• <tr id="yyy80"></tr>
  • <sup id="yyy80"></sup>
  • <tfoot id="yyy80"><noscript id="yyy80"></noscript></tfoot>
  • 99热精品在线国产_美女午夜性视频免费_国产精品国产高清国产av_av欧美777_自拍偷自拍亚洲精品老妇_亚洲熟女精品中文字幕_www日本黄色视频网_国产精品野战在线观看 ?

    上市商業(yè)銀行成本費用控制研究

    2019-06-24 15:25:19胡瑩
    商業(yè)會計 2019年10期
    關鍵詞:成本控制

    胡瑩

    【摘要】? 商業(yè)銀行是經濟發(fā)展環(huán)節(jié)中的重要一環(huán),為經濟發(fā)展提供著強有力的資金支持;同時商業(yè)銀行吸收了大量的居民存款,在維護社會穩(wěn)定方面也扮演著重要角色。從目前上市商業(yè)銀行的情況來看,在成本控制方面存在以下問題:營業(yè)成本占比較高,起伏較大,各商業(yè)銀行不能有效控制營業(yè)成本的變動;業(yè)務及管理費用是導致商業(yè)銀行成本支出金額較大的重要原因,急需調整;營業(yè)外支出金額較高,未進行有效管理。在此基礎上,文章對商業(yè)銀行提出了針對性建議:及時調整業(yè)務結構,大力發(fā)展盈利水平高的業(yè)務;精簡機構,加強監(jiān)管力度,減少貪污腐敗現(xiàn)象的發(fā)生;對營業(yè)外支出項目要加強防范,減少不必要的支出。

    【關鍵詞】? ?上市商業(yè)銀行;成本控制;營業(yè)成本;業(yè)務及管理費用;營業(yè)外支出

    【中圖分類號】? F275? 【文獻標識碼】? A? 【文章編號】? 1002-5812(2019)10-0102-03

    一、研究背景

    2018年金融業(yè)遭遇了“寒冬”。早在2017年4月,中農工建四家大型國有商業(yè)銀行就集體“瘦身”,截至2016年底,四大國有商業(yè)銀行的員工總共減少了17 824人,這是自2011年以來首次出現(xiàn)的情況,曾經無限繁榮的銀行業(yè)也加入到了裁員的隊伍當中。究其原因在于隨著經濟的高速發(fā)展,銀行業(yè)經歷了不斷擴張、大力發(fā)展的時期。隨著社會競爭的加劇,以及互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊,部分稍有優(yōu)勢的商業(yè)銀行為了鞏固自己的優(yōu)勢地位存在盲目擴張的現(xiàn)象;更為普遍的是在競爭中處于劣勢的商業(yè)銀行,在收入增長放緩的同時,各項成本費用支出卻居高不下,收益不斷減少,經營陷入困境。

    商業(yè)銀行作為金融市場中的重要一環(huán),在促進經濟發(fā)展上發(fā)揮著重要作用。商業(yè)銀行經營不善不僅會嚴重影響經濟的正常發(fā)展,由于存款業(yè)務的存在,更會損害普通居民的利益,影響社會穩(wěn)定。在無法“開源”的情況下,“節(jié)流”就顯得尤為重要。加強對成本的控制,既有利于商業(yè)銀行改善經營管理水平,提高經營效益,保證自身的健康持續(xù)發(fā)展,還能為經濟的平穩(wěn)運行提供強大的后盾,維護社會的和諧穩(wěn)定。

    二、上市商業(yè)銀行成本費用支出現(xiàn)狀

    成本控制對于商業(yè)銀行的經營發(fā)展起到了重要作用。作為銀行業(yè)中的佼佼者,上市商業(yè)銀行在資產規(guī)模、經營管理等方面存在較大優(yōu)勢,代表著銀行業(yè)發(fā)展的最高水平。為了消除規(guī)模因素的影響,本文對營業(yè)成本、業(yè)務及管理費用以及營業(yè)外支出的分析均以營業(yè)總收入為基準進行比例比較分析。

    (一)營業(yè)成本分析

    營業(yè)成本是指與取得營業(yè)收入有直接聯(lián)系的,并且有明確的歸屬期間與歸屬對象的各種直接費用。營業(yè)成本的構成取決于商業(yè)銀行對業(yè)務活動的選擇。目前,商業(yè)銀行的營業(yè)成本主要包括利息支出、手續(xù)費和傭金支出以及其他業(yè)務支出。從表1可以看出,目前上市商業(yè)銀行對營業(yè)成本控制的現(xiàn)狀為:多數(shù)上市商業(yè)銀行在2013—2015年的營業(yè)成本占比均有不同程度的下降,雖然下降的幅度不大,但波動性較大;上市商業(yè)銀行間成本控制的差距較大。

    業(yè)務的擴張必然會導致成本的增加,如何在擴張業(yè)務的同時有效控制成本的激增是一個值得研究的問題。以營業(yè)成本占比一直保持著較低水平的中國工商銀行與營業(yè)成本占比居高不下的南京銀行為例,通過比較分析探討商業(yè)銀行如何才能有效地降低營業(yè)成本。

    1.利息支出。2015年工行的利息支出為3 639.12億元,比上年增加2.1%,占全年營業(yè)總成本的88%;2015年南京銀行的利息支出為1 955.1億元,比上年增加21%,占全年營業(yè)總成本的98.8%。無論是何種利息支出,一定取決于兩個因素:付息資金規(guī)模以及利率水平。利率作為商業(yè)銀行“購買”存款的價格,會受到國家宏觀經濟政策、市場供求以及商業(yè)銀行信譽等各方面的影響,一般來說,城市商業(yè)銀行往往需要制定更高的存款利率來吸引存款。在利息支出中占比較大的是同業(yè)及其他金融機構存款和拆入款項,與此形成對比的是向中央銀行的借款。工行2015年同業(yè)及其他金融機構存款及拆入款項的利息支出增長了16.4%,而南京銀行此項利息支出下降了29.8%,但向央行借款產生的利息支出卻從2014年的3 342.7萬元增長到2015年的9 301.3萬元,增長了178%。同樣作為資金來源,向央行借款的利率一般高于同業(yè)拆借的利率,對資金來源的選擇會造成商業(yè)銀行間成本的差異。

    2.手續(xù)費與傭金支出。2015年工行的手續(xù)費與傭金支出為182.79億元,比上年增長28.9%,南京銀行2015年的手續(xù)費與傭金支出為18.258億元,比上年增長47.66%。手續(xù)費與傭金收支主要來源于銀行卡、個人理財、資金托管等業(yè)務。對比兩家銀行的業(yè)務構成:工行在手續(xù)費與傭金收入中占比較大的是銀行卡以及個人理財業(yè)務,南京銀行則是顧問咨詢代理業(yè)務占到了半壁江山,本應是基礎業(yè)務的銀行卡業(yè)務占比只有不到4%。工行的規(guī)模不斷發(fā)展壯大,但并未放棄其基礎業(yè)務——吸收存款,在存款業(yè)務的帶動下銀行卡業(yè)務帶來的手續(xù)費與傭金收入穩(wěn)定增長,手續(xù)費與傭金支出也主要是銀行卡業(yè)務產生的費用。對比之下不難看出,不著重發(fā)展基礎業(yè)務而選擇第三方服務,會導致手續(xù)費與傭金支出的急劇增加,使營業(yè)成本居高不下。

    (二)業(yè)務及管理費用分析

    期間費用是指雖然與取得本期收入有密切聯(lián)系,但是沒有特定歸屬對象的各種費用。這些費用的發(fā)生往往不是因為某個特定的業(yè)務活動,收益對象也比較復雜,因而商業(yè)銀行將這些費用作為期間費用,與整個期間的收入相配比,歸屬于“業(yè)務及管理費用”。從表2可以看出,近幾年來銀行業(yè)對業(yè)務及管理費用的控制現(xiàn)狀為:業(yè)務及管理費用占比的平均比重在一定程度上有所下降,但下降幅度較小,且趨勢不明顯;四大國有商業(yè)銀行的業(yè)務及管理費用占比均高于一般的城市商業(yè)銀行。

    以中國農業(yè)銀行以及近幾年來業(yè)務及管理費用占比較小的北京銀行為對象,分析業(yè)務及管理費用的支出情況。

    1.業(yè)務及管理費用。主要包括職工薪酬與福利、業(yè)務費(辦公費、業(yè)務宣傳與發(fā)展費、租賃費等)。首先來看職工薪酬與福利,2015年農行的職工薪酬與福利支出為1 103.49億元,占全年業(yè)務及管理費用的61.8%;2015年北京銀行的職工薪酬與福利支出為519.8億元,占全年業(yè)務及管理費用的47.2%。再看具體的職工構成情況:截至2015年末,農行的管理人員占到24%,業(yè)務人員占到約50%,余下均為支持人員;截至2015年,北京銀行的管理人員占比9.93%,業(yè)務人員占比85.8%,余下為基礎支持人員。簡單對比不難發(fā)現(xiàn),北京銀行的人員構成中業(yè)務人員占絕對優(yōu)勢,所以在員工數(shù)量相同的情況下,這樣的人員構成自然能創(chuàng)造更多的收入;反觀農行,管理人員占比達到業(yè)務人員比重的一半,平均兩名業(yè)務人員創(chuàng)造的價值除去他們自己的收入后,還需要支付一名管理人員與一名基礎支持人員的薪酬與福利,如此一來,在收入增長時,職工薪酬與福利也持續(xù)快速增長,自然導致業(yè)務及管理費用占比居高不下,這也是四大國有商業(yè)銀行業(yè)務及管理費用占比均高于一般城市商業(yè)銀行的重要原因。

    2.業(yè)務費用。2015年農行的業(yè)務費用支出為4 846.1億元,占全年業(yè)務及管理費用的27%;2015年北京銀行的業(yè)務費用支出為468.2億元,占全年業(yè)務及管理費用的42.5%,這與上文中北京銀行的人員構成情況也是相符的:由于北京銀行的業(yè)務人員眾多,因而業(yè)務及管理費用中有近一半的費用是為了跑業(yè)務、增收入而產生的費用;而農行真正與業(yè)務量有關的費用支出占總費用支出不到三分之一,職工薪酬這種固定支出的占比卻過半,這也印證了目前農行在結構方面存在問題。

    (三)營業(yè)外支出分析

    營業(yè)利潤加上營業(yè)外收入減去營業(yè)外支出就會得到利潤總額,因此營業(yè)外支出對于商業(yè)銀行來說也是需要進行控制的。雖然營業(yè)外支出是偶然發(fā)生的,但若沒有控制意識,任由其發(fā)生,也會導致商業(yè)銀行利潤的流失。只有真正做到防患于未然才能實現(xiàn)商業(yè)銀行的平穩(wěn)經營。如表3所示,從各上市商業(yè)銀行近幾年的數(shù)據(jù)可以看出:目前商業(yè)銀行對營業(yè)外支出并沒有很強的控制意識,發(fā)生意外時會導致營業(yè)外支出的劇增;同時銀行間的水平也有很大差距。

    與前文研究采用的方法不同,對營業(yè)外支出的研究主要集中在營業(yè)外支出占比一直較高的上市商業(yè)銀行,并總結商業(yè)銀行可能會出現(xiàn)的一系列營業(yè)外支出事項,以便商業(yè)銀行更好地進行控制管理。從表3可以看出,營業(yè)外支出占比較高的是中國農業(yè)銀行、中國建設銀行。

    農行的營業(yè)外支出從2014年的47.1億元急速增長到2015年的550.9億元,主要是因為發(fā)生了訴訟案件。雖然2015年的金額尤其驚人,但值得注意的是訴訟費用在農行營業(yè)外支出中并不是2015年才出現(xiàn)的,這說明農行在經營的合法合規(guī)性方面存在一定問題,才會導致訴訟案件的不斷發(fā)生,由此造成的損失也足以對其他商業(yè)銀行起到警示作用。建行2015年的營業(yè)外支出為151.8億元。其中抵債資產處置損失變動最大,且占比較高。雖然商業(yè)銀行出于各種原因(如為了保證充足的流動資金)會選擇以資產抵債,但建行2015年以固定資產抵債造成的營業(yè)外支出就高達24.8億元,比上年增長108%,很難說是一個正常的水平。正是由于對債務的歸還未作出好的規(guī)劃才導致商業(yè)銀行不得已以資產抵債從而形成額外的損失,這一項營業(yè)外支出是可以有所控制的。

    三、加強商業(yè)銀行成本費用控制的建議

    (一)優(yōu)化營業(yè)成本

    1.對所經營的業(yè)務進行評估,根據(jù)時代發(fā)展要求,對業(yè)務進行優(yōu)勝劣汰。時代是在不斷發(fā)展的,社會的需求也在不斷發(fā)生改變,商業(yè)銀行只有順應時代發(fā)展趨勢,以社會需求為出發(fā)點,不斷開發(fā)各種新業(yè)務,才能在形成新的增長點的同時控制成本的增加。

    2.制定合理的發(fā)展規(guī)劃,避免盲目發(fā)展。城市商業(yè)銀行往往會制定高于國有商業(yè)銀行的存款利率,相應地,也應制定出提高利率后所增加的存款在銀行運作下的收益是否能彌補提高利率所增加的利息支出,以及在銀行目標收益率下存款利率的上限等一系列指標。同時加強對債務的管理,減少不必要的利息支出。

    (二)加強業(yè)務及管理費用控制

    1.立足經營理念,優(yōu)化機構設置。商業(yè)銀行應明確自身的經營理念和經營目標,并以此為出發(fā)點,合理規(guī)劃機構及人員設置,爭取以最小的成本實現(xiàn)最大的效益。同時要完善自身的薪酬福利制度,進一步縮小管理層與業(yè)務層及基礎層的薪酬差距,提高對業(yè)務人員的獎勵幅度,鼓勵發(fā)展優(yōu)質業(yè)務;同時提高基礎支持人員的福利待遇,營造溫馨和諧、積極向上的工作氛圍。

    2.建立嚴格的報銷審核制度。首先,在銀行內部明文規(guī)定各種出差住宿及酒店宴請的金額標準。其次,完善報銷流程,實行業(yè)務——財務的二層審批制度,既要保證費用發(fā)生的合理性,確實符合業(yè)務的需求,又要保證在財務報銷審核上的合規(guī)性,有利于對業(yè)務費用的控制。

    (三)加強對營業(yè)外支出的控制

    商業(yè)銀行應增強法律意識,堅持依法合規(guī)經營。首先,管理層應樹立正確的經營理念,絕不賺取非法利益,為員工做出正確的表率;其次,在銀行內部建立嚴格的內部控制制度,加強對員工的合法合規(guī)教育,提高員工的職業(yè)素養(yǎng);最后,應密切關注營業(yè)外支出中涉及到的訴訟、罰款、罰金等項目的變動,一旦發(fā)生,必須追究到個人,根據(jù)情況予以處罰,并以史為鑒,在控制此類費用增長的同時,更要在以后的經營中避免相似情況的再次發(fā)生。S

    【主要參考文獻】

    [1] 鄒偉,張幼芳,趙小軍.互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行成本效率影響研究[J].財會通訊,2017,(23):33-38.

    [2] 彭輝煌,彭玉蓮.中國上市銀行成本效率測度[J].科技視界,2014,(02):314-315.

    [3] 常雪.變革中的商業(yè)銀行財務管理若干問題探討[J].商業(yè)會計,2018,(24):105-106.

    猜你喜歡
    成本控制
    建筑施工企業(yè)工程項目成本控制方法分析
    淺析關稅改革政策下跨境電商企業(yè)稅收變化及影響
    水利水電工程成本管理初探
    大型建筑裝修工程施工項目管理
    淺析建筑工程施工管理
    BIM的交互工作模式及其工程管理研究
    淺談企業(yè)成本管理與提高經濟效益的關系
    機械制造企業(yè)成本控制管理研究
    中國市場(2016年36期)2016-10-19 04:14:26
    新時期的醫(yī)院成本控制問題及對策
    中國市場(2016年35期)2016-10-19 02:49:35
    酒店財務管理中成本控制相關問題探析
    欧美成人一区二区免费高清观看| 成人高潮视频无遮挡免费网站| 国产成人av激情在线播放| 精品日产1卡2卡| 欧美成人一区二区免费高清观看| 精品免费久久久久久久清纯| 国产黄a三级三级三级人| 亚洲精品日韩av片在线观看 | 欧美在线黄色| 日韩精品青青久久久久久| 久久精品91蜜桃| 欧美不卡视频在线免费观看| 9191精品国产免费久久| 天堂网av新在线| 99久久成人亚洲精品观看| 少妇人妻精品综合一区二区 | 亚洲人成网站在线播| 精品欧美国产一区二区三| 69人妻影院| 丰满乱子伦码专区| 88av欧美| 热99在线观看视频| 啦啦啦免费观看视频1| 欧美乱色亚洲激情| 丝袜美腿在线中文| 一个人免费在线观看的高清视频| 国产精品久久久久久精品电影| av中文乱码字幕在线| 一区二区三区高清视频在线| 在线观看66精品国产| 成人永久免费在线观看视频| 亚洲中文日韩欧美视频| 亚洲在线观看片| 亚洲欧美精品综合久久99| e午夜精品久久久久久久| 在线观看日韩欧美| 桃红色精品国产亚洲av| 观看美女的网站| 我要搜黄色片| av视频在线观看入口| 中文字幕熟女人妻在线| 91麻豆精品激情在线观看国产| 亚洲成人精品中文字幕电影| 欧美xxxx黑人xx丫x性爽| 亚洲av电影在线进入| 久久99热这里只有精品18| 少妇人妻一区二区三区视频| 国产av在哪里看| 一级毛片高清免费大全| 观看免费一级毛片| 制服丝袜大香蕉在线| 人人妻人人澡欧美一区二区| 丁香六月欧美| 日韩欧美在线二视频| www.熟女人妻精品国产| 欧美一级a爱片免费观看看| av天堂在线播放| 国产视频一区二区在线看| 亚洲最大成人中文| 99热精品在线国产| 亚洲成人久久性| 51国产日韩欧美| 1024手机看黄色片| 日本一二三区视频观看| 性色avwww在线观看| 99久久无色码亚洲精品果冻| 成人午夜高清在线视频| 亚洲av第一区精品v没综合| 男女之事视频高清在线观看| 丰满乱子伦码专区| 琪琪午夜伦伦电影理论片6080| 欧美日韩中文字幕国产精品一区二区三区| 99精品欧美一区二区三区四区| 欧美黑人欧美精品刺激| 国产精品一区二区三区四区久久| 免费av毛片视频| 久久这里只有精品中国| 亚洲精品成人久久久久久| 欧美av亚洲av综合av国产av| 神马国产精品三级电影在线观看| 欧美一区二区精品小视频在线| 岛国在线观看网站| 亚洲成av人片在线播放无| 亚洲成av人片在线播放无| 亚洲国产日韩欧美精品在线观看 | 91久久精品电影网| 日本黄色视频三级网站网址| 99视频精品全部免费 在线| 亚洲最大成人中文| 日本熟妇午夜| 亚洲无线观看免费| 国产熟女xx| 丁香六月欧美| 国产探花在线观看一区二区| 亚洲av中文字字幕乱码综合| 中文字幕av在线有码专区| 精品久久久久久久人妻蜜臀av| 日韩欧美在线乱码| 久久久久免费精品人妻一区二区| 亚洲午夜理论影院| 欧美乱码精品一区二区三区| 国产激情偷乱视频一区二区| 少妇的逼水好多| 看黄色毛片网站| 日韩欧美在线乱码| 女同久久另类99精品国产91| 熟女电影av网| 悠悠久久av| 国产极品精品免费视频能看的| 国产精品久久久久久久电影 | 香蕉av资源在线| 午夜免费观看网址| 99精品欧美一区二区三区四区| 舔av片在线| 少妇裸体淫交视频免费看高清| 91久久精品国产一区二区成人 | 免费看日本二区| 亚洲不卡免费看| 99热这里只有是精品50| 中文字幕高清在线视频| 韩国av一区二区三区四区| 特级一级黄色大片| 亚洲欧美日韩东京热| 欧美日韩瑟瑟在线播放| 成人永久免费在线观看视频| 欧美日韩国产亚洲二区| 激情在线观看视频在线高清| 日韩精品中文字幕看吧| 在线观看舔阴道视频| 天天一区二区日本电影三级| 日日夜夜操网爽| 国产精品电影一区二区三区| 91在线观看av| 伊人久久精品亚洲午夜| 在线播放无遮挡| 国产色婷婷99| 在线播放国产精品三级| 老师上课跳d突然被开到最大视频 久久午夜综合久久蜜桃 | 看免费av毛片| 制服人妻中文乱码| 日本在线视频免费播放| 老师上课跳d突然被开到最大视频 久久午夜综合久久蜜桃 | 麻豆久久精品国产亚洲av| 欧美最新免费一区二区三区 | 午夜免费观看网址| 男女床上黄色一级片免费看| 国产精品久久久人人做人人爽| 88av欧美| 又紧又爽又黄一区二区| 特级一级黄色大片| 色综合婷婷激情| 久久国产精品人妻蜜桃| 婷婷丁香在线五月| 午夜久久久久精精品| 免费看日本二区| 熟女少妇亚洲综合色aaa.| 男女那种视频在线观看| 国产av一区在线观看免费| 级片在线观看| 在线播放无遮挡| 色综合婷婷激情| 久久精品亚洲精品国产色婷小说| 成人精品一区二区免费| h日本视频在线播放| 成人永久免费在线观看视频| 少妇高潮的动态图| 国内精品一区二区在线观看| 亚洲色图av天堂| 久久久久久人人人人人| 动漫黄色视频在线观看| 精品一区二区三区视频在线观看免费| 精品国产超薄肉色丝袜足j| 人妻夜夜爽99麻豆av| 老熟妇仑乱视频hdxx| 国产伦人伦偷精品视频| 国产欧美日韩精品亚洲av| 99在线人妻在线中文字幕| 国产av不卡久久| 国产精品精品国产色婷婷| 欧美成人性av电影在线观看| 亚洲七黄色美女视频| 久久中文看片网| 九九久久精品国产亚洲av麻豆| 老汉色av国产亚洲站长工具| 免费观看人在逋| 一级作爱视频免费观看| 成人亚洲精品av一区二区| 亚洲国产中文字幕在线视频| 国产色婷婷99| 两性午夜刺激爽爽歪歪视频在线观看| 中文资源天堂在线| 日韩国内少妇激情av| 国产精品98久久久久久宅男小说| 在线观看66精品国产| 波多野结衣高清无吗| 欧美日韩黄片免| avwww免费| 国产伦一二天堂av在线观看| av在线蜜桃| 一级a爱片免费观看的视频| 美女免费视频网站| 色吧在线观看| 99国产综合亚洲精品| 欧美成人一区二区免费高清观看| 免费看日本二区| 18+在线观看网站| 日韩国内少妇激情av| 我的老师免费观看完整版| 热99在线观看视频| 中亚洲国语对白在线视频| 国产69精品久久久久777片| 老司机福利观看| 国产成+人综合+亚洲专区| 亚洲18禁久久av| 国产黄色小视频在线观看| 亚洲成a人片在线一区二区| 亚洲av不卡在线观看| 欧美一级a爱片免费观看看| 久久香蕉精品热| 人妻夜夜爽99麻豆av| 成人特级黄色片久久久久久久| 男人舔女人下体高潮全视频| 哪里可以看免费的av片| 亚洲狠狠婷婷综合久久图片| 一个人免费在线观看电影| 国产伦在线观看视频一区| 精品一区二区三区视频在线观看免费| 国产真人三级小视频在线观看| 国产精品女同一区二区软件 | 一本一本综合久久| 人妻久久中文字幕网| svipshipincom国产片| 欧美乱妇无乱码| 欧美日韩亚洲国产一区二区在线观看| 久久久久精品国产欧美久久久| 可以在线观看毛片的网站| 91九色精品人成在线观看| 亚洲国产日韩欧美精品在线观看 | 成年版毛片免费区| 欧美不卡视频在线免费观看| 成人国产一区最新在线观看| 色在线成人网| 精品人妻偷拍中文字幕| 一a级毛片在线观看| 老汉色av国产亚洲站长工具| 国产欧美日韩精品亚洲av| 国产成人影院久久av| 熟女人妻精品中文字幕| 美女高潮的动态| 99久久99久久久精品蜜桃| 日韩精品中文字幕看吧| 大型黄色视频在线免费观看| 美女高潮喷水抽搐中文字幕| 亚洲av第一区精品v没综合| 18禁裸乳无遮挡免费网站照片| 午夜福利成人在线免费观看| 亚洲av成人精品一区久久| 白带黄色成豆腐渣| 久久精品国产自在天天线| 欧美一区二区亚洲| 99久久无色码亚洲精品果冻| 亚洲国产欧美人成| 婷婷六月久久综合丁香| 变态另类丝袜制服| 亚洲七黄色美女视频| 成人性生交大片免费视频hd| 成人欧美大片| 麻豆一二三区av精品| 国产毛片a区久久久久| 午夜影院日韩av| 亚洲自拍偷在线| 国产成年人精品一区二区| 高清毛片免费观看视频网站| 国内精品久久久久久久电影| 婷婷精品国产亚洲av| 精品国产三级普通话版| 一个人免费在线观看的高清视频| 亚洲,欧美精品.| 国产精品日韩av在线免费观看| 国产亚洲欧美在线一区二区| 亚洲五月天丁香| 黄色女人牲交| 一区福利在线观看| 亚洲av成人不卡在线观看播放网| 12—13女人毛片做爰片一| 国产乱人视频| 色老头精品视频在线观看| 日韩亚洲欧美综合| 国产男靠女视频免费网站| 黄色女人牲交| 深爱激情五月婷婷| 午夜激情福利司机影院| 国产av一区在线观看免费| 欧美最黄视频在线播放免费| 日本熟妇午夜| 国产真实伦视频高清在线观看 | 欧美又色又爽又黄视频| www.999成人在线观看| 丝袜美腿在线中文| 美女高潮的动态| 好看av亚洲va欧美ⅴa在| 国产伦精品一区二区三区四那| 婷婷亚洲欧美| 12—13女人毛片做爰片一| 99在线人妻在线中文字幕| 成人无遮挡网站| 最新在线观看一区二区三区| 久久精品国产综合久久久| 久久欧美精品欧美久久欧美| 宅男免费午夜| 亚洲欧美一区二区三区黑人| 给我免费播放毛片高清在线观看| 色av中文字幕| netflix在线观看网站| 97碰自拍视频| 五月玫瑰六月丁香| 免费看美女性在线毛片视频| 日本免费a在线| 夜夜夜夜夜久久久久| 一级毛片女人18水好多| av天堂中文字幕网| 国产av在哪里看| 免费观看人在逋| aaaaa片日本免费| 精品一区二区三区av网在线观看| 一级黄色大片毛片| 日韩成人在线观看一区二区三区| 97超视频在线观看视频| 欧美日韩乱码在线| 国产单亲对白刺激| 亚洲成av人片在线播放无| 中文字幕av成人在线电影| 欧美午夜高清在线| 嫁个100分男人电影在线观看| 特大巨黑吊av在线直播| 人人妻人人看人人澡| 日本黄色视频三级网站网址| 国产av不卡久久| 日韩欧美免费精品| 女警被强在线播放| 中文字幕久久专区| 一区二区三区高清视频在线| 99久久精品热视频| 久久亚洲真实| 中出人妻视频一区二区| 欧美绝顶高潮抽搐喷水| 亚洲成人久久性| 国产精品久久久久久精品电影| 亚洲性夜色夜夜综合| 欧美一级毛片孕妇| 亚洲国产欧美网| 夜夜看夜夜爽夜夜摸| 精品国产美女av久久久久小说| 欧美成人a在线观看| 国产v大片淫在线免费观看| 国产成+人综合+亚洲专区| ponron亚洲| 欧美一区二区亚洲| 可以在线观看的亚洲视频| 欧美大码av| 国产毛片a区久久久久| 国产成人系列免费观看| 99在线人妻在线中文字幕| 一个人免费在线观看电影| 欧美激情在线99| 亚洲五月天丁香| 老鸭窝网址在线观看| 51国产日韩欧美| 女人被狂操c到高潮| 成年免费大片在线观看| 国产av一区在线观看免费| 日韩大尺度精品在线看网址| 中文字幕高清在线视频| 亚洲欧美日韩东京热| netflix在线观看网站| 啦啦啦观看免费观看视频高清| 亚洲欧美日韩高清在线视频| 国产免费男女视频| 日本熟妇午夜| 国产一区二区在线av高清观看| 俺也久久电影网| 国产在线精品亚洲第一网站| 亚洲中文字幕日韩| 美女高潮喷水抽搐中文字幕| 亚洲人成伊人成综合网2020| 看黄色毛片网站| 国产av在哪里看| 搡老妇女老女人老熟妇| 日韩欧美国产在线观看| av福利片在线观看| 久久精品夜夜夜夜夜久久蜜豆| 亚洲黑人精品在线| 三级毛片av免费| 国产精品野战在线观看| 国产老妇女一区| 精品国产美女av久久久久小说| avwww免费| 日本 欧美在线| 色综合欧美亚洲国产小说| www日本在线高清视频| 3wmmmm亚洲av在线观看| 观看美女的网站| 久久精品国产99精品国产亚洲性色| 国产精品电影一区二区三区| 1000部很黄的大片| 久久久久久久久久黄片| 毛片女人毛片| 免费观看精品视频网站| 女同久久另类99精品国产91| 美女黄网站色视频| 亚洲欧美日韩高清专用| 99热这里只有是精品50| av在线蜜桃| 色吧在线观看| 国产欧美日韩一区二区精品| 在线观看午夜福利视频| 老司机午夜十八禁免费视频| 国产伦在线观看视频一区| 国产午夜精品久久久久久一区二区三区 | 欧美中文综合在线视频| 伊人久久精品亚洲午夜| 精品久久久久久,| 色吧在线观看| 午夜老司机福利剧场| 国产久久久一区二区三区| 免费无遮挡裸体视频| 国产精品av视频在线免费观看| 国产伦人伦偷精品视频| 亚洲欧美精品综合久久99| 一个人看的www免费观看视频| 亚洲精品成人久久久久久| 69av精品久久久久久| 最新美女视频免费是黄的| 久久精品91蜜桃| 国产三级黄色录像| 非洲黑人性xxxx精品又粗又长| 中文资源天堂在线| 精品久久久久久,| 一夜夜www| 99久久综合精品五月天人人| 亚洲av二区三区四区| 黄片小视频在线播放| 桃红色精品国产亚洲av| 老师上课跳d突然被开到最大视频 久久午夜综合久久蜜桃 | 午夜亚洲福利在线播放| 成人鲁丝片一二三区免费| 少妇的逼水好多| 日韩欧美国产一区二区入口| 国产三级在线视频| 国产乱人伦免费视频| 一二三四社区在线视频社区8| 男插女下体视频免费在线播放| 国产精品自产拍在线观看55亚洲| 日韩精品青青久久久久久| 国产精品影院久久| 91麻豆精品激情在线观看国产| 国产精华一区二区三区| 国产精品野战在线观看| 91av网一区二区| 久久6这里有精品| 最近最新中文字幕大全电影3| 小说图片视频综合网站| 叶爱在线成人免费视频播放| 日本在线视频免费播放| 国产高清视频在线播放一区| 长腿黑丝高跟| 国产精品亚洲av一区麻豆| 国产亚洲精品久久久久久毛片| 此物有八面人人有两片| 噜噜噜噜噜久久久久久91| 99久久综合精品五月天人人| 成人特级黄色片久久久久久久| 床上黄色一级片| 美女免费视频网站| 18美女黄网站色大片免费观看| 麻豆一二三区av精品| 少妇人妻一区二区三区视频| 成人无遮挡网站| 国产成人av激情在线播放| 国产乱人视频| 观看美女的网站| 99久久成人亚洲精品观看| av在线蜜桃| 51午夜福利影视在线观看| 国产又黄又爽又无遮挡在线| 精品国产亚洲在线| 亚洲av日韩精品久久久久久密| 亚洲人成电影免费在线| 中文字幕高清在线视频| 亚洲成人中文字幕在线播放| 午夜福利视频1000在线观看| 成人永久免费在线观看视频| 日本与韩国留学比较| 18美女黄网站色大片免费观看| 真人做人爱边吃奶动态| 中文字幕人成人乱码亚洲影| 午夜精品在线福利| 亚洲国产欧美网| 国产一区二区三区视频了| 欧美一区二区国产精品久久精品| 成人亚洲精品av一区二区| 我的老师免费观看完整版| 超碰av人人做人人爽久久 | 免费人成视频x8x8入口观看| 两个人看的免费小视频| 1000部很黄的大片| 国产伦人伦偷精品视频| 久久国产精品人妻蜜桃| 人人妻人人澡欧美一区二区| 18禁裸乳无遮挡免费网站照片| 亚洲国产日韩欧美精品在线观看 | 国产精品久久视频播放| 日日摸夜夜添夜夜添小说| 精品人妻1区二区| 18禁裸乳无遮挡免费网站照片| 亚洲一区二区三区不卡视频| 五月伊人婷婷丁香| 男人和女人高潮做爰伦理| 国产成+人综合+亚洲专区| 欧美黄色片欧美黄色片| 亚洲一区高清亚洲精品| 久久精品91蜜桃| 99riav亚洲国产免费| 老熟妇乱子伦视频在线观看| 少妇的逼好多水| 精品一区二区三区视频在线 | 国产高清videossex| 欧美三级亚洲精品| 18禁国产床啪视频网站| 久久亚洲真实| 国产探花在线观看一区二区| 精华霜和精华液先用哪个| 免费观看的影片在线观看| 757午夜福利合集在线观看| 丁香欧美五月| 麻豆国产av国片精品| 18+在线观看网站| 女人高潮潮喷娇喘18禁视频| 嫩草影院精品99| 国产 一区 欧美 日韩| 婷婷精品国产亚洲av在线| 18禁裸乳无遮挡免费网站照片| 又黄又粗又硬又大视频| 午夜免费观看网址| 国产69精品久久久久777片| 99国产精品一区二区三区| 五月玫瑰六月丁香| 美女高潮的动态| 欧美乱码精品一区二区三区| 国产不卡一卡二| 51国产日韩欧美| 黄色成人免费大全| 欧美日韩中文字幕国产精品一区二区三区| 亚洲av电影不卡..在线观看| 日韩精品青青久久久久久| www.www免费av| 99热精品在线国产| 丰满的人妻完整版| 欧美色欧美亚洲另类二区| 亚洲最大成人中文| 精品久久久久久久毛片微露脸| 九色国产91popny在线| 日韩成人在线观看一区二区三区| tocl精华| 老司机深夜福利视频在线观看| 久久久久久九九精品二区国产| 免费搜索国产男女视频| 久久精品国产综合久久久| 少妇的逼好多水| 欧洲精品卡2卡3卡4卡5卡区| 日韩欧美 国产精品| 在线观看午夜福利视频| 精品久久久久久久久久免费视频| av欧美777| 欧美日韩一级在线毛片| 欧美乱码精品一区二区三区| 国产欧美日韩精品亚洲av| 国产av一区在线观看免费| 亚洲自拍偷在线| bbb黄色大片| 国产99白浆流出| 免费看十八禁软件| 少妇熟女aⅴ在线视频| 中文字幕熟女人妻在线| 午夜精品一区二区三区免费看| 日本 av在线| 婷婷丁香在线五月| 好看av亚洲va欧美ⅴa在| 国产精品一及| 免费看日本二区| 久久婷婷人人爽人人干人人爱| 久久人妻av系列| 久久精品综合一区二区三区| 在线观看舔阴道视频| 亚洲欧美一区二区三区黑人| 少妇高潮的动态图| 午夜免费激情av| 久久久久久人人人人人| 色视频www国产| 午夜a级毛片| 久久久久久久亚洲中文字幕 | 一进一出好大好爽视频| 高潮久久久久久久久久久不卡| 久久久久久国产a免费观看| 99久久99久久久精品蜜桃| 两个人视频免费观看高清| 99视频精品全部免费 在线| 国产精品嫩草影院av在线观看 | 91av网一区二区| 在线免费观看不下载黄p国产 | 一级黄色大片毛片| 亚洲av一区综合| 在线国产一区二区在线| 亚洲无线在线观看| 久久国产精品人妻蜜桃|