農(nóng)村信用體系防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險機(jī)理研究

曾雄旺 毛陳 楊亦民

【摘 要】 農(nóng)村信用體系在金融領(lǐng)域的建設(shè)實質(zhì)就是信用交易風(fēng)險管理體系，用來指導(dǎo)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)建新型服務(wù)模式，是有效防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險的抓手，也是高質(zhì)量實施鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興的突破口。文章基于農(nóng)戶認(rèn)知偏差、還貸意愿和還貸能力三個維度，闡述了農(nóng)村金融領(lǐng)域信用體系建設(shè)防控農(nóng)戶信貸違約的機(jī)理。在農(nóng)村信用體系建設(shè)工作指導(dǎo)框架下，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)深化信用教育以糾正農(nóng)戶認(rèn)知偏差，參與信用征集評價以提升對農(nóng)戶信貸違約行為的識別監(jiān)控能力，完善信用獎懲以充分發(fā)揮農(nóng)戶信用資本價值，發(fā)展信用擔(dān)保以強(qiáng)化內(nèi)部監(jiān)控和優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，創(chuàng)新信用產(chǎn)品以緩解錯配風(fēng)險和市場風(fēng)險，最終有效防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險。最后分別從探索宣傳教育模式、建立人才梯隊、拓展獎懲應(yīng)用場景、帶動農(nóng)戶參與信用擔(dān)保、增加產(chǎn)品服務(wù)能動性等方面提出建議。

【關(guān)鍵詞】 農(nóng)村信用體系建設(shè)； 農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)； 農(nóng)戶信貸違約； 風(fēng)險防控

【中圖分類號】 F832.35；F830? 【文獻(xiàn)標(biāo)識碼】 A? 【文章編號】 1004-5937（2023）02-0062-08

一、引言

抑制農(nóng)戶信貸違約、增加農(nóng)村金融供給、實現(xiàn)鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興，是高質(zhì)量推進(jìn)鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的首要與關(guān)鍵，但截至2021年底，支撐我國農(nóng)村金融的排頭兵農(nóng)村商業(yè)銀行的不良貸款率仍有3.63%，遠(yuǎn)超其他類型商業(yè)銀行，因此農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險防控已成為農(nóng)村金融服務(wù)鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興的突出短板。為了改善農(nóng)村金融生態(tài)和信用環(huán)境，充分發(fā)揮金融服務(wù)“三農(nóng)”水平，農(nóng)村信用體系建設(shè)具有不可或缺的作用。2021年8月，習(xí)近平總書記在中央財經(jīng)委員會第十次會議中強(qiáng)調(diào)，信用體系的建設(shè)有助于防范化解重大金融風(fēng)險，應(yīng)當(dāng)提升信用在金融風(fēng)險甄別、監(jiān)管和處置中的基礎(chǔ)效能。2022年黨的二十大報告中也明確提出要“弘揚誠信文化，健全誠信建設(shè)長效機(jī)制”。2009年以來，中國人民銀行持續(xù)推進(jìn)農(nóng)村信用體系建設(shè)，提出依托當(dāng)?shù)剞r(nóng)村金融機(jī)構(gòu)為農(nóng)戶創(chuàng)建電子信用檔案，開展信用評價，引導(dǎo)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)增加對“三農(nóng)”的信貸支持，推廣信貸產(chǎn)品、宣傳信用文化、健全風(fēng)險分擔(dān)及信用獎懲機(jī)制等來探索農(nóng)村信用體系建設(shè)。在實踐中，全國范圍內(nèi)逐漸涌現(xiàn)出一些頗具特色的農(nóng)村信用體系建設(shè)模式，如湖南麻陽、浙江麗水、廣西田東等，支持了普惠金融發(fā)展，取得了一定的經(jīng)驗[ 1 ]。但整體而言目前我國農(nóng)村信用體系建設(shè)較為滯后，開展效果不太理想，存在部分農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)認(rèn)知不足、參與度不高、建設(shè)工作較緩慢甚至有畏難情緒的問題。因此解析農(nóng)村信用體系防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險機(jī)理，對提高農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)參與意愿，推動信貸市場健康發(fā)展，助力農(nóng)村金融高效服務(wù)鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興具有重要意義。

西方國家信用體系建設(shè)主要是圍繞經(jīng)濟(jì)交易和金融活動中的信用風(fēng)險管理而開展的。Pagaon和Jappelli[ 2 ]發(fā)現(xiàn)信用體系的信息共享可以降低違約率和貸款利率。Einar[ 3 ]指出信息共享還可以降低所有借款人的道德風(fēng)險、抵押品要求和信貸配給。Antonio和Raoul[ 4 ]以企業(yè)信貸為出發(fā)點得出金融信用體系有利于減少合同拖欠和違約。而從農(nóng)戶角度防范農(nóng)戶信貸風(fēng)險在研究中往往被忽略。國內(nèi)學(xué)者關(guān)于農(nóng)村信用體系建設(shè)的研究主要集中在具體實踐中的難點及模式設(shè)計等方面[ 5-6 ]。關(guān)于銀行如何防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險的研究，大多是要求農(nóng)戶提供合格抵押品[ 7-8 ]，通過創(chuàng)新方式如供應(yīng)鏈模式[ 9-10 ]、社會網(wǎng)絡(luò)模式[ 11-12 ]等進(jìn)行信用風(fēng)險控制。農(nóng)村信用體系作為信用信息基礎(chǔ)設(shè)施支持的新市場機(jī)制，是一種通過解決信息不對稱，規(guī)范市場經(jīng)濟(jì)秩序，從根本上解決失信行為的手段，而目前對農(nóng)村信用體系建設(shè)助力農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險的機(jī)理研究還不充分，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)在為農(nóng)戶提供信貸業(yè)務(wù)時，如何通過參與和利用農(nóng)村信用體系建設(shè)來有效抑制農(nóng)戶信貸違約仍是一個值得探討的話題。因此，本文創(chuàng)新性地從這一視角進(jìn)行機(jī)理分析，為我國農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)積極參與農(nóng)村信用體系建設(shè)和可持續(xù)發(fā)展提供理論依據(jù)，有助于破除對“三農(nóng)”懼貸、惜貸瓶頸，為鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興構(gòu)筑強(qiáng)有力的金融“活水”支撐。

二、農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險防控現(xiàn)狀及困境

隨著我國金融支農(nóng)力度不斷加大，農(nóng)戶信貸投放快速增長的同時，“量”與“質(zhì)”的失衡逐漸加劇，信貸違約風(fēng)險防控難度大，任務(wù)艱巨。其主要困境在于農(nóng)戶特征與信用環(huán)境之間的不適應(yīng)，農(nóng)戶金融需求與農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)供給之間的不匹配，且這些不適應(yīng)不匹配通過影響農(nóng)戶的認(rèn)知、還貸意愿和能力進(jìn)而誘發(fā)信貸違約行為。

（一）農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險防控現(xiàn)狀

繼脫貧攻堅取得全面勝利后，我國持續(xù)聚焦“三農(nóng)”事業(yè)，加快發(fā)展農(nóng)村經(jīng)濟(jì)和實現(xiàn)鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興。隨著各項支農(nóng)惠農(nóng)強(qiáng)農(nóng)政策的實施，我國主要金融機(jī)構(gòu)近年累計新增涉農(nóng)貸款余額平均3.4萬億元左右。從表1不斷增長的數(shù)據(jù)中可以看出中央對全面貫徹落實鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略充滿信心與決心，2020年農(nóng)戶貸款余額較2015年實現(xiàn)了92%的增長，農(nóng)業(yè)貸款余額和農(nóng)村貸款余額分別增長了21.7%和49.3%，表明我國整體涉農(nóng)貸款投放持續(xù)擴(kuò)大，且農(nóng)戶貸款余額數(shù)量上總體呈現(xiàn)出相對更快的增長態(tài)勢，凸顯我國農(nóng)戶信貸需求量加大、發(fā)展迅速等特征。

農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)發(fā)揮自身扎根農(nóng)村的天然優(yōu)勢，依托其獨特的網(wǎng)點和人員力量，縣域金融服務(wù)能力不斷強(qiáng)化，構(gòu)成了涉農(nóng)群體80%以上的融資渠道，支農(nóng)排頭兵地位得以充分證明。然而，由于農(nóng)戶具有經(jīng)營不穩(wěn)定、信息不透明、抵押物匱乏等特征，以農(nóng)村商業(yè)銀行為代表的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)面臨較大的信貸違約風(fēng)險防控壓力。從圖1可知，近年來農(nóng)村商業(yè)銀行的不良貸款規(guī)模及不良率均呈雙升趨勢，信貸風(fēng)險顯著高于其他銀行，不良貸款率在2017年底突破3%之后一直居于高位，截至2020年底仍有3.88%，說明我國農(nóng)村金融信貸風(fēng)險仍未得到有效控制。楊棟和張建龍[ 13 ]研究指出農(nóng)戶相較于農(nóng)村企業(yè)具有更高的違約率。通過表1與圖1的對比可見，隨著我國整體農(nóng)戶信貸投放快速增加，農(nóng)村商業(yè)銀行信貸質(zhì)量持續(xù)惡化，側(cè)面反映出農(nóng)戶違約現(xiàn)象較多，“質(zhì)”難以跟上“量”的步伐，農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險防控形勢較為嚴(yán)峻。

（二）農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險防控的現(xiàn)實困境

根據(jù)行為經(jīng)濟(jì)學(xué)相關(guān)理論，認(rèn)知、態(tài)度和能力是執(zhí)行力三要素?！爸蛔銊t行不定”，客觀認(rèn)知能夠避免主觀偏見以正確指導(dǎo)行為，端正的態(tài)度能夠更好地化解風(fēng)險，轉(zhuǎn)被動為主動，過硬的實力真正決定執(zhí)行成效。因此，現(xiàn)階段農(nóng)戶特征與信用環(huán)境之間的不適應(yīng)、農(nóng)戶金融需求與農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)供給之間的不匹配通過影響農(nóng)戶的認(rèn)知、還貸意愿和能力，能夠從根本上誘發(fā)信貸違約行為，這也是我國農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險防控的現(xiàn)實困境。

1.農(nóng)戶特征與信用環(huán)境之間的不適應(yīng)

（1）農(nóng)戶“邊緣化”與“老齡化”，信用文化傳播缺位。我國城鄉(xiāng)二元結(jié)構(gòu)導(dǎo)致農(nóng)戶長期被邊緣化，普遍受教育水平較低、金融排斥以及所處地理位置的劣勢使得良好信用文化氛圍在農(nóng)村地區(qū)形成的難度相對較大。農(nóng)村信用文化傳播的投入主體缺位，在城鄉(xiāng)之間構(gòu)筑起一道偏袒城市居民的“壁壘”。加之近年來農(nóng)村老齡化大幅加快，衛(wèi)健委數(shù)據(jù)顯示，2020年我國超60歲的農(nóng)戶占農(nóng)村總?cè)藬?shù)的23.8%，而城市為15.8%，這8%的差距較2015年的4.3%明顯擴(kuò)增，進(jìn)一步加大了城鄉(xiāng)金融素養(yǎng)鴻溝。故此城鄉(xiāng)地區(qū)信用文化培育廣度和深度的差異性以及居民接受、理解能力的異質(zhì)性使得農(nóng)戶守信觀念較為淡薄，對金融知識的認(rèn)知程度低，認(rèn)知上存在偏差易形成不良行為偏好，農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險隱患增加。

（2）農(nóng)戶信息傳遞不暢，信用平臺環(huán)境欠佳。一方面，農(nóng)戶對信息采集的不理解與不配合使得信息傳遞失真，漏報、錯報、瞞報現(xiàn)象時有發(fā)生，加之農(nóng)戶居住分散、流動頻繁，對偏遠(yuǎn)地區(qū)的農(nóng)戶信息采集難以觸達(dá)，如央行的征信系統(tǒng)中針對農(nóng)村農(nóng)戶的信用信息數(shù)據(jù)不完整且有滯后性，較難反映農(nóng)戶真實的財務(wù)狀況和風(fēng)險水平。另一方面，農(nóng)戶信息復(fù)雜多樣，各組織機(jī)構(gòu)開展征信工作的步調(diào)內(nèi)容不一，相互間缺乏交流，加之很多農(nóng)戶信用信息數(shù)據(jù)分散于區(qū)域稅收、工商、統(tǒng)計等不同部門中，信息共享存在困難，信息收集易重疊。故當(dāng)下我國農(nóng)村信用信息平臺環(huán)境的缺陷加劇了信息不對稱的危害，農(nóng)戶還貸意愿減弱。

2.農(nóng)戶金融需求與農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)供給之間的不匹配

（1）信貸產(chǎn)品創(chuàng)新力度不夠，供需適配有偏。農(nóng)戶生活質(zhì)量不斷提高，日益增長多變的信貸需求與農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)相對滯后的支農(nóng)產(chǎn)品體系之間存在供需不適配，雙方缺乏有效的信息溝通。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對農(nóng)戶信貸產(chǎn)品的設(shè)計存在缺陷，特別是切合農(nóng)戶經(jīng)營特點、匹配農(nóng)業(yè)成長周期的信貸產(chǎn)品種類不夠豐富，一些農(nóng)戶由于農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)周期與貸款期限或額度不完全匹配，在貸款到期時還未見經(jīng)濟(jì)效益或是經(jīng)營結(jié)構(gòu)調(diào)整仍需持續(xù)投入資金，導(dǎo)致難以如期還貸。另外，農(nóng)業(yè)的先天脆弱性使得農(nóng)產(chǎn)品的質(zhì)量和價格變化波動較大，農(nóng)戶經(jīng)營效益不確定性程度高，而目前我國農(nóng)業(yè)保險主要是圍繞糧食作物擴(kuò)增保險范圍和力度，仍有大量農(nóng)產(chǎn)品處于缺保狀態(tài)，對農(nóng)戶的還貸能力影響較大。

（2）信用激勵約束機(jī)制不健全，農(nóng)戶信用失靈。在以實物資本為資源配置核心要素的傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)模式下，原始資本積累先天不足但信用良好的農(nóng)戶難以獲貸，渴求能用信用資本替代抵押品，但現(xiàn)階段不少農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)難以將農(nóng)戶的信用轉(zhuǎn)化為融資資本，無法有效實現(xiàn)信用資本與信貸資源的精準(zhǔn)對接，高信用農(nóng)戶在融資時仍需提供一定抵押品。也就是說信用激勵機(jī)制在農(nóng)村發(fā)揮作用的客觀條件尚未建立，導(dǎo)致農(nóng)戶積累信用資本的積極性主動性不高。此外，現(xiàn)行針對“老賴”限制高消費、限制飛機(jī)高鐵出行的打擊手段就農(nóng)戶而言影響微弱，農(nóng)戶違約收益大于違約成本，基于本利結(jié)構(gòu)，即便原本有還貸意愿的農(nóng)戶也可能會選擇主動違約，引發(fā)“羊群效應(yīng)”，產(chǎn)生信貸違約風(fēng)險。

三、農(nóng)村信用體系防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險機(jī)理分析

我國農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)在農(nóng)戶信貸風(fēng)險防控方面的困境制約了支農(nóng)業(yè)務(wù)的開展，易導(dǎo)致使命偏移，將直接對農(nóng)村金融市場造成影響，拖慢鄉(xiāng)村振興步伐[ 14 ]。農(nóng)村信用體系建設(shè)作為“鄉(xiāng)村振興金融支撐重大工程之一”[ 5 ]，已成為鄉(xiāng)村振興背景下金融支持地方產(chǎn)業(yè)興旺和經(jīng)濟(jì)繁榮的關(guān)鍵點，其目的是實現(xiàn)信用信息服務(wù)市場，并且以金融信用為核心，將農(nóng)村信用建設(shè)與金融增信放貸相結(jié)合，引導(dǎo)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)通過深化信用教育、參與農(nóng)戶信用征集與評價、完善信用獎懲機(jī)制，推動形成多層次信用擔(dān)保體系，創(chuàng)新豐富且適配的信貸產(chǎn)品，最終抑制農(nóng)戶信貸違約，激發(fā)農(nóng)村“信息—信用—信貸”三層聯(lián)動效應(yīng)，構(gòu)建農(nóng)村金融服務(wù)鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興新格局。為此，本文構(gòu)建了農(nóng)村信用體系防控農(nóng)戶信貸違約的風(fēng)險框架，如圖2所示。

（一）深化信用教育的機(jī)理：糾正認(rèn)知+良性引導(dǎo)

農(nóng)戶的思維方式、經(jīng)濟(jì)行為等均受農(nóng)村社會文化背景的影響，而農(nóng)村信用體系建設(shè)強(qiáng)化信用文化嵌入，將信用政策宣傳與金融知識教育有機(jī)結(jié)合，以“信用觀”的方式滋養(yǎng)農(nóng)村誠信文化，培育金融風(fēng)險意識，以輿論環(huán)境和社會共識引導(dǎo)廣大農(nóng)戶改善以往不良金融習(xí)慣，提升未來金融決策能力，糾正因農(nóng)戶認(rèn)知偏差而帶來的行為偏差（如圖3所示）。

1.信用政策宣傳，增強(qiáng)信用認(rèn)知

基于信用行為的聲譽偏好和逐利偏好，農(nóng)村信用體系建設(shè)通過信用政策解讀及誠信道德培育對農(nóng)戶加以感化激勵，使農(nóng)戶能夠意識到信用不僅僅是一種榮譽，還可以轉(zhuǎn)化為有效的融資資本，認(rèn)識到即使自身缺乏擔(dān)保物，擁有良好信用報告也能夠?qū)⑵渥鳛樘娲帆@得銀行信貸，即“守信才能獲更大利益”。這一信用認(rèn)知的轉(zhuǎn)變能促使農(nóng)民日益關(guān)注自身金融信用狀況，形成保持良好信用記錄的意識。同時，通過正面宣傳“信用戶、信用村、信用鄉(xiāng)”建設(shè)，進(jìn)一步激發(fā)農(nóng)戶的誠信自覺和守信行為，調(diào)動廣大農(nóng)戶協(xié)同參與，并以社會共識為引領(lǐng)，堅守“爭當(dāng)信用戶、爭創(chuàng)信用村鎮(zhèn)”的正確信用價值取向，從而形成全局性、大規(guī)模的守信文化和信用價值觀?？梢娹r(nóng)村信用體系建設(shè)通過增進(jìn)農(nóng)戶對信用制度與文化的認(rèn)同感糾正信用認(rèn)知偏差，使信用意識日漸深入人心，并作為非制度手段良性引導(dǎo)農(nóng)戶改善以往不良金融習(xí)慣，主動建立、積累和管理自身信用資本，保持良好的信用記錄，約束信貸違約行為。

2.金融知識教育，增強(qiáng)風(fēng)險認(rèn)知

農(nóng)村信用體系建設(shè)工作指導(dǎo)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)深入農(nóng)村地區(qū)，積極開展有溫度的金融知識普及活動并不斷拓展教育覆蓋范圍。通過組建農(nóng)村金融知識宣傳隊伍，加大力度培育“金融村官”駐扎在農(nóng)村等偏遠(yuǎn)地區(qū)，開展“金融知識進(jìn)農(nóng)村”“金融夜?！钡认盗衅放苹顒?，發(fā)展“長尾”市場，幫助更多的農(nóng)戶了解各類金融產(chǎn)品與服務(wù)，提高對金融工具的認(rèn)知和應(yīng)用水平。農(nóng)戶的金融知識廣度與深度持續(xù)擴(kuò)展，金融素養(yǎng)水平得到質(zhì)的飛躍，從而增強(qiáng)農(nóng)戶的金融風(fēng)險意識和自我保護(hù)能力，培養(yǎng)農(nóng)戶獨立自主識別自身信貸需求和潛在信貸風(fēng)險的技能，金融決策能力進(jìn)一步加強(qiáng)，有助于引導(dǎo)農(nóng)戶及時甄別風(fēng)險和理性投資，避免農(nóng)戶由于金融知識認(rèn)知偏差而在行為上出現(xiàn)疏忽，從而有效助力農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險。

（二）健全信用征集與評價的機(jī)理：貸前識別+監(jiān)測預(yù)警

農(nóng)村信用體系建設(shè)通過信用量化，設(shè)置社會信用標(biāo)準(zhǔn)和等級對個人或組織的信用進(jìn)行評價，形成有效的信用信息記錄與傳播機(jī)制，緩解信息不對稱，為農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險提供工具與抓手，分別從提高信貸審批效率、正確識別優(yōu)質(zhì)客戶、強(qiáng)化貸后監(jiān)測預(yù)警三方面優(yōu)化農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)控能力，抑制逆向選擇與道德風(fēng)險。通過加強(qiáng)對農(nóng)戶信用的“留痕”“度量”和“監(jiān)控”降低投機(jī)性融資需求，使得信貸雙方的一次博弈變成重復(fù)博弈，農(nóng)戶基于追求長遠(yuǎn)利益的動機(jī)，有更強(qiáng)烈的意愿主動創(chuàng)建和維護(hù)自身良好信用記錄以便獲得持續(xù)貸款，從而防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險（如圖4所示）。

1.貸款客戶的目標(biāo)瞄準(zhǔn)與排除，減少逆向選擇

社會信用信息的征集、評價與共享奠定了信用激勵基礎(chǔ)，農(nóng)村信用體系建設(shè)通過不斷擴(kuò)展農(nóng)戶信用信息征集覆蓋面以充分獲取現(xiàn)有信息和挖掘潛在信息，研究適配農(nóng)戶的核心信用評價指標(biāo)體系以精準(zhǔn)評定農(nóng)戶信用等級，嵌入貸前信用信息供給機(jī)制以緩釋信用市場對信用信息的緊張供求關(guān)系，因地制宜推動形成農(nóng)村金融服務(wù)“三農(nóng)”更加真實全面的信用信息數(shù)據(jù)庫，助力農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)把握農(nóng)村市場的總體狀況，精準(zhǔn)全面地了解農(nóng)戶信用情況，緩解對農(nóng)戶信息不對稱程度，有利于貸款客戶的目標(biāo)瞄準(zhǔn)與排除；同時，通過實現(xiàn)信用信息共享降低農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)信貸決策所需的前期信息審查成本，有效提高信貸審批效率，快速準(zhǔn)確識別優(yōu)質(zhì)農(nóng)戶，在源頭上確保資金精準(zhǔn)“滴灌”和安全高效運行，減少逆向選擇，降低農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險防控的難度，促進(jìn)農(nóng)戶信貸優(yōu)質(zhì)回收。

2.增強(qiáng)貸后風(fēng)險監(jiān)測預(yù)警能力，降低道德風(fēng)險

農(nóng)村信用體系建設(shè)嵌入信用評級機(jī)制以提高信用市場透明度和金融效率，有效提升農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對農(nóng)戶的信貸風(fēng)險識別精準(zhǔn)度，增強(qiáng)風(fēng)險監(jiān)控預(yù)警能力，激勵農(nóng)村社會守信、用信。由于信用等級較低的農(nóng)戶潛在風(fēng)險隱患相對較大，是農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)重點關(guān)注領(lǐng)域，通過強(qiáng)化對該領(lǐng)域農(nóng)戶的風(fēng)險監(jiān)測預(yù)警，追蹤資金流向與使用情況，并在貸后給予相對更多的監(jiān)督和幫扶，糾正和整改不良經(jīng)營行為，及時對農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險做出預(yù)判并制定相應(yīng)的防范化解對策，從而防止苗頭性、局部性風(fēng)險向趨勢化、全局化方向轉(zhuǎn)變。另外，新時代背景下農(nóng)村信用體系建設(shè)依托金融科技手段優(yōu)化升級失信風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)，助力農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)守牢風(fēng)險監(jiān)測防線，預(yù)警農(nóng)戶重大生產(chǎn)經(jīng)營變動和違法違規(guī)行為，降低道德風(fēng)險。

（三）完善信用獎懲的機(jī)理：強(qiáng)化信用+支持修復(fù)

農(nóng)村信用體系建設(shè)在信用“量化”的基礎(chǔ)上進(jìn)行信用“物化”，通過實質(zhì)性的獎勵與懲戒措施對信用主體行為給予肯定或否定，從誠信度、合規(guī)度與踐約度三個維度構(gòu)建了以信用為基礎(chǔ)的新型資源配置方式，引導(dǎo)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)將金融資源重點向信用資本較高的農(nóng)戶和地區(qū)傾斜。失信農(nóng)戶雖受到限制，但可以通過信用修復(fù)重新參與資源配置。信用作為優(yōu)化資源配置的新要素，動態(tài)增加了農(nóng)戶的信用資本價值，以達(dá)到增強(qiáng)農(nóng)戶還貸意愿的目的（如圖5所示）。

1.強(qiáng)化“信用潛力”與“信用歷史”

WU's三維信用理論認(rèn)為信用資本由基礎(chǔ)素質(zhì)誠信度、社會活動合規(guī)度、經(jīng)濟(jì)活動踐約度三個難度所體現(xiàn)[ 15 ]，基于這三個維度的內(nèi)涵將誠信度作為“信用潛力”，將合規(guī)度和踐約度作為“信用歷史”，農(nóng)村信用體系的“守信聯(lián)合激勵、失信聯(lián)合懲戒”機(jī)制強(qiáng)化信用主體的“信用潛力”與“信用歷史”，事前引導(dǎo)潛在失信主體選擇對自身利益最大的守信行為以獲取獎勵，即構(gòu)建以信用為要素的資源配置方式，使農(nóng)戶參與金融活動能夠更多地從“基于實物資本的被動接受模式”轉(zhuǎn)變?yōu)椤盎谛庞觅Y本的主動掌控模式”。如農(nóng)村信用體系建設(shè)的浙江“麗水模式”對評選出的信用戶、信用村、信用鄉(xiāng)給予貸款優(yōu)先滿足、提高授信額度、降低貸款利率等獎勵措施，以激勵農(nóng)戶提高誠信度，提升獲得信貸的“信用潛力”；對在“信用歷史”中不遵從社會組織規(guī)則和經(jīng)濟(jì)交易合同、存在重大違法違規(guī)行為的農(nóng)戶不予貸款或降低貸款額度等，以增加農(nóng)戶的失信成本，激勵農(nóng)戶提高合規(guī)度和踐約度。可見，農(nóng)戶只有具備良好的誠信度、合規(guī)度與踐約度才能參與資源配置，農(nóng)村信用體系這種按“信用潛力”和“信用歷史”公平分配金融資源的方式賦予了信用資本工具價值，可轉(zhuǎn)化為農(nóng)戶的融資資本，從而激發(fā)農(nóng)戶的還貸意愿。

2.暢通失信農(nóng)戶信用修復(fù)渠道

農(nóng)村信用體系建設(shè)糾正信用激勵偏差，“不以出身論英雄”，秉持保護(hù)原則及時為那些失信農(nóng)戶提供恢復(fù)信用的機(jī)會，通過對有信用修復(fù)需求的農(nóng)戶實行嚴(yán)格審查與篩選，并使用逐步恢復(fù)、梯次退出等方式，暢通失信農(nóng)戶信用修復(fù)渠道，為信用激勵提供支持與保障。通過區(qū)分失信動機(jī)及程度將信用修復(fù)與信貸資源配置相結(jié)合，對非主觀惡意導(dǎo)致的不良征信提高容忍度，金融機(jī)構(gòu)重新與他們創(chuàng)建信用關(guān)系，并適度打開融資通道，增加金融支持力度，緩解了失信農(nóng)戶的融資約束問題，使得曾經(jīng)失信的農(nóng)戶能夠再次參與到金融資源的公平分配中，從而激勵失信農(nóng)戶重新積累和逐步提高自身信用資本，主動養(yǎng)成守信、遵信、崇信的品質(zhì)，激發(fā)失信農(nóng)戶的還貸意愿。

（四）發(fā)展信用擔(dān)保的機(jī)理：信用捆綁+信息優(yōu)勢

農(nóng)村信用體系建設(shè)推動形成多層次、多元化的信用擔(dān)保體系，擔(dān)保成員通過自我選擇捆綁成信用共同體，內(nèi)部約束增強(qiáng)農(nóng)戶還貸意愿；通過發(fā)揮信息優(yōu)勢，將信用體系建設(shè)與農(nóng)村產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整相聯(lián)系，以達(dá)到增強(qiáng)農(nóng)戶還貸能力的目的（如圖6所示）。

1.自我選擇提升互信層次，信用捆綁約束違約行為

基于利益關(guān)聯(lián)者的共同參與，信貸需求客戶在形成信用擔(dān)保團(tuán)體前，通過自我選擇評估合作基礎(chǔ)，辨識優(yōu)質(zhì)成員，排除高風(fēng)險類型的借款人，減少“搭便車”現(xiàn)象，將金融契約信用關(guān)系吸納、嵌入到農(nóng)村熟人社會的傳統(tǒng)信用關(guān)系中，進(jìn)而提升整個農(nóng)村社會互信層次。利用整體的信用捆綁將單個農(nóng)戶的信貸風(fēng)險進(jìn)行整合集中管理，形成利益共享風(fēng)險共擔(dān)的信用共同體。這種利益關(guān)聯(lián)、連帶責(zé)任的信用擔(dān)保模式，通過團(tuán)體內(nèi)生的橫向監(jiān)督能有效約束農(nóng)戶的違約動機(jī)，防范個體農(nóng)戶投機(jī)性信貸違約風(fēng)險，同時集體懲戒也會提升個體農(nóng)戶的信貸違約成本，違約者如果后續(xù)想重新恢復(fù)其在集體中的聲譽，將付出更大的代價，從而提高農(nóng)戶的還貸意愿。

2.團(tuán)體發(fā)揮信息優(yōu)勢，資源共享優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)

信用擔(dān)保團(tuán)體相較于農(nóng)戶個人而言具有信息優(yōu)勢，團(tuán)體中的成員可通過自身與其他網(wǎng)絡(luò)間的聯(lián)系獲取有用信息并分享。一方面，不同成員間提供的各種關(guān)于信貸資源、產(chǎn)業(yè)項目等有用信息在團(tuán)體內(nèi)流動，打破信息溝通壁壘，有利于提高農(nóng)戶的信貸可獲得性，從而平滑收入風(fēng)險并改善經(jīng)營效益，提升農(nóng)戶還貸能力。另一方面，信用擔(dān)保團(tuán)體的信息優(yōu)勢能夠?qū)⑿庞皿w系建設(shè)與農(nóng)村產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整緊密聯(lián)系起來，帶動農(nóng)戶共同選擇具有市場前景的好項目，降低農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對信貸項目及農(nóng)戶個人信貸的監(jiān)督成本，為農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)向團(tuán)體小組大量投入信貸資金提供了信心支持，使得優(yōu)質(zhì)農(nóng)業(yè)項目長時間內(nèi)能夠獲取充裕的信貸資源，直接有利于實現(xiàn)農(nóng)村新產(chǎn)業(yè)、新業(yè)態(tài)的良好發(fā)育，促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展和農(nóng)戶脫貧增收，因而農(nóng)戶的還貸能力得到提升。

（五）創(chuàng)新信用產(chǎn)品的機(jī)理：精準(zhǔn)分析+供需適配

當(dāng)下農(nóng)村金融產(chǎn)品創(chuàng)新滯后于農(nóng)戶日益增長的、多元化的新需求，農(nóng)村信用體系建設(shè)通過強(qiáng)化對農(nóng)戶信用信息的管理應(yīng)用，有效助力農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)準(zhǔn)確分析農(nóng)戶自身特點和信貸需求，提升產(chǎn)品創(chuàng)新能力和主動創(chuàng)新意識。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)從提高適配度和豐富度兩個維度對信用產(chǎn)品進(jìn)行改善升級，使得真正契合不同農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)、農(nóng)戶特點的創(chuàng)新產(chǎn)品更加豐富，緩解錯配風(fēng)險和市場風(fēng)險帶來的農(nóng)戶無力還貸窘境（如圖7所示）。

1.提高產(chǎn)品適配度，防止錯配風(fēng)險

農(nóng)村信用體系建設(shè)為信用產(chǎn)品服務(wù)過程提供可靠的農(nóng)戶信用信息數(shù)據(jù)來源，使得農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)能夠更加全面準(zhǔn)確地對農(nóng)戶經(jīng)營特點、自身專長等因素進(jìn)行分析與評價，遵循以客戶為中心的經(jīng)營理念，為不同“畫像”的農(nóng)戶選擇適合的融資服務(wù)方案。同時強(qiáng)調(diào)對不同經(jīng)營類型、不同成長階段、不同風(fēng)險承受能力的農(nóng)戶匹配更貼合行業(yè)特性、更具針對性的農(nóng)業(yè)類信用產(chǎn)品，緩解涉農(nóng)信貸供需的期限錯配問題，不斷提高產(chǎn)品供需適配度，實現(xiàn)信貸產(chǎn)品與農(nóng)戶精準(zhǔn)有效對接，防止因產(chǎn)品錯配而帶來的無力償還貸款風(fēng)險。適宜的產(chǎn)品服務(wù)促進(jìn)農(nóng)業(yè)提質(zhì)增效和農(nóng)戶增收，提升農(nóng)戶的還貸能力。

2.提高產(chǎn)品豐富度，抵抗市場風(fēng)險

農(nóng)村信用體系建設(shè)推動農(nóng)村信用服務(wù)市場規(guī)模不斷擴(kuò)大，同時拓展了新市場與新客戶，信用產(chǎn)品服務(wù)需求日益上升。作為信用信息支持的農(nóng)村金融基礎(chǔ)工程，農(nóng)村信用體系建設(shè)可以有效助力農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)及時獲取農(nóng)戶的現(xiàn)有需求，深度挖掘和預(yù)測農(nóng)戶的潛在隱性需求，為農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)主動改善和創(chuàng)新信用產(chǎn)品奠定了基礎(chǔ)，推進(jìn)了信用信息數(shù)據(jù)向多元化信用產(chǎn)品轉(zhuǎn)化，從而提高了農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新信用產(chǎn)品的積極性和研發(fā)能力?？赏ㄟ^探索滿足農(nóng)戶個性化、差異化需求的新產(chǎn)品，提供信貸、農(nóng)業(yè)保險、期貨及其組合式等一攬子綜合產(chǎn)品服務(wù)，積極發(fā)展信用衍生產(chǎn)品，形成創(chuàng)新和防范風(fēng)險的合力。基于投資組合理論，豐富的信貸產(chǎn)品體系可以分散因市場環(huán)境變化而引致的風(fēng)險，進(jìn)一步提升農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)“三農(nóng)”金融服務(wù)水平，改善農(nóng)戶經(jīng)營效益，提高其還貸能力。

四、農(nóng)村信用體系防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險對策建議

農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)積極參與并加快農(nóng)村信用體系建設(shè)工作步伐能夠有效助力防控農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險，可以從持續(xù)探索宣傳教育新模式、建立人才梯隊、深入拓展獎懲應(yīng)用場景、帶動農(nóng)戶參與信用擔(dān)保、增強(qiáng)產(chǎn)品服務(wù)能動性等方面進(jìn)一步完善農(nóng)村信用體系建設(shè)。

（一）探索宣傳教育新模式，持續(xù)提高宣傳實效

首先，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)可結(jié)合社會誠信熱點問題，及時開展具有針對性的主題教育活動，使培植信用文化逐漸成為社會常態(tài)并走進(jìn)廣大農(nóng)戶生活；其次，把宣傳教育與老年群體相結(jié)合，打造“有溫度的銀行”，以更多老年人喜愛的宣傳模式和更加通俗易懂的講解方式普及專項金融知識，幫助他們提高金融素養(yǎng)水平，有效應(yīng)對農(nóng)村社會“空心化”、人口老齡化挑戰(zhàn)；最后，針對農(nóng)戶參與度不高的問題，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)可通過主動做公益、幫助政府進(jìn)行基層治理等方式提升在農(nóng)戶心中的品牌形象，拉近與農(nóng)戶的距離，緩解農(nóng)戶的不理解和金融排斥現(xiàn)象，使農(nóng)戶積極參與到農(nóng)村信用體系建設(shè)中。

（二）建立人才梯隊，升級農(nóng)戶信用信息系統(tǒng)

農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)應(yīng)主動引進(jìn)、培養(yǎng)、建立人才梯隊，積極開展農(nóng)村信用體系建設(shè)、金融科技等相關(guān)培訓(xùn)，夯實理論與實操基礎(chǔ)，使參與信用平臺建設(shè)人員既熟悉現(xiàn)行信貸政策又了解各類信貸風(fēng)險特征，增強(qiáng)對農(nóng)戶信用風(fēng)險識別分析能力，提升信用評級模型及風(fēng)險預(yù)警模型設(shè)計能力。此外，針對當(dāng)前信用平臺數(shù)據(jù)更新趕不上農(nóng)戶信息變化這一問題，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)應(yīng)積極協(xié)同政府部門和其他機(jī)構(gòu)，組織專業(yè)人才探索建立農(nóng)戶信息數(shù)據(jù)主動更新機(jī)制，借力金融科技優(yōu)勢升級農(nóng)戶信用信息系統(tǒng)。例如可通過移動應(yīng)用程序的開發(fā)與利用等方式，將信息采集端口直接對準(zhǔn)農(nóng)戶，引導(dǎo)農(nóng)戶以更加積極主動的態(tài)度及時錄入和變更相關(guān)信息。

（三）更大范圍強(qiáng)化信用獎懲，拓展信用價值實現(xiàn)場景

農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)應(yīng)主動聯(lián)結(jié)政府部門，合力推出更多市場化、社會化的激勵措施，進(jìn)一步拓展農(nóng)戶信用價值的實現(xiàn)場景和應(yīng)用范圍，形成“金融—行政—社會”三方資源與守信農(nóng)戶有效對接的良好局面，使守信農(nóng)戶能充分享受融資和生活上的各種便利，凸顯信用評級結(jié)果的社會化應(yīng)用效益，進(jìn)而激發(fā)農(nóng)戶內(nèi)在參與動力。例如，可借力政府制定行政性獎懲措施，將信用評價結(jié)果與生產(chǎn)資料購買、農(nóng)產(chǎn)品銷售、農(nóng)機(jī)租賃等全產(chǎn)業(yè)鏈配套服務(wù)方面優(yōu)先享受優(yōu)惠政策掛鉤，還可以將信用價值嵌入現(xiàn)有的商業(yè)場景中，為信用良好的農(nóng)戶提供更多“綠色通道”。

（四）帶動農(nóng)戶參與信用擔(dān)保，積極化解“兩鏈”風(fēng)險

現(xiàn)階段農(nóng)村金融服務(wù)應(yīng)落實信用擔(dān)保體系并發(fā)揮其作用，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)應(yīng)協(xié)同政府部門大力發(fā)展地方特色經(jīng)濟(jì)，樹立地方特色品牌，注重培育壯大一批龍頭經(jīng)濟(jì)組織，促成企業(yè)帶農(nóng)戶、服務(wù)組織和合作組織帶農(nóng)戶、農(nóng)戶之間自我聯(lián)合等經(jīng)營格局，使得農(nóng)業(yè)由粗放松散化經(jīng)營向集約化方向發(fā)展。同時，強(qiáng)化團(tuán)體利益聯(lián)結(jié)機(jī)制，帶動和鼓勵農(nóng)戶積極參與農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈融資并分享增值收益，運用多層次、多元化的信用擔(dān)保模式提升農(nóng)戶融資增信能力，激發(fā)更多社會資本下鄉(xiāng)投資助推鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)振興。另外，在開展過程中，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)應(yīng)加大對信貸風(fēng)險的監(jiān)控與化解力度，密切關(guān)注資金鏈和擔(dān)保鏈引發(fā)的連鎖反應(yīng)，避免信貸風(fēng)險由“點狀”向“鏈狀”擴(kuò)散。

（五）增強(qiáng)產(chǎn)品服務(wù)能動性，創(chuàng)新“信貸＋保險”模式

農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)應(yīng)提高主動上門回訪意識，與農(nóng)戶進(jìn)行雙向溝通交流，進(jìn)一步挖掘信用產(chǎn)品服務(wù)過程中存在的問題并及時調(diào)整改進(jìn)，達(dá)到充分滿足農(nóng)戶使用需求的目的。針對難免產(chǎn)生的信用產(chǎn)品錯配現(xiàn)象，建立具有可操作性的容錯糾錯機(jī)制以及信用貸款的彈性還款機(jī)制，客觀對待農(nóng)戶出現(xiàn)的暫時性還款困難，對經(jīng)營前景較好的不盲目抽貸、斷貸，根據(jù)其生產(chǎn)周期和資金狀況適當(dāng)放寬償還期限或增加額度。此外，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)應(yīng)積極探索與政府、保險公司的三方合作機(jī)制，創(chuàng)新“信貸＋保險”模式，加快發(fā)展政策性農(nóng)業(yè)保險，以財政補(bǔ)貼等扶持方式引導(dǎo)農(nóng)戶參與投保，緩釋農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)承擔(dān)的較高農(nóng)戶信貸違約風(fēng)險。

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