金融業(yè)高質(zhì)量之路怎么走

王麗娟 王亭亭 劉秋娜

中國金融業(yè)正在發(fā)生深刻變革。一方面，中國經(jīng)濟(jì)已由高速增長階段轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展階段，作為實體經(jīng)濟(jì)的血脈，金融業(yè)的轉(zhuǎn)型也勢在必行。另一方面，大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能、區(qū)塊鏈等新技術(shù)的發(fā)展，推動傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)與新興金融機(jī)構(gòu)融合，新的金融產(chǎn)品、金融模式與金融生態(tài)也日漸紛呈。

與此同時，金融的高質(zhì)量發(fā)展仍有很多制約。中投公司副董事長、總經(jīng)理屠光紹說，這表現(xiàn)在金融大數(shù)據(jù)的開發(fā)、利用和監(jiān)管上，也表現(xiàn)在新金融業(yè)態(tài)對金融機(jī)構(gòu)公司治理結(jié)構(gòu)的挑戰(zhàn)上，更體現(xiàn)在金融人才培養(yǎng)的專業(yè)度和系統(tǒng)化上。這些不僅影響金融業(yè)態(tài)、金融產(chǎn)品、金融創(chuàng)新，也對金融監(jiān)管提出了新挑戰(zhàn)。

12月1日，由新華社《財經(jīng)國家周刊》、瞭望智庫聯(lián)合主辦的“第三屆（2018）中國新金融高峰論壇”在北京召開。來自監(jiān)管層、金融機(jī)構(gòu)、實體經(jīng)濟(jì)以及學(xué)界的代表共同探討了大變革之下的金融業(yè)高質(zhì)量發(fā)展之路，圍繞“實體經(jīng)濟(jì)振興的金融責(zé)任”“用好金融科技‘雙刃劍”“數(shù)字普惠金融新路”“風(fēng)險底線與長效監(jiān)管”等具體議題進(jìn)行了討論。

如何服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)

中國銀保監(jiān)會政策研究局巡視員葉燕斐說，金融只有幫助實際資本的運(yùn)動和循環(huán)，才可能創(chuàng)造新的價值;只有支持實體經(jīng)濟(jì)的金融活動才是好的金融活動;只有在防范和化解金融風(fēng)險的前提下，營造好的金融環(huán)境和生態(tài)，才能更好地支持實體經(jīng)濟(jì)。

融合

金融與科技正從低頻淺層次的融合走向高頻全方位的融合發(fā)展。

華夏新供給經(jīng)濟(jì)學(xué)研究院首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家賈康認(rèn)為，要通過深化金融供給側(cè)改革，把握好金融創(chuàng)新。要有大局觀、大監(jiān)管、大框架，發(fā)揮金融功能，防范風(fēng)險。

中民投亞洲董事長兼總裁王東芝提出，金融支持實體經(jīng)濟(jì)應(yīng)注意兩個方面：一方面，金融與實體經(jīng)濟(jì)之間應(yīng)該找準(zhǔn)結(jié)合點(diǎn)，金融機(jī)構(gòu)既要了解實體經(jīng)濟(jì)的商業(yè)模式和運(yùn)作規(guī)律，又要注意按需放貸;另一方面，企業(yè)應(yīng)注意經(jīng)營策略，從主業(yè)出發(fā)完善產(chǎn)業(yè)鏈條，不能過度分散經(jīng)營。

國務(wù)院國資委副主任徐福順認(rèn)為，實體企業(yè)跨界金融，或者借力金融推動主業(yè)做大、做強(qiáng)、做精，要注意以下三點(diǎn)：一要堅持以融促產(chǎn)，立足主業(yè)、實業(yè)，推進(jìn)產(chǎn)融結(jié)合;二要堅持因企施策，嚴(yán)格規(guī)范中央企業(yè)金融業(yè)務(wù)。不同企業(yè)發(fā)展金融業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)條件、現(xiàn)實情況不盡相同，探索開展分類管理，因企施策;三是堅持問題導(dǎo)向，嚴(yán)格控制金融業(yè)務(wù)風(fēng)險。建立金融與產(chǎn)業(yè)之間的風(fēng)險隔離，堅決守住不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險的底線。

如何破解實體經(jīng)濟(jì)尤其是民營企業(yè)的融資難題？中國融資擔(dān)保協(xié)會副會長、廣東中盈盛達(dá)董事長吳列進(jìn)說，民營企業(yè)現(xiàn)在最關(guān)心兩大問題：首先中小微企業(yè)成本高企，針對民營經(jīng)濟(jì)的稅收、費(fèi)率，還有很大的改善空間;其次，應(yīng)著力解決民營經(jīng)濟(jì)信心不足的問題，應(yīng)用立法的方式保護(hù)企業(yè)家的創(chuàng)新意識和所得財產(chǎn)。

山東玲瓏輪胎副總裁兼董秘馬越川建議，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)降低融資成本，為實體經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步減負(fù)。同時金融機(jī)構(gòu)也應(yīng)在跨境金融上為民族企業(yè)出海多提供深層次服務(wù)。

宜信公司創(chuàng)始人兼CEO唐寧認(rèn)為，新經(jīng)濟(jì)要求新金融與之相匹配。新金融是不同于銀行的創(chuàng)業(yè)投資和風(fēng)險投資，能陪伴中小企業(yè)十年以上，能真正支持中小企業(yè)進(jìn)行長期的高風(fēng)險創(chuàng)新。征信體系的落地則是當(dāng)務(wù)之急，對于下一階段中小微企業(yè)、個體工商戶、農(nóng)戶獲取資金、防控風(fēng)險有著根本性的意義。

來自監(jiān)管層、金融機(jī)構(gòu)、實體經(jīng)濟(jì)以及學(xué)界的代表共同探討了大變革之下的金融業(yè)高質(zhì)量發(fā)展之路。 攝影/ 滿都拉

金融科技利與弊

中國光大集團(tuán)董事長李曉鵬提出，金融與科技融合發(fā)展已是趨勢，金融與科技正從低頻淺層次的融合走向高頻全方位的融合發(fā)展。具體表現(xiàn)為“五化”：支付移動化，系統(tǒng)開放化，平臺生態(tài)化，服務(wù)場景化和風(fēng)控數(shù)據(jù)化。

國家金融與發(fā)展實驗室理事長李揚(yáng)也認(rèn)為，傳統(tǒng)的金融系統(tǒng)提供不了的一些服務(wù)，必須在金融科技發(fā)展基礎(chǔ)上大力發(fā)展普惠金融。

聯(lián)動優(yōu)勢CEO李賁提出，第三方支付是金融科技中發(fā)展較成熟的領(lǐng)域。但隨著支付機(jī)構(gòu)之間的競爭越來越激烈，支付的交易手續(xù)費(fèi)利潤已越來越薄，創(chuàng)新才有出路。

國家外匯管理局總會計師、綜合司司長孫天琦說，金融科技可以突破市場壁壘，促進(jìn)金融市場開放。但金融科技也會為跨境違法違規(guī)提供金融服務(wù)，導(dǎo)致風(fēng)險跨境傳染。跨境金融服務(wù)要放得開、管得住，風(fēng)險必須可控。

國務(wù)院參事室金融政策研究中心秘書長、中國人民銀行參事室副巡視員張韶華特別指出，真正的征信機(jī)構(gòu)有一套固定的模板來填入可靠、相關(guān)、準(zhǔn)確、及時的數(shù)據(jù)，以會員制為基礎(chǔ)，面向受監(jiān)管的信貸會員機(jī)構(gòu)提供服務(wù)。相比之下，數(shù)據(jù)和數(shù)據(jù)分析公司對數(shù)據(jù)的質(zhì)量、相關(guān)性、及時性和完整性的要求相對較低，且存在大量的非結(jié)構(gòu)型數(shù)據(jù)。

同盾科技聯(lián)合創(chuàng)始人馬駿驅(qū)認(rèn)為，許多新金融企業(yè)在過去幾年既做裁判員又做球員，應(yīng)做好中立的第三方。從趨勢看，監(jiān)管不允許部分機(jī)構(gòu)僅用資金獲利，卻不承擔(dān)相應(yīng)的信貸風(fēng)險。嚴(yán)格的監(jiān)管是為了從業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行更好的風(fēng)控。

趣鏈科技CEO李偉說，區(qū)塊鏈很容易被利用做跨境轉(zhuǎn)移、洗錢，但同時區(qū)塊鏈也是監(jiān)管的利器。螞蟻金服副總裁徐浩說，科技本身并不帶來風(fēng)險，但要關(guān)注相匹配的風(fēng)險防控能力的提升。

普惠金融的新路

中國互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會會長李東榮說，金融業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型是適應(yīng)現(xiàn)代生產(chǎn)力發(fā)展客觀規(guī)律的必然要求，是發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟(jì)、推動新舊動能轉(zhuǎn)換的重要內(nèi)容，是提升金融服務(wù)質(zhì)量和效率、補(bǔ)齊傳統(tǒng)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)中短板的迫切需要。當(dāng)前中國金融發(fā)展不平衡、不充分的問題依然存在，小微企業(yè)、民營企業(yè)、“三農(nóng)”和扶貧等領(lǐng)域的金融服務(wù)水平有待進(jìn)一步提升。推進(jìn)金融業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，有利于將金融資源更加高效地配置在經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展的重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)。

對此，中國銀保監(jiān)會普惠金融部主任李均鋒提出，目前仍存在金融產(chǎn)品和服務(wù)方式不能很好地滿足新型農(nóng)業(yè)和農(nóng)村發(fā)展需求，為農(nóng)村地區(qū)提供信貸服務(wù)成本高、風(fēng)險大，農(nóng)村金融服務(wù)可持續(xù)性面臨挑戰(zhàn)等諸多問題。應(yīng)建立創(chuàng)新增信與風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，針對農(nóng)業(yè)農(nóng)村特點(diǎn)，創(chuàng)新金融產(chǎn)品，完善抵質(zhì)押貸款產(chǎn)品，充分發(fā)揮信貸+擔(dān)保、信貸+保險+期貨的風(fēng)險分擔(dān)作用。

農(nóng)業(yè)農(nóng)村部計劃財務(wù)司副巡視員王晉臣表示，農(nóng)業(yè)農(nóng)村金融工作離不開真金白銀的投入，目前的資金籌措渠道、投入力度還遠(yuǎn)遠(yuǎn)滿足不了需要。因此迫切需要創(chuàng)新投融資體制。

百乘金科副總裁郎丹柯談到，普惠金融一直存在兩個問題：其一惠而不普，資金成本很低，但小微企業(yè)無法得到;其二普而不惠，即資金成本昂貴，小微企業(yè)用不起。小微企業(yè)需要更加方便、快捷、符合自身需要的金融服務(wù)，金融科技在其中能發(fā)揮作用。

河南省蘭考縣委常委、常務(wù)副縣長王彥濤結(jié)合蘭考普惠金融改革的經(jīng)驗說，金融產(chǎn)品供給豐富化非常重要。干部的金融素養(yǎng)培養(yǎng)、人民群眾的金融知識豐富等都能助推農(nóng)村、農(nóng)業(yè)的發(fā)展。

強(qiáng)監(jiān)管下一步

中國銀行原行長李禮輝提出，全方位開放、穿透式監(jiān)管正在成為新時代金融業(yè)的重要特征。

對于金交所監(jiān)管、潛在風(fēng)險監(jiān)管、區(qū)域性監(jiān)管以及長效機(jī)制等，與會嘉賓給出了切實建議。

中國證監(jiān)會打擊非法證券期貨活動局局長李志斌說，盡管此前對各類交易場所進(jìn)行過清理整頓，但仍存一些遺留問題。因此部際聯(lián)席會議正在督導(dǎo)建立長效監(jiān)管機(jī)制，堅決防止違法違規(guī)問題死灰復(fù)燃。一方面，要對金交所嚴(yán)格限定業(yè)務(wù)范圍，防止監(jiān)管空白和套利;另一方面數(shù)量還要縮減，各省級區(qū)域原則上一個類別只剩一家，對現(xiàn)有的交易場所該規(guī)范的切實規(guī)范，該關(guān)閉的堅決關(guān)閉，該整合的穩(wěn)步整合，該轉(zhuǎn)型的限期轉(zhuǎn)型。

中國銀保監(jiān)會財務(wù)會計部（償付能力監(jiān)管部）主任趙宇龍表示，應(yīng)盡快建立健全金融機(jī)構(gòu)的市場退出機(jī)制。

北京市海淀區(qū)政府特聘區(qū)長助理靳暉表示，海淀區(qū)將規(guī)劃建設(shè)一個首都特色、全國輻射、國內(nèi)示范、國際標(biāo)準(zhǔn)的國家金融科技創(chuàng)新與服務(wù)中心。監(jiān)管層可借鑒國際上監(jiān)管沙盒模式，盡快對監(jiān)管沙盒進(jìn)行頂層設(shè)計并將海淀區(qū)作為試點(diǎn)之一，在宏觀和微觀審慎監(jiān)管的基礎(chǔ)上，盡快走出建立金融科技業(yè)態(tài)長效監(jiān)管機(jī)制的堅實一步。

中國互金協(xié)會戰(zhàn)略部負(fù)責(zé)人、互金標(biāo)準(zhǔn)研究院副院長肖翔建議，應(yīng)加速標(biāo)準(zhǔn)化建設(shè)來推動互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險防控和長效監(jiān)管。目前，中國互金協(xié)會主要從信息披露、資金存管、產(chǎn)品合同等方面進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化建設(shè)，下一步將推進(jìn)個體網(wǎng)絡(luò)借貸、互聯(lián)網(wǎng)非公開股權(quán)融資、從業(yè)機(jī)構(gòu)公司治理與內(nèi)部控制、金融科技創(chuàng)新應(yīng)用與安全等重點(diǎn)領(lǐng)域和關(guān)鍵環(huán)節(jié)的標(biāo)準(zhǔn)制定工作。應(yīng)盡快推動團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)上升為行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，繼而進(jìn)一步上升為國家標(biāo)準(zhǔn)。

國家互聯(lián)網(wǎng)金融安全技術(shù)專家委員會秘書長吳震建議，對互聯(lián)網(wǎng)金融平臺進(jìn)行全托管，最大程度地管得住，管得好。同時加強(qiáng)立法提供管理依據(jù)，完善措施管住關(guān)鍵環(huán)節(jié)，重視技術(shù)提供全面支撐，健全配套完善發(fā)展環(huán)境。

捷信金融風(fēng)控負(fù)責(zé)人李鴻認(rèn)為，強(qiáng)監(jiān)管時代，消費(fèi)金融公司既要合規(guī)又要持續(xù)發(fā)展，風(fēng)控就尤為重要。這既要求不斷引進(jìn)新技術(shù)，也需要與線下調(diào)查進(jìn)行輔助配合，將人工專家和后臺大數(shù)據(jù)相結(jié)合，將前臺的流程和后臺的調(diào)查相結(jié)合，將線上的業(yè)務(wù)和線下的打擊欺詐、防控風(fēng)險相結(jié)合。