完善上市公司治理結(jié)構(gòu)與提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的建議

摘要：會(huì)計(jì)信息作為聯(lián)系契約各方和資本市場(chǎng)的橋梁，其質(zhì)量的高低直接影響著資本市場(chǎng)優(yōu)化資源配置的效率。影響會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的因素有很多，公司治理結(jié)構(gòu)是很重要的因素之一。公司治理結(jié)構(gòu)與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量之間有緊密聯(lián)系，有效的公司治理機(jī)制有助于會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的提高。文章探討了完善上市公司治理結(jié)構(gòu)與提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的建議。

關(guān)鍵詞：公司治理結(jié)構(gòu)；會(huì)計(jì)信息質(zhì)量

一、引言

會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)作用的有效發(fā)揮，離不開(kāi)嚴(yán)密的公司治理的引導(dǎo)和控制。公司治理結(jié)構(gòu)通過(guò)內(nèi)部和外部機(jī)制的運(yùn)行，對(duì)經(jīng)營(yíng)者的行為和會(huì)計(jì)信息的生成過(guò)程施以監(jiān)督和約束。

二、公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響

完善的內(nèi)部治理是保證高質(zhì)量會(huì)計(jì)信息的主體。一方面，它利用會(huì)計(jì)信息對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)者進(jìn)行激勵(lì)和約束，形成股東會(huì)監(jiān)控董事會(huì)，董事會(huì)監(jiān)控經(jīng)理層的格局。另一方面由于內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)的特殊地位，它能夠保證會(huì)計(jì)系統(tǒng)產(chǎn)出充分、及時(shí)、客觀的會(huì)計(jì)信息，使股東會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)的需要得以滿足。同時(shí)，股東大會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的履責(zé)也會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量產(chǎn)生重大影響。

高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息不能脫離公司治理結(jié)構(gòu)而存在?，F(xiàn)代公司中，為了降低交易成本，由負(fù)責(zé)日常經(jīng)營(yíng)的管理者來(lái)提供會(huì)計(jì)信息是必然的選擇。會(huì)計(jì)信息同時(shí)是管理者受托資源及其績(jī)效的反映，為了證明自己有效履行了合同所規(guī)定的義務(wù)，向市場(chǎng)傳遞良好的信號(hào)，爭(zhēng)奪更多的資源，管理者有披露高質(zhì)量會(huì)計(jì)信息的動(dòng)機(jī)。在公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)中，行使監(jiān)督權(quán)的機(jī)構(gòu)有董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、審計(jì)委員會(huì)、內(nèi)部審計(jì)部門(mén)等。股東將公司內(nèi)部控制的責(zé)任授權(quán)給董事會(huì)，使其成為公司內(nèi)部的最高決策機(jī)構(gòu)。董事會(huì)的一項(xiàng)重要職責(zé)就是監(jiān)控公司的財(cái)務(wù)信息處理過(guò)程，促使公司披露真實(shí)公允的財(cái)務(wù)信息。

三、公司外部治理結(jié)構(gòu)對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響

公司外部治理結(jié)構(gòu)主要通過(guò)競(jìng)爭(zhēng)性的市場(chǎng)發(fā)揮作用，其主要包括資本市場(chǎng)、控制權(quán)市場(chǎng)、經(jīng)理人市場(chǎng)和獨(dú)立審計(jì)市場(chǎng)。有效的競(jìng)爭(zhēng)性市場(chǎng)會(huì)給經(jīng)理層帶來(lái)壓力。當(dāng)公司治理缺乏效率，業(yè)績(jī)不佳時(shí)，在資本市場(chǎng)上會(huì)表現(xiàn)為股價(jià)下跌。在控制權(quán)市場(chǎng)上，公司就可能被其他公司接管兼并，職業(yè)經(jīng)理人的聲譽(yù)也會(huì)因此受損。外部競(jìng)爭(zhēng)性的市場(chǎng)會(huì)促使經(jīng)理人選擇企業(yè)價(jià)值最大化的策略，這對(duì)于生成高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息有重要作用。獨(dú)立的外部審計(jì)是保證會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的最后一道關(guān)卡。注冊(cè)會(huì)計(jì)師接受所有者的委托，對(duì)經(jīng)營(yíng)者提供的會(huì)計(jì)信息進(jìn)行審計(jì)，可有效的防范會(huì)計(jì)舞弊和虛假的會(huì)計(jì)信息披露，從而有助于會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的提高。除此之外，相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)督、法律法規(guī)的建設(shè)和完善，都會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量產(chǎn)生影響。

四、完善上市公司治理結(jié)構(gòu)與提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的建議

1.優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)。針對(duì)目前我國(guó)上市公司股權(quán)集中度高的問(wèn)題，可以通過(guò)大力發(fā)展機(jī)構(gòu)投資者進(jìn)行改善。機(jī)構(gòu)投資者作為戰(zhàn)略投資者進(jìn)行長(zhǎng)期投資，他們具有個(gè)人投資者不可能具備的資金規(guī)模優(yōu)勢(shì)和專(zhuān)業(yè)的知識(shí)、技能和經(jīng)驗(yàn)。機(jī)構(gòu)投資者的壯大一方面可使上市公司過(guò)度集中的股權(quán)結(jié)構(gòu)得到改善，另一方面會(huì)加大機(jī)構(gòu)投資者“用腳投票”的成本，迫使他們通過(guò)各種方式積極參與公司治理。從目前來(lái)看，機(jī)構(gòu)投資者通過(guò)與大股東進(jìn)行談判，并以“用腳投票”的方式對(duì)大股東形成威懾，提升了流通股股東的地位，間接維護(hù)了中小股東的利益，這對(duì)改善我國(guó)證券市場(chǎng)不合理的股利分配政策和非理性融資具有積極作用。

2.完善獨(dú)立董事制度，促進(jìn)董事會(huì)的有效運(yùn)行。獨(dú)立董事的獨(dú)立性和所處的特殊地位，能對(duì)內(nèi)部董事起到監(jiān)督和制衡作用，能夠監(jiān)督和約束經(jīng)營(yíng)者，制約大股東的操縱行為，保護(hù)中小股東的利益。有助于增強(qiáng)董事會(huì)的透明度，保證董事會(huì)的獨(dú)立和公正，完善董事會(huì)的職權(quán)與結(jié)構(gòu)。獨(dú)立董事的價(jià)值在于獨(dú)立性，可以將有關(guān)獨(dú)立董事的制度列入法律法規(guī)中，同時(shí)切斷獨(dú)立董事與上市公司間的利益聯(lián)系，杜絕相互間的利益輸送。加強(qiáng)獨(dú)立董事的培訓(xùn)和管理，建立任內(nèi)責(zé)任制度，對(duì)獨(dú)立董事職務(wù)上的不當(dāng)行為進(jìn)行處理，以保證獨(dú)立董事的任職能力，加強(qiáng)自律、勤勉盡責(zé)。擬定獨(dú)立董事的辦公制度，對(duì)辦公時(shí)間、會(huì)議要求、外出調(diào)研等作出科學(xué)合理的規(guī)定，并配以定量考核，強(qiáng)化激勵(lì)和約束機(jī)制。

健全董事會(huì)的機(jī)構(gòu)設(shè)置，成立各種專(zhuān)門(mén)委員會(huì)，各專(zhuān)業(yè)委員會(huì)之間有詳細(xì)的分工和職責(zé)劃分，從各自的專(zhuān)業(yè)角度為董事會(huì)的科學(xué)決策提供專(zhuān)業(yè)支持，各專(zhuān)業(yè)委員會(huì)還為獨(dú)立董事參與公司治理提供了途徑，有利于獨(dú)立董事與執(zhí)行董事的交流。

3.擴(kuò)大資本市場(chǎng)的規(guī)模，強(qiáng)化資本市場(chǎng)資源配置功能。為更好的滿足優(yōu)質(zhì)企業(yè)融資及資產(chǎn)重組的需要，應(yīng)進(jìn)一步擴(kuò)大資本市場(chǎng)的總體規(guī)模。一方面，應(yīng)擴(kuò)大上市公司的發(fā)行規(guī)模，特別是企業(yè)債券的發(fā)行，鼓勵(lì)企業(yè)間的重組、并購(gòu)，努力培育大型優(yōu)質(zhì)上市公司。另一方面，應(yīng)擴(kuò)大各類(lèi)基金的入市規(guī)模和機(jī)構(gòu)投資者的規(guī)模，引導(dǎo)居民投資者規(guī)范進(jìn)入資本市場(chǎng)，以擴(kuò)大資本市場(chǎng)的投資規(guī)模。資本市場(chǎng)具有融資功能和資源配置功能，資源配置功可使資金流向最有效率，盈利最多的部門(mén)。我國(guó)長(zhǎng)期以來(lái)重視資本市場(chǎng)的融資功能，忽視了資源配置功能。應(yīng)采取有效措施，包括規(guī)范市場(chǎng)行為，完善信息披露制度，規(guī)范退市制度等，強(qiáng)化資本市場(chǎng)的資源配置功能，提高資本市場(chǎng)的效率。

4.強(qiáng)化注冊(cè)會(huì)計(jì)師監(jiān)管。明確界定注冊(cè)會(huì)計(jì)師執(zhí)業(yè)活動(dòng)違法的界限，加大處罰力度：相關(guān)法規(guī)不僅要有原則性要求，還應(yīng)注重可操作性，應(yīng)有體現(xiàn)各種原則的具體措施和手段。同時(shí)，應(yīng)加大對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師執(zhí)業(yè)活動(dòng)違法的處罰力度，增加其違法成本。改革注冊(cè)會(huì)計(jì)師聘任制度：應(yīng)改變注冊(cè)會(huì)計(jì)師受雇于被審計(jì)對(duì)象的現(xiàn)狀，考慮由監(jiān)管機(jī)構(gòu)為企業(yè)選聘注冊(cè)會(huì)計(jì)師，同時(shí)向其支付審計(jì)費(fèi)用。此外，應(yīng)規(guī)范審計(jì)費(fèi)用，制定合理的指導(dǎo)價(jià)格。這有利于優(yōu)化會(huì)計(jì)師事務(wù)所的內(nèi)部管理，實(shí)現(xiàn)審計(jì)業(yè)的自我規(guī)范。

參考文獻(xiàn):

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