基于股權(quán)角度的新疆中小企業(yè)公司治理研究

摘 要：自改革開(kāi)放以來(lái)，新疆維吾爾自治區(qū)的中小企業(yè)在國(guó)家改革開(kāi)放和發(fā)展開(kāi)發(fā)西部地區(qū)好政策的指導(dǎo)下獲得了長(zhǎng)足良好的發(fā)展的機(jī)會(huì)，新中小企業(yè)的數(shù)量和其占新疆GDP的重要性不斷增長(zhǎng)，這些中小企業(yè)的發(fā)展是否良好會(huì)對(duì)新疆的經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力和發(fā)展水平產(chǎn)生很大的影響。新疆由于地處邊疆地區(qū)，在企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理方面尤其是公司治理方面具有和內(nèi)地企業(yè)不同的特點(diǎn)。隨著新疆中小企業(yè)的發(fā)展，公司治理管理水平較低已經(jīng)直接影響到這些企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的提升，考慮新疆自治區(qū)作為邊疆地區(qū)其獨(dú)有的特殊性，研究新疆中小企業(yè)公司治理問(wèn)題具有重要意義。

關(guān)鍵詞：新疆維吾爾族自治區(qū) 中小企業(yè) 股東權(quán)利 公司治理

一、新疆中小企業(yè)特點(diǎn)分析

（一）公司規(guī)模小，層次低

根據(jù)國(guó)家開(kāi)發(fā)西部地區(qū)戰(zhàn)略實(shí)施后，西部地區(qū)各省市尤其是新疆的中小企業(yè)數(shù)量迅速增多，從2010到2015五年內(nèi)，新疆中小企業(yè)數(shù)量從50550家增加到134110家，新增中小企業(yè)超過(guò)八萬(wàn)家。雖然企業(yè)數(shù)量增加是個(gè)好事，可企業(yè)注冊(cè)資金超過(guò)千萬(wàn)的企業(yè)數(shù)量寥寥無(wú)幾，由此可以知道新疆企業(yè)規(guī)模很小。根據(jù)筆者調(diào)查和詢問(wèn)，新疆眾多中小企業(yè)里員工數(shù)量幾十個(gè)人企業(yè)數(shù)量占大多數(shù)，企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模很小，員工數(shù)量也很少。

（二）公司治理呈現(xiàn)簡(jiǎn)化，規(guī)范性差，隨意性大

新疆因地理原因與內(nèi)地沿海地區(qū)的發(fā)達(dá)地區(qū)的距離比較遠(yuǎn)，因此企業(yè)的現(xiàn)代化程度也比較低，很多先進(jìn)的企業(yè)管理思想還沒(méi)開(kāi)始普及，導(dǎo)致新疆地區(qū)中小企業(yè)簡(jiǎn)化其公司治理問(wèn)題。新疆中小企業(yè)里很多都是老板一人說(shuō)了算，沒(méi)有監(jiān)事會(huì)等監(jiān)督經(jīng)營(yíng)決策的機(jī)制，企業(yè)人事管理制度相對(duì)落后，對(duì)其進(jìn)行職業(yè)培訓(xùn)或者類似的培訓(xùn)機(jī)構(gòu)不完善，企業(yè)財(cái)務(wù)管理制度不成熟，財(cái)務(wù)人員自私挪用公司資金甚至拿走企業(yè)經(jīng)營(yíng)資金的現(xiàn)象頻繁出現(xiàn)。企業(yè)在人員招聘以及解聘事項(xiàng)很隨意，老板對(duì)員工表現(xiàn)不滿意就隨意解聘員工，也不履行合同法要求的相關(guān)補(bǔ)償制度。

（三）企業(yè)家族性強(qiáng)，股權(quán)集中度很高，股東少

和其他地區(qū)一樣，新疆的中小企業(yè)初始資金也是由一個(gè)人或者一個(gè)家族成員來(lái)完成的，其資金來(lái)源很單一，因此創(chuàng)設(shè)人擁有絕對(duì)的支配權(quán)。企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，企業(yè)創(chuàng)設(shè)人（企業(yè)主）一個(gè)人說(shuō)了算，對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策具有高度決定權(quán)。這樣的經(jīng)營(yíng)方式給企業(yè)帶來(lái)的好處就是，企業(yè)進(jìn)行決策非常慎重，雖然達(dá)不到規(guī)模經(jīng)營(yíng)做大做強(qiáng)的效果，但是企業(yè)也因沒(méi)有負(fù)債壓力哪怕企業(yè)利潤(rùn)少或企業(yè)虧損，經(jīng)營(yíng)者也不會(huì)出現(xiàn)逃避負(fù)債跳樓等現(xiàn)象。

二、新疆中小企業(yè)公司治理存在的一些問(wèn)題

（一）企業(yè)內(nèi)部治理出現(xiàn)“家族化”

新疆很多中小企業(yè)采用落后的公司經(jīng)營(yíng)管理模式，企業(yè)創(chuàng)設(shè)人和合伙人一起擁有企業(yè)大部分的股權(quán)，因此其擁有了對(duì)企業(yè)絕對(duì)的支配權(quán)和控制權(quán)。企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)決策以及相關(guān)問(wèn)題個(gè)人說(shuō)了算。雖然企業(yè)的經(jīng)營(yíng)決策權(quán)和所有者權(quán)益在企業(yè)老板身上會(huì)降低因聘任外部職業(yè)經(jīng)理而產(chǎn)生的相關(guān)支出，但是因企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者不具備系統(tǒng)的公司管理方面的知識(shí)體系，做出經(jīng)營(yíng)決策往往根據(jù)個(gè)人多年的經(jīng)驗(yàn)做出判斷，沒(méi)有專業(yè)能力比較準(zhǔn)確的判斷相關(guān)經(jīng)營(yíng)決策和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，這些眾多因素或多或少都會(huì)對(duì)企業(yè)的成長(zhǎng)產(chǎn)生影響。

（二）缺乏規(guī)范的現(xiàn)代企業(yè)管理制度

新疆很多中小企業(yè)的企業(yè)老板控制了企業(yè)幾乎所有的經(jīng)營(yíng)決策，董事會(huì)以及監(jiān)事會(huì)是由企業(yè)主家族成員擔(dān)任或者其通過(guò)決策控制以及指派的，同時(shí)公司雖然設(shè)立監(jiān)事會(huì)但其監(jiān)督權(quán)是形同虛設(shè)的，中小股東對(duì)大股東的經(jīng)營(yíng)決策幾乎沒(méi)有反對(duì)權(quán)力暴露出兩者之間沒(méi)有一個(gè)公平監(jiān)督與制約關(guān)系。大股東在做出經(jīng)營(yíng)決策時(shí)“僅為自己利益著想”現(xiàn)象相對(duì)比較嚴(yán)重，僅僅考慮自己能獲得多少收益，卻忽視其他利益相關(guān)者的利益。

（三）不重視職業(yè)經(jīng)理人引入問(wèn)題

新疆中小企業(yè)在逐步發(fā)展的同時(shí)，隨著而來(lái)的是企業(yè)組織機(jī)構(gòu)的不停地改變，使得新疆企業(yè)對(duì)擁有高素質(zhì)的職業(yè)經(jīng)理人的需求加大，但是在現(xiàn)實(shí)中企業(yè)老板因?yàn)楦鞣N原因不太愿意讓公司被外聘的職業(yè)經(jīng)理人管理;即便企業(yè)老板在有些崗位上聘用了專業(yè)的職業(yè)經(jīng)理人或者外聘管理人員，也不愿意完全相信他們的能力，這樣對(duì)外聘的職業(yè)經(jīng)理人的工作積極性產(chǎn)生了很大的影響。由于高層管理人才引進(jìn)的對(duì)外不開(kāi)放性，從而導(dǎo)致當(dāng)新疆企業(yè)發(fā)展到某一個(gè)階段，就出現(xiàn)經(jīng)理層明顯能力不夠，企業(yè)發(fā)展緩慢或者下滑等現(xiàn)象。

三、改善新疆中小企業(yè)公司治理的對(duì)策

（一）提高股權(quán)理念，分離經(jīng)營(yíng)權(quán)和所有權(quán)

明確公司股權(quán)的地位和作用，隨著新疆企業(yè)公司發(fā)展帶來(lái)的股權(quán)增加，把企業(yè)股權(quán)以某一個(gè)速度分散實(shí)現(xiàn)企業(yè)股權(quán)多元化，優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)。在適合條件的中小企業(yè)內(nèi)部，將股權(quán)進(jìn)行分割，讓管理層甚至員工入股，并根據(jù)股權(quán)的多少確定每個(gè)股東在企業(yè)內(nèi)部的到底有多大權(quán)力和要履行多少責(zé)任。此外為了符合企業(yè)發(fā)展需要，企業(yè)一定要進(jìn)行對(duì)經(jīng)營(yíng)決策權(quán)與所有者權(quán)利的相互分離，避免在企業(yè)里的大股對(duì)企業(yè)財(cái)產(chǎn)的支配權(quán)的過(guò)于集中，使得企業(yè)所有人權(quán)力與經(jīng)營(yíng)管理層權(quán)力分散開(kāi)來(lái)，避免出現(xiàn)某一個(gè)股東獨(dú)大或幾個(gè)股東勾結(jié)來(lái)持大量股份的局面。

（二）健全監(jiān)督監(jiān)管機(jī)制，優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)

為了有效地避免中小企業(yè)中大股東侵害中小股東的獲益，必需建立以及完善保護(hù)中小股東獲益的相關(guān)措施與辦法。一方面，政府需要完善保障中小股東獲益的法律體系的同時(shí)有必要提升法律的可操作性、便捷性以及經(jīng)濟(jì)性。另一方面，必須建立對(duì)于中小股東利益進(jìn)行保護(hù)的相關(guān)機(jī)制，規(guī)定其權(quán)利被大股東侵害時(shí)如何用法律手段幫助中小股東。我們還可以通過(guò)分散新疆中小企業(yè)股權(quán)分布結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)股權(quán)的流動(dòng)性來(lái)一步改善企業(yè)里大股東獨(dú)大或“類家族團(tuán)”獨(dú)大的局面。通過(guò)研究設(shè)計(jì)出來(lái)適合中小企業(yè)的股權(quán)配置結(jié)構(gòu)，維護(hù)新疆中小企業(yè)股東的利益，從而降低由于一股獨(dú)大造成的決策失誤。

（三）完善職業(yè)經(jīng)理人引入管理制度

根據(jù)需求引進(jìn)職業(yè)經(jīng)理人，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人要重視把企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策權(quán)交給職業(yè)經(jīng)理人來(lái)進(jìn)行決策，加強(qiáng)對(duì)經(jīng)理人的監(jiān)督的同時(shí)用股權(quán)激勵(lì)經(jīng)理人使其長(zhǎng)期利益與企業(yè)一致化使得最后建立協(xié)同治理機(jī)制。在實(shí)現(xiàn)新疆公司治理時(shí)，把企業(yè)有關(guān)人員，有關(guān)投資企業(yè)的投資人和債權(quán)人，企業(yè)的主要供應(yīng)商以及企業(yè)客戶等企業(yè)主要利益相關(guān)者統(tǒng)統(tǒng)納入公司治理的范圍之內(nèi)，給與他們一定的對(duì)公司決策和經(jīng)營(yíng)話語(yǔ)權(quán)，與他們一同推進(jìn)公司發(fā)展。通過(guò)這種治理制度能夠更加有效的形成一種激勵(lì)監(jiān)督機(jī)制，能夠幫助對(duì)公司經(jīng)營(yíng)事務(wù)進(jìn)行更加科學(xué)合理的經(jīng)營(yíng)決策。

作者簡(jiǎn)介：

依布熱依木·阿不杜熱依木（1992--），男，維吾爾族，新疆喀什。北京印刷學(xué)院會(huì)計(jì)專碩2018級(jí)研究生，研究方向：公司財(cái)務(wù)與內(nèi)部控制。