新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則引入公允價(jià)值對(duì)企業(yè)的影響

陳 昕

我國新頒布的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系，是我國會(huì)計(jì)發(fā)展史上的一次制度創(chuàng)新。其中最主要的變化是公允價(jià)值的引入，在許多的具體準(zhǔn)則中都能看到這些變化。如長期股權(quán)投資準(zhǔn)則中對(duì)子公司股權(quán)投資收益確認(rèn)的改變、所得稅會(huì)計(jì)方法的改革、債務(wù)重組中以公允價(jià)值計(jì)量并允許債務(wù)人確認(rèn)重組收益、非貨幣性交易中以公允價(jià)值確認(rèn)換入資產(chǎn)并確認(rèn)置換收益等，比原會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)都是革命性的變化。那么，這次新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則引入公允價(jià)值對(duì)企業(yè)有哪些影響呢？

一、債務(wù)重組

債務(wù)重組，是指在債務(wù)人發(fā)生財(cái)務(wù)困難的情況下，債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或者法院的裁定作出讓步的事項(xiàng)。按舊準(zhǔn)則，債務(wù)人與債權(quán)人進(jìn)行債務(wù)重組時(shí)，如果債務(wù)人以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)，債權(quán)人則按應(yīng)收債權(quán)的賬面價(jià)值作為受讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)的入賬價(jià)值；債務(wù)人則按應(yīng)付債務(wù)的賬面價(jià)值與用于抵債的非現(xiàn)金資產(chǎn)的賬面價(jià)值轉(zhuǎn)賬，其差額計(jì)入“資本公積”或“營業(yè)外支出”。如果是將債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)，債權(quán)人應(yīng)按應(yīng)收債權(quán)的賬面價(jià)值作為受讓股權(quán)的入賬價(jià)值，債務(wù)人則將應(yīng)付債務(wù)的賬面價(jià)值和對(duì)方放棄債權(quán)所取得的股本之間的差額作為“資本公積”。所以，在債務(wù)重組的會(huì)計(jì)處理中，無論是債權(quán)人還是債務(wù)人，都很少涉及公允價(jià)值也不確認(rèn)債務(wù)重組收益。新準(zhǔn)則第5條規(guī)定，以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)的，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)將重組債務(wù)的賬面價(jià)值與轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價(jià)值之間的差額，計(jì)入當(dāng)期損益。轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價(jià)值與其賬面價(jià)值之間的差額，計(jì)入當(dāng)期損益。新準(zhǔn)則第6條規(guī)定，將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本的，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)將債權(quán)人放棄債權(quán)而享有股份的面值總額確認(rèn)為股本（或者實(shí)有資本），股份的公允價(jià)值總額與股本（或者實(shí)有資本）之間的差額確認(rèn)為資本公積，重組債務(wù)的賬面價(jià)值與股份的公允價(jià)值總額之間的差額，計(jì)入當(dāng)期損益。新準(zhǔn)則將原來因債權(quán)人讓步導(dǎo)致債務(wù)人修改債務(wù)條件償還負(fù)債獲得的收益全部計(jì)入資本公積的做法，改為計(jì)入當(dāng)期損益，對(duì)于實(shí)物抵債業(yè)務(wù)，引進(jìn)公允價(jià)值作為計(jì)量屬性。由于新準(zhǔn)則與舊準(zhǔn)則最大的差異是采用公允價(jià)值計(jì)量并將產(chǎn)生的債務(wù)重組收益計(jì)入當(dāng)期損益，進(jìn)行債務(wù)重組，將增加債務(wù)人的利潤。一些無力清償債務(wù)的公司，一旦獲得債務(wù)重組，其重組收益將直接反映在當(dāng)期利潤表中，可能會(huì)極大地提升其每股收益水平。所以，那些負(fù)債金額較高又有可能獲得債務(wù)重組的公司，值得投資者關(guān)注。

二、非貨幣性資產(chǎn)交換

非貨幣性資產(chǎn)交換，是指交易雙方主要以存貨、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和長期股權(quán)投資等非貨幣性資產(chǎn)進(jìn)行的交換，該交換不涉及或只涉及少量的貨幣性資產(chǎn)。原準(zhǔn)則下，非貨幣性交易的雙方，均以換出資產(chǎn)的賬面價(jià)值加上相關(guān)稅費(fèi)作為換入資產(chǎn)的入賬價(jià)值。只有收到補(bǔ)價(jià)時(shí)，才可以用公允價(jià)值計(jì)算換入資產(chǎn)入賬價(jià)值并確認(rèn)收益。新準(zhǔn)則第3條規(guī)定，非貨幣性資產(chǎn)交換同時(shí)滿足兩個(gè)條件的，應(yīng)當(dāng)以公允價(jià)值和應(yīng)支付的相關(guān)稅費(fèi)作為換入資產(chǎn)的成本，公允價(jià)值與換出資產(chǎn)賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益。這兩個(gè)條件是:該項(xiàng)交換具有商業(yè)實(shí)質(zhì)；換入資產(chǎn)或換出資產(chǎn)的公允價(jià)值能夠可靠地計(jì)量。由此看來，新準(zhǔn)則對(duì)滿足一定條件的非貨幣性資產(chǎn)交換，是以公允價(jià)值作為換入資產(chǎn)入賬計(jì)價(jià)基礎(chǔ)，對(duì)損益的確認(rèn)規(guī)定也不同。產(chǎn)生的結(jié)果是，這一交換將產(chǎn)生利潤，如果換出資產(chǎn)賬面價(jià)值與換出資產(chǎn)公允價(jià)值差距大，則差額對(duì)當(dāng)期損益的影響也大，對(duì)當(dāng)期資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、所得稅費(fèi)用、凈利潤及凈資產(chǎn)均會(huì)產(chǎn)生很大影響。而舊準(zhǔn)則采用的賬面價(jià)值計(jì)算法，基本不產(chǎn)生利潤。

三、投資性房地產(chǎn)

投資性房地產(chǎn)，是指為賺取租金或資本增值，或兩者兼有而持有的房地產(chǎn)。新準(zhǔn)則第10條和第11條規(guī)定，在有確鑿證據(jù)表明投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值能夠持續(xù)可靠取得的情況下，可以對(duì)投資性房地產(chǎn)采用公允價(jià)值模式進(jìn)行后續(xù)計(jì)量。采用公允價(jià)值模式計(jì)量的，不對(duì)投資性房地產(chǎn)計(jì)提折舊或進(jìn)行攤銷，應(yīng)當(dāng)以資產(chǎn)負(fù)債表日投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值為基礎(chǔ)調(diào)整其賬面價(jià)值，公允價(jià)值與原賬面價(jià)值之間的差額計(jì)入當(dāng)期損益。按照原制度，房地產(chǎn)屬于固定資產(chǎn)或無形資產(chǎn)，應(yīng)計(jì)提折舊或攤銷。執(zhí)行新準(zhǔn)則后，滿足一定條件按照公允價(jià)值計(jì)價(jià)時(shí)，不計(jì)提折舊或進(jìn)行攤銷，將使費(fèi)用減少，利潤增加。此外，將資產(chǎn)負(fù)債表日投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值與原賬面價(jià)值之間的差額計(jì)入當(dāng)期損益，在房地產(chǎn)升值的情況下，也將增加利潤。

四、非同一控制下的企業(yè)合并

企業(yè)合并，是指將兩個(gè)或者兩個(gè)以上單獨(dú)的企業(yè)合并形成一個(gè)報(bào)告主體的交易或事項(xiàng)。它分為以下兩種類型:一是參與合并的企業(yè)在合并前后均受同一方或相同的多方最終控制且該控制并非暫時(shí)性的，為同一控制下的企業(yè)合并；二是參與合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最終控制的，為非同一控制下的企業(yè)合并。新準(zhǔn)則頒布前，企業(yè)合并業(yè)務(wù)主要根據(jù)1996年8月財(cái)政部發(fā)布的《企業(yè)兼并有關(guān)會(huì)計(jì)問題暫行規(guī)定》以及1998年發(fā)布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——投資》中有關(guān)長期投資的規(guī)定執(zhí)行。對(duì)企業(yè)兼并規(guī)定的會(huì)計(jì)處理方法類似購買法，并沒有涉及權(quán)益結(jié)合法。國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)于2004年3月發(fā)布的《國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則第3號(hào)——企業(yè)合并》，也取消了權(quán)益結(jié)合法的運(yùn)用，要求符合準(zhǔn)則范圍的所有企業(yè)合并采用購買法進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。但從目前我國集團(tuán)公司的控股結(jié)構(gòu)來看，金字塔式的控股結(jié)構(gòu)已成為我國集團(tuán)公司的主要控股模式，這一控股模式不可避免地導(dǎo)致同一控制下企業(yè)合并的大量出現(xiàn)，中國的企業(yè)合并大部分是同一控制下的企業(yè)合并，對(duì)同一控制下企業(yè)合并的會(huì)計(jì)處理進(jìn)行規(guī)范越來越迫切。財(cái)政部于2006年2月發(fā)布的新準(zhǔn)則要求，對(duì)同一控制下企業(yè)的合并采用類似權(quán)益結(jié)合法的方法進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。這是因?yàn)?，同一控制下的企業(yè)合并，不一定是合并方和被合并方雙方完全出于自愿的交易行為，合并對(duì)價(jià)也不是雙方討價(jià)還價(jià)的結(jié)果，不代表公允價(jià)值，以賬面價(jià)值作為會(huì)計(jì)處理的基礎(chǔ)，可以避免利潤操縱。之所以對(duì)非同一控制下企業(yè)的合并采用購買法進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，是因?yàn)榉峭豢刂葡碌钠髽I(yè)合并（包括吸收合并和新設(shè)合并）可以有雙方的討價(jià)還價(jià)，是雙方自愿交易的結(jié)果，有雙方認(rèn)可的公允價(jià)值。這一規(guī)定是符合我國國情的，也充分展現(xiàn)了我國準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)在立足我國國情和實(shí)現(xiàn)國際趨同的選擇上所表現(xiàn)出來的高度的策略性。新準(zhǔn)則第12條規(guī)定，非同一控制下的企業(yè)合并，購買方在購買日對(duì)作為企業(yè)合并對(duì)價(jià)付出的資產(chǎn)、發(fā)生或承擔(dān)的負(fù)債應(yīng)當(dāng)按照公允價(jià)值計(jì)量，公允價(jià)值與其賬面價(jià)值的差額，計(jì)入當(dāng)期損益。根據(jù)原制度，按賬面價(jià)值計(jì)量，不產(chǎn)生損益。在新準(zhǔn)則下，非同一控制下的企業(yè)合并，由于資產(chǎn)按公允價(jià)值計(jì)量，很可能產(chǎn)生商譽(yù)。負(fù)商譽(yù)復(fù)核后直接計(jì)入當(dāng)期損益，對(duì)正商譽(yù)應(yīng)按照資產(chǎn)減值準(zhǔn)則的規(guī)定，期末進(jìn)行減值測試，不允許攤銷。這樣執(zhí)行新準(zhǔn)則后將使資產(chǎn)增加。

除上述方面之外，公允價(jià)值還在很多業(yè)務(wù)中被作為計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)，例如融資租賃業(yè)務(wù)，在租賃開始日，對(duì)租入資產(chǎn)的入賬價(jià)值的認(rèn)定引入了公允價(jià)值概念。由于公允價(jià)值的應(yīng)用，將會(huì)對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況產(chǎn)生一定的影響。在我國市場經(jīng)濟(jì)有待于進(jìn)一步完善的情況下，更應(yīng)當(dāng)慎用公允價(jià)值。