供應(yīng)鏈融資服務(wù)體系研究

高鴿 葛然 張麗娜 邵文宇 閆靜璇

摘要：阿里巴巴（china.alibaba.com）是全球企業(yè)與企業(yè)（B2B）電子商務(wù)的著名品牌。作為最成功、最領(lǐng)先的電子商務(wù)公司，它基于電子商務(wù)背景下進(jìn)行供應(yīng)鏈融資服務(wù)的模式吸引了很多人的關(guān)注。本文將通過對(duì)阿里巴巴的供應(yīng)鏈融資服務(wù)體系的研究，分析它的商業(yè)模式、產(chǎn)品概況、主要成果、商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，為企業(yè)發(fā)展提出相應(yīng)的參考。

Abstract： Alibaba Group （china.alibaba.com） is a famous brand of global business and enterprise （B2B） e-commerce. As the most successful and leading e-commerce company， its model of supply chain financing services based on e-commerce has attracted a lot of attention. This paper will analyze its business model， product overview， main results， and business risks through the research of Alibaba Group's supply chain financing service system， and provide corresponding reference for enterprise development.

關(guān)鍵詞：阿里巴巴；B2B；電子商務(wù)

Key words： Alibaba Group；B2B；e-commerce

中圖分類號(hào)：F832.2 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1006-4311（2018）31-0119-03

0 引言

阿里巴巴2017年實(shí)現(xiàn)營(yíng)收158.273萬億元，比上一財(cái)年增長(zhǎng)56.48%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)436.75億元，與上一財(cái)年相比減少了38.88%。阿里巴巴打敗了京東、國(guó)美等企業(yè)成為了目前國(guó)內(nèi)最大的電商平臺(tái)，占據(jù)了市場(chǎng)份額的75%。

1 企業(yè)基本面

由馬云領(lǐng)導(dǎo)的阿里巴巴集團(tuán)是一個(gè)由18人組成的團(tuán)體，于1999年9月9日注冊(cè)資金為596.9美元在浙江杭州創(chuàng)立的。阿里巴巴集團(tuán)經(jīng)營(yíng)著許多業(yè)務(wù)，以及關(guān)聯(lián)公司的運(yùn)營(yíng)和服務(wù)對(duì)企業(yè)生態(tài)系統(tǒng)的支持。業(yè)務(wù)及相關(guān)公司業(yè)務(wù)包括：淘寶、天貓、阿里媽媽、螞蟻金融服務(wù)集團(tuán)、菜鳥網(wǎng)絡(luò)等。

2 在線供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)基本情況

2011年，阿里巴巴結(jié)束了與銀行之間的合作，獨(dú)自成立了阿里小貸，主要是向天貓、淘寶等線上店鋪貸款。

阿里小貸主要有兩種類型的服務(wù)。

①淘寶貸款：淘寶貸款主要面向天貓、淘寶等電商平臺(tái)的線上店鋪，然后分兩種貸款方式，訂單貸款和信用貸款。②阿里巴巴貸款：阿里巴巴貸款主要面向會(huì)員。由于淘寶、天貓的商戶都是在線上進(jìn)行交易和記錄，經(jīng)營(yíng)狀況等在系統(tǒng)上的記錄都很詳細(xì)。

3 商業(yè)模式

3.1 定位

定位是企業(yè)發(fā)展的重要核心。中小企業(yè)是阿里巴巴主要服務(wù)的對(duì)象。相關(guān)人士認(rèn)為：電子商務(wù)出現(xiàn)后，大公司不能再操縱信息和渠道，而是中小企業(yè)會(huì)擁有更多的介入和發(fā)展機(jī)會(huì)，深入挖掘自身的潛力來獲得更大的上升空間。

3.2 盈利模式

注冊(cè)會(huì)員交納的會(huì)員費(fèi)是阿里巴巴的主要利潤(rùn)來源，其中包括國(guó)際交易平臺(tái)的會(huì)員和國(guó)內(nèi)交易平臺(tái)的會(huì)員。

①國(guó)際交易平臺(tái)。阿里巴巴搜集國(guó)外企業(yè)的各種信息，為國(guó)內(nèi)以出口為主的企業(yè)作參考，從而找到相匹配的兩家企業(yè)，形成訂單。②國(guó)內(nèi)交易平臺(tái)。中小型企業(yè)通過阿里巴巴提供的信息來獲取供應(yīng)商和購(gòu)買方，從而取得經(jīng)濟(jì)收入。而阿里巴巴會(huì)從中收取應(yīng)得的報(bào)酬。

4 產(chǎn)品概述

2007年，阿里巴巴公司開始和建設(shè)銀行、工商銀行進(jìn)行合作并推出一系列貸款產(chǎn)品，阿里巴巴公司提供一些中小型電商的信用大數(shù)據(jù)，并由這些銀行來發(fā)放貸款；10年和11年，來自重慶和來自浙江的阿里小貸產(chǎn)品幾乎是同時(shí)建立，主要的工作內(nèi)容是為阿里巴巴公司中的淘寶和天貓，和B2B的整個(gè)國(guó)家所有發(fā)展電子商務(wù)企業(yè)進(jìn)行發(fā)放貸款，獨(dú)立發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)。

阿里小貸：

4.1 訂單貸款

該產(chǎn)品適合那些銷售淡旺季的商戶，可以用此方法來解決資金周轉(zhuǎn)的問題。資金申請(qǐng)也是容易、便捷。申請(qǐng)人進(jìn)行申請(qǐng)貸款的過程非常簡(jiǎn)單，只需在網(wǎng)頁(yè)上進(jìn)行信息的填入，隨后進(jìn)行提交，就大功告成。阿里公司會(huì)在極短的時(shí)間內(nèi)對(duì)此進(jìn)行審核操作。這類貸款利息同樣是按照日為單位進(jìn)行計(jì)算，最高額度為一百萬元，還款時(shí)間為30天。

4.2 信用貸款

第二種為信用貸款，這種貸款不需要任何抵押任何物資，通過客戶數(shù)量較多的數(shù)據(jù)引進(jìn)網(wǎng)上交易平臺(tái)數(shù)據(jù)模型和在線視頻這些方式進(jìn)行深入的調(diào)查調(diào)研，因此來肯定借款人的信用額度，是一種純信用的貸款，對(duì)借款人的信用要求水平比較高。

4.3 聯(lián)保貸款

聯(lián)保貸款是指阿里公司和建設(shè)銀行一并聯(lián)合研究的一款純信用貸款的產(chǎn)品，由阿里巴巴公司給供款銀行收集借款公司信息。其中包括公司交易的內(nèi)容列表、企業(yè)的業(yè)績(jī)狀況，借款公司的信用程度等，之后再由銀行的員工對(duì)該借款公司進(jìn)行實(shí)際的業(yè)績(jī)考核和信用考核，以免出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)。審查結(jié)束后，雙方達(dá)成共識(shí)，之后則由銀行對(duì)借款公司進(jìn)行貸款的發(fā)放。阿里小貸與銀行共同關(guān)注未來該公司的信用情況。這種貸款方式實(shí)際上讓這些聯(lián)合體中的公司們相互擔(dān)保相互承擔(dān)互相的債務(wù)，同時(shí)要求了聯(lián)合體要相互信任，相互了解，相互熟悉，并且保證自身的信用程度較好。

淘寶網(wǎng)＼天貓：

淘寶網(wǎng)成立于2003年的5月，它作為我國(guó)最大的零售網(wǎng)絡(luò)購(gòu)物的平臺(tái)，坐擁上億人數(shù)的用戶，每天有超過6-7千萬的用戶每天對(duì)網(wǎng)站中的各個(gè)店鋪進(jìn)行訪問，成為固定訪客。最近幾年來，科技逐漸發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)科技越來越發(fā)達(dá)，隨著淘寶網(wǎng)的使用用戶也大幅度增多，淘寶網(wǎng)的運(yùn)營(yíng)模式從單調(diào)的C2C變成了包括C2C、分銷、團(tuán)購(gòu)、拍賣等多種電子交易模式中的全面性零售商圈。

5 主要成果

5.1 公司交易額

淘寶網(wǎng)占我國(guó)電子商務(wù)交易總數(shù)的市場(chǎng)份額已經(jīng)達(dá)到了百分之八十。早在十年前，也就是2007年，淘寶網(wǎng)的交易額就已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了433億元，比起2006年所增長(zhǎng)的比率為156%。

5.2 更改公司的銷售模式與消費(fèi)者消費(fèi)模式

淘寶網(wǎng)與聚劃算擁有上億的用戶每天進(jìn)行選購(gòu)。由于在淘寶網(wǎng)與聚劃算平臺(tái)上購(gòu)買物品更加方便并且更加優(yōu)惠，人們不再選擇到實(shí)體店去購(gòu)買商品，同時(shí)帶動(dòng)了整個(gè)行業(yè)的發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)購(gòu)物平臺(tái)迅速崛起，而支付方式，人們大部分使用支付寶進(jìn)行支付，所以說，它不僅改變了消費(fèi)模式，也改變了人們對(duì)于購(gòu)物的支付方式。

5.3 積累了足夠的數(shù)據(jù)信息

阿里巴巴公司所研究并延伸的供應(yīng)鏈融資模式，基礎(chǔ)是了解所涉及的的公司基本信息，公司運(yùn)轉(zhuǎn)情況，公司信用程度，客戶的資金流動(dòng)，以及交易的習(xí)慣，和公司的整體形象。它經(jīng)過二十年的經(jīng)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，阿里巴巴公司有著超過九百萬家的企業(yè)和公司在這里進(jìn)行交易和行為。因此積累了網(wǎng)絡(luò)交易平臺(tái)上各個(gè)網(wǎng)絡(luò)商戶和用戶的行為數(shù)量和交易數(shù)量，并通過互聯(lián)網(wǎng)來收集用戶的數(shù)據(jù)，因此有大量的數(shù)據(jù)庫(kù)積累。

5.4 構(gòu)建了業(yè)務(wù)生態(tài)圈

阿里巴巴公司一直在對(duì)業(yè)務(wù)體系進(jìn)行建設(shè)并且對(duì)整個(gè)業(yè)務(wù)體系的循環(huán)進(jìn)行深度研究，其中包括溝通、交易、付款、物流派送、網(wǎng)絡(luò)技術(shù)、金融服務(wù)等，這些流程構(gòu)成了整個(gè)網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)務(wù)生態(tài)圈。通過業(yè)務(wù)生態(tài)圈讓公司的運(yùn)營(yíng)更加靈動(dòng)，提高了供應(yīng)鏈周圍的連接關(guān)系。

6 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

6.1 競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)

1999年，阿里巴巴成立并快速發(fā)展。僅用不到20年的時(shí)間創(chuàng)造了淘寶網(wǎng)、支付寶等滿足用戶需要的軟件，并順利度過了美國(guó)帶來的金融危機(jī)。但是有京東、聚美等企業(yè)的加入，使得他們的競(jìng)爭(zhēng)愈演愈烈。若不能一直創(chuàng)造和保持現(xiàn)有的優(yōu)勢(shì)，競(jìng)爭(zhēng)壓力極大的市場(chǎng)會(huì)影響阿里巴巴未來的發(fā)展。

采取的措施：①繼續(xù)發(fā)揮自己的能力創(chuàng)造消費(fèi)者喜歡的東西，增強(qiáng)用戶體驗(yàn)，加大對(duì)阿里巴巴的需要。②深刻了解其他存有競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系的企業(yè)，他們的發(fā)展方式、內(nèi)部變動(dòng)、創(chuàng)新能力。③團(tuán)結(jié)一心，在形勢(shì)嚴(yán)峻的時(shí)候發(fā)揮自己的特長(zhǎng)，為企業(yè)的發(fā)展提出有力的建議。

6.2 商品信用風(fēng)險(xiǎn)

阿里巴巴作為一個(gè)網(wǎng)絡(luò)交易平臺(tái)，需要保證交易雙方的信息具有較高的真實(shí)性，同樣也要保證交易產(chǎn)品的信息具有較高的真實(shí)性，以此雙方交易才能順利達(dá)成。而在互聯(lián)網(wǎng)下保證以上兩點(diǎn)很是困難，很多交易產(chǎn)品信息不清，導(dǎo)致買方受到誤導(dǎo)，產(chǎn)生損失。而買方信息造假騙取產(chǎn)品，也給賣方帶來?yè)p失。

應(yīng)對(duì)措施：①為了保證投訴處理的高效性，阿里巴巴在機(jī)器處理不當(dāng)時(shí)，采取人工投訴機(jī)制，人工介入雙方進(jìn)行協(xié)調(diào)并判責(zé)處理。②阿里巴巴建立了假貨追查的計(jì)算機(jī)系統(tǒng)。對(duì)于低于同屬性產(chǎn)品價(jià)格的、產(chǎn)品照片模糊不清的、產(chǎn)品描述中有說明存在差異字眼的進(jìn)行標(biāo)記并追查，如追查后發(fā)現(xiàn)其為假貨就立即使其下架。③阿里巴巴與警方保持了密切的合作關(guān)系，共同打擊假貨和偽劣產(chǎn)品。

6.3 法律、政府風(fēng)險(xiǎn)

法律和政府給阿里巴巴帶來的風(fēng)險(xiǎn)屬于不可抗力，阿里巴巴會(huì)有因被認(rèn)為散播謠言、動(dòng)搖社會(huì)安定等問題而被迫關(guān)閉網(wǎng)站的可能，同樣也有在網(wǎng)絡(luò)虛擬平臺(tái)上進(jìn)行的一些交易出現(xiàn)差錯(cuò)，但不在法律保護(hù)的范圍內(nèi)的可能。這些都是阿里巴巴會(huì)面對(duì)的風(fēng)險(xiǎn)。

采取的措施：①樹立企業(yè)良好的形象，監(jiān)督內(nèi)部的管理，減少風(fēng)險(xiǎn)的可能。②熟悉法律的管轄范圍，提高管理內(nèi)部控制的能力，減少法律盲區(qū)，盡量避免由法律帶來的損失。③與政府相關(guān)人員進(jìn)行良好的溝通，減少被誤解的可能，積極配合他們的工作并采取相應(yīng)的措施。

6.4 信息泄露風(fēng)險(xiǎn)

阿里巴巴必須依靠于網(wǎng)絡(luò)才能得以運(yùn)行，而互聯(lián)網(wǎng)的開放性會(huì)使網(wǎng)站受到病毒感染和黑客的攻擊，內(nèi)部機(jī)密的的信息和數(shù)據(jù)也會(huì)造到竊取和破壞，這將給阿里巴巴這樣企業(yè)帶來嚴(yán)重的損失。

應(yīng)對(duì)措施：①阿里巴巴在為了防范信息的泄露，建立了一個(gè)獨(dú)特的數(shù)據(jù)風(fēng)險(xiǎn)防控體系——“御城河”。先對(duì)容易出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的地方加固并隨時(shí)監(jiān)控風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)，做到能對(duì)風(fēng)險(xiǎn)及時(shí)定位、及時(shí)處理。另外，對(duì)安全系統(tǒng)不斷的進(jìn)行更新，并自我摸索、創(chuàng)新。②幫助生態(tài)伙伴的安全建設(shè)，免費(fèi)把安全系統(tǒng)提供給賣家使用，防范賣家的信息泄露。

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[9]https：//mp.weixin.qq.com/s/nOVF74-BPKGgf6lO73KUzA《案例|揭秘鋼銀電商：布局場(chǎng)景化在線供應(yīng)鏈金融服務(wù)體系》原創(chuàng)： 100EC.CN.

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