中小商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)偏好管理及指標(biāo)體系構(gòu)建

摘要：文章分析了商業(yè)銀行偏好管理的主要方法和手段，以某城市商業(yè)銀行為例，構(gòu)建了風(fēng)險(xiǎn)偏好的管理框架，給出了適合于該行風(fēng)險(xiǎn)偏好的定性指標(biāo)和定量指標(biāo)體系，最后提出了相應(yīng)的政策建議。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；風(fēng)險(xiǎn)偏好；指標(biāo)體系

中圖分類號：F832.33;F272.3??文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A??文章編號：1005-6432（2023）11-0000-05

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2023.11.000

1引言

近年來，隨著國內(nèi)金融市場改革不斷深化、利率市場化的逐步深入，資本約束對銀行經(jīng)營的影響也日益凸顯。我國商業(yè)銀行，特別是城市商業(yè)銀行對精細(xì)化管理的要求也不斷提高，為了在控制風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)合理、穩(wěn)定的收益，銀行應(yīng)在制定未來戰(zhàn)略規(guī)劃的基礎(chǔ)上構(gòu)建一套與戰(zhàn)略規(guī)劃相匹配的全行風(fēng)險(xiǎn)偏好的管理體系，以實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)管理的全面化、全員化、全流程化，讓風(fēng)險(xiǎn)管理由事后的處置轉(zhuǎn)向事前管控，實(shí)現(xiàn)更加積極主動的風(fēng)險(xiǎn)管理。

2構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)偏好管理體系的重要性

風(fēng)險(xiǎn)偏好直接體現(xiàn)了銀行對風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度，能夠輔助銀行決定經(jīng)營的重點(diǎn)與方向，并形成框架性的約束作用。風(fēng)險(xiǎn)偏好的管理需要兼顧流動性、安全性與收益性這三性的可持續(xù)性平衡，這對于銀行保持長期穩(wěn)健的發(fā)展具有重要意義。一是從決策層面來看，定期出臺的風(fēng)險(xiǎn)偏好文件對全行全面風(fēng)險(xiǎn)的管理具有指導(dǎo)性作用，有效的風(fēng)險(xiǎn)偏好管理可以保證銀行在執(zhí)行戰(zhàn)略規(guī)劃時不出現(xiàn)偏離，降低戰(zhàn)略執(zhí)行過程中的風(fēng)險(xiǎn)，也即戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)；二是從管理層面來看，風(fēng)險(xiǎn)偏好能夠兼顧銀行經(jīng)營中最為關(guān)心的風(fēng)險(xiǎn)、資本、收益等多個因素，體現(xiàn)了銀行管理層和三道防線的有效平衡，是管理層決策的標(biāo)準(zhǔn)和依據(jù)之一，銀行的資本預(yù)算和業(yè)務(wù)發(fā)展應(yīng)在既有的風(fēng)險(xiǎn)偏好框架內(nèi)完成；三是從執(zhí)行層面來看，明確的風(fēng)險(xiǎn)偏好能為具體的經(jīng)營活動提供更為明確的方向和底線，有助于各經(jīng)營機(jī)構(gòu)準(zhǔn)確地理解、執(zhí)行經(jīng)營政策，保證風(fēng)險(xiǎn)偏好自上而下的傳導(dǎo)。

3風(fēng)險(xiǎn)偏好管理框架

3.1風(fēng)險(xiǎn)偏好相關(guān)概念之間的關(guān)系

除了風(fēng)險(xiǎn)偏好以外，我們在了解商業(yè)銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)內(nèi)容的時候常常會聽到風(fēng)險(xiǎn)限額、風(fēng)險(xiǎn)策略等詞匯，它們與風(fēng)險(xiǎn)偏好之間的聯(lián)系及區(qū)別都是很明顯的。風(fēng)險(xiǎn)偏好歸為銀行戰(zhàn)略層面所作的決策，可以理解為銀行董事會給高級管理人員設(shè)定的指標(biāo)，并通過風(fēng)險(xiǎn)偏好聲明書的形式發(fā)布出來。為了將戰(zhàn)略層面的風(fēng)險(xiǎn)偏好傳導(dǎo)至具體的經(jīng)營管理活動中，銀行高級管理人員需要在風(fēng)險(xiǎn)偏好的指導(dǎo)下制定風(fēng)險(xiǎn)限額和風(fēng)險(xiǎn)策略，其中風(fēng)險(xiǎn)限額是風(fēng)險(xiǎn)偏好中定量部分的進(jìn)一步細(xì)化，風(fēng)險(xiǎn)策略則是風(fēng)險(xiǎn)偏好中定性表述的集中體現(xiàn)，同時風(fēng)險(xiǎn)偏好還需要與資本計(jì)劃、績效考核等一系列政策相結(jié)合。

3.2風(fēng)險(xiǎn)偏好管理的主要內(nèi)容

縱觀目前國內(nèi)商業(yè)銀行的管理實(shí)踐，完善的風(fēng)險(xiǎn)偏好管理框架一般包含幾個方面的內(nèi)容：偏好治理架構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)偏好的建立、風(fēng)險(xiǎn)偏好的傳導(dǎo)、風(fēng)險(xiǎn)偏好的日常管理四方面內(nèi)容，如圖1所示。本文將著重討論風(fēng)險(xiǎn)偏好的建立，包括風(fēng)險(xiǎn)偏好指標(biāo)的選取、定性偏好的確定以及定量指標(biāo)閾值設(shè)定等內(nèi)容。

3.2.1??偏好治理

偏好治理主要是指一系列規(guī)章制度的建立，目的是為了明確銀行內(nèi)部對于風(fēng)險(xiǎn)偏好管理的組織架構(gòu)、職責(zé)分工、相應(yīng)的報(bào)告流程、偏好傳導(dǎo)等要求。一般會以風(fēng)險(xiǎn)偏好管理辦法及其實(shí)施細(xì)則等制度來體現(xiàn)。

3.2.2??風(fēng)險(xiǎn)偏好的建立

風(fēng)險(xiǎn)偏好的建立主要通過風(fēng)險(xiǎn)偏好陳述書的編制體現(xiàn)，偏好陳述書作為銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理的綱領(lǐng)性文件，應(yīng)該是定性與定量有機(jī)結(jié)合的架構(gòu)體系。一方面銀行對于全行整體風(fēng)險(xiǎn)和各大類風(fēng)險(xiǎn)的基本態(tài)度可以通過定性描述進(jìn)行明確，以便于在這個基礎(chǔ)上確定量的偏好指標(biāo)；另一方面，通過定量的指標(biāo)體現(xiàn)定性描述中對于風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度。

第一，定性陳述。銀行風(fēng)險(xiǎn)偏好的定性一定程度上反映了銀行的整體戰(zhàn)略，并決定了其所愿意承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的水平，以及如何權(quán)衡資本、風(fēng)險(xiǎn)與收益。銀行總體偏好聲明的定性陳述包括：對風(fēng)險(xiǎn)總體態(tài)度，如：審慎、穩(wěn)健、適度穩(wěn)健、積極等，經(jīng)營中的底線，如：監(jiān)管紅線等，風(fēng)險(xiǎn)管理的原則，如：維護(hù)本行外部形象等，對風(fēng)險(xiǎn)和收益的權(quán)衡等。

第二，定量指標(biāo)。定量指標(biāo)的設(shè)置，一般根據(jù)銀行所處的外部環(huán)境、同業(yè)競爭情況、自身目前的經(jīng)營管理現(xiàn)狀、結(jié)合銀行期望的市場定位，通過量化的分析與測算，得到指標(biāo)的閾值區(qū)間。其一，整體風(fēng)險(xiǎn)偏好指標(biāo)。整體偏好指標(biāo)主要參考外部監(jiān)管機(jī)構(gòu)的要求，以及包括股東在內(nèi)的利益相關(guān)者關(guān)心的指標(biāo)，主要包括：資本充足類指標(biāo)、杠桿類指標(biāo)、盈利能力指標(biāo)以及流動性水平指標(biāo)等。其二，單一偏好指標(biāo)。原銀監(jiān)會于2016年頒布了《銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)全面風(fēng)險(xiǎn)管理指引》，該文件對銀行面臨的大類風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了明確的劃分，全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系中大類風(fēng)險(xiǎn)一般包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動性風(fēng)險(xiǎn)、銀行賬簿利率風(fēng)險(xiǎn)、國別風(fēng)險(xiǎn)、信息科技風(fēng)險(xiǎn)以及戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)。銀行風(fēng)險(xiǎn)偏好中的單一偏好也主要針對這些類別的風(fēng)險(xiǎn)設(shè)置指標(biāo)，個別難以定量的風(fēng)險(xiǎn)可以采用定性的風(fēng)險(xiǎn)偏好描述。

第三，風(fēng)險(xiǎn)偏好指標(biāo)閾值的測算。

其一，基于正態(tài)分布假設(shè)的推導(dǎo)法。查找收集同類型上市銀行及同類型非上市但規(guī)模相當(dāng)?shù)你y行作為參考樣本，獲取至少近三年的同指標(biāo)歷史數(shù)據(jù)，若同業(yè)數(shù)據(jù)存在異常值，需手工剔除異常數(shù)據(jù)。若該指標(biāo)暫無同業(yè)數(shù)據(jù)，可以考慮使用其他計(jì)算方式或結(jié)果表現(xiàn)相似的指標(biāo)代替后再計(jì)算。

計(jì)算各家銀行該指標(biāo)的均值，并對均值進(jìn)行排序。如果該指標(biāo)為上限型，由低到高排序；如果為下限型，由高到低排序。依據(jù)本行的排名情況，確定定性風(fēng)險(xiǎn)偏好（以上限型為例）：如果排名在同業(yè)中前25%，則定性風(fēng)險(xiǎn)偏好為審慎；如果排名在同業(yè)中為25%-50%，則定性風(fēng)險(xiǎn)偏好為穩(wěn)健；如果排名在同業(yè)中為50%-75%，則定性風(fēng)險(xiǎn)偏好為適度穩(wěn)??；如果排名在同業(yè)中為75%～100%，則定性風(fēng)險(xiǎn)偏好為積極。

風(fēng)險(xiǎn)偏好與指標(biāo)設(shè)定范圍存在一個映射關(guān)系，當(dāng)樣本數(shù)量足夠多時，指標(biāo)分布大致符合正態(tài)分布。由此依據(jù)分布建立一個映射關(guān)系，如表1所示，將指標(biāo)風(fēng)險(xiǎn)偏好類型轉(zhuǎn)化為置信區(qū)間對應(yīng)的標(biāo)準(zhǔn)差倍數(shù)。

測算閾值時，首先根據(jù)指標(biāo)風(fēng)險(xiǎn)偏好類型確定標(biāo)準(zhǔn)差倍數(shù)K，其次基于銀行歷史數(shù)據(jù)，測算指標(biāo)的均值μ和標(biāo)準(zhǔn)差σ。最后，對于上限型指標(biāo)，取μ+Kσ為其上限；對于下限型指標(biāo)，取μ-Kσ為其下限。

其二，基于歷史數(shù)據(jù)的百分位法?；跉v史數(shù)據(jù)的百分位測算法是指根據(jù)本行指標(biāo)歷史數(shù)據(jù)的分布情況，計(jì)算指標(biāo)百分位數(shù)來推斷估計(jì)指標(biāo)的閾值。該方法主要適用于無法獲取相應(yīng)指標(biāo)的外部同業(yè)數(shù)據(jù)，同時本行內(nèi)部積累的歷史數(shù)據(jù)也有限，無法通過統(tǒng)計(jì)模型測算閾值。

其三，專家判斷法。專家判斷法是業(yè)務(wù)人員或業(yè)務(wù)主管根據(jù)自身專業(yè)的經(jīng)驗(yàn)判斷，考慮監(jiān)管要求、法規(guī)以及銀行本身要求或同業(yè)慣例，并根據(jù)全行整體及風(fēng)險(xiǎn)類別具體的指標(biāo)風(fēng)險(xiǎn)偏好制定限額值。該方法主要適用于銀行缺乏歷史數(shù)據(jù)積累或行內(nèi)新增風(fēng)險(xiǎn)偏好指標(biāo)。

3.2.3???風(fēng)險(xiǎn)偏好的傳導(dǎo)及日常管理

第一，監(jiān)測與報(bào)告。各單一風(fēng)險(xiǎn)的主管部門應(yīng)監(jiān)測相應(yīng)的偏好指標(biāo)日常運(yùn)行情況，并將指標(biāo)變動情況以及相關(guān)的工作建議報(bào)送全面風(fēng)險(xiǎn)管理牽頭部門，牽頭部門匯總后向高級管理層報(bào)告。監(jiān)測頻率的確認(rèn)應(yīng)充分考慮銀行風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀以及相應(yīng)指標(biāo)數(shù)據(jù)的統(tǒng)計(jì)頻率。

第二，指標(biāo)超限處理。風(fēng)險(xiǎn)偏好的指標(biāo)達(dá)到或超過閾值說明實(shí)際業(yè)務(wù)經(jīng)營與預(yù)設(shè)風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)出現(xiàn)偏離，若發(fā)現(xiàn)偏好指標(biāo)達(dá)到或超過超出閾值，各風(fēng)險(xiǎn)主管部門應(yīng)及時報(bào)送全面風(fēng)險(xiǎn)管理牽頭部門，并制定糾偏方案，方案經(jīng)高管層同意后，應(yīng)在要求的期限內(nèi)將指標(biāo)恢復(fù)至閾值區(qū)間內(nèi)。

第三，風(fēng)險(xiǎn)偏好重檢與調(diào)整。風(fēng)險(xiǎn)偏好允許動態(tài)調(diào)整，若銀行出現(xiàn)：年度戰(zhàn)略目標(biāo)進(jìn)行了調(diào)整，外部監(jiān)管政策發(fā)生重大變化，或原先的閾值設(shè)置本身不盡合理等情況，風(fēng)險(xiǎn)偏好也應(yīng)隨之調(diào)整。調(diào)整時應(yīng)重新進(jìn)入風(fēng)險(xiǎn)偏好建立的流程，對風(fēng)險(xiǎn)偏好進(jìn)行持續(xù)改進(jìn)。

4偏好指標(biāo)體系構(gòu)建的實(shí)證分析

NJ銀行是一家城市商業(yè)銀行，2018年在香港主板上市。自成立以來，NJ銀行以可持續(xù)發(fā)展為主線，調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，不斷強(qiáng)化自身經(jīng)營定位，提高風(fēng)險(xiǎn)管理水平，全面提升綜合競爭力。

4.1整體風(fēng)險(xiǎn)偏好指標(biāo)

NJ銀行在在經(jīng)營管理過程中，強(qiáng)調(diào)業(yè)務(wù)規(guī)模、經(jīng)營獲利與風(fēng)險(xiǎn)承受度的匹配，在實(shí)現(xiàn)股東價值最大化的同時注重風(fēng)險(xiǎn)的控制和管理。據(jù)此基調(diào)確定整體風(fēng)險(xiǎn)偏好為“穩(wěn)健”。

一是資本水平：NJ銀行偏好指標(biāo)選擇也以監(jiān)管指標(biāo)為主：資本充足率、一級資本充足率、杠桿率等。二是收益水平：NJ銀行在可接受的風(fēng)險(xiǎn)水平內(nèi)保持盈利的穩(wěn)定性和持續(xù)性，偏好指標(biāo)選擇以財(cái)務(wù)指標(biāo)，尤其是財(cái)務(wù)報(bào)表相關(guān)指標(biāo)為主，即資產(chǎn)收益率（ROA）、資本收益率（ROE）等。三是流動性水平：NJ銀行堅(jiān)持安全性、流動性、盈利性平衡的經(jīng)營原則，完善流動性風(fēng)險(xiǎn)管理體系，偏好指標(biāo)選擇以監(jiān)管指標(biāo)結(jié)合行內(nèi)流動性管理需要確定：流動性覆蓋率和凈穩(wěn)定資金比率。

4.2單一風(fēng)險(xiǎn)偏好指標(biāo)

除了各類風(fēng)險(xiǎn)的定性描述外，NJ銀行在指標(biāo)庫維護(hù)更新的基礎(chǔ)上，從指標(biāo)庫中挑選出覆蓋面廣、指征強(qiáng)的指標(biāo)，對指標(biāo)的重要性和可用性進(jìn)行初步判斷。然后由各類風(fēng)險(xiǎn)歸口主管部門根據(jù)相關(guān)性、及時性以及有效性等因素，對偏好指標(biāo)提出建議，并與該指標(biāo)涉及的業(yè)務(wù)部門及其他相關(guān)部門共同討論確認(rèn)，各類風(fēng)險(xiǎn)的單一風(fēng)險(xiǎn)偏好定量指標(biāo)匯總?cè)绫?所示。

其中戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)難以量化，暫時僅做定性的描述；流動性風(fēng)險(xiǎn)的偏好在整體風(fēng)險(xiǎn)偏好指標(biāo)中體現(xiàn)。

4.3定性風(fēng)險(xiǎn)偏好類型

關(guān)于數(shù)據(jù)準(zhǔn)備：其一，NJ銀行內(nèi)部歷史數(shù)據(jù)收集。結(jié)合指標(biāo)監(jiān)測頻率，收集各定量指標(biāo)近三年的內(nèi)部歷史數(shù)據(jù)，若無歷史數(shù)據(jù)，則收集該指標(biāo)在當(dāng)前或最近時點(diǎn)的時點(diǎn)數(shù)據(jù)；其二，外部同業(yè)數(shù)據(jù)收集。需要選取符合以下條件之一的城商行，作為年度風(fēng)險(xiǎn)偏好指標(biāo)閾值設(shè)定的對標(biāo)同業(yè)機(jī)構(gòu)：一是所有上市城市商業(yè)銀行；二是總資產(chǎn)規(guī)模大于2000萬且小于6000萬的非上市城市商業(yè)銀行；三是NJ銀行總部所在省內(nèi)的其他幾家城市商業(yè)銀行。

獲取對標(biāo)城商行整體風(fēng)險(xiǎn)偏好和單一風(fēng)險(xiǎn)偏好中的各指標(biāo)近三年（2018-2020年）的歷史數(shù)據(jù)。未公開披露數(shù)據(jù)的銀行在計(jì)算過程中暫時予以剔除。

第一，計(jì)算各對標(biāo)銀行及NJ銀行各指標(biāo)最近三年的均值并排序，不良貸款率、外匯敞口頭寸比率、交易型投資占總資產(chǎn)比率為上限型指標(biāo)，由低到高排序；其余指標(biāo)均為下限型，均值由高到低排序。依據(jù)NJ銀行的排名情況，可初步確定定性的風(fēng)險(xiǎn)偏好，如表3所示。

第二，對于暫時查詢不到對標(biāo)銀行公開數(shù)據(jù)的偏好指標(biāo)，優(yōu)先采取基于內(nèi)部歷史數(shù)據(jù)的百分位法，即根據(jù)本行指標(biāo)歷史數(shù)據(jù)的分布情況，計(jì)算指標(biāo)平均數(shù)百分位數(shù)來推斷風(fēng)險(xiǎn)偏好。NJ銀行的操作風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、國別風(fēng)險(xiǎn)銀行賬簿利率風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)以及信用風(fēng)險(xiǎn)中的不良資產(chǎn)率均可取到近三年的數(shù)據(jù)，計(jì)算均值以及所處百分位，如表4所示。

第三，由于信息科技風(fēng)險(xiǎn)偏好的重要系統(tǒng)可用率指標(biāo)在NJ銀行暫無歷史數(shù)據(jù)積累，采取專家判斷法來確定風(fēng)險(xiǎn)偏好，經(jīng)與信息科技部業(yè)務(wù)專家溝通評估，信息科技風(fēng)險(xiǎn)偏好確定為穩(wěn)健。

綜上所述，單一風(fēng)險(xiǎn)中的操作風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、銀行帳簿利率風(fēng)險(xiǎn)、信息科技風(fēng)險(xiǎn)、國別風(fēng)險(xiǎn)可以根據(jù)計(jì)算或評估結(jié)果直接確定，但整體風(fēng)險(xiǎn)偏好的幾個指標(biāo)和單一風(fēng)險(xiǎn)中信用風(fēng)險(xiǎn)的幾個指標(biāo)計(jì)算結(jié)果不一致，不能直接確定偏好類型。由于各指標(biāo)經(jīng)計(jì)算推導(dǎo)出的偏好類型相互之間是相鄰的，結(jié)果經(jīng)與各類風(fēng)險(xiǎn)的管理部門及高級管理層的溝通匯報(bào)，本著審慎經(jīng)營的原則，取孰審慎的類型確定風(fēng)險(xiǎn)偏好。所有風(fēng)險(xiǎn)偏好定性結(jié)果，匯總?cè)绫?所示。

4.4偏好指標(biāo)閾值測算

首先，對于大部分能夠獲取到同業(yè)對標(biāo)行歷史數(shù)據(jù)的偏好指標(biāo)，可基于正態(tài)分布假設(shè)測算偏好指標(biāo)閾值。NJ銀行確定總體及各大類風(fēng)險(xiǎn)的定性風(fēng)險(xiǎn)偏好后，從而根據(jù)表1確定標(biāo)準(zhǔn)差倍數(shù)K值，然后計(jì)算行內(nèi)各偏好指標(biāo)的歷史數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)差σ，最后，對于上限型指標(biāo)，取μ+Kσ為其上限；對于下限型指標(biāo)，取μ-Kσ為其下限。其次，對于無法獲取對標(biāo)銀行歷史數(shù)據(jù)的偏好指標(biāo)，由于NJ銀行內(nèi)部歷史數(shù)據(jù)積累充分，可基于內(nèi)部歷史數(shù)據(jù)的百分位法確定定性風(fēng)險(xiǎn)偏好后，同前文所述的方法確定其上下限。最后，對于信息科技風(fēng)險(xiǎn)的偏好指標(biāo)重要系統(tǒng)可用率，既無外部對標(biāo)數(shù)據(jù)也無NJ行內(nèi)的歷史數(shù)據(jù)，則基于專家判斷法確定風(fēng)險(xiǎn)偏好后，行內(nèi)相關(guān)的經(jīng)營負(fù)責(zé)人或業(yè)務(wù)專家根據(jù)自身的經(jīng)驗(yàn)，結(jié)合外部監(jiān)管要求，直接提出指標(biāo)閾值的建議值。

按以上給定方法得到的測算閾值，將作為風(fēng)險(xiǎn)偏好的定量參考值提交相關(guān)的經(jīng)營負(fù)責(zé)人或業(yè)務(wù)專家根據(jù)自身經(jīng)驗(yàn)、行內(nèi)實(shí)際情況對閾值提出調(diào)整建議，調(diào)整依據(jù)包括董事會下達(dá)的經(jīng)營目標(biāo)、外部監(jiān)管要求、同業(yè)實(shí)踐情況、行內(nèi)規(guī)章制度以及風(fēng)險(xiǎn)收益資本三者平衡等。所有風(fēng)險(xiǎn)偏好定量指標(biāo)結(jié)果，匯總?cè)绫?所示。

5銀行風(fēng)險(xiǎn)偏好管理面臨的挑戰(zhàn)及相應(yīng)政策建議

構(gòu)建有效運(yùn)行的風(fēng)險(xiǎn)偏好管理及指標(biāo)體系是全面風(fēng)險(xiǎn)管理工作的重要基礎(chǔ)與前提，基于目前中小銀行特別是城市商業(yè)銀行開展全面風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀，本文對風(fēng)險(xiǎn)偏好及指標(biāo)體系的管理提出以下幾點(diǎn)政策建議：

5.1將風(fēng)險(xiǎn)偏好提升至戰(zhàn)略層面統(tǒng)籌考慮

風(fēng)險(xiǎn)偏好處于銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架的頂端，并且與資本配置、經(jīng)營計(jì)劃等緊密關(guān)聯(lián)，應(yīng)將其納入銀行的整體戰(zhàn)略規(guī)劃統(tǒng)籌考慮，充分發(fā)揮風(fēng)險(xiǎn)偏好平衡風(fēng)險(xiǎn)、資本及收益的作用，對銀行愿意且能夠承受的風(fēng)險(xiǎn)做出預(yù)估和安排，將有限的信貸資源合理配置，做到銀行主動面對風(fēng)險(xiǎn)并通過主動管理風(fēng)險(xiǎn)獲取盡可能高的收益，從而引導(dǎo)全行業(yè)務(wù)的持續(xù)穩(wěn)健增長。

5.2完善風(fēng)險(xiǎn)偏好建立與傳導(dǎo)機(jī)制

風(fēng)險(xiǎn)偏好的建立到傳導(dǎo)不僅是風(fēng)險(xiǎn)管理部門的事情，也不僅是銀行總部機(jī)關(guān)的事情，建立偏好應(yīng)從董、監(jiān)事到高級管理層到分支機(jī)構(gòu)，廣泛收集意見和建議，反復(fù)討論溝通，這本身對風(fēng)險(xiǎn)管理文化在全行的滲透有重要作用。

風(fēng)險(xiǎn)偏好建立后向經(jīng)營機(jī)構(gòu)的傳導(dǎo)不宜采取直接培訓(xùn)或宣講的方式，這些概念對于基層機(jī)構(gòu)的員工來說較為抽象，不易接受?？梢砸幌盗芯唧w的載體來把風(fēng)險(xiǎn)偏好傳導(dǎo)至基層經(jīng)營機(jī)構(gòu)，例如限額指標(biāo)、管理策略等，通過績效考核逐級分解，使其成為各經(jīng)營機(jī)構(gòu)易于理解并執(zhí)行的規(guī)則和要求。同時，風(fēng)險(xiǎn)偏好在傳導(dǎo)中產(chǎn)生的問題應(yīng)保持自下而上的反饋渠道的通暢，使風(fēng)險(xiǎn)偏好能夠持續(xù)的合理調(diào)整。

5.3優(yōu)化管理資源的配置

第一，在系統(tǒng)應(yīng)用及數(shù)據(jù)準(zhǔn)備方面，應(yīng)針對行內(nèi)、外部數(shù)據(jù)開展現(xiàn)狀分析，制定具有前瞻性的數(shù)據(jù)應(yīng)用計(jì)劃以及系統(tǒng)群建設(shè)規(guī)劃。通過整合行內(nèi)行外數(shù)據(jù)資源、強(qiáng)化數(shù)據(jù)質(zhì)量管理、并建立專業(yè)化的數(shù)據(jù)庫，同時開發(fā)結(jié)構(gòu)合理、方便高效、功能高度集成的信息管理系統(tǒng)，為提高風(fēng)險(xiǎn)識別、風(fēng)險(xiǎn)評估、風(fēng)計(jì)量能力奠定基礎(chǔ)。

第二，在人力資源的配備方面，在根據(jù)自身業(yè)務(wù)規(guī)模和經(jīng)營模式的復(fù)雜程度等確定相應(yīng)風(fēng)控模式的基礎(chǔ)上，重視全面風(fēng)險(xiǎn)管理及各大類風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)化人才的內(nèi)部培養(yǎng)與外部引進(jìn)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理?xiàng)l線人員的人力配置，同時通過持續(xù)的內(nèi)部培訓(xùn)、外部交流等持續(xù)提高風(fēng)險(xiǎn)管理人員業(yè)務(wù)素質(zhì)與專業(yè)能力，逐步形成相對穩(wěn)定的風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)團(tuán)隊(duì)。

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• 潘沁.基于價值創(chuàng)造的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)偏好及限額管理[J].金融縱橫，2019（4）.
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[作者簡介]桓宇（1981-?），男，漢族，湖北宜昌人，金融學(xué)博士，高級經(jīng)濟(jì)師，研究方向：商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理。