集團(tuán)企業(yè)資金管理問題研究

郭亞萍

杭州市房地產(chǎn)控股集團(tuán)有限公司

隨著我國社會(huì)經(jīng)濟(jì)飛速發(fā)展，很多集團(tuán)企業(yè)都在不斷擴(kuò)大自身發(fā)展規(guī)模，使得該類企業(yè)都具有規(guī)模大、成員單位多的特征，使得內(nèi)部資金較為分散，很容易出現(xiàn)資金利用效率低的問題。并且，大部分集團(tuán)企業(yè)現(xiàn)有的資金管理模式較為滯后，無法匹配當(dāng)前企業(yè)的實(shí)際發(fā)展需求，嚴(yán)重影響了企業(yè)的良好發(fā)展。尤其是隨著企業(yè)資金管理規(guī)模的增大，企業(yè)亟須革新其管理模式，提高其管理水平，為企業(yè)管理層投資決策、最優(yōu)化配置資源、提高資金使用效益等奠定良好的基礎(chǔ)。

一、資金管理的相關(guān)概述

資金管理主要是指企業(yè)利用恰當(dāng)?shù)姆绞綄?duì)內(nèi)部所有資金進(jìn)行有效管理。該項(xiàng)管理不僅涉及賬單清算和第三方支付，還涵蓋月度現(xiàn)金流評(píng)定量表、資金預(yù)測分析等方面。企業(yè)在開展資金管理工作時(shí)需依據(jù)內(nèi)部實(shí)際發(fā)展情況以及發(fā)展需求選擇切實(shí)可行的資金管理模式，以解決資金運(yùn)行過程中出現(xiàn)的諸多問題。并且，加強(qiáng)集團(tuán)企業(yè)資金管理能夠?qū)崿F(xiàn)對(duì)所有子公司資金費(fèi)用預(yù)算的集中化管理、統(tǒng)一監(jiān)管以及資金的統(tǒng)籌規(guī)劃，對(duì)內(nèi)部資金的所有來源渠道以及具體使用過程進(jìn)行科學(xué)合理的預(yù)測分析、策劃、管理，幫助企業(yè)形成一套完善的、系統(tǒng)化的管理模式。

二、集團(tuán)企業(yè)加強(qiáng)資金管理的重要性

其一，有助于企業(yè)實(shí)時(shí)監(jiān)管資金流向。企業(yè)在開展該項(xiàng)管理工作時(shí)其管理重點(diǎn)是控制資金走向，通過資金結(jié)算中心實(shí)現(xiàn)對(duì)企業(yè)資金流向的全面掌控。因此，加強(qiáng)資金管理，能夠使得企業(yè)更加有效、及時(shí)地監(jiān)督資金流向。企業(yè)根據(jù)資金流向以及資金使用情況，能夠?qū)Ω鞣?、子公司使用資金的具體情況有所把控，有助于增強(qiáng)資金管理效果，使其形成一種良性循環(huán)的模式，有效規(guī)避內(nèi)部出現(xiàn)資金流向不清晰的問題，為各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的有序開展提供大力支持。并且，企業(yè)在開展資金管理工作時(shí)，能夠及時(shí)掌控各個(gè)分、子公司以及本部的資金變動(dòng)情況，確保該項(xiàng)管理工作更加統(tǒng)一和有序。同時(shí)，各分、子公司使用資金的情況都能全面體現(xiàn)在資金結(jié)算中，便于本部對(duì)分、子公司的資金使用進(jìn)行實(shí)時(shí)管控，避免分、子公司出現(xiàn)資金使用不當(dāng)?shù)膯栴}，而統(tǒng)一的資金管理能起到降低管理成本、提高經(jīng)濟(jì)效益的作用。

其二，有助于提高資金使用效益。企業(yè)要想獲得良好的經(jīng)濟(jì)效益需在前期的技術(shù)創(chuàng)新階段投入大量人力、物力和財(cái)力。很多集團(tuán)企業(yè)下屬分、子公司對(duì)于資金的實(shí)際需求各有不同，而部分分、子公司對(duì)于資金的使用過于盲目，而忽略了資金成本，不利于提高資金使用效率。因此，針對(duì)該類問題，集團(tuán)本部應(yīng)該充分考量各個(gè)分、子公司實(shí)際的資金需求，重視資金利用效率，做好資金管理工作，實(shí)現(xiàn)對(duì)各個(gè)分、子公司資金的統(tǒng)一管理和最優(yōu)化配置，促進(jìn)資金使用效益最大化，將內(nèi)部有效的資金充分利用起來，將其投入到能帶來利潤的經(jīng)營活動(dòng)中，真正發(fā)揮資金的使用價(jià)值。

其三，有助于保障企業(yè)融資活動(dòng)的有效性。由于集團(tuán)企業(yè)自身發(fā)展規(guī)模較大、內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)較為復(fù)雜、業(yè)務(wù)范圍覆蓋較廣以及本部與分、子公司資金往來活動(dòng)較為復(fù)雜和管理難度大等問題，企業(yè)要想切實(shí)提高資金管理水平，需逐漸提高對(duì)資金使用過程的控制能力，提高資金的周轉(zhuǎn)率，為各個(gè)分、子公司各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的開展提供充足的資金，讓企業(yè)的整體償債能力、盈利能力得到提升，在此基礎(chǔ)上為企業(yè)建立良好的信用等級(jí)，有助于推動(dòng)企業(yè)融資活動(dòng)有效開展，充分發(fā)揮資金管理的內(nèi)在價(jià)值，為企業(yè)融資以及長久性發(fā)展提供有力支持。

三、分析集團(tuán)企業(yè)開展資金管理工作的現(xiàn)狀

（一）資金管理意識(shí)淡薄，認(rèn)知存在差異

企業(yè)管理層作為各項(xiàng)管理活動(dòng)的決策者，承擔(dān)著十分重要的責(zé)任。當(dāng)前，一些集團(tuán)的企業(yè)管理人員運(yùn)用的資金管理方式不合理，雖然部分企業(yè)設(shè)有相應(yīng)的管理模式，但很少關(guān)注具體的運(yùn)行過程，使得該企業(yè)在實(shí)際運(yùn)營過程中遇到的問題較多。而企業(yè)管理層與基層員工對(duì)于資金管理的認(rèn)知存在差異，也是影響該項(xiàng)管理工作無法有效發(fā)揮其真實(shí)作用的因素之一。一方面，很多企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)層更注重資金的安全和有效化使用，對(duì)其他方面重視程度不高，往往會(huì)造成資金使用效率不及預(yù)期的問題，而下屬分、子公司更注重資金使用的靈活性和流動(dòng)性，但是很少考慮資金使用的安全性以及是否合規(guī)的問題，往往會(huì)造成內(nèi)部出現(xiàn)資金使用超預(yù)算、資金成本過高、大量資金浪費(fèi)的現(xiàn)象；另一方面，部分企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)層更注重總體業(yè)績，忽略資金管理的問題，未能對(duì)該項(xiàng)管理制定統(tǒng)一的管理方法以及做好整體規(guī)劃，還停留在“秋后算賬”的傳統(tǒng)環(huán)節(jié)[1]。相關(guān)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)無法及時(shí)有效地同步到集團(tuán)總部，內(nèi)部現(xiàn)金流也無法與內(nèi)控有效融合，不能對(duì)資金進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)管。雖然部分企業(yè)設(shè)置了相應(yīng)的資金監(jiān)管方案，但是在具體實(shí)施過程中未能充分發(fā)揮監(jiān)督職能。尤其是下屬分、子公司的工作人員在進(jìn)行投融資決策時(shí)依然是憑借主觀意愿，很可能會(huì)出現(xiàn)一些違法違紀(jì)行為，嚴(yán)重影響資金管理的實(shí)際效果。

（二）資金管理預(yù)算體制不完善，管理模式較為單一

目前，很多企業(yè)由于缺乏對(duì)該項(xiàng)管理的重視，所以在日常工作中不注重加強(qiáng)資金管理體系建設(shè)，依然采用傳統(tǒng)的資金管理模式。傳統(tǒng)的管理模式往往會(huì)導(dǎo)致資金配置率低、相關(guān)控制制度不完善、管理漏洞、資金使用效益較低、資金成本高等問題，從而嚴(yán)重影響企業(yè)的良好發(fā)展。而預(yù)算管理作為加強(qiáng)資金管理的手段之一，企業(yè)可借助對(duì)資金預(yù)算的編制工作，實(shí)現(xiàn)對(duì)資金在經(jīng)營活動(dòng)中具體的收支情況進(jìn)行精準(zhǔn)預(yù)測。然而，很多企業(yè)并不具備完善的資金管理體制，在開展各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)時(shí)不能進(jìn)行有效的預(yù)算編制工作，也無法對(duì)內(nèi)部經(jīng)營活動(dòng)的收支情況提前預(yù)測，從而會(huì)嚴(yán)重影響資金的管理效果。加之部分企業(yè)還存在資金預(yù)算管理意識(shí)較為淡薄的問題，未能積極主動(dòng)地配合該項(xiàng)預(yù)算活動(dòng)的開展，因此無法保證資金使用科學(xué)合理，從而出現(xiàn)資金使用效益較低等問題。由于預(yù)算編制缺失，不能對(duì)成本進(jìn)行有效預(yù)估，從而致使各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)在開展過程中出現(xiàn)費(fèi)用無法控制的情況，造成企業(yè)內(nèi)部出現(xiàn)資金流轉(zhuǎn)速度較慢、資金短缺等問題[2]。而部分企業(yè)雖然設(shè)有相應(yīng)的預(yù)算管理機(jī)制，但是在整個(gè)預(yù)算編制、執(zhí)行、控制等階段缺乏有效落實(shí)，使得該項(xiàng)機(jī)制的真實(shí)效用不能得到有效發(fā)揮，資金利用效率較低。

（三）集團(tuán)資金分散，規(guī)模效益較低

在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)全球化的影響下，集團(tuán)企業(yè)面臨著更多機(jī)遇的同時(shí)也面臨諸多挑戰(zhàn)，由于集團(tuán)企業(yè)的規(guī)模較大，一般含有多個(gè)分、子公司，內(nèi)部工作多元化，資金較為分散，無法有效歸集形成一定的規(guī)模，從而會(huì)嚴(yán)重影響企業(yè)規(guī)模效益。如果企業(yè)進(jìn)行資金集中管理缺乏統(tǒng)一的目標(biāo)，在具體管理過程中問題就會(huì)較多，資金管理模式滯后、管理體制落后等問題就會(huì)嚴(yán)重影響資金的規(guī)模效益。

四、優(yōu)化集團(tuán)企業(yè)資金管理的對(duì)策

（一）增強(qiáng)資金管理意識(shí)，重視管理策略

其一，管理層需重視該項(xiàng)管理工作，引導(dǎo)各個(gè)分、子公司管理層以及基層員工積極主動(dòng)地參與資金管理工作。企業(yè)可通過加大宣傳力度，利用線上線下的方式為全員普及該項(xiàng)管理的相關(guān)內(nèi)容，使其樹立正確的管理意識(shí)，意識(shí)到該項(xiàng)管理工作的重要性，才有利于實(shí)現(xiàn)資金管理的總體戰(zhàn)略目標(biāo)。簡而言之就是在開展資金管理工作時(shí)，其工作重點(diǎn)是重視資金的流通性和使用效率。同時(shí)，集團(tuán)企業(yè)總部要與各個(gè)下屬分、子公司達(dá)成一致的權(quán)益，形成一種統(tǒng)一的資金協(xié)同觀念[3]。

其二，加深財(cái)務(wù)人員對(duì)該項(xiàng)管理的正確認(rèn)識(shí)，使其能夠?qū)Y金管控具有一定的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，能夠有意識(shí)地履行自身財(cái)務(wù)職能，確保財(cái)務(wù)工作有序開展。同時(shí)，還需設(shè)置專門的內(nèi)審機(jī)構(gòu)，增強(qiáng)資金管理風(fēng)控意識(shí)，尤其是針對(duì)重大財(cái)務(wù)事項(xiàng)，需要與內(nèi)審機(jī)構(gòu)協(xié)商，避免出現(xiàn)財(cái)務(wù)信息失真的問題以及引發(fā)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。加大審計(jì)監(jiān)督力度，確保內(nèi)部資金使用合理。

其三，企業(yè)需設(shè)置專門的績效考核機(jī)制，利用該機(jī)制實(shí)現(xiàn)對(duì)內(nèi)部所有人員執(zhí)行力上的監(jiān)督，達(dá)到激發(fā)和約束管理人員和基層員工的目的，更有利于落實(shí)該項(xiàng)管理工作。

（二）制定完善的資金管理預(yù)算制度，豐富管理模式

其一，企業(yè)需重視開展該項(xiàng)管理工作，積極主動(dòng)地學(xué)習(xí)和了解其先進(jìn)的管理模式、新的管理理念等，依據(jù)內(nèi)部實(shí)際情況為其制定切實(shí)可行、科學(xué)合理的資金管理制度。該制度需摒棄傳統(tǒng)管理模式，充分提高資金配置率和資金使用效益，為其配置完善的控制制度，盡可能地發(fā)揮資金的最大效益，能夠支持內(nèi)部各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)有序開展。

其二，企業(yè)需邀請(qǐng)專業(yè)人員參與資金管理預(yù)算編制工作，確保資金編制科學(xué)合理。企業(yè)根據(jù)內(nèi)部人才結(jié)構(gòu)，為其培養(yǎng)一批專業(yè)、優(yōu)秀的預(yù)算編制人才。在此基礎(chǔ)上，還需充分發(fā)揮財(cái)務(wù)人員的專業(yè)性，引導(dǎo)其積極主動(dòng)地參與資金管理活動(dòng)，保障整個(gè)資金使用過程合規(guī)、透明和合理，盡可能提高資金的使用效益[4]。

其三，完善的資金管理預(yù)算制度能幫助企業(yè)對(duì)內(nèi)部經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的成本費(fèi)用進(jìn)行提前預(yù)估，便于企業(yè)有效地把控成本使用，促進(jìn)內(nèi)部資金有效周轉(zhuǎn)。而企業(yè)在開展資金預(yù)算管理工作時(shí)需充分考量內(nèi)部的所有經(jīng)營活動(dòng)，將該活動(dòng)進(jìn)行統(tǒng)一安排，有利于節(jié)約成本費(fèi)用，提高資金使用效益。還可借助多種方法和手段了解內(nèi)部經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的實(shí)際資金需求，為不同的經(jīng)營活動(dòng)配置合理的資金，盡可能發(fā)揮資金的使用價(jià)值。

（三）設(shè)置集團(tuán)資金池，提高資金收益

企業(yè)要想在競爭激烈、并驅(qū)爭先的市場環(huán)境中嶄露頭角，擴(kuò)大市場份額，需擴(kuò)大自身發(fā)展規(guī)模以及市場范圍，在整個(gè)擴(kuò)大的過程中資金的使用就顯得尤為重要。資金池的建立是由跨國公司、財(cái)務(wù)公司與國際銀行聯(lián)合形成的一種資金管理模式，旨在于實(shí)現(xiàn)對(duì)集團(tuán)全球資金的統(tǒng)一調(diào)撥，盡可能降低企業(yè)持有的凈頭寸。一般集團(tuán)在建立資金池時(shí)需要各個(gè)分、子公司進(jìn)行賬戶余額上劃、日間透支、主動(dòng)撥付、收款、委托借貸、上存下借等[5]。該種資金管理模式是經(jīng)過長期實(shí)踐證明有效的模式之一，主要是將各個(gè)分、子公司的資金集中化管理，實(shí)現(xiàn)規(guī)模效應(yīng)，保證內(nèi)部資金使用高效、合理。例如匯豐銀行，該銀行也設(shè)有資金池，將內(nèi)部多個(gè)賬務(wù)余額通過轉(zhuǎn)賬機(jī)制，推動(dòng)資金在各個(gè)賬戶間有效轉(zhuǎn)移和集中化安排。而集團(tuán)企業(yè)在建立資金池時(shí)需要依據(jù)內(nèi)部實(shí)際情況進(jìn)行科學(xué)合理的建設(shè)，做好對(duì)內(nèi)部各個(gè)分公司的清理與核查，規(guī)范一些內(nèi)部運(yùn)營效果不佳的分、子公司，盡可能促進(jìn)企業(yè)資金效益提高，保障資金使用安全。企業(yè)在選擇銀行時(shí)需重視對(duì)銀行資金實(shí)力、經(jīng)營理念等方面的考察，確保雙方能夠達(dá)成一致協(xié)議，避免由于信息不對(duì)等問題導(dǎo)致合作失敗。同時(shí)，企業(yè)還需與銀行加強(qiáng)溝通與交流，雙方之間建立良好的溝通渠道，為彼此的良好合作奠定基礎(chǔ)。

（四）制定完善的人才管理機(jī)制，提高人才的專業(yè)水平

首先，企業(yè)需制定完善的人才引進(jìn)機(jī)制。集團(tuán)本部需加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)部門的管控，對(duì)財(cái)務(wù)人員的招聘做好總體把關(guān)，為企業(yè)引入專業(yè)人才，引入的專業(yè)人才不僅要具備扎實(shí)的專業(yè)知識(shí)，還要具備豐富的管理經(jīng)驗(yàn)，通過引入該類人才更新現(xiàn)有的財(cái)務(wù)隊(duì)伍結(jié)構(gòu)。其次，制定完善的人才培訓(xùn)機(jī)制。依據(jù)市場發(fā)展形勢以及內(nèi)外環(huán)境等因素，為企業(yè)制定科學(xué)合理的人才培養(yǎng)計(jì)劃。對(duì)財(cái)務(wù)人員進(jìn)行培訓(xùn)，使其能夠清晰了解到資金統(tǒng)一管理的相關(guān)知識(shí)，學(xué)習(xí)新的管理方法，不斷提高其資金管理能力。同時(shí)還需對(duì)財(cái)務(wù)人員的法律觀念進(jìn)行強(qiáng)化，旨在于規(guī)范財(cái)務(wù)人員的工作行為，避免出現(xiàn)違法違紀(jì)行為。最后，制定完善的考核、激勵(lì)機(jī)制。企業(yè)需對(duì)財(cái)務(wù)人員的綜合素質(zhì)以及資金管理情況進(jìn)行全面考核，將該考核結(jié)果與員工的薪酬、獎(jiǎng)金、晉升等方面相掛鉤，激發(fā)其參與學(xué)習(xí)的積極性，要全面落實(shí)精神與物質(zhì)激勵(lì)，確保能夠調(diào)動(dòng)其工作積極性。

結(jié)語

總而言之，企業(yè)在發(fā)展和運(yùn)行過程中會(huì)遇到諸多機(jī)遇與挑戰(zhàn)，企業(yè)需要不斷提高自身核心競爭力，才能在復(fù)雜多變的市場環(huán)境中穩(wěn)步發(fā)展，將所遇到的挑戰(zhàn)都轉(zhuǎn)變成機(jī)遇，提高企業(yè)綜合實(shí)力。而這些都離不開資金的大力支持，當(dāng)前很多企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重點(diǎn)內(nèi)容就是加強(qiáng)資金管理，尤其是近年來很多集團(tuán)企業(yè)為擴(kuò)大自身規(guī)模，創(chuàng)建了很多分、子公司，這對(duì)于企業(yè)經(jīng)營管理要求更高，其要想推動(dòng)本部與各個(gè)分、子公司共同發(fā)展，需重視對(duì)各個(gè)分、子公司的資金管控工作，為其制定有效的資金管理預(yù)算制度，實(shí)現(xiàn)對(duì)本部與分、子公司資金使用情況的實(shí)時(shí)監(jiān)督，保障資金使用過程安全、穩(wěn)定。同時(shí)，還需為企業(yè)設(shè)置集團(tuán)資金池、健全人才管理機(jī)制、為全員樹立正確的資金管理意識(shí)等措施，不斷增強(qiáng)資金管理效果。