淺談存款保險制度下的道德風險及其防范

孫 翊

（江蘇財經(jīng)職業(yè)技術(shù)學(xué)院，江蘇 淮安 223003）

一、存款保險制度概述

存款保險制度按照構(gòu)成模式、運作機理和賠償標準的不同來劃分，可以分為兩類，即隱性存款保險制度與顯性存款保險制度。

隱性存款保險制度指的是國家通過其自身信用而不是經(jīng)由相應(yīng)法律的規(guī)定來為商業(yè)銀行的經(jīng)營運作擔保，當商業(yè)銀行等金融機構(gòu)經(jīng)營與資金運作出現(xiàn)問題時，政府會利用中央財政為其解決。這一制度在給政府帶來大量救助負擔的同時，也會引發(fā)商業(yè)銀行的道德風險，破壞了銀行業(yè)正常的競爭關(guān)系。

而顯性存款保險制度則相對規(guī)范，它指的是國家以法律規(guī)定的方式建立保險機構(gòu)，投保人即符合要求的存款性金融機構(gòu)，在吸收存款之后，必須按照相應(yīng)的比例向保險機構(gòu)交納保險費，以此充當存款保險準備金。當商業(yè)銀行等金融機構(gòu)經(jīng)營與資金運作出現(xiàn)嚴重問題乃至宣告破產(chǎn)倒閉時，存款保險機構(gòu)會保障銀行的債權(quán)人，特別是中小存款人的利益，對于其存入資金予以相應(yīng)的賠償。

在過去很長一段時間內(nèi)，對于商業(yè)銀行等金融機構(gòu)因經(jīng)營不力造成的資金問題、壞賬問題，乃至面臨破產(chǎn)退出的時候，我國政府一直或主動或被動地推行著隱性存款保險制度。國家以中央財政資金或中央銀行貸款來為存款人存入銀行的資金給予全額的保護，以維護存款人的利益。然而，伴隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的興起，以及各類中小型銀行的陸續(xù)設(shè)立，再一成不變地推行隱性存款保險制度，既對政府來說是一種沉重的救濟負擔，更會破壞銀行間的正常發(fā)展與競爭關(guān)系。所以，經(jīng)過對存款保險制度長期的研究與探索，我國自2015年5月1日開始正式推行《存款保險條例》，它代表著我國的存款保險制度由隱性轉(zhuǎn)為顯性。這一制度的確立將有助于提升我國金融系統(tǒng)的穩(wěn)定性，進一步完善銀行業(yè)的制度環(huán)境，以保障其持續(xù)健康穩(wěn)定的發(fā)展。

二、 存款保險制度下基于不同行為主體的道德風險表現(xiàn)

（一）存款人道德風險

存款保險制度實施以后，存款人認為其存款已經(jīng)進行了投保，一旦銀行出現(xiàn)資金問題破產(chǎn)倒閉，存款保險機構(gòu)也會對其存款予以補償。因此，在利益驅(qū)動下，存款人對銀行風險的甄別能力會減弱，不關(guān)心存款銀行經(jīng)營狀況，而只關(guān)心其能否可以給予自己較高的存款利率。甚至為了獲得可觀的利息回報，即使明知銀行已經(jīng)產(chǎn)生風險，卻仍然將資金存入或不及時支取，從而極大地激發(fā)了銀行進行高風險投資行為，從而降低了對銀行的約束水平。

（二）投保銀行道德風險

在存款保險制度下，作為保險合約其中一方的投保銀行，是最易產(chǎn)生道德風險問題的。存款保險制度推行以來，投保銀行道德風險一方面表現(xiàn)在因存款人減弱了對存入資金安全性的重視，在一定程度上放松了對存款銀行的風險監(jiān)管，致使銀行選擇高風險的運營策略以收獲更大的利潤。另一方面，投保銀行認為其一旦產(chǎn)生資金問題甚至面臨破產(chǎn)倒閉時，存款保險機構(gòu)會施以援手，幫助其賠償損失，從而刺激了投保銀行為追求利潤最大化進行有高額回報的高風險項目投資，即便出現(xiàn)風險也可以轉(zhuǎn)嫁給存款保險機構(gòu)，這樣下去銀行經(jīng)營風險不斷累積，金融系統(tǒng)充斥不穩(wěn)定因素。

（三）存款保險機構(gòu)道德風險

實施存款保險制度的初衷，是當銀行發(fā)生破產(chǎn)退出時，由存款保險機構(gòu)對于存款人的資金損失予以適當?shù)馁r償，從而在一定程度上維護存款人的利益。而實際情況則是，存款保險機構(gòu)對于保障其自身利益更為重視。假如投保銀行出現(xiàn)危機，存款保險機構(gòu)認為其能自行解決，同時也會省去相應(yīng)的救助資金，那么存款保險機構(gòu)就會出于自身利益考慮延緩對問題銀行的處置，即對那些已經(jīng)產(chǎn)生風險問題的銀行進行處置時，不夠積極主動，當這些銀行一旦不具備足夠的支付能力而產(chǎn)生問題時，損害的不只是存款人的財產(chǎn)利益，也會對整體金融市場造成沖擊。

（四）金融監(jiān)管當局道德風險

金融監(jiān)管當局本身也具有一些道德風險問題，存款保險制度的實施，一定程度上減少了銀行產(chǎn)生擠兌風險的概率，金融監(jiān)管當局認為整個銀行體系發(fā)生系統(tǒng)性危機的可能性減小，一旦發(fā)生風險，金融監(jiān)管部門可能會把風險轉(zhuǎn)嫁給存款保險機構(gòu)，結(jié)果降低了金融監(jiān)管機構(gòu)的總體監(jiān)管水平和對系統(tǒng)性風險的敏感度，造成監(jiān)管松弛現(xiàn)象。

三、我國存款保險制度下道德風險防范措施

（一）增強存款人對銀行的市場約束力

為了防止大型銀行破產(chǎn)倒閉對經(jīng)濟的整體沖擊，當其出現(xiàn)經(jīng)營及資金問題時，當前大多數(shù)國家通行的辦法是利用注資及流動性供給來進行救助。因此，與小型銀行不同，大型銀行的存款獲取比較簡單，但道德風險卻愈加嚴重。對于大型銀行，應(yīng)該轉(zhuǎn)變以往其“大而不倒”的潛在意識，增強存款人的風險認知能力，提升對銀行經(jīng)營運作的監(jiān)督監(jiān)管水平，及時了解銀行的經(jīng)營狀況，以此提升存款人對事關(guān)自身利益的存款銀行的約束與監(jiān)督的能力。

（二）完善信息披露機制

在完善信息披露機制方面，在包含財務(wù)報告、報告附注以及補充報告等傳統(tǒng)信息以外，還可以擴展信息披露的范疇，確保信息披露的覆蓋性，如包括一些便于存款人了解銀行資金及經(jīng)營運作的信息等。同時優(yōu)化信息披露的方式，借鑒國外的先進方法，提升技術(shù)水平，創(chuàng)建并利用數(shù)字化系統(tǒng)來進行信息披露，杜絕虛假信息，保證信息披露的及時性、完整性。這樣，金融監(jiān)管機構(gòu)不僅能夠?qū)崟r了解投保銀行的經(jīng)營行為，更可以對投保銀行的錯誤決策進行及時的監(jiān)督和制止。

（三）執(zhí)行嚴格的法律責任追究機制

存款保險機構(gòu)應(yīng)當及時預(yù)估各類隱藏風險并積極采取措施，提升問題處理的效果與質(zhì)量，同時還應(yīng)積極履行勤勉義務(wù)，強化法律責任，在法制層面消除因“寬容監(jiān)管”而導(dǎo)致的道德風險，問題一旦出現(xiàn)，則必定嚴懲。另一方面，對于當前的存款保險制度體系要不斷進行細化和完善，要制定相關(guān)條例和實施細則，全面規(guī)范金融監(jiān)管機構(gòu)、存款保險機構(gòu)、投保銀行以及存款人的各類行為，杜絕道德風險的產(chǎn)生，以確保存款保險制度在全國范圍內(nèi)更有效的推廣和實行。

（四）合理協(xié)調(diào)金融安全網(wǎng)的職能

眾所周知，銀行的持續(xù)經(jīng)營與穩(wěn)定發(fā)展，離不開金融三大安全網(wǎng)的保障。第一道安全網(wǎng)是金融監(jiān)管機構(gòu)，應(yīng)當對金融機構(gòu)的準入、業(yè)務(wù)操作規(guī)程以及風險防范能力做出明確細致的規(guī)定和執(zhí)行標準，同時采取監(jiān)管措施，以保障金融體系的制度化和規(guī)范化，從而有利于存款保險機構(gòu)更好地進行監(jiān)督管理；第二道安全網(wǎng)則是中央銀行作為最終貸款人的制度，中央銀行可以在商業(yè)銀行等存款類金融機構(gòu)出現(xiàn)問題時提供貸款，及時援助，幫助商業(yè)銀行渡過危機；第三道安全網(wǎng)則是存款保險制度，當存款金融機構(gòu)的經(jīng)營與資金風險不可避免及控制時，存款保險機構(gòu)會對問題銀行及時處置，將其經(jīng)營不善所引起的風險降到最低。