淺析經(jīng)濟(jì)新常態(tài)背景下中小企業(yè)財務(wù)風(fēng)險

一、中小企業(yè)財務(wù)風(fēng)險概述

（一）中小企業(yè)的界定

中小企業(yè)是指企業(yè)規(guī)模較小，正在向大型企業(yè)發(fā)展的企業(yè)。由于企業(yè)規(guī)模小，資金相對薄弱，其經(jīng)營管理一般由企業(yè)高層管理，高度獨(dú)立。我國對中小企業(yè)的認(rèn)定主要是根據(jù)行業(yè)特點(diǎn)，從業(yè)人員數(shù)量、資產(chǎn)總額、營業(yè)收入等方面進(jìn)行劃分。例如對于制造業(yè)從業(yè)人員1000人以下或營業(yè)收入40000萬元以下的為中小微型企業(yè)，其中，從業(yè)人員300人及以上，且營業(yè)收入2000萬元及以上的為中型企業(yè)；從業(yè)人員20人及以上，且營業(yè)收入300萬元及以上的為小型企業(yè)；從業(yè)人員20人以下或營業(yè)收入300萬元以下的為微型企業(yè)。

（二）中小企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的定義

中小企業(yè)財務(wù)風(fēng)險可以從廣義和狹義兩個方面來認(rèn)識。廣義上講，財務(wù)風(fēng)險源于企業(yè)內(nèi)外部環(huán)境的影響，可能導(dǎo)致財務(wù)活動的預(yù)期與企業(yè)的實(shí)際情況存在較大差異，從而導(dǎo)致企業(yè)的損失。從狹義上講，企業(yè)財務(wù)風(fēng)險是企業(yè)經(jīng)營不善而引發(fā)的財務(wù)危機(jī)，它可能導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營的損失，甚至破產(chǎn)的可能性。因此，可以得出結(jié)論，所有企業(yè)都會遭受財務(wù)風(fēng)險，這是所有企業(yè)都不可避免的。

（三）中小企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的分類

在中小企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營過程當(dāng)中，可以根據(jù)企業(yè)財務(wù)風(fēng)險分為以下幾類：

1.籌資風(fēng)險

中小企業(yè)由于資金不足，往往會借入資金支持企業(yè)經(jīng)營，如籌資或貸款。那么他們在籌資過程中就會面臨各種風(fēng)險。企業(yè)因債務(wù)方式、債務(wù)期限、資金使用不當(dāng)?shù)仍?，可能喪失償債能力或者盈利不理想。所以企業(yè)只要籌集資金，就會增加財務(wù)負(fù)擔(dān)，產(chǎn)生籌資風(fēng)險。

2.投資風(fēng)險

對于中小企業(yè)來說，由于缺少完善的投籌資管理制度，在開展投資活動之前，沒有進(jìn)行大量的市場調(diào)查，從而導(dǎo)致一些中小企業(yè)為了能夠迅速擴(kuò)大規(guī)模，盲目投資于自己不熟悉、與本企業(yè)無關(guān)的項目。由于缺乏調(diào)查，最終使投資項目無法達(dá)到預(yù)期收益，甚至無法收回成本、人力和資金，增加了企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險。

3.資金回收風(fēng)險

企業(yè)在將產(chǎn)品銷售資金轉(zhuǎn)為自有貨幣資金的過程中，基于資金回收時間的長短、規(guī)模的大小，存在資金回收風(fēng)險。企業(yè)資金使用率由企業(yè)資金回收期決定?；厥掌谠介L，企業(yè)資金利用率越低，資金回收風(fēng)險越大。如果企業(yè)資金回收期與行業(yè)內(nèi)其他企業(yè)相同，則回收期較短，即資金利用率較高，盈利能力和抗風(fēng)險能力較強(qiáng)。資金回收會影響企業(yè)的盈利能力，回收期長可能導(dǎo)致企業(yè)資金鏈斷裂甚至破產(chǎn)，給企業(yè)帶來嚴(yán)重的財務(wù)風(fēng)險。

4.收益分配風(fēng)險

收益分配風(fēng)險是指企業(yè)在將所實(shí)現(xiàn)的利潤在不同的資本所有者和投資者之間進(jìn)行的分配過程中所產(chǎn)生的風(fēng)險。公平的收入分配，會提升企業(yè)的信譽(yù)，調(diào)動投資者的積極性，從而為企業(yè)未來的融資奠定良好的基礎(chǔ)。相反，由于收益分配不均，部分投資者可能會思考是否會繼續(xù)投資或者撤回投資，一旦投資者的資金鏈斷裂，也會給企業(yè)帶來的一定的風(fēng)險。

（四）中小企業(yè)所面臨財務(wù)風(fēng)險的表現(xiàn)

由于國內(nèi)市場經(jīng)濟(jì)的不斷完善和發(fā)展，勞動力、資本、原材料等生產(chǎn)成本的不斷提高，資金來源少、生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模小的中小企業(yè)的生存環(huán)境得到前所未有的挑戰(zhàn)。在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)背景下中小企業(yè)會面臨財務(wù)風(fēng)險的表現(xiàn)如下：

1.中小企業(yè)由于自身財力和物力的限制，會選擇與大企業(yè)回避的小市場共同發(fā)展，避免與大企業(yè)的正面競爭。因此，中小企業(yè)技術(shù)含量普遍較低，勞動強(qiáng)度較高。所以中小企業(yè)人工成本較高，資金運(yùn)行不能出問題，否則就會產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險。

2.由于中小企業(yè)規(guī)模小，商業(yè)信用相對較低，甚至部分中小企業(yè)達(dá)不到商業(yè)銀行貸款規(guī)模，中小企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險大，無擔(dān)保，商業(yè)銀行對中小企業(yè)貸款缺乏積極性，企業(yè)發(fā)行的債券缺乏市場意識，中小企業(yè)因此很難進(jìn)行債券投資，中小企業(yè)的籌資主要來自銀行貸款。獲得資金的渠道非常有限。所以中小企業(yè)發(fā)生財務(wù)風(fēng)險時很難通過外來資金注入解決財務(wù)風(fēng)險。

3.大多數(shù)中小企業(yè)只注重眼前利益，忽視長遠(yuǎn)發(fā)展，在無意中違反法律，留下許多漏洞，給自己帶來不可估量的財務(wù)風(fēng)險。

4.由于資金有限，中小企業(yè)難以用優(yōu)厚的待遇吸引專業(yè)人才，導(dǎo)致企業(yè)員工文化素質(zhì)低下，缺乏專業(yè)素質(zhì)，而且中小企業(yè)沒有完善的風(fēng)險預(yù)警體系。因此，中小企業(yè)在面對財務(wù)風(fēng)險時非常被動。

5.生產(chǎn)成本高，經(jīng)濟(jì)效益低，由于中小企業(yè)技術(shù)含量較低，勞動力使用較多。但近年來，由于市場經(jīng)濟(jì)的變化而引起的勞動力成本較高，使得其生產(chǎn)成本不斷增加，從而降低了企業(yè)的收益，增加了企業(yè)生存難度，中小企業(yè)對財務(wù)的運(yùn)行有了更高的要求。

二、經(jīng)濟(jì)新常態(tài)背景下中小企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因

（一）復(fù)雜多變的外部環(huán)境

中小企業(yè)的生產(chǎn)環(huán)境受到多方面的影響，諸如市場環(huán)境、資源環(huán)境、社會文化環(huán)境和政策環(huán)境等。隨著經(jīng)濟(jì)全球化的深入，中小企業(yè)所面臨的外部環(huán)境將更加復(fù)雜多變，隨時都會面臨全球經(jīng)濟(jì)形勢變化所帶來的危機(jī)。

（二）缺乏完善的監(jiān)控體系

由于中小企業(yè)部分財務(wù)管理人員思想水平落后，財務(wù)管理部門業(yè)務(wù)水平不足，企業(yè)資金配置不合理，利用率低，甚至出現(xiàn)資金短缺。由于前期預(yù)算不準(zhǔn)確，缺乏合理的資金使用計劃，市場情況發(fā)生變化，資金無法及時補(bǔ)充，富余資金周轉(zhuǎn)不足。這些問題都是由于中小企業(yè)缺乏完善的監(jiān)控體系所形成的。

（三）負(fù)債經(jīng)營依賴性強(qiáng)

造成中小企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的主要原因是，中小企業(yè)大多依靠負(fù)債經(jīng)營，因為負(fù)債經(jīng)營可以降低經(jīng)營成本，獲得更大的效益。然而，一旦遇到危機(jī)，就會給企業(yè)帶來致命的危機(jī)。債務(wù)經(jīng)營引發(fā)的財務(wù)風(fēng)險比較大，這就要求企業(yè)管理者要有較高的水平來控制債務(wù)經(jīng)營的數(shù)量，避免財務(wù)風(fēng)險的發(fā)生。

（四）企業(yè)內(nèi)部環(huán)境過差

企業(yè)文化沒有形成體系，員工歸屬感不夠，缺乏合理的激勵方式和懲罰措施，員工工作動力不足，員工的素質(zhì)不夠，跟不上時代的進(jìn)步，再加上人才的缺失，中小企業(yè)規(guī)模小，支付不起豐厚的工資待遇，也沒有合理的上升空間，難以吸引有能力的員工就職，導(dǎo)致中小企業(yè)人才匱乏。結(jié)果就是企業(yè)對市場形勢不了解、企業(yè)管理存在漏洞財務(wù)風(fēng)險預(yù)警不及時，無法規(guī)避部分可避免的財務(wù)風(fēng)險。

三、經(jīng)濟(jì)新常態(tài)背景下中小企業(yè)面對財務(wù)風(fēng)險的應(yīng)對策略

（一）樹立風(fēng)險意識，建立風(fēng)險防范機(jī)制

企業(yè)管理人員必須具有風(fēng)險意識，能夠認(rèn)識到風(fēng)險的存在，具有風(fēng)險防范意識。風(fēng)險防范意識來源于健全的風(fēng)險防范機(jī)制。有效的風(fēng)險防范機(jī)制是一套基于當(dāng)前市場形勢的完善的防范機(jī)制，系統(tǒng)地識別財務(wù)風(fēng)險，包括可能的財務(wù)風(fēng)險應(yīng)對措施和風(fēng)險應(yīng)對資金儲備?？茖W(xué)有效的風(fēng)險防范機(jī)制是中小企業(yè)在新的經(jīng)濟(jì)常態(tài)下必不可少的機(jī)制。它可以在經(jīng)營過程中從容、正確地應(yīng)對財務(wù)風(fēng)險。因此，中小企業(yè)應(yīng)根據(jù)市場規(guī)律，建立科學(xué)有效的風(fēng)險防范機(jī)制。

（二）完善企業(yè)內(nèi)部控制制度，強(qiáng)化財務(wù)管理

完善的內(nèi)部控制制度能有效保證企業(yè)的順利運(yùn)行。內(nèi)部控制體系能有效、實(shí)時地為操作人員傳遞準(zhǔn)確的參考數(shù)據(jù)，傳達(dá)生產(chǎn)經(jīng)營情況，使操作人員準(zhǔn)確掌握企業(yè)內(nèi)部情況，便于操作人員合理配置資金，調(diào)整生產(chǎn)結(jié)構(gòu)。內(nèi)部控制制度的完善，才能真正體現(xiàn)企業(yè)財務(wù)信息的完善。一旦財務(wù)風(fēng)險預(yù)警信號出現(xiàn)，管理者可以通過完善的內(nèi)部控制體系，在第一時間掌握企業(yè)的內(nèi)部情況，了解資金周轉(zhuǎn)情況，及時制定有效的計劃來應(yīng)對財務(wù)風(fēng)險。因此，完善的內(nèi)部控制制度可以有效地加強(qiáng)財務(wù)管理，提高管理水平。

（三）完善企業(yè)財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)

完善的財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)可以有效降低財務(wù)風(fēng)險。企業(yè)管理者根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營項目的資金流動情況進(jìn)行財務(wù)監(jiān)控。對資金流動進(jìn)行動態(tài)分析和跟蹤，可以發(fā)現(xiàn)財務(wù)預(yù)警信號，制定詳細(xì)的預(yù)算表，嚴(yán)格控制資金流動，及時調(diào)整和控制經(jīng)營，靈活管理資金流動。分析資本流動動態(tài)，預(yù)測生產(chǎn)趨勢，平衡企業(yè)各環(huán)節(jié)的資本配置。建立長期有效的風(fēng)險評估體系，做好會計審計工作，建立合理的企業(yè)長期財務(wù)風(fēng)險評估體系，控制現(xiàn)金流量率。為了有效防范和應(yīng)對財務(wù)風(fēng)險，將財務(wù)風(fēng)險防范體系與完善的金融預(yù)警體系完美結(jié)合，從多個方面避免財務(wù)風(fēng)險的出現(xiàn)。

（四）加強(qiáng)財務(wù)人員專業(yè)能力培養(yǎng)

人事管理的程度對企業(yè)管理至關(guān)重要。任何有序的制度和管理模式都強(qiáng)調(diào)管理人員和員工。員工作為企業(yè)的根和骨干，對企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展和有序經(jīng)營起著重要作用。中小企業(yè)要注重員工企業(yè)意識和職業(yè)素質(zhì)的培養(yǎng)和提高。首先，要對員工進(jìn)行企業(yè)文化教育，使員工對企業(yè)形成忠誠和耐心，從而更好地完成工作。其次，企業(yè)應(yīng)培養(yǎng)財務(wù)部門的財務(wù)專業(yè)素質(zhì)，使財務(wù)部門人員形成財務(wù)風(fēng)險意識。

四、結(jié)論

對于我國中小型企業(yè)而言，財務(wù)風(fēng)險的產(chǎn)生是在所難免的，更不能去逃避，因此，我國中小型企業(yè)若想維持自身長期穩(wěn)定性發(fā)展，就必須根據(jù)企業(yè)自身實(shí)際性發(fā)展情況，針對企業(yè)面對的相關(guān)財務(wù)風(fēng)險問題所產(chǎn)生的具體原因進(jìn)行詳細(xì)的分析與探討，并以此為基礎(chǔ)將風(fēng)險控制在一定的可控范圍之內(nèi)，通過科學(xué)化手段制定與之相關(guān)的風(fēng)險防范措施，以保障企業(yè)未來整體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的穩(wěn)定與長遠(yuǎn)。