司庫建設助力集團資金風險防控體系轉(zhuǎn)型升級

金征 王金濤

摘 要 黨的二十大作出了加快建設世界一流企業(yè)的戰(zhàn)略部署，中共中央、國務院印發(fā)了《關于加快建設世界一流企業(yè)的指導意見》，航空工業(yè)集團黨組確定了“一心、兩融、三力、五化”的新時代航空強國戰(zhàn)略，邁上了加快建設產(chǎn)品卓越、品牌卓著、創(chuàng)新領先、治理現(xiàn)代的世界一流企業(yè)集團的新征程。按照國資委司庫建設工作部署，航空工業(yè)集團高度重視，將司庫建設作為集團公司建設世界一流集團總部、建設世界一流財務管理體系的重要舉措。在司庫建設和推廣應用的過程中，聚焦資金舞弊風險、資金合規(guī)風險、資金流動風險、金融市場風險，結合集團公司自身實際，積極探索構建具有航空工業(yè)特色的“1234”資金風險防控體系，不斷強化提升集團公司資金風險防控能力和抵抗能力。

關鍵詞 司庫建設；資金風險；防控體系；轉(zhuǎn)型升級

DOI： 10.19840/j.cnki.FA.2023.06.001

一、充分認識和領會司庫建設的重要意義

2022年，國資委相繼印發(fā)了《關于推動中央企業(yè)加快司庫體系建設進一步加強資金管理的意見》（國資發(fā)財評規(guī)[2022]1號）和《關于中央企業(yè)加快建設世界一流財務管理體系的指導意見》（國姿發(fā)財評規(guī)[2022]23號）等文件。航空工業(yè)集團深入學習領會政策精神，充分認識司庫建設的重要意義。一是促進財務管理數(shù)字化轉(zhuǎn)型升級的重要切入點和突破口；二是集團公司建設世界一流航空企業(yè)集團和世界一流集團總部的內(nèi)在需要和重要支撐；三是中央企業(yè)提高資金運營效率和使用效益、提高資金風險預警能力和決策支持能力、降低資金成本的內(nèi)在需要。

二、構建具有航空工業(yè)特色的“1234”資金風險防控體系

鎖定“1”個目標：集團資金風險防控轉(zhuǎn)型升級。

依托“2”個重點：司庫建設以信息資源集中及管控手段統(tǒng)一為重點，信息資源集中強調(diào)司庫信息系統(tǒng)作為資金管理的業(yè)務系統(tǒng)將全集團銀行賬戶、資金預算、資金結算、債務融資、借款、融資擔保、票據(jù)、應收、金融衍生品等資金管理業(yè)務實現(xiàn)全流程線上，獲取第一手司庫業(yè)務數(shù)據(jù)；管控手段統(tǒng)一強調(diào)將相關業(yè)務的制度要求、內(nèi)控措施、操作標準等嵌入到司庫信息系統(tǒng)，固化流程、一體化管控。

強化“3”級部署：集團統(tǒng)一領導、統(tǒng)籌制定司庫頂層架構和配套制度體系，協(xié)調(diào)推進司庫體系建設和運行工作；財務公司作為司庫體系依托平臺，加快向“航空工業(yè)特色的司庫型財務公司”轉(zhuǎn)型，充分發(fā)揮集團資金管理延伸職能和金融服務職能；成員單位落實執(zhí)行司庫管理規(guī)定和要求。

重點管控“4”類風險：全面防范集團資金舞弊風險和合規(guī)性風險，管理好流動性風險和金融市場風險。航空工業(yè)集團“1234”資金風險防控體系如圖1所示。

三、四類風險防控的具體實踐

航空工業(yè)集團以司庫體系建設為契機，重新梳理與資金管理相關的制度文件，新發(fā)布和修訂制度文件共15項，內(nèi)容涵蓋司庫體系總體管理辦法、司庫體系貫徹執(zhí)行評價細則2個綜合性文件及資金集中管理、資金預算管理、資金結算管理、債務融資管理、安全保密管理等13個具體業(yè)務管理辦法或?qū)嵤┘殑t，形成航空工業(yè)集團司庫管理的頂層制度架構。在此基礎上，司庫信息系統(tǒng)在人員操作、崗位分離、系統(tǒng)安全等環(huán)節(jié)嵌入制度要求，構建風險管理模型，嚴格防控四類風險。

（一）資金舞弊風險防范

司庫建設在資金舞弊風險防范方面重點關注制度的系統(tǒng)化設置。航空工業(yè)司庫信息系統(tǒng)身份認證采用集團商網(wǎng)辦公平臺統(tǒng)一認證體系，杜絕“僵尸賬號”和“過期”權限，通過專線將安全登錄信息傳遞至司庫信息系統(tǒng)，集團商密網(wǎng)和財務公司業(yè)務網(wǎng)均完成網(wǎng)絡安全等級保護第三級備案和測評，實現(xiàn)“一次登錄，雙重檢測”的安全防護機制。賬號和權限管理上，司庫信息系統(tǒng)設置平臺管理員、企業(yè)管理員和系統(tǒng)管理員，在系統(tǒng)權限分配、基礎信息配置等方面實行經(jīng)辦崗、復核崗、審核崗三級崗位分設管理，各崗位由不同人員擔任，確保不存在“超權限用戶”，最大限度保障系統(tǒng)操作安全。司庫業(yè)務審批流程設置方面，司庫信息系統(tǒng)一方面支持自定義流程配置和審批流程分級授權規(guī)則配置，各單位按照各自管理制度配置分級授權規(guī)則，系統(tǒng)按規(guī)則進行審批流程控制。同時，系統(tǒng)將集團要求的分級授權審批規(guī)則貫穿全級次單位，各單位達到集團要求條件的業(yè)務將逐級審批至集團完成后，方可開展后續(xù)業(yè)務，實現(xiàn)制度流程化、流程信息化。

在銀行賬戶和票據(jù)業(yè)務等重點司庫業(yè)務管理方面，結合集團確定的境內(nèi)外合作銀行白名單，對銀行賬戶的開立、變更、注銷等全生命周期管理實施線上分級審批，明確低效賬戶定義，系統(tǒng)實時推送低效賬戶清單，將賬戶清理執(zhí)行情況納入司庫貫徹執(zhí)行評價指標體系。目前，司庫信息系統(tǒng)已基本實現(xiàn)集團全部境內(nèi)外銀行賬戶納入司庫集中管理，境內(nèi)可聯(lián)網(wǎng)賬戶系統(tǒng)直連率達99%，通過銀企直連及RPA實現(xiàn)境內(nèi)賬戶可視率達90%，累計清理低效賬戶800余個。票據(jù)業(yè)務圍繞“全流程線上辦理”及全集團應收應付票據(jù)“動態(tài)采集、可視監(jiān)控、兌付預警”的管理要求，通過財務公司開展票據(jù)賬戶主動管理，針對成員單位認定及出入表情況，動態(tài)調(diào)整電票系統(tǒng)使用權限，從源頭控制偽假票據(jù)風險，通過數(shù)據(jù)專線獲取上海票交所“集票寶”信息，從出票、承兌、收票、背書、貼現(xiàn)各環(huán)節(jié)對成員單位全部票據(jù)業(yè)務進行監(jiān)控。目前，集團出票集中度達81%，線上清算率99%，實現(xiàn)票據(jù)清算瞬時到賬，助力成員單位“合規(guī)用票、不收險票、及時兌票”，全集團無偽假票據(jù)風險，票據(jù)業(yè)務風險得到有效控制。

（二）合規(guī)性風險防范

司庫建設在資金合規(guī)性風險防范方面重點關注資金結算過程中的全流程管控，系統(tǒng)建設明確以資金預算為前提、付款申請為起點、統(tǒng)一支付為核心、交易預警為重點的管控思路。對于預警信息，在集團層面初始化預警規(guī)則及處理方式，包括提級審批、止付等。目前系統(tǒng)設置的預警內(nèi)容包括：收款人黑名單；對特定單位、個人同一日或同一賬戶或同一金額多頻次支付或拆分支付，支付金額超過大額標準、公轉(zhuǎn)私大額轉(zhuǎn)賬等可疑交易；以及涉及各級單位自己設置的重點關注信息。

為識別交易潛在風險，司庫信息系統(tǒng)開發(fā)了黑名單風險控制模塊，匯聚了包括國資委、工信部、公安部、司法部、人民銀行、市場監(jiān)督管理局、國家稅務局、金融監(jiān)督管理局、證監(jiān)會、票交所等監(jiān)管機構發(fā)布的公共信息、曝光通報名錄、判決書等內(nèi)容，對萬德、天眼查等第三方數(shù)據(jù)源及搜索引擎上的負面輿情、重點關注、債券預警、行業(yè)預警、海外預警等資訊進行收錄，還增補了集團公司內(nèi)部通報黑名單，匯聚形成具有航空工業(yè)特色的黑名單數(shù)據(jù)庫。目前黑名單類型包括經(jīng)營狀態(tài)異常、空殼公司、司法協(xié)助、司法拍賣、法院強制被執(zhí)行人、失信被執(zhí)行人、執(zhí)行破產(chǎn)程序、重大稅收違法失信案件、欠稅公告、行政處罰信息、嚴重違法信息、執(zhí)行清算程序、失信供應商名單、票據(jù)承兌人逾期、票據(jù)持續(xù)逾期、信用信息未披露、信用信息延遲披露、集團內(nèi)部通報黑名單等類型，在合并匯總后沉淀約9萬條黑名單風險控制數(shù)據(jù)并進行動態(tài)更新。

（三）流動性風險管理

司庫建設在流動性風險管理方面，一是利用司庫信息系統(tǒng)資金預算模塊和債務融資模塊聯(lián)動，滾動做好集團債務融資安排。二是在系統(tǒng)中構建流動性風險分析模型，有針對性地跟蹤分析各成員單位流動性風險。

司庫信息系統(tǒng)流程安排上，充分發(fā)揮年度資金預算和月度資金計劃的功能，通過年度資金預算確定集團整體外部融資規(guī)模和資產(chǎn)負債率水平，再根據(jù)各板塊企業(yè)報送的資金預算有保有壓，結合集團財務公司的情況合理安排內(nèi)外源融資的結構，確定年度大額項目融資、境內(nèi)外資金聯(lián)動、債券發(fā)行等資金方案，達到年度預算定總盤的效果。針對集團債務融資分布的特點，開展債務融資統(tǒng)籌管理試點工作，通過月度融資需求計劃報送、融資計劃統(tǒng)籌管理、外源融資比價管理、統(tǒng)籌融資方案制定、統(tǒng)籌融資組織實施等步驟，充分發(fā)揮集團銀企合作總對總集中議價優(yōu)勢、財務公司資金資源談判議價優(yōu)勢，在風險可控原則下，分類統(tǒng)籌管理外源融資，提升內(nèi)源融資規(guī)模和比重，降低整體資產(chǎn)負債率和帶息負債規(guī)模，降低融資成本。目前，財務公司內(nèi)源融資規(guī)模持續(xù)增長，債務融資統(tǒng)籌管理試點單位的帶息負債規(guī)模占集團整體規(guī)模的53%。

流動性模型構建方面，集團自主開發(fā)了基于集團流動性特點和管理要求的流動性模型，該模型采用業(yè)內(nèi)先進算法，通過數(shù)據(jù)挖掘和蒙特卡洛模擬，對資產(chǎn)、負債規(guī)模進行測算，再通過深度學習算法，對未來一段時間內(nèi)的流動性進行預判，在此基礎上，該模型可以結合宏觀形勢、行業(yè)特點、企業(yè)經(jīng)營情況、集團要求等設置不同壓力條件并開展壓力測試?？蜕绦庞蔑L險評價模型方面，司庫信息系統(tǒng)內(nèi)嵌ABI信用評價模型（A代表Ability，即履約能力；B代表Behavior，即信用表現(xiàn)；I代表Impression，即綜合印象）和通過定量、定性分析綜合評估企業(yè)信用風險等級的5C評價模型（借款人的道德品質(zhì)（Character）、還款能力（Capacity）、資本實力（Capital）、擔保（Collateral）和經(jīng)營環(huán)境條件（Condition）） 。針對與銀行的業(yè)務合作評價，系統(tǒng)采用了功效系數(shù)法模型，該模型圍繞司庫業(yè)務的多個合作領域開展評價，設定了基礎類、價格類、產(chǎn)品類和服務類四大類指標及其賦分權重，根據(jù)背靠背打分結果確定銀行風險等級，該模型2023年對集團戰(zhàn)略合作的銀行進行評價，為下一步與銀行開展業(yè)務合作提供了重要決策依據(jù)。

（四）金融市場風險管理

司庫建設在金融市場風險管理方面強調(diào)對利率、匯率及金融衍生業(yè)務的監(jiān)控和對金融衍生業(yè)務、外幣貸款風險敞口的管理。金融衍生業(yè)務管理方面，事前就業(yè)務資質(zhì)審批及年度計劃審批兩個標準化審批流程，細化25個判斷性要素指標，固化“先有資質(zhì)、后有計劃”的審批邏輯。事中通過各成員單位建立健全業(yè)務信息系統(tǒng)并完成與集團端管理子系統(tǒng)直連對接，完成集團金融衍生業(yè)務風險管理垂直體系的建立，實現(xiàn)風險監(jiān)控從“事后管理”轉(zhuǎn)為“事中監(jiān)控、預警”，滿足了數(shù)據(jù)全天候動態(tài)智能管控。事后通過全面數(shù)據(jù)信息化、智能化整合，提升了事后報表的標準化程度和報送工作效率，實現(xiàn)了“一鍵生成、自動匯總，事后閉環(huán)”的報告制度。外幣貸款匯率風險管理方面，集團公司充分利用跨國公司本外幣一體化資金池，在去年美元匯率和利率走高之前，從境內(nèi)出境低成本人民幣置換境外美元貸款，以規(guī)避匯率和利率風險。目前，一體化資金池已為成員單位辦理多筆跨境業(yè)務，其中人民幣跨境業(yè)務金額占比近40%。

為跟蹤高端裝備央企信用債市場波動情況，司庫建設依托財務公司專業(yè)投研團隊，與聯(lián)合中證指數(shù)有限公司共同研發(fā)并發(fā)布了市場上首支聚焦高端裝備制造業(yè)的債券指數(shù)“中證高端裝備央企信用債指數(shù)”。該指數(shù)是同維度發(fā)債企業(yè)發(fā)行債券市場價格走勢的指標體系，作為市場走勢的風向標，可以為分析、評價以及預測市場趨勢提供依據(jù)，在司庫建設及集團債務融資中發(fā)揮價格錨定作用，為司庫“資金+信息”金融科技運用提供多維度數(shù)據(jù)支撐。

四、結束語

按照司庫體系建設整體規(guī)劃，目前集團司庫體系已完成第一階段建設任務，各成員單位司庫業(yè)務均實現(xiàn)了線上化辦理。對標國資委“真正將司庫體系建設成為集團風險防控的‘千里眼’和‘順風耳’”有關要求，下一步司庫體系將與集團正在建設的數(shù)智計財平臺在金航網(wǎng)實現(xiàn)互聯(lián)互通，全方位獲取全集團生產(chǎn)經(jīng)營第一手財務數(shù)據(jù)信息，不斷優(yōu)化資金風險防控模型，融入“數(shù)字航空”建設，助力集團高質(zhì)量發(fā)展。 AFA

（編輯：趙晴）