我國商業(yè)信用淺談

文/葉克全

商業(yè)信用是指企業(yè)之間相互提供的、與商品交易直接聯(lián)系的信用關(guān)系。商業(yè)信用通過銀行承兌、貼現(xiàn)轉(zhuǎn)化為是銀行信用。從歷史角度看，商業(yè)信用和商業(yè)票據(jù)是銀行信用的基礎(chǔ)；從其運行特征看，與再生產(chǎn)之間呈正相關(guān)關(guān)系。發(fā)揮好商業(yè)信用的積極作用和有效管控其消極因素，關(guān)乎微觀經(jīng)濟運行和宏觀經(jīng)濟管理的質(zhì)量。所以，商業(yè)信用過去是、現(xiàn)在是、可預(yù)期的將來還是社會信用體系中最重要的一個組成部分，應(yīng)當大力發(fā)展。

新中國成立后，我國商業(yè)信用具體經(jīng)歷了三個階段，在國民經(jīng)濟恢復(fù)時期和“一五”期間，我國曾較好地發(fā)揮了商業(yè)信用的積極作用；第二個五年計劃至改革開放前，商業(yè)信用受到很大限制，僅采購農(nóng)副產(chǎn)品和制造長期的大型設(shè)備的交易；改革開放四十年，商業(yè)信用在我國逐步放開，發(fā)揮了積極作用。

本文就在中國特色社會主義新時代背景下，如何發(fā)揮好商業(yè)信用功能作用，從理論、制度和環(huán)境三個維度梳理我國的商業(yè)信用。

一、我國的商業(yè)信用理論

（一）基本概念

“商業(yè)信用，及從事再生產(chǎn)的資本家互相提供的信用”（《資本論》第二十五章）。也就是職能資本家之間用賒賬的方法買賣商品時彼此提供的信用，通常包括應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)和預(yù)付賬款三大類。學(xué)術(shù)界將之稱為純粹的商業(yè)信用，是以商品形態(tài)變化為媒介而提供的信用，借貸的對象是商品資本。（注：銀行信用借貸的對象是暫時閑置的貨幣資本）

（二）商業(yè)信用的循環(huán)特點

“商業(yè)信用，及從事再生產(chǎn)的資本家和向從事商業(yè)的資本家提供的信用”（《資本論》第三十章），商業(yè)信用的主要憑證是匯票，“是一種有一定支付期限的債券，是一種延期支付的證書”（《資本論》第三十章）。它可以經(jīng)過背書轉(zhuǎn)讓，但不能在市場上買賣，這種純粹商業(yè)信用循環(huán)具有如下特點：

1．商業(yè)信用循環(huán)取決于資本的回流

“因此，這種支付取決于再生產(chǎn)的不斷進行，也就是說，取決于生產(chǎn)過程和消費過程的不斷進行”（《資本論》第三十章）。

2．商業(yè)信用并不排斥現(xiàn)金

商業(yè)信用“這種信用制度并不排除現(xiàn)金支付的必要”（《資本論》第二十五章）須現(xiàn)金支付的款項如：（1）工資、稅收等必須用現(xiàn)金支付；（2） 自己收入的期票尚未到期前，自己開出的期票已經(jīng)到期；（3）純粹商業(yè)信用循環(huán)中，某一環(huán)節(jié)發(fā)生中斷時。

3．商業(yè)信用具有使用范圍和信用規(guī)模的局限性

使用范圍局限性，即須與的產(chǎn)品交易為基礎(chǔ)；信用規(guī)模局限性，即受生產(chǎn)企業(yè)和商業(yè)企業(yè)所能支配的準備資本及其回流的限制。

4．商業(yè)信用與社會再生產(chǎn)的一致性

商業(yè)信用的擴大和縮小與社會再生產(chǎn)的擴大和縮小是一致的，即兩者“在這里是相互影響的。生產(chǎn)過程的發(fā)展促使信用擴大，而信用又引起工商業(yè)活動的增長”（《資本論》544頁）。

（三）商業(yè)信用與經(jīng)濟危機的關(guān)系

1．信用危機是經(jīng)濟危機的本質(zhì)特征

現(xiàn)代市場經(jīng)濟是信用經(jīng)濟，在信用經(jīng)濟條件下，信用危機是經(jīng)濟危機的本質(zhì)特征。銀行信用的出現(xiàn)，并不能全部代替商業(yè)信用，而是和商業(yè)信用交織在一起，共同發(fā)揮作用，銀行信用打破了商業(yè)信用的局限性，造成了更大的虛假需求和虛假繁榮，從而使經(jīng)濟危機具有更大的破壞性。經(jīng)濟危機來臨，銀行信用大幅收縮，商業(yè)信用突然停止，匯票不能兌換貨幣，唯現(xiàn)金支付有效，危機就會發(fā)生?！八哉Э雌饋?，好象整個經(jīng)濟危機只表現(xiàn)為信用危機和貨幣危機”（《資本論》第三十章）。（注：信用貨幣時代，這里的“信用危機和貨幣危機”通稱為信用危機。）

2．經(jīng)濟危機不是信用和貨幣的缺乏，而是由于生產(chǎn)和消費的對立

生產(chǎn)盲目擴大至一定程度，大大超過有支付能力的社會需要，即生產(chǎn)和消費對立。“一切真正的危機的最根本的原因，總不外乎群眾的貧困和他們有限的消費，資本主義生產(chǎn)卻不顧這種情況而力圖發(fā)展生產(chǎn)力，好象只有社會的絕對的消費力才是生產(chǎn)力發(fā)展的界限”（《資本論》第三十章）。這就是商業(yè)信用制度化運行和管理的理論依據(jù)之一，即管理商業(yè)信用的出發(fā)點和落腳點就是緩解生產(chǎn)和消費的對立。

（四）商業(yè)信用的必要性

1．商業(yè)信用是社會再生產(chǎn)發(fā)展過程中的必然產(chǎn)物

社會分工把各個企業(yè)和部門聯(lián)系成為一個有機整體，由于各個企業(yè)和部門商品生產(chǎn)和流通的時間長短不一，又由于經(jīng)營規(guī)模較大和市場距離較遠，產(chǎn)業(yè)資本和商業(yè)資本之間，就產(chǎn)生了互相提供信用的必要性，形成信用制度的這個自然基礎(chǔ)——商業(yè)信用。顯然，其積極作用在于加速產(chǎn)業(yè)資本循環(huán)和推動社會再生產(chǎn)快速發(fā)展，是社會信用不可或缺的的重要組成部分。（注：商業(yè)信用會是否會導(dǎo)致或衍生一定的虛假需求和虛假繁榮？有正反兩種觀點。作者認為，此屬偽命題，因為虛假需求和虛假繁榮淵于在生產(chǎn)周期或生產(chǎn)和消費的對立。信用可能會延緩或加劇經(jīng)濟危機，但不可能消除經(jīng)濟危機。信用經(jīng)濟條件下，經(jīng)濟危機首先表現(xiàn)為信用危機。）

2．商業(yè)信用是銀行信用的基礎(chǔ)

商業(yè)票據(jù)能當作支付手段進行流通，因此，“他們形成真正的商業(yè)貨幣”?！熬拖裆a(chǎn)者和商人的這種互相預(yù)付形成信用的真正基礎(chǔ)一樣，這種預(yù)付所用的流通工具，已形成真正的信用貨幣如銀行券等等的基礎(chǔ)”（《資本論》第二十五章）。（注：銀行券是金屬本位貨幣制度條件下的產(chǎn)物，那時商票貼現(xiàn)的對價物是銀行券。）

二、我國的商業(yè)信用制度

（一）制度體系

我國《票據(jù)法》明確規(guī)定匯票分為銀行匯票和商業(yè)匯票，為我國實行商業(yè)信用制度奠定法律地位，未將商業(yè)期票和融通票據(jù)納入《票據(jù)法》范圍，意即我國商業(yè)信用工具僅為商業(yè)匯票。涉商業(yè)信用的法律還包括我國的《會計法》《企業(yè)財務(wù)通則》、《企業(yè)會計準則》、《商業(yè)銀行法》、《擔(dān)保法》、《刑法》、《民法通則》。我國《保險法》尚未對商業(yè)信用保險制度作出明確規(guī)定。我國已逐步形成商業(yè)信用法規(guī)制度體系。商業(yè)信用的方式主要有應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)和預(yù)付賬款等，本文謹將商業(yè)匯票相關(guān)的部分法規(guī)名稱列示如下。

1．《票據(jù)法》（1995年5月10日第八屆全國人民代表大會常務(wù)委員會第十三次會議通過，后根據(jù)2004年8月28日第十屆全國人民代表大會常務(wù)委員會第十一次會議《關(guān)于修改〈中華人民共和國票據(jù)法〉的決定》修正）。

2．《商業(yè)匯票承兌、貼現(xiàn)與再貼現(xiàn)管理暫行辦法》（發(fā)文單位：中國人民銀行。文號：銀發(fā)[1997]216號）。

3．《中國人民銀行關(guān)于切實加強商業(yè)匯票承兌貼現(xiàn)和再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)管理的通知》（發(fā)文單位：中國人民銀行。文號：銀發(fā)[2001]236號。）

4．《電子商業(yè)匯票業(yè)務(wù)管理辦法》（中國人民銀行令2009年第2號）。

（二）關(guān)于商業(yè)匯票相關(guān)規(guī)則

1．商業(yè)匯票適用范圍和基礎(chǔ)關(guān)系人

商業(yè)匯票的適用范圍為企業(yè)、事業(yè)單位之間根據(jù)購銷合同進行合法的商品交易。付款人應(yīng)具有支付匯票金額的可靠資金來源。除商品交易以外的勞務(wù)報酬、債務(wù)清償、資金借貸等不在適用范圍之內(nèi)。商業(yè)匯票的基礎(chǔ)關(guān)系人為收款人、付款人、出票人。

2．商業(yè)匯票出票

出票是指出票人簽發(fā)票據(jù)并將其交付給收款人的票據(jù)行為。出票人可以是債權(quán)人或是債務(wù)人，不管是債權(quán)人還是債務(wù)人出票，實際付款人都必須背書后交給債權(quán)人（收款人），債權(quán)人（收款人）即為持票人。商業(yè)匯票為要式票據(jù)，制票時應(yīng)逐項規(guī)范填寫，否則為無效。不得簽發(fā)無對價的匯票用以騙取銀行或者其他票據(jù)當事人的資金。

3．商業(yè)匯票背書

背書是指在票據(jù)背面或者粘單上記載有關(guān)事項并簽章的票據(jù)行為。背書由背書人簽章并記載背書日期，背書未記載日期的，視為在匯票到期日前背書。持票人可以將匯票以背書轉(zhuǎn)讓或者以背書將一定的匯票權(quán)利授予他人行使時，必須記載被背書人名稱。以背書轉(zhuǎn)讓的匯票，背書應(yīng)當連續(xù)，即轉(zhuǎn)讓匯票的背書人（前手）與受讓匯票的被背書人（后手）在匯票上的簽章依次前后銜接。持票人以背書的連續(xù)，證明其匯票權(quán)利；后手對直接前手的背書真實性負責(zé)。背書時附有條件的，所附條件不具有匯票上的效力。非經(jīng)背書轉(zhuǎn)讓，而以其他合法方式取得匯票的，依法舉證，證明其匯票權(quán)利。

4．商業(yè)匯票承兌

承兌是指匯票付款人承諾在匯票到期日支付匯票金額的票據(jù)行為，分為商業(yè)承兌和銀行承兌，承兌時在匯票正面記載“承兌”字樣和承兌日期并簽章。

付款人自收到提示承兌的匯票之日起三日內(nèi)承兌或者拒絕承兌，并向持票人簽發(fā)收到匯票的回單。付款人承兌匯票，不得附有條件，否則視為拒絕承兌。

定日付款或者出票后定期付款的匯票，持票人應(yīng)當在匯票到期日前向付款人提示承兌。提示承兌是指持票人向付款人出示匯票，并要求付款人承諾付款的行為。見票后定期付款的匯票，持票人應(yīng)當自出票日起一個月內(nèi)向付款人提示承兌。匯票未按照規(guī)定期限提示承兌的，持票人喪失對其前手的追索權(quán)。見票即付的匯票無需提示承兌。匯票上未記載承兌日期的，以規(guī)定期限的最后一日為承兌日期。

5．商業(yè)匯票的保證

匯票的債務(wù)可以由保證人承擔(dān)保證責(zé)任，保證人由匯票債務(wù)人以外的他人擔(dān)當，并在匯票或者粘單上按規(guī)定事項登記。

保證人應(yīng)當與被保證人對持票人承擔(dān)連帶責(zé)任。匯票到期后得不到付款的，持票人有權(quán)向保證人請求付款，保證人應(yīng)當足額付款。保證人為二人以上的，保證人之間承擔(dān)連帶責(zé)任。保證人清償匯票債務(wù)后，可以行使持票人對被保證人及其前手的追索權(quán)。

6．商業(yè)匯票的付款

持票人應(yīng)當按照下列期限提示付款：

（1）見票即付的匯票，自出票日起一個月內(nèi)向付款人提示付款；

（2）定日付款、出票后定期付款或者見票后定期付款的匯票，自到期日起十日內(nèi)向承兌人提示付款。持票人未按照規(guī)定期限提示付款的，在作出說明后，承兌人或者付款人仍應(yīng)當繼續(xù)對持票人承擔(dān)付款責(zé)任。

通過委托收款銀行或者通過票據(jù)交換系統(tǒng)向付款人提示付款的，視同持票人提示付款。持票人獲得付款，應(yīng)當在匯票上簽收，并將匯票交給付款人。持票人委托銀行收款的，受委托的銀行將代收的匯票金額轉(zhuǎn)賬收入持票人賬戶，視同簽收。

匯票金額為外幣的，按照付款日的市場匯價，以人民幣支付。匯票當事人對匯票支付的貨幣種類另有約定的，從其約定。

7．商業(yè)匯票的追索權(quán)

匯票到期被拒絕付款的，持票人可以對背書人、出票人以及匯票的其他債務(wù)人行使追索權(quán)。匯票到期日前，有下列情形之一的，持票人也可以行使追索權(quán)：（1）匯票被拒絕承兌的；（2）承兌人或者付款人死亡、逃匿的；（3）承兌人或者付款人被依法宣告破產(chǎn)的或者因違法被責(zé)令終止業(yè)務(wù)活動的。

持票人行使追索權(quán)時，應(yīng)當提供被拒絕承兌或者被拒絕付款的有關(guān)證明。持票人提示承兌或者提示付款被拒絕的，承兌人或者付款人必須出具拒絕證明，或者出具退票理由書。未出具拒絕證明或者退票理由書的，應(yīng)當承擔(dān)由此產(chǎn)生的民事（法律）責(zé)任。

持票人應(yīng)當自收到被拒絕承兌或者被拒絕付款的有關(guān)證明之日起三日內(nèi)，將被拒絕事由書面通知其前手；其前手應(yīng)當自收到通知之日起三日內(nèi)書面通知其再前手。持票人也可以同時向各匯票債務(wù)人發(fā)出書面通知。未按照規(guī)定期限通知的，持票人仍可以行使追索權(quán)。因延期通知給其前手或者出票人造成損失的，由沒有按照規(guī)定期限通知的匯票當事人，承擔(dān)對該損失的賠償責(zé)任，但是所賠償?shù)慕痤~以匯票金額為限。在規(guī)定期限內(nèi)將通知按照法定地址或者約定的地址郵寄的，視為已經(jīng)發(fā)出通知。持票人行使追索權(quán)，可以按規(guī)定請求被追索人支付費用。

8．商業(yè)匯票的貼現(xiàn)和再貼現(xiàn)

（1）商業(yè)匯票貼現(xiàn)。

必須具有真實貿(mào)易背景。企業(yè)簽發(fā)、承兌商業(yè)匯票和商業(yè)銀行承兌、貼現(xiàn)商業(yè)匯票，都必須依法、合規(guī)，嚴禁簽發(fā)、承兌、貼現(xiàn)不具有貿(mào)易背景的商業(yè)匯票。各商業(yè)銀行要進一步完善承兌授權(quán)制度和承兌授信業(yè)務(wù)管理。必要時，貼現(xiàn)銀行要查驗貼現(xiàn)申請人的增值稅發(fā)票原件。

（2）商業(yè)匯票再貼現(xiàn)

每筆再貼現(xiàn)，必須要求再貼現(xiàn)申請人提交與該票據(jù)相對應(yīng)的增值稅發(fā)票復(fù)印件。對不具有貿(mào)易背景的商業(yè)匯票、非直接參與產(chǎn)品生產(chǎn)和經(jīng)營的企業(yè)簽發(fā)的商業(yè)匯票，以及簽發(fā)后即辦理貼現(xiàn)、貼現(xiàn)后即用于再貼現(xiàn)的商業(yè)匯票，嚴禁辦理再貼現(xiàn)。再貼現(xiàn)主要由分行、省會（首府）城市和副省級城市中心支行集中辦理。同時，嚴格控制對商業(yè)銀行基層營業(yè)機構(gòu)的再貼現(xiàn)，逐步提高對商業(yè)銀行法人及其票據(jù)專營窗口的再貼現(xiàn)比重，以支持商業(yè)銀行通過轉(zhuǎn)貼現(xiàn)和系統(tǒng)內(nèi)買賣票據(jù)，改善流動性管理。

9．商業(yè)匯票政策導(dǎo)向

（1）積極推廣使用商業(yè)承兌匯票

現(xiàn)階段，要在繼續(xù)穩(wěn)步發(fā)展銀行承兌匯票業(yè)務(wù)的同時，把發(fā)展商業(yè)匯票業(yè)務(wù)的重點放在商業(yè)承兌匯票的推廣使用上，并使之逐步成為主要的票據(jù)市場工具。要積極支持、鼓勵和引導(dǎo)一些產(chǎn)供銷關(guān)系穩(wěn)定、資信優(yōu)良的企業(yè)，通過簽發(fā)商業(yè)承兌匯票銜接產(chǎn)銷關(guān)系、加速資金周轉(zhuǎn)、拓寬融資渠道。

（2）商業(yè)銀行要通過穩(wěn)步發(fā)展商業(yè)匯票業(yè)務(wù)，改善金融服務(wù)，增強競爭力

特別是在經(jīng)濟發(fā)達、金融機構(gòu)集中的中心城市，要適度集中商業(yè)匯票業(yè)務(wù)的經(jīng)營管理，以防范票據(jù)風(fēng)險、提高票據(jù)業(yè)務(wù)的效率和規(guī)模效益。

（三）關(guān)于電子商業(yè)匯票

1．依據(jù)

《中華人民共和國中國人民銀行法》、《中華人民共和國票據(jù)法》、《中華人民共和國電子簽名法》、《中華人民共和國物權(quán)法》、《票據(jù)管理實施辦法》等有關(guān)法律法規(guī)。

2．依托電子商業(yè)匯票系統(tǒng)

以數(shù)據(jù)電文形式制作電子商業(yè)匯票，應(yīng)用網(wǎng)絡(luò)和計算機技術(shù)，接收、存儲、發(fā)送電子商業(yè)匯票數(shù)據(jù)電文，提供與電子商業(yè)匯票貨幣給付、資金清算行為相關(guān)服務(wù)的業(yè)務(wù)處理平臺。

3．承兌

電子商業(yè)匯票分為電子銀行承兌匯票和電子商業(yè)承兌匯票。

4．電子商業(yè)匯票的出票、承兌、背書、保證、提示付款和追索等業(yè)務(wù)，必須通過電子商業(yè)匯票系統(tǒng)辦理。

5．電子商業(yè)匯票業(yè)務(wù)主體的類別

（1）直接接入電子商業(yè)匯票系統(tǒng)的金融機構(gòu)（以下簡稱接入機構(gòu)）；

（2）通過接入機構(gòu)辦理電子商業(yè)匯票業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)（以下簡稱被代理機構(gòu)，應(yīng)在接入機構(gòu)開立賬戶）；

（3）金融機構(gòu)以外的法人及其他組織。電子商業(yè)匯票系統(tǒng)對不同業(yè)務(wù)主體分配不同的類別代碼。

三、商業(yè)信用的環(huán)境

（一）加快推進社會信用信息體系建設(shè)——企業(yè)外部信用環(huán)境

1．急需完善社會信用信息供給系統(tǒng)

我國社會信用信息供給系統(tǒng)缺失市場信用信息供給源，而這恰恰是商業(yè)信用健康運行的基礎(chǔ)設(shè)施。

國務(wù)院出臺《社會信用體系建設(shè)規(guī)劃綱要（2014-2020年）》（以下簡稱：“《規(guī)劃綱要》”）將行業(yè)信用信息共享平臺（以下簡稱：“行業(yè)平臺”列入我國社會信用信息系統(tǒng)。社會信用信息系統(tǒng)即社會信用信息供給系統(tǒng)，由公共信用信息平臺、金融信用信息平臺、行業(yè)平臺構(gòu)成。前兩者為公共信用信息供給源，具有行政主導(dǎo)特征；后者為市場信用信息供給源，具有中國特色的市場特征。

公共信用信息供給源和市場信用信息供給源構(gòu)成完整的信用信息供給系統(tǒng)，目前后者是短板，所以應(yīng)盡早補足短板，開啟企業(yè)信用信息全息時代的重大舉措，對進一步完善社會信用體系建設(shè)，為商業(yè)信用改革開發(fā)四十年再出發(fā)創(chuàng)造良好的信用環(huán)境，具有里程碑意義。

2．快速推進行業(yè)信用信息平臺建設(shè)

公共信用信息與市場信用信息的數(shù)據(jù)并集即全息信用信息。全息信用信息供給是否健全，是社會信用體系成熟程度的重要標志之一，行業(yè)平臺的使命旨在創(chuàng)建我國市場信用信息供給源，對我國商業(yè)信用健康運行是必須的。目前，上海市已有三家行業(yè)協(xié)會成功完成了行業(yè)平臺建設(shè)，并已進入推廣復(fù)制階段，為加快推廣進度，需要制度資源和政策資源支持，為此三家協(xié)會同時申報了上海市2019年度政府專項資金項目，同時需要高效智力資源和行業(yè)協(xié)會企業(yè)資源的配置。

（二）急速推進企業(yè)信用管理制度建設(shè)——企業(yè)的內(nèi)部信用環(huán)境

信用管理制度狀況是商業(yè)信用的企業(yè)內(nèi)部環(huán)境，由于市場信用信息供給源缺失，大部分企業(yè)信用管理制度建設(shè)滯后，公共信用信息供給源沒有市場信用信息攻擊源的融合共享，解決不了企業(yè)經(jīng)營過程中市場信用風(fēng)險的管控，從而使商業(yè)信用風(fēng)險頻發(fā)，對經(jīng)濟發(fā)展產(chǎn)生了一定的負面影響。

企業(yè)對企業(yè)信用管理的核心內(nèi)容是對企業(yè)投放商業(yè)信用的風(fēng)險管控。如前所述，企業(yè)商業(yè)信用投放通常表現(xiàn)為應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)和預(yù)付賬款等形式，統(tǒng)稱為企業(yè)商業(yè)信用，控制的范圍是企業(yè)商賬循環(huán)的全過程。企業(yè)商帳對應(yīng)的會計科目是應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)和預(yù)付賬款，與信用交易相伴而行。建立企業(yè)信用管理制度是商賬風(fēng)險管理必由之路，隨著信用經(jīng)濟發(fā)展，商帳信用風(fēng)險是企業(yè)經(jīng)營管理的重要組成部分，商帳規(guī)模、周轉(zhuǎn)速率、逾期率和壞賬率還是宏、微觀經(jīng)濟運行的晴雨表。所以，強化企業(yè)信用管理制度建設(shè)勢在必行。為此，本文謹就企業(yè)信用管理制度系統(tǒng)架構(gòu)解析如下。

1．信用管理系統(tǒng)

企業(yè)信用管理系統(tǒng)（詳見圖1）由信用政策（詳見圖2）、信用標準、信用決策、商賬管理、商賬催收等要件構(gòu)成。

圖1 企業(yè)信用管理系統(tǒng)

圖2 信用政策

2．信用標準（規(guī)模和期限的限定）的依據(jù)

本文在前述商業(yè)信用循環(huán)的特征部分，對商業(yè)信用規(guī)模的局限性作了理論層面分析：受生產(chǎn)企業(yè)和商業(yè)企業(yè)所能支配的準備資本及其回流的限制。從現(xiàn)實的實踐層面德需要，必須把理論層面的“受生產(chǎn)企業(yè)和商業(yè)企業(yè)所能支配的準備資本及其回流的限制”具體化，即給出“商賬期限標準”和“年度壞賬損失標準”兩個指標，作為確定性用標準的依據(jù)。詳見表1和表2示例。

表1 年度商帳期限標準試算模型示例

表2 年度壞賬標準試算模型示例

3．信用決策

前一期所述的信用政策、信用標準是企業(yè)信用制度中相對穩(wěn)定的內(nèi)容，一般一年調(diào)整一次，特殊時期或特殊情況例外。信用決策是根據(jù)信用政策和信用標準，對具體某個或某類客戶授信的決定，由業(yè)務(wù)部門據(jù)以執(zhí)行。信用決策一般包括信用條件、信用標準和授信額度三要件。具體如下：

（1）信用條件

A． 信用期限：客戶付款的最長時間界限（常用邊際分析法和凈現(xiàn)值流量法）。

B． 現(xiàn)金折扣：給予客戶的折扣期限和折扣率（表達的方式如“3/30，N50”。）另外，要注意到款時間的確認方式。

C． 其他條件：如分期付款、結(jié)算回扣、拖欠罰金等。也要考慮交易條件（如保理[注1]、擔(dān)保、寄售、遠期合同等）、結(jié)算方式（如現(xiàn)金、本票、銀行匯票、支票、匯兌、委托收款、托收承付、商業(yè)匯票、信用證等）

（2）信用標準

通常以應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)天數(shù)（DSO）和壞帳損失率為依據(jù)。

（3）授信額度

綜合企業(yè)自身資金實力、銷售政策、生產(chǎn)規(guī)模和庫存量等因素和外部競爭、客戶資信狀況等因素，確定授予客戶的信用額度。確定授信額度的常用方法有“保證”和“數(shù)學(xué)模型”兩大類。

3．商賬管理

組織方面，管理職責(zé)的劃分是否清楚？部門及人員是否到位？工作流程是否恰當合理？是企業(yè)開展商賬管理需事前完成的三項基礎(chǔ)工作。技術(shù)方面，要確定相應(yīng)的定量指標，滿足量化觀察和管理的基本要求，定量指標業(yè)界一般設(shè)置四個，即DOS、壞賬率、平均賬期和余額。

4．應(yīng)收賬款的催收程序示意圖

圖3 催收程序示意圖