國企營運資金管理的思考與分析

張 青 晉能控股裝備制造集團有限公司

引言

隨著全球經(jīng)濟一體化進程的加快，影響著各行各業(yè)前進的步伐。隨著各種類型企業(yè)的崛起，我國國有企業(yè)的市場競爭日趨激烈，其受到的阻力日益增加。其中，在影響企業(yè)運行的各類因素中，營運資金有著至關(guān)重要的決定作用，然而現(xiàn)階段在營運資金的開發(fā)和管理中出現(xiàn)了一系列問題，極大的制約了我國國有企業(yè)的發(fā)展速度，本文即針對運營資金管理中出現(xiàn)的各項問題展開分析討論，以期為促進國有企業(yè)的發(fā)展提供參考依據(jù)。

一、國有企業(yè)營運資金管理概述

國有企業(yè)的運營資金是企業(yè)日常工作正常運轉(zhuǎn)的支持，是國有企業(yè)日常經(jīng)營的重要組成部分，資金能否順利流轉(zhuǎn)決定著國企的發(fā)展速度，營運資金管理在國有企業(yè)中有著不可或缺的重要性，一定程度上影響了國有資產(chǎn)的盈利能力。國有企業(yè)資金運營需要進行嚴格管理的重要性有以下幾點：一是建立適量的營運資金數(shù)量，使國有企業(yè)在日常事務(wù)中的收支處于相對穩(wěn)定的狀態(tài)；二是流動資金規(guī)模的適度擴大，有助于國有企業(yè)在面對相對低額的債務(wù)時仍有余力保障整體日常事務(wù)的平穩(wěn)運行。

國企運營資金管理要求與國企財務(wù)管理相同，兩者均屬于國企財務(wù)管理行業(yè)范疇，體現(xiàn)在管理中要求在一定范圍內(nèi)最大程度上提升企業(yè)價值性，以期獲得更有效的發(fā)展，具體內(nèi)容為在進行管理相關(guān)活動的開展下，最大限度地提高企業(yè)營運資金周轉(zhuǎn)率和提高企業(yè)整體盈利能力，同時保障管理信息與資金流動的安全性，提高國有企業(yè)發(fā)展的效率。國有企業(yè)營運資金流動性高，短時間內(nèi)的流動可以通過融資解決，同時短期資金來源豐富，以上優(yōu)勢均可為運營管理提供有力支撐。

營運資金的管理包含對各類流動資產(chǎn)、負債的管理，流動資產(chǎn)包括現(xiàn)金存款、應(yīng)收款項等項目，流動負債情況則包括對外的借貸情況、應(yīng)付款項等項目。從字面意義上來看，凈運營資金為流動資產(chǎn)與流動負債之差，對流動資產(chǎn)、負債的管理即是對運營資金的管理，評估企業(yè)內(nèi)部財務(wù)部門的管理能力與風(fēng)險測評，在規(guī)避風(fēng)險的基礎(chǔ)上促進國有企業(yè)的發(fā)展。

二、國有企業(yè)營運資金管理現(xiàn)狀分析

第一，對于存貨管理目前狀況的分析。運營資金的總資本負擔(dān)在資源的總含量中有最大比例，因此庫存管理在營運資本管理中占有重要的地位，稱之為存貨現(xiàn)狀，該數(shù)據(jù)通過存貨周轉(zhuǎn)率得到體現(xiàn)，即銷售成本與現(xiàn)有存貨平均數(shù)量相除。國有企業(yè)的存貨管理存在一定問題，具體體現(xiàn)在高新技術(shù)管理中，隨著電子商務(wù)系統(tǒng)的完善，物流設(shè)備的支持也以高新技術(shù)的引入為支撐，新興技術(shù)的引進仍處于適應(yīng)調(diào)整階段，對于我國日益迅猛的發(fā)展速度難以匹配，因此與實際情況不符，出現(xiàn)短板。以某國有煤礦企業(yè)的現(xiàn)狀為分析樣本可以發(fā)現(xiàn)，存貨周轉(zhuǎn)時間與同類型企業(yè)相比大大減低，資金流轉(zhuǎn)速度加速，有利于資金的回流，從而加快企業(yè)的發(fā)展。該企業(yè)實行無庫存的管理模式，該模式下避免了存貨堆積現(xiàn)象的發(fā)生，降低企業(yè)的風(fēng)險概率，同時，在一定時間內(nèi)，存貨周轉(zhuǎn)率的下降也可以提示存貨管理的問題。

第二，對于應(yīng)收賬款管理目前狀況的分析。應(yīng)收賬款項是企業(yè)應(yīng)獲得資金，但由于付款方原因仍未獲得的資金款項，作為流動資產(chǎn)的一項重要組成部分，有著重要的意義。應(yīng)收賬款現(xiàn)狀通過應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率得以體現(xiàn)，即應(yīng)收款項周轉(zhuǎn)次數(shù)為銷售收入與平均余額相除。應(yīng)收賬款是資金流動的機動因素，及時進行收取可以提高可使用資金的運轉(zhuǎn)程度。國有企業(yè)應(yīng)收賬款管理是以應(yīng)收賬款客戶需求的結(jié)算方式為根據(jù)，由負責(zé)管理應(yīng)收賬款的財務(wù)部門進行管理。具體的劣勢表現(xiàn)在應(yīng)收賬款分類管理的缺失，容易造成應(yīng)收賬款與客戶單位余額存在差異。以某國有煤礦企業(yè)為分析對象，通過橫向分析應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率較為穩(wěn)定，說明應(yīng)收賬款管理水平較高。通過縱向分析應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)量呈現(xiàn)出明顯的先上升后下降的趨勢，對應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)管理有待改進提出要求。

第三，對于流動資產(chǎn)管理目前狀況的分析。流動資產(chǎn)標志著國有企業(yè)財務(wù)部門的管理水平和經(jīng)濟效益的提升，流動資產(chǎn)管理的主要任務(wù)是充分利用現(xiàn)有資本加強經(jīng)濟發(fā)展和經(jīng)濟效益，促進國民經(jīng)濟的進步，有力地保護國有資產(chǎn)所有者的合法權(quán)益。流動資產(chǎn)通過流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率得以體現(xiàn)，即銷售收入與平均流動資產(chǎn)相除。我國國有企業(yè)的流動資產(chǎn)管理，實行多賬戶管理模式，使資本管理和部門設(shè)置、人力資源管理相對分散，降低權(quán)利的孤立性。一些企業(yè)沒有設(shè)置較為完善的預(yù)算制度，導(dǎo)致實際預(yù)算對接難度程度增加，閑置資金難以得到有效的利用，增加了流動資金的管理難度。以某國有煤礦企業(yè)為分析對象，通過對其資產(chǎn)水平流動和周轉(zhuǎn)頻率的分析，發(fā)現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)頻率和周轉(zhuǎn)速度均高于同類型其他企業(yè)，有利于企業(yè)對內(nèi)部流動資產(chǎn)的管理。

第四，對于流動負債管理目前狀況的分析。流動性債務(wù)與國有企業(yè)償債的程度有關(guān)，通過流動性比率反映當前債務(wù)狀況，即流動資產(chǎn)與流動負債相除，該數(shù)據(jù)說明目前流動性資產(chǎn)與負債之間的關(guān)系，具體表現(xiàn)為流動負債的每一個組成部分都是以一定數(shù)量的國有企業(yè)流動資產(chǎn)為擔(dān)保的，從目前負債管理的現(xiàn)狀來看，流動負債管理存在一定缺陷，控制貸款金額和還款的能力還不夠強[1]。

三、國有企業(yè)營運資金管理改進的對策探討

國用企業(yè)的營運資金管理決定著國有企業(yè)發(fā)展的進程，為提高整體水平，促進發(fā)展效率，基于管理現(xiàn)狀的分析針對性的提出相對應(yīng)的管理建議。

首先，需要對企業(yè)財務(wù)人員進行運營資金管理意識的訓(xùn)練與強化。意識決定形態(tài)，這就決定了在中國特色社會主義經(jīng)濟體制下，對國有企業(yè)運營人員提出了更高層次的要求，具體表現(xiàn)為應(yīng)對我國國有企業(yè)的地位進行深刻的了解，充分掌握管理意識的科學(xué)性與有效性，從而形成完整而有效的管理體系，具體的管理模式可以體現(xiàn)為以下兩個方面：第一，在保證用于日常工作的流動資產(chǎn)充足的基礎(chǔ)上，加強針對閑置的固有資產(chǎn)進行管理與使用，從各方面增加企業(yè)運行的收益。第二，根據(jù)我國國有企業(yè)營運資金管理的現(xiàn)狀決定多種對策，多點突擊，逐步完善和突破管理模式的局限與瓶頸?，F(xiàn)金管理主要從提高現(xiàn)金流量、提高利用現(xiàn)金的優(yōu)勢、提高使用效率等幾個方面進行模式的優(yōu)化，可以使得運營資金保持足夠的現(xiàn)金流，提高國有企業(yè)資產(chǎn)的流動性，從而可以在一定程度上規(guī)避資金流中斷風(fēng)險的出現(xiàn)。在改進方面，應(yīng)以現(xiàn)金流量管理和資金監(jiān)控為重點，確?，F(xiàn)金流量和現(xiàn)金流量的實時監(jiān)控得到貫徹落實。也要以國有企業(yè)財務(wù)管理中心、資金管理中心、資金管理中心三項綜合管理方針為中心地位，確保資金管理模式可以合理有效地利用資金，為促進國有企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展墊好基石[2]。

其次，存貨管理方面的改進。第一，優(yōu)化庫存管理的第一步是實施網(wǎng)絡(luò)化信息庫存管理系統(tǒng)，實現(xiàn)管理水平的全方位多角度的提升；第二，對資金流、物資流、發(fā)票流和信息流實施綜合管理模式，在進行有效的整理與上傳之后可以實現(xiàn)數(shù)據(jù)實時共用，建立健全庫存管理的收發(fā)機制，最終根據(jù)購貨支付情況對庫存管理進行分類。

再次，應(yīng)收賬款管理方面的改進。通過對某國有企業(yè)應(yīng)收賬款管理的現(xiàn)有模式進行的財務(wù)報表分析，發(fā)現(xiàn)國有企業(yè)對于應(yīng)收賬款的管理相對準確有效，但也不可否認存在工作上的漏洞與疏忽導(dǎo)致管理的失效。針對這種情況提出以下措施：一是建立專門的應(yīng)收賬款管理機構(gòu)，下屬分管于財務(wù)部，并同時安排專員進行系統(tǒng)的管理與運行，保證管理的可靠性；二是應(yīng)積極配合銀行運用相應(yīng)的應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)，從實際出發(fā)進行科學(xué)管理，建立高效、可靠的結(jié)算體系，最后收款方應(yīng)慎重決定核算方式，在保證雙方財產(chǎn)安全的基礎(chǔ)上，提高風(fēng)險度的分析研究。

最后，流動負債管理方面的改進。通過流動性比率的變化可以看出，目前我國國有企業(yè)流動性比率仍然處于流動性資產(chǎn)償還率很低的狀況。因此，針對這種情況的出現(xiàn)，國有企業(yè)要正確調(diào)整貸款規(guī)模，完善現(xiàn)有的債務(wù)管理及負債情況的缺陷，這意味著要加強各個部門和負責(zé)人的信息溝通。以往情況下財務(wù)人員沒有合理途徑系統(tǒng)地提供有關(guān)應(yīng)付賬款、應(yīng)收賬款等業(yè)務(wù)風(fēng)險分析的重要信息，同時在清理目標上也沒有進行更加具體的匯總與通報，導(dǎo)致相應(yīng)問題的出現(xiàn)。另外，對于收付款項的項目審計的準確性不高，主要是因為經(jīng)常項目審計工作的實施不充分，工作存在疏忽與漏洞。關(guān)于企業(yè)的首付款項目、賬戶風(fēng)險等，由于財務(wù)人員沒有及時向管理人員報告，收付款賬戶風(fēng)險分析中出現(xiàn)的問題難以得到及時有效的解決，這提示我們國有企業(yè)財務(wù)管理部門和有關(guān)企業(yè)財務(wù)人員應(yīng)定期開展交流，積極做好合作為了提高經(jīng)常項目管理的有效性，財務(wù)人員還必須定期對應(yīng)付賬款進行詳細分析，整理相關(guān)數(shù)據(jù)，找出問題，并制定解決策略，加強與主管之間的匯報溝通。此外，另一方面也要密切監(jiān)督財務(wù)人員對于短期資金的使用情況，確保貸款的使用符合規(guī)章制度流程，盡快向銀行發(fā)放未用貸款，減少利息支出，降低資金使用成本，最大程度上提高國有企業(yè)的實際收益[3]。

四、結(jié)語

國有企業(yè)的發(fā)展是我國經(jīng)濟發(fā)展的縮影，它證明著我國近幾十年來發(fā)展的速度與效率，營運資金的管理在其中占據(jù)重要地位，對于管理模式的重視程度將決定著國有企業(yè)的發(fā)展進程。通過對國有企業(yè)營運資金管理的分析總結(jié)，摸索發(fā)展規(guī)律，尋找管理問題漏洞，及時尋找對策解決問題，通過合理有效的手段提升國有企業(yè)發(fā)展質(zhì)量，為提升國有企業(yè)競爭力奠定堅實的基礎(chǔ)。