保險(xiǎn)業(yè)中公司制的發(fā)展及其變革

方國(guó)斌

馬克思認(rèn)為，股份制公司是社會(huì)化大生產(chǎn)的產(chǎn)物。工業(yè)革命使得企業(yè)賴以生存的技術(shù)條件發(fā)生了顛覆性改變，其生產(chǎn)方式隨之發(fā)生了根本變革。機(jī)器化大生產(chǎn)帶來(lái)生產(chǎn)規(guī)模的無(wú)限擴(kuò)張，需要企業(yè)制度進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整，于是股份制公司隨之誕生并得到發(fā)展。資本市場(chǎng)的蓬勃發(fā)展使得公司制從治理機(jī)制到經(jīng)營(yíng)機(jī)制越來(lái)越完善，但是，由于公司制的存在大大增加了交易費(fèi)用，在一些還在快速發(fā)展的行業(yè)，公司制呈現(xiàn)出了一些新的變化。進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，隨著用戶意識(shí)的覺(jué)醒，以及新興科技如區(qū)塊鏈等去中心化的分布式記賬模式的產(chǎn)生，用戶的價(jià)值分享不再局限于產(chǎn)品或服務(wù)的使用和體驗(yàn)，而是延伸到原本屬于股東的平臺(tái)價(jià)值或生態(tài)系統(tǒng)價(jià)值的分享。起源于互助制的保險(xiǎn)業(yè)在行業(yè)高速發(fā)展的同時(shí)也出現(xiàn)回歸相互制的跡象，這是否意味著公司制在保險(xiǎn)行業(yè)已經(jīng)需要變革？這就是本文需要討論的問(wèn)題。

一、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)中介化

保險(xiǎn)業(yè)初期的組織形式是互助制，由于其產(chǎn)品和服務(wù)具有較強(qiáng)的公共屬性，所以保留了公司制的最初形式——特許制，并由政府金融監(jiān)管部門(mén)進(jìn)行監(jiān)管。1995 年《中華人民共和國(guó)保險(xiǎn)法》實(shí)施之后，隨著我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)在近三十年間飛速發(fā)展，到2021 年底，中國(guó)保險(xiǎn)年保費(fèi)收入4.5 萬(wàn)億元，資產(chǎn)總額24 萬(wàn)億。一個(gè)常識(shí)性但卻沒(méi)有引起足夠關(guān)注的現(xiàn)象是，保險(xiǎn)業(yè)的高速發(fā)展源自其業(yè)務(wù)模式的中介化——代理制。

個(gè)人代理人制。1993 年初，美國(guó)友邦保險(xiǎn)公司開(kāi)始在上海等地試行壽險(xiǎn)營(yíng)銷制度，國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)公司中國(guó)平安也于1994 年從臺(tái)灣地區(qū)聘請(qǐng)專門(mén)團(tuán)隊(duì)，開(kāi)始對(duì)這一模式的探索，使得保險(xiǎn)營(yíng)銷員人力規(guī)模迅速增長(zhǎng)，直至2019 年突破900 萬(wàn)人大關(guān)后開(kāi)始回落，2020 年在保險(xiǎn)中介管理信息系統(tǒng)職業(yè)登記的代理制銷售人員為842.8 萬(wàn)人。保險(xiǎn)公司最重要的銷售模式是個(gè)人代理人（日常稱為營(yíng)銷員）制度，根據(jù)《保險(xiǎn)法》第117 條規(guī)定，保險(xiǎn)代理人是指根據(jù)保險(xiǎn)人的委托，向保險(xiǎn)人收取傭金，并在保險(xiǎn)人授權(quán)的范圍內(nèi)代辦保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)或者個(gè)人。也就是說(shuō)，營(yíng)銷員與公司是委托代理關(guān)系，不是雇傭關(guān)系。保險(xiǎn)代理制的推行基于以下幾個(gè)原因：第一，由于保險(xiǎn)產(chǎn)品獨(dú)有的專業(yè)性，普通的顧客很不容易了解保險(xiǎn)條款，而通過(guò)保險(xiǎn)代理人和顧客面對(duì)面的交流，就可以讓客戶對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品有深入的理解。第二，是基于保險(xiǎn)產(chǎn)品的屬性。從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度看，大多數(shù)保險(xiǎn)產(chǎn)品屬于選購(gòu)品而不是生活必需品?？蛻糇龀霰ｋU(xiǎn)消費(fèi)決定其實(shí)經(jīng)過(guò)了兩個(gè)步驟，第一步是決定是否購(gòu)買，第二步才是怎么購(gòu)買。此時(shí)保險(xiǎn)代理人的介入能夠較好地發(fā)掘客戶的真實(shí)需求，讓保險(xiǎn)公司的產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)有效的銷售。第三，東亞地區(qū)人員密集，其特有的人際文化使面對(duì)面的推銷更能夠提高成交率。個(gè)人代理人制度極大地推進(jìn)了保險(xiǎn)公司的業(yè)務(wù)發(fā)展，保險(xiǎn)公司的組織設(shè)計(jì)、商業(yè)模式、公司文化等都深受個(gè)人代理人制度的影響。

銀行代理的興起。2000 年8 月，平安人壽在北京、上海等地推出一款名為“千禧紅”的分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品，開(kāi)始在工商銀行等銀行柜面代銷，面向的是銀行的個(gè)人儲(chǔ)戶。在這之前銀行代理保險(xiǎn)公司的產(chǎn)品，其手續(xù)費(fèi)收入直接進(jìn)入銀行的賬戶，從事銷售的銀行柜員并不能直接從銷售產(chǎn)品中獲得收入。但這一次保險(xiǎn)公司將支付給銀行的手續(xù)費(fèi)劃分為兩部分：一部分作為保險(xiǎn)手續(xù)費(fèi)直接轉(zhuǎn)入商業(yè)銀行的賬戶，而第二部分則以勞務(wù)報(bào)酬的形式，直接發(fā)放到商業(yè)銀行柜員手里。另外為了方便保險(xiǎn)入賬，這些勞務(wù)費(fèi)已在稅務(wù)機(jī)構(gòu)開(kāi)具勞務(wù)費(fèi)發(fā)票，并代扣或代繳所得稅。這一看似微小的變動(dòng)，其實(shí)是分配機(jī)制的重大突破，極大地刺激了銀行柜員銷售保險(xiǎn)的積極性，因?yàn)樯虡I(yè)銀行柜員本身的收入不高，通過(guò)代銷保險(xiǎn)可直接獲得一筆額外的收入。從此這一模式在全國(guó)銀行和保險(xiǎn)公司之間推廣開(kāi)來(lái)，一種新型的業(yè)務(wù)模式銀保代理應(yīng)運(yùn)而生。非常多的壽險(xiǎn)公司的銷售收入來(lái)自銀行代理收入，一些新設(shè)的保險(xiǎn)公司甚至100%是通過(guò)銀行代理。銀行代理模式的興起，使保險(xiǎn)公司的業(yè)務(wù)模式進(jìn)一步中介化。隨著交通強(qiáng)制保險(xiǎn)制度的實(shí)施，汽車保險(xiǎn)產(chǎn)品成為車主的必需品，成就了十幾年財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)的高速發(fā)展，但其利益和渠道被中介機(jī)構(gòu)牢牢控制。截至2019 年底，全國(guó)有保險(xiǎn)中介集團(tuán)5 家，專業(yè)代理機(jī)構(gòu)1760 家，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)企業(yè)496 家，保險(xiǎn)公估企業(yè)381 家。據(jù)《我國(guó)保險(xiǎn)中介行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)調(diào)研報(bào)告》的研究結(jié)果顯示，2020 年我國(guó)保費(fèi)收入中大約4 萬(wàn)億是通過(guò)中介途徑獲取，保險(xiǎn)中介保費(fèi)收入約占同期我國(guó)總保險(xiǎn)收入的88.5%，保險(xiǎn)業(yè)務(wù)模式的中介化已經(jīng)達(dá)到相當(dāng)高的程度。

《營(yíng)銷基本法》與公司章程是保險(xiǎn)公司的雙“憲法”。所有的公司在成立時(shí)都有一個(gè)章程，是公司的“憲法”，而保險(xiǎn)公司則另外還有一部同樣重要的規(guī)章制度——《營(yíng)銷基本法》。該法最初是從臺(tái)灣地區(qū)的保險(xiǎn)公司引入，主要是規(guī)范公司個(gè)人代理人的銷售管理辦法，后來(lái)擴(kuò)展到所有保險(xiǎn)公司的銷售人員，詳細(xì)地規(guī)定了公司營(yíng)銷制度的組織架構(gòu)、營(yíng)銷員的權(quán)利與義務(wù)、增員與培訓(xùn)、業(yè)績(jī)考核與激勵(lì)機(jī)制等，其最核心的理念是所有公司的銷售人員都可以去增員擴(kuò)張銷售組織，銷售主管負(fù)責(zé)所轄組織的管理、培訓(xùn)，成員取得銷售業(yè)績(jī)后，根據(jù)整個(gè)團(tuán)隊(duì)的業(yè)績(jī)提取業(yè)績(jī)管理津貼。當(dāng)然，營(yíng)銷組織一般不超過(guò)三層，因?yàn)槌^(guò)三層就涉嫌傳銷。保險(xiǎn)公司營(yíng)銷組織與傳銷組織最大的不同就在于營(yíng)銷組織的成長(zhǎng)與裂變是基于保費(fèi)業(yè)績(jī)的有效增員?！稜I(yíng)銷基本法》這一套機(jī)制保證了保險(xiǎn)公司營(yíng)銷團(tuán)隊(duì)的專業(yè)成長(zhǎng)和有序擴(kuò)展，其與公司章程一起構(gòu)筑的雙基本法機(jī)制在一定程度上突出了《營(yíng)銷基本法》在公司治理上的作用，削弱了保險(xiǎn)公司章程的地位。近年來(lái)獨(dú)立代理人制度的確定，使保險(xiǎn)公司對(duì)代理人的掌控力度被進(jìn)一步削弱，在一定程度上又很可能向合伙人機(jī)制演化。

二、相互保險(xiǎn)的回歸：非公司制的開(kāi)啟

2015 年1 月，原保監(jiān)會(huì)頒布了《共同保險(xiǎn)公司機(jī)構(gòu)監(jiān)督管理試點(diǎn)方法》，該辦法從法規(guī)上確定了互助保險(xiǎn)在中國(guó)得到監(jiān)管部門(mén)的認(rèn)可，開(kāi)啟了保險(xiǎn)業(yè)非公司制的嘗試。隨后原保監(jiān)會(huì)批復(fù)同意設(shè)立三家互助公司，不過(guò)，該文的出臺(tái)也導(dǎo)致不受金融監(jiān)督的網(wǎng)上互助活動(dòng)大熱，相互寶、水滴互助、美團(tuán)互助、蒲公英互助、同心互助、人人互助等上百家互助平臺(tái)出現(xiàn)在市場(chǎng)中。國(guó)泰君安證券曾經(jīng)預(yù)測(cè)，這是一個(gè)1600億元的市場(chǎng)，資本將給予高度關(guān)注和支持。

但是互助平臺(tái)的問(wèn)題特別多：不少平臺(tái)加入并不是真的想要搞公益互助，更多的是為了割韭菜，搞起了龐氏騙局，很多人為了獲得資金會(huì)出售虛擬互助的商品，最后卷錢跑路；會(huì)員中不乏帶病投保者，騙互助金、逆選擇現(xiàn)象嚴(yán)重；大多數(shù)平臺(tái)沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)管理能力，更有甚者，存在惡意幫助欺騙互助金等現(xiàn)象。另外，這些野蠻生長(zhǎng)的互助網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)雖然實(shí)質(zhì)上具備了商業(yè)保險(xiǎn)的特點(diǎn)，卻也因?yàn)槿狈唧w的監(jiān)督主體和監(jiān)督管理規(guī)范，而陷入了無(wú)監(jiān)督的尷尬狀態(tài)。因此針對(duì)新趨勢(shì)、新特點(diǎn)，必須及時(shí)健全監(jiān)督管理措施和監(jiān)管技術(shù)，有效、精準(zhǔn)地嚴(yán)厲打擊不法商業(yè)保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，維護(hù)保險(xiǎn)市場(chǎng)的健康平穩(wěn)發(fā)展，并切實(shí)維護(hù)保障消費(fèi)者的合法權(quán)益。

三、惠民保：全社會(huì)廣泛參與的普惠型保險(xiǎn)

隨著相互寶等一大批互助平臺(tái)的陸續(xù)關(guān)閉，網(wǎng)絡(luò)互助保險(xiǎn)落幕，但民眾醫(yī)療保障缺失問(wèn)題依舊。以2020 年為例，據(jù)國(guó)家衛(wèi)健委發(fā)布的《2020 年我國(guó)衛(wèi)生健康事業(yè)發(fā)展統(tǒng)計(jì)公報(bào)》顯示，2020 年全國(guó)衛(wèi)生總費(fèi)用72306.4 億元，人均衛(wèi)生總費(fèi)用5146.4 元，除去政府衛(wèi)生開(kāi)支21998.3 億元（占30.4%）、社會(huì)衛(wèi)生開(kāi)支30252.8 億元（占41.9%）、個(gè)人衛(wèi)生開(kāi)支20055.3億元（占27.7%），國(guó)家醫(yī)療開(kāi)支中私人自費(fèi)承擔(dān)率依然較高。鑒于此，從中央頂層設(shè)計(jì)到各地的具體辦法，都把發(fā)展補(bǔ)充醫(yī)療、商業(yè)健康保險(xiǎn)等作為構(gòu)建多層次社會(huì)保險(xiǎn)制度的重點(diǎn)抓手。惠民保應(yīng)運(yùn)而生，這種由當(dāng)?shù)厝嗣裾鲗?dǎo)、企業(yè)公司承保，直接面對(duì)社會(huì)保障參加人的普惠型補(bǔ)充醫(yī)療產(chǎn)品，被定位為基本醫(yī)保之后的二次保障，以解決因病致窮、因病返貧的問(wèn)題，是為轉(zhuǎn)移基本醫(yī)保內(nèi)大病及大額自負(fù)醫(yī)療費(fèi)的支付而設(shè)立的。因此，惠民保形式上就是一種由商業(yè)保險(xiǎn)公司進(jìn)行承保的商業(yè)醫(yī)療保險(xiǎn)。

到2021 年底，全國(guó)參保人數(shù)達(dá)到1.4 億人，保費(fèi)140 億元，個(gè)別試點(diǎn)城市的參保率達(dá)50%以上?；菝癖．a(chǎn)品不可能兼顧“給股東利潤(rùn)、給渠道費(fèi)用、給客戶利益”，即“不可能三角”。這將對(duì)保險(xiǎn)公司支柱性業(yè)務(wù)之一的健康保險(xiǎn)業(yè)務(wù)帶來(lái)重大沖擊，這種全社會(huì)廣泛參與的保險(xiǎn)互助制的興起對(duì)傳統(tǒng)保險(xiǎn)公司制帶來(lái)的影響是深遠(yuǎn)的。

四、區(qū)塊鏈技術(shù)給公司制帶來(lái)沖擊

形成于約六百年前的復(fù)式記賬法，能夠有效記錄公司資產(chǎn)、負(fù)債、權(quán)益、收入、支出和利潤(rùn)，但無(wú)法對(duì)組織行為和決策過(guò)程進(jìn)行記錄，因此迫切需要一種新的技術(shù)手段來(lái)取而代之，區(qū)塊鏈的出現(xiàn)，讓人們看到了一場(chǎng)巨變即將展開(kāi)。區(qū)塊鏈?zhǔn)且环N基于加密技術(shù)的分布式記賬技術(shù)，具有如下優(yōu)勢(shì)：一是它通過(guò)技術(shù)手段建立信任，加入?yún)^(qū)塊鏈的參與者各自經(jīng)過(guò)獨(dú)立判斷投票形成決策，基于加密技術(shù)，參與者無(wú)法篡改記錄；二是內(nèi)含激勵(lì)機(jī)制，鏈上參與者的行為會(huì)受到精確的激勵(lì)，即通過(guò)代幣記入?yún)⑴c者的賬戶中；三是由于上述兩方面的原因，參與者的投入產(chǎn)出被精確記錄，投資回報(bào)記錄到積極參與者的賬戶中，股東的概念被淡化，客戶的價(jià)值被凸顯，是客戶而不僅是股東分享了平臺(tái)的價(jià)值。

五、用戶意識(shí)覺(jué)醒促使公司制在保險(xiǎn)業(yè)面臨深度變革

如果說(shuō)從工業(yè)革命開(kāi)始，制造為王成就了現(xiàn)代公司制，渠道為王使得公司制走向巔峰，代理制則動(dòng)搖了股東對(duì)公司的絕對(duì)主控權(quán)。進(jìn)入用戶為王時(shí)代，用戶權(quán)益已經(jīng)不滿足于從產(chǎn)品和服務(wù)使用中獲得滿足感，他們會(huì)分享公司一部分利潤(rùn)，會(huì)要求控制自己的數(shù)據(jù)，而不是像過(guò)去一樣由企業(yè)管控用戶的數(shù)據(jù)，一些新的企業(yè)已經(jīng)從數(shù)據(jù)中心化模式走向去中心化模式，當(dāng)公司需要使用用戶數(shù)據(jù)時(shí)，公司必須支付相應(yīng)的對(duì)價(jià)。在區(qū)塊鏈等分布式記賬技術(shù)的加持下，用戶主導(dǎo)的商業(yè)模式可能摧毀原來(lái)的以股東和公司主導(dǎo)的商業(yè)模式。

通過(guò)前文分析，保險(xiǎn)業(yè)務(wù)中介化以及《營(yíng)銷基本法》動(dòng)搖了以公司章程為根本的固有治理基礎(chǔ)。近年來(lái)，保險(xiǎn)業(yè)務(wù)出現(xiàn)的深度調(diào)整、互助制的回歸、民眾對(duì)“惠民保”的深度參與，表明變革將從某些“薄弱環(huán)節(jié)”開(kāi)始；區(qū)塊鏈等新型技術(shù)的出現(xiàn)、用戶意識(shí)覺(jué)醒并積極參與分享公司價(jià)值，都要求現(xiàn)有包括保險(xiǎn)在內(nèi)的行業(yè)的公司治理進(jìn)行重大變革。這種變革將沿著有利于保護(hù)客戶權(quán)益，平衡股東、用戶以及利益相關(guān)者的方向演進(jìn)。