互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融背景下針對(duì)螞蟻花唄可持續(xù)發(fā)展的建議

【摘要】近年來(lái)，伴隨著利好政策的不斷出臺(tái)以及互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的快速發(fā)展，為我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融整體規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張創(chuàng)造了更多的有利條件，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融進(jìn)入了爆發(fā)式增長(zhǎng)階段。在此背景下，將螞蟻花唄進(jìn)行SWOT分析，提出螞蟻花唄可持續(xù)發(fā)展的建議。

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融 SWOT分析 螞蟻花唄

一、互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融

（一）互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融的涵義

消費(fèi)金融（Consumer Finance），指的是從消費(fèi)的主體出發(fā)，向消費(fèi)者提供消費(fèi)貸款或者其他的金融服務(wù)，使得消費(fèi)者本人或者其家庭消費(fèi)最終商品和服務(wù)的需求得到滿足。

互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融（Internet consumer finance）是一種將消費(fèi)金融和互聯(lián)網(wǎng)相互結(jié)合的創(chuàng)新型的為消費(fèi)者提供的金融服務(wù)。伴隨著信息通訊技術(shù)以及互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的快速發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融使得以往的傳統(tǒng)消費(fèi)金融各項(xiàng)活動(dòng)的鏈接更加信息化和網(wǎng)絡(luò)化，并且降低了客戶和各種金融機(jī)構(gòu)之間發(fā)生的信息不對(duì)稱問(wèn)題，進(jìn)一步使得公眾獲取金融服務(wù)更加便捷化、消費(fèi)金融的進(jìn)展過(guò)程明顯加速。[1]

（二）互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融的類別

1.銀行服務(wù)模式。該平臺(tái)服務(wù)最為簡(jiǎn)單，首先消費(fèi)者向銀行申請(qǐng)一定額度的消費(fèi)貸款，當(dāng)銀行將該消費(fèi)者所提供的各種數(shù)據(jù)資料審核通過(guò)后，銀行將向消費(fèi)者發(fā)放所需的消費(fèi)貸款，最后消費(fèi)者將該筆款項(xiàng)在線上線下購(gòu)買所需的商品或者服務(wù)。由于當(dāng)前的在銀行所有的個(gè)人貸款業(yè)務(wù)中個(gè)人消費(fèi)借貸的比重較低，所以銀行在推進(jìn)傳統(tǒng)的消費(fèi)借貸的時(shí)候，為了擴(kuò)展自身網(wǎng)上的新交易場(chǎng)景，也會(huì)不斷地布局其網(wǎng)絡(luò)消費(fèi)的交易產(chǎn)業(yè)鏈，力圖彌補(bǔ)自身在這方面與如京東、阿里巴巴等電商企業(yè)的差距。如2014年工行在其線上商城“融e購(gòu)”推出的線上信貸產(chǎn)品“逸貸”。

2.電子商務(wù)交易服務(wù)模式。電商平臺(tái)是當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融最重要的供給者、其細(xì)分市場(chǎng)上最有利的競(jìng)爭(zhēng)者，憑借自己的線上供應(yīng)交易平臺(tái)，為消費(fèi)者提供入駐商家和自營(yíng)的商品，長(zhǎng)期運(yùn)作經(jīng)營(yíng)后，獲取消費(fèi)者交易信息、消費(fèi)偏好等數(shù)據(jù)，為他們提供不同額度現(xiàn)金形式的小額消費(fèi)貸款和沒(méi)有現(xiàn)金形式的分期購(gòu)物服務(wù)。消費(fèi)者用這筆由第三方或小額擔(dān)保公司先行墊付的資金，在規(guī)定期內(nèi)還款和繳納相應(yīng)手續(xù)費(fèi)。

3.消費(fèi)金融公司服務(wù)模式。消費(fèi)金融公司指的是不以吸取大眾存款為目的，以自有資金并基于分散、小額的原則，向居民個(gè)人提供用于一般用途和個(gè)人耐用品目的的消費(fèi)貸款的依附于銀行或工商企業(yè)的非銀行性金融機(jī)構(gòu)。其服務(wù)模式會(huì)向消費(fèi)者發(fā)放不需擔(dān)保抵押、單筆授額度較小的消費(fèi)貸款和分期購(gòu)物服務(wù)，彌補(bǔ)銀行在這方面的不足，如2015年以重慶百貨為背景建立的馬上消費(fèi)金融公司。

4.分期購(gòu)物平臺(tái)服務(wù)模式。分期購(gòu)物平臺(tái)將理財(cái)端和資產(chǎn)端互通成企業(yè)鏈閉環(huán)、用電子商務(wù)交易數(shù)據(jù)將風(fēng)險(xiǎn)控制和授信額度控制在可行范圍，與線下購(gòu)物中心或線上購(gòu)物網(wǎng)站合作，以大學(xué)生為主要對(duì)象，提供授信額度更大、更快捷的消費(fèi)貸款或分期購(gòu)物服務(wù)。該平臺(tái)能向消費(fèi)者供給其合作商家或自銷的產(chǎn)品，也能幫他們支付其他消費(fèi)平臺(tái)的開(kāi)銷，如2013年8月成立并成為京東最大分銷商之一的“分期樂(lè)”。

二、螞蟻花唄及其SWOT分析

（一）螞蟻花唄

“螞蟻花唄”（以下稱“花唄”），是2014年12月29日由螞蟻金服正式推出的基于其用戶付款偏好、網(wǎng)購(gòu)活躍情況等大數(shù)據(jù)的授信，與阿里巴巴式電商平臺(tái)，國(guó)美在線、百度糯米等40多家電商平臺(tái)或和百姓生活相關(guān)的線下旅游、校園、超市等O2O交易場(chǎng)景相結(jié)合的一款為個(gè)人提供500到50000元不等的消費(fèi)貸款、并要求使用者“當(dāng)月買，下月10日前還款”的即時(shí)消費(fèi)信貸產(chǎn)品。業(yè)務(wù)流程上，首先客戶了解花唄各項(xiàng)業(yè)務(wù)的相關(guān)規(guī)章后申請(qǐng)開(kāi)通花唄，當(dāng)其信用資格符合時(shí)，在客戶端簽署電子協(xié)議，花唄授權(quán)后將會(huì)向客戶提供一定額度的消費(fèi)貸款，客戶可用該筆資金消費(fèi)并在次月10號(hào)之前還款，逾期將補(bǔ)交逾期利息。

（二）螞蟻花唄SWOT分析

1.優(yōu)勢(shì)（Strength）分析。第一，開(kāi)通門檻低，普及程度廣。年滿18周歲、有600分以上芝麻信用的實(shí)名制的支付寶用戶都可以申請(qǐng)開(kāi)通花唄，因其依托支付寶和淘寶，吸引了巨大的網(wǎng)購(gòu)人群，據(jù)統(tǒng)計(jì)我國(guó)有高達(dá)25%的90后人群使用花唄，受眾范圍大進(jìn)一步擴(kuò)大了其普及程度廣。

第二，有效防范了過(guò)度消費(fèi)和降低逾期還款的風(fēng)險(xiǎn)?；▎h憑借依托大數(shù)據(jù)的芝麻信用，一方面將其用戶分為5種不同的層次，信用額度高的層次越高，利于防范用戶過(guò)度消費(fèi)；另一方面將用戶的轉(zhuǎn)賬、理財(cái)、履約期等數(shù)據(jù)全方位分析，預(yù)測(cè)他們的消費(fèi)行為和還款能力，利于降低用戶的逾期還款風(fēng)險(xiǎn)。

第三，擴(kuò)大了農(nóng)村和三四線城市的消費(fèi)力度。支付寶的大力地推活動(dòng)和付款力度的擴(kuò)大，使花唄不僅能在如天貓、淘寶等線上的平臺(tái)使用，還能在線下加盟商店，而且現(xiàn)在很多小商戶也通過(guò)花唄收費(fèi)，進(jìn)一步的滲透在農(nóng)村和三四線城市，刺激了中低收入人群用花唄消費(fèi)的力度。[2]

2.劣勢(shì)（Weakness）分析。第一，套現(xiàn)漏洞。花唄用戶用多種方式選擇套現(xiàn)商戶并商量好在這些商家處用花唄購(gòu)買虛擬產(chǎn)品，商家模擬發(fā)貨后，花唄用戶以退貨為由，獲取扣除了手續(xù)費(fèi)的購(gòu)買價(jià)的剩余費(fèi)用的90%作為套現(xiàn)金轉(zhuǎn)回用戶的賬戶中，待該筆款項(xiàng)落實(shí)后，用戶確認(rèn)收貨，獲得剩下的10%費(fèi)用。有些商戶可能在完成交易后把用戶拉黑進(jìn)行套現(xiàn)，甚至盜刷用戶的賬戶密碼進(jìn)行詐騙。

第二，監(jiān)管漏洞?；▎h既沒(méi)有全方位關(guān)注到可能出現(xiàn)的套現(xiàn)漏洞，無(wú)法監(jiān)控該風(fēng)險(xiǎn)；也缺少法律監(jiān)管，沒(méi)能即時(shí)對(duì)用戶和商家講述該方面的法律制度，使他們極易踏上犯罪違法之路。

3.機(jī)會(huì)（Opportunity）分析。用戶使用花唄提前消費(fèi)后，要在次月10號(hào)前還款，確保能繼續(xù)使用花唄，從而培養(yǎng)了他們的信貸意識(shí)，也增加了他們的消費(fèi)力度，如2016年的“天貓雙11”活動(dòng)半小時(shí)內(nèi)，累計(jì)花唄付款額高達(dá)3802萬(wàn)元，促進(jìn)商家銷售，拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。endprint

4.威脅（Threaten）分析。在互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融的大背景下，四種主要的服務(wù)模式類別中的產(chǎn)品各具優(yōu)勢(shì)，都是花唄強(qiáng)有力的借貸競(jìng)爭(zhēng)者，尤其是已經(jīng)被廣泛使用的“京東白條”和招商銀行信用卡。

三、針對(duì)螞蟻花唄可持續(xù)發(fā)展的建議

（一）結(jié)合人民銀行的征信系統(tǒng)，正規(guī)化用戶的交易記錄

為防范花唄用戶套現(xiàn)、逾期不能還款等現(xiàn)象發(fā)生，支付寶應(yīng)當(dāng)結(jié)合人民銀行的個(gè)人網(wǎng)絡(luò)征信核查系統(tǒng)，遠(yuǎn)程對(duì)花唄用戶進(jìn)行視頻現(xiàn)場(chǎng)實(shí)名身份認(rèn)證，作為賬戶唯一的信息管理識(shí)別方式，并對(duì)其銀行卡提現(xiàn)、賬戶轉(zhuǎn)存、還款情況等交易記錄規(guī)范化，以便日后信息獲取和追查。對(duì)于已經(jīng)違約的用戶，花唄要采取法律措施并提高違約的成本，將他們的違約記錄計(jì)入人民銀行的征信系統(tǒng)。[3]

（二）多種渠道防范用戶的交易違約風(fēng)險(xiǎn)

1.強(qiáng)化用戶審核評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)防范知識(shí)?；▎h用戶的申請(qǐng)門檻低，在充分利用芝麻信用匹配消費(fèi)額度的同時(shí)，花唄要結(jié)合大數(shù)據(jù)，一定程度上加大申請(qǐng)條件，嚴(yán)格審查和評(píng)估用戶的網(wǎng)購(gòu)記錄、消費(fèi)及還款力度等數(shù)據(jù)，從根本上防范交易風(fēng)險(xiǎn)。另外，既要通過(guò)媒體、平臺(tái)地推和客戶端宣傳等方式，向客戶介紹花唄套現(xiàn)、違約償付等知識(shí)；也要大力推進(jìn)支付監(jiān)管措施的實(shí)施，如用戶申請(qǐng)的嚴(yán)格準(zhǔn)入、風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控、合作商家違約罰款等。

2.強(qiáng)化自身風(fēng)險(xiǎn)檢測(cè)和控制力度。要充分利用芝麻信用評(píng)級(jí)體系，結(jié)合銀行對(duì)用戶違約的信息報(bào)告，把互聯(lián)網(wǎng)虛擬交易與實(shí)體經(jīng)濟(jì)結(jié)合，給予花唄用戶合理的授信額度，同時(shí)對(duì)用戶交易金額、類別、頻率等嚴(yán)格監(jiān)測(cè)，并對(duì)他們交易的店鋪嚴(yán)格監(jiān)控，若發(fā)覺(jué)資金使用不正常，即時(shí)采取措施，對(duì)于違約的用戶和參與套現(xiàn)的店鋪嚴(yán)格按照法律的手段整治，保障授信金額的正規(guī)使用。

3.充分利用多渠道合作面，拓展服務(wù)范圍?；▎h有著龐大的大學(xué)生用戶，花唄要將自身大力融入電商交易和第三方支付，與多渠道的合作付款商戶建立多種付款條件；花唄可建立“民意平臺(tái)”，獲取用戶的各種需求和意見(jiàn)，建立符合大眾需求的分期付款模式，使用戶付款更靈活，用他們的付款體驗(yàn)獲取一定市場(chǎng)份額、拓展花唄的服務(wù)范圍。

4.建立完備的借貸監(jiān)管體系。為促進(jìn)整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融行業(yè)具備良好的付款環(huán)境，花唄應(yīng)嚴(yán)格自律并積極配合相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管；為減少技術(shù)漏洞、創(chuàng)造良好信用環(huán)境，應(yīng)制定嚴(yán)格的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)、加強(qiáng)產(chǎn)品技術(shù)安全投入的監(jiān)管；為避免非法套現(xiàn)、逾期不還等信用違約，應(yīng)確保平臺(tái)上信息公開(kāi)、真實(shí)，納入銀行征信系統(tǒng)，完善信用黑名單制度；建立相關(guān)的法律體系和執(zhí)法系統(tǒng)，對(duì)嚴(yán)重非法套現(xiàn)、逾期很久不還的用戶采取警告、催款等，對(duì)用花唄詐騙嚴(yán)重的，實(shí)施行政處罰甚至行政處理。

參考文獻(xiàn)

[1]邵騰偉，呂秀梅.新常態(tài)下我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融的表現(xiàn)、作用與前景[J].西部論壇，2017（06）：95-106.

[2]劉夢(mèng)瑩.我國(guó)消費(fèi)金融的發(fā)展與花唄產(chǎn)品的優(yōu)勢(shì)分析[J].時(shí)代金融，2017（08）：50-51.

[3]孫佳穎，張妙妙，萬(wàn)思源.我國(guó)信用經(jīng)濟(jì)發(fā)展的SWOT分析——以支付寶平臺(tái)螞蟻花唄為例[J].中國(guó)商論，2017（08）：148-149.

作者簡(jiǎn)介：孫韓韓（1994-），女，安徽蚌埠人，安徽大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院金融碩士研究生，研究方向：互聯(lián)網(wǎng)金融。endprint