快遞新格局

董忱

快遞業(yè)經(jīng)歷黃金十年的發(fā)展，快遞量基數(shù)龐大，但持續(xù)的高速增長(zhǎng)或告一段落。市場(chǎng)增速放緩使行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇，在強(qiáng)者愈強(qiáng)的生態(tài)下，快遞巨頭與中小快遞企業(yè)加速分化。

經(jīng)過(guò)多年激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，順豐、“四通一達(dá)”等7家快遞公司得以成功上市，造就了順豐董事長(zhǎng)王衛(wèi)等億萬(wàn)富豪，與此相對(duì)，被行業(yè)巨頭擠壓的中小快遞企業(yè)卻面臨困境。

馬云46億“拿下”申通的信息近期在網(wǎng)絡(luò)上持續(xù)保持熱度，在此之前，馬云已相繼入股中通、圓通，而快遞行業(yè)隨著阿里、京東等入局，從自建物流平臺(tái)到并購(gòu)快遞巨頭，電商布局能否改變快遞版圖？

中通直逼順豐

2019年3月13日，中通快遞發(fā)布2018財(cái)報(bào)，全年完成包裹量逾85億件，同比增長(zhǎng)37.1%，連續(xù)三年超越申通、圓通，高居行業(yè)第一;中通快遞的營(yíng)業(yè)收入達(dá)到176億元，調(diào)整后的凈利潤(rùn)達(dá)到42.01億元，同比增長(zhǎng)30.1%，業(yè)績(jī)直逼順豐。

盈利能力上，中通正在緊追順豐。2018年，順豐控股營(yíng)收雖然超過(guò)900億元，但是由于新業(yè)務(wù)投資大，用工成本增加，凈利潤(rùn)出現(xiàn)自上市以來(lái)的首次負(fù)增長(zhǎng)，下滑4.57%至45.56億元。

表面上看，中通的盈利能力距離順豐僅一步之遙，由于中通和順豐分別是在中美上市，兩家公司在經(jīng)營(yíng)模式、產(chǎn)品定位、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)上截然不同，一些財(cái)務(wù)指標(biāo)無(wú)法進(jìn)行直接對(duì)比。如衡量綜合實(shí)力，順豐仍是無(wú)可爭(zhēng)議的行業(yè)龍頭。

中通之所以能逆襲上位，其中有資本的支持，以及和阿里深度捆綁，同樣也有自身商業(yè)模式上的改革。

中通最早在行業(yè)中推出跨省班車(chē)，建立干線(xiàn)網(wǎng)絡(luò)，并且通過(guò)派費(fèi)制度改革實(shí)現(xiàn)快速擴(kuò)張。另外，中通還通過(guò)出讓總部股權(quán)的方式實(shí)現(xiàn)對(duì)轉(zhuǎn)運(yùn)中心的平穩(wěn)接管。

中通能有今天的業(yè)績(jī)還要從其創(chuàng)業(yè)早年的商業(yè)模式創(chuàng)新說(shuō)起。 2002年5月8日，浙江桐廬人賴(lài)梅松和幾位老鄉(xiāng)共同出資50萬(wàn)在上海成立中通快遞。此時(shí)，桐廬人已經(jīng)占據(jù)民營(yíng)快遞行業(yè)的半壁江山，申通、圓通、韻達(dá)三家公司的創(chuàng)始人都出自桐廬縣，人們習(xí)慣將這四家企業(yè)統(tǒng)稱(chēng)為“桐廬幫”或“通達(dá)系”。

當(dāng)時(shí)民營(yíng)快遞公司還沒(méi)有獲得合法身份，發(fā)件量普遍比較少，中通成立當(dāng)天只收到57票件。挺過(guò)最初三年的虧損期之后，2005年，中通在長(zhǎng)三角地區(qū)逐漸站穩(wěn)腳跟，但是業(yè)務(wù)量還是不到申通的十分之一，于是賴(lài)梅松提出了一個(gè)大膽的想法：開(kāi)通跨省班車(chē)。

中通當(dāng)時(shí)在華北、華東和華南三大區(qū)域雖都已開(kāi)通班車(chē)，但是互不相通，長(zhǎng)線(xiàn)運(yùn)輸主要是依靠鐵路和航空，而鐵路受限多，空運(yùn)成本高，跨省班車(chē)尚無(wú)先例。

“最早快遞公司是沒(méi)有開(kāi)通跨省班車(chē)的，北京到河北，北京到廣州的班車(chē)，中通都是第一個(gè)跑起來(lái)的?！币晃挥?005年加入中通的加盟商說(shuō)起當(dāng)年的經(jīng)歷。

長(zhǎng)途班車(chē)讓中通嘗到了網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)的甜頭。隨著網(wǎng)購(gòu)逐漸興起，淘寶成為快遞公司的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)點(diǎn)，原有的派費(fèi)制度成為一個(gè)讓人頭疼的問(wèn)題。

2007年，中通召開(kāi)成立五周年大會(huì)時(shí)，賴(lài)梅松提出“有償派費(fèi)”機(jī)制，試圖打破這種不公平的分配機(jī)制，遭到包括北京在內(nèi)一些地區(qū)加盟商的抗議。

“大家想掙錢(qián)只能靠攬件，你送得再多都沒(méi)有用，你送一千件也沒(méi)有人會(huì)給你一分錢(qián)，雖然明知道是白干，但是必須這么做。”上述加盟商表示。

2008年，中通將全網(wǎng)劃分為ABCD四個(gè)等級(jí)，等級(jí)不同派費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)不同，原則上越是偏遠(yuǎn)的地區(qū)派費(fèi)越高，以支持欠發(fā)達(dá)地區(qū)的發(fā)展，這些措施不僅提高了網(wǎng)絡(luò)末端派送的服務(wù)質(zhì)量，同時(shí)也提升了投資積極性。

跨省班車(chē)的開(kāi)通和派費(fèi)制改革雙管齊下，讓中通得以擴(kuò)大自己的地盤(pán)，縮小了和申通、圓通等老對(duì)手的差距。

2008年3月6日，中通正式接入淘寶推薦物流平臺(tái)，賴(lài)梅松后來(lái)回憶，上線(xiàn)第一天公司全網(wǎng)業(yè)務(wù)量比前一天直接翻番。

2010年，為了平穩(wěn)收編華南、華北和華中等大區(qū)的加盟商，賴(lài)梅松決定出讓自己20%的管理股，并且壓縮創(chuàng)始人的股份，共計(jì)拿出45%的股份。

業(yè)內(nèi)不少人對(duì)于中通的評(píng)價(jià)就是一個(gè)字“穩(wěn)”，中通快遞副總裁金任群認(rèn)為中通之所以能夠后來(lái)者居上，一方面是由于加盟制的組織優(yōu)勢(shì)，能夠充分調(diào)動(dòng)人員的積極性，另一方面是利益分配機(jī)制。

“投資都是希望有回報(bào)的，如果你掠奪他們的資產(chǎn)，會(huì)讓潛在的投資者望而卻步，所以我們的同行是犯了這種錯(cuò)誤，給了我們機(jī)會(huì)。中通在利益分配問(wèn)題上一直做的比較好，這種退出機(jī)制讓更多的資金愿意進(jìn)入中通，幫助公司成長(zhǎng)?！苯鹑稳赫f(shuō)。

2013年，中通還不是“通達(dá)系”的老大，卻吸引了機(jī)構(gòu)投資者的目光，紅杉資本通過(guò)購(gòu)買(mǎi)老股的方式入股中通。2018年5月，阿里攜手菜鳥(niǎo)對(duì)中通進(jìn)行戰(zhàn)略投資，以13.8億美元收購(gòu)中通約10%的股權(quán)。此外，華平投資和歌斐資本也是中通的股東。

收編南北兩大區(qū)域加盟商之后，中通繼續(xù)加大對(duì)轉(zhuǎn)運(yùn)中心的投入力度，從而增強(qiáng)自身的成本管控能力。根據(jù)方正證券的統(tǒng)計(jì)，2014年中通以現(xiàn)金加股權(quán)總計(jì)23.8億元收購(gòu)8家加盟商，又于2015年以現(xiàn)金加股權(quán)總計(jì)128.1億元收購(gòu)16家加盟商。

菜鳥(niǎo)、京東、順豐三足鼎立

2010年，京東自建物流，花費(fèi)重金打造倉(cāng)配體系、物流團(tuán)隊(duì)，擁有中小件、大件、冷鏈、B2B、跨境和眾包（達(dá)達(dá)）六大物流網(wǎng)絡(luò)。

這一舉措最大的變革是推出了“211限時(shí)達(dá)”服務(wù)——用戶(hù)在晚上11點(diǎn)前下單，就能在次日下午3點(diǎn)前收到貨，在中午11點(diǎn)前下單就能在當(dāng)天收到貨。

憑借強(qiáng)大的倉(cāng)儲(chǔ)和配送體系，京東在淘寶和其他電商平臺(tái)的夾擊中強(qiáng)勢(shì)突圍。劉強(qiáng)東在接受采訪時(shí)甚至放話(huà)，未來(lái)中國(guó)物流業(yè)可能只有京東和順豐會(huì)勝出。

而在2013年，由阿里巴巴牽頭的菜鳥(niǎo)網(wǎng)絡(luò)正式成立。

菜鳥(niǎo)的目標(biāo)是通過(guò)5至8年的努力打造一個(gè)開(kāi)放的社會(huì)化物流大平臺(tái)，在全國(guó)任意一個(gè)地區(qū)都可以做到24小時(shí)送達(dá)。

自此，中國(guó)民營(yíng)快遞業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)格局再一次發(fā)生了變革：由快遞業(yè)務(wù)量的搶奪變成了物流基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)，順豐、京東物流、菜鳥(niǎo)網(wǎng)絡(luò)“三足鼎立”的格局也正式形成。

其中，菜鳥(niǎo)網(wǎng)絡(luò)與京東物流是這場(chǎng)物流產(chǎn)業(yè)鏈重構(gòu)過(guò)程中最主要的推動(dòng)者，但雙方采取了不同的商業(yè)模式演進(jìn)。

京東是從商品到平臺(tái)再到物流全線(xiàn)打通的電商企業(yè)，阿里系則是平臺(tái)到物流的半打通，這是兩者選擇不同物流切入點(diǎn)的關(guān)鍵。

因此菜鳥(niǎo)網(wǎng)絡(luò)選擇的方式是——做平臺(tái)、做數(shù)據(jù)服務(wù)，與物流合作伙伴的信息系統(tǒng)高度整合，未來(lái)進(jìn)一步做生態(tài);

京東則像亞馬遜，以標(biāo)準(zhǔn)化、產(chǎn)品化，提供給第三方以服務(wù)的方式使用。

而順豐則是另一類(lèi)物流基礎(chǔ)設(shè)施的積極建設(shè)者，它是從快遞業(yè)務(wù)起家，在國(guó)內(nèi)同行用加盟制、價(jià)格戰(zhàn)搶奪電商件市場(chǎng)時(shí)，采取差異化的戰(zhàn)略定位中高端市場(chǎng)，通過(guò)自營(yíng)投入運(yùn)輸網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，保證物流服務(wù)的高端和時(shí)效，成為快遞業(yè)利潤(rùn)和市值最高的龍頭。

從模式上看，三者代表著三種探索未來(lái)物流模式的不同方向：菜鳥(niǎo)最晚起步，優(yōu)勢(shì)在于物流平臺(tái)模式的低成本和高速擴(kuò)張性，挑戰(zhàn)在于協(xié)同效率;京東物流勝在倉(cāng)配一體化帶來(lái)的體驗(yàn)和效率，但投入成本高昂;順豐在運(yùn)輸網(wǎng)絡(luò)的效率方面擁有優(yōu)勢(shì)，但錯(cuò)過(guò)了整個(gè)電商爆發(fā)期，缺乏商流和信息流。

從體量上看，三者都在中國(guó)民營(yíng)物流領(lǐng)域中被給予“準(zhǔn)龍頭”的期望。京東物流、菜鳥(niǎo)網(wǎng)絡(luò)在一級(jí)市場(chǎng)上的估值分別為134億美元（約合人民幣855億元）、1325億元人民幣，順豐市值在2100億元人民幣左右。

有觀點(diǎn)認(rèn)為，在中國(guó)快遞業(yè)發(fā)展的數(shù)年間，順豐和通達(dá)系之間形成了相對(duì)平衡的局面，京東快遞的入局打亂了節(jié)奏但沒(méi)有失衡。隨著馬云“菜鳥(niǎo)”的介入，平衡已被打破。

不過(guò)也有分析人士指出，菜鳥(niǎo)致力于建設(shè)國(guó)家智能物流骨干網(wǎng)，是一張能支撐日均300億元（年度約10萬(wàn)億元）的零售額網(wǎng)絡(luò)，目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)24小時(shí)內(nèi)送貨必達(dá)、全球72小時(shí)達(dá);而順豐則主攻快遞、冷運(yùn)和倉(cāng)儲(chǔ)等服務(wù)，定位于物流，融通金融和流通商業(yè)，兩者在智能物流運(yùn)營(yíng)商方面存在交集，但不屬于完全競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系，未來(lái)也不排除相互合作的可能性。

中小快遞生存難

其實(shí)像宅急送、增益速遞這樣的企業(yè)能夠生存下來(lái)還算是幸運(yùn)的，很多中小快遞企業(yè)因?yàn)闆](méi)有找準(zhǔn)路線(xiàn)，隨著資本激情的褪去，它們很快便陷入困境，即使想出售股權(quán)，都很難找到接盤(pán)人。

全峰快遞也曾被認(rèn)為是快遞行業(yè)的黑馬，獲得阿里巴巴的支持，后來(lái)又被青旅物流接手，眼看著全峰快遞將迎來(lái)大發(fā)展，然而，隨著全峰快遞創(chuàng)始人陳加海的出走，全峰快遞很快便陷入危機(jī)中。去年年底，全峰快遞北京分公司又遭法院查封。從此，快遞業(yè)的黑馬全峰徹底隕落。

關(guān)于全峰的倒閉，業(yè)界傳聞很多，有人說(shuō)是全峰業(yè)務(wù)能力不行了，也有人說(shuō)全峰原股東向青旅物流隱瞞了債務(wù)，導(dǎo)致青旅物流的資金出現(xiàn)了問(wèn)題。說(shuō)到底，不外乎運(yùn)營(yíng)困難與資金鏈斷裂。最終青旅物流連接盤(pán)者都找不到，就這樣，一個(gè)很好的快遞品牌倒下了。

同樣陷入困境的還有快捷快遞?？旖菘爝f專(zhuān)注于大件快遞與快運(yùn)業(yè)務(wù)，后來(lái)與申通快遞合作，準(zhǔn)備以快捷這個(gè)平臺(tái)專(zhuān)攻快運(yùn)業(yè)務(wù)。然而，由于種種問(wèn)題，申通與快捷的合作宣告失敗。2018年4月18日，快捷快遞官方微信公眾號(hào)發(fā)布《關(guān)于快捷快遞暫停運(yùn)營(yíng)的公告》，宣布即日起全網(wǎng)暫停運(yùn)營(yíng)。自此快捷快遞生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)陷入困境，網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)面臨更為嚴(yán)峻的形勢(shì)。

全峰和快捷都曾一度被業(yè)內(nèi)看好，然而，最終卻落得如此結(jié)局?！叭搴涂旖莸氖虑椴皇莻€(gè)案，而是快遞行業(yè)的一個(gè)縮影?，F(xiàn)在的中小快遞企業(yè)的日子很難過(guò)，業(yè)務(wù)難做，資金也出現(xiàn)問(wèn)題，連賣(mài)都不容易賣(mài)，已經(jīng)找不到很好的接盤(pán)者了?！?快遞專(zhuān)家趙小敏一直在關(guān)注中小快遞企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r，他認(rèn)為，對(duì)于一些沒(méi)有太大機(jī)會(huì)的中小快遞企業(yè)最好的結(jié)果就是被高價(jià)收購(gòu)，但是現(xiàn)在形勢(shì)更加嚴(yán)峻，恐怕連價(jià)格都沒(méi)得談。

趙小敏介紹，有意向出售的中小快遞企業(yè)在去年上半年還可以跟有意者討論價(jià)格，但到下半年卻沒(méi)有了討論價(jià)格的底氣。比如原來(lái)市場(chǎng)估值200億元，投資機(jī)構(gòu)還能給20億元，可到今年企業(yè)的估值才五六億元。不僅如此，接盤(pán)者已經(jīng)很少了，沒(méi)有企業(yè)與機(jī)構(gòu)愿意接手這些企業(yè)。“最可能就是賣(mài)給上市的快遞企業(yè)。”趙小敏推測(cè)。

盡管目前很多中小快遞企業(yè)的發(fā)展并不是很順利，但并不是說(shuō)中小快遞行業(yè)就完全沒(méi)有機(jī)會(huì)了?！拔覈?guó)物流行業(yè)還是個(gè)很大的藍(lán)海，它還處于初級(jí)發(fā)展階段，還有很大的發(fā)展空間?！壁w小敏稱(chēng)，目前我國(guó)物流費(fèi)很高、效率較低，盡管行業(yè)開(kāi)始細(xì)分，但是這種細(xì)分的程度還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。比如我國(guó)的冷鏈物流，盡管已經(jīng)有了很大的發(fā)展，但是相較國(guó)外的水平，我們還有很大的發(fā)展空間。

業(yè)界專(zhuān)家分析稱(chēng)，目前快遞行業(yè)的細(xì)分度還不夠，只要企業(yè)找到了適合自己的路徑，能夠?qū)p法做到底，還是有機(jī)會(huì)的。