng)一監(jiān)管，致使農(nóng)村金融監(jiān)管存在“監(jiān)管重疊”和“監(jiān)管空白”并存局面，使得農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營發(fā)展中隱藏很多風(fēng)險，因此必須采取針對措施，加強(qiáng)金融監(jiān)督管理。

首先，整合監(jiān)管資源，完善監(jiān)管體系。從國家宏觀層面來說，應(yīng)健全農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管法規(guī)，厘清監(jiān)管職責(zé)；從省級中觀層面來說，要加強(qiáng)省級金融辦與省銀監(jiān)局、人民銀行的聯(lián)系，協(xié)調(diào)監(jiān)管；從縣級微觀層面來說，需加強(qiáng)對農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)現(xiàn)場檢查與監(jiān)督。金融、管理者應(yīng)進(jìn)一步完善省、市、縣監(jiān)管體系，強(qiáng)化省級監(jiān)管機(jī)構(gòu)審批和戰(zhàn)略指導(dǎo)組織作用，強(qiáng)化市級監(jiān)管部門第一責(zé)任主體以及現(xiàn)場監(jiān)管、專項監(jiān)控和行動化解的作用，落實縣級監(jiān)管，防范非法集資等隱蔽性較強(qiáng)的金融風(fēng)險。其次，構(gòu)建監(jiān)管信息系統(tǒng)，不斷完善監(jiān)管措施。一是構(gòu)建農(nóng)村小額貸款公司監(jiān)管信息系統(tǒng)，實現(xiàn)全部開業(yè)公司的在線動態(tài)監(jiān)管，積極與人民銀行征信系統(tǒng)對接，以便提供更加多元的服務(wù)。二是強(qiáng)化監(jiān)管措施，逐步規(guī)范小額貸款市場秩序，嚴(yán)格各類農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的市場準(zhǔn)入和退出機(jī)制，在更加認(rèn)真做好開業(yè)、變更等審批工作的同時，對逾期不開業(yè)，開業(yè)不經(jīng)營的機(jī)構(gòu)依法取締經(jīng)營資格。三是建立完善的全壽命周期監(jiān)管體系，從嚴(yán)格準(zhǔn)入、完善監(jiān)管信息系統(tǒng)、健全約見高管、下發(fā)風(fēng)險提示到定期開展風(fēng)險分析、開展年度檢查、建立嚴(yán)格的退出機(jī)制等方面實施全面監(jiān)管。四是開展專項現(xiàn)場檢查，促進(jìn)它們依法經(jīng)營，打通退出通道，讓不合格的機(jī)構(gòu)能夠穩(wěn)步、有序地退出。最后，加強(qiáng)行業(yè)自律，全面開展公司評級。金融管理者應(yīng)成立省、市、縣三級小額貸款公司行業(yè)協(xié)會，發(fā)揮協(xié)會的引領(lǐng)、創(chuàng)新、集成、協(xié)同作用，通過行業(yè)協(xié)會制定統(tǒng)一的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，加強(qiáng)全行業(yè)行為的規(guī)范和自律；通過行業(yè)協(xié)會加強(qiáng)培訓(xùn)和行業(yè)宣傳，不斷提升行業(yè)素質(zhì)，營造正面的行業(yè)輿論氛圍，引導(dǎo)全行業(yè)良性發(fā)展；開展對小額貸款公司評級，在行業(yè)中樹立獎優(yōu)罰劣的市場氛圍，正向激勵小額貸款公司守規(guī)經(jīng)營。

(六) 加強(qiáng)隊伍建設(shè)及提高員工素質(zhì)

農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)面臨著一個既要實現(xiàn)專業(yè)化管理又要低成本運(yùn)營的問題。人員過多、人浮于事會導(dǎo)致運(yùn)營成本過高，從而影響農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的運(yùn)營績效；人才匱乏、內(nèi)控機(jī)制尚不完善、工作人員業(yè)務(wù)水平低，又必然會給農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展帶來一定的阻礙。因此，當(dāng)前急需加強(qiáng)員工隊伍建設(shè)，提高員工隊伍的綜合素質(zhì)與整體水平。一方面，引進(jìn)專業(yè)人才，構(gòu)建本土化的用人機(jī)制，將有利于農(nóng)村新型金融機(jī)構(gòu)打下堅實的人才基礎(chǔ)，從而有效地規(guī)避信用風(fēng)險；另一方面，對工作人員進(jìn)行分梯隊、多層次、多渠道的人才培訓(xùn)，明確并促使多數(shù)員工認(rèn)同企業(yè)的文化內(nèi)涵，從而激發(fā)員工的責(zé)任感，培養(yǎng)其感恩之心，提升其敬業(yè)精神，進(jìn)而提高整個機(jī)構(gòu)的運(yùn)營效率。

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