企業(yè)家精神對(duì)企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響研究

劉志迎 朱清鈺 龔磊

摘 要：二元?jiǎng)?chuàng)新戰(zhàn)略是企業(yè)獲取可持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的必然選擇，而企業(yè)家是創(chuàng)新活動(dòng)的核心推動(dòng)者，如何通過(guò)發(fā)揮企業(yè)家精神的作用實(shí)現(xiàn)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡顯得尤為重要?；诙砸暯牵?012—2021年滬深兩市A股化學(xué)制藥企業(yè)為研究對(duì)象，實(shí)證討論了企業(yè)家精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響以及環(huán)境不確定性的調(diào)節(jié)作用。研究發(fā)現(xiàn)：技術(shù)性創(chuàng)新精神和非技術(shù)性創(chuàng)新精神均能夠促進(jìn)企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新，但技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的影響更大，非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新的影響更大；環(huán)境不確定性不僅強(qiáng)化了技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新、二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的正向影響，同時(shí)也強(qiáng)化了非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新、利用性創(chuàng)新的正向影響。研究結(jié)論可為企業(yè)從企業(yè)家精神的角度促進(jìn)二元?jiǎng)?chuàng)新戰(zhàn)略實(shí)施提供重要啟示：第一，弘揚(yáng)和培育企業(yè)家精神，尤其要重視企業(yè)家技術(shù)性創(chuàng)新精神的發(fā)揮；第二，企業(yè)創(chuàng)新應(yīng)“兩條腿”走路，提高探索性創(chuàng)新活動(dòng)占比；第三，積極應(yīng)對(duì)不確定的環(huán)境，將競(jìng)爭(zhēng)壓力轉(zhuǎn)化為創(chuàng)新動(dòng)力。

關(guān)鍵詞：企業(yè)家精神；探索性創(chuàng)新；利用性創(chuàng)新；環(huán)境不確定性

中圖分類(lèi)號(hào)：F273.1? ? 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A? ? 文章編號(hào)：1671-0037（2024）1-37-15

DOI：10.19345/j.cxkj.1671-0037.2024.1.4

0 引言

創(chuàng)新是引領(lǐng)發(fā)展的第一動(dòng)力。創(chuàng)新能力關(guān)乎國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力，是大國(guó)之爭(zhēng)的主陣地。黨的二十大報(bào)告強(qiáng)調(diào)創(chuàng)新在我國(guó)現(xiàn)代化建設(shè)全局中的核心地位，提出加快實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略。我國(guó)企業(yè)對(duì)創(chuàng)新的投入雖然逐年增多，但很難產(chǎn)出高質(zhì)量的創(chuàng)新成果，創(chuàng)新能力依然薄弱。深究其內(nèi)在原因，主要是中國(guó)企業(yè)長(zhǎng)期依賴(lài)國(guó)際分工，習(xí)慣于通過(guò)仿制和模仿創(chuàng)新獲取短期利潤(rùn)；過(guò)度的利用性創(chuàng)新導(dǎo)致我國(guó)企業(yè)普遍缺乏核心技術(shù)掌控權(quán)，面臨“卡脖子”難題。已有研究表明，單一的探索性創(chuàng)新或利用性創(chuàng)新都會(huì)對(duì)企業(yè)造成消極影響，唯有開(kāi)展二元?jiǎng)?chuàng)新，著力實(shí)現(xiàn)二者的平衡，才能最大限度發(fā)揮創(chuàng)新的驅(qū)動(dòng)效應(yīng)［1］。在此背景下，二元?jiǎng)?chuàng)新戰(zhàn)略成為中國(guó)企業(yè)的必然選擇。而探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新之間往往存在資源競(jìng)爭(zhēng)，如何使企業(yè)在做好利用性創(chuàng)新的基礎(chǔ)上，增加對(duì)探索性創(chuàng)新活動(dòng)的投入，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡，是當(dāng)前管理實(shí)踐和理論研究的重要課題。

企業(yè)家精神以創(chuàng)新精神為核心，在企業(yè)創(chuàng)新實(shí)踐中扮演著重要角色。習(xí)近平總書(shū)記著重肯定了企業(yè)家精神的價(jià)值，特別是企業(yè)家精神對(duì)于市場(chǎng)活力的重要作用。2017年，國(guó)家出臺(tái)相關(guān)意見(jiàn)，正式站在政策高度明確了企業(yè)家精神的作用和價(jià)值。黨的二十大報(bào)告也強(qiáng)調(diào)了企業(yè)家精神。在現(xiàn)實(shí)中，我國(guó)也已涌現(xiàn)出許多踐行企業(yè)家精神的杰出企業(yè)家。例如，貝達(dá)藥業(yè)董事長(zhǎng)丁列明，放棄在國(guó)外奮斗多年累積的成就，回國(guó)帶領(lǐng)團(tuán)隊(duì)用近10年時(shí)間研發(fā)出首個(gè)國(guó)產(chǎn)“靶向抗癌藥”；宋志平在擔(dān)任國(guó)藥集團(tuán)董事長(zhǎng)期間，不斷推動(dòng)改革與創(chuàng)新，帶動(dòng)了整個(gè)行業(yè)的轉(zhuǎn)型發(fā)展［2］。他們積極發(fā)揮企業(yè)家精神的作用，使得企業(yè)的創(chuàng)新水平得到極大提升。在國(guó)家大力弘揚(yáng)企業(yè)家精神的政策背景下，探究企業(yè)家精神對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響，有著突出的現(xiàn)實(shí)意義。

在理論層面，已有研究表明，企業(yè)家精神對(duì)企業(yè)創(chuàng)新有顯著的正向促進(jìn)作用［3-5］。但現(xiàn)有文獻(xiàn)通常將創(chuàng)新視為同質(zhì)的，更多地探討企業(yè)家精神對(duì)整體創(chuàng)新績(jī)效的影響；鮮有學(xué)者基于二元性視角對(duì)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)做出區(qū)分，更缺乏不同企業(yè)家精神對(duì)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新影響程度的比較研究。因此，關(guān)于二者的關(guān)系仍須進(jìn)一步探究。此外，外部環(huán)境對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的作用也不容忽視。由于全球經(jīng)濟(jì)動(dòng)蕩不定，企業(yè)所處環(huán)境愈發(fā)不穩(wěn)定，企業(yè)創(chuàng)新決策面臨更多不確定性。在環(huán)境不確定性的影響下，企業(yè)家精神對(duì)企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響程度和方向是否會(huì)發(fā)生改變？這也是需要進(jìn)一步研究的問(wèn)題?；谝陨涎芯勘尘埃疚膶⑸钊胩接懫髽I(yè)家精神對(duì)企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響，以及環(huán)境不確定性在其中發(fā)揮的調(diào)節(jié)作用，以期為企業(yè)家精神培育和二元?jiǎng)?chuàng)新戰(zhàn)略實(shí)施提供一定的理論支撐與實(shí)踐啟示。

本文拓展了企業(yè)家精神結(jié)果變量的相關(guān)研究，并將企業(yè)家精神分為技術(shù)性創(chuàng)新精神和非技術(shù)性創(chuàng)新精神兩類(lèi)，探究了不同企業(yè)家精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響，以及對(duì)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新影響程度的差異；同時(shí)，開(kāi)發(fā)和構(gòu)建了微觀層面的企業(yè)家精神指標(biāo)體系，為企業(yè)家精神的測(cè)度提供了新思路。

1 文獻(xiàn)綜述

1.1 企業(yè)家精神與創(chuàng)新

由于企業(yè)家精神的內(nèi)涵廣泛而復(fù)雜，學(xué)術(shù)界尚未達(dá)成統(tǒng)一共識(shí)。但從國(guó)內(nèi)外學(xué)者們的觀點(diǎn)中可以發(fā)現(xiàn)，創(chuàng)新精神作為企業(yè)家精神的核心，一直以來(lái)都被置于重要位置。本研究借鑒Schumpeter［6］和Drucker［7］關(guān)于企業(yè)家精神的觀點(diǎn)，將企業(yè)家精神視為企業(yè)家創(chuàng)新精神，并將其分為技術(shù)性創(chuàng)新精神和非技術(shù)性創(chuàng)新精神兩類(lèi)。在以往研究中，企業(yè)家創(chuàng)新精神常被局限于技術(shù)性創(chuàng)新精神，即企業(yè)家開(kāi)展科學(xué)、技術(shù)活動(dòng)的傾向性，表現(xiàn)為企業(yè)的研發(fā)投入。但實(shí)際上，企業(yè)家的許多非研發(fā)行為（如整合資源、變革組織結(jié)構(gòu)等）也體現(xiàn)了其創(chuàng)新精神。因?yàn)檫@些行為提高了企業(yè)的創(chuàng)新能力，為企業(yè)的創(chuàng)新活動(dòng)提供了資源保障。而微觀層面的企業(yè)家精神測(cè)度方法可分為二手?jǐn)?shù)據(jù)法和量表法兩種。其中，關(guān)于量表法的研究已較為成熟，且以Miller和Friesen［8］為代表的從創(chuàng)新、冒險(xiǎn)和先動(dòng)三維度進(jìn)行測(cè)度的方法占據(jù)多數(shù)，其在國(guó)內(nèi)文獻(xiàn)中也得到了廣泛應(yīng)用。反之，基于二手?jǐn)?shù)據(jù)的微觀層面企業(yè)家精神測(cè)度指標(biāo)研究成果則較為零星，至今還未形成具有代表性的指標(biāo)體系。綜上，基于二手?jǐn)?shù)據(jù)測(cè)度微觀層面企業(yè)家精神的研究尚不成熟，且未有學(xué)者關(guān)注到不同類(lèi)型企業(yè)家創(chuàng)新精神的測(cè)度，因此有必要做進(jìn)一步研究。

企業(yè)家精神在企業(yè)創(chuàng)新中發(fā)揮著重要作用，是創(chuàng)新的原動(dòng)力［7］。目前，關(guān)于二者關(guān)系的研究主要涉及創(chuàng)新績(jī)效、商業(yè)模式創(chuàng)新、創(chuàng)新投入等方面。①關(guān)于企業(yè)家精神與創(chuàng)新績(jī)效。學(xué)者們普遍認(rèn)同二者之間存在顯著的正相關(guān)關(guān)系。其中，Cheng和Tseng［9］研究發(fā)現(xiàn)，企業(yè)家精神水平較高的企業(yè)家往往會(huì)取得較好的創(chuàng)新績(jī)效。此外，還有一些研究分別基于組織層面和個(gè)體層面，也得出了相同的結(jié)論［5，10］。②關(guān)于企業(yè)家精神與商業(yè)模式創(chuàng)新。商業(yè)模式創(chuàng)新表現(xiàn)為企業(yè)為保持核心競(jìng)爭(zhēng)力而進(jìn)行的一系列活動(dòng)。Bohnsack等［11］指出，企業(yè)商業(yè)模式創(chuàng)新與企業(yè)家個(gè)人特質(zhì)有極大關(guān)系；王立夏等［12］將商業(yè)模式創(chuàng)新分為二元式，驗(yàn)證了企業(yè)家精神在不同的情景條件下分別對(duì)二者產(chǎn)生促進(jìn)作用。③關(guān)于企業(yè)家精神與創(chuàng)新投入。潘健平等［5］從個(gè)體層面出發(fā)探究了企業(yè)家精神對(duì)創(chuàng)新的影響，結(jié)果顯示，其有利于增強(qiáng)研發(fā)強(qiáng)度，但此關(guān)系只有在非國(guó)有企業(yè)才成立；宋玉祿和陳欣［13］通過(guò)研究企業(yè)家精神在企業(yè)價(jià)值中的作用路徑，得出企業(yè)家精神會(huì)明顯提高單位時(shí)間的研發(fā)投入產(chǎn)出比。除上述研究外，還有部分學(xué)者嘗試從戰(zhàn)略導(dǎo)向及創(chuàng)業(yè)領(lǐng)域出發(fā)，探究企業(yè)家導(dǎo)向、創(chuàng)業(yè)導(dǎo)向等企業(yè)家精神相近變量與二元?jiǎng)?chuàng)新的關(guān)系［14-15］。但未有研究從企業(yè)家創(chuàng)新精神這一核心內(nèi)涵出發(fā)，深入探究其對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響。

總結(jié)已有研究可知，關(guān)于企業(yè)家精神與企業(yè)創(chuàng)新的研究通常將創(chuàng)新視作同質(zhì)的，更多是探討企業(yè)家精神對(duì)整體創(chuàng)新績(jī)效的影響；而鮮有學(xué)者對(duì)創(chuàng)新活動(dòng)進(jìn)行區(qū)分，且未關(guān)注到不同類(lèi)型企業(yè)家創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新影響程度的差異?；诖耍疚膶⒃谪S富企業(yè)家精神測(cè)量指標(biāo)的基礎(chǔ)上，探究企業(yè)家精神與二元?jiǎng)?chuàng)新的關(guān)系，深化相關(guān)理論研究。

1.2 環(huán)境不確定性與創(chuàng)新

組織內(nèi)任何活動(dòng)都與外部因素息息相關(guān)，創(chuàng)新活動(dòng)更是如此。在以往研究中，有學(xué)者直接將環(huán)境不確定性作為解釋變量，研究其與企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系。在這類(lèi)研究中，學(xué)術(shù)界存在3種互斥的觀點(diǎn)。一些學(xué)者認(rèn)為，環(huán)境不確定性對(duì)企業(yè)創(chuàng)新有正向影響。高度的環(huán)境不確定性會(huì)使企業(yè)面臨較大的外部壓力，激發(fā)具有冒險(xiǎn)傾向的管理者積極面對(duì)挑戰(zhàn)，加大技術(shù)創(chuàng)新投入，搶占發(fā)展先機(jī)［16］。還有部分學(xué)者認(rèn)為，環(huán)境不確定性增加可能會(huì)使組織的融資成本上升［17］，增強(qiáng)企業(yè)外部危機(jī)感，促使管理者更趨向于回避風(fēng)險(xiǎn)，最終體現(xiàn)為企業(yè)對(duì)創(chuàng)新投入的減少。另有部分學(xué)者認(rèn)為，二者間呈倒U形關(guān)系。這表明環(huán)境不確定性存在一個(gè)臨界點(diǎn)。當(dāng)其未超出這個(gè)臨界點(diǎn)而處于較低水平時(shí)，環(huán)境不確定性可以給組織帶來(lái)緊迫感，倒逼企業(yè)開(kāi)展創(chuàng)新活動(dòng)；但一旦超出該臨界點(diǎn)，環(huán)境不確定性帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避效應(yīng)將占上風(fēng)，不利于企業(yè)創(chuàng)新［18］。

而另一些學(xué)者則將環(huán)境不確定性視為調(diào)節(jié)變量，研究其在其他自變量與創(chuàng)新之間的調(diào)節(jié)作用。Bao等［19］在研究組織學(xué)習(xí)與探索性創(chuàng)新的關(guān)系時(shí)，將環(huán)境不確定性劃分為兩個(gè)維度，發(fā)現(xiàn)技術(shù)不確定性正向調(diào)節(jié)二者間的關(guān)系，競(jìng)爭(zhēng)不確定性負(fù)向調(diào)節(jié)二者間的關(guān)系。翟淑萍和畢曉方［20］提出，環(huán)境不確定性會(huì)強(qiáng)化管理層自信對(duì)企業(yè)創(chuàng)新投資的促進(jìn)作用。李竹梅等［21］提出，環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)CEO權(quán)力對(duì)企業(yè)創(chuàng)新投入的影響作用；原因在于外部動(dòng)蕩性激發(fā)了管理者的冒險(xiǎn)精神，同時(shí)管理者權(quán)力越大意味著其決策話(huà)語(yǔ)權(quán)越高，這樣有利于抓住市場(chǎng)機(jī)遇進(jìn)行創(chuàng)新投入。特別地，還有學(xué)者檢驗(yàn)了環(huán)境不確定性在差異化戰(zhàn)略、管理層能力、知識(shí)型員工冗余、家族涉入等變量與二元?jiǎng)?chuàng)新間的調(diào)節(jié)效應(yīng)。

總結(jié)已有研究可知，關(guān)于環(huán)境不確定性與企業(yè)創(chuàng)新的文獻(xiàn)較為豐富，但尚未得出一致性結(jié)論。在環(huán)境不確定性作為調(diào)節(jié)變量的研究中，已有學(xué)者關(guān)注到其在其他變量與二元?jiǎng)?chuàng)新間的作用，但鮮有學(xué)者就其在企業(yè)家精神與二元?jiǎng)?chuàng)新間發(fā)揮的作用展開(kāi)研究。

2 理論基礎(chǔ)與研究假設(shè)

2.1 企業(yè)家精神與二元?jiǎng)?chuàng)新

根據(jù)上文對(duì)企業(yè)家精神內(nèi)涵的界定，本研究將其分為技術(shù)性創(chuàng)新精神和非技術(shù)性創(chuàng)新精神兩類(lèi)，并分別從二者的角度出發(fā)進(jìn)行分析。

具備技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家一般擁有強(qiáng)烈的創(chuàng)新意愿，愿意承擔(dān)較高的風(fēng)險(xiǎn)并增加企業(yè)創(chuàng)新投入。Schumpeter［6］提出，激勵(lì)企業(yè)家從事創(chuàng)新活動(dòng)的動(dòng)機(jī)有幾類(lèi)，其中一種就是創(chuàng)造的快樂(lè)。他們有著實(shí)現(xiàn)自我價(jià)值的需要，這種高層次的價(jià)值取向無(wú)形中強(qiáng)化了企業(yè)家對(duì)自身角色和引領(lǐng)企業(yè)創(chuàng)新的責(zé)任的認(rèn)同感［22］，推動(dòng)著他們持續(xù)不斷地在組織內(nèi)進(jìn)行技術(shù)創(chuàng)新，并采取有效的創(chuàng)新戰(zhàn)略［23］。二元?jiǎng)?chuàng)新作為企業(yè)保持競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的有效創(chuàng)新戰(zhàn)略，符合企業(yè)家對(duì)創(chuàng)新的傾向性。在面對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)的創(chuàng)新決策時(shí)，出于兼顧現(xiàn)有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的理性考慮，他們不會(huì)放棄對(duì)已有技術(shù)和產(chǎn)品的迭代創(chuàng)新，即通過(guò)利用性創(chuàng)新活動(dòng)更新現(xiàn)有產(chǎn)品、拓展現(xiàn)有市場(chǎng)，以獲取短期利潤(rùn)［14］。但與普通企業(yè)家基于自身“職業(yè)憂(yōu)慮”的短視逐利行為不同，具備技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家更具戰(zhàn)略眼光和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，傾向于謀求企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，擁有高屋建瓴的胸懷和格局［24］。他們致力于超越現(xiàn)有技術(shù)和實(shí)踐，并在當(dāng)前的技術(shù)水平之外冒險(xiǎn)［25］，因此更強(qiáng)調(diào)塑造企業(yè)持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的探索性創(chuàng)新活動(dòng)。綜上，技術(shù)性創(chuàng)新精神能夠顯著促進(jìn)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新，其中對(duì)探索性創(chuàng)新的影響更大。通過(guò)推動(dòng)企業(yè)內(nèi)部探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新活動(dòng)的同時(shí)開(kāi)展，技術(shù)性創(chuàng)新精神有利于實(shí)現(xiàn)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡。因此，本文提出如下假設(shè)：

H1a：技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新有正向影響。

H1b：技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新有正向影響。

H1c：技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡有正向影響。

非技術(shù)性創(chuàng)新精神主要基于企業(yè)經(jīng)營(yíng)層面，表現(xiàn)為企業(yè)家有能力通過(guò)整合資源、變革組織結(jié)構(gòu)等行為保障創(chuàng)新活動(dòng)的實(shí)施。非技術(shù)性創(chuàng)新精神允許企業(yè)將組織資源協(xié)調(diào)和重新部署到探索性和利用性創(chuàng)新中，對(duì)促進(jìn)二元?jiǎng)?chuàng)新具有顯著影響［26］。一方面，企業(yè)家會(huì)積極從外部獲取創(chuàng)新所需的資源和知識(shí)。創(chuàng)新需要大量持續(xù)性的資金支持，僅依靠?jī)?nèi)源融資很難滿(mǎn)足創(chuàng)新投資的需求［27］。具備非技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家會(huì)積極通過(guò)資本市場(chǎng)的融資手段，滿(mǎn)足企業(yè)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新對(duì)資金的需求。此外，企業(yè)家還會(huì)通過(guò)并購(gòu)等方式獲得外部知識(shí)，以助力二元?jiǎng)?chuàng)新活動(dòng)；更重要的是，借助并購(gòu)目標(biāo)企業(yè)獲取所需的新技術(shù)，從而在短期內(nèi)實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新能力的提升［28］。另一方面，企業(yè)家對(duì)內(nèi)通過(guò)資源配置和變革組織機(jī)構(gòu)等行為，支撐企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)。創(chuàng)新不僅需要財(cái)力資源支持，還需要物力資源投入。企業(yè)家通過(guò)投資活動(dòng)實(shí)現(xiàn)企業(yè)資源的優(yōu)化配置，為二元?jiǎng)?chuàng)新提供硬件設(shè)施保障。同時(shí)，通過(guò)對(duì)組織管理的革新最大限度提升企業(yè)管理效率，為二元?jiǎng)?chuàng)新活動(dòng)掃清制度障礙。綜上，非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新均具有正向影響，而且由于探索性創(chuàng)新對(duì)資源和異質(zhì)性知識(shí)的需求更大，非技術(shù)性創(chuàng)新精神能夠更好地滿(mǎn)足其需要，因此對(duì)探索性創(chuàng)新的作用更強(qiáng)，進(jìn)而對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡也具有促進(jìn)作用。因此，本文提出如下假設(shè)：

H2a：非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新有正向影響。

H2b：非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新有正向影響。

H2c：非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡有正向影響。

2.2 環(huán)境不確定性的調(diào)節(jié)作用

組織內(nèi)的活動(dòng)與外部因素息息相關(guān)，因此不確定性是企業(yè)家要面對(duì)的基本問(wèn)題。環(huán)境不確定性是指對(duì)未來(lái)外部發(fā)展難以準(zhǔn)確預(yù)測(cè)的程度，其涵蓋了環(huán)境變化的動(dòng)蕩性和復(fù)雜性［29］。

信息基礎(chǔ)理論認(rèn)為，在不確定性較高的環(huán)境中，企業(yè)家對(duì)環(huán)境信息的全面了解存在困難，導(dǎo)致從外部獲取相關(guān)信息和資源時(shí)出現(xiàn)缺乏、延遲和不準(zhǔn)確等情況［30］。在無(wú)法準(zhǔn)確估計(jì)未來(lái)外部環(huán)境變化的情況下進(jìn)行決策，會(huì)使得任務(wù)和決策效果之間存在較大的模糊性。在這種高不確定性和高模糊性并存的環(huán)境中，企業(yè)從外部獲取的信息或資源的價(jià)值降低，企業(yè)家將更加依賴(lài)行為偏好進(jìn)行裁定，即在企業(yè)決策上的管理自主權(quán)更強(qiáng)［31］。隨著管理自主權(quán)的增強(qiáng)，企業(yè)家能夠充分尊重自身意愿開(kāi)展行動(dòng)，因此對(duì)企業(yè)活動(dòng)和結(jié)果的影響也就更大，這有利于促進(jìn)技術(shù)性創(chuàng)新精神和非技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新之間的關(guān)系。反之，在不確定性較低的環(huán)境中，企業(yè)家進(jìn)行戰(zhàn)略決策時(shí)可以更多地利用穩(wěn)定可靠的信息，而對(duì)自身行為傾向的訴求較少，企業(yè)家精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響就會(huì)被削弱。

動(dòng)態(tài)能力理論認(rèn)為，在不確定的環(huán)境中，為保持競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，企業(yè)會(huì)通過(guò)優(yōu)化和重組資源的方式應(yīng)對(duì)環(huán)境變化。在高度不確定的環(huán)境中，技術(shù)和市場(chǎng)環(huán)境都較不穩(wěn)定，企業(yè)需要加強(qiáng)對(duì)產(chǎn)品的研發(fā)和改良，來(lái)響應(yīng)未來(lái)新的客戶(hù)需求。在這種情況下，對(duì)未來(lái)競(jìng)爭(zhēng)地位和市場(chǎng)份額的擔(dān)憂(yōu)會(huì)催生企業(yè)家的冒險(xiǎn)行為，促使企業(yè)開(kāi)展新產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)活動(dòng)［32］。具備企業(yè)家精神的企業(yè)家擁有更大膽的決策風(fēng)格，更加傾向于開(kāi)展探索性創(chuàng)新活動(dòng)，加大對(duì)異質(zhì)性技術(shù)和知識(shí)的搜索識(shí)別力度。而當(dāng)外部環(huán)境發(fā)生漸進(jìn)式變化時(shí)，利用性創(chuàng)新活動(dòng)就可以滿(mǎn)足企業(yè)需求。企業(yè)通過(guò)調(diào)整、更新資源獲取動(dòng)態(tài)能力［33］，不必完全推翻原有的產(chǎn)品線(xiàn)。通過(guò)提高現(xiàn)有資源的利用效率，企業(yè)便可改善資源不足導(dǎo)致的對(duì)利用性創(chuàng)新活動(dòng)的偏向性，進(jìn)而促進(jìn)企業(yè)探索性創(chuàng)新，保障二元?jiǎng)?chuàng)新平衡。因此，本文提出如下假設(shè)：

H3a：環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)技術(shù)性創(chuàng)新精神與探索性創(chuàng)新的關(guān)系。

H3b：環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)技術(shù)性創(chuàng)新精神與利用性創(chuàng)新的關(guān)系。

H3c：環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的關(guān)系。

H4a：環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)非技術(shù)性創(chuàng)新精神與探索性創(chuàng)新的關(guān)系。

H4b：環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)非技術(shù)性創(chuàng)新精神與利用性創(chuàng)新的關(guān)系。

H4c：環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)非技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的關(guān)系。

綜合上述假設(shè)，提出本文的研究模型，如圖1所示。

3 研究設(shè)計(jì)

3.1 樣本選取與數(shù)據(jù)來(lái)源

本文以2012—2021年滬深兩市A股化學(xué)制藥企業(yè)為研究樣本。選擇化學(xué)制藥企業(yè)的原因在于：其一，化學(xué)制藥行業(yè)具有較強(qiáng)的代表性。我國(guó)制藥行業(yè)的仿制藥占比過(guò)高，自主創(chuàng)新能力不足，存在利用性創(chuàng)新有余而探索性創(chuàng)新不足的問(wèn)題，這與我國(guó)大多數(shù)企業(yè)面臨的創(chuàng)新困境一致。其二，化學(xué)制藥企業(yè)的二元?jiǎng)?chuàng)新數(shù)據(jù)具有可得性。該類(lèi)企業(yè)的新藥研發(fā)可被視作典型的二元?jiǎng)?chuàng)新活動(dòng)，可以通過(guò)不同藥物的申請(qǐng)量來(lái)衡量化學(xué)制藥企業(yè)的二元?jiǎng)?chuàng)新情況。參考申萬(wàn)行業(yè)分類(lèi)標(biāo)準(zhǔn)篩選出所有的化學(xué)制藥企業(yè)，之后按照以往的研究實(shí)踐和本文的需要，進(jìn)一步對(duì)樣本進(jìn)行過(guò)濾：①剔除ST或?ST的企業(yè)；②剔除銷(xiāo)售收入數(shù)據(jù)不足5年的企業(yè)；③剔除財(cái)務(wù)信息嚴(yán)重不全的企業(yè)。最終獲得2012—2021年化學(xué)制藥行業(yè)企業(yè)為期10年的非平衡面板數(shù)據(jù)，共計(jì)567個(gè)有效觀測(cè)值，覆蓋82家企業(yè)。為避免極端值的影響，對(duì)連續(xù)變量進(jìn)行上下1%分位縮尾處理。新藥申請(qǐng)數(shù)據(jù)源于國(guó)家藥品監(jiān)督管理局藥品審評(píng)中心，財(cái)務(wù)信息從國(guó)泰安數(shù)據(jù)庫(kù)和Wind數(shù)據(jù)庫(kù)中獲取，企業(yè)家精神部分指標(biāo)數(shù)據(jù)通過(guò)整理上市公司年報(bào)進(jìn)行人工搜集。

3.2 變量定義

3.2.1 被解釋變量

被解釋變量為二元?jiǎng)?chuàng)新，即探索性創(chuàng)新（Exr）和利用性創(chuàng)新（Exi）?？紤]到二手?jǐn)?shù)據(jù)的客觀性，本文參考Schramm和Hu［34］的研究，使用不同類(lèi)型新藥申請(qǐng)量來(lái)衡量探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新。其中，“創(chuàng)新藥”是全新的創(chuàng)新，體現(xiàn)了企業(yè)對(duì)新技術(shù)領(lǐng)域的探索；“改良藥”和“仿制藥”是基于已有藥物進(jìn)行的較小幅度的創(chuàng)新，體現(xiàn)了企業(yè)對(duì)現(xiàn)有產(chǎn)品和技術(shù)的優(yōu)化。因此，用創(chuàng)新藥申請(qǐng)量衡量探索性創(chuàng)新，用改良藥和仿制藥申請(qǐng)量衡量利用性創(chuàng)新。同時(shí)，參考Acharya和Xu［35］的研究，分別對(duì)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新做加1取自然對(duì)數(shù)處理。

在此基礎(chǔ)上，本文借鑒Uotila等［36］的研究，用相對(duì)探索性創(chuàng)新導(dǎo)向來(lái)衡量二元?jiǎng)?chuàng)新平衡（Exp），計(jì)算方法為“探索性創(chuàng)新/（探索性創(chuàng)新+利用性創(chuàng)新）”。以相對(duì)探索性創(chuàng)新導(dǎo)向來(lái)表征二元?jiǎng)?chuàng)新平衡，能夠檢驗(yàn)企業(yè)家精神對(duì)兩類(lèi)創(chuàng)新活動(dòng)的影響作用大小。若企業(yè)家精神對(duì)相對(duì)探索性創(chuàng)新導(dǎo)向的影響顯著，即可證明企業(yè)家精神對(duì)探索性創(chuàng)新的作用更大，更有利于實(shí)現(xiàn)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡。

3.2.2 解釋變量

解釋變量為企業(yè)家精神，包括技術(shù)性創(chuàng)新精神（Ent1）和非技術(shù)性創(chuàng)新精神（Ent2），且以《奧斯陸手冊(cè)》為依據(jù)對(duì)企業(yè)家精神進(jìn)行衡量。結(jié)合本文的研究需要，用研發(fā)強(qiáng)度衡量技術(shù)性創(chuàng)新精神（Ent1），而研發(fā)強(qiáng)度以研發(fā)投入占期末總資產(chǎn)比重來(lái)衡量。對(duì)于非技術(shù)性創(chuàng)新精神（Ent2），采用以下3個(gè)指標(biāo)衡量：①投資行為。以3年內(nèi)企業(yè)是否開(kāi)展過(guò)對(duì)內(nèi)投資活動(dòng)來(lái)衡量，是則取1，反之取0。②融資行為。以3年內(nèi)企業(yè)在資本市場(chǎng)是否有過(guò)增發(fā)、配股和發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券等行為來(lái)衡量，是則取1，反之取0。③并購(gòu)行為。以3年內(nèi)企業(yè)是否發(fā)生過(guò)兼并或收購(gòu)其他企業(yè)進(jìn)而合并組成一家公司的行為來(lái)衡量，是則取1，反之取0。最后，采取熵權(quán)法對(duì)上述3個(gè)指標(biāo)進(jìn)行賦權(quán)并計(jì)算總分，以此衡量非技術(shù)性創(chuàng)新精神（Ent2）。該指標(biāo)值越大，表明企業(yè)家的非技術(shù)性創(chuàng)新精神越強(qiáng)。具體指標(biāo)體系見(jiàn)表1。

3.2.3 調(diào)節(jié)變量

調(diào)節(jié)變量為環(huán)境不確定性（EU）。參考申慧慧等［37］的研究，企業(yè)收入主要由兩方面組成：一是企業(yè)產(chǎn)品和服務(wù)等帶來(lái)的正常銷(xiāo)售收入，二是外界環(huán)境變化帶來(lái)的非正常銷(xiāo)售收入。因此，本研究將使用下面的模型計(jì)算出環(huán)境不確定性引起的非正常銷(xiāo)售收入。

[Sale=α0+α1Year+ε] （1）

式（1）中：Sale為銷(xiāo)售收入；Year為年份，若觀測(cè)值是當(dāng)前年度的，則Year取值為5，往前每遞推1年則Year的取值就減去1；ε為非正常銷(xiāo)售收入。用過(guò)去5年非正常銷(xiāo)售收入的標(biāo)準(zhǔn)差除以銷(xiāo)售收入的均值，得到一個(gè)初步值，經(jīng)行業(yè)調(diào)整后即可得到本文所需的環(huán)境不確定性（EU）。

3.2.4 控制變量

為保證研究的規(guī)范性，參考已有學(xué)者的研究，本文選擇企業(yè)規(guī)模（Size）、企業(yè)年齡（Age）、企業(yè)成長(zhǎng)性（Growth）、固定資產(chǎn)比率（PPE）、董事會(huì)規(guī)模（Board）和產(chǎn)權(quán)性質(zhì)（SOE）等為控制變量。

所有變量的定義見(jiàn)表2。

3.3 模型構(gòu)建

為消除變量間的內(nèi)生性問(wèn)題，加之企業(yè)家精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的作用發(fā)揮需要一定的時(shí)間間隔，本文對(duì)解釋變量做滯后一期處理。關(guān)于模型的選取，經(jīng)檢驗(yàn)最終采用雙向固定效應(yīng)模型進(jìn)行分析。

為檢驗(yàn)技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新、利用性創(chuàng)新和二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的影響，本文構(gòu)建了模型（2）—（4）：

[Exri，t=α+β1Ent1i，t-1+γControls+ε]? ? ?（2）

[Exii，t=α+β1Ent1i，t-1+γControls+ε]? ? ?（3）

[Expi，t=α+β1Ent1i，t-1+γControls+ε]? ? ?（4）

為檢驗(yàn)非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新、利用性創(chuàng)新和二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的影響，本文構(gòu)建了模型（5）—（7）：

[Exri，t=α+β1Ent2i，t-1+γControls+ε]? ? ?（5）

[Exii，t=α+β1Ent2i，t-1+γControls+ε]? ? ?（6）

[Expi，t=α+β1Ent2i，t-1+γControls+ε]? ? ?（7）

為檢驗(yàn)環(huán)境不確定性在技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新之間的調(diào)節(jié)效應(yīng)，本文構(gòu)建了模型（8）—（10）：

[Exri，t=α+β1Ent1i，t-1+β2EUi，t-1+β3Ent1i，t-1×EUi，t-1+γControls+ε] （8）

[Exii，t=α+β1Ent1i，t-1+β2EUi，t-1+β3Ent1i，t-1×EUi，t-1+γControls+ε] （9）

[Expi，t=α+β1Ent1i，t-1+β2EUi，t-1+β3Ent1i，t-1×EUi，t-1+γControls+ε] （10）

為檢驗(yàn)環(huán)境不確定性在非技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新之間的調(diào)節(jié)效應(yīng)，本文構(gòu)建了模型（11）—（13）：

[Exri，t=α+β1Ent2i，t-1+β2EUi，t-1+β3Ent2i，t-1×EUi，t-1+γControls+ε] （11）

[Exii，t=α+β1Ent2i，t-1+β2EUi，t-1+β3Ent2i，t-1×EUi，t-1+γControls+ε] （12）

[Expi，t=α+β1Ent2i，t-1+β2EUi，t-1+β3Ent2i，t-1×EUi，t-1+γControls+ε]（13）

4 實(shí)證分析

4.1 描述性統(tǒng)計(jì)

具體的描述性統(tǒng)計(jì)結(jié)果如表3所示。由表3可知，探索性創(chuàng)新的均值為0.168，利用性創(chuàng)新的均值為0.780。整體上看，樣本企業(yè)實(shí)施探索性創(chuàng)新活動(dòng)的數(shù)量少于利用性創(chuàng)新，企業(yè)更偏向于從事投入更少和風(fēng)險(xiǎn)更低的利用性創(chuàng)新活動(dòng)，這也符合化學(xué)制藥企業(yè)一直以來(lái)的創(chuàng)新模式。二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的均值為0.069，最小值為0，最大值為1，可知樣本企業(yè)的二元?jiǎng)?chuàng)新平衡程度整體偏低，個(gè)體差異也較大。由相關(guān)性分析和方差膨脹因子檢驗(yàn)可知，變量間的相關(guān)性系數(shù)均低于0.8，且所有變量的VIF值均小于2，表明變量間不存在多重共線(xiàn)性問(wèn)題。

4.2 主效應(yīng)檢驗(yàn)

表4給出了企業(yè)家精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的回歸結(jié)果。列（1）中技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的回歸系數(shù)為8.103，且在1%的水平下顯著，表明企業(yè)家技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新有顯著正向影響，假設(shè)H1a得到驗(yàn)證。列（2）中技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新的回歸系數(shù)為6.991，且在10%的水平下顯著，表明企業(yè)家技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新有顯著正向影響，假設(shè)H1b得到驗(yàn)證。列（3）中技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的回歸系數(shù)為2.729，且在1%的水平下顯著，可知企業(yè)家技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的影響更大。即技術(shù)性創(chuàng)新精神有利于強(qiáng)化企業(yè)的相對(duì)探索性創(chuàng)新導(dǎo)向，實(shí)現(xiàn)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡，假設(shè)H1c得到驗(yàn)證。

列（4）中非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的回歸系數(shù)為0.173，且在5%的水平下顯著，表明企業(yè)家非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新有顯著正向影響，假設(shè)H2a得到驗(yàn)證。列（5）中非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新的回歸系數(shù)為0.455，且在1%的水平下顯著，表明企業(yè)家非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新有顯著正向影響，假設(shè)H2b得到驗(yàn)證。列（6）中非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的回歸系數(shù)為正但不顯著（β=0.038，P＞0.1），可知非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的影響較小。即非技術(shù)性創(chuàng)新精神無(wú)法充分激發(fā)企業(yè)的相對(duì)探索性創(chuàng)新導(dǎo)向，其對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的正向作用不顯著，假設(shè)H2c未得到驗(yàn)證。

4.3 調(diào)節(jié)效應(yīng)檢驗(yàn)

為檢驗(yàn)環(huán)境不確定性的調(diào)節(jié)作用，基于前文的主回歸模型，加入環(huán)境不確定性變量及其與自變量的交互項(xiàng)，結(jié)果如表5所示。

列（1）中技術(shù)性創(chuàng)新精神與環(huán)境不確定性的交互項(xiàng)系數(shù)顯著為正（β=3.295，P＜0.05），表明環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)技術(shù)性創(chuàng)新精神與探索性創(chuàng)新之間的關(guān)系，假設(shè)H3a得到驗(yàn)證。列（2）中技術(shù)性創(chuàng)新精神與環(huán)境不確定性的交互項(xiàng)系數(shù)為正但不顯著（β=1.569，P＞0.1），表明環(huán)境不確定性對(duì)技術(shù)性創(chuàng)新精神與利用性創(chuàng)新之間關(guān)系的影響不顯著，假設(shè)H3b未得到驗(yàn)證。列（3）中技術(shù)性創(chuàng)新精神與環(huán)境不確定性的交互項(xiàng)系數(shù)顯著為正（β=1.213，P＜0.1），表明環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新平衡之間的關(guān)系，假設(shè)H3c得到驗(yàn)證。

列（4）中非技術(shù)性創(chuàng)新精神與環(huán)境不確定性的交互項(xiàng)系數(shù)顯著為正（β=0.139，P＜0.1），表明環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)非技術(shù)性創(chuàng)新精神與探索性創(chuàng)新之間的關(guān)系，假設(shè)H4a得到驗(yàn)證。列（5）中非技術(shù)性創(chuàng)新精神與環(huán)境不確定性的交互項(xiàng)系數(shù)顯著為正（β=0.304，P＜0.05），表明環(huán)境不確定性正向調(diào)節(jié)非技術(shù)性創(chuàng)新精神與利用性創(chuàng)新之間的關(guān)系，假設(shè)H4b得到驗(yàn)證。列（6）中非技術(shù)性創(chuàng)新精神與環(huán)境不確定性的交互項(xiàng)系數(shù)為正但不顯著（β=0.048，P＞0.1），表明環(huán)境不確定性對(duì)非技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新平衡之間關(guān)系的影響不顯著，假設(shè)H4c未得到驗(yàn)證。

4.4 穩(wěn)健性檢驗(yàn)

為提高上述研究結(jié)果的穩(wěn)健性，本文將采用模型替換法、標(biāo)準(zhǔn)化系數(shù)法和內(nèi)生性檢驗(yàn)法等進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。

4.4.1 模型替換法

首先，對(duì)模型進(jìn)行檢驗(yàn)。引入混合OLS模型和隨機(jī)效應(yīng)模型，將其與固定效應(yīng)模型進(jìn)行比較，經(jīng)過(guò)F檢驗(yàn)和Hausman檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)，固定效應(yīng)模型更為合適；且由于同時(shí)存在個(gè)體效應(yīng)和時(shí)間效應(yīng)，需要對(duì)二者進(jìn)行固定。

4.4.2 標(biāo)準(zhǔn)化系數(shù)法

通過(guò)上述回歸分析可初步得出，技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的影響更大，而非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新的影響更大。為驗(yàn)證該結(jié)論的可靠性，本文參考Flannery和Rangan［38］的研究，采用標(biāo)準(zhǔn)化系數(shù)法，再次對(duì)假設(shè)H1a、H1b和H2a、H2b進(jìn)行檢驗(yàn)，使不同變量的系數(shù)更加具有可比性，回歸結(jié)果如表6所示。由表6可知，技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的標(biāo)準(zhǔn)化回歸系數(shù)為0.411，大于利用性創(chuàng)新的系數(shù)0.257，表明技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的影響更大；而非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新的標(biāo)準(zhǔn)化回歸系數(shù)為0.066，小于利用性創(chuàng)新的系數(shù)0.125，表明非技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新的影響更大。這與前文的結(jié)論一致。

4.4.3 內(nèi)生性檢驗(yàn)法

為消除數(shù)據(jù)間反向因果關(guān)系可能導(dǎo)致的內(nèi)生性問(wèn)題，采用兩階段最小二乘法進(jìn)行重新檢驗(yàn)。參考白俊等［39］的研究，選取同年度、同行業(yè)其他公司的企業(yè)家精神均值作為企業(yè)家精神的工具變量。一方面，二者間無(wú)直接影響關(guān)系，符合外生性要求；另一方面，又因行業(yè)相同，滿(mǎn)足相關(guān)性要求。主效應(yīng)和調(diào)節(jié)效應(yīng)的回歸結(jié)果如表7—8所示?？梢钥吹?，在控制內(nèi)生性后，回歸結(jié)果與前文基本保持一致。此外，根據(jù)弱工具變量檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)，F(xiàn)值大于10，表明沒(méi)有弱工具變量問(wèn)題。

5 結(jié)論與建議

5.1 研究結(jié)論

本文以2012—2021年滬深兩市A股化學(xué)制藥企業(yè)為研究對(duì)象，實(shí)證討論了企業(yè)家精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響，以及環(huán)境不確定性在二者間發(fā)揮的調(diào)節(jié)作用，研究結(jié)論如下。

第一，技術(shù)性創(chuàng)新精神能夠促進(jìn)企業(yè)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新，且對(duì)探索性創(chuàng)新的影響更大，有利于激發(fā)企業(yè)的相對(duì)探索性創(chuàng)新導(dǎo)向，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡。由于具備技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家擁有強(qiáng)烈的創(chuàng)新意愿，因此他們會(huì)積極地開(kāi)展創(chuàng)新活動(dòng)，并采取相應(yīng)的創(chuàng)新戰(zhàn)略。二元?jiǎng)?chuàng)新能夠同時(shí)滿(mǎn)足企業(yè)短期和長(zhǎng)期發(fā)展需求，符合企業(yè)家對(duì)創(chuàng)新的傾向性。在面臨創(chuàng)新決策時(shí)，具備技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家將會(huì)站在企業(yè)總體高度進(jìn)行權(quán)衡。出于兼顧現(xiàn)有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的理性考慮，他們不會(huì)放松對(duì)利用性創(chuàng)新的投入以獲取短期利潤(rùn)；同時(shí)，他們傾向于謀求企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，因此更強(qiáng)調(diào)能夠塑造持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的探索性創(chuàng)新。通過(guò)推動(dòng)在組織內(nèi)同時(shí)開(kāi)展兩種類(lèi)型的創(chuàng)新活動(dòng)，技術(shù)性創(chuàng)新精神將促進(jìn)企業(yè)的二元?jiǎng)?chuàng)新平衡。

第二，非技術(shù)性創(chuàng)新精神能夠促進(jìn)企業(yè)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新，且對(duì)利用性創(chuàng)新的影響更大，對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡沒(méi)有顯著作用。一方面，具備非技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家有能力通過(guò)整合資源、變革組織結(jié)構(gòu)等行為保障創(chuàng)新活動(dòng)的實(shí)施。他們會(huì)積極從外部獲取創(chuàng)新所需的資金、知識(shí)和技術(shù)，同時(shí)對(duì)內(nèi)通過(guò)資源配置和變革組織機(jī)構(gòu)等行為，將組織資源協(xié)調(diào)和重新部署到二元?jiǎng)?chuàng)新活動(dòng)中，進(jìn)而推動(dòng)探索性創(chuàng)新和利用性創(chuàng)新。另一方面，具備非技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家更關(guān)注企業(yè)經(jīng)營(yíng)層面的活動(dòng)。相較于具備技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家來(lái)說(shuō)，他們采取的行為風(fēng)險(xiǎn)性更小、對(duì)資源的依賴(lài)性更低、創(chuàng)新成果見(jiàn)效更快；在面臨多重壓力的情形下，更傾向于通過(guò)利用性創(chuàng)新獲取短期競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，迅速改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況。因此，非技術(shù)性創(chuàng)新精神雖然也能夠促進(jìn)企業(yè)探索性創(chuàng)新，但對(duì)其影響要小于利用性創(chuàng)新，無(wú)法充分激發(fā)企業(yè)的相對(duì)探索性創(chuàng)新導(dǎo)向，對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的正向作用也就無(wú)法體現(xiàn)出來(lái)。

第三，環(huán)境不確定性強(qiáng)化了技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)探索性創(chuàng)新、二元?jiǎng)?chuàng)新平衡的正向影響，但在技術(shù)性創(chuàng)新精神與利用性創(chuàng)新之間起到的正向調(diào)節(jié)效應(yīng)不顯著；同時(shí)，環(huán)境不確定性也強(qiáng)化了非技術(shù)性創(chuàng)新精神與探索性創(chuàng)新、利用性創(chuàng)新之間的正相關(guān)關(guān)系，但在非技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新平衡之間沒(méi)有發(fā)揮顯著的調(diào)節(jié)作用。一方面，具備技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家愿意承擔(dān)較高的風(fēng)險(xiǎn)并增加企業(yè)創(chuàng)新投入，致力于超越現(xiàn)有技術(shù)和實(shí)踐，并在當(dāng)前的技術(shù)水平之外冒險(xiǎn)。而環(huán)境不確定性強(qiáng)化了企業(yè)家進(jìn)行戰(zhàn)略選擇時(shí)的管理自主權(quán)［32］，使得他們能夠更好地發(fā)揮技術(shù)性創(chuàng)新精神的作用，積極從事風(fēng)險(xiǎn)更高的探索性創(chuàng)新活動(dòng)，從而更好地促進(jìn)企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡。同時(shí)，環(huán)境不確定性帶來(lái)的對(duì)未來(lái)競(jìng)爭(zhēng)地位和市場(chǎng)份額的擔(dān)憂(yōu)，也會(huì)促進(jìn)企業(yè)家對(duì)未來(lái)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的長(zhǎng)遠(yuǎn)考量，而獲取短期競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的利用性創(chuàng)新并不是企業(yè)家的最佳選擇。因此，技術(shù)性創(chuàng)新精神對(duì)利用性創(chuàng)新的正向作用不能體現(xiàn)出來(lái)。另一方面，非技術(shù)性創(chuàng)新精神主要基于企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，具備非技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家會(huì)更加關(guān)注企業(yè)經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定性，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較為敏感。在環(huán)境不確定性的影響下，企業(yè)家無(wú)法準(zhǔn)確預(yù)估未來(lái)的變化，企業(yè)冒險(xiǎn)和試錯(cuò)的成本更高。出于穩(wěn)定經(jīng)營(yíng)的理性考慮，具備非技術(shù)性創(chuàng)新精神的企業(yè)家會(huì)采取相對(duì)保守的創(chuàng)新策略。其雖然也會(huì)繼續(xù)加大對(duì)探索性創(chuàng)新的研發(fā)力度，但相比之下還是更加注重利用性創(chuàng)新，從而擠占了探索性創(chuàng)新活動(dòng)在總體創(chuàng)新活動(dòng)中的份額，導(dǎo)致環(huán)境不確定性在非技術(shù)性創(chuàng)新精神與二元?jiǎng)?chuàng)新平衡間的調(diào)節(jié)作用不顯著。

5.2 管理啟示

第一，弘揚(yáng)和培育企業(yè)家精神，尤其要重視企業(yè)家技術(shù)性創(chuàng)新精神的發(fā)揮。首先，政府應(yīng)進(jìn)一步完善鼓勵(lì)發(fā)揚(yáng)企業(yè)家精神的政策法規(guī)，如產(chǎn)權(quán)保護(hù)制度、破產(chǎn)保護(hù)制度等，以正式制度確保企業(yè)家的合法權(quán)益；此外，應(yīng)大力營(yíng)造支持創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的社會(huì)文化氛圍，通過(guò)優(yōu)秀企業(yè)家的示范作用，引導(dǎo)廣大企業(yè)家群體抓住機(jī)遇、主動(dòng)求變、追求卓越，以非正式制度提高企業(yè)家的技術(shù)創(chuàng)新意愿。其次，重視組織內(nèi)部的推動(dòng)作用。企業(yè)應(yīng)建立和完善高效透明的管理體系，確保企業(yè)內(nèi)部權(quán)責(zé)分明，使企業(yè)家能夠更專(zhuān)注于研發(fā)活動(dòng)。最后，企業(yè)家應(yīng)注重自我提升，培育和增強(qiáng)企業(yè)家精神。Drucker［7］提出，企業(yè)家精神不是與生俱來(lái)的，而是經(jīng)過(guò)一次次觀察和練習(xí)逐漸形成的。一方面，企業(yè)家要注重修身養(yǎng)性，提高個(gè)人自信心，培養(yǎng)“利他”價(jià)值取向和長(zhǎng)遠(yuǎn)眼光；另一方面，企業(yè)家應(yīng)強(qiáng)化自身能力，關(guān)注科技前沿知識(shí)，認(rèn)識(shí)到自主創(chuàng)新的重要性，以做出更科學(xué)的創(chuàng)新決策。

第二，企業(yè)創(chuàng)新應(yīng)“兩條腿”走路，提高探索性創(chuàng)新活動(dòng)占比。二元?jiǎng)?chuàng)新理論認(rèn)為，過(guò)度追求利用性創(chuàng)新或探索性創(chuàng)新對(duì)企業(yè)而言都是不利的。過(guò)去，中國(guó)企業(yè)長(zhǎng)期通過(guò)仿制和模仿創(chuàng)新獲取短期利潤(rùn)，缺乏對(duì)關(guān)鍵核心技術(shù)的戰(zhàn)略思考和研發(fā)實(shí)踐。諾基亞作為深陷利用性創(chuàng)新陷阱而失敗的極端案例，告誡著其他企業(yè)保證二元?jiǎng)?chuàng)新均衡發(fā)展的重要性。因此，對(duì)于中國(guó)企業(yè)而言，其不僅需要發(fā)展改進(jìn)現(xiàn)有技術(shù)和產(chǎn)品的利用性創(chuàng)新，還需要發(fā)展面向未來(lái)市場(chǎng)的探索性創(chuàng)新。企業(yè)要提高對(duì)探索性創(chuàng)新的重視程度，強(qiáng)化相對(duì)探索性創(chuàng)新導(dǎo)向，增加探索性創(chuàng)新活動(dòng)在總體創(chuàng)新活動(dòng)中的占比。同時(shí)，企業(yè)還應(yīng)充分考慮自身實(shí)際，制定相應(yīng)的創(chuàng)新策略，合理分配創(chuàng)新能力和資源，把握好兩類(lèi)創(chuàng)新活動(dòng)投入的“度”，避免資源分配的極端現(xiàn)象出現(xiàn)。

第三，積極應(yīng)對(duì)不確定的環(huán)境，將競(jìng)爭(zhēng)壓力轉(zhuǎn)化為創(chuàng)新動(dòng)力。目前，企業(yè)發(fā)展面臨較大的外部環(huán)境不確定性，而進(jìn)行創(chuàng)新活動(dòng)更要面臨諸多不確定性因素。以制藥企業(yè)為例，隨著“三醫(yī)”聯(lián)動(dòng)改革新政的推行，以及仿制藥一致性評(píng)價(jià)的實(shí)施，整個(gè)制藥行業(yè)處于一種不確定性常態(tài)化的變局之中。但是，不確定性也意味著可能存在更多的機(jī)會(huì)。因此，一方面，企業(yè)在進(jìn)行創(chuàng)新活動(dòng)時(shí)，應(yīng)密切關(guān)注外部環(huán)境的變化，對(duì)環(huán)境變化保持敏感，用“創(chuàng)造性破壞”的方式為企業(yè)贏得先機(jī)并獲取盡可能多的市場(chǎng)份額。另一方面，企業(yè)還應(yīng)注重加強(qiáng)資本和技術(shù)的積累，提高應(yīng)對(duì)環(huán)境不確定性的能力。最大限度減少企業(yè)家的“后顧之憂(yōu)”，從而更好地發(fā)揮企業(yè)家精神的作用，并進(jìn)一步激發(fā)其組織開(kāi)展探索性創(chuàng)新活動(dòng)的積極性，增加探索性創(chuàng)新活動(dòng)在總體創(chuàng)新活動(dòng)中的占比，促進(jìn)企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新平衡。

5.3 研究局限與展望

第一，在樣本選擇上，本文只選取了化學(xué)制藥行業(yè)企業(yè)作為研究樣本。雖然此舉考慮到了化學(xué)制藥行業(yè)企業(yè)的研發(fā)現(xiàn)狀及數(shù)據(jù)可得性，十分契合研究需求，且能夠提高研究的針對(duì)性，但研究結(jié)論是否適用于其他行業(yè)還有待進(jìn)一步探討。未來(lái)研究可以增加行業(yè)類(lèi)別，擴(kuò)充研究樣本，以增強(qiáng)研究結(jié)果的適用性。

第二，在情境因素選取上，本研究?jī)H考慮了企業(yè)外部因素的調(diào)節(jié)效應(yīng)，采用環(huán)境不確定性作為調(diào)節(jié)變量，研究其在企業(yè)家精神與二元?jiǎng)?chuàng)新之間的作用，未考慮企業(yè)自身特征的影響。未來(lái)研究可以充分考慮企業(yè)內(nèi)、外部環(huán)境，同時(shí)考察企業(yè)內(nèi)部治理機(jī)制與外部競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境的調(diào)節(jié)作用。

第三，本研究主要考察了企業(yè)家精神與二元?jiǎng)?chuàng)新的直接關(guān)系，但企業(yè)家精神對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響可能存在中介機(jī)制，本研究尚未考慮中介變量的影響。未來(lái)研究可以將研發(fā)效率等作為中介變量，以更全面地掌握企業(yè)家精神與二元?jiǎng)?chuàng)新的關(guān)系機(jī)理。

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The Impact of Entrepreneurship on Firms' Exploratory and Exploitative Innovation

Liu Zhiying1， Zhu Qingyu1， Gong Lei2，1

（1.School of Management， University of Science and Technology of China， Hefei 230026， China;

2.School of Alibaba Business， Hangzhou Normal University， Hangzhou 311121， China）

Abstract： With the acceleration of technological change and intensified global competition， Chinese firms' long-term reliance on imitation innovation for short-term profits is no longer sustainable. Excessive exploitative innovation has led to a lack of control over core technologies in Chinese firms， which has led to the neck-sticking problem. In this context， ambidextrous innovation strategy has become an inevitable choice for Chinese firms. Entrepreneurship takes innovation spirit as the core and plays an important role in the practice of firm innovation. At present， innovation is usually regarded as homogeneous in studies on the relationship between entrepreneurship and innovation， and few scholars distinguish between firm innovation activities based on the perspectives of ambidexterity， let alone study the differences in the impact of different entrepreneurship on exploratory innovation and exploitative innovation. Based on China's policy guidance of vastly advocating the development of entrepreneurship， exploring the relationship between entrepreneurship and ambidextrous innovation has the important theoretical value and practical significance.

This study takes the listed firms in the chemical and pharmaceutical industry from 2012 to 2021 as the research object to thoroughly test the impact of entrepreneurship on firms' ambidextrous innovation and further tests the moderating effect of environmental uncertainty. The results show that both the technical innovation spirit and the non-technical innovation spirit can promote the ambidextrous innovation， but the technical innovation spirit has a greater impact on the exploratory innovation， and the non-technical innovation spirit has a greater impact on the exploitative innovation. Environmental uncertainty reinforces the positive impact of technical innovation spirit on the exploratory innovation and the ambidexterity of exploratory and exploitative innovations， and reinforces the positive impact of non-technical innovation spirit on exploratory innovation and exploitative innovation. The empirical results of this study provide important insights into how firms can promote ambidextrous innovation strategies from the perspectives of entrepreneurship： Firstly， we should promote and cultivate entrepreneurship， and pay particular attention to the technical innovation spirit of entrepreneurs. Secondly， firm innovation should walk on two legs and increase the proportion of exploratory innovation activities. Thirdly， firms should respond positively to the uncertain environment and turn competitive pressure into driving forces for innovation.

This study extends the related research on the outcome variables of entrepreneurship， divides entrepreneurship into technical innovation and non-technical innovation， and explores the impact of different entrepreneurship on ambidextrous innovation， as well as the difference in the degree of impact on exploratory innovation and exploitative innovation. A micro-level entrepreneurship indicator system is also developed and constructed to provide new ideas for the measurement of entrepreneurship. Therefore， this paper is innovative， but there are still shortcomings： The sample firms involved in a relatively single industry; This study only considers the moderating effect of external environment of firms and does not consider the influence of firms' characteristics; Possible intermediation mechanisms have not been considered.

Key words： entrepreneurship; exploratory innovation; exploitative innovation; environmental uncertainty

收稿日期：2023-12-15

基金項(xiàng)目：國(guó)家自然科學(xué)基金面上項(xiàng)目“企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新戰(zhàn)略下資源配置與開(kāi)放獲取整合機(jī)制研究”（72072167）；國(guó)家社會(huì)科學(xué)基金重大項(xiàng)目“創(chuàng)新鏈與產(chǎn)業(yè)鏈耦合的關(guān)鍵核心技術(shù)實(shí)現(xiàn)機(jī)理與突破路徑研究”（22&ZD094）。

作者簡(jiǎn)介：劉志迎（1964—），男，博士，教授，博士生導(dǎo)師，研究方向：創(chuàng)新管理、產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新和技術(shù)創(chuàng)新；朱清鈺（1998—），女，碩士研究生，研究方向：創(chuàng)新管理；龔磊（1995—），男，博士，研究方向：創(chuàng)新管理。本文通信作者為龔磊。