數(shù)字化鄉(xiāng)村與普惠金融服務創(chuàng)新研究
——以成都市為例

才立華 王凱軍

一、引言

黨的二十大報告指出，要“健全農(nóng)村金融服務體系”〔1〕，其實踐指向十分明確，即要完善農(nóng)村金融服務體系，以此提升金融服務鄉(xiāng)村振興的能力。當前在數(shù)字經(jīng)濟+鄉(xiāng)村振興的大背景下，數(shù)字化鄉(xiāng)村建設發(fā)展進程不斷提速，數(shù)字普惠金融將在為鄉(xiāng)村振興提供資金助力上扮演十分重要的角色。2019年5月，中共中央辦公廳、國務院辦公廳印發(fā)的《數(shù)字鄉(xiāng)村發(fā)展戰(zhàn)略綱要》指出，要完善創(chuàng)新農(nóng)村普惠金融服務，激活農(nóng)村要素資源，激發(fā)鄉(xiāng)村振興內(nèi)生動力?！捌栈萁鹑凇奔唇鹑诜漳軌?qū)崿F(xiàn)“普及大眾，惠及人人”的效果，具有包容性和高覆蓋性等特點。在數(shù)字化賦能的條件下，普惠金融開始向數(shù)字普惠金融轉(zhuǎn)變，在此情形下，各類金融產(chǎn)品和服務的可獲得性進一步增強，由此提升了普惠金融水平，更加契合了數(shù)字化鄉(xiāng)村建設。一方面，數(shù)字鄉(xiāng)村建設為數(shù)字普惠金融創(chuàng)新發(fā)展提供有利條件，如降低金融產(chǎn)品和服務交易成本、有效緩解農(nóng)村金融服務排斥性以及多渠道增加個性化涉農(nóng)金融服務需求等。另一方面，數(shù)字普惠金融可為數(shù)字鄉(xiāng)村建設提供資金援助，如涉農(nóng)金融機構可以為數(shù)字鄉(xiāng)村建設資金需求融通紓困、多渠道提升金融服務的可得性等。因此，在數(shù)字化鄉(xiāng)村建設背景下，創(chuàng)新發(fā)展數(shù)字普惠金融服務體系尤為重要。

二、文獻回顧

回顧已有研究，主要包括理論闡釋與實踐研究兩個方面。在理論闡釋上，主要有四個代表性的理論，分別是梅特卡夫定律、克拉底定律、長尾理論和網(wǎng)絡效應理論。在數(shù)字普惠金融語境下，一是發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務蘊含巨大的潛能。隨著互聯(lián)網(wǎng)節(jié)點與用戶數(shù)量的增加，將會實現(xiàn)金融業(yè)務網(wǎng)絡的價值增值。二是隨著數(shù)據(jù)存儲和網(wǎng)絡數(shù)據(jù)傳輸規(guī)模飛速提升，相應成本有望呈指數(shù)下降，數(shù)字技術賦能普惠金融不僅具有高計算能力，而且可以實現(xiàn)成本的下降，且越來越低。三是小微企業(yè)構成了金融服務需求方“長尾客戶”，數(shù)字普惠金融可以有效地緩解其融資難題。四是發(fā)展數(shù)字普惠金融可以帶來正外部性和邊際收益遞增的有益結果，具有平臺經(jīng)濟的一些特征。前者體現(xiàn)在網(wǎng)絡的非競爭性，后者主要體現(xiàn)在互聯(lián)網(wǎng)的規(guī)模效應和邊際成本遞減。這對于金融機構而言，在其建立網(wǎng)絡或平臺后，吸引的客戶越多，信息收集成本越低，邊際收益越高。

在實踐研究上，主要側重以下四個方面：

(1)家庭層面的收入、消費和就(創(chuàng))業(yè)的影響研究。研究表明：在家庭收入上，數(shù)字普惠金融能夠有效提高低收入家庭的收入水平；對居民消費的影響主要通過緩解流動性約束、便利居民支付兩種機制發(fā)揮作用；在就(創(chuàng))業(yè)決策方面，家庭普惠金融水平的正向促進作用明顯。這主要體現(xiàn)在相關服務的改善能顯著增加農(nóng)村家庭創(chuàng)業(yè)的概率，同時能夠有效提升創(chuàng)業(yè)績效(尹志超等，2019；易行健等，2018；徐輝等，2022)〔2-4〕。

(2)城鄉(xiāng)層面收入、增長、減貧效應與鄉(xiāng)村建設分析。數(shù)字普惠金融能夠顯著縮小城鄉(xiāng)收入差距，并體現(xiàn)出收斂效應和空間溢出效應(趙丙奇，2020)〔5〕；在促進企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)出和實現(xiàn)城市經(jīng)濟增長方面，數(shù)字普惠金融能夠為城市中的中小微企業(yè)提供便捷的金融支持，緩解其外部融資約束和有效降低債務融資成本，從而激發(fā)其創(chuàng)新活力和內(nèi)在動力，增加創(chuàng)新產(chǎn)出，實現(xiàn)經(jīng)濟增長(梁榜等，2019)〔6〕；在減貧方面，數(shù)字普惠金融的減貧效果主要是通過直接增加貧困農(nóng)戶金融可得性來實現(xiàn)的，讓農(nóng)戶獲得更多的經(jīng)濟機會，改善自身境況(陳海龍等，2021)〔7〕；在與數(shù)字鄉(xiāng)村建設與發(fā)展的對接研究上，涉及發(fā)展條件與瓶頸、發(fā)展模式、金融排斥和整體協(xié)同發(fā)展等問題的研究(姜振水，2017；何德旭等，2015；龐艷賓，2020)〔8-10〕。

(3)區(qū)域?qū)用嬖圏c實踐經(jīng)驗、測度與區(qū)域間比較研究。主要包括：一是以試點實踐相對成熟的河南蘭考與四川崇州為代表進行相關經(jīng)驗總結(徐諾金，2017；江月，2018)〔11-12〕。二是關于數(shù)字普惠金融的縣域測度、省際和區(qū)際比較研究，指出我國普惠金融質(zhì)量在漸進改善，但地區(qū)間呈現(xiàn)出明顯的分化格局(劉鍔，2017；陸鳳芝等，2017；沈麗等，2019)〔13-15〕。

(4)數(shù)字普惠金融的國際經(jīng)驗借鑒與國內(nèi)發(fā)展趨勢。一是國際組織和國家層面所出臺的諸多涉及數(shù)字普惠金融的政策文件。國際層面，如2016年制定《G20數(shù)字普惠金融高級原則》、2018年世界銀行與中國人民銀行聯(lián)合發(fā)布《全球視野下的中國普惠金融：實踐、經(jīng)驗與挑戰(zhàn)》等；國家層面，如中國2015年印發(fā)《推進普惠金融發(fā)展規(guī)劃(2016—2020年)》、印度2018年出臺《普惠金融指數(shù)(FII)》等(余文建，2017)〔16〕。二是國別研究的經(jīng)驗借鑒主要是實證數(shù)字普惠金融對減少貧困、改善收入不平等和促進經(jīng)濟增長的正相關性(Beck etal，2007；劉亦文等，2018)〔17-18〕，以及具體層面上的發(fā)展中國家——“移動貨幣”模式和發(fā)達國家——“科技金融”模式的經(jīng)驗總結(尹應凱等，2017)〔19〕。三是數(shù)字普惠金融國內(nèi)發(fā)展的政策取向研究。包括宏觀政策框架完善、監(jiān)管體系轉(zhuǎn)型、增加制度供給、構建服務體系等方面(林勝等2020；黃益平等，2018)〔20-21〕。

縱觀現(xiàn)有研究文獻，基本以實證為主，所得出的結論大致上是對實踐效果的寫照，為后續(xù)研究提供經(jīng)驗借鑒與啟示。然而，已有研究存在以下不足：第一，圍繞數(shù)字鄉(xiāng)村建設探討普惠金融問題的研究不足。在數(shù)字經(jīng)濟+鄉(xiāng)村振興的大背景下，圍繞普惠金融與數(shù)字鄉(xiāng)村對接的研究顯得十分重要。現(xiàn)有研究側重于“比較”而非“對接”，尤其是在發(fā)展與推廣數(shù)字普惠金融的研究中，針對對接的機制研究較缺乏，數(shù)字化效應揭示不夠。第二，對構建普惠金融服務體系的研究缺乏系統(tǒng)性。普惠金融作為一種制度供給、一種服務，內(nèi)在要求服務本身需具有系統(tǒng)性即完整的服務體系。在現(xiàn)有的研究中，所涉及的內(nèi)容相對分散，僅就某一方面展開研究。單一化的研究視角與理論性展望缺乏對普惠金融服務體系實際落地提供系統(tǒng)性、可操作的對策指導。因此，在數(shù)字鄉(xiāng)村建設大環(huán)境中，怎樣構建適合其發(fā)展的服務體系并將其融入其中是當前亟待解決的問題。第三，重數(shù)據(jù)研究輕案例研究，缺乏相關經(jīng)驗總結與推廣。當前普惠金融發(fā)展的難點和重點依舊在廣大農(nóng)村地區(qū)?，F(xiàn)有研究基于所收集的數(shù)據(jù)，利用模型揭示了普惠金融發(fā)展在家庭層面、城鄉(xiāng)間、區(qū)域間存在差異，由此推導出相關的對策建議。這容易忽視現(xiàn)實實踐的具體性，一些成功的實踐經(jīng)驗未能在具體的數(shù)據(jù)上得到揭示，數(shù)據(jù)所反映的是實踐取得的成果而非經(jīng)驗本身，因此案例研究十分重要。

據(jù)此，本文將在明確鄉(xiāng)村數(shù)字普惠金融發(fā)展困境的基礎上，結合成都市普惠金融服務的創(chuàng)新實踐，總結“功能—主體—市場”這一數(shù)字普惠金融服務創(chuàng)新的發(fā)展路徑，實現(xiàn)其與數(shù)字化鄉(xiāng)村的對接，同時基于前述路徑，從三個方面提出成都市創(chuàng)新發(fā)展數(shù)字普惠金融服務體系的對策建議。

三、數(shù)字普惠金融發(fā)展面臨的困境與實踐探索

1.鄉(xiāng)村數(shù)字普惠金融發(fā)展面臨的困境

我國的鄉(xiāng)村發(fā)展需要大量的資金投入，但從金融服務鄉(xiāng)村經(jīng)濟發(fā)展的歷時性視角看，鄉(xiāng)村發(fā)展掣肘于金融的有效供給不足和供求失衡。結合供需兩側來看將實現(xiàn)問題的歸因：從需求側看，相比城鎮(zhèn)，鄉(xiāng)村在地理區(qū)位、主體分布、生產(chǎn)方式、產(chǎn)業(yè)布局和市場運行等方面存在較大差距，制約了鄉(xiāng)村數(shù)字普惠金融發(fā)展，如地理區(qū)位偏僻、鄉(xiāng)村主體的分散性，難以形成規(guī)模效應，不利于金融服務的網(wǎng)絡平臺建設和物理網(wǎng)點建設；再如傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的低收益性和源于市場和自然的雙重風險性，致使監(jiān)督成本高昂；最后由于缺乏相應的征信數(shù)據(jù)和足額的擔保及抵押品，使得鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)發(fā)展缺乏必要的資金，難以進行擴大再生產(chǎn)或者轉(zhuǎn)變發(fā)展模式，這也導致農(nóng)村的信貸保險等市場發(fā)育不足。

從供給側來看，作為主要供給主體的國有銀行和商業(yè)銀行，相互間競爭激烈，一方面，產(chǎn)品同質(zhì)化嚴重，難以滿足鄉(xiāng)村的多樣化需求；另一方面，由于鄉(xiāng)村規(guī)模不經(jīng)濟的現(xiàn)實，加大了各銀行的風控壓力，不良貸款構成其拓展普惠金融業(yè)務的重要制約條件；而且從普惠金融服務的隊伍建設上看，聯(lián)結需求端的從業(yè)人員多為兼職，專業(yè)能力存在欠缺，使得相關服務缺失。因此，單純地依靠市場機制來發(fā)展普惠金融服務，并不能紓解資金缺乏對數(shù)字鄉(xiāng)村建設的制約(葛和平等，2021)〔22〕。

需要明確的是，數(shù)字普惠金融的發(fā)展效應與平臺經(jīng)濟的“臨界規(guī)?！本哂邢嗨菩?，它必須突破“拐點”才能實現(xiàn)正向的發(fā)展效應。原因在于，新技術的產(chǎn)生、接受、熟悉與應用需要一定的過程(時間性)而非即時性。因而在數(shù)字普惠金融發(fā)展初期，它并不能顯著推進鄉(xiāng)村建設。同時，數(shù)字普惠金融服務的推廣過程其實也是鄉(xiāng)村農(nóng)戶認識、接受和使用的過程，量變引起質(zhì)變，當越過臨界點之后，其正向的促進作用將會凸顯：從直接效應方面看，數(shù)字賦能普惠金融使其減輕了對物理基礎設施的依賴性，有利于提高普惠產(chǎn)品和服務的可及性；從間接效應上看，主要表現(xiàn)為一種滲透效應，即一個地區(qū)通過普惠金融實現(xiàn)自身的經(jīng)濟發(fā)展后，能夠以“先富帶動后富”的形式或者形成一種“示范效應”，由點到面，以此帶動整個區(qū)域的發(fā)展。

2.成都市數(shù)字普惠金融服務創(chuàng)新發(fā)展的實踐分析

(1)金融基礎設施建設探索與突破——成都“農(nóng)貸通”平臺。成都“農(nóng)貸通”平臺作為成都農(nóng)村金融服務綜合改革試點的基礎性工程，自2016年1月提出以來，經(jīng)過不斷的調(diào)整、規(guī)范和完善，已在系統(tǒng)建設、信用信息采集、支持項目庫建立、金融服務站建設等基礎上，形成了比較完整的“庫、網(wǎng)、平臺”支撐框架，目前由成都金控集團旗下的成都金控征信有限公司建設運營。該平臺綜合性特點突出，整合了農(nóng)村產(chǎn)權、農(nóng)業(yè)政策以及農(nóng)村金融等各類資源，具備政策咨詢、融資供求對接以及信用數(shù)據(jù)共享等重要功能，實現(xiàn)了線上與線下的有機結合，重點解決兩大問題：一是農(nóng)業(yè)農(nóng)村面臨“融資難、融資貴”的問題；二是金融機構面臨“貸款難、貸款成本高”的問題。

“農(nóng)貸通”平臺建設，成功實現(xiàn)了農(nóng)村金融服務改革從“點上”的突破走向?qū)Α懊嫔稀钡母采w。其取得的成效可從前述理論分析中得到揭示：“農(nóng)貸通”從本質(zhì)上說就是一個互聯(lián)網(wǎng)平臺，正是由于平臺的同邊與跨邊網(wǎng)絡效應與普惠金融的包容性相耦合，放大了經(jīng)濟效應。需要指出的是，數(shù)字平臺只有突破臨界規(guī)模，形成需求方的規(guī)模經(jīng)濟與供給方的范圍經(jīng)濟，才能觸發(fā)這種經(jīng)濟的催化劑反應。這就意味著數(shù)字平臺在發(fā)展早期成效并不顯著(朱悅蘅等，2021)〔23〕，突破臨界規(guī)模要么通過自我用戶積累，要么通過“外力”助推。從“農(nóng)貸通”發(fā)展的現(xiàn)實上看，政府的“看得見的手”起到了關鍵作用，實現(xiàn)了“點”的突破。繼而平臺的層次性、開放性以及聚合性等特點又使得平臺具有業(yè)務的高覆蓋性。總之，“農(nóng)貸通”平臺的構建，不僅可以讓農(nóng)村用戶受益，同時也惠及金融機構本身，它是實現(xiàn)農(nóng)村金融服務普惠化的重要手段，具有推廣意義。

(2)緩解中小微企業(yè)融資難題——成都“蓉易貸”。2020年10月，成都市人民政府辦公廳發(fā)布《關于推行“蓉易貸”進一步完善成都市普惠金融服務體系的實施意見》(成辦發(fā)〔2020〕91號)，標志著應對中小微企業(yè)(包括個體工商戶、小微企業(yè)主)因缺乏有效抵押物而導致的融資難、融資貴、融資慢問題提上了日程。與其他政策性信貸產(chǎn)品相比，“蓉易貸”這一普惠服務具有覆蓋范圍廣、涉及主體多、融資成本低等特點，且不以某特定產(chǎn)業(yè)、特定貸款類型為運作主體，支持對象跨全行業(yè)且門檻較低，做到“應貸盡貸、能貸快貸”，從而提高低成本貸款對中小微企業(yè)的可及性。

從機理上看，小微企業(yè)融資難問題在供需兩方都存在難點痛點。從供給方銀行角度看，其運營應遵循“安全性、流動性、效益性”三個原則，然而在服務小微企業(yè)的問題上，銀行存在“不愿貸、不能貸、不敢貸”的難題。問題的癥結在于，小微企業(yè)的數(shù)據(jù)(信譽、資歷、運營等)很難被銀行認可。從需求方小微企業(yè)的角度看，存在缺乏抵押物、財務不規(guī)范、銀行成本高、經(jīng)營風險高以及金融人才不足等問題，使其很難獲取貸款資金?！叭匾踪J”的推行，提供了紓困思路。

成華區(qū)搭建的以“政府引導、市場為主”的“服貸投”創(chuàng)新金融生態(tài)系統(tǒng)就是“蓉易貸”的典型實踐，起到了較強的示范作用。在“服貸投”模式中，“服”是基礎，“貸”是核心，“投”是結果。從“服”的角度看，主要是依托于西南財大的專業(yè)優(yōu)勢支撐，由蜂巢金服為供給側(銀行)和需求側(科技小微企業(yè))雙方強勢賦能；從“貸”的角度看，主要是讓企業(yè)未來的數(shù)據(jù)打動“重歷史數(shù)據(jù)”的銀行，從而獲得貸款。在此基礎上，進一步培育優(yōu)質(zhì)企業(yè)，促成企業(yè)上市量倍增。從“投”的角度看，主要體現(xiàn)在銀行通過首貸、持續(xù)貸這樣一個長期互動過程，對符合條件的優(yōu)質(zhì)科技小微企業(yè)進行投資，以獲得收益。該思路是對傳統(tǒng)的“借貸”邏輯的突破，通過“投”的外力作用，避免了小微企業(yè)的內(nèi)卷?！胺J投”模式充分發(fā)揮了平臺多維度高覆蓋的特點，形成了一種“生態(tài)系統(tǒng)”，而“蓉易貸”的目的也在于形成這一良性生態(tài)系統(tǒng)，成效可期。

四、數(shù)字化鄉(xiāng)村普惠金融服務創(chuàng)新的路徑設計

1.“功能—主體—市場”發(fā)展路徑

結合有關的指導性文件和發(fā)展實際，可從“功能—主體—市場”這一路徑構建農(nóng)村數(shù)字普惠金融服務體系。具體言之，功能層面，側重于突出融資機會的公平性，其作用的發(fā)揮需要信息基礎設施及服務平臺的構建，對應的問題域主要是融資難、融資貴和保險少。主體層面，涉及供給主體(如各類涉農(nóng)金融機構)與需求主體(農(nóng)戶、新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體和涉農(nóng)小微企業(yè))，其作用的發(fā)揮主要體現(xiàn)在增加有效供給與培育有效需求這兩大方面，主要是解決農(nóng)村抵押擔保難題和農(nóng)業(yè)保險問題。市場層面，主要是指產(chǎn)權市場、信貸市場與保險市場的構建，發(fā)揮市場在資源配置中的決定性作用，著力解決資源處置難的問題，見表1。

表1 “功能—主體—市場”的一般邏輯

2.數(shù)字普惠金融服務體系與數(shù)字化鄉(xiāng)村的對接

數(shù)字普惠金融服務體系與數(shù)字化鄉(xiāng)村的對接及對接的可持續(xù)性問題是一個系統(tǒng)性工程，基于“功能—主體—市場”發(fā)展路徑，可考慮分圈層設計對應與成都市發(fā)展的施策體系。對于中心城區(qū)來說，與近郊區(qū)和遠郊區(qū)相比，其數(shù)字化鄉(xiāng)村發(fā)展的配套設施相對完整，農(nóng)村金融服務體系基礎好，發(fā)展路徑相對完善，因而應注重發(fā)揮“引領”與“穩(wěn)定器”的作用；對于近郊區(qū)來說，與遠郊區(qū)相比，其在農(nóng)村商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社和村鎮(zhèn)銀行的布局上有相對優(yōu)勢，因而后續(xù)發(fā)展既要鞏固還要提升，即注重發(fā)展的“穩(wěn)健性”；對于遠郊區(qū)來說，與前兩者相比，金融機構的數(shù)量少、密度低，涉農(nóng)貸款規(guī)模小、但增速快，普惠金融發(fā)展需依托資源稟賦，掣肘于基建投資，對此應注重激發(fā)“后發(fā)優(yōu)勢”，具體對策思路如表2所示。

表2 分圈層“功能—主體—市場”發(fā)展路徑的思路

五、數(shù)字化鄉(xiāng)村普惠金融服務創(chuàng)新的對策建議

1.功能發(fā)揮方面：人力物力共筑金融基礎環(huán)境

在功能發(fā)揮上，包容性、可得性與便利性是其重要內(nèi)容，這離不開良好的金融基礎環(huán)境，因而需要在人與物兩個方面進行深化。對于“人的方面”，一是應加大金融人才隊伍建設力度，完善“引才”“留才”機制。注重利用好鄉(xiāng)村“熟人社會”的信息優(yōu)勢，提升信用評價的精準性，從而延展金融服務的覆蓋面。二是提升消費者金融素養(yǎng)。在推進消費者金融教育過程中，監(jiān)管部門或行業(yè)組織應積極發(fā)揮能動作用，如推進“場景化”教育和創(chuàng)新傳播形式，提高金融知識的可接受性。對于“物的方面”，應充分發(fā)揮政府“看得見的手”的政策引導機制，助力金融科技向農(nóng)村的延伸，同時加緊對數(shù)字金融平臺生態(tài)的構建，積極利用好平臺的網(wǎng)絡效應與高覆蓋性的優(yōu)勢，促進大小平臺之間的協(xié)調(diào)，實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)整合。對金融產(chǎn)品創(chuàng)新予以政策鼓勵，促進其多元化發(fā)展，滿足多樣需求，但同時也應順勢形成相應的“互聯(lián)網(wǎng)+監(jiān)管”的形式，實現(xiàn)監(jiān)管轉(zhuǎn)型。

2.主體培育方面：新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體是重點服務對象

新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體既是鄉(xiāng)村新生產(chǎn)力的代表、生產(chǎn)關系的載體，同時也是治理主體。黨的二十大報告明確提出要“發(fā)展新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體和社會化服務”。因此普惠金融應重點服務新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體，發(fā)揮其帶動作用。需要指出的是，與傳統(tǒng)小農(nóng)經(jīng)濟主體相比，新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體需要更大的金融支持力度，這在供給主體、資金配給、信貸產(chǎn)品種類等方面尤為突出。但由于征信體系不健全、金融市場分割以及交易成本過高等，導致其難以獲得金融產(chǎn)品和服務。因此，應著力解決其融資難題?？蓮囊韵氯齻€方面著手：一是在農(nóng)村市場融資環(huán)境方面，主要解決信息不對稱問題。其關鍵在于對新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體征信數(shù)據(jù)的收集與管理，在此基礎上，構建起一套系統(tǒng)化、標準化的信用評價體系，以實現(xiàn)不同層級行政區(qū)管理的兼容并行。與此同時，在經(jīng)營方式上應積極推動新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體經(jīng)營行為的公開化、透明化，從而降低借貸雙方的交易成本，增強投資經(jīng)營的可持續(xù)性。二是以新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體需求為導向配置信貸資金。可從拓寬新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的信貸渠道、引導金融機構開發(fā)需求導向型的相關金融產(chǎn)品研發(fā)和構筑互聯(lián)網(wǎng)融資模式三個層面著手，從而降低門檻，更好地實現(xiàn)對接。三是加快推進新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體融資產(chǎn)品的創(chuàng)新。可進一步從探索實現(xiàn)農(nóng)村土地承包經(jīng)營權抵押融資、推進農(nóng)村集體建設用地使用權抵押融資制度創(chuàng)新和構建動產(chǎn)和資產(chǎn)整合型質(zhì)押融資的新模式三個層面入手。

3.市場運作方面：潛在需求挖掘與生態(tài)資源價值化

應注重挖掘鄉(xiāng)村潛在需求和生態(tài)資源的市場價值：一是明確在農(nóng)村金融的“長尾市場”中，小微企業(yè)與個體工商戶是主要的“長尾客戶”。前文的理論分析與實踐表明，數(shù)字化技術與網(wǎng)絡平臺的應用，使得金融市場供求雙方的交易成本下降，原有需求量不高的金融產(chǎn)品也能找到消費者，這構成了普惠金融服務中的“長尾市場”的核心內(nèi)容。不難看出，在解決融資難題中，數(shù)字普惠金融可以發(fā)揮重要的作用。因此對于“長尾客戶”應進一步挖掘潛在需求，如提供理財指導，培養(yǎng)和拓展其對金融服務和產(chǎn)品的多樣化需求，從而讓普惠金融既有廣度也有深度。二是利用普惠金融活化鄉(xiāng)村生態(tài)資源。對于一些自然生態(tài)環(huán)境良好的鄉(xiāng)村來說，自然資源也能成為鄉(xiāng)村建設的有力推手。普惠金融的推廣、金融市場的構建有利于為鄉(xiāng)村生態(tài)資源的價值轉(zhuǎn)化提供途徑。因此，在農(nóng)村金融市場的運作方面，應不局限于經(jīng)濟資源的運作，生態(tài)資源的市場化運作也應納入鄉(xiāng)村建設與發(fā)展的考量中。