淺談中小企業(yè)現(xiàn)金流管理的問題及措施

施琴波

摘? 要：新形勢下，隨著我國市場經濟的不斷完善，中小企業(yè)在國民經濟的發(fā)展中占據了不可忽視的地位。中小企業(yè)雖然發(fā)展前景良好，還是存在一些普遍的“瓶頸”問題?！艾F(xiàn)金為王”已經成為所有企業(yè)的共識，現(xiàn)金流管理水平的高低，在很大的程度上關系到企業(yè)的生死存亡。中小型企業(yè)中，中等收益與高風險并存，一旦資金周轉不靈，就會導致嚴重的后果出現(xiàn)?，F(xiàn)金是流動性最強的資產，企業(yè)應該在降低風險與增加收益之間尋求一個平衡點，分析現(xiàn)金流管理過程中存在的問題，最大限度的節(jié)約現(xiàn)金，提升閑置的投資力度，確定最佳現(xiàn)金流量，達到現(xiàn)金流有效管理的主要目的。

關鍵詞：中小企業(yè);現(xiàn)金流管理;問題

一、引言

在經濟貿易全球化和市場經濟飛速發(fā)展的基礎上，企業(yè)管理的目標與手段逐漸出現(xiàn)新特點。傳統(tǒng)意義上的以利潤為中心的財務管理模式已經越來越難以適應現(xiàn)實的要求。對于大多數(shù)中小企業(yè)來說，資金是最稀缺的資源，一切的資金活動都是在稀缺資源的基礎上合理的加大建設的。截至 2021 年底，我國中小企業(yè)數(shù)量已達 36.9 萬戶，為城鎮(zhèn)居民提供了大量就業(yè)機會[1]。但是，中小企業(yè)的融資難問題一直存在，現(xiàn)金流量管理潛藏較多問題，現(xiàn)金流量管理觀念淺薄，現(xiàn)金流量管理比較薄弱。2011年深圳一家年銷售額上億元的LED企業(yè)驚爆老板“跑路”[2]。銀廣廈、麥科特、鄭百文等虛假財務報告舞弊案件相繼曝光[3]。中小企業(yè)老板跑路已不是個案，老板跑路的根本原因基本上都是由于資金鏈斷裂所導致的。企業(yè)內部最根本的原因就在于“資金周轉困難”，不僅嚴重地限制著企業(yè)本身的發(fā)展，還嚴重的影響到企業(yè)財務狀況?，F(xiàn)金對于企業(yè)而言，就如同人體中的血液，只有具備良好的現(xiàn)金流狀況才能使企業(yè)健康成長。解決好現(xiàn)金流管理問題，不僅可以幫助企業(yè)合理地安排資金，防止發(fā)生財務危機的出現(xiàn)。還可以提高企業(yè)的資金使用效率，推動企業(yè)持續(xù)健康地發(fā)展。

二、中小企業(yè)現(xiàn)金流管理的問題

現(xiàn)階段公司現(xiàn)金流管理，還存在很多的問題，這些問題需要結合企業(yè)發(fā)展的不同方面，合理的整合和分析。從不同的階段，探究問題的重點和難點部分，最后才可以結合問題，建立企業(yè)動態(tài)的現(xiàn)金流管理系統(tǒng)。

（一）企業(yè)整體的現(xiàn)金流管理意識不足

根據我國《小企業(yè)會計準則》資產負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表，都需要融入到合理的理財內容當中[4]。有的企業(yè)公司利潤也相對穩(wěn)定，但是，存貨的資金占用水平也不高，盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)波動較大。負債經營的模式很多時候，不僅限制了進一步的發(fā)展和再生，也在很大的程度上，降低了企業(yè)的現(xiàn)金流質量。很多的中間中小型企業(yè)，是將更多的時間關注到企業(yè)的凈利潤增長上，但是對于現(xiàn)金流的管理基本上很少會涉及到。在這樣的情況下，大家就很難認識到當代企業(yè)的重要力度，甚至有的還會出現(xiàn)冷漠的狀態(tài)，對企業(yè)的現(xiàn)金流管理基本上都是處于忽視的狀態(tài)。基層人員一旦認識到生產經營中不具備現(xiàn)金流管理能力，就會出現(xiàn)一些其他方面的問題，這些問題都會影響中小型企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展[5]。

（二）企業(yè)現(xiàn)金流管理流于形式，未與業(yè)務相結合

隨著中小型企業(yè)的逐漸壯大，企業(yè)的規(guī)模也需要逐漸的擴大。甚至有的時候，購銷合同的審核也存在一定的滯后性，這些內容都與企業(yè)的制度完全不符合。期末大批量的存貨準備，雖然說可以減少供貨不足的問題，但是，會占用企業(yè)較大的運營資金，進而就會提升企業(yè)的管理成本。尤其是一些企業(yè)規(guī)模逐漸的擴張以后，經營活動的現(xiàn)金流也逐漸的增加，現(xiàn)金流與企業(yè)日常的經營狀態(tài)處于不均衡的狀態(tài)。一般的情況下，企業(yè)產業(yè)規(guī)模增長速度較快，那么對新市場的開發(fā)也就會逐漸的增加，這些新市場在規(guī)模性不足的情況下，銷售渠道就會提高，存貨的儲備就會提升。經營活動的現(xiàn)金流在把控的收，就會存在很大的不足，這些在后續(xù)的采購和生產、銷售中，都會保持一定的資金穩(wěn)定性[6]。但是，有的中小型企業(yè)承擔的償債壓力較小，這樣不僅不利于財務杠桿的協(xié)調，并且所獲得的財務空間也會不足，為后續(xù)的發(fā)展帶來了一定的阻礙性。

（三）缺乏明確的預算相關管理制度

對于中小型企業(yè)來說，在發(fā)展的歷程中，需要獲得持續(xù)性的資金支持，這樣才可以保持穩(wěn)定的成長環(huán)境。在銷售金額逐漸增加的基礎上，就需要在合理的統(tǒng)籌規(guī)劃下，提升企業(yè)的應收賬款周轉率，并且加大預算編制的重視程度，明確適合企業(yè)的發(fā)展的規(guī)章制度。但是，不少企業(yè)在實踐的歷程中，除了有年預算以外，其他的時候，都很少會進行預算活動的有效建設。企業(yè)在實施現(xiàn)金預算的時候，需要結合預算管理的需要進行，但是，很對的企業(yè)僅僅就是處于形式主義，考核方式也是使用其他的方法進行。實際的生產銷售業(yè)務中和現(xiàn)金流的發(fā)展也存在著較大的關系，只有合理的優(yōu)化這些流程，才可以形成一個閉環(huán)的循環(huán)結構。在不同的現(xiàn)金流中，會受到不同方面的影響。想要保持企業(yè)可持續(xù)發(fā)展，就需要在不同的業(yè)務環(huán)節(jié)中，全部融入現(xiàn)金流管理的主要內容。但是，很多中小型企業(yè)缺少預算管理方面的工作，在資金的編制和采購、生產、銷售的預算編制中，不僅管理缺少系統(tǒng)性和科學性，并且還沒有將現(xiàn)金流的管理和企業(yè)的業(yè)務結合起來。很多的時候，都是直接套用企業(yè)先進企業(yè)的，和自己的企業(yè)沒有處于高度的一致性。長期下去，孤立的預算管理很難完成事前預算、事中規(guī)劃、事后分析，讓結果也很難落實到實踐的環(huán)節(jié)中[7]。在不同的影響下，阻礙了企業(yè)業(yè)務增值的部分，也阻礙了現(xiàn)金流的質量管理部分。

（四）缺乏現(xiàn)金流風險防范措施

很多的中小型企業(yè)不僅會受到政策的影響，還會受到原料供應商的產量變化的影響，市場價格變動的影響，企業(yè)供貨渠道的影響等。盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)波動幅度性的提升以后，難負值的問題就會出現(xiàn)。這樣的情況，主要是由于經營活動的現(xiàn)金流出偏低所導致的。在很多的時候，不少中小型企業(yè)還會出現(xiàn)短期債務的情況，這些情況雖然短期不會出現(xiàn)較大的影響，但是一旦需要償還債務的時候，就會存在經營活動現(xiàn)金流較大的情況出現(xiàn)，有的嚴重者還會出現(xiàn)資金斷裂的問題。這些問題的出現(xiàn)，都是企業(yè)對預算管理忽視，預算管理制度不明確所導致的。企業(yè)短期借款等金融性負債較少的情況下，那么風險性的防范就會增加，原材料的價格和費用都會提升，產品的市場需求和競爭力都會給現(xiàn)金流的風險管理地阿萊很大的影響，需要企業(yè)加以重視和關注[8]。雖然說，這一次可能避免了資金斷裂的問題 ，但是不一定下一次還會出現(xiàn)類似的問題。只有保持企業(yè)發(fā)展過程中，精確的資金預算，那么才可以為現(xiàn)金流的有效分析做好基礎準備，根據問題，分析問題，制定有序的解決措施。在企業(yè)日常生產經營管理的歷程中，一旦出現(xiàn)大額債務性資本借入的問題，很可能就會導致無法回籠的情況存在，這個時候，企業(yè)就需要分析自己的現(xiàn)金流資金，一旦債務超過了這個額數(shù)，就需要及時的分析風險，并且將這些風險減低到最小。

三、中小企業(yè)現(xiàn)金流管理措施

企業(yè)的目標是盈利，而盈利的前提是生存，長期虧損、收不抵支，還不能出現(xiàn)長期的債務[9]。企業(yè)的興衰存亡，直接的成因就是現(xiàn)金流量。良好的現(xiàn)金流量管理，不僅可以提升企業(yè)的資金使用效率，還可以最大限度降低成本，促進企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展?，F(xiàn)金的使用周轉牽涉到公司內部的方方面面，這個時候，就需要企業(yè)從轉變理念考試，從不同的視角和維度，落實到不同的部門當中。

（一）提高企業(yè)的現(xiàn)金流量管理意識和管理人員自身素質

中小企業(yè)在經濟發(fā)展的歷程中，呈現(xiàn)了主要的價值和作用，推動我國國民經濟發(fā)展，解決我國就業(yè)問題，促進了我國技術創(chuàng)新水平增強，保持了區(qū)域經濟發(fā)展、增加地區(qū)的財政收入。現(xiàn)金流的信息，可以為中小企業(yè)正確做出各項決策提供很大的幫助[10]。擁有良好的現(xiàn)金流，可能會降低中小企業(yè)日常運營的風險?，F(xiàn)金流量可以分為經營活動、籌資活動和投資活動幾個部分。通過現(xiàn)金流分析發(fā)現(xiàn)業(yè)務方面存在的問題，提高現(xiàn)金流流速、加強企業(yè)效益性。具體的內容參見圖（1）。

圖（1）現(xiàn)金流管理框架圖

幫助各個層次的員工樹立足夠的現(xiàn)金流管理意識，并在日常的生產經營過程和現(xiàn)金流管理有機的整合到一起。小企業(yè)還需要具備一定的規(guī)模優(yōu)勢，加強企業(yè)各級人員的現(xiàn)金流管理意識，提升對應的綜合性素養(yǎng)。在合理的統(tǒng)籌規(guī)劃下，分析重點和難點部分，充分保障公司的現(xiàn)金流入。還需要相關的人員，及時的關注大額債務性資本借入或出現(xiàn)大額賒銷款項時資金無法及時回攏等問題，一旦出現(xiàn)異常的行為就需要及時的發(fā)現(xiàn)和分析，為以后的發(fā)展提供良好的基礎準備。此外，還需要根據實際，建立嚴格的預算管理體系，根據收支結構及其數(shù)量變化合理的對相關的內容實施有效的評估。根據資金運轉的規(guī)律，探究可能存在的潛在問題，在合理的統(tǒng)籌規(guī)劃下，提高對應的資金使用效率。建立全面的月度和季度滾動現(xiàn)金流預算，根據管理的需要，做出有效的調整。嚴格地控制現(xiàn)金流出，將各個部門的現(xiàn)金流預算進行綜合分析、平衡[11]。對于超出預算的現(xiàn)金支出的部分，就需要合理的控制，統(tǒng)一的調配。

（二）結合企業(yè)實際管理需求制定現(xiàn)金流管理目標

在企業(yè)的生產經營活動中，擁有優(yōu)質的經營性現(xiàn)金流量是企業(yè)持續(xù)盈利和健康發(fā)展的保障。一般的情況下，很多中小型的企業(yè)都是處于建設的初期，這個時候，他們的知名度不足，經營性現(xiàn)金流也很難滿足現(xiàn)實的需要。為了緩解這樣的融資壓力，給予需要在合理的統(tǒng)籌規(guī)劃中，加大市場的拓展性，擴大市場的份額。在中小型企業(yè)的成長階段中，企業(yè)保持了一定的發(fā)展勢態(tài)，不少企業(yè)就會選擇現(xiàn)有資金及籌集資金購置資產或者是擴大經營范圍的方式，前來滿足現(xiàn)實的發(fā)展需求。在企業(yè)的成熟期，籌資能力強，，但是市場的份額進行了一個瓶頸時期。企業(yè)想要得到進一步的擴大，那么就需要使用融資的方式，來進一步擴大經營項目，但是，這樣的情況下，就會影響后續(xù)的經營和投資。這個時候，就需要確定和保持最佳現(xiàn)金持有量標準。現(xiàn)金流量管理的目標就是在現(xiàn)金的流動性與收益性之間進行權衡、博弈以選擇最優(yōu)的策略[12]。通過計算確定的最佳現(xiàn)金持有量不是一個絕對值。加強應收賬款的管理，需要根據客戶信用情況實施審查，銷售部門將這些客戶的信用信息反饋給財務部門。

（三）將現(xiàn)金流管理與業(yè)務進行融合

加強籌資活動現(xiàn)金流量管理，合理安排財務結構，科學預測資金需要量，合理制定籌資計劃。銀行應出臺政策，扶持中小企業(yè)發(fā)展。提升投資活動現(xiàn)金流量管理，加強投資方案評價，提高投資效益。加強固定資產投資效益的審計，有效改進對投資項目的管理。起初，需要重視現(xiàn)金的流動性和安全性。分析現(xiàn)金流入、流出的各個環(huán)節(jié)，最好要有專門的指定機構對現(xiàn)金流進行分析評估，加大風險方面的預測。從企業(yè)賒銷產品至客戶付款開出支票，都需要在盡快促進客戶付款的基礎上，合理的統(tǒng)籌規(guī)劃，減少存貨持有量，保持有效的現(xiàn)金流速。此外中小型的企業(yè)還需要結合自身的實際需要，提高自身的核心競爭力，達到現(xiàn)金的成本比例，降低費用成本，提高企業(yè)的利潤空間。進一步建立庫存管理體系，減少資金占有量，合理的降低對應的成本費用，提升利潤空間，保持科學的發(fā)展路徑。

采購流程的現(xiàn)金流管理，需要企業(yè)合理的將采購部分的內容融入到其他的環(huán)節(jié)當中，并且保持信息的暢通性，保證流程的規(guī)范性。整合自身需求與供應商之間的關系，形成一個完整的供應群體[13]。在采購的方式下，降低采購的產品價格，降低產品的質量。在不同的采購環(huán)節(jié)中，需要合理的定價，優(yōu)化訂貨的步驟。具體的采購流程需要參見圖（2）.在不同的部門之間制定各部門間溝通編制采購計劃，保證科學性的同時，還需要結合庫存的相關問題，滿足現(xiàn)實的生產需要，降低采購的成本。根據產品質量、交貨期、價格等因素，全面的對供貨商實施合理的評價，確定對應的名單，保持長期的合作，實時性關注物資的價格變化，減少資金的損失出現(xiàn)。在收到貨以后，就可以驗證付款。定期需要對于數(shù)額較大的款項實施分析，按照信用等級制度合理的規(guī)劃。企業(yè)還需要保持足夠的現(xiàn)金流，將這些內容融入到現(xiàn)實的生產和經營活動當中。管理好現(xiàn)金流量，控制現(xiàn)金流的金額。提高市場的競爭力，合理的對相關的問題實施評估。在現(xiàn)金周轉期=應收賬款周轉期+存貨周轉期-應付賬款周轉期的基礎上，計算出周轉的次數(shù)。

圖（2）采購流程的現(xiàn)金流管理

生產流程的現(xiàn)金流管理上，需要有限制定有序的生產計劃，明確各個車間和生產任務、人員職責之間的邏輯關系。優(yōu)化生產流程，合理規(guī)劃調整公司生產線及配套，提升公司產品的市場競爭力。不斷加強生產庫存管理，盡量避免庫存堆積占用企業(yè)的資源，盡量實現(xiàn)以銷定產[14]。

銷售流程的現(xiàn)金流管理上，需要從產品質量、安全性、價格等視角進行合理的統(tǒng)籌規(guī)劃，這樣做的主要目的，就是為了提高企業(yè)知名度，加大現(xiàn)金流的增長。在期初的時候，需要先定價定量環(huán)節(jié)要編制銷售計劃。之后，需要在報價環(huán)節(jié)可以開展一定促銷活動，并且還需要在各環(huán)節(jié)中需明確業(yè)務人員職責。加強與經銷商之間的合作，提升雙方的信任度。明確應收賬款的到期日和金額，按照一定的時間對未結清的應收賬款編制報告，并且還需要隨時的根據政策的需要對相關的內容進行合理化的調整。

（四）建立明確的預算管理制度和風險防范措施

提升應收賬款內部控制管理機制建設，對于那些賬齡較長的應收賬款，要及時做好跟蹤與監(jiān)督工作。結合客戶的付款習慣和經營的情況，動態(tài)化的調整客戶的信用等級。明確催款責任，采用激勵措施。分散應收賬款風險，降低前幾大客戶應收款占有率。重視原材料的管理水平，控制生產成本。也就是說，需要建立原材料的預算管理制度，加強對原材料采購流程的控制管理，建立嚴格的材料收發(fā)制度，強化對原材料的管理。成立專門負責預算管理的部門，編制、執(zhí)行、調整和分析都需要控制在內部的預算之內。中小型企業(yè)還需要根據自己的實際情況，明確預算管理制度，整合管理方式和措施。在實際的合理設置指標值中，分析先進收入預算，加大材料的采購預算，提升銷售的使用預算建設。之后，還需要根據物資的需求量，對市場的變化合理的預測。結合實際的執(zhí)行需要，合理的定制考核預算。主要包含的內容是，采購環(huán)節(jié)的材料采購預算，生產環(huán)節(jié)的直接材料預算，生產環(huán)節(jié)的直接人工預算，銷售環(huán)節(jié)的銷售費用預算等。也就是說，這些內容都需要落實到不同的部門和環(huán)節(jié)中，結合市場的變化，科學的定制預算考核制度，加大不同階段的監(jiān)督，定制相應的懲罰制度。

建立風險管理的專門機構，整合審計、市場等其他部門，以便監(jiān)控企業(yè)在日常經營活動中存在的風險[15]。定期或者不定期地進行分析與評估，提高對應的精確性?？梢栽诮鹆黠L險進行定性與和定量的探究中，落實絕對數(shù)指標。建立現(xiàn)金流的風險預警系統(tǒng)，通過它來動態(tài)追蹤與識別企業(yè)在生產經營過程中沒存在的苗頭問題，合理的減少損失的條件，增加判斷的力度，解除現(xiàn)金的危機感。建立完善的現(xiàn)金流管理組織體系，加強企業(yè)經營層面的現(xiàn)金流控制和業(yè)戰(zhàn)略層面的現(xiàn)金流控制。確保企業(yè)的投資行為與其籌資方式相互匹配并保持動態(tài)平衡，優(yōu)化企業(yè)戰(zhàn)略周期內的現(xiàn)金流規(guī)劃。大多數(shù)中小企業(yè)因體量較小、融資渠道少等一，迫切需要充足的現(xiàn)金流量。在制度建設的過程中，企業(yè)就可以充分的對相關的現(xiàn)金需求合理的理解，并且減少經營過程中出現(xiàn)的錯誤，降低資金裂縫的問題，保持有效的可持續(xù)發(fā)展。健全風險防范措施，就可以在原有的基礎上，避免因現(xiàn)金短缺，資金周轉不靈等問題導致的企業(yè)營運資金處于危機之中。強化現(xiàn)金流風險管理意識，保持合理的預算編制制度，減少財務風險。避免“長貸短用”或者“短貸長用”的問題出現(xiàn)，加大平衡的力度建設。健全現(xiàn)金流風險防范，這是一個持久而漫長的艱難過程。經營狀況易受到自身與大客戶關系的變化影響，很容易因現(xiàn)金流產生波動而形成風險。企業(yè)應當在現(xiàn)金流管理方面，關注當前的政策變化，分析風險的影響因素，最大限度結合實際，制定科學的預算編制，有效的保證中小型企業(yè)的資金安全，提高市場的競爭力。在原材料足夠穩(wěn)定的時候，還需要建立長期的風險防范關注，減少大額債務性資本介入的問題，促進企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

總結：隨著“大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新”的提出，更多人加入到創(chuàng)業(yè)的行業(yè)當中，中小企業(yè)在我國經濟中占有相當大的比重。對于中小企業(yè)來說，現(xiàn)金流量起到了關鍵性的作用和價值。企業(yè)必須根據自身所處的行業(yè)類型、經營特點，合理的優(yōu)化先進流量的管理方法。不僅要建立健全相關管理制度，還要提高各級人員素質。認識到管好、用好、控制好資金，改善現(xiàn)金流管理，在全員的共同努力下，促進企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

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