• <tr id="yyy80"></tr>
  • <sup id="yyy80"></sup>
  • <tfoot id="yyy80"><noscript id="yyy80"></noscript></tfoot>
  • 99热精品在线国产_美女午夜性视频免费_国产精品国产高清国产av_av欧美777_自拍偷自拍亚洲精品老妇_亚洲熟女精品中文字幕_www日本黄色视频网_国产精品野战在线观看 ?

    基于家庭生命周期理論的H銀行個(gè)貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防控策略

    2020-03-08 14:17:40陳曉暾高上鳴
    山西農(nóng)經(jīng) 2020年1期
    關(guān)鍵詞:風(fēng)險(xiǎn)防控

    陳曉暾 高上鳴

    摘 要:隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展,我國商業(yè)銀行個(gè)人貸款業(yè)務(wù)迅速發(fā)展。結(jié)合家庭生命周期,論述了當(dāng)下商業(yè)銀行業(yè)務(wù)體系中個(gè)人貸款業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理情況,分析當(dāng)中出現(xiàn)的問題,提出了有效的風(fēng)險(xiǎn)控制策略。

    關(guān)鍵詞:個(gè)貸業(yè)務(wù);風(fēng)險(xiǎn)防控;家庭生命周期理論

    文章編號:1004-7026(2020)01-0158-03? ? ? ? ?中國圖書分類號:F832.2 ? ? ? ? 文獻(xiàn)標(biāo)志碼:A

    改革開放以來,我國社會(huì)經(jīng)濟(jì)迅速發(fā)展,在這個(gè)過程中興起的個(gè)人貸款業(yè)務(wù)也蓬勃發(fā)展。作為滿足人民日益增長的美好生活需要的方法之一,個(gè)人貸款業(yè)務(wù)發(fā)展是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然結(jié)果。由于個(gè)人信用評估系統(tǒng)不完善,商業(yè)銀行個(gè)人貸款業(yè)務(wù)發(fā)展受阻,直到2010年外部經(jīng)濟(jì)環(huán)境有所轉(zhuǎn)變后才逐漸成為多方關(guān)注的焦點(diǎn)。

    首先,受國際金融危機(jī)影響,我國政府調(diào)整了宏觀經(jīng)濟(jì)政策,將重點(diǎn)放在拉動(dòng)內(nèi)需上,個(gè)人信貸則是拉動(dòng)內(nèi)需的重要途徑。其次,我國近幾年加大了對房價(jià)的調(diào)控力度,為尋求新盈利點(diǎn),金融機(jī)構(gòu)將主要的個(gè)人信貸業(yè)務(wù)由房貸方面轉(zhuǎn)向生活消費(fèi)需求方面。再次,信貸市場出現(xiàn)了外資商業(yè)銀行諸多新金融產(chǎn)品,在市場競爭不斷加劇的形勢下,國內(nèi)商業(yè)銀行相繼創(chuàng)新了個(gè)人信貸產(chǎn)品,在帶來發(fā)展機(jī)遇的同時(shí)也帶來了較高的風(fēng)險(xiǎn)性。為使信貸事業(yè)穩(wěn)健發(fā)展,需對其風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效控制。

    1? 家庭生命周期理論

    客戶在不同的階段有著不同的行為特征,通常情況下可運(yùn)用家庭生命周期工具設(shè)計(jì)出適合客戶及其價(jià)值取向的產(chǎn)品。在銀行產(chǎn)品細(xì)則里,年齡大小是一個(gè)關(guān)鍵要素,決定是否可以貸款以及貸款年限。家庭會(huì)經(jīng)歷形成、成長、成熟和衰老4個(gè)生命周期,具體表現(xiàn)在夫妻組建家庭、生兒育女、就學(xué)、就業(yè)、退休、終老等方面。

    美國社會(huì)人口學(xué)家Paul·C·Glick(1947)在發(fā)展學(xué)理論的基礎(chǔ)上首次提出了家庭生命周期(family life cycle)的概念,即家庭從誕生到解體的整個(gè)過程會(huì)呈現(xiàn)一種循環(huán)運(yùn)動(dòng)的規(guī)律,會(huì)隨著家庭組織者的年齡變化而呈現(xiàn)出一定的階段性,不同階段所擔(dān)負(fù)的責(zé)任、相應(yīng)的工作和存在的問題均不相同,最終會(huì)隨著組織者壽命的終止而消亡[1]。

    家庭生命周期在人口變動(dòng)因素方面包含結(jié)婚、生育、撫育子女、衰老、死亡等。為深入研究人口的變動(dòng)過程和運(yùn)動(dòng)機(jī)制,在對其進(jìn)行考察時(shí),不應(yīng)分割各因素,應(yīng)注重家庭在不同階段的各種變化、任務(wù)和發(fā)展需求。對家庭生命周期的研究包括財(cái)產(chǎn)、收入、就業(yè)、消費(fèi)和各家庭成員的關(guān)系及心理變化等方面,涉及人類、社會(huì)和心理等不同學(xué)科領(lǐng)域,甚至涉及法學(xué)研究。每個(gè)周期的年齡與特征如表1所示。

    2? 家庭生命周期各階段的特征與存在的問題

    2.1? 單身期工作不穩(wěn)定,償債能力弱

    單身期個(gè)人貸款數(shù)占總個(gè)人貸款數(shù)的3%,家庭月收入均值為3 891元,月均支出為3 205元。此階段消費(fèi)主要用于個(gè)人日常消費(fèi)用品、租房和出行,“恩格爾系數(shù)”較高。這個(gè)時(shí)期通常是一個(gè)新人在工作場所,年輕而活潑。由于尚未組建家庭,家庭收入只有單個(gè)人的收入。另外,60%以上的應(yīng)屆畢業(yè)大學(xué)生會(huì)出現(xiàn)不滿意第1份工作的情況,工作不到1年就跳槽時(shí)常發(fā)生。因此,這個(gè)階段人群收入不高,工作不穩(wěn)定,償債能力弱,如圖1和圖2所示。

    2.2? 家庭成型期:收入增加,家庭建設(shè)支出大

    成型期個(gè)人貸款數(shù)占總個(gè)人貸款數(shù)的47%,家庭月收入均值為13 564元,月平均消費(fèi)支出為8 776元。因?yàn)檫@一階段的人群剛組建家庭,所以夫妻雙方有經(jīng)濟(jì)來源,但投資性資產(chǎn)相對較少,儲(chǔ)蓄能力相對較弱,家庭資產(chǎn)累計(jì)速度慢。這一時(shí)期成家后會(huì)拉動(dòng)房地產(chǎn)、裝修、家電、家具、汽車、珠寶首飾等消費(fèi),對個(gè)人貸款的需求程度相較其他生命周期階段最大,消費(fèi)支出中購房支出占比最大。購房者的平均年齡為29.5歲,可見處于這個(gè)年齡階段的群體具有強(qiáng)烈的購房需求。

    2.3? 家庭成長期:收入穩(wěn)定,支出主要用于子女教育方面

    成型期個(gè)人貸款數(shù)占總個(gè)人貸款數(shù)的42%,家庭月收入均值為18 143元,平均消費(fèi)支出為12 542元。這一時(shí)期,家庭成員相對固定,逐漸實(shí)現(xiàn)了經(jīng)濟(jì)獨(dú)立。家庭成員積累了一定的工作和投資經(jīng)驗(yàn),投資能力相應(yīng)有所提高。但“上有老,下有小”的家庭結(jié)構(gòu)會(huì)對其核心成員造成較大的經(jīng)濟(jì)壓力。此外,在孩子生命的早期階段,妻子的工作狀況可能受到影響,也會(huì)影響收入。在這個(gè)階段,丈夫所承受的家庭壓力會(huì)越來越大,子女養(yǎng)育費(fèi)用在家庭消費(fèi)中的占比越來越大。一些大規(guī)模的家庭消費(fèi)也往往以兒童的需求為中心。隨著兒童年齡的增長,兒童消費(fèi)可以逐步達(dá)到家庭總消費(fèi)的30%左右。

    2.4? 家庭成熟期:投資性收入達(dá)到最大值,負(fù)債逐漸減輕

    成熟期個(gè)人貸款數(shù)占總個(gè)人貸款數(shù)的8%,家庭月收入均值為19 634元,月平均消費(fèi)支出為9 858元。家庭成熟期是人生財(cái)務(wù)的黃金時(shí)期,個(gè)人工資性收入一般處于較高值,同時(shí)隨著前幾個(gè)家庭生命周期階段的累積,投資性收入也逐漸達(dá)到最大值。相關(guān)的數(shù)據(jù)顯示,51~65歲的城鎮(zhèn)居民家庭總資產(chǎn)平均數(shù)為285.4萬元,說明家庭儲(chǔ)蓄大量增加,家庭支出大幅下降,此時(shí)子女已完全自立,子女教育支出基本為零,有房貸者房貸壓力減少,投資能力和還貸能力均增加。核心成員積累了一定的工作經(jīng)驗(yàn)和投資經(jīng)驗(yàn),增強(qiáng)了風(fēng)險(xiǎn)承受能力。

    2.5? 家庭衰敗期:收入以退休金為主,支出主要為醫(yī)療費(fèi)用

    衰敗期個(gè)人貸款樣本數(shù)只有2個(gè),占比幾乎可以忽略不計(jì)。家庭月收入均值為11 310元,月平均消費(fèi)支出為8 102元。這一時(shí)期為退休階段,退休前期時(shí)間、金錢、健康等消費(fèi)休閑的各個(gè)方面和愛好較多;退休后期,由于健康狀況越來越差,醫(yī)療保健支出大幅增加。2018年,65歲以上老齡人在醫(yī)療保健方面的支出是其他年齡階段的2倍以上。由于醫(yī)療費(fèi)用增加,其他支出減少,大多數(shù)支出超過收入,消耗了退休準(zhǔn)備金[2]。

    3? 基于家庭生命周期的銀行風(fēng)險(xiǎn)控制策略

    3.1? 單身期:審慎介入,增加父母為連帶責(zé)任保證人

    這一階段的人往往申請的貸款主要用于日常消費(fèi)和自身投資。該階段的人具有工作不穩(wěn)定,收入普遍較少,責(zé)任感不強(qiáng),資產(chǎn)少,償債能力低的特點(diǎn)。另外,單身期的經(jīng)濟(jì)一定程度上來源于父母的轉(zhuǎn)移性收入,從而形成了未來家庭的隱性債務(wù)。

    此類客戶屬于風(fēng)險(xiǎn)偏高類型,銀行針對這類人進(jìn)行可給予信用卡分期、小額貸款業(yè)務(wù),周期為3、6、12個(gè)月不等。降低貸款額度和縮短期限,以減少不確定性帶來的風(fēng)險(xiǎn),并將其父母作為擔(dān)保人,充分分析父母的償債能力,讓父母承擔(dān)連帶責(zé)任。當(dāng)這類客戶無法償還款項(xiàng)時(shí),由父母承擔(dān)償還責(zé)任,從而控制其潛在風(fēng)險(xiǎn)[3]。

    3.2? 家庭成型期:傾向介入,判斷其負(fù)債情況與償債能力

    這一階段的人生活消費(fèi)壓力巨大。隨著剛需消費(fèi)的提高,購房、裝修、買車等大宗剛需消費(fèi)出現(xiàn),此該階段的家庭貸款需求巨大。面對該客戶群體,銀行要收集其資產(chǎn)的累積、家庭收入結(jié)構(gòu)和負(fù)債與支出等相關(guān)信息,判斷處于此類家庭成長期的借款人的綜合還款能力。

    當(dāng)其負(fù)債比重與家庭收入正常且還款過程中無不良記錄時(shí),可以被銀行視為傾向介入對象。這類階段的人往往會(huì)申請房貸和車貸,對個(gè)人的工作、原始資產(chǎn)和家庭收入與支出、還款記錄需要較好的考量。另外,可適當(dāng)延長貸款年限,降低每期需償還本息的金額,這樣才能充分保證銀行資金的回流與借款人定期還款[4-6]。

    3.3? 家庭成長期:最佳介入,判斷其負(fù)債情況與償債能力

    家庭成熟期一般屬于雙薪家庭或創(chuàng)業(yè)有成的家庭,成員收入較以前有不同幅度的增長。家庭結(jié)構(gòu)穩(wěn)定,家庭支出穩(wěn)定,這樣的客戶處于事業(yè)上升期,收入支出多用于孩子的教育經(jīng)費(fèi)和創(chuàng)業(yè)資金周轉(zhuǎn)。此階段的人車貸、消費(fèi)貸等中短期貸款壓力逐漸減少,償債能力與抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力大大提升。此類客戶可以作為銀行的優(yōu)質(zhì)客戶,其貸款往往用于創(chuàng)業(yè),金額較大。銀行在審核這類客戶的潛在風(fēng)險(xiǎn)時(shí),需要增加家庭夫妻雙方作為共同借款人,同時(shí)評定固定資產(chǎn)狀況。此類客戶相較其他階段的客戶違約風(fēng)險(xiǎn)低,銀行也無需另行增加防范風(fēng)險(xiǎn)的措施[7-8]。

    3.4? 家庭成熟期:選擇性介入,適當(dāng)提高每年主動(dòng)退出的比例

    目前,處于家庭成熟期的人是財(cái)富的主要擁有者,但是應(yīng)變能力和與時(shí)俱進(jìn)的能力還略顯不足。因此在控制風(fēng)險(xiǎn)時(shí),一定要充分了解客戶的成長史,了解客戶對當(dāng)前經(jīng)濟(jì)環(huán)境的理解和下一步計(jì)劃采取的措施。對于不同的結(jié)果,要采取不同的策略。由于此階段的人年齡已逐漸接近可貸款的最高年限,應(yīng)適當(dāng)提高每年主動(dòng)退出的比例,特別是行業(yè)屬于下行期時(shí),銀行對融資數(shù)額較多的、對外擔(dān)保較多的借款人應(yīng)減少貸款余額??梢栽黾佑蟹€(wěn)定工作收入的子女作為其連帶責(zé)任的保證人,防范老人面臨重大疾病無力償還欠款的風(fēng)險(xiǎn)[9-10]。

    3.5? 家庭衰敗期:原則上不介入,借款人可能存在滅失風(fēng)險(xiǎn)

    這一階段的家庭成員大多數(shù)已退休或接近退休,收入來源為退休金和子女贍養(yǎng)費(fèi),收入只能維持生活基本支出,成員對銀行貸款的需求也較低。這一階段的老人貸款大多用在醫(yī)療方面。

    大多數(shù)銀行可貸款的期限為借款人年齡加上貸款年限之和不超過65,因此銀行出于借款人存在大額醫(yī)療支付風(fēng)險(xiǎn)甚至是滅失風(fēng)險(xiǎn)的考慮,基本不考慮該階段的借款人[11]。

    4? 結(jié)束語

    根據(jù)家庭財(cái)務(wù)生命周期的家庭分工生命周期理論,闡述了家庭每個(gè)階段不同的特征和可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)。通過不同家庭生命周期階段的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析,給出了處于不同財(cái)務(wù)生命周期階段商業(yè)銀行應(yīng)給予的風(fēng)險(xiǎn)管理策略。隨著各家銀行“大零售、大個(gè)貸”發(fā)展的趨勢,通過對家庭生命周期的分析,商業(yè)銀行在競爭日益激烈的金融環(huán)境中應(yīng)把握發(fā)展契機(jī),積極應(yīng)對借款人處于不同家庭生命周期而容易發(fā)生的不同風(fēng)險(xiǎn)和危機(jī)。

    參考文獻(xiàn):

    [1]陳妍.對小微企業(yè)貸款“個(gè)人化”的風(fēng)險(xiǎn)控制問題探析——以吉林省吉林市為例[J].吉林金融研究,2016(8):31-33.

    [2]吳嘉琪.家庭財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理研究——基于家庭生命周期理論[J].時(shí)代金融,2017(6):196-197.

    [3]閆淑敏,周怡雯.工作-家庭平衡的性別陷阱——基于家庭生命周期的研究[J].上海管理科學(xué),2017,39(2):97-103.

    [4]吳偉文.銀行個(gè)貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及防范[J].區(qū)域金融研究(5):68-71.

    [5]胡啟華.商業(yè)銀行個(gè)人貸款業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及其控制[J].南方金融(12):55-57.

    [6]金燮煌.論我國商業(yè)銀行個(gè)人貸款業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)及管理對策[J].商業(yè)經(jīng)濟(jì)(6):56-58.

    [7]汪祁.商業(yè)銀行個(gè)人貸款業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及其控制[J].經(jīng)營管理者(28):66.

    [8]楊陽.G銀行F支行個(gè)人貸款業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及其防控研究[D].南昌:江西財(cái)經(jīng)大學(xué),2019.

    [9]王凱.個(gè)人信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)研究[D].濟(jì)南:山東財(cái)經(jīng)大學(xué),2017.

    [10]陳效.Z商業(yè)銀行個(gè)人信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理研究[D].哈爾濱:黑龍江大學(xué),2015.

    [11]楊希.個(gè)人信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理研究[D].成都:西南財(cái)經(jīng)大學(xué),2017.

    猜你喜歡
    風(fēng)險(xiǎn)防控
    規(guī)范高校內(nèi)控體系加強(qiáng)防范經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)
    電子商務(wù)的發(fā)展及風(fēng)險(xiǎn)防控
    層次分析法下對成都市土地承包經(jīng)營權(quán)抵押貸款風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)研究
    西部金融(2016年8期)2016-12-19 12:44:15
    人民幣國際化
    基層商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理研究
    企業(yè)所得稅法律風(fēng)險(xiǎn)分析及防控
    法律規(guī)制下精神障礙患者的權(quán)益保障和風(fēng)險(xiǎn)防控
    反貪查案工作的風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制探討
    法制博覽(2016年11期)2016-11-14 10:27:57
    網(wǎng)絡(luò)版權(quán)運(yùn)營中的風(fēng)險(xiǎn)防控
    淺析“六統(tǒng)一”法在經(jīng)濟(jì)合同法律風(fēng)險(xiǎn)防控中的作用
    国产亚洲一区二区精品| 亚洲熟女精品中文字幕| 丰满迷人的少妇在线观看| 老司机亚洲免费影院| 少妇粗大呻吟视频| 十八禁网站免费在线| 精品福利永久在线观看| 欧美日韩亚洲国产一区二区在线观看 | 欧美日韩亚洲国产一区二区在线观看| 91九色精品人成在线观看| av在线蜜桃| 最新中文字幕久久久久 | 淫妇啪啪啪对白视频| 亚洲精品一卡2卡三卡4卡5卡| 美女大奶头视频| 90打野战视频偷拍视频| 国产视频内射| 欧美高清成人免费视频www| 99久久久亚洲精品蜜臀av| 国产免费av片在线观看野外av| 国产高清有码在线观看视频| 欧美另类亚洲清纯唯美| 网址你懂的国产日韩在线| 女人高潮潮喷娇喘18禁视频| 国产精品精品国产色婷婷| 国产美女午夜福利| 韩国av一区二区三区四区| 亚洲专区中文字幕在线| 久久久精品欧美日韩精品| 亚洲成人久久爱视频| 国产成人av激情在线播放| 女同久久另类99精品国产91| 88av欧美| 欧美日韩福利视频一区二区| 99久久99久久久精品蜜桃| 国产乱人视频| 极品教师在线免费播放| 成年女人毛片免费观看观看9| 窝窝影院91人妻| 亚洲中文字幕一区二区三区有码在线看 | 后天国语完整版免费观看| 久久午夜综合久久蜜桃| 人妻夜夜爽99麻豆av| 美女高潮喷水抽搐中文字幕| 女警被强在线播放| 国产亚洲精品av在线| 午夜福利高清视频| 国产精品自产拍在线观看55亚洲| 亚洲欧美激情综合另类| 91九色精品人成在线观看| 亚洲精品一区av在线观看| 90打野战视频偷拍视频| 夜夜夜夜夜久久久久| 亚洲中文日韩欧美视频| 天天躁狠狠躁夜夜躁狠狠躁| 国产精品久久久久久人妻精品电影| 国产成人欧美在线观看| 成人国产综合亚洲| 久久精品国产清高在天天线| 国产亚洲av嫩草精品影院| 最新美女视频免费是黄的| av天堂中文字幕网| 亚洲18禁久久av| 久久九九热精品免费| 在线播放国产精品三级| 国产亚洲av高清不卡| 欧美午夜高清在线| 精品欧美国产一区二区三| 91老司机精品| www.自偷自拍.com| 两个人视频免费观看高清| 成人亚洲精品av一区二区| 又黄又爽又免费观看的视频| 欧美午夜高清在线| 日韩有码中文字幕| 两性午夜刺激爽爽歪歪视频在线观看| 色噜噜av男人的天堂激情| 色播亚洲综合网| 欧美国产日韩亚洲一区| 悠悠久久av| 亚洲精品美女久久av网站| 在线观看日韩欧美| 国产免费男女视频| 国产精品久久久人人做人人爽| 中国美女看黄片| 天堂影院成人在线观看| 久久精品91蜜桃| 中文字幕人妻丝袜一区二区| 精品无人区乱码1区二区| 欧美日本视频| 国产高清激情床上av| 最近最新免费中文字幕在线| 丁香六月欧美| 91av网一区二区| av视频在线观看入口| 欧美国产日韩亚洲一区| 国产亚洲av高清不卡| 美女大奶头视频| 精品国产美女av久久久久小说| 99在线人妻在线中文字幕| 国内毛片毛片毛片毛片毛片| 久久久久九九精品影院| 首页视频小说图片口味搜索| 日日夜夜操网爽| 国产精品98久久久久久宅男小说| 男女午夜视频在线观看| 免费电影在线观看免费观看| 精品免费久久久久久久清纯| 欧美色视频一区免费| 99热这里只有精品一区 | 人人妻人人澡欧美一区二区| 精品乱码久久久久久99久播| 欧美黑人巨大hd| 亚洲国产精品久久男人天堂| 国产高潮美女av| 国产一区二区三区在线臀色熟女| 老司机午夜福利在线观看视频| 老司机在亚洲福利影院| 国产午夜精品久久久久久| 久久这里只有精品19| 国产伦一二天堂av在线观看| 国产精品av视频在线免费观看| 这个男人来自地球电影免费观看| 日韩欧美在线乱码| 婷婷六月久久综合丁香| 精品一区二区三区视频在线 | 久久久久亚洲av毛片大全| 日韩欧美免费精品| 国产av一区在线观看免费| 亚洲电影在线观看av| 99在线人妻在线中文字幕| 久久久久性生活片| 亚洲欧美精品综合一区二区三区| 色综合站精品国产| 一卡2卡三卡四卡精品乱码亚洲| 一级黄色大片毛片| 亚洲熟妇中文字幕五十中出| 亚洲一区高清亚洲精品| 99精品在免费线老司机午夜| 日韩成人在线观看一区二区三区| 嫁个100分男人电影在线观看| 免费观看精品视频网站| 久久人人精品亚洲av| 欧美在线一区亚洲| 亚洲欧美日韩高清在线视频| 美女大奶头视频| 国模一区二区三区四区视频 | 男女之事视频高清在线观看| 亚洲av成人精品一区久久| 亚洲专区中文字幕在线| 中亚洲国语对白在线视频| 国产精品一区二区免费欧美| 久久国产乱子伦精品免费另类| 一个人观看的视频www高清免费观看 | 人妻夜夜爽99麻豆av| 亚洲av电影在线进入| 老司机午夜福利在线观看视频| 一级黄色大片毛片| 免费看美女性在线毛片视频| 欧美中文综合在线视频| 久久久久亚洲av毛片大全| 国产成人精品无人区| 中文在线观看免费www的网站| 999久久久国产精品视频| 免费看美女性在线毛片视频| 精品国产乱子伦一区二区三区| 人人妻,人人澡人人爽秒播| 99国产精品一区二区蜜桃av| 看片在线看免费视频| 天天躁狠狠躁夜夜躁狠狠躁| 99在线视频只有这里精品首页| 国产亚洲精品综合一区在线观看| 精品乱码久久久久久99久播| 中出人妻视频一区二区| 国内精品美女久久久久久| 亚洲狠狠婷婷综合久久图片| www.精华液| 国内精品美女久久久久久| 99国产综合亚洲精品| 国产久久久一区二区三区| 12—13女人毛片做爰片一| 偷拍熟女少妇极品色| 国产精品永久免费网站| 人人妻人人澡欧美一区二区| 男人和女人高潮做爰伦理| 韩国av一区二区三区四区| 在线永久观看黄色视频| 欧美中文日本在线观看视频| 一区二区三区高清视频在线| 欧美成人一区二区免费高清观看 | 成人午夜高清在线视频| 国产av麻豆久久久久久久| 无遮挡黄片免费观看| 在线观看午夜福利视频| 免费在线观看视频国产中文字幕亚洲| 国产精品一及| 女人被狂操c到高潮| 国产精品久久久久久久电影 | 少妇的丰满在线观看| 精品不卡国产一区二区三区| 亚洲av第一区精品v没综合| 黑人欧美特级aaaaaa片| 国产不卡一卡二| 亚洲国产色片| 女同久久另类99精品国产91| 最近最新中文字幕大全免费视频| 一级毛片高清免费大全| 91麻豆精品激情在线观看国产| 国内精品久久久久久久电影| 国产一级毛片七仙女欲春2| 香蕉丝袜av| 制服人妻中文乱码| 亚洲成人中文字幕在线播放| 免费在线观看成人毛片| 999久久久精品免费观看国产| 日韩欧美免费精品| 一级毛片高清免费大全| 日本精品一区二区三区蜜桃| 色av中文字幕| 日本五十路高清| a在线观看视频网站| 9191精品国产免费久久| 亚洲国产欧洲综合997久久,| 亚洲avbb在线观看| 欧美日本亚洲视频在线播放| 久9热在线精品视频| 天天一区二区日本电影三级| 欧美日韩中文字幕国产精品一区二区三区| 亚洲人成网站高清观看| 久久精品国产亚洲av香蕉五月| 亚洲成人久久爱视频| 免费av不卡在线播放| 久久久久久大精品| 久久久精品大字幕| 国产免费av片在线观看野外av| 很黄的视频免费| 一区二区三区激情视频| 免费人成视频x8x8入口观看| 欧美乱码精品一区二区三区| 女生性感内裤真人,穿戴方法视频| 久久伊人香网站| 日韩欧美国产一区二区入口| 国产伦人伦偷精品视频| 精品久久久久久久久久久久久| 中文亚洲av片在线观看爽| 国产午夜精品久久久久久| 久久久久国产一级毛片高清牌| 国产乱人伦免费视频| 国产高清视频在线观看网站| 99精品久久久久人妻精品| 免费看光身美女| 美女高潮喷水抽搐中文字幕| 国产视频内射| 成年版毛片免费区| 99在线人妻在线中文字幕| 免费看日本二区| 国产精品98久久久久久宅男小说| 国产精品久久久久久精品电影| 99在线视频只有这里精品首页| 一级毛片精品| 亚洲 国产 在线| 琪琪午夜伦伦电影理论片6080| 日本撒尿小便嘘嘘汇集6| 老司机深夜福利视频在线观看| 五月伊人婷婷丁香| 精品免费久久久久久久清纯| 亚洲精品456在线播放app | 丁香欧美五月| 亚洲aⅴ乱码一区二区在线播放| 精品99又大又爽又粗少妇毛片 | 色吧在线观看| 99在线视频只有这里精品首页| 精品久久久久久久人妻蜜臀av| 人人妻,人人澡人人爽秒播| 91在线精品国自产拍蜜月 | 久久国产精品影院| 我要搜黄色片| 国产伦一二天堂av在线观看| 国产精品精品国产色婷婷| 国产探花在线观看一区二区| 国产成年人精品一区二区| 色av中文字幕| 美女午夜性视频免费| 精品一区二区三区四区五区乱码| 日韩人妻高清精品专区| 最近最新中文字幕大全免费视频| 色吧在线观看| 国产麻豆成人av免费视频| 超碰成人久久| 午夜免费观看网址| 成人av在线播放网站| 国产熟女xx| 五月玫瑰六月丁香| 一卡2卡三卡四卡精品乱码亚洲| 婷婷精品国产亚洲av在线| 欧美成狂野欧美在线观看| 亚洲欧美精品综合一区二区三区| 久久亚洲真实| 国产精品一区二区三区四区免费观看 | 黄频高清免费视频| 国产伦在线观看视频一区| 琪琪午夜伦伦电影理论片6080| 99热这里只有是精品50| 深夜精品福利| 夜夜躁狠狠躁天天躁| 男女下面进入的视频免费午夜| 欧美丝袜亚洲另类 | 老司机午夜福利在线观看视频| 日韩精品青青久久久久久| 欧美色视频一区免费| 午夜两性在线视频| 麻豆av在线久日| 国产精品一区二区三区四区免费观看 | 欧美黑人巨大hd| 熟妇人妻久久中文字幕3abv| 叶爱在线成人免费视频播放| 成人永久免费在线观看视频| 欧美日韩乱码在线| 欧美日本视频| 久久中文字幕一级| 中文字幕高清在线视频| 琪琪午夜伦伦电影理论片6080| 人妻丰满熟妇av一区二区三区| 18禁国产床啪视频网站| 欧美大码av| 一区福利在线观看| 老司机福利观看| 日本与韩国留学比较| 精品一区二区三区四区五区乱码| 国产精品影院久久| av片东京热男人的天堂| 久久精品人妻少妇| 黄色片一级片一级黄色片| 国内精品美女久久久久久| 日本一二三区视频观看| 亚洲电影在线观看av| 在线观看午夜福利视频| 亚洲熟女毛片儿| 亚洲精华国产精华精| 岛国在线观看网站| 欧美黑人巨大hd| 手机成人av网站| 最近最新中文字幕大全免费视频| 激情在线观看视频在线高清| 亚洲五月天丁香| 婷婷亚洲欧美| 久久天躁狠狠躁夜夜2o2o| 国产乱人伦免费视频| 亚洲aⅴ乱码一区二区在线播放| 99国产精品一区二区三区| 少妇裸体淫交视频免费看高清| 欧美乱码精品一区二区三区| 日本免费a在线| 成人永久免费在线观看视频| 亚洲欧美一区二区三区黑人| 色老头精品视频在线观看| 观看美女的网站| 国产熟女xx| 久久中文字幕人妻熟女| 欧美乱色亚洲激情| а√天堂www在线а√下载| 中文资源天堂在线| 最近视频中文字幕2019在线8| 麻豆一二三区av精品| 久久久久久久午夜电影| 欧美乱码精品一区二区三区| 国产伦人伦偷精品视频| 婷婷亚洲欧美| 在线观看午夜福利视频| 999久久久精品免费观看国产| 亚洲成av人片免费观看| 欧美一区二区精品小视频在线| 一级作爱视频免费观看| 欧美+亚洲+日韩+国产| 国产成人aa在线观看| 久久久久久人人人人人| 很黄的视频免费| av中文乱码字幕在线| 色视频www国产| 久久人人精品亚洲av| 女人被狂操c到高潮| 在线视频色国产色| 午夜福利成人在线免费观看| 国产精品久久久久久精品电影| 精品久久久久久久久久久久久| 免费av毛片视频| 国产 一区 欧美 日韩| 欧美黄色片欧美黄色片| 一级毛片精品| 国产精品av久久久久免费| 国产熟女xx| 观看美女的网站| 国产精品乱码一区二三区的特点| 免费人成视频x8x8入口观看| 熟女电影av网| 精品欧美国产一区二区三| 午夜视频精品福利| 国产日本99.免费观看| 无遮挡黄片免费观看| 特大巨黑吊av在线直播| 亚洲美女视频黄频| 最新美女视频免费是黄的| 99精品欧美一区二区三区四区| 亚洲在线观看片| 国产一区二区在线av高清观看| 精品久久久久久久人妻蜜臀av| 精品久久久久久久毛片微露脸| 好看av亚洲va欧美ⅴa在| or卡值多少钱| 国产欧美日韩精品一区二区| 国产精品一及| 丁香六月欧美| 亚洲av日韩精品久久久久久密| 中文在线观看免费www的网站| 国内揄拍国产精品人妻在线| 一本精品99久久精品77| 亚洲精品粉嫩美女一区| 91在线观看av| 99国产精品一区二区蜜桃av| 亚洲中文字幕日韩| 国产成人aa在线观看| 精品人妻1区二区| 欧美黄色淫秽网站| 久久这里只有精品中国| 亚洲精品乱码久久久v下载方式 | 亚洲国产色片| 欧美日本亚洲视频在线播放| 蜜桃久久精品国产亚洲av| 国产91精品成人一区二区三区| 高潮久久久久久久久久久不卡| 久久香蕉国产精品| 亚洲无线观看免费| 91久久精品国产一区二区成人 | 国内少妇人妻偷人精品xxx网站 | 香蕉av资源在线| 观看免费一级毛片| 免费在线观看视频国产中文字幕亚洲| 欧美zozozo另类| 国产精品亚洲一级av第二区| 后天国语完整版免费观看| 伊人久久大香线蕉亚洲五| 欧美3d第一页| 他把我摸到了高潮在线观看| 日日夜夜操网爽| 叶爱在线成人免费视频播放| 国产精品一区二区精品视频观看| 1024手机看黄色片| 午夜免费成人在线视频| 色av中文字幕| 男女床上黄色一级片免费看| 一级毛片高清免费大全| 成人午夜高清在线视频| 精品国产亚洲在线| aaaaa片日本免费| 18禁黄网站禁片免费观看直播| 欧洲精品卡2卡3卡4卡5卡区| 天堂√8在线中文| 亚洲av片天天在线观看| 91久久精品国产一区二区成人 | 午夜影院日韩av| 亚洲国产中文字幕在线视频| 男女床上黄色一级片免费看| 国产熟女xx| 亚洲黑人精品在线| 免费在线观看影片大全网站| 欧美中文日本在线观看视频| 1024香蕉在线观看| 欧美日本视频| 久久亚洲真实| 午夜视频精品福利| 亚洲第一欧美日韩一区二区三区| 一进一出好大好爽视频| 窝窝影院91人妻| 一个人免费在线观看电影 | 精品无人区乱码1区二区| av国产免费在线观看| 午夜久久久久精精品| 国产成人福利小说| 欧美绝顶高潮抽搐喷水| 这个男人来自地球电影免费观看| 成人国产一区最新在线观看| 精品久久久久久成人av| 日韩欧美三级三区| 黑人操中国人逼视频| 啪啪无遮挡十八禁网站| 国产高清视频在线播放一区| 中出人妻视频一区二区| 国产成年人精品一区二区| 在线观看舔阴道视频| а√天堂www在线а√下载| 国产精品久久久久久久电影 | 搡老熟女国产l中国老女人| 老鸭窝网址在线观看| 两个人的视频大全免费| 中出人妻视频一区二区| 日本精品一区二区三区蜜桃| 国产伦在线观看视频一区| 成人无遮挡网站| 亚洲 国产 在线| 午夜福利成人在线免费观看| 天堂√8在线中文| 搞女人的毛片| 欧美乱妇无乱码| 神马国产精品三级电影在线观看| 欧美中文综合在线视频| 国产午夜精品久久久久久| 亚洲欧美日韩东京热| 国产亚洲av嫩草精品影院| 男女午夜视频在线观看| 制服人妻中文乱码| 俄罗斯特黄特色一大片| 全区人妻精品视频| 免费在线观看成人毛片| 国产欧美日韩一区二区三| 国产1区2区3区精品| 国产高清有码在线观看视频| 两个人的视频大全免费| 成人三级做爰电影| 日韩三级视频一区二区三区| 国产精品乱码一区二三区的特点| 亚洲欧美日韩高清专用| www日本黄色视频网| 高潮久久久久久久久久久不卡| 少妇裸体淫交视频免费看高清| 日韩中文字幕欧美一区二区| 国产日本99.免费观看| 丰满的人妻完整版| 午夜日韩欧美国产| 性色avwww在线观看| 人人妻,人人澡人人爽秒播| 99久久成人亚洲精品观看| 久久久久久久午夜电影| 欧美日韩精品网址| 亚洲人与动物交配视频| 日韩欧美一区二区三区在线观看| 99久久99久久久精品蜜桃| 在线观看午夜福利视频| 国产男靠女视频免费网站| 黄色丝袜av网址大全| 舔av片在线| 久久香蕉精品热| 成年免费大片在线观看| 欧美黑人欧美精品刺激| 又黄又粗又硬又大视频| 亚洲成av人片免费观看| 国产真人三级小视频在线观看| 99热精品在线国产| 99久久无色码亚洲精品果冻| 97碰自拍视频| 久久午夜综合久久蜜桃| 制服丝袜大香蕉在线| 成年女人看的毛片在线观看| 狂野欧美激情性xxxx| 免费高清视频大片| 亚洲av五月六月丁香网| 国产成人一区二区三区免费视频网站| 国产精品久久久久久精品电影| 久久精品国产综合久久久| 嫁个100分男人电影在线观看| 无遮挡黄片免费观看| 日韩大尺度精品在线看网址| 亚洲aⅴ乱码一区二区在线播放| 18禁观看日本| 在线播放国产精品三级| 俄罗斯特黄特色一大片| 国内精品美女久久久久久| 亚洲av电影不卡..在线观看| 女生性感内裤真人,穿戴方法视频| 国产黄片美女视频| 老司机午夜十八禁免费视频| 亚洲av免费在线观看| 国产精品乱码一区二三区的特点| 99精品久久久久人妻精品| 国产精品av视频在线免费观看| 亚洲av成人一区二区三| 国产亚洲av嫩草精品影院| 啦啦啦免费观看视频1| 国产激情偷乱视频一区二区| 国产精品 国内视频| 亚洲精品一区av在线观看| 亚洲在线观看片| 免费人成视频x8x8入口观看| 婷婷精品国产亚洲av在线| 91老司机精品| 免费人成视频x8x8入口观看| 人人妻,人人澡人人爽秒播| 男女那种视频在线观看| 69av精品久久久久久| 日韩欧美国产一区二区入口| 真实男女啪啪啪动态图| 亚洲av第一区精品v没综合| 国内少妇人妻偷人精品xxx网站 | 淫秽高清视频在线观看| 欧美三级亚洲精品| 一卡2卡三卡四卡精品乱码亚洲| a级毛片a级免费在线| 全区人妻精品视频| 成人亚洲精品av一区二区| 噜噜噜噜噜久久久久久91| 亚洲成人免费电影在线观看| 精品午夜福利视频在线观看一区| 亚洲无线在线观看| 午夜福利在线观看免费完整高清在 | 亚洲aⅴ乱码一区二区在线播放| 久久欧美精品欧美久久欧美| 久久久精品大字幕| a级毛片在线看网站| 无遮挡黄片免费观看| 丁香六月欧美| 嫁个100分男人电影在线观看| 中文字幕人成人乱码亚洲影| 亚洲国产欧美网| 青草久久国产| 国产精品av视频在线免费观看| 亚洲专区字幕在线|