非洲發(fā)展?jié)摿澳茉椿ぎa業(yè)合作前景分析

秦 熙

（中國石化國際合作部，北京 100728）

非洲國家和人口眾多，人口年齡結構較合理，人口紅利較大，盡管面臨諸多挑戰(zhàn)，但經濟和社會發(fā)展前景值得期待。本文擬從非洲發(fā)展?jié)摿?、能源化工產業(yè)機會入手進行分析，探討非洲相關區(qū)域聯(lián)盟情況及對一體化市場的影響，重點分析非洲經濟增長潛力、能源供給和需求現狀及預測，未來能源領域業(yè)務機會，初步識別中國公司在非洲的能源化工業(yè)務合作前景。

1 非洲發(fā)展?jié)摿Ψ治?/h2>

在過去10 年，非洲是全球經濟增長第二快的經濟體。后疫情時代，非洲將加快非洲大陸自由貿易區(qū)建設，通過發(fā)展農業(yè)、制造業(yè)、數字經濟，推動經濟結構多元化。但是，受地理因素和交通設施狀況影響，非洲域內經貿往來將主要發(fā)生在次區(qū)域。而且，非洲國家普遍經濟體量較小，無法湊足發(fā)展工業(yè)所需資源稟賦，需要依托所在區(qū)域整合資源和市場，才有可能推進工業(yè)化發(fā)展，而有效整合資源和市場的國家將成為次區(qū)域的發(fā)展中心。

1.1 北部非洲

北部非洲擁有豐富的油氣和礦產資源，使得能源工業(yè)和采礦加工業(yè)成為該地區(qū)經濟發(fā)展的支柱產業(yè)，并采取均衡工業(yè)化的發(fā)展模式，重點扶植農產品加工、紡織服裝、汽車、機電設備制造等產業(yè)。北非五國整體工業(yè)化水平高于非洲其他四個地區(qū)。區(qū)位優(yōu)勢強化了外界聯(lián)系，旅游業(yè)、對外貿易、交通運輸等行業(yè)發(fā)展也較為發(fā)達。海港城市借助地理和交通優(yōu)勢，發(fā)展為貿易中心，有利于吸引外資和發(fā)展制造業(yè)，逐漸成為各地的商業(yè)集聚中心。

埃及人口紅利和區(qū)位優(yōu)勢突出，輻射能力強，持續(xù)改善投資環(huán)境，重點發(fā)展電力、油氣、農業(yè)、旅游等產業(yè)，加大基礎設施建設。預計2021—2027 年GDP 年均增速為5.6%，2027 年GDP 將達到6640 億美元。工業(yè)競爭力排名世界第65 位，位列非洲第三，制造業(yè)增加值占GDP比重為15%；輕工業(yè)以紡織和食品加工為主，重工業(yè)以石油化工、機械制造、汽車為主。服務業(yè)主要是運輸倉儲、信息與通信。埃及發(fā)電能力在非洲及中東地區(qū)居首位，電力剩余超過25%，擁有與歐、亞、非各國相連的海運航線，以及同周邊非洲國家相連的陸路交通網。未來埃及將成為該區(qū)域乃至非洲的能源、制成品和服務供應國。

摩洛哥積極吸引外資，擴大勞動密集型產業(yè)，加強基礎設施建設，發(fā)展數字經濟推廣工業(yè)信息化和農業(yè)現代化，發(fā)展綠色經濟促進能源多元化。預計2021—2027 年GDP 年均增速為2.7%，2027 年GDP 達到1859 億美元。工業(yè)競爭力全球位列第61 名，非洲第二，制造業(yè)增加值占GDP 比重為15%，主要是汽車、農產品加工、紡織和制革、航空制造業(yè)。電信基礎設施和數字技術科研水平均位于非洲前列。公路連接毛里塔尼亞和阿爾及利亞兩個國家，海運輻射西非有優(yōu)勢。摩洛哥將成為非洲的制成品、技術服務供應國。

1.2 東部非洲

東部非洲人口眾多，營商環(huán)境較好，市場化程度高，有利于發(fā)展服務業(yè)和勞動密集型產業(yè)，是產業(yè)轉移承接之地。該地區(qū)服務業(yè)占GDP 比重高，均超過30%，主要依托旅游業(yè)、運輸物流，農業(yè)占GDP 比重高于其他四個地區(qū)，埃塞俄比亞、肯尼亞、坦桑尼亞是農業(yè)大國。工業(yè)體系尚不完善，制造業(yè)不發(fā)達，工業(yè)制品和燃料高度依賴進口，普遍存在缺電問題。

肯尼亞投資環(huán)境好，城鎮(zhèn)化尚處早期，需求增長潛力較大?！?030 年遠景規(guī)劃》提出推動基礎設施建設，重點發(fā)展旅游、農業(yè)、制造、采礦、批發(fā)零售、金融服務、數字經濟等產業(yè)，推進產業(yè)園區(qū)建設形成相對完善的產業(yè)聚集地，建成具有國際競爭力的中等發(fā)達國家。預計2021—2027 年GDP 年均增速為5.4%，2027 年GDP 達到1552 億美元?？夏醽喪菛|非地區(qū)經濟發(fā)展較快且穩(wěn)定的國家。

坦桑尼亞投資環(huán)境持續(xù)改善，積極吸引投資。政府正執(zhí)行《國家發(fā)展愿景2025》，未來將依靠農業(yè)、建筑業(yè)、服務業(yè)、礦業(yè)、旅游業(yè)實現經濟增長。預計2021—2027 年GDP 年均增速為6.0%，2027 年GDP 達到1213 億美元。制造業(yè)增加值占GDP 的8%，服務業(yè)增加值占GDP 的34%。公路干線、鐵路干線與周邊國家相連，港口為東非內陸國家、剛果（金）提供貿易服務。

埃塞俄比亞人口紅利大，有望成為非洲第五大經濟體。農業(yè)是其國民經濟和出口創(chuàng)匯的支柱，約占GDP 的37%。埃塞俄比亞是畜牧業(yè)大國。工業(yè)競爭力排名世界第141 位，制造業(yè)增加值占GDP 的6%，以食品、紡織、皮革加工、鋼鐵和汽車組裝為主，零部件、原材料依靠進口。

1.3 南部非洲

南部非洲是非洲經濟一體化程度最高的區(qū)域之一。非洲各國一直致力于實現工業(yè)化發(fā)展，但除南非以外，其他國家的工業(yè)化進程普遍不理想。該區(qū)域經濟體量差距懸殊，預計2027 年，南非GDP 接近5000 億美元，而博茨瓦納約為230 億美元，納米比亞接近160 億美元，斯威士蘭和萊索托分別為55 億美元和31 億美元。

南非將優(yōu)化營商環(huán)境促進勞動密集型制造業(yè)發(fā)展，加大基礎設施建設，推動農業(yè)發(fā)展，消除“二元經濟結構”。預計2021—2027 年GDP年均增速為1.4%，2027 年GDP 將達4906 億美元。工業(yè)競爭力排名世界第52 位，位列非洲第一，制造業(yè)增加值占GDP 的11%，主要有鋼鐵、金屬制品、化工、運輸設備、機器制造、食品加工、紡織、服裝等。公路、鐵路與周邊國家相接；擁有非洲最大、設施最完備、最高效的海運網絡。

1.4 西部非洲

西部非洲具有豐富的自然資源及較大的海岸線優(yōu)勢，稟賦條件較好，但存在諸多因素制約工業(yè)化發(fā)展。一是電力供應嚴重不足，僅能滿足60% 的用電需求。二是營商環(huán)境不佳，安全局勢持續(xù)嚴峻，嚴重影響投資吸引力。三是區(qū)域市場潛力有限，西非各國市場規(guī)模均不大，而且經濟結構趨同性高，與原宗主國的經濟聯(lián)系依然緊密，西非各國彼此間缺乏經濟互補性，國家間貿易數量有限。

尼日利亞受益于相對高位的石油價格和持續(xù)復蘇的全球經濟活動，預計2021—2027 年GDP年均增速為3.0%，2027 年GDP 達到9453 億美元。工業(yè)競爭力排名世界第95 位，制造業(yè)增加值占GDP 的9%。油氣是支柱產業(yè)，其增加值占GDP 的6%，占出口總額的85%。海港設備較先進，西非許多國家和地區(qū)的進出口貿易也通過尼日利亞港口完成。

加納政府正執(zhí)行2018—2025 年國家發(fā)展規(guī)劃，改善營商環(huán)境、修建鐵路基礎設施，吸引油氣投資，并繼續(xù)依托采礦業(yè)、油氣和農產品出口推動經濟增長，預計2021—2027 年GDP 年均增速為4.6%，2027 年GDP 達到876 億美元。加納未來重點發(fā)展農產品及食品加工、油氣開發(fā)、汽車制造和其他輕工業(yè)。

1.5 中部非洲

相對于非洲其他四個區(qū)域，中部非洲的經濟相對落后，發(fā)展相對緩慢，在聯(lián)合國認定的47個最不發(fā)達國家中，該地區(qū)有4 個。農業(yè)現代化水平低，糧食不能自給；基礎設施欠缺，電力缺口大；以油氣開采為主的采掘業(yè)發(fā)展迅速，但制造業(yè)不發(fā)達，工業(yè)品和日用消費品大多需要進口。

安哥拉依靠石油、礦產出口驅動經濟增長。在國際大宗商品價格高位運行背景下，預計2021—2027 年GDP 年均增速為3.7%，2027年GDP 達到1644 億美元。石油和鉆石開采是該國支柱產業(yè)。政府著重發(fā)展煉油工業(yè)，計劃吸引外資建設大型煉廠項目，并對現有裝置進行現代化改造。安哥拉農業(yè)自然條件良好，政府希望提高農業(yè)在GDP 中的比重，減少對進口食品的依賴。

2 能源化工產業(yè)機會

2.1 上游機會

非洲油氣資源豐富，資源排名世界第4 位，僅次于中東、俄羅斯-中亞和中南美。剩余油氣可采儲量為350.8 億噸當量，占世界8.2%，尼日利亞、阿爾及利亞等6 國儲量之和占非洲總儲量的80%。待發(fā)現可采資源量為348 億噸當量，占世界11.2%。

非洲海域的大規(guī)模勘探新發(fā)現，成為近10年全球油氣勘探熱點。重大發(fā)現主要分布在尼日利亞、安哥拉、塞內加爾、毛里塔尼亞、莫桑比克、坦桑尼亞、南非等國海域（見圖1）。陸上的重點潛力國家包括剛果（布）、肯尼亞等中非東支。

圖1 非洲主要資源國潛力情況

2022 年非洲油氣產量約為6 億噸，其中石油（含NGL）占比62%，天然氣占比38%。主要產油國為阿爾及利亞、尼日利亞、埃及、利比亞和安哥拉等5 國，產量占比85%。在當前歐洲尋求脫鉤俄羅斯天然氣的背景下，非洲成為合適替代區(qū)，LNG 的建設投產可能加快推進，從2022 年的2600 億立方米提升到2030 年的4700 億立方米，從而提升商業(yè)化前景。

非洲陸上油氣領域，尼日利亞資源潛力在非洲排名第一，勘探開發(fā)市場體量大，競爭激烈，但政局、安全、吸引力等投資環(huán)境因素制約未來合作。阿爾及利亞以天然氣為主，油氣領域由國家管控，機會有限。利比亞作為傳統(tǒng)北非資源國，具有完整的油氣工業(yè)基礎，但政治風險非常高。東非裂谷西支的烏干達、肯尼亞等陸上國家，勘探開發(fā)程度低，近年陸續(xù)獲得發(fā)現。

非洲海上領域的資源潛力巨大，勘探開發(fā)程度低，可采取參股模式，分享儲產量成長紅利。安哥拉資源規(guī)模較大，招投標活躍，未來有招標機會。莫桑比克、南非、納米比亞近年相繼獲得海上重大發(fā)現。

2.2 煉銷機會

未來非洲成品油需求增速全球最快，到2035年，需求規(guī)模將達到2 億噸（見圖2），其中北非市場規(guī)模最大，西非、東非分列第二和第三。現有煉油產能老舊，近年來尼日利亞、南非、喀麥隆等國煉廠紛紛因故障停產。未來非洲煉油投資動力不足，新建產能集中在北非的埃及、阿爾及利亞，西非的尼日利亞和利比里亞，中非的安哥拉等少數國家。汽柴煤缺口將由2021 年的9205萬噸擴大至2035 年約1.2 億噸（見圖3），其中東非缺口最大（3700 萬噸），隨后是北非（3060萬噸）和西非（2200 萬噸）。

圖2 非洲成品油需求

圖3 非洲成品油缺口

煉銷布局可關注三個層次的梯隊。第一梯隊是南非，汽油、柴油需求將在2035 年達到2200萬噸，航煤需求將恢復到200 萬噸以上。第二梯隊主要有摩洛哥、埃塞俄比亞、肯尼亞、坦桑尼亞、安哥拉、加納、烏干達。其中，摩洛哥、埃塞俄比亞、肯尼亞、坦桑尼亞、烏干達需求規(guī)模中等且完全依賴進口，這些國家進入門檻低，政府管控較少；安哥拉、加納需求年均增速超過3%，安哥拉正在推進三大煉廠建設，有望成為成品油出口國，進入壁壘可能放松，加納進入門檻低，價格無管控。第三梯隊主要有埃及、阿爾及利亞、尼日利亞。其中，埃及、阿爾及利亞規(guī)模較大、低速增長、有一定缺口，但進入壁壘高，只有零售對外開放，政府管控價格；尼日利亞規(guī)模大、增速快，但市場被尼日利亞國家石油公司壟斷，未來進口權審批進一步收緊。

2.3 化工機會

非洲化工消費保持高速增長，未來10 年乙烯和PX 當量消費量年均增速分別為4.3%和5.1%。但總量規(guī)模相對較小，2030 年乙烯當量消費量近800 萬噸，PX 當量消費量不到180 萬噸（見圖4）。需求集中在北非的埃及、南部非洲的南非和西非的尼日利亞，這三個國家乙烯和PX 當量消費量之和分別占非洲的44%和45%?；ぎa業(yè)發(fā)展落后，呈兩極分化態(tài)勢。現有烯烴產能集中在北非的埃及和南部非洲的南非；還有零星裝置分布在北非的阿爾及利亞、摩洛哥，西非的尼日利亞等幾個國家。非洲僅有一套PX 裝置，位于阿爾及利亞，目前處于停產狀態(tài)。預計到2030 年，非洲乙烯和PX 當量缺口將分別達到606 萬噸和177 萬噸（見圖5）。

圖4 非洲乙烯和PX 當量消費量

圖5 非洲乙烯和PX 當量缺口

埃及和尼日利亞是非洲化工投資第一梯隊國家。埃及食品加工、塑料加工等傳統(tǒng)支柱產業(yè)進一步發(fā)展，電子商務消費快速發(fā)展，推動國內包裝需求增加；隨著國內產能釋放，化工供需缺口將有所縮窄。尼日利亞下游需求旺盛，缺口規(guī)模較大；受基建及龐大的居民消費需求拉動影響，包裝消費水平較高，對于聚烯烴、PET 產品的需求十分旺盛。

南非和摩洛哥是非洲化工投資第二梯隊國家。南非化工集中于C2、C3 產業(yè)鏈，缺口規(guī)模繼續(xù)擴大；食品工業(yè)較為發(fā)達，刺激食品包裝市場的迅速增長。紡織產業(yè)鏈相對完善，對于紡織原料有一定需求，PX 和PTA 完全依賴進口。摩洛哥下游產業(yè)發(fā)展迅速，未來預計有較大需求增長，本地沒有產能，全部依賴進口。

3 合作基礎與合作前景

3.1 合作基礎

中非關系進入歷史最好時期，為經貿合作奠定良好政治基礎。中國與53 個非洲國家建立外交關系，同9 國建立全面戰(zhàn)略合作伙伴關系，同3 國建立全面戰(zhàn)略伙伴關系，同6 國建立戰(zhàn)略伙伴關系，同7 國建立全面合作伙伴關系。中國已同21 個非洲國家和非盟委員會建立雙邊委員會、外交磋商或戰(zhàn)略對話機制，同51 個非洲國家建立經貿聯(lián)（混）合委員會機制；與15 個非洲國家建立產能合作機制。

中非貿易總額突破2500 億美元，中國已連續(xù)13 年保持非洲最大貿易伙伴國地位。非洲自中國進口機電產品、高新技術產品貿易額占比超過50%，此外主要進口消費品（紡織品、家用等）、金屬及其制品。非洲對中國出口以原油、礦石和農產品為主。中國主動擴大自非洲非資源類產品進口，對非洲33 個最不發(fā)達國家97%稅目輸華產品提供零關稅待遇，幫助更多非洲農業(yè)、制造業(yè)產品進入中國市場。中國已成為非洲第二大農產品出口目的國。

3.2 合作前景

非洲經濟仍將保持快速增長，但北部非洲、南部非洲、東部非洲、西部非洲和中部非洲5個次區(qū)域發(fā)展水平不平衡，應采取差異性合作策略。

北部非洲稟賦條件最好，有望建成均衡發(fā)展的工業(yè)體系，占據產業(yè)鏈優(yōu)勢位置，可以布局產能。東部非洲市場活躍、增長快、缺口大，資源開發(fā)程度低，可率先做大貿易。南部非洲市場集中在南非一國，存在較大供需缺口，可積極推進加油站合作，近年南非、納米比亞獲得油氣發(fā)現，也可尋求勘探合作機會。西部非洲和中部非洲是傳統(tǒng)資源富集區(qū)，但市場潛力有限、投資環(huán)境不理想，安全局勢較嚴峻，建議貿易先行，可在政局較穩(wěn)定的國家加快建設油氣產能基地。

在非洲投資合作，要高度重視防范安全、合規(guī)和匯率風險。一是堅決執(zhí)行“危地不往、亂地不去”，嚴控政局不穩(wěn)定、高安全風險國家項目和人員進入；調整常駐非洲的人員結構，以精換多，踐行本土化的用人原則；加強與國際戰(zhàn)略伙伴合作，加強同地區(qū)、同類型業(yè)務的安保信息和資源共享，共同抵御安全風險。二是堅持合規(guī)經營是降低風險的重要前提。其中，反腐敗的合規(guī)是全球關注的重點，在非洲投資經營更要保持高度警惕，不僅要考慮東道國的法律規(guī)定，而且要考慮到全球性、區(qū)域性組織對腐敗的監(jiān)管，做好前期調研，充分用好法律工具，保護自身權益。三是針對原料高度依賴進口的項目，做好事前規(guī)劃，控制匯率風險。一方面，產品銷售要兼顧本地與出口，實現收入幣種多元化；另一方面，積極爭取人民幣結算等便利政策，訂立保值條款。