金融科技賦能中小商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型升級(jí)的策略研究

張瑀 對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)金融學(xué)院

新技術(shù)降低了供應(yīng)鏈中的融資成本，提高了效率，改善了風(fēng)險(xiǎn)管理，顯著提高了供應(yīng)鏈融資的商業(yè)價(jià)值，并日益增加了市場(chǎng)參與者的數(shù)量。

一、金融科技賦能中小商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型發(fā)展趨勢(shì)

（一）服務(wù)提供商的多樣性

商業(yè)銀行長(zhǎng)期以來(lái)一直是供應(yīng)鏈中融資服務(wù)的主體，但隨著產(chǎn)業(yè)與金融互聯(lián)互通的深入，供應(yīng)鏈中的大部分融資服務(wù)是商業(yè)銀行、產(chǎn)業(yè)集團(tuán)和科技公司的三角競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)。商業(yè)銀行在供應(yīng)鏈融資方面的優(yōu)勢(shì)在于資金成本低、資金量大、風(fēng)險(xiǎn)管理經(jīng)驗(yàn)豐富、風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)強(qiáng)、產(chǎn)品線豐富。產(chǎn)業(yè)集團(tuán)在供應(yīng)鏈融資方面的優(yōu)勢(shì)在于其對(duì)行業(yè)的深刻理解以及對(duì)母公司和下屬公司的強(qiáng)大控制和投票權(quán)。缺點(diǎn)是資金來(lái)源有限，成本相對(duì)較高，風(fēng)險(xiǎn)管理缺乏運(yùn)營(yíng)效率和專業(yè)性。科技型企業(yè)在供應(yīng)鏈融資方面的優(yōu)勢(shì)是創(chuàng)新實(shí)力和能力強(qiáng)，運(yùn)營(yíng)效率高，劣勢(shì)是資金成本最高，資金較少，缺乏風(fēng)險(xiǎn)管理經(jīng)驗(yàn)和技術(shù)，缺乏對(duì)上下游企業(yè)的行業(yè)理解和控制。由于供應(yīng)鏈上下游企業(yè)大多為小微企業(yè)，其貸款價(jià)格高于大中型企業(yè)。只要符合促進(jìn)小微企業(yè)發(fā)展的國(guó)家財(cái)政政策，所有市場(chǎng)參與者都可以根據(jù)各自的職責(zé)和作用，在相對(duì)廣泛的利益范圍內(nèi)進(jìn)行合作。

（二）服務(wù)渠道線上化

從產(chǎn)業(yè)發(fā)展視角看，隨著產(chǎn)業(yè)數(shù)字化的發(fā)展，擴(kuò)大利用ERP（企業(yè)資源規(guī)劃）、SCM（供應(yīng)鏈管理系統(tǒng)）和TMS（資金管理系統(tǒng)）等科技資源，使供應(yīng)鏈融資成為網(wǎng)絡(luò)的基礎(chǔ)。從銀行的角度來(lái)看，供應(yīng)鏈融資的特點(diǎn)是數(shù)量少、頻率高、分散、服務(wù)成本高、風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高。因此，傳統(tǒng)的線下供應(yīng)鏈融資方式難以平衡風(fēng)險(xiǎn)成本和收益，轉(zhuǎn)向在線服務(wù)是企業(yè)的必然選擇；最重要的是，隨著企業(yè)采購(gòu)、銷售等交易活動(dòng)逐步轉(zhuǎn)移到電子商務(wù)平臺(tái)，企業(yè)也需要在線供應(yīng)鏈金融服務(wù)，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)流、物流、信息流和資金流的“四流合一”。此外，國(guó)家層面也在制度層面明確要求“探索提升供應(yīng)鏈融資結(jié)算線上化和數(shù)字化水平”。

（三）服務(wù)模式生態(tài)化

隨著工業(yè)和金融的數(shù)字化以及金融和工業(yè)的日益融合，跨境資源的整合越來(lái)越明顯。利用金融技術(shù)，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈所有參與者之間的跨境連接，逐步將供應(yīng)鏈部分服務(wù)與交易等不同流程環(huán)節(jié)進(jìn)行整合，從銀行的角度來(lái)看，在供應(yīng)鏈中實(shí)施綠色金融服務(wù)主要有三種方式：自主計(jì)劃，內(nèi)置程序和基本程序?！蔼?dú)立場(chǎng)景”是指銀行利用自身的技術(shù)優(yōu)勢(shì)和客戶資源構(gòu)建電子商務(wù)平臺(tái)或金融服務(wù)平臺(tái)，實(shí)施全面、標(biāo)準(zhǔn)化和綠色客戶服務(wù)的場(chǎng)景；如中國(guó)工商銀行的“電子金融訂單”和招商銀行的“小型電子家居企業(yè)”。該模型適用于沒(méi)有基本業(yè)務(wù)平臺(tái)的小微企業(yè)?！凹蓤?chǎng)景”是指銀行通過(guò)應(yīng)用程序編程接口（API）和軟件開(kāi)發(fā)工具包（SDK），將支付、融資、賬戶管理和其他金融產(chǎn)品與核心供應(yīng)鏈交易場(chǎng)景中的供應(yīng)鏈進(jìn)行集成。該模型適用于由關(guān)鍵工業(yè)公司主導(dǎo)的供應(yīng)鏈。

“績(jī)效情景”是指銀行在供應(yīng)鏈中打包其有益的金融產(chǎn)品，如支付和結(jié)算、風(fēng)險(xiǎn)管理、基金管理、信用評(píng)級(jí)、信息系統(tǒng)和其他專業(yè)機(jī)會(huì)，然后，進(jìn)一步整合供應(yīng)鏈中財(cái)務(wù)主體的專業(yè)能力，為供應(yīng)鏈中的主要客戶釋放綠色供應(yīng)鏈的整體財(cái)務(wù)場(chǎng)景。例如，中信銀行打造的綠色金融云平臺(tái)，提供包括“金融和物流運(yùn)營(yíng)”在內(nèi)的綜合服務(wù)資源。該模型適用于主公司為中型公司的供應(yīng)鏈。構(gòu)建綠色供應(yīng)鏈主要涉及三個(gè)方面：第一，供應(yīng)鏈中綠色金融主體的識(shí)別和吸引力。憑借其市場(chǎng)地位和金融話語(yǔ)權(quán)，銀行可以在電子商務(wù)、物流和數(shù)據(jù)領(lǐng)域選擇合適的合作伙伴，并基于專業(yè)技能和平等共贏的理念結(jié)成聯(lián)盟。第二，是接觸參與者的專業(yè)能力，即。構(gòu)建開(kāi)放的在線平臺(tái)，組織和整合所有參與者的專業(yè)機(jī)會(huì)，創(chuàng)建一個(gè)系統(tǒng)化、分層、開(kāi)放的在線平臺(tái)。第三，是管理參與者，建立身份認(rèn)證、數(shù)據(jù)共享、功能集成和利益共享的共同機(jī)制。

（四）風(fēng)控模式數(shù)據(jù)化

由于商業(yè)模式的創(chuàng)新和金融技術(shù)的深入應(yīng)用，供應(yīng)鏈中的融資服務(wù)效率不斷提高，服務(wù)成本日益降低，風(fēng)險(xiǎn)管理能力迅速提升。供應(yīng)鏈融資完成了第一次技術(shù)迭代，成為最具創(chuàng)新性和技術(shù)性的商業(yè)融資公司。供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的開(kāi)發(fā)在新型供應(yīng)鏈融資的開(kāi)發(fā)中發(fā)揮了核心作用。

目前，建立供應(yīng)鏈財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制體系相對(duì)成熟。首先，它有一個(gè)相對(duì)優(yōu)秀的數(shù)據(jù)庫(kù)。隨著互聯(lián)網(wǎng)和大數(shù)據(jù)技術(shù)的發(fā)展以及電子商務(wù)平臺(tái)的動(dòng)態(tài)發(fā)展，交易行為的網(wǎng)絡(luò)化趨勢(shì)明顯，在供應(yīng)鏈中獲取交易數(shù)據(jù)的成本低、高效、可靠。其次，數(shù)據(jù)技術(shù)也相對(duì)成熟。在數(shù)據(jù)采集方面，我們可以通過(guò)物聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)實(shí)時(shí)采集公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)和交易數(shù)據(jù)；在數(shù)據(jù)存儲(chǔ)方面，云計(jì)算和分布式數(shù)據(jù)庫(kù)可以容納海量數(shù)據(jù)；隨著數(shù)據(jù)處理、自然語(yǔ)言理解、圖像識(shí)別、數(shù)據(jù)探索和機(jī)器學(xué)習(xí)的日益成熟。利用人工智能技術(shù)可以顯著提高信息處理的效率，部分甚至能完全取代專家決策。

二、中小商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型升級(jí)中存在的問(wèn)題

（一）產(chǎn)業(yè)場(chǎng)景產(chǎn)品服務(wù)體系有待完善

在具體產(chǎn)業(yè)場(chǎng)景化融資方案中，往往既需要適用于大中型客戶的“場(chǎng)景解決方案——應(yīng)收預(yù)付存貨類”，也需要適用于“長(zhǎng)尾客戶”的數(shù)字貸，但上述兩類產(chǎn)品實(shí)際上一般銀行都是分別在兩個(gè)部門的，雖然中小商業(yè)銀行已經(jīng)進(jìn)行組織隊(duì)形上的整合，但實(shí)際上距離全面打通產(chǎn)品體系仍有一定的距離。此類客戶需求的多樣性，尤其是產(chǎn)業(yè)特色化需求，仍需進(jìn)一步打磨。

業(yè)務(wù)效率水平，也是影響產(chǎn)品服務(wù)能力的重要組成部分。除“數(shù)字貸”在一定程度上參考了消費(fèi)貸的排除法準(zhǔn)入、貸后“線上+線下”、批量核銷外，其他供應(yīng)鏈金融模式仍需逐戶對(duì)融資申請(qǐng)人的主體信息、財(cái)務(wù)信用進(jìn)行全面審查，核定信用等級(jí)，然后再進(jìn)行具體的融資額度核定、定期貸后、風(fēng)險(xiǎn)檢視等，單戶的業(yè)務(wù)流程漫長(zhǎng)，必然導(dǎo)致一線人員更傾向于選擇大單、大戶，對(duì)業(yè)務(wù)的發(fā)展也有較大影響。

（二）相對(duì)于消費(fèi)金融，客戶感受提升仍有較大空間

相對(duì)于相對(duì)標(biāo)準(zhǔn)的2C消費(fèi)金融外，供應(yīng)鏈金融的客戶感受目前普遍不佳。一是仍然是標(biāo)與非標(biāo)的并存，除基于核心企業(yè)付款信用的供應(yīng)商融資，在缺乏整體交易閉環(huán)的情況下仍需逐戶審批；二是即使是標(biāo)準(zhǔn)化的線上融資產(chǎn)品，融資規(guī)模較消費(fèi)金融平均高出近10倍，導(dǎo)致銀行希望了解的信息豐富性更高，信息提供的過(guò)程盡管客戶可在線提供，但距離全數(shù)據(jù)接口方式仍會(huì)導(dǎo)致客戶資料的時(shí)間較長(zhǎng)，尤其是在審批通過(guò)率不高、融資金額缺乏競(jìng)爭(zhēng)性或市場(chǎng)口碑尚未形成的情況下，客戶感受或者客戶愿貸的欲望均受到較大影響；三是監(jiān)管對(duì)銀行的管理要求，按照目前監(jiān)管要求，凡是由公司客戶作為借款主體的，均需現(xiàn)場(chǎng)落實(shí)公司客戶開(kāi)戶、盡調(diào)等一系列管理要求，相比部分互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)也存在一定的不平等競(jìng)爭(zhēng)；四是金融產(chǎn)品的豐富性是商業(yè)銀行較其他非銀行金融機(jī)構(gòu)的優(yōu)勢(shì)，但實(shí)際上供應(yīng)鏈融資與結(jié)算、現(xiàn)金管理甚至保險(xiǎn)的打通目標(biāo)仍有較大距離，既有監(jiān)管因素也有中小商業(yè)銀行內(nèi)部組織架構(gòu)融合不足的因素。

三、中小商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型升級(jí)產(chǎn)業(yè)數(shù)字化戰(zhàn)略制定與實(shí)施

（一）產(chǎn)品策略更新

隨著產(chǎn)業(yè)數(shù)字化的持續(xù)深入，供應(yīng)鏈金融深入產(chǎn)業(yè)、聚焦場(chǎng)景已得到廣泛共識(shí)，從中小商業(yè)銀行在汽車產(chǎn)業(yè)的供應(yīng)鏈數(shù)字化實(shí)踐來(lái)看，在拓客、上量方面取得了較好的階段性成果，但前面在問(wèn)題中也提到，中小商業(yè)銀行也面臨著投入場(chǎng)景多，資源匹配不足、投產(chǎn)比不高的問(wèn)題。這給我們的啟示是銀行應(yīng)結(jié)合自身的資源稟賦精準(zhǔn)選擇產(chǎn)業(yè)客群，尤其是對(duì)于中小商業(yè)銀行這類中小規(guī)模銀行，更要尋找在“利潤(rùn)、風(fēng)險(xiǎn)與規(guī)模”中的均衡點(diǎn)。

按照國(guó)家“普惠金融”的戰(zhàn)略導(dǎo)向，銀行應(yīng)加強(qiáng)小微企業(yè)的供應(yīng)鏈金融服務(wù)。傳統(tǒng)的小微企業(yè)融資主要是基于抵質(zhì)押邏輯，其中房產(chǎn)抵質(zhì)押占比高達(dá)90%，隨著產(chǎn)業(yè)數(shù)字化的持續(xù)升級(jí)，基于數(shù)據(jù)的供應(yīng)鏈金融將大有可為?？蛻舻慕鹑谛枨蠹劝ㄈ谫Y，也包括支付結(jié)算、保險(xiǎn)保障、現(xiàn)金理財(cái)?shù)绕渌糠?，因此很多銀行往往提出以供應(yīng)鏈金融作為鉤子，達(dá)到引客、拓客的目的，再與其他金融產(chǎn)品相互融合從而粘客、留客。中小商業(yè)銀行在無(wú)車承運(yùn)人平臺(tái)上將更多的金融合作伙伴、有關(guān)產(chǎn)品以SAAS方式引入到無(wú)車承運(yùn)人的運(yùn)營(yíng)生態(tài)場(chǎng)景中即為如此，與司機(jī)運(yùn)營(yíng)車輛購(gòu)買相關(guān)的“汽車分期”，與貨物運(yùn)輸相關(guān)的“貨運(yùn)保險(xiǎn)”，與司機(jī)安全相關(guān)的“司機(jī)意外險(xiǎn)”、與加油優(yōu)惠相關(guān)的“XX信用卡加油88折”……值得特別強(qiáng)調(diào)的是，此類的金融產(chǎn)品生態(tài)經(jīng)營(yíng)、多層捆綁并不意味著“混業(yè)經(jīng)營(yíng)”，在不侵犯客戶隱私的前提下，為客戶一站式提供其所需的金融服務(wù)，恰恰是廣大中小客戶的現(xiàn)實(shí)需求，尤其是與其所在產(chǎn)業(yè)生態(tài)、業(yè)務(wù)鏈條緊密相關(guān)的金融需求。供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)小額高頻是業(yè)務(wù)的固有特點(diǎn)，如果無(wú)法通過(guò)數(shù)字化建設(shè)突破解決上述問(wèn)題，轉(zhuǎn)型升級(jí)既無(wú)法滿足客戶的需求，也無(wú)法滿足銀行內(nèi)部的發(fā)展需求。中小商業(yè)銀行要緊跟產(chǎn)業(yè)數(shù)字化的趨勢(shì)，持續(xù)抓住產(chǎn)業(yè)數(shù)字化、風(fēng)險(xiǎn)要素?cái)?shù)字化的契機(jī)，運(yùn)用區(qū)塊鏈、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、AI等新型技術(shù)，向更多產(chǎn)業(yè)的業(yè)務(wù)調(diào)查、審查、出賬標(biāo)準(zhǔn)化、數(shù)字化、模型化轉(zhuǎn)型，一方面簡(jiǎn)化流程提高效率，改善用戶體驗(yàn)，實(shí)現(xiàn)差異化競(jìng)爭(zhēng)；另一方面也通過(guò)數(shù)據(jù)交叉驗(yàn)證及人工智能識(shí)別避免轉(zhuǎn)型升級(jí)因復(fù)雜的流程而可能出現(xiàn)的操作性風(fēng)險(xiǎn)。

（二）渠道策略升級(jí)

隨著產(chǎn)業(yè)數(shù)字化的深入，供應(yīng)鏈金融的渠道與其說(shuō)是產(chǎn)品銷售渠道，不如說(shuō)是生態(tài)建設(shè)的合作伙伴渠道。結(jié)合自身的數(shù)字化發(fā)展，中小商業(yè)銀行可以與產(chǎn)業(yè)生態(tài)方加深合作，更多尋求供應(yīng)鏈的流量入口、數(shù)據(jù)入口加強(qiáng)渠道建設(shè)，實(shí)現(xiàn)批量拓客，上述的中小商業(yè)銀行汽車產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈數(shù)字化實(shí)踐中提到的“訂單貸模式”“無(wú)車承運(yùn)人模式”也是此類渠道建設(shè)的典范案例。以“核心企業(yè)”為渠道，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈1+N批量拓客。對(duì)供應(yīng)鏈的生態(tài)發(fā)揮著絕對(duì)性的引導(dǎo)作用，從價(jià)格、效率、供需關(guān)系等角度時(shí)刻左右著供應(yīng)鏈的生態(tài)。比如前面提到的“汽車主機(jī)廠”，首先汽車的主機(jī)廠對(duì)經(jīng)銷商準(zhǔn)入、分布均有較大的管理權(quán)，對(duì)各經(jīng)銷商的銷售半徑有一定的規(guī)劃?rùn)?quán)，在某種意義上講獲得經(jīng)銷商資格才獲得了銷售的“權(quán)力”，再通過(guò)給經(jīng)銷商下發(fā)月度銷售指標(biāo)，以及根據(jù)指標(biāo)的達(dá)成進(jìn)度發(fā)放一定的返利等舉措加強(qiáng)對(duì)“權(quán)力”的管理和評(píng)價(jià)。其次，因在垂直產(chǎn)業(yè)鏈中，核心企業(yè)往往規(guī)模較大，目前央國(guó)企、上市公司、擬上市公司占絕對(duì)比重，其提供的供應(yīng)鏈線索的真實(shí)性、可信性也是銀行供應(yīng)鏈金融合作的重要關(guān)注點(diǎn)。比如前面提到的“訂單貸”案例，正因?yàn)槠囍鳈C(jī)廠自身的強(qiáng)信用，與其數(shù)據(jù)互通的價(jià)值才能得以保障。后續(xù)中小商業(yè)銀行還應(yīng)繼續(xù)發(fā)揮與核心企業(yè)的供應(yīng)鏈生態(tài)合作力度，通過(guò)數(shù)據(jù)互聯(lián)互通，探索更多的產(chǎn)業(yè)數(shù)字化融資模式。

中小商業(yè)銀行高度重視與上述物流平臺(tái)、數(shù)據(jù)的合作渠道關(guān)系建設(shè)，目前已與中儲(chǔ)貨兌寶、中交興路、云倉(cāng)配、車車網(wǎng)等十余家機(jī)構(gòu)的系統(tǒng)數(shù)據(jù)對(duì)接互聯(lián)，定位于“萬(wàn)物互聯(lián)、產(chǎn)業(yè)共贏”，通過(guò)與其在數(shù)據(jù)、平臺(tái)上進(jìn)行全面合作，共同分享產(chǎn)業(yè)數(shù)字化、供應(yīng)鏈生態(tài)化的收益。

四、結(jié)語(yǔ)

供應(yīng)鏈金融向產(chǎn)業(yè)化、數(shù)字化的轉(zhuǎn)型，既是銀行自身數(shù)字化轉(zhuǎn)型的核心著力點(diǎn)，也是銀行差異化轉(zhuǎn)型發(fā)展的“第二增長(zhǎng)曲線”，更是銀行踐行服務(wù)中小企業(yè)政治站位的核心抓手。隨著產(chǎn)業(yè)生態(tài)的變遷，供應(yīng)鏈金融呈現(xiàn)出“服務(wù)主體多元化”“服務(wù)渠道線上化”“服務(wù)模式生態(tài)化”和“風(fēng)控模式數(shù)字化”四個(gè)方面的發(fā)展趨勢(shì)。中小商業(yè)銀行作為銀行供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新實(shí)踐的引領(lǐng)者，以其在汽車產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型階段性成果為例，說(shuō)明銀行的數(shù)字化與產(chǎn)業(yè)化是不可分割的，一方面銀行可通過(guò)數(shù)字化手段縮短傳統(tǒng)業(yè)務(wù)流程、提升業(yè)務(wù)效率；另一方面只有基于產(chǎn)業(yè)深入的研究，銀行的數(shù)字化才能夠切實(shí)站在客戶視角，為客戶提供一站式的生態(tài)金融服務(wù)；此外，產(chǎn)業(yè)互聯(lián)、生態(tài)互聯(lián)可以進(jìn)一步挖掘產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)價(jià)值，進(jìn)一步升級(jí)打造全數(shù)字化的模型式產(chǎn)品。

綜上，產(chǎn)業(yè)化、數(shù)字化是銀行供應(yīng)鏈金融轉(zhuǎn)型發(fā)展的大趨勢(shì)，深入產(chǎn)業(yè)、聚焦場(chǎng)景是供應(yīng)鏈金融研究的基礎(chǔ)，只有深入產(chǎn)業(yè)、推動(dòng)產(chǎn)業(yè)生態(tài)發(fā)展才能發(fā)現(xiàn)其中的數(shù)據(jù)價(jià)值，策略研究要在基于銀行自身資源稟賦研究的基礎(chǔ)上，深入場(chǎng)景探索數(shù)字價(jià)值，戰(zhàn)略的實(shí)施將帶來(lái)銀行發(fā)展的進(jìn)一步分化。戰(zhàn)略確定后，銀行應(yīng)該全面圍繞深化改革，深耕產(chǎn)業(yè)場(chǎng)景、深化科技應(yīng)用，精細(xì)內(nèi)部管理，多元經(jīng)營(yíng)生態(tài)，利用好自身優(yōu)勢(shì)。